东方红睿丰灵活配置混合 2014 年年度报告摘要
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东方红睿丰灵活配置混合型证券投资基金
2014 年年度报告摘要
2014 年 12 月 31 日
基 金 管 理 人 ： 上 海 东 方 证 券 资 产 管 理 有 限 公 司
基 金 托 管 人 ： 招 商 银 行 股 份 有 限 公 司
送 出 日 期 ：2015 年 3 月 28 日
东方红睿丰灵活配置混合 2014 年年度报告摘要
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§1 重要提示
1.1 重要提示
上 海 东方 证券 资 产管 理有 限 公司 的董 事 会及 董事 保 证本 报告 所 载资 料不 存 在虚 假记 载、误导
性陈述 或重 大遗漏 ，并 对其内 容的 真实性 、准 确性和 完整 性承担 个别 及连带 责任 。 本年 度 报 告 由
董事长签发。
基金托管人中国招商银行股份有限公司根据本基金合同规定，于 2015 年 3 月 26 日 复核了本
报告中 的财 务指标 、净 值表现 和投 资组合 报告 等内容 ，保 证复核 内容 不存在 虚假 记载、 误 导 性 陈
述或者重大遗漏。
上 海 东方 证券 资 产管 理有 限 公司 承诺 以 诚实 信用 、 勤勉 尽责 的 原则 管理 和 运用 基金 资产，但
不保证基金一定盈利。
基 金 的过 往业 绩 并不 代表 其 未来 表现 。 投资 有风 险 ，投 资者 在 作出 投资 决 策前 应仔 细阅读本
基金的招募说明书及其更新。
本年度报告摘要摘自年度报告正文, 投资者欲了解详细内容, 应阅读年度报告正文。
本报告期自 2014 年 9 月 19 日起至 12 月 31 日止 。
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§2 基金简介
2.1 基金基本情况
基金简称 东方红睿丰混合
场内简称 东证睿丰
基金主代码 169101
交易代码
前端交易代码：169101
后端交易代码：-
基金运作方式 契 约 型 ， 本 基 金 合 同 生 效 后 三 年 内 封 闭 运 作 ， 在 交 易
所上市交易， 基金合同生效满三年后转为上市开放式。
基金合同生效日 2014 年 9 月19 日
基金管理人 上海东方证券资产管理有限公司
基金托管人 招商银行股份有限公司
报告期末基金份额总额 1,610,160,711.75 份
基金合同存续期 不定期
基金份额上市的证券交易所 深圳证券交易所
上市日期 2015-03-06
2.2 基金产品说明
投资目标 本基金以追求绝对收益为目标，在有效控制投资组合
风险的前提下，追求资产净值的长期稳健增值。
投资策略 本基金在中国经济增长模式转型的大背景下，寻找符
合经济发展趋势的行业，积极把握由新型城镇化、人
口结构调整、资源环境约束、产业升级、商业模式创
新等大趋势带来的投资机会，挖掘重点行业中的优势
个股，自下而上精选具有核心竞争优势的企业，分享
转型期中国经济增长的成果，在控制风险的前提下，
追求基金资产的长期稳健增值。
业绩比较基准 本基金在封闭期内的业绩比较基准为：三年期银行定
期存款利率（税后） ；本基金转换为上市开放式基金
（LOF ） 后 的 业 绩 比 较 基 准 为 ： 沪 深 300 指 数 收 益 率
*70%+ 中国债 券总指数收益率*30% 。
风险收益特征 本基金是一只混合型基金，属于较高预期风险、较高
预期收益的证券投资基金品种，其预期风险与收益高
于债券型基金与货币市场基金，低于股票型基金。
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2.3 基 金 管 理 人 和 基 金 托 管 人
项目 基金管理人 基金托管人
名称 上海东方证券资产管理有限
公司
招商银行股份有限公司
信息披露负责人
姓名 钱慧 张燕
联系电话 021-63325888 0755-83199084
电子邮箱 dfhjhlc@orientsec.com.cn yan_zhang@cmbchina.com
客户服务电话
4009200808 95555
传真 021-63326981 0755-83195201
2.4 信息披露方式
登载基金年度报告正文的管理人互联网网址 www.dfham.com
基金年度报告备置地点 上海东方证券资产管理有限公司 上 海市中山南
路 318 号2 号楼 31 层
招商银行股份有限公司 深圳市深南大道7088 号
招商银行大厦
§3 主要财 务 指 标 、 基 金 净 值 表 现 及 利 润 分 配 情 况
3.1 主 要 会 计 数 据 和 财 务 指 标
金额单位：人民币元
3.1.1 期间数 据和指标 2014 年 9 月19 日( 基金合 同生效日)-2014 年12 月31 日
本期已实现收益 90,260,033.72
本期利润 203,537,110.83
加权平均基金份额本期利润 0.1264
本期基金份额净值增长率 12.60%
3.1.2 期末数 据和指标 2014 年末
期末可供分配基金份额利润 0.0561
期末基金资产净值 1,813,697,822.58
期末基金份额净值 1.126
注：1 、上述 指标的计算时间的起始日为 2014 年 9 月 19 日（ 基金合同生效日） ，截至 本报告期末
不足一年。
2 、 上述基金业绩指标不包括持有人认购或交易基金的各项费用 （例如， 开放式基金的申购赎
回费、基金转换费等） ， 计入费用后实际收益水平要低于所列数字。
3 、 本期已实现收益指基金本期利息收入、 投资收益、 其他收入 （不含公允价值变动收益） 扣东方红睿丰灵活配置混合 2014 年年度报告摘要
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除相关费用后的余额，本期利润为本期已实现收益加上本期公允价值变动收益。
3.2 基金净值表现
3.2.1 基 金 份 额 净 值 增长 率 及 其 与同 期 业 绩 比较 基 准 收 益率 的 比 较
阶段
份额净值
增长率①
份额净值
增长率标
准差②
业绩比较
基准收益
率③
业绩比较基
准收益率标
准差④
①－③ ②－④
过去三个月 12.49% 1.03% 1.04% 0.01% 11.45% 1.02%
自基金合同
生效起至今
12.60% 0.97% 1.18% 0.01% 11.42% 0.96%
注：1 、本基 金合同于 2014 年9 月19 日生效。
2 、自基金合 同生效日起至今指 2014 年 9 月19 日-2014 年12 月 31 日。
3 、根据基金 合同中投资策略及投资限制的有关规定，本基金在封闭期内的业绩比较基准为：
三年期银行 定期存款利率 （税后） ， 其中， 三年 期银行定期存款利率是指中国人民银行公布并执行
的金融机构三年期人民币存款基准利率。
3.2.2 自基金合同生效以来基金份额累计净值增长率变动及其与同期业绩比较基准收
益 率 变 动 的比 较 东方红睿丰灵活配置混合 2014 年年度报告摘要
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注：1 、截止 日期为 2014 年 12 月 31 日。
2 、 本基金建仓期 6 个月 ， 即从 2014 年 9 月19 日 起至 2015 年3 月18 日， 至本报告期末， 本
基金尚处于建仓期。
3.2.3 自基金合同生效以来基金每年净值增长率及其与同期业绩比较基准收益率的比
较 东方红睿丰灵活配置混合 2014 年年度报告摘要
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注：1 、本基 金合同生效日为 2014 年9 月19 日。
2 、本图所示 时间区间为 2014 年9 月19 日至2014 年 12 月 31 日。
3.3 过 去 三 年 基 金 的 利 润 分 配 情 况
本基金自 2014 年9 月19 日( 基金合同 生效日) 至 2014 年 12 月31 日未进行利 润分配。
§4 管理人报告
4.1 基 金 管 理 人 及 基 金 经 理 情 况
4.1.1 基 金 管 理 人 及 其管 理 基 金 的经 验
上海东方证券资产管理有限公司成立于 2010 年 7 月 28 日， 是国内首家获中国证监会批准设
立的券 商系 资产管 理公 司。公 司经 中国证 券监 督管理 委员 会《关 于核 准东方 证券 股份有 限 公 司 设
立证券资产管理子公司的批复》 （证 监许可[2010]518 号）批 准，由东方证券股份有限公司出资 3
亿元在原东方证券资产 管理业务总部的基础上成立。2013 年 8 月， 公 司成为首家获得 “公开募集
证券投 资基 金管理 业务 资格 ” 的证 券公司 。公 司主要 业务 为证券 资产 管理业 务和 公开募 集 证 券 投东方红睿丰灵活配置混合 2014 年年度报告摘要
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资基金业务。 截至 2014 年12 月 31 日， 本基金管理人共管理东方红新动力灵活配 置混合型证券投
资基金 、东 方红产 业升 级灵活 配置 混合型 证券 投资基 金、 东方红 睿丰 灵活配 置混 合型证 券 投 资 基
金三只证券投资基金。
4.1.2 基 金 经 理 （ 或 基金 经 理 小 组） 及 基 金 经理 助 理 简 介
姓名 职务
任本基金的基金经理（助理）期限
证券从
业年限
说明
任职日期 离任日期
杨达治
本 基 金 基 金 经
理 兼 任 研 究 部
总 监 、 东 方 红
新 动 力 灵 活 配
置 混 合 型 证 券
投资基金、 东
方 红 产 业 升 级
灵 活 配 置 混 合
型 证 券 投 资 基
金、东 方 红 睿
元 三 年 定 期 开
放 灵 活 配 置 混
合 型 发 起 式 证
券投资基金 基
金经理
2014 年9 月19 日 - 12 年
硕 士 ， 曾 任 东方证券 股
份 有 限 公 司 证券投资业
务 总 部 研 究 员 ； 东 方 基
金 有 限 责 任 公 司 研究部
研 究 员 ； 东 方 证 券 股份
有限公司 资 产 管 理 业 务
总 部 投 资 经 理 ； 上 海 东
方 证 券 资 产 管 理 有 限 公
司 投 资 部 投 资 经 理 、 研
究 部 副 总 监 兼 投 资 经
理； 现任公司执行董事、
研 究 部 总 监 兼 东方红新
动力、 东方红产业升级、
东 方 红 睿 丰 、 东 方 红 睿
元基金经理。具有基金
从业资格，中国国籍。
林鹏
本 基 金 基 金 经
理 兼 东 方 证 券
资 产 管 理 有 限
公司执行董
事 、 东 方 红 睿
阳 灵 活 配 置 混
合 型 证 券 投 资
基 金 、 东 方 红
睿 元 三 年 定 期
开 放 灵 活 配 置
混 合 型 发 起 式
证 券 投 资 基 金
基金经理
2014 年9 月25 日 - 16 年
硕 士 ， 曾 任 东 方 证 券 股
份 有 限 公 司 研 究 所 研 究
员 、 资 管 管 理 业 务 总 部
投 资 经 理 ； 现 任 上 海 东
方 证 券 资 产 管 理 有 限 公
司 执 行 董 事 兼 任 东 方 红
睿 丰 、 东 方 红 睿 阳 、 东
方 红 睿 元 基 金 经 理 。 具
有 基 金 从 业 资 格 ， 中 国
国籍。
注：1 、 上述表格内基金经理的任职日期、 离任日期均指公司作出决定并公告披露之日。 证券从业
的涵义遵从行业协会《证 券业从业人员资格管理办法》的相关规定。
2 、 本公司于 2014 年 9 月25 日在中国 证券报、 证券时报及公司网站上公告， 增聘林 鹏先生担
任东方红睿丰灵活配置混合型证券投资基金基金经理，与杨达治先生共同管理此基金。 东方红睿丰灵活配置混合 2014 年年度报告摘要
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4.2 管 理 人 对 报 告 期 内 本 基 金 运 作 遵 规 守 信 情 况 的 说 明
本 报 告期 ，上 海 东方 证券 资 产管 理有 限 公司 作为 东 方红 睿丰 灵 活配 置混 合 型证 券投 资基金的
管理人 严格 按照《 中华 人民共 和国 证券投 资基 金法》 、 《 中 华人民 共和 国证券 法》 、 《东方 红睿 丰 灵
活配置 混合 型证券 投资 基金基 金合 同》以 及其 它有关 法律 法规的 规定 ，本着 诚实 信用、 勤 勉 尽 责
的 原则 管理 和运用 基金 资产， 以尽 可能减 少和 分散投 资风 险，确 保基 金资产 的安 全并谋 求 基 金 资
产长期 稳定 的增长 为目 标，管 理和 运用基 金资 产，无 损害 基金持 有人 利益的 行为 ，基金 投 资 组 合
符合有关法规及基金合同的规定。
4.3 管 理 人 对 报 告 期 内 公 平 交 易 情 况 的 专 项 说 明
4.3.1 公 平 交 易 制 度 和控 制 方 法
本 基 金管 理人 根 据相 关法 规 要求 ，结 合 实际 情况 ， 制定 了《 上 海东 方证 券 资产 管理 有限公司
公平交易制度》 ， 对证券的一级市场申购、 二级市场交易相关的研究分析、 投资决策、 授权、 交易
执行、 业绩 评估等 投资 管理环 节， 实行事 前控 制、事 中监 控、事 后评 估及 反 馈的 流程化 管 理 。 在
制度、 操作 层面确 保各 组合享 有同 等信息 知情 权、均 等交 易机会 ，并 保持各 组合 的独立 投 资 决 策
权。
事前控制主要包括：1 、 一级市场， 通过标准化的办公流程， 对关联方审核、 价格 公允性判 断
及证券公平分配等相关环节进行控制；2 、 二级市场， 通过交易系统的投资备选库、 交易对手库及
授 权管理，对投资标的、交易对手和操作权限进行自动化控制。
事 中 监控 主要 包 括组 合间 相 同投 资标 的 的交 易方 向 、市 场冲 击 的控 制， 银 行间 市场 交易价格
的公允性评估等。 1 、 将主动投资组合的同日反向交易列为限制行为， 非经特别控制流程审核同意，
不得进行 ； 对于同日同向交易， 通过交易系统对组合间的交易公平性进行自动化处理。2 、 同一基
金经理 管理 的不同 组合 ，对同 一投 资标的 采用 相同投 资策 略的， 必须 通过交 易系 统采取 同 时 、 同
价下达投资指令，确保公平对待其所管理的组合。
事 后 评估 及反 馈 主要 包括 组 合间 同一 投 资标 的的 临 近交 易日 的 同向 交易 和 反向 交易 的合理性
分析评估，以及不同时间窗口下（1 日、3 日、5 日）的季 度公平性交易分析评估等。1 、通过 公
平性交易的事后分析评估系统， 对涉及公平性交易的投资行为进行分析评估， 分析对象涵盖公募、
年金、 社保 及专户 产品 ，并重 点分 析同类 组合 （股票 型、 混 合型 、债 券型） 间、 不同产 品 间 以 及
同一基 金经 理管理 不同 组合间 的交 易行为 ，若 发现异 常交 易行为 ，合 规与风 险管 理部视 情 况 要 求
相关当事人做出合理性解释， 并按法规要求上报辖区监管机构。2 、 季 度公平性交易分析报告按规东方红睿丰灵活配置混合 2014 年年度报告摘要
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定经基金经理或投资经理签字，并经督察长、总经理审阅签字后，归档保存，以备后 查。
4.3.2 公 平 交 易 制 度 的执 行 情 况
本基金管理人一贯公平对待旗下管理的所有基金和组合， 制 定并严格遵守相应的制度和流程，
通过系 统和 人工等 方式 在各环 节严 格控制 交易 公平执 行。 报告期 内， 本公司 严格 执行了 《 证 券 投
资基金 管理 公司公 平交 易制度 指 导 意见》 和《 上海东 方证 券资产 管理 有限公 司公 平交易 制 度 》 的
规定。
4.3.3 异 常 交 易 行 为 的专 项 说 明
报 告 期内 未发 现 本基 金存 在 异常 交易 行 为。 报告 期 内， 未出 现 涉及 本基 金 的交 易所 公开竞价
同日反向交易成交较少的单边交易量超过该证券当日成交量 5%的情况 。
4.4 管 理 人 对 报 告 期 内 基 金 的 投 资 策 略 和 业 绩 表 现 的 说 明
4.4.1 报 告 期 内 基 金 投资 策 略 和 运作 分 析
自本基金成立至 2014 年 底，本基金单位净值增长率为 12.6% ，同期上证指数涨幅为 39.67% ，
中小盘指数涨幅为 1.16% ，创业板指数跌幅为 1.28% 。
报 告 期内 ，市 场 风格 出现 了 巨大 变化 ， 以大 盘金 融 、建 筑、 大 宗商 品等 周 期性 板块 为代表的
大 盘蓝 筹股出 现了 强劲的 上涨 行情， 带领 上证指 数突 破 3000 点 ，市 场出 现了 久违的量价 齐 升 的
牛市氛围。 我们认为， 持续 2 年的 中小市值股票股价与估值的抬升， 使得蓝筹股的投资价值越 发
凸显。 随着 房地产 市场 步入调 整期 成为全 社会 的共识 ，大 量资金 开始 涌入股 市， 估值处 于 洼 地 的
大盘蓝筹股首先成 为配置的对象，从而带动了权重股指数的飙升。
4.4.2 报 告 期 内 基 金 的业 绩 表 现
截至 2014 年12 月 31 日， 本基金份额净值为 1.126 元， 份额累计净值为 1.126 元。 本报 告期
内，本基金净值增长率为 12.60%， 业绩比较基准收益率为 1.18% 。
4.5 管 理 人 对 宏 观 经 济 、 证 券 市 场 及 行 业 走 势 的 简 要 展 望
对于 2015 年 1 季度的 走势， 我们谨慎乐观看待后市。 首先， 虽然指数短期内涨幅很大， 但
低估值 板块 的估值 水平 仍然处 在合 理范围 内， 因此后 市指 数难以 出现 较大幅 度的 下跌空 间 。 但 以
估值修 复为 表现形 式的 这波上 涨可 能已近 尾声 ，后市 我们 更看重 基于 公司基 本面 的价值 挖 掘 。 其
次，大 多数 竞争性 行业 龙头公 司构 成的二 线蓝 筹板块 估值 已经极 具吸 引力， 未来 随着这 批 公 司 从
国内龙 头企 业逐步 成长 为全球 冠军 ，市值 成长 的空间 同样 很大； 另外 ，部分 中小 市值、 创 业 板 中东方红睿丰灵活配置混合 2014 年年度报告摘要
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的优秀成长公司的股价也开始与估值匹配，具备长期持有的价值。
基于对后市谨慎乐观的态度， 本基金在 2014 年 4 季度积极 建仓， 自下而上配置于各行业的
龙头公司， 均衡配置于 TMT 、 医药、 消费、 金融等行业板块， 力争为持 有人继续创造稳定的回 报 。
4.6 管 理 人 对 报 告 期 内 基 金 估 值 程 序 等 事 项 的 说 明
本 报告 期内， 本基 金管理 人严 格遵守 《企 业会计 准则 》 、 《证 券投 资基金 会计 核 算 业务指 引 》
以及中国证监会相关规定和基金合同的约定， 对 基金所持有的投资品种进行估值, 本 基金托管 人根
据法律 法规 要求履 行估 值及净 值计 算的复 核责 任。基 金份 额净值 由基 金管理 人完 成估值 后 ， 经 基
金托管人复核无误后由基金管理人对外公布。
为 了 向 基 金 投 资 人 提 供 更 好 的 证 券 投 资 管 理 服 务, 本 基 金 管 理 人 对 估 值 和 定 价 过 程 进 行 了 严
格的控 制。 本基金 管理 人在充 分衡 量市场 风险 、信用 风险 、流动 性风 险、货 币风 险、衍 生 工 具 和
结构性产品等影响估值和定价因素的基础上, 确 定本基金管 理人采用的估值政策。 本 基金管理人的
估值人员均具有专业会计学习经历, 具有基金从业人员资格， 同时， 根据基金管理公司制定的相关
制度， 估值 工作决 策会 议成员 中不 包括基 金经 理。本 报告 期内， 参与 估值流 程各 方之间 不 存 在 任
何重大利益冲突。本基金未与任何第三方签订定价服务协议。
4.7 管 理 人 对 报 告 期 内 基 金 利 润 分 配 情 况 的 说 明
本基金对 2014 年报告期内 利润进行收益分配，于 2015 年 1 月 15 日公告每 10 份基金份额派
发红利 0.51 元；共计派发 2014 年度 红利 82,118,195.48 元（ 均为现金形式发放） 。
本基金本期分红已符合相关法律法规及《基金合同》约定。
4.8 报 告 期 内 管 理 人 对 本 基 金 持 有 人 数 或 基 金 资 产 净 值 预 警 情 形 的 说 明
本 基 金自 基金 合 同生 效日 起 封闭 三年 ， 未出 现连 续 二十 个工 作 日基 金份 额 持 有 人数 量不满二
百人或者基金资产净值低于五千万元的情形。
§5 托管人报告
5.1 报 告 期 内 本 基 金 托 管 人 遵 规 守 信 情 况 声 明
托 管 人声 明， 在 本报 告期 内 ，基 金托 管 人 —— 招 商 银行 股份 有 限公 司不 存 在任 何损 害 基金份
额持有 人利 益的行 为， 严格遵 守了 《中华 人民 共和国 证券 投资基 金法 》及其 他有 关法律 法 规 、 基东方红睿丰灵活配置混合 2014 年年度报告摘要
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金合同，完全尽职尽责地履行了应尽的义务。
5.2 托 管 人 对 报 告 期 内 本 基 金 投 资 运 作 遵 规 守 信 、 净 值 计 算 、 利 润 分 配 等
情 况 的 说 明
本 报 告期 内基 金 管理 人在 投 资运 作、 基 金资 产净 值 的计 算、 利 润分 配、 基 金份 额申 购赎回价
格的计算、 基金费用开支等问 题上， 不存在任何损害基金份额持有人利益的行为， 严格遵守了 《中
华人民 共和 国证券 投资 基金法 》等 有关法 律法 规，在 各重 要方面 的运 作严格 按照 基金合 同 的 规 定
进行。
5.3 托 管 人 对 本 年 度 报 告 中 财 务 信 息 等 内 容 的 真 实 、 准 确 和 完 整 发 表 意 见
本 年 度报 告中 财 务指 标、 净 值表 现、 财 务会 计报 告 、利 润分 配 、投 资组 合 报告 等内 容真实、
准确和完整，不存在虚假记载、误导性陈述或者重大遗漏。
中国招商银行资产托管部
2015 年 3 月26 日
§6 审计报告
本基金审计的注册会计师出具的是无保留意见的审计报告。
投资者可通过本基金年度报告正文查看审计报 告全文。
§7 年度财务报表
7.1 资产负债表
会计主体： 东方红睿丰灵活配置混合型证券投资基金
报告截止日： 2014 年12 月31 日
单位：人民币元
资 产
本期末
2014 年12 月 31 日
资 产：
银行存款 144,433,282.95
结算备付金 27,295,265.40
存出保证金 357,761.32
交易性金融资产 1,674,011,787.26
其中：股票投资 1,556,699,482.86 东方红睿丰灵活配置混合 2014 年年度报告摘要
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基金投资 -
债券投资 117,312,304.40
资产支持证券投资 -
贵金属投资 -
衍生金融资产 -
买入返售金融资产 -
应收证券清算款 1,100,758.07
应收利息 491,197.31
应收股利 -
应收申购款 -
递延所得税资产 -
其他资产 -
资产总计 1,847,690,052.31
负 债 和 所有者 权 益
本期末
2014 年12 月 31 日
负 债：
短期借款 -
交易性金融负债 -
衍生金融负债 -
卖出回购金融资产款 -
应付证券清算款 29,405,566.72
应付赎回款 -
应付管理人报酬 2,229,225.30
应付托管费 371,537.55
应付销售服务费 -
应付交易费用 1,859,900.16
应交税费 -
应付利息 -
应付利润 -
递延所得税负债 -
其他负债 126,000.00
负债合计 33,992,229.73
所 有 者 权益：
实收基金 1,610,160,711.75
未分配利润 203,537,110.83
所有者权益合计 1,813,697,822.58
负债和所有者权益总计 1,847,690,052.31
注：1.本基 金于 2014 年 9 月 19 日成 立，无上年度可比期间数据。
2. 报 告 截 止 日 2014 年 12 月 31 日 ， 基 金 份 额 净 值 1.126 元 ， 基 金 份 额 总 额
1,610,160,711.75 份。
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7.2 利润表
会计主体： 东方红睿丰灵活配置混合型证券投资基金
本报告期： 2014 年 9 月19 日( 基金合 同生效日) 至2014 年 12 月 31 日
单位：人民币元
项 目
本期
2014 年9 月19 日( 基 金 合同 生 效 日) 至2014 年12 月31 日
一、收入 217,244,735.65
1.利息收入 5,753,931.68
其中：存款利息收入 616,588.03
债券利息收入 281,095.92
资产支持证券利息收入 -
买入返售金融资产收入 4,856,247.73
其他利息收入 -
2.投资收益 （损失以“- ”填列） 98,213,726.86
其中：股票投资收益 87,539,105.58
基金投资收益 -
债券投资收益 9,996,647.88
资产支持证券投资收益 -
贵金属投资收益 -
衍生工具收益 -
股利收益 677,973.40
3.公允价值 变动收益 （损失以 “- ”
号填列）
113,277,077.11
4. 汇兑收益 （ 损失以 “- ” 号填列） -
5. 其他收入 （ 损失以 “- ” 号填列） -
减： 二 、费用 13,707,624.82
1 ．管理人报 酬 7,004,674.68
2 ．托管费 1,167,445.79
3 ．销售服务 费 -
4 ．交易费用 5,362,952.52
5 ．利息支出 39,186.34
其中：卖出回购金融资产支出 39,186.34
6 ．其他费用 133,365.49
三 、 利 润总额 （ 亏 损总额 以 “- ”
号填列）
203,537,110.83
减：所得税费用 -
四 、 净 利 润 （ 净 亏 损 以 “- ”号 填
列）
203,537,110.83
注：本基金合同生效日为 2014 年 9 月 19 日 ，无上年度可比期间数据。 东方红睿丰灵活配置混合 2014 年年度报告摘要
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7.3 所 有 者 权 益 （ 基 金 净 值 ） 变 动 表
会计主体： 东方红睿丰灵活配置混合型证券投资基金
本报告期：2014 年9 月19 日( 基金合 同生效日) 至2014 年 12 月 31 日
单位：人民币元
项目
本期
2014 年 9 月 19 日( 基金 合同 生 效 日) 至 2014 年12 月 31 日
实收基金 未 分 配 利润 所 有 者 权益合 计
一 、 期 初 所 有 者 权 益 （ 基
金净值）
1,610,160,711.75 - 1,610,160,711.75
二 、 本 期 经 营 活 动 产 生 的
基 金 净 值 变 动 数 （ 本 期 净
利润）
- 203,537,110.83 203,537,110.83
三 、 本 期 基 金 份 额 交 易 产
生的基金净值变动数
（净值减少以 “- ” 号填列 ）
- - -
其中：1. 基 金申购款 - - -
2. 基金赎回 款 - - -
四 、 本 期 向 基 金 份 额 持 有
人 分 配 利 润 产 生 的 基 金 净
值变动（净值减少以“- ”
号填列）
- - -
五 、 期 末 所 有 者 权 益 （ 基
金净值）
1,610,160,711.75 203,537,110.83 1,813,697,822.58
注：本基金 合同生效日为 2014 年 9 月 19 日， 无上年度可比期间数据。
报表附注为财务报表的组成部分。
本报告 7.1 至 7.4 财务 报表由下列负责人签署：
______ 陈光 明______
______ 任莉______
____ 詹朋____
基金管理人 负责人
主管会 计工作负责人
会计机构负 责人
7.4 报表附注
7.4.1 基金基本情况
东 方 红睿 丰灵 活 配置 混合 型 证券 投资 基 金( 以 下简 称 “本 基金 ”) 经 中国证 券 监督 管理 委员会
( 以下简称“ 中国证监会”) 《关于核准东方红睿丰灵活配置混合型证券投资基金募集的批复》( 证
监许可[2014]720 号文)核准, 由上 海东 方 证券 资产 管 理有 限公 司 依照 《中 华 人民 共和 国 证券投资
基金法》 及其配套规则和 《东方红睿丰灵活配置混合型证券投资基金基金合同》 发售, 基金合 同 于东方红睿丰灵活配置混合 2014 年年度报告摘要
第 16 页 共 35 页
2014 年 9 月19 日生效。 本基金为契约型开放式, 存续期限不定。 本基金的基金管理人为上海东方
证券资产管理有限公司, 基金托管人为中国招商银行股份有限公司。
本基金于 2014 年 8 月 25 日至 2014 年 9 月 12 日向社会公开募集, 扣除认 购费后的有效认购
资金 1,609,220,897.11 元, 利息转份额939,814.64 元, 募集规模 为 1,610,160,711.75 份。 上述募
集资金已由立信会计师事务所（特殊普通合伙）验证, 并出 具了信会师报字[2014]第 130627 号验
资报告。
根 据 《中 华人 民 共和 国证 券 投资 基金 法 》及 其配 套 规则 和《 东 方红 睿丰 灵 活配 置混 合型证券
投资基金基金合同》 的有关规定, 本基 金的投资范围为具有良好流动性的金融工具， 包括国内依法
发行的股票 （包括中小板、 创业 板及其他经中国证监会核准发行的股票） 、 债券 （含中小企业私募
债） 、 中期票据、 债券回购、 货币市场工具、 权证、 资 产支持证券、 股指期货、 国债期货以及法 律
法规或中国证监会允许基金投资的其他金融工具 （但须符合中国证监会的相关规定） 。 如法律法规
或监管机构以后允许基金投资其他品种， 基金管理人在履行适当程序后， 可以将其纳入投资范围。
本基金转换为上市开放式基金 （LOF ） 后股票资产投资比例为基金资产的 0% —95% ， 封闭期内股票
资产投资比例为基金资产的 0%—100% ； 权证投资比例为基金资产净值的 0%-3% ； 每个交 易日日终，
在扣 除 国债 期货和 股指 期货合 约需 缴纳的 交易 保证金 后， 保持现 金或 者到期 日在 一年以 内 的 政 府
债券投资比例合计不低于基金资 产净值的 5%， 封闭期内不受上述 5%的 限制。
本 基 金的 业绩 比 较基 准为: 本基 金在 封 闭期 内的 业 绩比 较基 准 为： 三年 期 银行 定期 存款利率
（税后） ； 本基金转换为上市开放式基金 （LOF） 后的业绩比较基准为： 沪深 300 指数 收益率*70%+
中国债券总指数收益率*30%。
7.4.2 会 计 报 表 的 编 制基 础
本基金的财务报表按照财政部于 2006 年 2 月 15 日及以后期间颁布的《企业会计准则－基本
准则》 、 各项具体会计准则及相关规定( 以下合称 “企业会计准则”) 、 中国证监会颁布的 《证券 投
资基金信息披露 XBRL 模 板第 3 号< 年 度报告和半年度 报告> 》 、 中国证券投资基金业协会颁布的 《 证
券投资 基金 会计核 算业 务指引》 、 《 东方红 睿丰 灵活配 置混 合型证 券投 资基金 基金 合同》 和在 财 务
报表附注 7.4.4 所列示的 中国证监会发布的有关规定及允许的基金行业实务操作编制。
7.4.3 遵 循 企 业 会 计 准则 及 其 他 有关 规 定 的 声明
本 财 务 报 表 符 合 中 华 人 民 共 和 国 财 政 部( 以 下 简 称 “ 财政部 ”) 于 2006 年 2 月 15 日颁布
的 《企业会计准则- 基本 准则》 和 38 项具体会计 准则、 其后颁布的企业会计准则应用指南、 企业
会计准则解释以及其他相关规定( 以 下合称 “企业会计准则”) 的要求, 真实 、 完整地 反映了本基金东方红睿丰灵活配置混合 2014 年年度报告摘要
第 17 页 共 35 页
的财务状况、经营成果和基金净值变动情况。
7.4.4 重 要 会 计 政 策 和会 计 估 计
7.4.4.1 会计年度
本基金会计年度采用公历年度， 即每年 1 月1 日 起至 12 月 31 日止。 本基 金合同于 2014 年9
月 19 日生效 。
7.4.4.2 记账本位币
本 基 金记 账本 位 币和 编制 本 财务 报表 所 采用 的货 币 均为 人民 币 。除 有特 别 说明 外， 均以人民
币元为单位表示。
7.4.4.3 金 融 资 产 和 金融 负 债 的 分类
(1) 金融资 产的分类
金 融 资产 于初 始 确认 时分 类 为： 以公 允 价值 计量 且 其变 动计 入 当期 损益 的 金融 资产 、应收款
项、可 供出 售金融 资产 及持有 至到 期投资 。金 融资产 的分 类取决 于本 基金对 金融 资产的 持 有 意 图
和持有能力。本基金现无金融资产分类为可供出售金融资产及持有至到期投资。
本 基 金目 前以 交 易目 的持 有 的股 票投 资 分类 为以 公 允价 值计 量 且其 变动 计 入当 期损 益的金融
资产。 除衍 生工具 所产 生的金 融资 产在资 产负 债表中 以衍 生金融 资产 列示外 ，以 公允价 值 计 量 且
其公允价值变动计入损益的金融资产在资产负债表中以交易性金融资产列示。
本 基 金持 有的 其 他金 融资 产 分类 为应 收 款项 ，包 括 银行 存款 、 买入 返售 金 融资 产和 其他各类
应收款项等。应收款项是指在活跃市场中没有报价、回收金 额固定或可确定的非衍生金融资产。
(2) 金融负 债的分类
金 融 负债 于初 始 确认 时分 类 为： 以公 允 价值 计量 且 其变 动计 入 当期 损益 的 金融 负债 及其他金
融负债 。本 基金目 前暂 无金融 负债 分类为 以公 允价值 计量 且其变 动计 入当期 损益 的金融 负 债 。 本
基金持有的其他金融负债包括其他各类应付款项等。
7.4.4.4 金 融 资 产 和 金融 负 债 的 初始 确 认 、 后续 计 量 和 终止 确 认
金融资产或金融负债于本基金成为金融工具合同的一方时， 按公允价值在资产负债表内确认。
以公允 价值 计量且 其变 动计入 当期 损益的 金融 资产， 取得 时发生 的相 关交易 费用 计入当 期 损 益 ；
对于支付的 价款中包含的债券起息日或上次除息日至购买日止的利息, 单独确认为应收项目。 应 收
款项和其他金融负债的相关交易费用计入初始确认金额。
对于以公允价值计量且其变动计入当期损益的金融资产， 按 照公允价值进行后续计量; 对于应
收款项和其他金融负债采用实际利率法，以摊余成本进行后续计量。
金 融 资产 满足 下 列条 件之 一 的， 予以 终 止确 认：(1) 收取该 金 融资 产现 金 流量 的合 同 权利终东方红睿丰灵活配置混合 2014 年年度报告摘要
第 18 页 共 35 页
止；(2) 该金 融资产已转移， 且本基金将金融资产所有权上几乎所有的风险和报酬转移给转入方；
或者(3) 该金 融资 产已转 移， 虽然本 基金 既没有 转移 也没有 保留 金融资 产所 有权上 几乎所 有 的 风
险和报酬，但是放弃了对该金融资产控制。
金融资产终止确认时，其账面价值与收到的对价的差额，计入当期损益。
当 金 融负 债的 现 时义 务全 部 或部 分已 经 解除 时， 终 止确 认该 金 融负 债或 义 务已 解除 的部分。
终止确认部分的账面价值与支付的对价之间的差额，计入当期损益。
7.4.4.5 金 融 资 产 和 金融 负 债 的 估值 原 则
本 基 金持 有的 股 票投 资、 债 券投 资、 衍 生工 具等 金 融工 具按 如 下原 则确 定 公允 价值 并进行估
值：
(1) 存 在活跃 市 场的 金融 工 具按 其估 值 日的 市场 交 易价 格确 定 公允 价值 ； 估值 日无 交 易，但
最近交 易日 后经济 环境 未发生 重大 变化且 证券 发行机 构未 发生影 响证 券价格 的重 大事件 的 ， 按 最
近交易日的市场交易价格确定公允价值。
(2) 存 在 活 跃 市 场 的 金 融 工 具 ， 如 估 值 日 无 交 易 且 最 近 交 易 日 后 经 济 环 境 发 生 了 重 大 变 化,
参考类似投资品种的现行市价及重大变化等因素，调整最近交易市价以确定公允价值。
(3) 当 金融工 具 不存 在活 跃 市场 ，采 用 市场 参与 者 普遍 认同 且 被以 往市 场 实际 交易 价 格验证
具有可 靠性 的估值 技术 确定公 允价 值。估 值技 术包括 参考 熟悉情 况并 自愿交 易的 各方最 近 进 行 的
市场交 易中 使用的 价格 、参照 实质 上相同 的其 他金融 工具 的当前 公允 价值、 现金 流量折 现 法 和 期
权 定价 模型 等。采 用估 值技术 时， 尽可能 最大 程度使 用市 场参数 ，减 少使用 与本 基金特 定 相 关 的
参数。
(4) 如有新增 事项，按国家最新规定估值。
7.4.4.6 金 融 资 产 和 金融 负 债 的 抵销
本 基 金持 有的 资 产和 承担 的 负债 基本 为 金融 资产 和 金融 负债 。 当本 基金 1) 具有抵 销 已确认
金 额的 法定权 利且 该种法 定权 利现在 是可 执行的 ； 且 2) 交 易双 方准备 按净 额结算 时，金 融 资 产
与金融负债按抵销后的净额在资产负债表中列示。
7.4.4.7 实收基金
实 收 基金 为对 外 发行 基金 份 额所 募集 的 总金 额在 扣 除损 益平 准 金分 摊部 分 后的 余额 。由于申
购和赎回引起的实收 基金变动分别于基金申购确认日及基金赎回确认日认列。
7.4.4.8 损益平准金
损 益 平准 金包 括 已实 现平 准 金和 未实 现 平准 金。 已 实现 平准 金 指在 申购 或 赎回 基金 份额时，
申购或 赎回 款项中 包含 的按累 计未 分配的 已实 现损益 占基 金净值 比例 计算的 金额 。未实 现 平 准 金东方红睿丰灵活配置混合 2014 年年度报告摘要
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指在申 购或 赎回基 金份 额时， 申购 或赎回 款项 中包含 的按 累计未 实现 损益占 基金 净值比 例 计 算 的
金额。 损益 平准金 于基 金申购 确认 日或基 金赎 回确认 日认 列，并 于期 末全额 转入 未分配 利润/( 累
计亏损) 。
7.4.4.9 收入/(损失) 的 确 认 和 计量
股 票 投资 在持 有 期间 应取 得 的现 金股 利 扣除 由上 市 公司 代扣 代 缴的 个人 所 得税 后的 净额确认
为投资 收益 。债券 投资 在持有 期间 应取得 的按 票面利 率计 算的利 息扣 除在适 用情 况下由 债 券 发 行
企业代扣代缴的个人所得税后的净额确认为利息收入。
以 公 允价 值计 量 且其 变动 计 入当 期损 益 的金 融资 产 在持 有期 间 的公 允价 值 变动 确认 为公允价
值变动损益； 于处置时, 其 处置价格与初始确认金额之间的差额确认为投资收益， 其中包括从公允
价值变动损益结转的公允价值累计变动额。
应 收 款项 在持 有 期间 确认 的 利息 收入 按 实际 利率 法 计算 ，实 际 利率 法与 直 线法 差异 较小的则
按直线法计算。
7.4.4.10 费 用 的 确 认 和计 量
本基金的管理人报酬和托管费在费用涵盖期间按基金合同约定的费率和计算方法逐日确认。
其 他 金 融 负 债 在 持 有 期 间 确 认 的 利 息 支 出 按 实 际 利 率 法 计 算, 实 际 利 率 法 与 直 线 法 差 异 较 小
的则按直线法计算。
7.4.4.11 基 金 的 收 益 分配 政 策
本基金 收益 分配应 遵循 下列原 则： 1 、本基 金的 每份基 金份 额享有 同等 分配权 ； 2 、在 符 合
有关基 金分 红条件 的前 提下， 封闭 期内， 本基 金的收 益分 配，每 年不 得少于 一次 ，且每 次 基 金 收
益分配比例不低于截至收益分配基准日可供分配利润的 90% 。 本基金转换为上市开放式基金 （LOF ）
后，在符合有关基金分红条件的前提 下，本基金收益每年最多分配 6 次，且每次基金收益分配比
例不低于截至收益分配基准日可供分配利润的 25% ； 3 、若 《基金合同》生效不满 3 个月则可 不
进行收益分配； 4 、 封闭 期间， 基金收益分配采用现金方式； 本基金转换为上市开放式 基金 （LOF ）
后，登 记在 登记系 统基 金份额 持有 人开放 式基 金账户 下的 基金份 额， 其基金 收益 分配方 式 分 为 现
金分红 与红 利再投 资， 投资人 可选 择获取 现金 红利或 将现 金红利 按再 投日的 基金 份额净 值 自 动 转
为基金 份额 进行再 投资 ，若投 资人 不选择 ，本 基金默 认的 收益分 配方 式是现 金红 利；登 记 在 深 圳
证券账 户的 基金份 额只 能采取 现 金 红利方 式， 不能选 择红 利再投 资； 5 、基金 收益 分配基 准 日 的
基金份 额净 值减去 每单 位基金 份额 收益分 配金 额后不 能低 于面值 ； 6 、法律 法规 或监管 机关 另 有
规定的，从其规定。
7.4.4.12 其 他 重 要 的 会计 政 策 和 会计 估 计 东方红睿丰灵活配置混合 2014 年年度报告摘要
第 20 页 共 35 页
根 据 本 基 金 的 估 值 原 则 和 中 国 证 监 会 允 许 的 基 金 行 业 估 值 实 务 操 作, 本 基 金 确 定 以 下 类 别 股
票投资 的公 允价值 时采 用的估 值方 法及其 关键 假设如 下： 对于证 券交 易所上 市的 股票， 若 出 现 重
大 事 项 停 牌 或 交 易 不 活 跃( 包 括 涨 跌 停 时 的 交 易 不 活 跃) 等 情 况 ， 本 基 金 根 据 中 国 证 监 会 公 告
[2008]38 号《 关 于进 一步 规 范证 券投 资 基金 估值 业 务 的 指导 意 见 》 ， 根据 具 体情 况采 用《中国证
券业协 会基 金估值 工作 小组关 于停 牌股票 估值 的参考 方法 》提供 的指 数收益 法等 估值技 术 进 行 估
值。
7.4.5 会 计 政 策 和 会 计估 计 变 更 以及 差 错 更 正的 说 明
7.4.5.1 会 计 政 策 变 更的 说 明
财政部于2014 年颁布 《企 业会计准则第39 号——公允价值计量》 、 《企业会 计准则第40 号——
合营安排》 、 《企业会计准则第 41 号 —— 在其他主体中权益的披露》 和修订后的 《 企业会计准则 第
2 号——长期 股权投资》 、 《企业会计准则第 9 号 ——职工薪酬》 、 《企业 会计准则第 30 号——财务
报表列报》 、 《企业会计准则 第 33 号 —— 合并财务报表》以及《企业会计准则第 37 号——金融工
具列报》 ， 要求除 《企业会计准则第 37 号——金融 工具列报》 自 2014 年度 财务报表起施行外， 其
他准则自 2014 年7 月1 日 起施行。上述准则对本基金本报告期无重大 影响。
7.4.5.2 会 计 估 计 变 更的 说 明
本基金本报告期无需说明的会计估计变更事项。
7.4.5.3 差 错 更 正 的 说明
本基金本报告期无差错事项。
7.4.6 税项
根 据 财政 部、 国 家税 务总 局 财税[2002]128 号《关 于 开放 式证 券 投资 基金 有 关税 收问 题 的 通
知》 、财税[2004]78 号《 关于证券投资 基金税收政策的通知》 、财税[2008]1 号《关于 企业所得税
若 干 优惠 政策 的 通知 》 、财 税[2012]85 号 《关 于实 施 上市 公司 股 息红 利差 别 化个 人所 得税政策有
关问题的通知》及其他相关财税法规和实务操作, 主要税项 列示如下:
(1) 以发行 基金方式募集资金不属于营业税征收范围, 不征 收营业税。
(2) 基金买 卖股票的差价收入暂免征营业税和企业所得税。
(3) 对基金 取得的股票的股息、 红利收入, 由上市 公司在向基金派发股息、 红利时代扣代缴个
人所得税。持股期限在 1 个月以内( 含 1 个月) 的, 其股息、红 利收入全额计入应纳税所得额; 持股
期限在1 个月以上至1 年( 含1 年) 的, 暂减按50% 计入应纳税 所得额; 持股 期限超过1 年的, 暂减按
25% 计入应纳 税所得额。 对基金持有的上市公司限售股, 解禁后 取得的股息、 红利收入, 按 照上述 规东方红睿丰灵活配置混合 2014 年年度报告摘要
第 21 页 共 35 页
定计算 纳税, 持股时 间自 解禁日 起计 算; 解禁 前取 得的股 息、 红利收 入继 续暂减按 50%计入应 纳 税
所得额。上述所得统一适用 20% 的税 率计征个人所得税, 暂不 征收企业所得税。
(4) 基金卖 出股票按 0.1%的税率缴纳 股票交易印花税, 买入股 票不征收股票交易印花税。
7.4.7 关联方关系
关联方名称 与本基金的关系
上海东方证券资产管理有限 公司 管理人、基金直销机构
中 国 招 商 银 行 股 份 有 限 公 司 （ “ 中 国 招 商
银行”）
托管人、基金代销机构
东方证券股份有限公司 基金管理人的股东、基金代销机构
注：1.本报 告期存在控制关系或重大利害关系的关联方未发生变化。
2.以下关联 交易均在正常业务范围内按一般商业条款订立。
7.4.8 本 报 告 期 及 上 年度 可 比 期 间的 关 联 方 交易
7.4.8.1 通 过 关 联 方 交易 单 元 进 行的 交 易
7.4.8.1.1 股票交易
金额单位：人民币元
关联方名称
本期
2014 年 9 月19 日( 基金合 同生效日) 至2014 年 12 月 31 日
成交金额
占当期股票
成交总额的比例
东方证券 3,875,775,558.20 100.00%
注：本基金合同生效日为 2014 年9 月 19 日，无 上年度同期对比数据。
债券交易
金额单位 ：人民币元
关联方名称
本期
2014 年 9 月19 日( 基金合 同生效日) 至2014 年 12 月 31 日
成交金额
占当期债券
成交总额的比例
东方证券 806,831,826.90 100.00%
注：本基金合同生效日为 2014 年9 月 19 日，无 上年度同期对比数据。
债 券 回 购 交易
金额单位：人民币元
关联方名称
本期
2014 年 9 月19 日( 基金合 同生效日) 至2014 年 12 月 31 日
回购成交金额
占当期债券回购
成交总额的比例
东方证券 15,596,100,000.00 100.00% 东方红睿丰灵活配置混合 2014 年年度报告摘要
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注：本基金合同生效日为 2014 年9 月 19 日，无 上年度同期对比数据。
7.4.8.1.2 权证交易
本基金本报告期未通过关联方交易单元进行权证交易。
7.4.8.1.3 应 支 付 关 联 方的 佣 金
金 额单位：人民币元
关联 方名称
本期
2014 年9 月19 日( 基金合同 生效日) 至2014 年12月31 日
当期
佣金
占当期佣金
总量的比例
期末应付佣金余额
占期末应付佣
金总额的比例
东方证券 3,528,507.88 100.00% 1,859,900.16 100.00%
注：1.本基 金合同生效日为 2014 年9 月19 日， 无上年度同期对比数据。
2.上述佣金 按市场 佣金 率计算, 扣除 证券公 司需 承担的 费用( 包括但 不限 于买( 卖) 经 手费 、 证
券结算风险基金和上海证券交易所买( 卖) 证管 费等） 。 管理 人因此从关联方获取的其他服务主要包
括：为本 基金提供的证券投资研究成果和市场信息服务。
3.本 公司 因作 为 证券 公司 子 公司 尚未 获 得在 上海 交 易所 租用 其 他券 商交 易 单元 的资 格，此事
已向中 国证 监会报 告， 并等待 进一 步指示 与解 决；截 至报 告期末 ，本 公司已 在深 证交易 所 获 得 租
用券商交易单元的资格，并已按公司相关制度与流程 开展交易单元租用事宜。
7.4.8.2 关联方报酬
7.4.8.2.1 基金管理费
单位：人民币元
项目
本期
2014 年 9 月19 日( 基金合 同生效日) 至2014 年 12 月 31 日
当 期 发 生 的 基 金 应 支 付
的管理费
7,004,674.68
其中： 支付销售机构的 客
户维护费
-
注：1.本基 金的管理费按前一日基金资产净值的 1.5% 的年 费率计提。管理费的计算方法如下：
H ＝E×1.5%÷ 当年天数
H 为每日应 计提的基金管理费
E 为前一日 的基金资产净值
基金管理费每日计算， 逐日累计至每月月末， 按月支付。 若遇法定节假日、 公休假等, 支付日 期顺
延。
2.本基金合 同生效日为 2014 年9 月19 日，无上年 度同期对比数据。 东方红睿丰灵活配置混合 2014 年年度报告摘要
第 23 页 共 35 页
7.4.8.2.2 基金托管费
单位：人民币元
项目
本期
2014 年 9 月19 日( 基金合 同生效日) 至2014 年 12 月 31 日
当 期 发 生 的 基 金 应 支 付
的托管费
1,167,445.79
注：1.本基 金的托管费按前一日基金资产净值的 0.25% 的年 费率计提。托管费的计算方法如下：
H ＝E×0.25% ÷ 当年天数
H 为每日应 计提的基金托管费
E 为前一日 的基金资产净值
基金托管费每日计算， 逐日累计至每月月末， 按月支付。 若遇法定节假日、 公休日等, 支付日 期顺
延。
2.本基金合 同生效日为 2014 年9 月19 日，无上年 度同期对比数据。
7.4.8.3 与 关 联 方 进 行银 行 间 同 业市 场 的 债 券(含回购) 交易
本基金本报告期内未通过银行间同业市场与关联方进行债券（含回购）交易。
7.4.8.4 各 关 联 方 投 资本 基 金 的 情况
7.4.8.4.1 报 告 期 内 基金 管 理 人 运用 固 有 资 金投 资 本 基 金的 情 况
注： 本基金的基金管理人在本报告期内未运用固有资金投资本基金。
7.4.8.4.2 报 告 期 末 除 基金 管 理 人 之外 的 其 他 关联 方 投 资 本基 金 的 情 况
注： 本基金其它关联方在本报告期内未投资本基金。
7.4.8.5 由 关 联 方 保 管的 银 行 存 款余 额 及 当 期产 生 的 利 息收 入
单位：人民币元
关联方
名称
本期
2014 年 9 月19 日( 基金合 同生效日) 至2014 年 12 月 31 日
期末余额 当期利息收入
中国招商银行 144,433,282.95 494,460.01
注：1.本基 金的银行存款由基金托管人中国招商银行保管，按银行同业利率计息。
2.本基金合 同生效日为 2014 年 9 月 19 日，无 上年度同期对比数据。
7.4.8.6 本 基 金 在 承 销期 内 参 与 关联 方 承 销 证券 的 情 况
本基金本报告期内未发生在承销期内参与关联方承销证券的情况。
7.4.8.7 其 他 关 联 交 易事 项 的 说 明 东方红睿丰灵活配置混合 2014 年年度报告摘要
第 24 页 共 35 页
本基金本期末无须要说明的其他关联交易事项。
7.4.9 期末（ 2014 年12 月 31 日 ） 本 基 金持 有 的 流 通受 限 证 券
7.4.9.1 因认购新发/ 增 发 证 券 而于 期 末 持 有的 流 通 受 限证 券
金额单位：人民币元
7.4.10.1.1 受 限证券类别：股票
证券
代码
证券
名称
成功
认购日
可流
通日
流通受
限类型
认购
价格
期末估
值单价
数量
（单位： 股）
期末
成本总额
期末估值总
额
备注
002159
三特
索道
2014 年
11 月3 日
-
非公开
发行流
通受限
22.50 20.10 2,000,000 45,000,000.00 40,200,000.00 -
7.4.9.2 期 末 持 有 的 暂时 停 牌 等 流通 受 限 股 票
截至本报告期末，本基金未持有暂时停牌等流通受限股票。
7.4.9.3 期 末 债 券 正 回购 交 易 中 作为 抵 押 的 债券
7.4.9.3.1 银 行 间 市 场 债券 正 回 购
截 至 本报 告期 末 ，本 基金 未 持有 因银 行 间市 场债 券 正回 购交 易 而作 为抵 押 的债 券， 无因从事
银行间市场债券正回购交易形成的卖出回购证券款余额。
7.4.9.3.2 交 易 所 市 场 债券 正 回 购
截 至 本报 告期 末 ，本 基金 未 持有 因交 易 所市 场债 券 正回 购交 易 而作 为抵 押 的债 券， 无因从事
交易所市场债券正回购交易形成的卖出回购证券款余额。
7.4.10 有 助 于 理 解 和 分析 会 计 报 表需 要 说 明 的其 他 事 项
(1) 公允价 值
(a) 金融工具 公允价值计量的方法
公 允 价值 计量 结 果所 属的 层 次， 由对 公 允价 值计 量 整体 而言 具 有重 要意 义 的输 入值 所属的最
低层次决定：
第一层次：相同资产或负债在活跃市场上未经调整的报价。
第二层次：除第一层次输入值外相关资产或负债直接或间接可观察的输入值。
第三层次：相关资产或负债的不可观察输入值。
(b) 持续的以 公允价值计量的金融工具
(i) 各层次金 融工具公允价值
于 2014 年 12 月31 日 ， 本基金持有的以公允价值计量且其变动计入当期损益的金融资产中属东方红睿丰灵活配置混合 2014 年年度报告摘要
第 25 页 共 35 页
于第一层次的余额为 1,633,811,787.26 元， 第二 层次的余额为 40,200,000.00 元， 无 属于第三层
次的余额。
(ii) 公允价 值所属层次间的重大变动
对 于 证 券 交 易 所 上 市 的 股 票 ， 若 出 现 重 大 事 项 停 牌 、 交 易 不 活 跃( 包 括 涨 跌 停 时 的 交 易 不 活
跃) 、 或属于非公开发行等情况， 本基金不会于停牌日至交易恢复活跃日期间、 交 易不活跃期间及
限售期 间将 相关股 票的 公允价 值列 入第一 层次 ；并根 据估 值调整 中采 用的不 可观 察输入 值 对 于 公
允价值的影响程度，确定相关股票和债券公允价值应属第二层次还是第三层次。
(iii) 第三层 次公允价值余额和本期变动金额
无。
(c) 非持续的 以公允价 值计量的金融工具
于 2014 年 12 月31 日， 本基金未持有非 持续的以公允价值计量的金融资产。
(d) 不以公允 价值计量的金融工具
不 以 公允 价值 计 量的 金融 资 产和 负债 主 要包 括应 收 款项 和其 他 金融 负债 ， 其账 面价 值与公允
价值相差很小。
(2) 除公允价 值外，截至资产负债表日本基金无需要说明的其他重要事项。
§8 投资组合报告
8.1 期 末 基 金 资 产 组 合 情 况
金额单位：人民币元
序号 项目 金额
占基金总资产的比例
（% ）
1 权益投资 1,556,699,482.86 84.25
其中：股票 1,556,699,482.86 84.25
2 固定收益投资 117,312,304.40 6.35
其中：债券 117,312,304.40 6.35
资产 支持证券 - -
3 贵金属投资 - -
4 金融衍生品投资 - -
5 买入返售金融资产 - -
其中：买断式回购的买入返售金融资产 - -
6 银行存款和结算备付金合计 171,728,548.35 9.29
7 其他各项资产 1,949,716.70 0.11 东方红睿丰灵活配置混合 2014 年年度报告摘要
第 26 页 共 35 页
8 合计 1,847,690,052.31 100.00
8.2 期 末 按 行 业 分 类 的 股 票 投 资 组 合
金额单位 ：人民币元
代码 行业类别 公允价值 占基金资产净值比例（% ）
A
农、林、牧、渔业 26,469,454.00 1.46
B
采矿业 - -
C
制造业 1,172,427,534.87 64.64
D
电力、热力、燃气及水生产和供
应业
- -
E
建筑业 - -
F
批发和零售业 18,167,243.41 1.00
G
交通运输、仓储和邮政业 - -
H
住宿和餐饮业 - -
I
信息传输、软件和信息技术服务
业
19,311,566.00 1.06
J
金融业 280,117,689.58 15.44
K
房地产业 - -
L
租赁和商务服务业 - -
M
科学研究和技术服务业 5,995.00 0.00
N
水利、环境和公共设施管理业 40,200,000.00 2.22
O
居民服务、修理和其他服务业 - -
P
教育 - -
Q
卫生和社会工作 - -
R
文化、体育和娱乐业 - -
S
综合 - -
合计 1,556,699,482.86 85.83
8.3 期 末 按 公 允 价 值 占 基 金 资 产 净 值 比 例 大 小 排 序 的 前 十 名 股 票 投 资 明
细
金额单位：人民币元 东方红睿丰灵活配置混合 2014 年年度报告摘要
第 27 页 共 35 页
序号 股票代码 股票名称 数量（股） 公允价值
占基金资产净值
比例（% ）
1 601318 中国平安 2,200,098 164,369,321.58 9.06
2 002415 海康威视 7,289,012 163,055,198.44 8.99
3 600271 航天信息 3,838,641 117,116,936.91 6.46
4 600690 青岛海尔 6,258,551 116,158,706.56 6.40
5 600196 复星医药 4,798,658 101,251,683.80 5.58
6 600066 宇通客车 4,513,700 100,790,921.00 5.56
7 600019 宝钢股份 13,793,036 96,689,182.36 5.33
8 600016 民生银行 8,017,600 87,231,488.00 4.81
9 000651 格力电器 1,663,856 61,762,334.72 3.41
10 603288 海天味业 1,484,435 59,303,178.25 3.27
注：投 资者 欲了解 本报 告期末 基金 投资的 所有 股票明 细， 应阅读 登载 于 上海 东方 证券资 产 管 理 有
限公司网站的年度报告正文 。
8.4 报 告 期 内 股 票 投 资 组 合 的 重 大 变 动
8.4.1 累 计 买 入 金 额 超出 期 末 基 金资 产 净 值 2% 或前20 名的 股 票 明 细
金额单位：人民币元
序号 股票代码 股票名称 本期累计买入金额
占期末基金资产净值
比例（％）
1 601318 中国平安 268,163,638.76 14.79
2 002415 海康威视 161,471,685.69 8.90
3 600019 宝钢股份 139,964,107.18 7.72
4 600690 青岛海尔 115,963,968.23 6.39
5 600271 航天信息 102,967,596.86 5.68
6 600066 宇通客车 100,909,378.93 5.56
7 600196 复星医药 98,336,146.62 5.42
8 600016 民生银行 88,080,065.09 4.86
9 000002 万
科Ａ 82,287,260.00 4.54
10 000651 格力电器 78,747,359.70 4.34
11 601988 中国银行 71,320,391.59 3.93
12 601628 中国人寿 66,010,883.37 3.64
13 000725 京东方Ａ 65,614,933.74 3.62
14 002051 中工国际 64,423,111.99 3.55
15 601058 赛轮金宇 59,071,548.33 3.26
16 603288 海天味业 58,521,153.76 3.23 东方红睿丰灵活配置混合 2014 年年度报告摘要
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17 600183 生益科技 52,672,187.68 2.90
18 600900 长江电力 52,456,930.51 2.89
19 002475 立讯精密 50,457,907.49 2.78
20 600276 恒瑞医药 49,506,197.28 2.73
21 002311 海大集团 48,911,526.89 2.70
22 002159 三特索道 45,000,000.00 2.48
23 600153 建发股份 42,733,526.41 2.36
24 601668 中国建筑 42,458,961.50 2.34
25 002202 金风科技 41,650,027.10 2.30
注： “本期 累计买入金额” 按买入 成交金额 （成交单价乘以成交 数量） 填列， 不 考虑相关交易费
用。
8.4.2 累 计 卖 出 金 额 超出 期 末 基 金资 产 净 值 2% 或前20 名的 股 票 明 细
金额单位：人民币元
序号 股票代码 股票名称 本期累计卖出金额
占期末基金资产净值
比例（％）
1 601318 中国平安 155,029,122.51 8.55
2 000002 万
科Ａ 94,753,559.47 5.22
3 601628 中国人寿 83,352,275.97 4.60
4 600019 宝钢股份 71,207,755.05 3.93
5 601988 中国银行 70,043,059.91 3.86
6 002051 中工国际 68,126,484.84 3.76
7 000725 京东方Ａ 60,481,083.66 3.33
8 600900 长江电力 52,725,422.07 2.91
9 600153 建发股份 42,049,712.51 2.32
10 601788 光大证券 42,036,103.31 2.32
11 601668 中国建筑 41,957,986.15 2.31
12 000100 TCL 集团 31,551,000.00 1.74
13 600519 贵州茅台 30,822,848.44 1.70
14 000651 格力电器 30,822,417.39 1.70
15 600872 中炬高新 30,011,486.88 1.65
16 000876 新 希 望 29,429,231.47 1.62
17 000826 桑德环境 26,948,532.19 1.49
18 002280 新世纪 26,669,741.15 1.47
19 002008 大族激光 25,411,189.19 1.40
20 601336 新华保险 23,435,438.50 1.29
注： “本期累 计卖出金额” 按卖出成交金额 （成交单价乘以成交数量） 填列， 不考虑相关交易费用。 东方红睿丰灵活配置混合 2014 年年度报告摘要
第 29 页 共 35 页
8.4.3 买 入 股 票 的 成 本总 额 及 卖 出股 票 的 收 入总 额
单位：人民币元
买入股票成本（成交）总额 2,490,778,555.89
卖出股票收入（成交）总额 1,384,997,002.31
注： “买 入股 票成本 （成 交）总 额” 和“ 卖 出股 票收入 （成 交）总 额 ” 按买卖 成交 金额（ 成 交 单
价乘以成交数量）填列，不考虑相关交易费用。
8.5 期 末 按 债 券 品 种 分 类 的 债 券 投 资 组 合
金额单位：人民币元
序号 债券品种 公允价值 占基金资产净值比例（% ）
1 国家债券 - -
2 央行票据 - -
3 金融债券 - -
其中：政策性金融债 - -
4 企业债券 - -
5 企业短期融资券 - -
6 中期票据 - -
7 可转债 117,312,304.40 6.47
8 其他 - -
9 合计 117,312,304.40 6.47
8.6 期 末 按 公 允 价 值 占 基 金 资 产 净 值 比 例 大 小 排 序 的 前 五 名 债 券 投 资 明
细
金额单位：人民币元
序号 债券代码 债券名称 数量（张） 公允价值
占基金资产净值
比例（% ）
1 113002 工行转债 393,410 58,692,837.90 3.24
2 113001 中行转债 374,350 58,619,466.50 3.23
8.7 期 末 按 公 允 价 值 占 基 金 资 产 净 值 比 例 大 小 排 序 的 前 十 名 资 产 支 持 证
券 投 资 明 细
本基金本报告期末未持有资产支持证券。 东方红睿丰灵活配置混合 2014 年年度报告摘要
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8.8 报告期 末 按 公 允 价 值 占 基 金 资 产 净 值 比 例 大 小 排 序 的 前 五 名 贵 金 属
投资明细
本基金本报告期未进行贵金属投资。
8.9 期 末 按 公 允 价 值 占 基 金 资 产 净 值 比 例 大 小 排 序 的 前 五 名 权 证 投 资 明
细
本基金本报告期未进行权证投资。
8.10 报 告期 末 本 基 金 投 资 的 股 指 期 货 交 易 情 况 说 明
8.10.1 报 告 期 末 本 基 金投 资 的 股 指期 货 持 仓 和损 益 明 细
本基金本报告期未进行股指期货投资。
8.10.2 本 基 金 投 资 股 指期 货 的 投 资政 策
本 基 金投 资股 指 期货 以套 期 保值 为目 的 ，以 回避 市 场风 险。 故 股指 期货 空 头的 合约 价值主要
与股票 组合 的多头 价值 相对应 。管 理人通 过动 态管理 股指 期货合 约数 量，以 萃取 相应股 票 组 合 的
超额收益。
8.11 报 告 期 末 本 基 金投 资 的 国 债期 货 交 易 情况 说 明
8.11.1 本 期 国 债 期 货 投资 政 策
本基金投资国债期货以套期保值为目的，以回避市 场风险。故国债期货空头的合约价值主要
与债券组合的多头价值相对应。基金管理人通过动态管理国债期货合约数量，以萃取相应债券组
合的超额收益。
8.11.2 报 告 期 末 本 基 金投 资 的 国 债期 货 持 仓 和损 益 明 细
本基金本报告期未进行国债期货投资。
8.11.3 本 期 国 债 期 货 投资 评 价
本基金本报告期未进行国债期货投资。
8.12 投 资 组 合 报 告 附 注
8.12.1
本期，本基金持有的中国平安旗下子公司平安证券于 2014 年 12 月 8 日 收到中国证监会行政东方红睿丰灵活配置混合 2014 年年度报告摘要
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处罚决定书（2014 年 103 号） ，因平 安证券出具的保荐书存在虚假记载及未审慎核查海联讯 公开
发行募集文件的真实性和准确性，中国证监会依据《证券法》对其处以行政处罚措施。
本基金管理人一直遵循价值投资的理念进行投资决策，对上述股票继续保持跟踪研究。
本 基 金持 有的 其 余九 名证 券 的发 行主 体 本期 未出 现 被监 管部 门 立案 调查 ， 或在 报告 编制日前
一年内受到公开谴责、处罚的情形。
8.12.2
基金投资的前十名股票未超出基金合同规定的备选股票库。
8.12.3 期 末 其 他 各 项 资产 构 成
单位：人民币元
序号 名称 金额
1 存出保证金 357,761.32
2 应收证券清算款 1,100,758.07
3 应收股利 -
4 应收利息 491,197.31
5 应收申购款 -
6 其他应收款 -
7 待摊费用 -
8 其他 -
9 合计 1,949,716.70
8.12.4 期 末 持 有 的 处 于转 股 期 的 可转 换 债 券 明细
金额单位：人民币元
序号 债券代码 债券名称 公允价值
占基金资产净值
比例（% ）
1 113002 工行转债 58,692,837.90 3.24
2 113001 中行转债 58,619,466.50 3.23
8.12.5 期 末 前 十 名 股 票中 存 在 流 通受 限 情 况 的说 明
本基金报告期末前十名股票中不存在流通受限情况。
8.12.6 投 资组 合 报 告 附注 的 其 他 文字 描 述 部 分
因四舍五入原因，投资组合报告中市值占净值比例的分项之和与合计可能存在尾差。 东方红睿丰灵活配置混合 2014 年年度报告摘要
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§9 基 金 份 额 持 有 人 信 息
9.1 期 末 基 金 份 额 持 有 人 户 数 及 持 有 人 结 构
份额单位：份
持有人户数
( 户)
户均持有的
基金份额
持有人结构
机构投资者 个人投资者
持有份额
占总份
额比例
持有份额
占总份
额比例
10,183 158,122.43 1,476,658.72 0.09% 1,608,684,053.03 99.91%
9.2 期 末 上 市 基 金 前 十 名 持 有 人
序号 持有人名称 持有份额（份）
占上市总份额
比例
1 尹元琴 1,970,306.00 6.27%
2 戴文瑛 1,100,085.00 3.50%
3 杨慧娟 1,000,184.00 3.19%
4 东野尚丽 1,000,145.00 3.19%
5 郑光辉 1,000,116.00 3.18%
6 陈金霞 1,000,058.00 3.18%
7 林鹏 995,067.00 3.17%
8 修清玉 700,081.00 2.23%
9 吴嘉卿 690,013.00 2.20%
10 周晓燕 500,024.00 1.59%
11 毛瑜 500,024.00 1.59%
9.3 期 末 基 金 管 理 人 的 从 业 人 员 持 有 本 基 金 的 情 况
项目 持有份额总数（份） 占基金总份额比例
基金管理人 所有从业人员
持有本基金
1,604,749.38 0.1000%
9.4 期 末 基 金 管 理 人 的 从 业 人 员 持 有 本 开 放 式 基 金 份 额 总 量 区 间 的 情 况
项目 持有基金份额总量的数量区间（万份 ） 东方红睿丰灵活配置混合 2014 年年度报告摘要
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本公司高级管理人员、 基金投资和研究部
门负责人持有本开放式基金
50-100
本基金基金经理 持有本开放式基金
50-100
§10 开 放 式 基 金 份 额 变 动
单位：份
基金合同生效日（ 2014 年 9 月 19 日 ）基金份额 总额
1,610,160,711.75
基金合同生效日起至报告期期末基金总申购份额 -
减: 基金合同生效日起至报告期期末基金总赎回份额 -
基 金 合 同 生 效 日 起 至 报 告 期 期 末 基 金 拆 分 变 动 份 额 （ 份
额减少以"-" 填列）
-
本报告期期末基金份额总额 1,610,160,711.75
注：总申购份额含红利再投份额（本基金暂未开通基金转换业务） 。
§11 重 大 事 件 揭 示
11.1 基 金 份 额 持 有 人 大 会 决 议
本报告期内本基金没有召开基金份额持有人大会。
11.2 基 金 管 理 人 、 基 金 托 管 人 的 专 门 基 金 托 管 部 门 的 重 大 人 事 变 动
1 、 本报告期本基金托管人于 2014 年11 月 14 日发 布 《关于招 商银行股份有限公司姜然基金
托管人高级管理人员任职资格及吴晓辉离任的公告》 ，吴晓辉同志不再担任招商银行股份有限公
司总行资产托管部总经理职务，聘任姜然同志为招商银行股份有限公司总行资产托管部总经理。
2 、本报告期 本基金管理人于 2014 年 6 月 24 日 在中国证券报及公司网站上公告，公司聘任
钱慧女士担任本公司公募 基金合规负责人， 李进安先生不再担任本公司公募基金合规负责人，李
进安先生继续担任本公司首席风险官、合规总监 。
11.3 涉 及 基 金 管 理 人 、 基 金 财 产 、 基 金 托 管 业 务 的 诉 讼
报告期内无涉及基金管理人、基金财产、基金托管业务的诉讼。
东方红睿丰灵活配置混合 2014 年年度报告摘要
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11.4 基 金 投 资 策 略 的 改 变
报告期内基金投资策略无改变。
11.5 为 基 金 进 行 审 计 的 会 计 师 事 务 所 情 况
为本基金进行审计的会计师事务所是立信会计师事务所有限公司。 该会计师事务所自本基金
基金合同生效日 （2014 年 9 月 19 日） 起为本基金提供审计服务至今，本基金 本年度支付给审计
机构 立信会计师事务所有限公司审计报酬为 6 万元人民币。
11.6 管 理 人 、 托 管 人 及 其 高 级 管 理 人 员 受 稽 查 或 处 罚 等 情 况
报告期内基金管理人、托管人及其高级管理人员无受稽查或处罚等情况。
11.7 基 金租 用 证 券 公 司 交 易 单 元 的 有 关 情 况
11.7.1 基 金 租 用 证 券 公司 交 易 单 元进 行 股 票 投资 及 佣 金 支付 情 况
金额单位：人民币元
券商名称
交易单元
数量
股票交易 应支付该券商的佣金
备注
成交金额
占当期股票
成交总额的比
例
佣金
占当期佣金
总量的比例
东方证券 2 3,875,775,558.20 100.00% 3,528,507.88 100.00% -
注：1.本期 内本基金租用的券商交易单元无变更。
2.本 公司 因作 为 证券 公司 子 公司 尚未 获 得在 上海 交 易所 租用 其 他券 商交 易 单元 的资 格，此事
已向中 国证 监会报 告， 并等待 进一 步指示 与解 决；截 至报 告期末 ，本 公司已 在深 证交易 所 获 得 租
用券商交易单元的资格，并已按公司相关制度与流程开展交易单元租用事宜。
11.7.2 基 金 租 用 证 券 公司 交 易 单 元进 行 其 他 证券 投 资 的 情况
金额单位：人民币元
券商名称
债券交易 债券回购交易 权证交易
成交金额
占当期债券
成交总额的比
例
成交金额
占当期债
券回购
成交总额
的比例
成交金额
占当期权证
成交总额的
比例
东方证券 806,831,826.90 100.00% 15,596,100,000.00 100.00% - - 东方红睿丰灵活配置混合 2014 年年度报告摘要
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注：1.本期 内本基金租用的券商交易单元无变更。
2.本 公司 因作 为 证券 公司 子 公司 尚未 获 得在 上海 交 易所 租用 其 他券 商交 易 单元 的资 格，此事
已向中 国证 监会报 告， 并等待 进一 步指示 与解 决；截 至报 告期末 ，本 公司已 在深 证交易 所 获 得 租
用券商交易单元的资格，并已按公司相关制度与流程开展交易单元租用事 宜。
§12 影 响 投 资 者 决 策 的 其 他 重 要 信 息
本期未发生影响投资者决策的重要信息。
上海东方证券资产管理有限公司
2015 年3 月28 日
