招商招金宝货币市场基金 招商招金宝货币市场基金 招商招金宝货币市场基金 招商招金宝货币市场基金
2014 2014 2014 2014 年年度报告 年年度报告 年年度报告 年年度报告
2014 2014 2014 2014 年 年 年 年 12 12 12 12 月 月 月 月 31 31 31 31 日 日 日 日
基金管理人 基金管理人 基金管理人 基金管理人： ： ： ：招商基金管理有限公司 招商基金管理有限公司 招商基金管理有限公司 招商基金管理有限公司
基金托管人 基金托管人 基金托管人 基金托管人： ： ： ：中国银行股份有限公司 中国银行股份有限公司 中国银行股份有限公司 中国银行股份有限公司
送出日期 送出日期 送出日期 送出日期： ： ： ：2015 2015 2015 2015 年 年 年 年 3 3 3 3 月 月 月 月 27 27 27 27 日 日 日 日
招商招金宝货币市场基金 2014 年年度报告
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§ § § §1
重要提示及目录 重要提示及目录 重要提示及目录 重要提示及目录
1.1 重要提示 重要提示 重要提示 重要提示
基金管理人的董事会、董事保证本报告所载资料不存在虚假记载、误导性陈述或重大遗漏，
并对其内容的真实性、准确性和完整性承担个别及连带的法律责任。本年度报告已经三分之二以
上独立董事签字同意，并由董事长签发。
基金托管人中国银行股份有限公司根据本基金合同规定，于 2015 年 3 月 24 日复核了本报告
中的财务指标、净值表现、利润分配情况、财务会计报告、投资组合报告等内容，保证复核内容
不存在虚假记载、误导性陈述或者重大遗漏。
基金管理人承诺以诚实信用、勤勉尽责的原则管理和运用基金资产，但不保证基金一定盈利。
基金的过往业绩并不代表其未来表现。投资有风险，投资者在作出投资决策前应仔细阅读本
基金的招募说明书及其更新。
本报告财务资料已经审计，毕马威华振会计师事务所（特殊普通合伙）为本基金出具了 2014
年度无保留意见的审计报告，请投资者注意阅读。
本报告期自 2014 年6 月18 日（基金合同生效日）起至 12 月31 日止。 招商招金宝货币市场基金 2014 年年度报告
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1.2 目录 目录 目录 目录
§1 重要提示及目录 重要提示及目录 重要提示及目录 重要提示及目录................................................... ................................................... .............................1
1.1 重要提示................................................... ................................................... ................................1
1.2 目录................................................... ................................................... ........................................2
§2 基金简介 基金简介 基金简介 基金简介................................................... ................................................... .........................................4
2.1 基金基本情况................................................... ................................................... ........................4
2.2 基金产品说明................................................... ................................................... ........................4
2.3 基金管理人和基金托管人................................................... ................................................... ....5
2.4 信息披露方式................................................... ................................................... ........................5
2.5 其他相关资料................................................... ................................................... ........................5
§3 主要财务指标 主要财务指标 主要财务指标 主要财务指标、 、 、 、基金净 基金净 基金净 基金净值表现及利润分配情况 值表现及利润分配情况 值表现及利润分配情况 值表现及利润分配情况................................................... ............................5
3.1 主要会计数据和财务指标................................................... ................................................... ....5
3.2 基金净值表现................................................... ................................................... ........................6
3.3 过去三年基金的利润分配情况................................................... .............................................10
§4 管理人报告 管理人报告 管理人报告 管理人报告................................................... ................................................... ...................................11
4.1 基金管理人及基金经理情况................................................... .................................................11
4.2 管理人对报告期内本基金运作遵规守信情况的说明................................................... .........13
4.3 管理人对报告期内公平交易情况的专项说明................................................... .....................13
4.4 管理人对报告期内基金的投资策略和业绩表现的说明................................................... .....14
4.5 管理人对宏观经济、证券市场及行业走势的简要展望................................................... .....15
4.6 管理人内部有关本基金的监察稽核工作情况................................................... .....................15
4.7 管理人对报告期内基金估值程序等事项的说明................................................... .................16
4.8 管理人对报告期内基金利润分配情况的说明................................................... .....................17
4.9 报告期内管理人对本基金持有人数或基金资产净值预警情形的说明................................17
§5 托管人报告 托管人报告 托管人报告 托管人报告................................................... ................................................... ...................................17
5.1 报告期内本基金托管人遵规守信情况声明................................................... .........................17
5.2 托管人对报告期内本基金投资运作遵规守信、净值计算、利润分配等情况的说明........17
5.3 托管人对本年度报告中财务信息等内容的真实、准确和完整发表意见............................18
§6 审计报告 审计报告 审计报告 审计报告................................................... ................................................... .......................................18
§7 年度财务报表 年度财务报表 年度财务报表 年度财务报表................................................... ................................................... ...............................19
7.1 资产负债表................................................... ................................................... ..........................19
7.2 利润表................................................... ................................................... ..................................20
7.3 所有者权益（基金净值）变动表................................................... .........................................21
7.4 报表附注................................................... ................................................... ..............................22
§8 投资组合报告 投资组合报告 投资组合报告 投资组合报告................................................... ................................................... ...............................40
8.1 期末基金资产组合情况................................................... ................................................... ......40
8.2 债券回购融资情况................................................... ................................................... ..............40
8.3 基金投资组合平均剩余期限................................................... .................................................41
8.4 期末按债券品种分类的债券投资组合................................................... .................................42
8.5 期末按摊余成本占基金资产净值比例大小排序的前十名债券投资明细............................42
8.6 “影子定价”与“摊余成本法”确定的基金资产净值的偏离............................................42
8.7 期末按公允价值占基金资产净值比例大小排序的所有资产支持证券投资明细................43
§9 基金份额持有人信息 基金份额持有人信息 基金份额持有人信息 基金份额持有人信息................................................... ................................................... ...................43
9.1 期末基金份额持有人户数及持有人结构................................................... .............................43 招商招金宝货币市场基金 2014 年年度报告
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9.2 期末基金管理人的从业人员持有本基金的情况................................................... .................44
9.3 期末基金管理人的从业人员持有本开放式基金份额总量区间的情况................................44
§10 开放式基金份额变动 开放式基金份额变动 开放式基金份额变动 开放式基金份额变动................................................... ................................................... .................44
§11 重大事件揭示 重大事件揭示 重大事件揭示 重大事件揭示................................................... ................................................... .............................45
11.1 基金份额持有人大会决议................................................... ................................................... 45
11.2 基金管理人、基金托管人的专门基金托管部门的重大人事变动......................................45
11.3 涉及基金管理人、基金财产、基金托管业务的诉讼................................................... .......45
11.4 基金投资策略的改变................................................... ................................................... ........45
11.5 为基金进行审计的会计师事务所情况................................................... ...............................45
11.6 管理人、托管人及其高级管理人员受稽查或处罚等情况..................................................4 6
11.7 基金租用证券公司交易单元的有关情况................................................... ...........................46
11.8 偏离度绝对值超过0.5% 的情况................................................... ..........................................46
11.9 其他重大事件................................................... ................................................... ....................46
§12 影响投资者决策的其他重要信息 影响投资者决策的其他重要信息 影响投资者决策的其他重要信息 影响投资者决策的其他重要信息................................................... ................................................47
§13 备查文件目录 备查文件目录 备查文件目录 备查文件目录................................................... ................................................... .............................47
13.1 备查文件目录................................................... ................................................... ....................47
13.2 存放地点................................................... ................................................... ............................48
13.3 查阅方式................................................... ................................................... ............................48
招商招金宝货币市场基金 2014 年年度报告
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§ § § §2
基金简介 基金简介 基金简介 基金简介
2.1 基金基本情况 基金基本情况 基金基本情况 基金基本情况
基金名称 招商招金宝货币市场基金
基金简称 招商招金宝货币
基金主代码 000644
交易代码 000644
基金运作方式 契约型开放式
基金合同生效日 2014年 6月 18日
基金管理人 招商基金管理有限公司
基金托管人 中国银行股份有限公司
报告期末基金份额总额 821,063,910.25 份
基金合同存续期 不定期
下属分级基金的基金简称： 招商招金宝货币 A 招商招金宝货币 B
下属分级基金的交易代码： 000644 000651
报告期末下属分级基金的份额总额 512,996,367.00 份 308,067,543.25 份
2.2 基金产品说明 基金产品说明 基金产品说明 基金产品说明
投资目标
在兼顾基金资产的安全性和高流动性的前提下，力争
实现超越业绩比较基准的投资回报。
投资策略
本基金以严谨的市场价值分析为基础，采用稳健的投
资组合策略，通过对短期金融工具的组合操作，在保
持本金的安全性与资产流动性的同时，追求稳定的当
期收益。
(1)根据宏观经济指标、货币政策的研究，确定组合
平均剩余到期期限；
(2)根据各期限各品种的流动性、收益性以及信用水
平来确定组合资产配置；
(3)根据市场资金供给情况对组合平均剩余期限以及
投资品种比例进行适当调整；
(4)在保证组合流动性的前提下，利用现代金融分析
方法和工具，寻找价值被低估的投资品种和无风险套
利机会。
(5)合理有效分配基金的现金流，保持本基金的流动
性。
业绩比较基准 人民币活期存款基准利率（税后）
风险收益特征
本基金为货币市场基金，是证券投资基金中的低风险
品种。本基金的预期风险和预期收益低于股票型基
金、混合型基金、债券型基金。 招商招金宝货币市场基金 2014 年年度报告
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2.3 基金管理人和基金托管人 基金管理人和基金托管人 基金管理人和基金托管人 基金管理人和基金托管人
项目 基金管理人 基金托管人
名称 招商基金管理有限公司 中国银行股份有限公司
姓名 欧志明 王永民
联系电话 0755－83196666 010-66594896
信息披露负责
人
电子邮箱 cmf@cmfchina.com fcid@bankofchina.com
客户服务电话
400-887-9555 95566
传真 0755－83196475 010－66594942
注册地址 中国深圳深南大道7088号招
商银行大厦
北京西城区复兴门内大街1 号
办公地址 中国深圳深南大道7088号招
商银行大厦
北京西城区复兴门内大街1 号
邮政编码 518040 100818
法定代表人 张光华 田国立
2.4 信息披露方式 信息披露方式 信息披露方式 信息披露方式
本基金选定的信息披露报纸名称 中国证券报、证券时报、上海证券报
登载基金年度报告正文的管理人互联网网
址
http://www.cmfchina.com
基金年度报告备置地点 (1)招商基金管理有限公司
地址：中国深圳深南大道7088号招商银行大厦
(2)中国银行股份有限公司托管及投资者服务部 地
址：北京市复兴门内大街1 号
2.5 其他相关资料 其他相关资料 其他相关资料 其他相关资料
项目 名称 办公地址
会计师事务所 毕马威华振会计师事务所（特殊普
通合伙）
中国北京市东长安街 1 号东方广场
东二办公楼八层
注册登记机构 招商基金管理有限公司 中国深圳深南大道7088号招商银行
大厦
§ § § §3
主要财务指标 主要财务指标 主要财务指标 主要财务指标、 、 、 、基金净值表现及利润分配情况 基金净值表现及利润分配情况 基金净值表现及利润分配情况 基金净值表现及利润分配情况
3.1 主要会计数据和财务指标 主要会计数据和财务指标 主要会计数据和财务指标 主要会计数据和财务指标
金额单位：人民币元
3.1.1 期间数据和
指标
2014年 6月 18日(基金合同生效日)-2014 年 12 月31 日
招商招金宝货币 A 招商招金宝货币 B
本期已实现收益 8,811,442.72 6,767,793.40
本期利润 8,811,442.72 6,767,793.40
本期净值收益率 2.1705% 2.3027%
3.1.2 期末数据和 2014年末 招商招金宝货币市场基金 2014 年年度报告
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注：1、本期已实现收益指基金本期利息收入、投资收益、其他收入（不含公允价值变动收益）扣
除相关费用后的余额，本期利润为本期已实现收益加上本期公允价值变动收益，由于本基金采用
摊余成本法核算，所以，公允价值变动收益为零，本期已实现收益和本期利润的金额相等；
2、本基金无持有人认购或交易基金的各项费用；
3、本基金收益分配为按日结转份额；
4、本基金合同于 2014 年 6 月 18 日生效，至 2014 年 12 月 31 日未满 1 年，本报告期为非完
整会计年度。
3.2 基金 基金 基金 基金净值 净值 净值 净值表现 表现 表现 表现
3.2.1 基金份额 基金份额 基金份额 基金份额净值收益率 净值收益率 净值收益率 净值收益率及其与同期业绩比较基准收益率的比较 及其与同期业绩比较基准收益率的比较 及其与同期业绩比较基准收益率的比较 及其与同期业绩比较基准收益率的比较
招商招金宝货币 A
阶段
份额净值
收益率①
份额净值
收益率标
准差②
业绩比较
基准收益
率③
业绩比较基
准收益率标
准差④
①－③ ②－④
过去三个月 1.0090% 0.0048% 0.0894% 0.0000% 0.9196% 0.0048%
过去六个月 2.0159% 0.0034% 0.1789% 0.0000% 1.8370% 0.0034%
自基金合同
生效起至今
2.1705% 0.0033% 0.1915% 0.0000% 1.9790% 0.0033%
注：本基金收益分配为按日结转份额。
招商招金宝货币 B
阶段
份额净值
收益率①
份额净值
收益率标
准差②
业绩比较
基准收益
率③
业绩比较基
准收益率标
准差④
①－③ ②－④
过去三个月 1.0695% 0.0048% 0.0894% 0.0000% 0.9801% 0.0048%
过去六个月 2.1398% 0.0034% 0.1789% 0.0000% 1.9609% 0.0034%
自基金合同
生效起至今
2.3027% 0.0033% 0.1915% 0.0000% 2.1112% 0.0033%
注：本基金收益分配为按日结转份额。
指标
期末基金资产净
值
512,996,367.00 308,067,543.25
期末基金份额净
值
1.0000 1.0000
3.1.3 累计期末指
标
2014年末
累计净值收益率 2.1705% 2.3027% 招商招金宝货币市场基金 2014 年年度报告
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3.2.2 自基金合同生效以来基金累计 自基金合同生效以来基金累计 自基金合同生效以来基金累计 自基金合同生效以来基金累计净 净 净 净值收益率 值收益率 值收益率 值收益率变动及其与同期业绩比较基准收益率 变动及其与同期业绩比较基准收益率 变动及其与同期业绩比较基准收益率 变动及其与同期业绩比较基准收益率
变动的比较 变动的比较 变动的比较 变动的比较
招商招金宝货币市场基金 2014 年年度报告
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注：1、根据基金合同第十二条（二）投资范围的规定，本基金投资于法律法规或监管机构允许投
资的金融工具，包括：现金，通知存款，短期融资券，一年以内（含一年）的银行定期存款、大
额存单，期限在 1年以内（含1 年）的债券回购、中央银行票据，剩余期限在 397 天以内（含397
天）的债券、资产支持证券、中期票据，及中国证监会、中国人民银行认可的其它具有良好流动
性的货币市场工具。
2、本基金合同于 2014 年 6月 18 日生效，截至本报告期末本基金成立未满一年。 招商招金宝货币市场基金 2014 年年度报告
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3.2.3
自基金合同生效以来基金每年净值增长率及其与同期业绩比较基 自基金合同生效以来基金每年净值增长率及其与同期业绩比较基 自基金合同生效以来基金每年净值增长率及其与同期业绩比较基 自基金合同生效以来基金每年净值增长率及其与同期业绩比较基准收益率的 准收益率的 准收益率的 准收益率的
比较 比较 比较 比较
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注：本基金于2014年 6月18 日成立，截至 2014年 12 月 31 日成立未满1 年，故本报告期净值增
长率按当年实际存续期计算。
3.3 过去三年基金的利润分配情况 过去三年基金的利润分配情况 过去三年基金的利润分配情况 过去三年基金的利润分配情况
1 1 1 1、 、 、 、招商 招商 招商 招商招金宝货币 招金宝货币 招金宝货币 招金宝货币 A A A A
单位：人民币元
招商 招商 招商 招商招金宝货币 招金宝货币 招金宝货币 招金宝货币 A
年度
已按再投资形
式转实收基金
直接通过应付赎
回款转出金额
应付利润
本年变动
年度利润
分配合计
备注
2014 8,811,442.72 - - 8,811,442.72 -
合计 8,811,442.72 - - 8,811,442.72 -
2 2 2 2、 、 、 、招商 招商 招商 招商招金宝货币 招金宝货币 招金宝货币 招金宝货币 B B B B
单位：人民币元
招商 招商 招商 招商招金宝货币 招金宝货币 招金宝货币 招金宝货币 B
年度
已按再投资形
式转实收基金
直接通过应付赎
回款转出金额
应付利润
本年变动
年度利润
分配合计
备注
2014 6,767,793.40 - - 6,767,793.40 -
合计 6,767,793.40 - - 6,767,793.40 -
招商招金宝货币市场基金 2014 年年度报告
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注：1、本基金采取的收益分配方式是：每日计算投资人账户当日所产生的收益，运作期末将投资
人账户累计的收益结转为其基金份额，计入该投资人账户的本基金份额中；
2、本基金合同于 2014年6 月 18 日生效，至 2014年 12月 31日未满 1年。
§ § § §4
管理人报告 管理人报告 管理人报告 管理人报告
4.1 基金管理人及基 基金管理人及基 基金管理人及基 基金管理人及基金经理情况 金经理情况 金经理情况 金经理情况
4.1.1 基金管理人及其管理基金的经验 基金管理人及其管理基金的经验 基金管理人及其管理基金的经验 基金管理人及其管理基金的经验
招商基金管理有限公司于2002年 12月 27 日经中国证监会（2002）100号文批准设立，公司
的经营范围包括发起设立基金、基金管理业务和中国证监会批准的其它业务。
目前，本公司的股东股权结构为：招商银行股份有限公司持有公司全部股权的 55％，招商证
券股份有限公司持有公司全部股权的 45％。公司注册资本金为 2.1亿元人民币。招商基金拥有两
家全资子公司，分别为招商财富资产管理有限公司和招商资产管理（香港）有限公司。
截至 2014 年 12 月 31 日，本基金管理人共管理四十四只共同基金，具体如下：从 2003 年 4
月 28日起管理招商安泰系列开放式证券投资基金（含招商安泰股票证券投资基金、招商安泰平衡
型证券投资基金、招商安泰债券投资基金） ；从 2004 年 1月 14 日起管理招商现金增值开放式证券
投资基金；从 2004 年 6 月 1 日起开始管理招商先锋混合型证券投资基金；从 2005 年 11 月 17 日
起开始管理招商优质成长股票型证券投资基金（LOF） ；从 2006 年 7 月 11 日起开始管理招商安本
增利债券型证券投资基金；从 2007 年 3 月 30 日起开始管理招商核心价值混合型证券投资基金；
从 2008 年6 月19 日起开始管理招商大盘蓝筹股票型证券投资基金； 从2008年 10月 22日起开始
管理招商安心收益债券型证券投资基金；从 2009 年 6 月 19 日起开始管理招商行业领先股票型证
券投资基金；从 2009 年 12 月 25 日起开始管理招商中小盘精选股票型证券投资基金；从 2010 年
3 月 25 日起开始管理招商全球资源股票型证券投资基金(QDII)；从2010 年6月 22日起开始管理
招商深证 100 指数证券投资基金；从 2010 年 6 月 25 日起开始管理招商信用添利债券型证券投资
基金； 从 2010年 12月 8日开始管理上证消费 80 交易型开放式指数证券投资基金及招商上证消费
80 交易型开放式指数证券投资基金联接基金；从 2011 年 2月 11 日起开始管理招商标普金砖四国
指数证券投资基金(LOF)；从 2011 年3 月17 日起开始管理招商安瑞进取债券型证券投资基金；从
2011年 6月 27日开始管理深证电子信息传媒产业（TMT）50交易型开放式指数证券投资基金及招
商深证电子信息传媒产业（TMT）50 交易型开放式指数证券投资基金联接基金；从 2011 年 9 月 1
日起开始管理招商安达保本混合型证券投资基金； 从 2012 年2 月1 日起开始管理招商优势企业灵
活配置混合型证券投资基金；从 2012 年 3 月 21 日起开始管理招商产业债券型证券投资基金；从招商招金宝货币市场基金 2014 年年度报告
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2012 年 6 月 28 日起开始管理招商中证大宗商品股票指数分级证券投资基金；从 2012 年 7 月 20
日起开始管理招商信用增强债券型证券投资基金；从 2012 年 8 月 20 日起开始管理招商安盈保本
混合型证券投资基金； 从2012年12月7日起开始管理招商理财7天债券型证券投资基金； 从2013
年 2 月 5 日起开始管理招商央视财经 50 指数证券投资基金；从 2013 年 3 月 1 日起开始管理招商
双债增强分级债券型证券投资基金；从 2013 年 4 月 19 日起开始管理招商安润保本混合型证券投
资基金；从2013 年5 月 17 日起开始管理招商保证金快线货币市场基金；从2013 年8 月1 日起开
始管理招商沪深 300 高贝塔指数分级证券投资基金；从 2013 年 11 月 6 日起开始管理招商瑞丰灵
活配置混合型发起式证券投资基金； 从 2013年 12月 11日起开始管理招商标普高收益红利贵族指
数增强型证券投资基金；从 2014 年 3 月 20 日开始管理招商丰盛稳定增长灵活配置混合型证券投
资基金；从 2014 年3 月 25 日开始管理招商招财宝货币市场证券投资基金（2014 年11月 22日更
名为招商招钱宝货币市场基金） ； 从2014年6月18日开始管理招商招金宝货币市场证券投资基金；
从 2014 年 7 月 31 日开始管理招商可转债分级债券型证券投资基金；从 2014 年 8 月 12 日开始管
理招商丰利灵活配置混合型证券投资基金； 从 2014 年 9 月 3 日开始管理招商行业精选股票型证
券投资基金；从 2014 年9月 25日开始管理招商招利 1 个月期理财债券型证券投资基金；从 2014
年 11月 13日开始管理招商中证全指证券公司指数分级证券投资基金； 从 2014 年 11 月 27 日开始
管理招商沪深 300 地产等权重指数分级证券投资基金。
4.1.2 基金经理 基金经理 基金经理 基金经理（ （ （ （或基金经理小组 或基金经理小组 或基金经理小组 或基金经理小组） ） ） ）及基金经理助理简介 及基金经理助理简介 及基金经理助理简介 及基金经理助理简介
任本基金的基金经理（助理）
期限 姓名 职务
任职日期 离任日期
证券
从业
年限
说明
向霈
本基金的
基金经理
2014 年 6 月
18 日
- 8
向霈，女，中国国籍，工商管理硕士。
2006年加入招商基金管理有限公司，先
后曾任职于市场部、股票投资部、交易
部，2011 年起任固定收益投资部研究
员， 从事固定收益类证券研究相关工作。
现任招商现金增值开放式证券投资基
金、 招商理财 7天债券型证券投资基金、
招商招钱宝货币市场基金、招商招金宝
货币市场基金及招商保证金快线货币市
场基金基金经理。
注：1、本基金首任基金经理的任职日期为本基金合同生效日，后任基金经理的任职日期以及历任
基金经理的离任日期为公司相关会议作出决定的公告（生效）日期；
2、证券从业年限计算标准遵从行业协会《证券业从业人员资格管理办法》中关于证券 招商招金宝货币市场基金 2014 年年度报告
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4.2 管理人对报告期内本基金运作遵规守信情况的说明 管理人对报告期内本基金运作遵规守信情况的说明 管理人对报告期内本基金运作遵规守信情况的说明 管理人对报告期内本基金运作遵规守信情况的说明
基金管理人声明： 在本报告期内， 本基金管理人严格遵守 《中华人民共和国证券投资基金法》 、
《公开募集证券投资基金运作管理办法》等有关法律法规及其各项实施准则的规定以及《招商招
金宝货币市场基金基金合同》等基金法律文件的约定，本着诚实信用、勤勉尽责的原则管理和运
用基金资产，在严格控制风险的前提下，为基金持有人谋求最大利益。本报告期内，基金运作整
体合法合规，无损害基金持有人利益的行为。基金的投资范围、投资比例及投资组合符合有关法
律法规及基金合同的规定。
4.3 管理人对报告期内公平交易情况的专项说明 管理人对报告期内公平交易情况的专项说明 管理人对报告期内公平交易情况的专项说明 管理人对报告期内公平交易情况的专项说明
4.3.1 公平交易制度和控制方法 公平交易制度和控制方法 公平交易制度和控制方法 公平交易制度和控制方法
基金管理人（以下简称“公司” ）根据《中华人民共和国证券投资基金法》 、 《公开募集证券投
资基金运作管理办法》和《证券投资基金管理公司公平交易制度指导意见》 （2011 年修订）的规
定，制定了《招商基金管理有限公司公平交易管理办法》 ，对投资决策的内部控制、交易执行的内
部控制、公平交易实施情况的监控与检查稽核、异常交易的监控等进行了规定。为保证各投资组
合在投资信息、投资建议和实施投资决策方面享有公平的机会，公司合理设置了各类资产管理业
务之间以及各类资产管理业务内部的组织结构，建立了科学的投资决策体系，加强交易执行环节
的内部控制，并通过工作制度、流程和技术手段保证公平交易原则的实现。同时，通过对投资交
易行为的监控、分析评估和信息披露来加强对公平交易过程和结果的监督。
4.3.2 公平交易制度的执行情况 公平交易制度的执行情况 公平交易制度的执行情况 公平交易制度的执行情况
公司已建立较完善的研究方法和投资决策流程，确保各投资组合享有公平的投资决策机会。
公司建立了所有组合适用的投资对象备选库，制定明确的备选库建立、维护程序。公司拥有健全
的投资授权制度，明确投资决策委员会、投资总监、投资组合经理等各投资决策主体的职责和权
限划分，投资组合经理在授权范围内可以自主决策，超过投资权限的操作需要经过严格的审批程
序。公司的相关研究成果向内部所有投资组合开放，在投资研究层面不存在各投资组合间不公平
的问题。公司交易部在报告期内，对所有组合的各条指令，均在中央交易员的统一分派下，本着
持有人利益最大化的原则执行了公平交易。
报告期内，公司按照法规要求，连续四个季度期间内、不同时间窗下（如日内、3 日内、5
日内）对公司管理的不同投资组合间的同向交易的交易价差进行分析，相关基金经理也对分析中
发现的溢价率超过正常范围的情况进行了合理性解释。根据分析结果，公司旗下组合的同向交易
情况基本正常，没有发现有明显异常并且无合理理由的同向交易异常情况。 招商招金宝货币市场基金 2014 年年度报告
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4.3.3 异常交易行为的专项说明 异常交易行为的专项说明 异常交易行为的专项说明 异常交易行为的专项说明
公司严格控制不同投资组合之间的同日反向交易，严格禁止可能导致不公平交易和利益输送
的同日反向交易。确因投资组合的投资策略或流动性等需要而发生的同日反向交易，公司要求相
关投资组合经理提供决策依据，并留存记录备查，完全按照有关指数的构成比例进行投资的组合
等除外。
本报告期内，本基金各项交易均严格按照相关法律法规、基金合同的有关要求执行。报告期
内，公司所有投资组合参与的交易所公开竞价同日反向交易成交较少的单边交易量超过该证券当
日成交量的 5%的情形，在某指数型投资组合与某主动型投资组合之间发生过一次，原因是指数型
投资组合为满足指数复制比例要求的投资策略需要。报告期内未发现其他有可能导致不公平交易
和利益输送的重大异常交易行为。
4.4 管理人对报告期内基金的投资策略和业绩表现的说明 管理人对报告期内基金的投资策略和业绩表现的说明 管理人对报告期内基金的投资策略和业绩表现的说明 管理人对报告期内基金的投资策略和业绩表现的说明
4.4.1 报告期内基金投资策略和运作分析 报告期内基金投资策略和运作分析 报告期内基金投资策略和运作分析 报告期内基金投资策略和运作分析
2014年全球经济在地缘冲突、政治角力等背景下，整体呈现通胀温和、增长缓慢、政策分化
的特征。除美国复苏明显外，欧洲、日本等多数发达经济体仍在低通胀、低增长的泥沼中不能自
拔。与之相应，美国逐步退出量化宽松政策，而欧元区与日本不断强化宽松力度，全球资本市场
则表现为美元大幅升值、原油等大宗商品价格严重下挫。受内生增长动力不足及外围不利环境的
影响，中国面临经济下行、通货紧缩的压力，货币政策重心由 2013 年“去杠杆、调结构、防风险”
向“稳增长、降成本、调结构”转变，央行主要通过定向宽松、非对称降息、下调公开市场利率
等手段，向市场提供适度流动性，引导市场利率下行，全年资金面基本平稳，回购利率中枢整体
下移，债券市场出现一轮牛市行情。1 月中下旬，春节因素导致资金面持续偏紧，央行通过 SLF、
逆回购等方式稳定市场流动性，7 天回购利率高位下行，债券估值下修；3 月中旬，央行重启 14
天、28 天正回购，导致市场预期谨慎，叠加季末因素，货币市场利率明显反弹，现券收益率亦随
之有所上扬；进入 2 季度，经济数据疲软，经济预期悲观，央行分别于 4 月和 6 月两次非定向降
准，回购利率及现券收益率同步下行；随后 7 月至 8 月，经济数据出现改善迹象，同时资金面受
季末及 IPO影响略显紧张， 现券收益率反弹； 9 月经济数据再次大幅走弱， 央行投放 5000 亿元 MLF，
并多次下调正回购利率，释放量价宽松政策信号，回购及现券利率下行明显；12月中下旬，年末、
新股发行及中证登新规等因素共同作用下，市场利率高企，7 天质押式回购利率一度突破 6%，现
券收益率大幅上行。组合管理方面，上半年，在部分资金紧张时点，增加定期存款投资，并择机
进行债券配置；下半年，在市场资金面总体走宽的情况下，利用市场波动，适时调整配置结构，
保证组合流动性安全，并为持有人创造了较好的收益。 招商招金宝货币市场基金 2014 年年度报告
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4.4.2 报告期内基金的业绩表现 报告期内基金的业绩表现 报告期内基金的业绩表现 报告期内基金的业绩表现
2014 年招商招金宝货币 A 的份额净值收益率为 2.1705%，同期业绩比较基准收益率为
0.1915%，基金份额净值收益率优于业绩比较基准收益率 1.9790%；招商招金宝 B 的份额净值收益
率为 2.3027%，同期业绩比较基准收益率为 0.1915%，基金份额净值收益率优于业绩比较基准收益
率 2.1112%。
4.5 管理人对宏观经济 管理人对宏观经济 管理人对宏观经济 管理人对宏观经济、 、 、 、证券市场及行业走势的简要展望 证券市场及行业走势的简要展望 证券市场及行业走势的简要展望 证券市场及行业走势的简要展望
展望2015年，我们认为宏观政策更加注重增长与改革两者之间的平衡，货币政策将保持适度
宽松，央行主要通过公开市场操作和定向工具调节市场流动性，并继续完善政策传导机制，推动
“宽货币”向“宽信贷”转变，降低社会融资成本。第一，内需疲弱、投资下行风险较大、企业
存量债务偏高、通胀压力有限等因素，使得货币政策保持宽松具有内在的必要性和可能性；第二，
相对宽松的政策环境有助于解决2014年经济发展改革过程中悬而未决的问题，金融市场利率走低
与实体经济融资成本居高不下的矛盾仍存在，地方债务预算约束与基础设施建设增长的关系亟需
理顺；第三，货币政策受内外环境制约，需合理把握政策的力度和方向，防止过度宽松导致金融
杠杆高企和资产泡沫迅速积累，同时兼顾美元升值背景下人民币汇率的稳定。货币市场方面，预
计上半年资金面相对平稳，春节后回购利率整体保持低位窄幅震荡。现券方面，从基本面来看，
现券收益率短期内将稳中下行，但目前收益率已经处于2010年以来相对低位，如基本面、政策面
出现变化，存在调整风险。
4.6 管理人内部有关本基金的监察稽核工作情况 管理人内部有关本基金的监察稽核工作情况 管理人内部有关本基金的监察稽核工作情况 管理人内部有关本基金的监察稽核工作情况
报告期内，本基金管理人本着诚实信用、勤勉尽责、合法经营和保障基金持有人利益的原则，
经营管理和业务运作稳健、合规，基金的投资、交易、后台等运作规范有序。本报告期内，基金
管理人的风险管理及合规控制部门依据独立、客观、公正的原则，主要从以下几个方面进一步加
强了公司内部控制和基金投资风险管理工作：
1、公司实施了员工全面培训和形式多样的专题培训，包括每日推送监管动态和风险案例，持
续整理风险点录入系统定期推送，定期或不定期组织法规考试，风险管理委员会对中层以上管理
人员的定期现场培训，不定期开展各类合规主题培训等，丰富培训形式，不断提升员工合规与风
控意识；
2、公司合规风控部门通过事中合规控制系统、事后投资风险管理系统、风险管理模型等对基
金投资合规情况及风险情况进行严格的内部监控和管理；
3、公司合规部门重点加强了对各类创新业务的合规控制，在新业务筹备阶段，通过加入公司招商招金宝货币市场基金 2014 年年度报告
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各类创新业务筹备小组、参与相关会议等方式，主动介入各类创新业务筹备工作，提前搜集、学
习新业务相关法规规定，并提供合规咨询等业务支持；
4、定期稽核方面，除了每季度会对各业务领域进行一次全面的稽核，并向监管部门提交季度
监察稽核报告之外，公司合规部门还根据监察稽核计划，对公司的关键业务部门及业务流程进行
了专项稽核和检查；
5、根据法律法规的更新及业务的发展变化情况，对公司各业务部门的内部控制制度提出修意
见和建议，并关注内部控制制度的健全性和有效性，进一步完善了公司内控制度体系，更好的防
范法律风险和合规风险。
整体而言，报告期内，本基金的投资运作符合国家相关法律法规、监管部门的有关规定以及
公司相关制度的规定。本基金的投资目标、投资决策依据和投资管理程序均符合相关基金合同和
招募说明书的约定，未出现重大异常交易的现象，未出现利益输送、内幕交易及其他有损基金投
资者利益的行为。报告期内，本基金若有曾经因为市场波动、申购赎回等原因出现了相关投资比
例限制的被动突破的情形，均在法规规定的时间内完成了调整，符合法律法规和基金合同的规定
和要求。本基金也从未出现过权证未行权、可转债未及时卖出或转股等有损基金份额持有人利益
的投资失误。
本基金管理人承诺将一如既往本着诚实信用、勤勉尽责的原则管理和运作基金资产，在规范
经营、控制风险的基础上，为基金持有人谋求最大利益。
4.7 管理人对报告期内基金估值程序等事项的说明 管理人对报告期内基金估值程序等事项的说明 管理人对报告期内基金估值程序等事项的说明 管理人对报告期内基金估值程序等事项的说明
报告期内，本基金的估值业务严格按照相关的法律法规、基金合同以及《招商基金管理有限
公司基金估值委员会管理制度》进行。基金核算部负责日常的基金资产的估值业务，执行基金估
值政策。另外，公司设立由投资和研究部门、风险管理部、基金核算部、法律合规部负责人和基
金经理代表组成的估值委员会 。 公司估值委员会的相关成员均具备相应的专业胜任能力和相关工
作经历。公司估值委员会主要负责制定 、修订和完善基金估值政策和程序，定期评价现有估值政
策和程序的适用性及对估值程序执行情况进行监督。
投资和研究部门以及基金核算部共同负责关注相关投资品种的动态，评判基金持有的投资品
种是否处于不活跃的交易状态或者最近交易日后经济环境发生了重大变化或证券发行机构发生了
影响证券价格的重大事件，从而确定估值日需要进行估值测算或者调整的投资品种；投资和研究
部门定期审核公允价值的确认和计量；研究部提出合理的数量分析模型对需要进行估值测算或者
调整的投资品种进行公允价值定价与计量并定期对估值政策和程序进行评价， 以保证其持续适用；
基金核算部定期审核估值政策和程序的一致性，并负责与托管行沟通估值调整事项；风险管理部招商招金宝货币市场基金 2014 年年度报告
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负责估值委员会工作流程中的风险控制；法律合规部负责日常的基金估值调整结果的事后复核监
督工作；法律合规部与基金核算部共同负责估值调整事项的信息披露工作。
基金经理代表向估值委员会提供估值参考信息，参与估值政策讨论；对需采用特别估值程序
的证券，基金及时启动特别估值程序，由公司估值委员会集体讨论议定特别估值方案并与托管行
沟通后由基金核算部具体执行。
本基金管理人参与估值流程各方之间不存在任何重大利益冲突。截止报告期末本基金管理人
未与任何外部估值定价服务机构签约。
4.8 管理人对报告期内 管理人对报告期内 管理人对报告期内 管理人对报告期内基金利润分配情况的说明 基金利润分配情况的说明 基金利润分配情况的说明 基金利润分配情况的说明
本报告期内，根据法律法规及《基金合同》的约定，本基金每日计算投资人账户当日所产生
的收益，运作期末将投资人账户累计的收益结转为其基金份额，计入该投资人账户的本基金份额
中。本报告期内，招商招金宝货币 A共分配利润人民币 8,811,442.72元，招商招金宝货币 B共分
配利润人民币 6,767,793.40 元，不存在应分配但尚未实施分配的情况。
4.9 报告期内管理人对本基金持有人数或基金资产净值预警情形的说明 报告期内管理人对本基金持有人数或基金资产净值预警情形的说明 报告期内管理人对本基金持有人数或基金资产净值预警情形的说明 报告期内管理人对本基金持有人数或基金资产净值预警情形的说明
根据证监会《公开募集证券投资基金运作管理办法》第二十一条的相关要求，基金合同生效
后，连续二十个工作日出现基金份额持有人数量不满二百人或者基金资产净值低于五千万元情形
的，基金管理人应当在定期报告中予以披露。
报告期内，本基金未发生连续二十个工作日出现基金份额持有人数量不满二百人或者基金资
产净值低于五千万元的情形。
§ § § §5
托管人报告 托管人报告 托管人报告 托管人报告
5.1 报告期内本基金托管人遵规守信情况声明 报告期内本基金托管人遵规守信情况声明 报告期内本基金托管人遵规守信情况声明 报告期内本基金托管人遵规守信情况声明
本报告期内，中国银行股份有限公司（以下称“本托管人” ）在招商招金宝货币市场基金基金
合同（以下称“本基金” ）的托管过程中，严格遵守《证券投资基金法》及其他有关法律法规、基
金合同和托管协议的有关规定，不存在损害基金份额持有人利益的行为，完全尽职尽责地履行了
应尽的义务。
5.2 托管人对报告期内本基金投资运作遵规守信 托管人对报告期内本基金投资运作遵规守信 托管人对报告期内本基金投资运作遵规守信 托管人对报告期内本基金投资运作遵规守信、 、 、 、净值计算 净值计算 净值计算 净值计算、 、 、 、利润分配等情况的说明 利润分配等情况的说明 利润分配等情况的说明 利润分配等情况的说明
本报告期内，本托管人根据《证券投资基金法》及其他有关法律法规、基金合同和托管协议
的规定，对本基金管理人的投资运作进行了必要的监督，对基金资产净值的计算、基金份额申购
赎回价格的计算以及基金费用开支等方面进行了认真地复核，未发现本基金管理人存在损害基金招商招金宝货币市场基金 2014 年年度报告
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份额持有人利益的行为。
5.3 托管人对本年度报告中财务信息等内容的真实 托管人对本年度报告中财务信息等内容的真实 托管人对本年度报告中财务信息等内容的真实 托管人对本年度报告中财务信息等内容的真实、 、 、 、准确和完整发表意见 准确和完整发表意见 准确和完整发表意见 准确和完整发表意见
本报告中的财务指标、净值表现、收益分配情况、财务会计报告（注：财务会计报告中的“金
融工具风险及管理”部分未在托管人复核范围内） 、投资组合报告等数据真实、准确和完整。
§ § § §6
审计报告 审计报告 审计报告 审计报告
审计报告标题 审计报告
审计报告收件人 招商招金宝货币市场基金全体持有人
引言段 我们审计了后附的招商招金宝货币市场基金 (以下简称 “招
商招金宝货币” ) 财务报表，包括 2014 年 12 月 31 日的资产
负债表、自 2014年 6月 18 日（基金合同生效日）至 2014 年12
月 31日止期间的利润表、所有者权益 (基金净值) 变动表以及
财务报表附注。
管理层对财务报表的责任段 编制和公允列报财务报表是招商招金宝货币的管理人招商基金
管理有限公司管理层的责任，这种责任包括: (1) 按照中华人
民共和国财政部颁布的企业会计准则和中国证券监督管理委员
会 (以下简称 “中国证监会” ) 和中国证券投资基金业协会
发布的有关基金行业实务操作的规定编制财务报表，并使其实
现公允反映；(2) 设计、执行和维护必要的内部控制，以使财
务报表不存在由于舞弊或错误导致的重大错报。
注册会计师的责任段 我们的责任是在执行审计工作的基础上对财务报表发表审计意
见。我们按照中国注册会计师审计准则的规定执行了审计工作。
中国注册会计师审计准则要求我们遵守中国注册会计师职业道
德守则，计划和执行审计工作以对财务报表是否不存在重大错
报获取合理保证。
审计工作涉及实施审计程序，以获取有关财务报表金额和披露
的审计证据。选择的审计程序取决于注册会计师的判断，包括
对由于舞弊或错误导致的财务报表重大错报风险的评估。在进
行风险评估时，注册会计师考虑与财务报表编制和公允列报相
关的内部控制，以设计恰当的审计程序，但目的并非对内部控
制的有效性发表意见。审计工作还包括评价招商基金管理有限
公司管理层选用会计政策的恰当性和作出会计估计的合理性，
以及评价财务报表的总体列报。
我们相信，我们获取的审计证据是充分、适当的，为发表审计
意见提供了基础。
审计意见段 我们认为，招商招金宝货币的财务报表在所有重大方面按照中
华人民共和国财政部颁布的企业会计准则和在财务报表附注
7.4.2 中所列示的中国证监会和中国证券投资基金业协会发布
的有关基金行业实务操作的规定编制，公允反映了招商招金宝
货币2014年12月31日的财务状况以及自2014年6月18日 （基
金合同生效日）至 2014年12 月 31 日止期间的经营成果及基金招商招金宝货币市场基金 2014 年年度报告
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净值变动情况。
注册会计师的姓名 何琪 刘婷婷
会计师事务所的名称 毕马威华振会计师事务所(特殊普通合伙)
会计师事务所的地址 中国?北京
审计报告日期 2015年 3月 25日
§ § § §7
年度财务报表 年度财务报表 年度财务报表 年度财务报表
7.1 资产负债表 资产负债表 资产负债表 资产负债表
会计主体：招商招金宝货币市场基金
报告截止日： 2014年 12月 31日
单位：人民币元
资 资 资 资
产 产 产 产
附注号 附注号 附注号 附注号
本期末 本期末 本期末 本期末
2014 2014 2014 2014 年 年 年 年 12 12 12 12 月 月 月 月 31 31 31 31 日 日 日 日
资 资 资 资
产 产 产 产： ： ： ：
银行存款 7.4.7.1 95,173,612.15
结算备付金
-
存出保证金
-
交易性金融资产 7.4.7.2 140,017,016.76
其中：股票投资
-
基金投资
-
债券投资
140,017,016.76
资产支持证券投资
-
贵金属投资
-
衍生金融资产 7.4.7.3 -
买入返售金融资产 7.4.7.4 468,802,103.20
应收证券清算款
-
应收利息 7.4.7.5 4,137,722.83
应收股利
-
应收申购款
113,362,616.40
递延所得税资产
-
其他资产 7.4.7.6 -
资产总计
821,493,071.34
负债和所有者权益 负债和所有者权益 负债和所有者权益 负债和所有者权益
附注号 附注号 附注号 附注号
本期末 本期末 本期末 本期末
2014 2014 2014 2014 年 年 年 年 12 12 12 12 月 月 月 月 31 31 31 31 日 日 日 日
负 负 负 负
债 债 债 债： ： ： ：
短期借款
-
交易性金融负债
-
衍生金融负债 7.4.7.3 -
卖出回购金融资产款
-
应付证券清算款
-
应付赎回款
41,977.45 招商招金宝货币市场基金 2014 年年度报告
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应付管理人报酬
117,958.17
应付托管费
35,744.90
应付销售服务费
68,575.31
应付交易费用 7.4.7.7 14,905.26
应交税费
-
应付利息
-
应付利润
-
递延所得税负债
-
其他负债 7.4.7.8 150,000.00
负债合计
429,161.09
所有者权益 所有者权益 所有者权益 所有者权益： ： ： ：
实收基金 7.4.7.9 821,063,910.25
未分配利润 7.4.7.10 -
所有者权益合计
821,063,910.25
负债和所有者权益总计
821,493,071.34
注：1、报告截止日 2014年 12月 31日，招商招金宝货币 A 基金份额净值 1.0000元，基金份额总
额512,996,367.00份； 招商招金宝货币B基金份额净值1.0000元， 基金份额总额308,067,543.25
份；总份额总额 821,063,910.25 份；
2、本期财务报表的实际编制期间为 2014 年 6 月 18 日(基金合同生效日)至 2014 年 12 月 31
日。
7.2 利润表 利润表 利润表 利润表
会计主体：招商招金宝货币市场基金
本报告期：2014 年6 月 18 日(基金合同生效日)至2014 年12月 31日
单位：人民币元
项 项 项 项
目 目 目 目
附注号 附注号 附注号 附注号
本期 本期 本期 本期
2014 2014 2014 2014 年 年 年 年 6 6 6 6 月 月 月 月 18 18 18 18 日 日 日 日( ( ( (基金合同生效日 基金合同生效日 基金合同生效日 基金合同生效日) ) ) )至 至 至 至 2014 2014 2014 2014 年 年 年 年
12 12 12 12 月 月 月 月 31 31 31 31 日 日 日 日
一 一 一 一、 、 、 、收入 收入 收入 收入
18,238,543.36
1. 利息收入
17,913,456.37
其中：存款利息收入 7.4.7.11 9,523,483.64
债券利息收入
2,747,580.12
资产支持证券利息收入
-
买入返售金融资产收入
5,642,392.61
其他利息收入
-
2. 投资收益（损失以“- ”填列）
325,086.99
其中：股票投资收益
-
基金投资收益
- 招商招金宝货币市场基金 2014 年年度报告
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债券投资收益 7.4.7.12 325,086.99
资产支持证券投资收益
-
贵金属投资收益
-
衍生工具收益
-
股利收益
-
3. 公允价值变动收益（损失以
“- ”号填列）
-
4. 汇兑收益（损失以“- ”号填
列）
-
5. 其他收入（损失以“- ”号填
列）
7.4.7.13
-
减 减 减 减： ： ： ：二 二 二 二、 、 、 、费用 费用 费用 费用
2,659,307.24
1 ．管理人报酬 7.4.10.2.1 1,247,176.69
2 ．托管费 7.4.10.2.2 377,932.36
3 ．销售服务费 7.4.10.2.3 557,752.10
4 ．交易费用 7.4.7.14 -
5 ．利息支出
238,749.83
其中：卖出回购金融资产支出
238,749.83
6 ．其他费用 7.4.7.15 237,696.26
三 三 三 三、 、 、 、 利润总额 利润总额 利润总额 利润总额
（ （ （ （亏损总额以 亏损总额以 亏损总额以 亏损总额以 “ “ “ “- - - -” ” ” ”
号填列 号填列 号填列 号填列） ） ） ）
15,579,236.12
减：所得税费用
-
四 四 四 四、 、 、 、净利润 净利润 净利润 净利润（ （ （ （净亏损以 净亏损以 净亏损以 净亏损以“ “ “ “- - - -” ” ” ”号 号 号 号
填列 填列 填列 填列） ） ） ）
15,579,236.12
注：本期财务报表的实际编制期间为 2014 年6 月18 日(基金合同生效日)至2014 年12月 31日。
7.3 所有者权益 所有者权益 所有者权益 所有者权益（ （ （ （基金净值 基金净值 基金净值 基金净值） ） ） ）变动表 变动表 变动表 变动表
会计主体：招商招金宝货币市场基金
本报告期：2014 年6 月 18 日(基金合同生效日)至2014 年12月 31日
单位：人民币元
本期 本期 本期 本期
2014 2014 2014 2014 年 年 年 年 6 6 6 6 月 月 月 月 18 18 18 18 日 日 日 日( ( ( (基金合同生效日 基金合同生效日 基金合同生效日 基金合同生效日) ) ) )至 至 至 至 2014 2014 2014 2014 年 年 年 年 12 12 12 12 月 月 月 月 31 31 31 31 日 日 日 日
项目 项目 项目 项目
实收基金 实收基金 实收基金 实收基金
未分配利润 未分配利润 未分配利润 未分配利润
所有者权益合计 所有者权益合计 所有者权益合计 所有者权益合计
一、期初所有者权益（基
金净值）
1,271,562,184.15
-
1,271,562,184.15
二、本期经营活动产生的
基金净值变动数（本期利
润）
- 15,579,236.12 15,579,236.12
三、本期基金份额交易产
生的基金净值变动数
-450,498,273.90 - -450,498,273.90 招商招金宝货币市场基金 2014 年年度报告
第 22 页 共 48 页
（净值减少以“-”号填
列）
其中：1.基金申购款 2,196,520,864.11 - 2,196,520,864.11
2.基金赎回款 -2,647,019,138.01 - -2,647,019,138.01
四、本期向基金份额持有
人分配利润产生的基金
净值变动（净值减少以
“-”号填列）
- -15,579,236.12 -15,579,236.12
五、期末所有者权益（基
金净值）
821,063,910.25 - 821,063,910.25
注：本期财务报表的实际编制期间为 2014 年6 月18 日(基金合同生效日)至2014 年12月 31日。
报表附注为财务报表的组成部分。
本报告 7.1 至 7.4 财务报表由下列负责人签署：
______张光华______
______庄永宙______
____李扬____
基金管理人负责人
主管会计工作负责人
会计机构负责人
7.4 报表附注 报表附注 报表附注 报表附注
7.4.1 基金基本情况 基金基本情况 基金基本情况 基金基本情况
招商招金宝货币市场基金 (以下简称“本基金”) 经中国证券监督管理委员会 (以下简称
“中国证监会”)《关于核准招商招金宝货币市场基金募集的批复》(证监许可 [2014] 471 号文)
批准，由招商基金管理有限公司依照《中华人民共和国证券投资基金法》及其配套规则和《招商
招金宝货币市场基金基金合同》发售，基金合同于 2014 年 6 月 18 日生效。本基金为契约型开放
式，存续期限不定，首次设立募集规模为 1,271,562,184.15份基金份额。本基金的基金管理人为
招商基金管理有限公司，基金托管人为中国银行股份有限公司 (“中国银行”) 。
本基金于 2014 年 6 月 3 日至 2014 年 6 月 16 日募集，募集期间净认购资金人民币
1,271,340,585.71 元，认购资金在募集期间产生的利息人民币 221,598.44 元，募集的有效认购
份额及利息结转的基金份额合计 1,271,562,184.15份。 上述募集资金已由毕马威华振会计师事务
所 (特殊普通合伙) 验证，并出具了毕马威华振验字第 1400434 号验资报告。
根据 《中华人民共和国证券投资基金法》 及其配套规则、 《招商招金宝货币市场基金基金合同》
和截至报告期末最新公告的《招商招金宝货币市场基金招募说明书》的有关规定，本基金投资于
法律法规允许的金融工具包括：现金，通知存款，短期融资券，一年以内（含一年）的银行定期
存款、大额存单，期限在 1 年以内（含 1 年）的债券回购、中央银行票据，剩余期限在 397 天以
内（含 397 天）的债券、资产支持证券、中期票据，及中国证监会、中国人民银行认可的其它具
有良好流动性的货币市场工具。如法律法规或监管机构以后允许基金投资其他品种，基金管理人
在履行适当程序后，可以将其纳入投资范围。本基金的业绩比较基准为：中国人民银行公告的金招商招金宝货币市场基金 2014 年年度报告
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融机构人民币活期存款基准利率 (税后) 。
7.4.2 会计报表的编制基础 会计报表的编制基础 会计报表的编制基础 会计报表的编制基础
本基金的财务报表按照中华人民共和国财政部 (以下简称“财政部”) 于 2006 年 2 月 15 日
颁布的《企业会计准则-基本准则》和 38 项具体会计准则、其后颁布的企业会计准则应用指南、
企业会计准则解释以及其他相关规定 (以下合称“企业会计准则”) 的要求编制，同时亦按照中
国证监会公告 [2010] 5号 《证券投资基金信息披露XBRL 模板第3 号 <年度报告和半年度报告> 》
以及中国证券投资基金业协会于 2012 年11月 16日颁布的《证券投资基金会计核算业务指引》编
制。
7.4.3 遵循企业会计准则及其他有关规定的声明 遵循企业会计准则及其他有关规定的声明 遵循企业会计准则及其他有关规定的声明 遵循企业会计准则及其他有关规定的声明
本财务报表符合企业会计准则的要求，真实、完整地反映了本基金 2014年 12月 31日的财务
状况、 自 2014年 6月 18日 (基金合同生效日) 至 2014 年 12 月31日止期间的经营成果和基金净
值变动情况。
7.4.4 重要会计政策和会计估计 重要会计政策和会计估计 重要会计政策和会计估计 重要会计政策和会计估计
7.4.4.1 会计年度 会计年度 会计年度 会计年度
本基金的会计年度自公历1 月 1日起至 12 月 31 日止。本期财务报表的实际编制期间为 2014
年 6月 18日 (基金合同生效日) 至 2014年 12月 31日止。
7.4.4.2 记账本位币 记账本位币 记账本位币 记账本位币
本基金的记账本位币为人民币。
7.4.4.3 金融资产和金融负债的分类 金融资产和金融负债的分类 金融资产和金融负债的分类 金融资产和金融负债的分类
金融资产在初始确认时按基金对金融资产的持有意图和持有能力分类为：以公允价值计量且
其变动计入当期损益的金融资产、应收款项、可供出售金融资产及持有至到期投资。本基金目前
持有的债券投资划分为以公允价值计量且其变动计入当期损益的金融资产；其他金融资产划分为
应收款项，暂无金融资产划分为可供出售金融资产或持有至到期投资。
金融负债在初始确认时按承担负债的目的分类为：以公允价值计量且其变动计入当期损益的
金融负债及其他金融负债。本基金目前暂无划分为以公允价值计量且其变动计入当期损益的金融
负债。
7.4.4.4 金融资产和金融负债的初始确认 金融资产和金融负债的初始确认 金融资产和金融负债的初始确认 金融资产和金融负债的初始确认、 、 、 、后续计量和终止确认 后续计量和终止确认 后续计量和终止确认 后续计量和终止确认
金融资产和金融负债在本基金成为相关金融工具合同条款的一方时，于交易日按公允价值在招商招金宝货币市场基金 2014 年年度报告
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资产负债表内确认。
对于以公允价值计量且其变动计入当期损益的金融资产或金融负债，相关交易费用直接计入
当期损益；对于支付价款中包含已宣告但尚未发放的现金股利或债券起息日或上次除息日至购买
日止的利息，单独确认为应收项目。对于其他类别的金融资产或金融负债，相关交易费用计入初
始确认金额。
初始确认后， 以公允价值计量且其变动计入当期损益的金融资产和金融负债以公允价值计量，
公允价值变动形成的利得或损失计入当期损益；应收款项和其他金融负债以实际利率法按摊余成
本计量。
当收取某项金融资产的现金流量的合同权利终止或将所有权上几乎所有的风险和报酬转移
时，本基金终止确认该金融资产。终止确认的金融资产的成本按移动加权平均法于交易日结转。
金融负债的现时义务全部或部分已经解除的，本基金终止确认该金融负债或其一部分。
7.4.4.5 金融资产和金融负债的估值原则 金融资产和金融负债的估值原则 金融资产和金融负债的估值原则 金融资产和金融负债的估值原则
(a) 以公允价值计量且其变动计入当期损益的金融资产-债券投资
本基金债券投资的估值采用摊余成本法，即估值对象以买入成本列示，按票面利率或协议利
率并考虑其买入时的溢价与折价，在剩余期限内摊销，每日计提损益。本基金不采用市场利率和
上市交易的债券和票据的市价对债券投资进行估值。
(b) 应收款项及其他金融负债
本基金的应收款项及其他金融负债在初始确认后，采用实际利率法按摊余成本进行估值，直
线法与实际利率法确定的余额差异较小的可采用直线法。
相关法律法规以及监管部门有强制规定的，从其规定。如有新增事项，按国家最新规定估值。
如有确凿证据表明按上述方法进行估值不能客观反映其公允价值（即公平交易中，熟悉情况
的交易双方自愿进行资产交换或者债务清偿的金额）的，基金管理人可根据具体情况与基金托管
人商定后，按最能反映公允价值的价格估值。
(c) 影子定价
为了避免采用摊余成本法计算的基金资产净值与按市场利率和交易市价计算的基金资产净值
发生重大偏离，从而对基金份额持有人的利益产生稀释和不公平的结果，基金管理人于每一估值
日，采用估值技术，对基金持有的估值对象进行重新评估，即“影子定价”。当“影子定价”确
定的基金资产净值与摊余成本法计算的基金资产净值的偏离度的绝对值达到或超过 0.25%时，基
金管理人应根据风险控制的需要调整组合，其中，对于偏离程度达到或超过0.5%的情形，基金管
理人应与基金托管人协商一致后，参考成交价、市场利率等信息对投资组合进行价值重估，使基招商招金宝货币市场基金 2014 年年度报告
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金资产净值更能公允地反映基金资产的公允价值。
计算影子价格时按如下原则确定债券投资的公允价值：
(i)对存在活跃市场的金融工具，如估值日有市价的，应采用市价确定公允价值；估值日无市
价， 但最近交易日后经济环境未发生重大变化且证券发行机构未发生影响证券价格的重大事件的，
应采用最近交易市价确定公允价值。
(ii)对存在活跃市场的金融工具，如估值日无市价，且最近交易日后经济环境发生了重大变
化或证券发行机构发生了影响证券价格的重大事件，使潜在估值调整对前一估值日的基金资产净
值的影响在 0.25％以上的，应参考类似投资品种的现行市价及重大变化等因素，调整最近交易市
价，确定公允价值。
(iii)当金融工具不存在活跃市场， 且其潜在估值调整对前一估值日的基金资产净值的影响在
0.25％以上的，应采用市场参与者普遍认同，且被以往市场实际交易价格验证具有可靠性的估值
技术，确定金融工具的公允价值。
公允价值是指在公平交易中熟悉情况的交易双方自愿进行资产交换或者债务清偿的金额。估
值技术包括参考熟悉情况并自愿交易的各方最近进行的市场交易中使用的价格、参照实质上相同
的其他金融工具的当前公允价值、现金流量折现法和期权定价模型等。
7.4.4.6 金融资产和金融负债的抵销 金融资产和金融负债的抵销 金融资产和金融负债的抵销 金融资产和金融负债的抵销
金融资产和金融负债在资产负债表内分别列示，没有相互抵销。但是，同时满足下列条件的，
以相互抵销后的净额在资产负债表内列示：
— 本基金具有抵销已确认金额的法定权利，且该种法定权利现在是可执行的；
— 本基金计划以净额结算，或同时变现该金融资产和清偿该金融负债。
7.4.4.7 实收基金 实收基金 实收基金 实收基金
实收基金为对外发行基金份额所募集的总金额。每份基金份额面值为 1.00 元。由于申购和赎
回引起的实收基金份额变动分别于基金申购确认日及基金赎回确认日认列。上述申购和赎回分别
包括基金转换所引起的转入基金的实收基金增加和转出基金的实收基金减少，以及因类别调整而
引起的 A 、B 级基金份额之间的转换所产生的实收基金变动。
7.4.4.8 收入 收入 收入 收入/( 损失 损失 损失 损失) 的确认和计量 的确认和计量 的确认和计量 的确认和计量
债券投资收益/( 损失) 于卖出交易日按卖出债券成交金额与其成本和应收利息的差额确认。
债券利息收入按债券投资的摊余成本与实际利率计算的金额扣除应由发行债券的企业代扣代
缴的个人所得税( 适用于企业债和可转债等) 后的净额确认，在债券实际持有期内逐日计提。贴息招商招金宝货币市场基金 2014 年年度报告
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债视同到期一次性还本付息的附息债，根据其发行价、到期价和发行期限按直线法推算内含票面
利率后，逐日计提利息收入。
存款利息收入按存款本金与适用利率逐日计提。
买入返售金融资产收入按到期应收或实际收到的金额与初始确认金额的差额，在回购期内按
实际利率法逐日确认，直线法与实际利率法确定的收入差异较小的可采用直线法。
公允价值变动收益/( 损失) 核算基金持有的采用公允价值模式计量的交易性金融资产、衍生金
融资产、交易性金融负债等公允价值变动形成的应计入当期损益的利得或损失。
7.4.4.9 费用的确认和计量 费用的确认和计量 费用的确认和计量 费用的确认和计量
根据《招商招金宝货币市场基金基金合同》的规定，本基金的基金管理人报酬按前一日基金
资产净值 0.33% 的年费率逐日计提。
根据《招商招金宝货币市场基金基金合同》的规定，本基金的基金托管费按前一日基金资产
净值 0.10% 的年费率逐日计提。
根据《招商招金宝货币市场基金基金合同》和《招商招金宝货币市场基金招募说明书（更新） 》
的规定，本基金 A 级基金份额销售服务费按前一日基金资产净值 0.25%的年费率逐日计提，B 级
基金份额销售服务费按前一日基金资产净值 0.01%的年费率逐日计提。
卖出回购金融资产利息支出按到期应付或实际支付的金额与初始确认金额的差额，在回购期
内以实际利率法逐日确认，直线法与实际利率法确定的支出差异较小的可采用直线法。
7.4.4.10 基金的收益分配政策 基金的收益分配政策 基金的收益分配政策 基金的收益分配政策
本基金同一类别的每份基金份额享有同等分配权。本基金收益分配采用红利再投资方式。本
基金根据每日基金收益情况，以基金净收益为基准，为基金份额持有人每日计算当日收益并全部
分配，并在运作期期末集中支付，累计收益支付方式只采用红利再投资 (即红利转基金份额) 方
式。当日申购的基金份额自下一个工作日起享有基金的分配权益；当日赎回的基金份额自下一工
作日起，不享有基金的分配权益。
7.4.4.11 外币交易 外币交易 外币交易 外币交易
本基金本报告期内无外币交易。
7.4.4.12 分部报告 分部报告 分部报告 分部报告
本基金以内部组织结构、管理要求、内部报告制度为依据确定经营分部，以经营分部为基础
确定报告分部并披露分部信息。
经营分部，是指本基金内同时满足下列条件的组成部分：(1)该组成部分能够在日常活动中产招商招金宝货币市场基金 2014 年年度报告
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生收入、 发生费用； (2)本基金管理人能够定期评价该组成部分的经营成果， 以决定向其配置资源、
评价其业绩；(3)本基金能够取得该组成部分的财务状况、经营成果和现金流量等有关会计信息。
如果两个或多个经营分部具有相似的经济特征，并且满足一定条件的，则合并为一个经营分
部。
本基金目前以一个经营分部运作，不需要进行分部报告的披露。
7.4.4.13 其他重要的会计政策和会计估计 其他重要的会计政策和会计估计 其他重要的会计政策和会计估计 其他重要的会计政策和会计估计
根据本基金的估值原则和中国证监会允许的基金行业估值实务操作，本基金确定以下类债券
投资的公允价值时采用的估值方法及其关键假设如下：
在银行间同业市场交易的债券品种，根据中国证监会证监会计字[2007]21号《关于证券投资
基金执行<企业会计准则>估值业务及份额净值计价有关事项的通知》 采用估值技术确定公允价值。
本基金持有的银行间同业市场债券按现金流量折现法估值，具体估值模型、参数及结果由中央国
债登记结算有限责任公司独立提供。
7.4.5 会计政策和会计估计变更以及差错更正的说明 会计政策和会计估计变更以及差错更正的说明 会计政策和会计估计变更以及差错更正的说明 会计政策和会计估计变更以及差错更正的说明
7.4.5.1 会计政策变更的说明 会计政策变更的说明 会计政策变更的说明 会计政策变更的说明
本基金本报告期内未发生重大会计政策变更。
7.4.5.2 会计估计变 会计估计变 会计估计变 会计估计变更的说明 更的说明 更的说明 更的说明
本基金本报告期内未发生重大会计估计变更。
7.4.5.3 差错更正的说明 差错更正的说明 差错更正的说明 差错更正的说明
本基金本报告期内未发生重大会计差错更正。
7.4.6 税项 税项 税项 税项
根据财税字[1998]55 号文、财税字[2002]128 号文《关于开放式证券投资基金有关税收问题
的通知》 、财税[2004]78号文《关于证券投资基金税收政策的通知》 、财税[2005] 102 号文《关于
股息红利个人所得税有关政策的通知》 、财税[2005] 107 号文《关于股息红利有关个人所得税政
策的补充通知》 、上证交字[2008]16 号《关于做好调整证券交易印花税税率相关工作的通知》及
深圳证券交易所于 2008 年 9 月 18 日发布的《深圳证券交易所关于做好证券交易印花税征收方式
调整工作的通知》 、财税[2008]1号文《财政部、国家税务总局关于企业所得税若干优惠政策的通
知》 、财税[2012] 85 号文《关于实施上市公司股息红利差别化个人所得税政策有关问题的通知》
及其他相关税务法规和实务操作，本基金适用的主要税项列示如下： 招商招金宝货币市场基金 2014 年年度报告
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(a) 以发行基金方式募集资金，不属于营业税征收范围，不征收营业税。
(b) 基金买卖股票、债券的投资收益暂免征收营业税和企业所得税。
(c) 对基金从证券市场中取得的收入，包括买卖股票、债券的差价收入，股权的股息、红利
收入，债券的利息收入及其他收入，暂不缴纳企业所得税；其中对基金取得的债券利息收入，由
发行债券的企业在向基金支付上述收入时代扣代缴20%的个人所得税。
(d) 对基金从公开发行和转让市场取得的上市公司股票，持股期限在 1个月以内（含 1 个月）
的，其股息红利所得全额计入应纳税所得额；持股期限在 1 个月以上至 1 年（含 1 年）的，暂减
按 50%计入应纳税所得额；持股期限超过 1年的，暂减按 25%计入应纳税所得额。上述所得统一适
用 20%的税率计征个人所得税，暂不征收企业所得税。
(e) 基金卖出股票按 0.1%的税率缴纳股票交易印花税，买入股票不征收股票交易印花税。
(f) 对投资者(包括个人和机构投资者)从基金分配中取得的收入，暂不征收个人所得税和企
业所得税。
7.4.7 重要财务报表项目的说明 重要财务报表项目的说明 重要财务报表项目的说明 重要财务报表项目的说明
7.4.7.1 银行存款 银行存款 银行存款 银行存款
单位：人民币元
项目
本期末
2014年 12月 31 日
活期存款 5,173,612.15
定期存款 90,000,000.00
其中：存款期限 1 个月以内 60,000,000.00
存款期限 1-3 个月 30,000,000.00
其他存款 -
合计： 95,173,612.15
7.4.7.2 交易性金融 交易性金融 交易性金融 交易性金融资产 资产 资产 资产
单位：人民币元
本期末
2014年 12月 31 日
项目
摊余成本 影子定价 偏离金额 偏离度
交易所市场
- - - -
债
券
银行间市场
140,017,016.76 140,173,000.00 155,983.24 0.0190% 招商招金宝货币市场基金 2014 年年度报告
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合计
140,017,016.76 140,173,000.00 155,983.24 0.0190%
7.4.7.3 衍生金融资产 衍生金融资产 衍生金融资产 衍生金融资产/ 负债 负债 负债 负债
本基金本报告期末无衍生金融工具。
7.4.7.4 买入返售金融资产 买入返售金融资产 买入返售金融资产 买入返售金融资产
7.4.7.4.1 各项买入返售金融资产期末余额 各项买入返售金融资产期末余额 各项买入返售金融资产期末余额 各项买入返售金融资产期末余额
单位：人民币元
本期末
2014年 12月 31 日 项目
账面余额 其中；买断式逆回购
买入返售证券_银行间 468,802,103.20 -
合计 468,802,103.20 -
7.4.7.4.2 期末买断式逆回购交易中取得的债券 期末买断式逆回购交易中取得的债券 期末买断式逆回购交易中取得的债券 期末买断式逆回购交易中取得的债券
本基金本报告期末无买断式逆回购交易中取得的债券。
7.4.7.5 应收利息 应收利息 应收利息 应收利息
单位：人民币元
项目
本期末
2014年 12月 31 日
应收活期存款利息 3,609.15
应收定期存款利息 362,833.54
应收其他存款利息 -
应收结算备付金利息 -
应收债券利息 3,369,711.78
应收买入返售证券利息 401,568.36
应收申购款利息 -
应收黄金合约拆借孳息 -
其他 -
合计 4,137,722.83
7.4.7.6 其他资产 其他资产 其他资产 其他资产
本基金本报告期末无其他资产。
7.4.7.7 应付交易费用 应付交易费用 应付交易费用 应付交易费用
单位：人民币元 招商招金宝货币市场基金 2014 年年度报告
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项目
本期末
2014年 12月 31 日
交易所市场应付交易费用 -
银行间市场应付交易费用 14,905.26
合计 14,905.26
7.4.7.8 其他负债 其他负债 其他负债 其他负债
单位：人民币元
项目
本期末
2014年 12月 31 日
应付券商交易单元保证金 -
应付赎回费 -
预提费用 150,000.00
合计 150,000.00
7.4.7.9 实收基金 实收基金 实收基金 实收基金
金额单位：人民币元
招商招金宝货币 A
本期
2014年 6月 18日(基金合同生效日)至 2014年 12月 31日 项目
基金份额（份） 账面金额
基金合同生效日 840,632,290.83 840,632,290.83
本期申购 1,153,518,140.43 1,153,518,140.43
本期赎回( 以"-" 号填列) -1,481,154,064.26 -1,481,154,064.26
本期末 512,996,367.00 512,996,367.00
金额单位：人民币元
招商招金宝货币 B
本期
2014年 6月 18日(基金合同生效日)至 2014年 12月 31日 项目
基金份额（份） 账面金额
基金合同生效日 430,929,893.32 430,929,893.32
本期申购 1,043,002,723.68 1,043,002,723.68
本期赎回( 以"-" 号填列) -1,165,865,073.75 -1,165,865,073.75
本期末 308,067,543.25 308,067,543.25
注：1、本期申购含红利再投、转换入份(金)额，本期赎回含转换出份(金)额。
2、本基金自 2014 年 6 月 3 日至 2014 年 6 月 16 日止期间公开发售，有效净认购金额人民币
1,271,340,585.71 元，折算为 1,271,340,585.71 份基金份额。根据《招商招金宝货币市场基金招商招金宝货币市场基金 2014 年年度报告
第 31 页 共 48 页
基金合同》的规定，经本基金注册登记人计算并确认，本基金认购资金在募集期内产生的利息人
民币 221,598.44 元，折算为 221,598.44 份基金份额，划入基金持有人账户，两者合计
1,271,562,184.15份基金份额。
7.4.7.10 未分配利润 未分配利润 未分配利润 未分配利润
单位：人民币元
招商招金宝货币 A
项目 已实现部分 未实现部分 未分配利润合计
基金合同生效日 - - -
本期利润 8,811,442.72 - 8,811,442.72
本期基金份额交易
产生的变动数
- - -
其中：基金申购款 - - -
基金赎回款 - - -
本期已分配利润 -8,811,442.72 - -8,811,442.72
本期末 - - -
单位：人民币元
招商招金宝货币 B
项目 已实现部分 未实现部分 未分配利润合计
基金合同生效日 - - -
本期利润 6,767,793.40 - 6,767,793.40
本期基金份额交易
产生的变动数
- - -
其中：基金申购款 - - -
基金赎回款 - - -
本期已分配利润 -6,767,793.40 - -6,767,793.40
本期末 - - -
7.4.7.11 存款利息收入 存款利息收入 存款利息收入 存款利息收入
单位：人民币元
项目
本期
2014年 6月 18日(基金合同生效日)至 2014年 12月 31日
活期存款利息收入 26,392.09
定期存款利息收入 9,497,091.55
其他存款利息收入 -
结算备付金利息收入 -
其他 -
合计 9,523,483.64 招商招金宝货币市场基金 2014 年年度报告
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7.4.7.12 债券投资收益 债券投资收益 债券投资收益 债券投资收益
单位：人民币元
项目
本期
2014年6月18日(基金合同生效日)至2014年12月31日
卖出债券 （债转股及债券到期兑付）
成交总额
234,810,223.68
减：卖出债券（债转股及债券到期
兑付）成本总额
230,054,232.96
减：应收利息总额 4,430,903.73
买卖债券差价收入 325,086.99
7.4.7.13 其他收入 其他收入 其他收入 其他收入
本基金本报告期内无其他收入。
7.4.7.14 交易费用 交易费用 交易费用 交易费用
本基金本报告期内无交易费用。
7.4.7.15 其他费用 其他费用 其他费用 其他费用
单位：人民币元
项目
本期
2014年 6月 18日(基金合同生效日)至 2014年 12月 31日
审计费用 50,000.00
信息披露费 150,000.00
银行费用 30,721.26
其他费用 6,975.00
合计 237,696.26
7.4.8 或有事项 或有事项 或有事项 或有事项、 、 、 、资产负债表日后事项的说明 资产负债表日后事项的说明 资产负债表日后事项的说明 资产负债表日后事项的说明
7.4.8.1 或有事项 或有事项 或有事项 或有事项
截至本财务报告批准报出日，本基金没有需要在财务报表附注中说明的或有事项。
7.4.8.2 资产负债表日后事项 资产负债表日后事项 资产负债表日后事项 资产负债表日后事项
截至本财务报告批准报出日， 本基金没有需要在财务报表附注中说明的资产负债表日后事项。
7.4.9 关联方关系 关联方关系 关联方关系 关联方关系
关联方名称 与本基金的关系
招商基金管理有限公司 基金管理人、基金销售机构、基金注册登记机构 招商招金宝货币市场基金 2014 年年度报告
第 33 页 共 48 页
中国银行 基金托管人、基金代销机构
招商银行股份有限公司(以下简称“招商
银行”)
基金管理人的股东、基金代销机构
招商证券股份有限公司(以下简称“招商
证券”)
基金管理人的股东
招商财富资产管理有限公司 基金管理人的全资子公司
招商资产管理（香港）有限公司 基金管理人的全资子公司
注：本报告期内存在控制关系或其他重大利害关系的关联方未发生变化。
7.4.10 本报告期及上年度可比期间的关联方交易 本报告期及上年度可比期间的关联方交易 本报告期及上年度可比期间的关联方交易 本报告期及上年度可比期间的关联方交易
7.4.10.1 通过关联方交易单元进行的交易 通过关联方交易单元进行的交易 通过关联方交易单元进行的交易 通过关联方交易单元进行的交易
7.4.10.1.1 股票交易 股票交易 股票交易 股票交易
本基金本报告期内无通过关联方交易单元进行的股票交易。
7.4.10.1.2 债券交易 债券交易 债券交易 债券交易
本基金本报告期内无通过关联方交易单元进行的债券交易。
7.4.10.1.3 债券回购交易 债券回购交易 债券回购交易 债券回购交易
本基金本报告期内无通过关联方交易单元进行的债券回购交易。
7.4.10.1.4 权证交易 权证交易 权证交易 权证交易
本基金本报告期内无通过关联方交易单元进行的权证交易。
7.4.10.1.5 应支付关联方的佣金 应支付关联方的佣金 应支付关联方的佣金 应支付关联方的佣金
本基金本报告期内无应支付关联方的佣金。
7.4.10.2 关联方报酬 关联方报酬 关联方报酬 关联方报酬
7.4.10.2.1 基金管理费 基金管理费 基金管理费 基金管理费
单位：人民币元
项目
本期
2014年 6月 18日(基金合同生效日)至 2014年 12月 31日
当期发生的基金应支付
的管理费
1,247,176.69
其中：支付销售机构的
客户维护费
770,841.75
注：支付基金管理人招商基金管理有限公司的基金管理费按前一日基金资产净值 0.33% 的年费率
计提，逐日累计至每月月底，按月支付。计算公式为：
日基金管理费=前一日基金资产净值×0.33%÷当年天数 招商招金宝货币市场基金 2014 年年度报告
第 34 页 共 48 页
7.4.10.2.2 基金托管费 基金托管费 基金托管费 基金托管费
单位：人民币元
项目
本期
2014年 6月 18日(基金合同生效日)至 2014年 12月 31日
当期发生的基金应支付
的托管费
377,932.36
注：支付基金托管人中国银行的基金托管费按前一日基金资产净值 0.10% 的年费率计提，逐日累
计至每月月底，按月支付。计算公式为：
日基金托管费=前一日基金资产净值×0.10%÷当年天数
7.4.10.2.3 销售服务费 销售服务费 销售服务费 销售服务费
本期
2014年 6月 18日(基金合同生效日)至 2014年 12月
31 日
当期发生的基金应支付的销售服务费
获得销售服务费的各关联方名称
招商招金宝货币A 招商招金宝货币B 合计
招商基金管理有限公司
6,374.62
3,087.13
9,461.75
招商银行
140,455.07
9,294.24
149,749.31
中国银行
379,725.79
3,458.73
383,184.52
招商证券
-
-
-
合计
526,555.48
15,840.10
542,395.58
注：根据基金合同的规定，招商招金宝货币 A 的销售服务费按基金前一日的资产净值×0.25%的年
费率来计提, 招商招金宝货币 B的销售服务费按基金前一日的资产净值×0.01%的年费率来计提，
逐日累计至每月月底，按月支付。其计算公式为：
招商招金宝货币 A 的日销售服务费＝前一日招商招金宝货币 A资产净值×0.25%÷当年天数
招商招金宝货币 B 的日销售服务费＝前一日招商招金宝货币 B资产净值×0.01%÷当年天数
7.4.10.3 与关联方进行银行间同业市场的债券 与关联方进行银行间同业市场的债券 与关联方进行银行间同业市场的债券 与关联方进行银行间同业市场的债券( 含回购 含回购 含回购 含回购) 交易 交易 交易 交易
单位：人民币元
本期
2014年 6月 18日(基金合同生效日)至 2014年 12月 31日
债券交易金额 基金逆回购 基金正回购 银行间市场交易
的
各关联方名称
基金买入
基金卖
出
交易金
额
利息收入 交易金额 利息支出
中国银行 - - - - 287,520,000.00 41,468.86
招商招金宝货币市场基金 2014 年年度报告
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7.4.10.4 各关联方投资本基金的情况 各关联方投资本基金的情况 各关联方投资本基金的情况 各关联方投资本基金的情况
7.4.10.4.1 报告期内基金管理人运用固有资金投资本基金的情况 报告期内基金管理人运用固有资金投资本基金的情况 报告期内基金管理人运用固有资金投资本基金的情况 报告期内基金管理人运用固有资金投资本基金的情况
本报告期内基金管理人未运用固有资金投资本基金。
7.4.10.4.2 报告期末除基金管理人之外的其他关联方投资本基金的情况 报告期末除基金管理人之外的其他关联方投资本基金的情况 报告期末除基金管理人之外的其他关联方投资本基金的情况 报告期末除基金管理人之外的其他关联方投资本基金的情况
本报告期末除基金管理人之外的其他关联方未投资本基金。
7.4.10.5 由关联方保管的银行存款余额及当期产生的利息收入 由关联方保管的银行存款余额及当期产生的利息收入 由关联方保管的银行存款余额及当期产生的利息收入 由关联方保管的银行存款余额及当期产生的利息收入
单位：人民币元
本期
2014年 6月 18日(基金合同生效日)至 2014年 12月 31日
关联方
名称
期末余额 当期利息收入
中国银行 5,173,612.15 26,392.09
注：本基金的银行存款由基金托管人中国银行保管，按银行同业利率计息。
7.4.10.6 本基金在承销期内参与关联方承销证券的情况 本基金在承销期内参与关联方承销证券的情况 本基金在承销期内参与关联方承销证券的情况 本基金在承销期内参与关联方承销证券的情况
本基金本报告期内未在承销期内购入过由关联方承销的证券。
7.4.11 利润分配情况 利润分配情况 利润分配情况 利润分配情况
金额单位：人民币元
招商招金宝货币A
已按再投资形式转实收基金
直接通过应付
赎回款转出金额
应付利润
本年变动
本期利润分配
合计
备注
8,811,442.72 - - 8,811,442.72 -
招商招金宝货币B
已按再投资形式转实收基金
直接通过应付
赎回款转出金额
应付利润
本年变动
本期利润分配
合计
备注
6,767,793.40 - - 6,767,793.40 -
7.4.12 期末 期末 期末 期末（ （ （ （ 2014 2014 2014 2014 年 年 年 年 12 12 12 12 月 月 月 月 31 31 31 31 日 日 日 日 ） ） ） ）本基金持有的流通受限证券 本基金持有的流通受限证券 本基金持有的流通受限证券 本基金持有的流通受限证券
7.4.12.1 因认购新发 因认购新发 因认购新发 因认购新发/ 增发证券而于期末持有的流通受限证券 增发证券而于期末持有的流通受限证券 增发证券而于期末持有的流通受限证券 增发证券而于期末持有的流通受限证券
本基金本报告期末未持有因为认购新发或增发而流通受限的证券。
7.4.12.2 期末持有的暂时停牌等流通受限股票 期末持有的暂时停牌等流通受限股票 期末持有的暂时停牌等流通受限股票 期末持有的暂时停牌等流通受限股票
本基金本报告期末未持有暂时停牌的流通受限股票。 招商招金宝货币市场基金 2014 年年度报告
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7.4.12.3 期末债券正回购交易中作为抵押的债券 期末债券正回购交易中作为抵押的债券 期末债券正回购交易中作为抵押的债券 期末债券正回购交易中作为抵押的债券
7.4.12.3.1 银行间市场债券正回购 银行间市场债券正回购 银行间市场债券正回购 银行间市场债券正回购
本基金本报告期末无因银行间市场债券正回购交易而抵押的债券。
7.4.12.3.2 交易所市场债券正回购 交易所市场债券正回购 交易所市场债券正回购 交易所市场债券正回购
本基金本报告期末无因交易所市场债券正回购交易而抵押的债券。
7.4.13 金融工具风险及管理 金融工具风险及管理 金融工具风险及管理 金融工具风险及管理
本基金为货币型基金，本基金的运作涉及的金融工具主要包括债券投资、银行存款与买入返
售金融资产。与这些金融工具有关的风险，以及本基金的基金管理人管理这些风险所采取的风险
管理政策如下所述。
7.4.13.1 风险管理政策和组织架构 风险管理政策和组织架构 风险管理政策和组织架构 风险管理政策和组织架构
本基金的基金管理人从事风险管理的目标是提升本基金风险调整后收益水平，保证本基金的
基金资产安全，维护基金份额持有人利益。基于该风险管理目标，本基金的基金管理人风险管理
的基本策略是识别和分析本基金运作使本基金面临各种类型的风险，确定适当的风险容忍度，并
及时可靠地对各种风险进行监督，将风险控制在限定的范围之内。本基金目前面临的主要风险包
括： 市场风险、信用风险和流动性风险。与本基金相关的市场风险主要包括利率风险和其他价格
风险。
本基金的基金管理人建立了以全面、独立、互相制约以及定性和定量相结合为原则的，监事
会、董事会及下设风险控制委员会、督察长、风险管理委员会、法律合规部和风险管理部等多层
次的风险管理组织架构体系。
7.4.13.2 信用风险 信用风险 信用风险 信用风险
信用风险是指金融工具的一方到期无法履行约定义务致使本基金遭受损失的风险。本基金的
信用风险主要存在于银行存款、结算备付金、债券投资及其他金融资产。
本基金的银行存款存放在本基金的托管行中国银行，与该银行存款相关的信用风险不重大。
本基金在交易所进行的交易均与中国证券登记结算有限责任公司完成证券交收和款项清算，
因此违约风险发生的可能性很小；本基金在进行银行间同业市场交易前均对交易对手进行信用评
估并采用券款对付交割方式以控制相应的信用风险。
对于与债券投资、资产支持证券投资等投资品种相关的信用风险，本基金的基金管理人通过
对投资品种的信用等级评估来选择适当的投资对象，并限制单个投资品种的持有比例来管理信用
风险。附注 7.4.13.2.1 及 7.4.13.2.2 列示了于本报告期末及上年度末本基金所持有的债券投资招商招金宝货币市场基金 2014 年年度报告
第 37 页 共 48 页
及资产支持证券投资的信用评级，该信用评级不包括本基金所持有的国债、央行票据、政策性金
融债。
7.4.13.2.1 按短期信用评级列示的债券投资 按短期信用评级列示的债券投资 按短期信用评级列示的债券投资 按短期信用评级列示的债券投资
单位：人民币元
短期信用评级
本期末
2014年 12月 31 日
A-1 60,053,166.00
A-1 以下 -
未评级 49,942,798.68
合计 109,995,964.68
注：上述评级均由经中国证监会核准从事证券市场资信评级业务的评级机构做出。
7.4.13.2.2 按长期信用评级列示的债券投资 按长期信用评级列示的债券投资 按长期信用评级列示的债券投资 按长期信用评级列示的债券投资
本基金本报告期末无按长期信用评级列示的债券投资。
7.4.13.3 流动性风险 流动性风险 流动性风险 流动性风险
流动性风险是指没有足够资金以满足到期债务支付的风险。本基金流动性风险来源于开放式
基金每日兑付赎回资金的流动性风险，以及因部分投资品种交易不活跃而出现的变现风险以及因
投资集中而无法在市场出现剧烈波动的情况下以合理价格变现投资的风险。本基金所持有的交易
性金融资产在银行间同业市场交易，除附注 7.4.12 所披露的流通受限不能自由转让的基金资产
外，本基金未持有其他有重大流动性风险的投资品种。本基金所持有的金融负债的合约到期日为
一年以内且不计息，因此账面余额即为未折现的合约到期现金流量。可赎回基金份额净值 (所有
者权益) 无固定到期日且不计息。
本基金投资组合的平均剩余期限，在每个交易日均不得超过 120 天。本基金保留的现金以及
投资于一年期以内的政府债券的比例合计不低于基金资产净值的 5% 。
针对兑付赎回资金的流动性风险，本基金的基金管理人每日对本基金的申购赎回情况进行严
密监控并预测流动性需求，保持基金投资组合中的可用现金头寸与之相匹配。本基金的基金管理
人在基金合同中设计了巨额赎回条款，约定在非常情况下赎回申请的处理方式，控制因开放申购
赎回模式带来的流动性风险，有效保障基金持有人利益。
日常流动性风险管理中，本基金的基金管理人每日监控和预测本基金的流动性指标，通过对
投资品种的流动性指标来持续地评估、选择、跟踪和控制基金投资的流动性风险。同时，本基金
通过预留一定的现金头寸，并且在需要时可通过卖出回购金融资产方式融入短期资金，以缓解流
动性风险。 招商招金宝货币市场基金 2014 年年度报告
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7.4.13.4 市场风险 市场风险 市场风险 市场风险
7.4.13.4.1 利率风险 利率风险 利率风险 利率风险
利率风险是指利率敏感性金融工具的公允价值及将来现金流受市场利率变动而发生波动的风
险。本基金持有的利率敏感性资产主要是银行存款、债券投资；持有的利率敏感性负债主要是卖
出回购金融资产款。基于本基金产品性质，生息资产占基金资产的比重较大，但资产期限配置比
较短，因此本基金利率风险适中。本基金管理人日常通过对利率水平的预测、分析收益率曲线、
久期管理及优化利率重新定价日组合等方法对上述利率风险进行管理。
下表统计了本基金面临的利率风险敞口。 表中所示为本基金资产及交易形成负债的公允价值，
并按照合约规定的重新定价日或到期日孰早者进行了分类。
7.4.13.4.1.1 利率风险敞口 利率风险敞口 利率风险敞口 利率风险敞口
单位：人民币元
本期末
2014年 12月
31 日
1 个月以内 1-3 个月 3 个月-1 年 1-5 年
5 年以
上
不计息 合计
资产
银行存款 65,173,612.1530,000,000.00 - - - - 95,173,612.15
交易性金融资
产
20,004,693.2920,015,905.7499,996,417.73 - - -140,017,016.76
买入返售金融
资产
448,801,953.2020,000,150.00 - - - -468,802,103.20
应收利息 - - - - - 4,137,722.83 4,137,722.83
应收申购款 - - - - -113,362,616.40113,362,616.40
其他资产 - - - - - - -
资产总计 533,980,258.6470,016,055.7499,996,417.73 - -117,500,339.23821,493,071.34
负债
应付赎回款 - - - - - 41,977.45 41,977.45
应付管理人报
酬
- - - - - 117,958.17 117,958.17
应付托管费 - - - - - 35,744.90 35,744.90
应付销售服务
费
- - - - - 68,575.31 68,575.31
应付交易费用 - - - - - 14,905.26 14,905.26
其他负债 - - - - - 150,000.00 150,000.00
负债总计 - - - - - 429,161.09 429,161.09
利率敏感度缺
口
533,980,258.6470,016,055.7499,996,417.73 - -117,071,178.14821,063,910.25
注：上表按金融资产和金融负债的重新定价或到期日孰早者进行分类。
招商招金宝货币市场基金 2014 年年度报告
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7.4.13.4.1.2 利率风险的敏感性分析 利率风险的敏感性分析 利率风险的敏感性分析 利率风险的敏感性分析
1. 若市场利率平行上升或下降 50 个基点
2．其他市场变量保持不变 假设
3. 仅存在公允价值变动对基金资产净值的影响
对资产负债表日基金资产净值的
影响金额（单位：人民币元）
相关风险变量的变动
本期末
（2014 年 12 月31日）
1. 市场利率平行上升 50个基点 -265,053.03
分析
2．市场利率平行下降 50个基点 266,983.70
7.4.13.4.2 其他价格风险 其他价格风险 其他价格风险 其他价格风险
其他价格风险是指金融工具的公允价值受市场利率和外汇汇率以外的市场价格因素变动发生
波动的风险。该风险可能与特定投资品种相关，也有可能与整体投资组合相关。对本基金而言，
其他价格风险表现在当投资组合的公允价值受市场利率和外汇汇率以外的市场价格因素的变动导
致与其摊余成本发生重大差异时对损益的影响。本基金管理人通过对加强投资组合管理、优化品
种配置、每日跟踪偏离程度等方法对其他价格风险进行管理。
于 2014 年 12 月 31 日，本基金投资组合的摊余成本与可参考公允价值的偏离程度绝对值为
0.0190%。本基金管理人将视情况调整组合以控制风险，规避出现投资组合的摊余成本与可参考公
允价值产生重大偏差的可能。
7.4.14 有 有 有 有助于理解和分析会计报表需要说明的其他事项 助于理解和分析会计报表需要说明的其他事项 助于理解和分析会计报表需要说明的其他事项 助于理解和分析会计报表需要说明的其他事项
7.4.14.1 公允价值 公允价值 公允价值 公允价值
7.4.14.1.1 以公允价值计量的金融工具 以公允价值计量的金融工具 以公允价值计量的金融工具 以公允价值计量的金融工具
下表列示了本基金在每个资产负债表日持续和非持续以公允价值计量的资产和负债于本报告
期末的公允价值信息及其公允价值计量的层次。公允价值计量结果所属层次取决于对公允价值计
量整体而言具有重要意义的最低层次的输入值。三个层次输入值的定义如下：
第一层次输入值：在计量日能够取得的相同资产或负债在活跃市场上未经调整的报价；
第二层次输入值：除第一层次输入值外相关资产或负债直接或间接可观察到的输入值；
第三层次输入值：相关资产或负债的不可观察输入值。
于资产负债表日，本基金的金融工具公允价值列示如下：
金额：人民币元 招商招金宝货币市场基金 2014 年年度报告
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本期末(2014 年12月 31日)
资产
第一层次 第二层次 第三层次 合计
交易性金融资产
债券投资 - 140,017,016.76 - 140,017,016.76
合计 - 140,017,016.76 - 140,017,016.76
对于本基金投资的证券交易所上市的证券，若出现重大事项停牌、交易不活跃 (包括涨跌停
时的交易不活跃) 、或属于限售期间等情况时，本基金将相应进行估值方法的变更。
根据估值方法的变更，本基金综合考虑估值调整中采用的可观察与不可观察输入值对于公允
价值的影响程度，确定相关证券公允价值的层次。
对于在资产负债表日以公允价值计量的交易性金融资产的公允价值信息，本基金在估计公允
价值时运用的主要方法和假设参见附注 7.4.4.4和7.4.4.5。
7.4.14.1.1 其他金融工具的公允价值 其他金融工具的公允价值 其他金融工具的公允价值 其他金融工具的公允价值( 非以公允价值计量账面价值 非以公允价值计量账面价值 非以公允价值计量账面价值 非以公允价值计量账面价值)
不以公允价值计量的金融资产和负债主要包括应收款项和其他金融负债，其账面价值与公允
价值之间无重大差异。
§ § § §8
投资组合报告 投资组合报告 投资组合报告 投资组合报告
8.1 期末基金资产组合情况 期末基金资产组合情况 期末基金资产组合情况 期末基金资产组合情况
金额单位:人民币元
序号 项目 金额
占基金总资产的
比例（%）
1 固定收益投资 140,017,016.76 17.04
其中：债券 140,017,016.76 17.04
资产支持证券 - -
2 买入返售金融资产 468,802,103.20 57.07
其中：买断式回购的买入返售金融资
产
- -
3 银行存款和结算备付金合计 95,173,612.15 11.59
4 其他各项资产 117,500,339.23 14.30
5 合计 821,493,071.34 100.00
8.2 债券回购融资情况 债券回购融资情况 债券回购融资情况 债券回购融资情况
金额单位:人民币元
序号 项目 占基金资产净值的比例（%）
1 报告期内债券回购融资余额 2.92 招商招金宝货币市场基金 2014 年年度报告
第 41 页 共 48 页
其中：买断式回购融资 -
序号 项目 金额
占基金资产净值的
比例（%）
2 报告期末债券回购融资余额 - -
其中：买断式回购融资 - -
注：报告期内债券回购融资余额占基金资产净值的比例为报告期内每个交易日融资余额占基金资
产净值比例的简单平均值。
债券正回购的资金余额超过基金资产净值的 债券正回购的资金余额超过基金资产净值的 债券正回购的资金余额超过基金资产净值的 债券正回购的资金余额超过基金资产净值的 20% 的说明 的说明 的说明 的说明
在本报告期内本货币市场基金债券正回购的资金余额未超过资产净值的20%。
8.3 基金投资组合平均剩余期限 基金投资组合平均剩余期限 基金投资组合平均剩余期限 基金投资组合平均剩余期限
8.3.1 投资组合平均剩余期限基本情况 投资组合平均剩余期限基本情况 投资组合平均剩余期限基本情况 投资组合平均剩余期限基本情况
项目 天数
报告期末投资组合平均剩余期限 44
报告期内投资组合平均剩余期限最高值 101
报告期内投资组合平均剩余期限最低值 3
报告期内投资组合平均剩余期限超过 报告期内投资组合平均剩余期限超过 报告期内投资组合平均剩余期限超过 报告期内投资组合平均剩余期限超过 180 天情况说明 天情况说明 天情况说明 天情况说明
本基金合同约定： “本基金投资组合的平均剩余期限在每个交易日均不得超过 120 天”，本报
告期内，本基金未发生超标情况。
8.3.2 期末投资组合平均剩余期限分布比例 期末投资组合平均剩余期限分布比例 期末投资组合平均剩余期限分布比例 期末投资组合平均剩余期限分布比例
序号 平均剩余期限
各期限资产占基金资产
净值的比例（%）
各期限负债占基金资
产净值的比例（%）
1 30 天以内 65.04 -
其中：剩余存续期超过 397 天的浮
动利率债
- -
2 30 天(含)—60天 - -
其中：剩余存续期超过 397 天的浮
动利率债
- -
3 60 天(含)—90天 8.53 -
其中：剩余存续期超过 397 天的浮
动利率债
- -
4 90 天(含)—180天 6.10 -
其中：剩余存续期超过 397 天的浮
动利率债
- -
5 180 天(含)—397 天（含） 6.08 - 招商招金宝货币市场基金 2014 年年度报告
第 42 页 共 48 页
其中：剩余存续期超过 397 天的浮
动利率债
- -
合计 85.74 -
8.4 期 期 期 期末按债券品种分类的债券投资组合 末按债券品种分类的债券投资组合 末按债券品种分类的债券投资组合 末按债券品种分类的债券投资组合
金额单位：人民币元
序号 债券品种 摊余成本
占基金资产净值
比例（%）
1 国家债券 - -
2 央行票据 - -
3 金融债券 40,021,385.40 4.87
其中：政策性金融债 40,021,385.40 4.87
4 企业债券 - -
5 企业短期融资券 99,995,631.36 12.18
6 中期票据 - -
7 其他 - -
8 合计 140,017,016.76 17.05
9 剩余存续期超过397天的浮动利率债券 - -
8.5 期末按摊余成本占基金资产净值比例大小排序的前十名债券投资明细 期末按摊余成本占基金资产净值比例大小排序的前十名债券投资明细 期末按摊余成本占基金资产净值比例大小排序的前十名债券投资明细 期末按摊余成本占基金资产净值比例大小排序的前十名债券投资明细
金额单位：人民币元
序号 债券代码 债券名称 债券数量(张) 摊余成本
占基金资产净值
比例（%）
1 041452033 14 正泰 CP001 300,000 30,071,145.35 3.66
2 140207 14 国开 07 200,000 20,016,692.11 2.44
3 011415005 14 中铝业 SCP005 200,000 20,015,905.74 2.44
4 140204 14 国开 04 200,000 20,004,693.29 2.44
5 041460090 14 山煤 CP002 200,000 19,981,687.33 2.43
6 011474005 14 陕煤化 SCP005 200,000 19,926,559.62 2.43
7 041454059 14 昆山经开 CP002 100,000 10,000,333.32 1.22
8.6 “ “ “ “影子定价 影子定价 影子定价 影子定价” ” ” ”与 与 与 与“ “ “ “摊余成本法 摊余成本法 摊余成本法 摊余成本法” ” ” ”确定的基金资产净值的偏离 确定的基金资产净值的偏离 确定的基金资产净值的偏离 确定的基金资产净值的偏离
项目 偏离情况
报告期内偏离度的绝对值在 0.25(含)-0.5%间的次数 -
报告期内偏离度的最高值 0.1895%
报告期内偏离度的最低值 -0.0118%
报告期内每个交易日偏离度的绝对值的简单平均值 0.0735%
招商招金宝货币市场基金 2014 年年度报告
第 43 页 共 48 页
8.7 期末按公允价值占基金资产净值比例大小排序的所有资产支持证券投资明细 期末按公允价值占基金资产净值比例大小排序的所有资产支持证券投资明细 期末按公允价值占基金资产净值比例大小排序的所有资产支持证券投资明细 期末按公允价值占基金资产净值比例大小排序的所有资产支持证券投资明细
本基金本报告期末未持有资产支持证券。
8.7.1 投资组合报告附注 投资组合报告附注 投资组合报告附注 投资组合报告附注
8.7.2 本基金估值采用摊余成本法，即估值对象以买入成本列示，按实际利率并考虑其买入时的
溢价与折价，在其剩余存续期内摊销，每日计提损益。本基金通过每日分红使基金份额净
值维持在 1.0000 元。
8.7.3
本报告期内， 本基金不存在持有剩余期限小于 397天但剩余存续期超过 397天的浮动利率
债券的摊余成本超过当日基金资产净值的 20％的情况。
8.7.4
报告期内基金投资的前十名证券的发行主体未有被监管部门立案调查， 不存在报告编制日
前一年内受到公开谴责、处罚的情形。
8.7.5 期末其他各项资产构成 期末其他各项资产构成 期末其他各项资产构成 期末其他各项资产构成
单位：人民币元
序号 名称 金额
1 存出保证金 -
2 应收证券清算款 -
3 应收利息 4,137,722.83
4 应收申购款 113,362,616.40
5 其他应收款 -
6 待摊费用 -
7 其他 -
8 合计 117,500,339.23
§ § § §9
基金份额持有人信息 基金份额持有人信息 基金份额持有人信息 基金份额持有人信息
9.1 期末基金 期末基金 期末基金 期末基金份额持有人户数及持有人结构 份额持有人户数及持有人结构 份额持有人户数及持有人结构 份额持有人户数及持有人结构
份额单位：份
持有人结构
机构投资者 个人投资者
份额
级别
持有人户数
（户）
户均持有的基
金份额
持有份额
占总份额
比例
持有份额
占总份额比
例
A 级 4,040 126,979.30 11,297,262.71 2.20% 501,699,104.29 97.80%
B 级 38 8,107,040.61 48,967,758.32 15.90% 259,099,784.93 84.10%
合计
4,078 201,339.85 60,265,021.03 7.34% 760,798,889.22 92.66%
注：分级基金机构投资者/个人投资者持有份额占总份额比例计算中，对下属分级基金，比例的分招商招金宝货币市场基金 2014 年年度报告
第 44 页 共 48 页
母采用各自级别的份额，对合计数，比例的分母采用下属分级基金份额的合计数（即期末基金份
额总额） 。
9.2 期末基金管理人的从业人员持有本基金的情况 期末基金管理人的从业人员持有本基金的情况 期末基金管理人的从业人员持有本基金的情况 期末基金管理人的从业人员持有本基金的情况
项目
份额
级别
持有份额总数（份） 占基金总份额比例
A 级 143.30 0.0000%
B 级 - -
基金管理公司所有从业人员持
有本基金
合计 143.30 0.0000%
注：分级基金管理人的从业人员持有基金占基金总份额比例的计算中，对下属分级基金，比例的
分母采用各自级别的份额，对合计数，比例的分母采用下属分级基金份额的合计数（即期末基金
份额总额） 。
9.3 期末基金管理人的从业人员持有本开放式基金份额总量区间的情况 期末基金管理人的从业人员持有本开放式基金份额总量区间的情况 期末基金管理人的从业人员持有本开放式基金份额总量区间的情况 期末基金管理人的从业人员持有本开放式基金份额总量区间的情况
项目
持有基金份额总
量的数量区间（万
份）
本公司高级管理人员、基金投资和研究部门负责人持有本开放式基金 0
本基金基金经理持有本开放式基金 0
§ § § §10
开放式基金份额变动 开放式基金份额变动 开放式基金份额变动 开放式基金份额变动
单位：份
招商招金宝货币A 招商招金宝货币 B
基金合同生效日（2014 年 6 月 18 日）基金
份额总额
840,632,290.83 430,929,893.32
本报告期期初基金份额总额 - -
基金合同生效日起至报告期期末基金总申购
份额
1,153,518,140.43
1,043,002,723.68
减: 基金合同生效日起至报告期期末基金总
赎回份额
1,481,154,064.26 1,165,865,073.75
基金合同生效日起至报告期期末基金拆分变
动份额（份额减少以"-" 填列）
- -
本报告期期末基金份额总额 512,996,367.00 308,067,543.25
招商招金宝货币市场基金 2014 年年度报告
第 45 页 共 48 页
§ § § §11
重大事件揭示 重大事件揭示 重大事件揭示 重大事件揭示
11.1 基金份额持有人大会决议 基金份额持有人大会决议 基金份额持有人大会决议 基金份额持有人大会决议
本报告期没有举行基金份额持有人大会。
11.2 基金管理人 基金管理人 基金管理人 基金管理人、 、 、 、基金托管人的专门基金托管部门的重大人事变动 基金托管人的专门基金托管部门的重大人事变动 基金托管人的专门基金托管部门的重大人事变动 基金托管人的专门基金托管部门的重大人事变动
1、 根据本基金管理人 2014年 3月 25日的公告， 经招商基金管理有限公司第四届董事会 2014
年第一次会议审议并通过，因工作变动，赵生章先生不再担任公司副总经理，全职担任招商基金
管理有限公司全资子公司招商财富资产管理有限公司总经理职务。
2、 根据本基金管理人2014年12月30日的公告， 经招商基金管理有限公司第四届董事会2014
年第四次会议审议并通过，同意吕一凡先生离任公司副总经理职务。
3、根据本基金管理人 2015 年 1月 7日的公告，经招商基金管理有限公司第四届董事会 2015
年第一次会议审议并通过，同意许小松先生离任公司总经理职务，全职担任招商财富资产管理有
限公司董事长。公司总经理职务由公司董事长张光华先生代任。
4、根据本基金管理人 2015 年 3月 12 日的公告，经招商基金第四届董事会 2015 年第三次会
议审议通过，本基金管理人时任副总经理张国强因工作调动原因辞任，转而全职担任招商财富副
董事长兼任招商资产（香港）董事，离任日期为 2015 年3 月 12 日。
5、2014年 2月 14日中国银行股份有限公司公告，自 2014 年2 月13 日起，陈四清先生担任
本行行长。
6、报告期内本基金托管人的专门基金托管部门无重大人事变动。
11.3 涉及基金管理人 涉及基金管理人 涉及基金管理人 涉及基金管理人、 、 、 、基金财产 基金财产 基金财产 基金财产、 、 、 、基金托管业务的诉讼 基金托管业务的诉讼 基金托管业务的诉讼 基金托管业务的诉讼
本报告期无涉及本基金管理人、基金财产、基金托管业务的诉讼事项。
11.4 基金投资策略的改变 基金投资策略的改变 基金投资策略的改变 基金投资策略的改变
本报告期基金投资策略无改变。
11.5 为基金进行审计的会计师事务所情况 为基金进行审计的会计师事务所情况 为基金进行审计的会计师事务所情况 为基金进行审计的会计师事务所情况
本报告期本基金聘用毕马威华振会计师事务所（特殊普通合伙）为其审计机构,本报告所涵盖
的审计期间为基金成立日（2014年 6月 18日）起至 2014 年12月 31日止，本报告期应支付毕马
威华振会计师事务所（特殊普通合伙）的报酬为人民币 50,000.00元。
招商招金宝货币市场基金 2014 年年度报告
第 46 页 共 48 页
11.6 管理人 管理人 管理人 管理人、 、 、 、托管人及其高级管理人员受稽查或处罚等情况 托管人及其高级管理人员受稽查或处罚等情况 托管人及其高级管理人员受稽查或处罚等情况 托管人及其高级管理人员受稽查或处罚等情况
本报告期，基金管理人没有受到监管部门的稽查或处罚，亦未收到关于基金管理人的高级管
理人员、托管人及其高级管理人员受到监管部门的稽查或处罚的书面通知或文件。
11.7 基金租用证券公司交易单元的有关情况 基金租用证券公司交易单元的有关情况 基金租用证券公司交易单元的有关情况 基金租用证券公司交易单元的有关情况
11.7.1 基金租用证券公司交易单元进行股票投资及佣金支付情况 基金租用证券公司交易单元进行股票投资及佣金支付情况 基金租用证券公司交易单元进行股票投资及佣金支付情况 基金租用证券公司交易单元进行股票投资及佣金支付情况
本基金本报告期无租用证券公司交易单元进行股票投资的情况。
11.7.2 基金租用证券公司交易单元进行其他证券投资的情况 基金租用证券公司交易单元进行其他证券投资的情况 基金租用证券公司交易单元进行其他证券投资的情况 基金租用证券公司交易单元进行其他证券投资的情况
本基金本报告期无租用证券公司交易单元进行其他证券投资的情况。
11.8 偏离度绝对值超过 偏离度绝对值超过 偏离度绝对值超过 偏离度绝对值超过0.5% 的情况 的情况 的情况 的情况
本基金本报告期内不存在偏离度绝对值超过0.5%的情况。
11.9 其他重大事件 其他重大事件 其他重大事件 其他重大事件
序号 公告事项
法定披露方
式
法定披露时间
1
招商基金管理有限公司关于高级管理人员变更
的公告
中国证券报、
证券时报、 上
海证券报
2014-12-31
2
关于调整招商招金宝货币市场基金大额申购、
定期定额投资和转换转入业务限额的公告
中国证券报、
证券时报、 上
海证券报
2014-12-11
3 招商招金宝货币市场基金2014年第3季度报告
中国证券报、
证券时报、 上
海证券报
2014-10-25
4
关于 2014年“国庆节”前暂停招商招金宝货币
市场基金申购、转入及大额定投业务的公告
中国证券报、
证券时报、 上
海证券报
2014-9-24
5
关于暂停招商招金宝货币市场基金大额申购、
定期定额投资和转换转入业务的公告
中国证券报、
证券时报、 上
海证券报
2014-9-11
6
关于 2014年“中秋节”前暂停招商招金宝货币
市场基金申购、转入及大额定投业务的公告
中国证券报、
证券时报、 上
海证券报
2014-9-2
7
招商基金管理有限公司关于公司董事、监事、
高级管理人员以及其他从业人员在子公司兼职
情况的公告
中国证券报、
证券时报、 上
海证券报
2014-7-26
8
招商基金管理有限公司关于调整招商招金宝货
币市场基金收益支付方式并相应修订基金合同
部分条款的公告
中国证券报、
证券时报、 上
海证券报
2014-7-16 招商招金宝货币市场基金 2014 年年度报告
第 47 页 共 48 页
9
关于开放招商招金宝货币市场基金日常申购赎
回及转换和定期定额投资业务的公告
中国证券报、
证券时报、 上
海证券报
2014-7-15
10
关于招商基金旗下基金继续参加交通银行网上
银行、手机银行基金申购费率优惠活动及招商
安泰债券投资基金 A份额参加交通银行网上银
行、 手机银行基金营养组合申购手续费费率 “折
上折”优惠活动的公告
中国证券报、
证券时报、 上
海证券报
2014-7-2
11 招商招金宝货币市场基金基金合同生效公告
中国证券报、
证券时报、 上
海证券报
2014-6-19
12
招商基金管理有限公司关于招商招金宝货币市
场基金增加农业银行、交通银行、中信银行、
上海浦发银行、包商银行为代销机构的公告
中国证券报、
证券时报、 上
海证券报
2014-6-3
13 招商招金宝货币市场基金招募说明书
中国证券报、
证券时报、 上
海证券报
2014-5-29
14 招商招金宝货币市场基金托管协议
中国证券报、
证券时报、 上
海证券报
2014-5-29
15 招商招金宝货币市场基金基金合同摘要
中国证券报、
证券时报、 上
海证券报
2014-5-29
16 招商招金宝货币市场基金基金合同
中国证券报、
证券时报、 上
海证券报
2014-5-29
17 招商招金宝货币市场基金份额发售公告
中国证券报、
证券时报、 上
海证券报
2014-5-29
§ § § §12
影响投资者决策的其他重要信息 影响投资者决策的其他重要信息 影响投资者决策的其他重要信息 影响投资者决策的其他重要信息
本报告期内，本基金托管人中国银行的专门基金托管部门的名称由托管及投资者服务部更名
为托管业务部。
§ § § §13
备 备 备 备查文件目录 查文件目录 查文件目录 查文件目录
13.1 备查文件目录 备查文件目录 备查文件目录 备查文件目录
1、 中国证券监督管理委员会批准设立招商基金管理有限公司的文件；
2、 中国证券监督管理委员会批准招商招金宝货币市场基金设立的文件；
3、 《招商招金宝货币市场基金基金合同》 ；
招商招金宝货币市场基金 2014 年年度报告
第 48 页 共 48 页
4、 《招商招金宝货币市场基金托管协议》 ；
5、 《招商招金宝货币市场基金招募说明书》 ；
6、 《招商招金宝货币市场基金 2014年第3 季度报告》 。
6、 《招商招金宝货币市场基金 2014年第4 季度报告》 。
6、 《招商招金宝货币市场基金 2014年年度报告》 。
6、 《招商招金宝货币市场基金 2014年年度报告摘要》 。
13.2 存放地点 存放地点 存放地点 存放地点
招商基金管理有限公司
地址：中国深圳深南大道7088号招商银行大厦
13.3 查阅方式 查阅方式 查阅方式 查阅方式
上述文件可在招商基金管理有限公司互联网站上查阅，或者在营业时间内到招商基金管理有
限公司查阅。
投资者对本报告书如有疑问，可咨询本基金管理人招商基金管理有限公司。
客户服务中心电话：400-887-9555 网址：http://www.cmfchina.com
招商基金管理有限公司
2015 年 3 月 27 日
