万家强债 2014 年年度报告
第 1 页 共 50 页
万家 强化 收益 定期 开放 债券 型证 券投 资基
金 2014 年 年度 报告
2014 年 12 月 31 日
基 金 管 理 人 ： 万 家 基 金 管 理 有 限 公 司
基 金 托 管 人 ： 华 夏 银 行 股 份 有 限 公 司
送 出 日 期 ：2015 年 3 月 27 日
万家强债 2014 年年度报告
第 2 页 共 50 页
§1 重 要 提 示 及 目 录
1.1 重要提示
基 金 管理 人的 董 事会 、董 事 保证 本报 告 所载 资料 不 存在 虚假 记 载、 误导 性 陈述 或重 大遗漏，
并对其 内容 的真实 性、 准确性 和完 整性承 担个 别及连 带的 法律责 任。 本年度 报告 已经三 分 之 二 以
上独立董事签字同意，并由董事长签发。
基金托管人华夏银行股份有限公司根据本基金合同规定，于 2015 年 3 月 25 日复核 了本报告
中的财 务指 标、净 值表 现、利 润分 配情况 、财 务会计 报告 、投资 组合 报告等 内容 ，保证 复 核 内 容
不存在虚假记载、误导性陈述或者重大遗漏。
基金管理人承诺以诚实信用、 勤勉尽责的原则管理和运用基金资产， 但不保证基金一定盈利。
基 金 的过 往业 绩 并不 代表 其 未来 表现 。 投资 有风 险 ，投 资者 在 作出 投资 决 策前 应仔 细阅读本
基金的招募说明书及其更新。
本 报 告财 务资 料 已经 审计 。 安永 华明 会 计师 事务 所 为本 基金 出 具了 无保 留 意见 的审 计报告，
请投资者注意阅读。
本报告期自 2014 年1 月1 日起至 12 月31 日止。 万家强债 2014 年年度报告
第 3 页 共 50 页
1.2 目录
§1 重要 提 示及 目 录 ................................................................................................................................... 2
1.1 重要提示 ...................................................................................................................................... 2
1.2 目录 .............................................................................................................................................. 3
§2 基金 简 介 ............................................................................................................................................... 5
2.1 基金基本 情况 .............................................................................................................................. 5
2.2 基金产品 说明 .............................................................................................................................. 5
2.3 基金管理 人和 基金托管人 .......................................................................................................... 5
2.4 信息披露 方式 .............................................................................................................................. 6
2.5 其他相关 资料 .............................................................................................................................. 6
§3 主要 财 务指 标 、 基金净 值 表 现及利 润 分 配情况 ............................................................................... 6
3.1 主要会计 数据和财务指标 .......................................................................................................... 6
3.2 基金净值 表现 .............................................................................................................................. 7
3.3 过去三年 基金的利润分配情况 .................................................................................................. 9
§4 管理 人 报告 ......................................................................................................................................... 10
4.1 基金管理 人及基金经理情况 .................................................................................................... 10
4.2 管理人对 报告期内本基金运作遵规守信情况的说明 ............................................................ 11
4.3 管理人对 报告期内公平交易情况的专项说明 ........................................................................ 11
4.4 管理人对 报告期内基金的投资策略和业绩表现的说明 ........................................................ 12
4.5 管理人对 宏观经济、证券市场及行业走势的简要 展望 ........................................................ 12
4.6 管理人内 部有关本基金的监察稽核工作情况 ........................................................................ 12
4.7 管理人对 报告期内基金估值程序等事项的说明 .................................................................... 13
4.8 管理人对 报告期内基金利润分配情况的说明 ........................................................................ 14
4.9 报告期内 基金持有人数或基金资产净值预警说明 ................................................................ 14
§5 托管 人 报告 ......................................................................................................................................... 14
5.1 报告期内 本基金托管人遵规守信情况声明 ............................................................................ 14
5.2 托管人对 报告期内本基金投资运作遵规守信、净值计算、利润分配等情况的说明 ........ 14
5.3 托管人对 本年度报告中财务信息等内容的真实、准确和完整发表意见 ............................ 14
§6 审计 报 告 ............................................................................................................................................. 15
6.1 审计报告 基本信息 .................................................................................................................... 15
6.2 审计报告 的基本内容 ................................................................................................................ 15
§7 年度 财 务报 表 ..................................................................................................................................... 16
7.1 资产负债 表 ................................................................................................................................ 16
7.2 利润表 ........................................................................................................................................ 17
7.3 所有者权 益（基金净值）变动表 ............................................................................................ 18
7.4 报表附注 .................................................................................................................................... 19
§8 投资 组 合报 告 ..................................................................................................................................... 43
8.1 期末基金 资产组合情况 ............................................................................................................ 43
8.2 期末按行 业分类的股票投资组合 ............................................................................................ 44
8.3 期末按公 允价值占基金资产净值比例大小排序的所有股票投资明细 ................................ 44
8.4 报告期内 股票投资组合的重大变动 ........................................................................................ 44
8.5 期末按债 券品种分类的债券投资组合 .................................................................................... 44
8.6 期末按公 允价值占基金资产净值比例大小排序的前五名债券投资明细 ............................ 44
8.7 期末按公 允价值占基金资产净值比例大小排序的所有资产支持证券投资明细 ................ 45 万家强债 2014 年年度报告
第 4 页 共 50 页
8.8 报告期末 按公允价值占基金资产净值比例大小排序的前五名贵金属投资明细 ................ 45
8.9 期末按公 允价值占基金资产净值比例大小排序的前五名权证投资 明细 ............................ 45
8.10 报告期 末本基金投资的股指期货交易情况说明 .................................................................. 45
8.11 报告期 末本基金投资的国债期货交易情况说明 .................................................................. 45
8.12 投资组 合报告附注 .................................................................................................................. 45
§9 基金 份 额持 有 人 信息 ......................................................................................................................... 46
9.1 期末基金 份额持有人户数及持有人结构 ................................................................................ 46
9.2 期末上市 基金前十名持有人 .................................................................................................... 46
9.3 期末基金 管理人的从业人员持有本基金的情况 .................................................................... 47
9.4 期末基金 管理人的从业人员持有本开放式基金份额总量区间的情况 ................................ 47
§ 10 开 放式基 金 份 额变动 ....................................................................................................................... 47
§ 11 重 大 事件 揭 示 ................................................................................................................................... 47
11.1 基金份 额持有人大会决议 ...................................................................................................... 47
11.2 基金管 理人、基金托管人的专门基金托管部门的重大人事变动 ...................................... 47
11.3 涉及基 金管理人、基金财产、基金托管业务的诉讼 .......................................................... 48
11.4 基金投 资策略的改变 .............................................................................................................. 48
11.5 为基金 进行审计的会计师事务所情况 .................................................................................. 48
11.6 管理人 、托管人及其高级管理人员受稽查或处罚等情况 .................................................. 48
11.7 基金租 用证券公司交易单元的有关情况 .............................................................................. 48
11.8 其他重 大事件 .......................................................................................................................... 49
§ 12 备 查文件 目 录 ................................................................................................................................... 50
12.1 备查文 件目录 .......................................................................................................................... 50
12.2 存放地 点 .................................................................................................................................. 50
12.3 查阅方 式 .................................................................................................................................. 50
万家强债 2014 年年度报告
第 5 页 共 50 页
§2 基金简介
2.1 基 金 基 本 情况
基金名称 万家强化收益定期开放债券型证券投资基金
基金简称 万家强债
场内简称 万家强债
基金主代码 161911
基金运作方式 契 约 型 开 放 式 。 本 基 金 自 基 金 合 同 生 效 后 ， 每 三 年 开
放 一 次 申 购 和 赎 回 ， 申 购 和 赎 回 的 开 放 起 始 日 为 基 金
合 同 生 效 日 的 年 度 对 日 （ 如 该 日 为 非 工 作 日 ， 则 顺 延
至下一工作日） ，每次开 放时间最长不超过 20 个工作
日，最短不少于 5 个工作日。在基金合同约定的开放
期之外的日期不办理基金份额的申购、赎回业务。
基金合同生效日 2013 年 5 月7 日
基金管理人 万家基金管理有限公司
基金托管人 华夏银行股份有限公司
报告期末基金份额总额 250,635,902.00 份
基金合同存续期 不定期
基金份额上市的证券交易所 深圳证券交易所
上市日期 2013-08-01
2.2 基 金 产 品 说明
投资目标 在合理控制风险的基础上，追求基金资产的长期稳定
增值，力争获得超过业绩比较基准的收益。
投资策略 本基金在充分研究宏观市场形势以及微观市场主体的
基础上，通过对利率变化趋势、债券收益率曲线移动
方向、信用利差等影响债券价格的因素进行评估，采
取积极的债券投资管理策略，并充分利用市场的非有
效性，把握各类套利的机会。在信用风险可控的前提
下，寻求组合流动性与收益的最佳配比，力求持续取
得达到或超过业绩比较基准的债券组合投资收益。
业绩比较基准 三年期银行定期存款税后收益率
风险收益特征 本基金为债券型基金，主要投资品种为发行主体信用
评级在 A （ 含）至 AA（ 含）之间的信用债券，其预期
的风险收益水平高于开放式纯债基金。
2.3 基 金 管 理 人和 基 金 托 管人
项目 基金管理人 基金托管人
名称 万家基金管理有限公司 华夏银行股份有限公司
信息披露负责人 姓名 兰剑 徐昊光 万家强债 2014 年年度报告
第 6 页 共 50 页
联系电话 021-38909626 010-85238982
电子邮箱 lanj@wjasset.com bjxhg@hxb.com.cn
客户服务电话
95538 转6 、4008880800 95577
传真 021-38909627 010-85238680
注册地址 上海市浦东新区浦电路360
号陆家嘴投资大厦 9 楼
北京市东城区建国门内大街 22
号
办公地址 上海市浦东新区浦电路360
号陆家嘴投资大厦 9 楼
北京市东城区建国门内大街 22
号
邮政编码 200122 100005
法定代表人 毕玉国 吴建
2.4 信 息 披 露 方式
本基金选定的信息披露报纸名称 《中国证券报》 、 《上海 证券报》 、 《 证券时报》
登载基金年度报告正文的管理人互联网网
址
http://www.wjasset.com
基金年度报告备置地点 上海市浦东新区浦电路 360 号陆家嘴 投资大厦 9 楼
基金管理人办公场所
2.5 其 他 相 关 资料
项目 名称 办公地址
会计师事务所 安永华明会计师事务所 北京市东城区东长安街 1 号东方广
场东方经贸城安永大楼 16 层
注册登记机构 中国证券登记结算有限责任公司 北京市西城区太平桥大街 17 号
§3 主 要 财 务 指 标 、 基 金 净 值 表 现 及 利 润 分 配 情 况
3.1 主 要 会 计 数据 和 财 务 指标
金额单位：人民币元
3.1.1 期间数 据和指标
2014 年
2013 年 5 月7 日( 基金合 同生
效日)-2013 年 12 月 31 日
本期已实现收益 20,119,950.43 6,601,887.40
本期利润 35,056,341.45 1,775,944.98
加权平均基金份额本期利润 0.1399 0.0071
本期加权平均净值利润率 13.43% 0.70%
本期基金份额净值增长率 14.33% 0.69%
3.1.2 期末数 据和指标 2014 年末 2013 年末
期末可供分配利润 10,430,504.82 -1,983,593.55
期末可供分配基金份额利润 0.0416 -0.0079
期末基金资产净值 271,176,855.42 248,652,308.45 万家强债 2014 年年度报告
第 7 页 共 50 页
期末基金份额净值 1.0820 0.9921
3.1.3 累计期 末指标 2014 年末
2013 年末
基金份额累计净值增长率 15.13% 0.69%
注：1 、 本期 已实现收益指基金本期利息收入、 投资收益、 其他收入 （不含公允价值变动收益） 扣
除相关费用后的余额，本期利润为本期已实现收益加上本期公允价值变动收益。
2 、 上述基金业绩指标不包括持有人交易基金的各项费用， 计入费用后实际收益水平要低于所列数
字。
3 、期末可供 分配利润采用期末资产负债表中未分配利润与未分配利润中已实现部分的孰低数。
3.2 基 金 净 值 表现
3.2.1 基金份额 净值 增 长 率 及其 与 同 期 业绩 比 较 基 准收 益 率 的 比较
阶段
份额净值
增长率①
份额净值
增长率标
准差②
业绩比较
基准收益
率③
业绩比较基
准收益率标
准差④
①－③ ②－④
过去三个月 3.34% 0.40% 1.04% 0.00% 2.30% 0.40%
过去六个月 6.71% 0.29% 2.12% 0.00% 4.59% 0.29%
过去一年 14.33% 0.24% 4.22% 0.00% 10.11% 0.24%
自基金合同
生效起至今
15.13% 0.21% 7.01% 0.00% 8.12% 0.21%
万家强债 2014 年年度报告
第 8 页 共 50 页
3.2.2 自 基 金 合 同生 效 以 来 基金 份 额 累 计净 值 增 长 率变 动 及 其 与同 期 业 绩 比较 基 准 收
益 率 变 动 的比 较
注： 本基金成立于为 2013 年5 月7 日 ， 建仓期为 6 个月， 建仓 期结束时各项资产配置比例符合基
金合同要求。报告期末各项资产配置比例符合基金合同要求。 万家强债 2014 年年度报告
第 9 页 共 50 页
3.2.3 自 基 金 合 同生 效 以 来 基金 每 年 净 值增 长 率 及 其 与 同 期 业 绩比 较 基 准 收益 率 的 比
较
注： 本基金 于 2013 年 10 月31 日成 立, 合同生效 当年按实际存续期计算, 不按整个自然年度进行折
算。
3.3 过 去 三 年 基金 的 利 润 分配 情 况
单位：人民币元
年
度
每10 份基金份额
分红数
现金 形 式 发 放
总额
再 投 资 形 式 发
放总额
年 度 利 润 分 配 合
计
备注
2014 0.5000 12,531,794.48 - 12,531,794.48
2013 0.1500 3,759,538.53 - 3,759,538.53
合
计
0.6500 16,291,333.01 - 16,291,333.01
万家强债 2014 年年度报告
第 10 页 共 50 页
§4 管 理 人 报 告
4.1 基 金 管 理 人及 基 金 经 理情 况
4.1.1 基 金 管 理 人及 其 管 理 基金 的 经 验
万家基金管理有限公司经中国证监会证监基金字[2002]44 号文批准设立。 公司现股东为齐鲁
证券有 限公 司、新 疆国 际实业 股份 有限公 司和 山东省 国有 资产投 资控 股有限 公司, 住所地 及 办 公
地点均为上海市浦东 新区浦电路 360 号陆家嘴投资大厦 9 楼，注册资本 1 亿元人民币。目前管理
十八只基金, 分别为万家 180 指数证券 投资基金、 万家增强收益债券型证券投资基金、 万家行业优
选股票 型证 券投资 基金 、万家 货币 市场证 券投 资基金 、万 家和谐 增长 混合型 证券 投资基 金 、 万 家
双引擎 灵活 配置混 合型 证券投 资基 金、万 家精 选股票 型证 券投资 基金 、万家 稳健 增利债 券 型 证 券
投资基 金、 万家中 证红 利指数 型证 券投资 基金 、万家 添利 分级债 券型 证券投 资基 金、万 家 中 证 创
业成长 指数 分级证 券投 资基金 、万 家信用 恒利 债券型 证券 投资基 金、 万家日 日薪 货币市 场 证 券 投
资基金 、万 家岁得 利定 期开放 债券 型发起 式证 券投资 基金 、万家 强化 收益定 期开 放债券 型 证 券 投
资基金、万家上证 380 交易型开放式指数证券投资基金、万家城市建设主题纯债债券型证券投资
基金和万家现金宝货币市场证券投资基金。
4.1.2 基 金 经 理 （或 基 金 经 理小 组 ） 及 基金 经 理 助 理简 介
姓名 职务
任本基金的基金经理（助
理）期限
证券从
业年限
说明
任职日期 离任日期
孙驰
本 基 金 基 金 经 理 、
万 家 货 币 基 金 基 金
经 理 、 万 家 增 强 收
益 基 金 基 金 经 理 、
万 家 日 日 薪 货 币 基
金 基 金 经 理 、 万 家
岁 得 利 定 期 开 放 债
券 型 发 起 式 基 金 基
金 经 理 、 固 定 收 益
部总监
2013 年5 月
7 日
- 8 年
硕士学位， 曾任中
海 信 托 股 份 有 限
公 司 投 资 经 理 。
2010 年 4 月加入
万 家 基 金 管 理 有
限公司, 曾担任固
定收益研究员、 基
金经理助理。
苏谋东
本 基 金 基 金 经 理 、
万 家 日 日 薪 货 币 基
金 基 金 经 理 、 万 家
添 利 债 券 型 基 金
（LOF ）基金 经理、
万 家 信 用 恒 利 债 券
基 金 基 金 经 理 、 万
家 城 市 建 设 主 题 纯
2013 年5 月
29 日
- 7 年
复 旦 大 学 经 济 学
硕士，CFA ，2008
年 7 月至 2013 年
2 月在宝钢集团财
务 有 限 公 司 从 事
固 定 收 益 投 资 研
究工作， 担任投资
经理职务。2013万家强债 2014 年年度报告
第 11 页 共 50 页
债 债 券 型 基 金 基 金
经理
年 加 入 万 家 基 金
管理有限公司。
注：1 、任职 日期以公告为 准。
2 、证券从业 的含义遵从行业协会《证券业从业人员资格管理办法》的相关规定。
4.2 管 理 人 对 报告 期 内 本 基金 运 作 遵 规守 信 情 况 的说 明
本报告 期内, 本基金 管理 人严格 遵守 基金合 同、 《 证券投 资基 金法》 、 《 公 开募集 证券 投资 基 金
运作管理办法》 等法律、 法规和监管部门的相关规定, 依照诚 实信用、 勤勉尽责、 安全高效的原则
管 理 和 运 用 基 金 资 产, 在 认 真 控 制 投 资 风 险 的 基 础 上, 为 基 金 持 有 人 谋 取 最 大 利 益, 没 有 损 害 基 金
持有人利益的行为。
4.3 管 理 人 对 报告 期 内 公 平交 易 情 况 的专 项 说 明
4.3.1 公 平 交 易 制度 和 控 制 方法
根据中国证监会颁布的 《证券投资基金管理公司公平 交易制度指导意见》 ， 公司制定了 《万家
基金管理有限公司公平交易管理办法》 ， 涵盖了研究、 授权、 投资决策和交易执行等投资管理活动
的各个 环节 ，严禁 直接 或通过 第三 方的交 易安 排在不 同投 资组合 之间 进行利 益输 送，确 保 公 平 对
待不同投资组合。
在 投资 决策上 ： （1 ） 公司 对不 同类别 的投 资组合 分别 设定独 立的 投资部 门， 公 募 基金经 理 和
特定客 户资 产管理 投资 经理不 得互 相兼任。 （2 ）公司 投资 管理实 行分 层次决 策， 投资决 策委 员 会
下设的 公募 基金投 资决 策小组 和专 户投资 决策 小组分 别根 据公募 基金 和专户 投资 组 合的 规 模 、 风
格特征 等因 素合理 确定 各投资 组合 经理的 投资 权限， 投资 组合经 理在 授权范 围内 自主决 策 ， 超 过
投资权 限的 操作需 经过 严格的 逐级 审批程 序。 （3 ）公司 接受 的外部 研究 报告、 研究 员撰写 的 研 究
报告等 均通 过统一 的投 研管理 平台 发布， 确保 各投资 组合 经理在 获得 投资信 息、 投资建 议 和 实 施
决策方面享有公平的机会。
在交易 执行 上： （1 ） 公 司将投 资管 理职能 和交 易执行 职能 相隔离 ，实 行集中 交易 制度； （2 ）
对于交易公开竞价交易， 所有指令必须通过系统下达， 公司执行交易系统中的公平交易程序； （3 ）
对于债 券一 级市场 申购 、非公 开发 行股票 申购 等非集 中竞 价交易 ，各 投资组 合经 理在交 易 前 独 立
地确定各投资 组合的交易价格和数量， 公司按照价格优先、 比例分配的原则对交易结果进行分配；
（4 ）对于银 行间交易，交易部按照时间优先、价格优先的原则公平公正的进行询价并完成交易。
在 行 为监 控上 ， 公司 定期 对 不同 投资 组 合的 同向 交 易价 差、 反 向交 易， 场 外交 易对 手议价的
价格公 允性 及其他 异常 交易情 况进 行监控 及分 析，基 金经 理对异 常交 易情况 进行 合理性 解 释 并 留
存记录，并定期编制公平交易分析报告，由投资组合经理、督察长、总经理审核签署。 万家强债 2014 年年度报告
第 12 页 共 50 页
4.3.2 公 平 交 易 制度 的 执 行 情况
公 司 定期 进行 同 向交 易价 差 分析 ，即 采 集公 司旗 下 管理 的所 有 组合 ，连 续 四个 季度 期间内，
不同 时间窗下 （日内、3 日内、5 日内） 的同向交易样本， 对 两两组合之间的同向交易价差均值进
行原假设为 0 ，95%的置信 水平下的 t 检验， 并对结论进行跟踪分析， 分析结果显示在样本数量大
于 30 的前提 下，组合之间在同向交易方面未发现违反公平交易的行为。
4.3.3 异 常 交 易 行为 的 专 项 说明
本报告期内未发现本基金有可能导致不公平交易和利益输送的异常交易。
本 报 告期 内所 有 投资 组合 参 与的 交易 所 公开 竞价 同 日反 向交 易 成交 较少 的 单边 交易 量超过该
证券当日成交量的 5%的 交易次数为 1 次， 为指数 型基金因被动跟踪标的指数与其他组合发生同日
反向交易，不存在不 公平交易和利益输送行为。
4.4 管 理 人 对 报告 期 内 基 金的 投 资 策 略和 业 绩 表 现的 说 明
4.4.1 报 告 期 内 基金 投 资 策 略和 运 作 分 析
2014 年是债 券的大牛市。 年初债券本身绝对收益率很高， 但是随着基本面的逐步恶化， 央行
货币政 策被 迫放松 ，收 益率经 历了 史上最 大幅 度的下 行。 与此同 时， 改革预 期叠 加利率 下 滑 让 股
市经历 了一 波牛市 ，蓝 筹股表 现非 常抢眼 ，带 动转债 品种 出现了 巨大 涨幅。 本基 金在兼 顾 流 动 性
的同时 ，根 据大类 资产 配置灵 活调 整各类 资产 比例， 抓住 了纯债 和转 债的机 会， 获得了 可 观 的 绝
对收益。
4.4.2 报 告 期 内 基金 的 业 绩 表现
截至报告期末，本基金份额净值为 1.0820 元， 本报告期份额净值增长率为 14.33%，业绩比
较基准收益率为 4.22% 。
4.5 管 理 人 对 宏观 经 济 、 证券 市 场 及 行业 走 势 的 简要 展 望
基 本 面目 前仍 有 下滑 风险 ，cpi 也有 通 缩压 力， 所 以央 行货 币 政策 放松 是 个大 概率 事 件。所
以债券 市场 依然面 临着 有利的 环境 。但是 ，目 前的收 益率 已经隐 含了 不少放 松的 预期， 同 时 打 新
的热潮 也会 对资金 面造 成经常 性的 扰动， 所以 预计全 年债 券依然 在牛 市氛围 中， 但表现 会 不 及 去
年。本 基金 还是基 于大 类资产 配置 的原则 ，在 管理好 流动 性的同 时， 灵活操 作， 努力为 持 有 人 获
得良好回报。
4.6 管 理 人 内 部有 关 本 基 金的 监 察 稽 核工 作 情况
报 告期 内, 基金 管理 人为防 范和 化解经 营风 险, 确保 经营 业务的 稳健 运行和 受托 资产的 安 全 完万家强债 2014 年年度报告
第 13 页 共 50 页
整, 主要做了 以下工作:
( 一) 加强风 控文化建设
不 断 梳理 和优 化 制度 流程 、 防范 操作 风 险、 加强 对 员工 的合 规 培训 和加 深 员工 对合 规风控工
作的理解，确保公司各项业务合法合规。
( 二) 制度流 程建设
为 加 强内 控管 理 ，保 证公 司 各项 制度 流 程的 有效 性 、及 时性 、 完备 性， 本 年度 对投 资、销售
相关的制度流程及后台部门相关制度进行了修订； 本年度还 制订了多项 ETF 相关管理 制度和流程。
( 三) 定期和 临时稽核工作
报 告 期内 ，监 察 稽核 部门 按 计划 完成 了 各项 定期 稽 核和 专项 稽 核， 检查 内 容覆 盖公 司各业务
部门和业务环节，检查完成后出具监察稽核报告和建议书，并对整改情况进行跟踪。
( 四) 绩效评 估和风险管理工作
报告期内, 优 化并形成了较为完善的每日风险监控； 改进基金业绩评价工作， 辅助基金经理投
资决策 ；针 对专户 量化 投资产 品、 股指期 货产 品等新 业务 进行合 规、 风险分 析和 系统测 试 ， 提 供
风险评 估意 见等； 针对 由于市 场流 动性紧 张的 情况， 加大 了对货 币基 金的风 险管 理，防 范 资 金 交
收风险。
( 五) 员工行 为管理与防控内幕交易
报 告 期内, 公 司 进一 步完 善 防控 内幕 交 易制 度和 从 业人 员投 资 申报 等制 度 ，强 化 员 工行为管
理工作，防范内幕交易和利益输送。
4.7 管 理 人 对 报告 期 内 基 金估 值 程 序 等事 项 的 说 明
1 、参与估值 流程各方及人员（或小组）的职责分工、专业胜任能力和相关工作经历
公 司 成立 了估 值 委员 会， 定 期评 价现 行 估值 政策 和 程序 ，在 发 生了 影响 估 值政 策和 程序有效
性及适 用性 的情况 后及 时修订 估值 方法。 估值 委员会 由督 察长、 基金 运营部 负责 人、合 规 稽 核 部
负责人 、权 益投资 部负 责人、 固定 收益部 负责 人等组 成。 估值委 员会 的成员 均具 备专业 胜 任 能 力
和相关从业资格，精通各自领域的理论知识，熟悉政策法规，并具有丰富的实践经验。
2 、基金经理 参与或决定估 值的程度
基金经理可参与估值原则和方法的讨论，但不介入基金日常估值业务。
3 、参与估值 流程各方之间存在的任何重大利益冲突
参与估值流程各方之间不存在重大利益冲突。
4 、已签约的 与估值相关的任何定价服务的性质与程度
本 基 金管 理人 与 中央 国债 登 记结 算有 限 责任 公司 签 署了 《中 债 收益 率曲 线 和中 债估 值最终用万家强债 2014 年年度报告
第 14 页 共 50 页
户服务协议》 。
4.8 管 理 人 对 报告 期 内 基 金利 润 分 配 情况 的 说 明
根据基金合同规定： “基 金收益每季度最少分配一次，每年最多分配 12 次，每次基金收益分
配比例不得低于收益分配基准日单位份额可供分配利润的 50% ；若基金 合同生效不满 3 个月则 可
不进行收益分配 ”。2014 年2 月28 日， 本基金进行了利润分配， 每 10 份基金份额分红 0.05 元，
共计分配利润 1,253,179.03 元；2014 年 5 月 28 日，本基金进行了利润分配，每 10 份基金份额
分红 0.11 元 ， 共计分配利润 2,756,994.61 元；2014 年 9 月 4 日， 本基金进行了利润分配， 每 10
份基金份额分红 0.13 元 ，共计分配利润 3,258,266.27 元；2014 年 12 月 8 日，本基金 进行了利
润分配，每 10 份基金份额 分红 0.21 元 ，共计分配利润 5,263,354.57 元。符 合基金合同的规定 。
4.9 报告期 内 基金 持 有 人 数或 基 金 资 产净 值 预 警 说明
本基金本报告期内未发生连续 20 个 工作日基金资产净值低于 5000 万的 情况。
§5 托 管 人 报 告
5.1 报 告 期 内 本基 金 托 管 人遵 规 守 信 情况 声 明
报告期内， 本基金托管人严格遵守 《中华人民共和国证券投资基金法》 及其他有 关法律法规 、
基金合 同和 托管协 议的 规定， 尽职 尽责地 履行 了托管 人应 尽的义 务， 不存在 任何 损害基 金 份 额 持
有人利益的行为。
5.2 托 管 人 对 报告 期 内 本 基金 投 资 运 作遵 规 守 信 、净 值 计 算 、利 润 分 配 等情 况 的 说 明
报 告 期内 ，基 金 管理 人在 投 资运 作、 基 金资 产净 值 计算 、利 润 分配 、基 金 费用 开支 等方面，
能够遵守有关 法律法规，未发现有损害基金份额持有人利益的行为。2014 年 2 月 28 日，本基金
进行了利润分配，每 10 份基金份额分红 0.05 元 ，共计分配利润 1,253,179.03 元；2014 年 5 月
28 日， 本基 金进行了利润分配， 每 10 份基金份额 分红 0.11 元 ， 共计分配利润 2,756,994.61 元；
2014 年 9 月 4 日 ， 本 基 金 进 行 了 利 润 分 配 ， 每 10 份 基 金 份 额 分 红 0.13 元 ， 共 计 分 配 利 润
3,258,266.27 元；2014 年 12 月 8 日 ，本 基金进行了利润分配，每 10 份 基金份额分红 0.21 元，
共计分配利润 5,263,354.57 元。符合 基金合同的规定。
5.3 托 管 人 对 本年 度 报 告 中财 务 信 息 等内 容 的 真 实、 准 确 和 完整 发 表 意 见
托管人认为， 由基金管理人编制并经托管人复核的本基金 2014 年年度报告 中的财务指标、 净
值表现、财务会计报告、利润分配、投资组合报告等内容真实、准确和完整。 万家强债 2014 年年度报告
第 15 页 共 50 页
§6 审计报告
6.1 审 计 报 告 基本 信 息
财务报表是否经过审计 是
审计意见类型 标准无保留意见
审计报告编号 安永华明（2015）审字第60778298_B16 号
6.2 审 计 报 告 的基 本 内 容
审计报告标题 审计报告
审计报告收件人 万 家 强 化 收 益 定 期 开 放 债 券 型 证 券 投 资 基 金 全 体 基 金 份 额 持 有
人
引言段 我 们 审 计 了 后 附 的 万 家 强 化 收 益 定 期 开 放 债 券 型 证 券 投 资 基 金
财务报表， 包括 2014 年 12 月31 日的 资产负债表、2014 年度的
利润表和所有者权益（基金净值）变动表以及财务报表附注。
管理层对财务报表的责任段 编 制 和 公 允 列 报 财 务 报 表 是 基 金 管 理 人 万 家 基 金 管 理 有 限 公 司
的 责 任 。 这 种 责 任 包 括 ： （1 ） 按 照 企 业 会 计 准 则 的 规 定 编 制 财
务 报 表 ， 并 使 其 实 现 公 允 反 映 ； （2 ） 设 计 、 执 行 和 维 护 必 要 的
内 部 控 制 ， 以 使 财 务 报 表 不 存 在 由 于 舞 弊 或 错 误 而 导 致 的 重 大
错报。
注册会计师的责任段 我 们 的 责 任 是 在 执 行 审 计 工 作 的 基 础 上 对 财 务 报 表 发 表 审 计 意
见。 我们按照中国注册会计师审计准则的规定执行了审计工作。
中 国 注 册 会 计 师 审 计 准 则 要 求 我 们 遵 守 中 国 注 册 会 计 师 职 业 道
德 守 则 ， 计 划 和 执 行 审 计 工 作 以 对 财 务 报 表 是 否 不 存 在 重 大 错
报获取合理保证。
审 计 工 作 涉 及 实 施 审 计 程 序 ， 以 获 取 有 关 财 务 报 表 金 额 和 披 露
的 审 计 证 据 。 选 择 的 审 计 程 序 取 决 于 注 册 会 计 师 的 判 断 ， 包 括
对 由 于 舞 弊 或 错 误 导 致 的 财 务 报 表 重 大 错 报 风 险 的 评 估 。 在 进
行 风 险 评 估 时 ， 注 册 会 计 师 考 虑 与 财 务 报 表 编 制 和 公 允 列 报 相
关 的 内 部 控 制 ， 以 设 计 恰 当 的 审 计 程 序 ， 但 目 的 并 非 对 内 部 控
制 的 有 效 性 发 表 意 见 。 审 计 工 作 还 包 括 评 价 基 金 管 理 人 选 用会
计 政 策 的 恰 当 性 和 作 出 会 计 估 计 的 合 理 性 ， 以 及 评 价 财 务 报 表
的总体列报。
我 们 相 信 ， 我 们 获 取 的 审 计 证 据 是 充 分 、 适 当 的 ， 为 发 表 审 计
意见提供了基础。
审计意见段 我 们 认 为 ， 上 述 财 务 报 表 在 所 有 重 大 方 面 按 照 企 业 会 计 准 则 的
规 定 编 制 ， 公 允 反 映 了 万 家 强 化 收 益 定 期 开 放 债 券 型 证 券 投 资
基金 2014 年 12 月 31 日的财务状况以及 2014 年度的经营成果
和净值变动情况。
注册会计师的姓名 汤骏
浦未娜
会计师事务所的名称 安永华明会计师事务所( 特殊普通合伙)
会计师事务所的地址 中国
北京 万家强债 2014 年年度报告
第 16 页 共 50 页
审计报告日期 2015 年 3 月20 日
§7 年 度 财 务 报 表
7.1 资产负债表
会计主体： 万家强化收益定期开放债券型证券投资基金
报告截止日： 2014 年12 月31 日
单位：人民币元
资 产 附注号
本期末
2014 年12 月 31 日
上年度末
2013 年12 月 31 日
资 产：
银行存款 7.4.7.1 2,748,705.89 4,696,812.68
结算备付金
5,782,128.40 3,135,526.26
存出保证金
3,047.03 29,951.41
交易性金融资产 7.4.7.2 375,770,548.04 334,636,938.05
其中：股票投资
- -
基金投资
- -
债券投资
375,770,548.04 334,636,938.05
资产支持证券投资
- -
贵金属投资
- -
衍生金融资产 7.4.7.3 - -
买入返售金融资产 7.4.7.4 47,900,387.50 -
应收证券清算款
414,811.60 16,000,000.00
应收利息 7.4.7.5 11,282,575.31 9,372,791.71
应收股利
- -
应收申购款
- -
递延所得税资产
- -
其他资产 7.4.7.6 - -
资产总计
443,902,203.77 367,872,020.11
负 债 和 所有者 权 益 附注号
本期末
2014 年12 月 31 日
上年度末
2013 年12 月 31 日
负 债：
短期借款
- -
交易性金融负债
- -
衍生金融负债 7.4.7.3 - -
卖出回购金融资产款
168,833,615.50 109,778,713.10
应付证券清算款
2,900,000.00 8,918,030.46
应付赎回款
- -
应付管理人报酬
160,534.18 147,480.87
应付托管费
45,866.90 42,137.42 万家强债 2014 年年度报告
第 17 页 共 50 页
应付销售服务费
- -
应付交易费用 7.4.7.7 3,033.70 2,372.65
应交税费
- -
应付利息
412,298.07 50,977.16
应付利润
- -
递延所得税负债
- -
其他负债 7.4.7.8 370,000.00 280,000.00
负债合计
172,725,348.35 119,219,711.66
所 有 者 权益：
实收基金 7.4.7.9 250,635,902.00 250,635,902.00
未分配利润 7.4.7.10 20,540,953.42 -1,983,593.55
所有者权益合计
271,176,855.42 248,652,308.45
负债和所有者权益总计
443,902,203.77 367,872,020.11
注：报告截止日 2014 年 12 月 31 日，基金份额净值 1.0820 元，基金份 额 250,635,902.00 份。
7.2 利润表
会计主体： 万家强化收益定期开放债券型证券投资 基金
本报告期： 2014 年 1 月1 日至2014 年 12 月 31 日
单位：人民币元
项 目 附注号
本期
2014 年 1 月 1 日至
2014 年12 月 31 日
上 年 度 可比期 间
2013 年 5 月 7 日( 基
金 合 同 生效日) 至
2013 年12 月 31 日
一、收入
43,267,005.73 5,064,020.00
1.利息收入
19,376,637.91 9,832,215.30
其中：存款利息收入 7.4.7.11 67,095.53 61,688.71
债券利息收入
19,002,801.11 7,318,899.68
资产支持证券利息收入
- -
买入返售金融资产收入
306,741.27 2,451,626.91
其他利息收入
- -
2.投资收益 （损失以“- ”填列）
8,953,976.80 27,687.03
其中：股票投资收益 7.4.7.12 - -
基金投资收益
- -
债券投资收益 7.4.7.13 8,953,976.80 27,687.03
资产支持证券投资收益 7.4.7.13.1 - -
贵金属投资收益 7.4.7.14 - -
衍生工具收益 7.4.7.15 - -
股利收益 7.4.7.16 - -
3.公允价值 变动收益 （损失以 “- ”
号填列）
7.4.7.17 14,936,391.02 -4,825,942.42
4. 汇兑收益 （ 损失以 “- ” 号填列）
- -
5. 其他收入 （ 损失以 “- ” 号填列） 7.4.7.18 - 30,060.09 万家强债 2014 年年度报告
第 18 页 共 50 页
减： 二 、费用
8,210,664.28 3,288,075.02
1 ．管理人报 酬 7.4.10.2.1 1,826,157.76 1,150,786.58
2 ．托管费 7.4.10.2.2 521,759.33 328,796.19
3 ．销售服务 费 7.4.10.2.3 - -
4 ．交易费用 7.4.7.19 13,828.09 10,054.28
5 ．利息支出
5,381,880.60 1,452,037.97
其中：卖出回购金融资产支出
5,381,880.60 1,452,037.97
6 ．其他费用 7.4.7.20 467,038.50 346,400.00
三 、 利 润总额 （ 亏 损总额 以 “- ”
号填列）
35,056,341.45 1,775,944.98
减：所得税费用
- -
四 、 净 利 润 （ 净 亏 损 以 “- ” 号 填
列）
35,056,341.45 1,775,944.98
7.3 所 有 者 权 益（ 基 金 净 值） 变 动 表
会计主体： 万家强化收益定期开放债券型证券投资基金
本报告期：2014 年1 月1 日至 2014 年12 月 31 日
单位：人民币元
项目
本期
2014 年 1 月 1 日至 2014 年 12 月 31 日
实收基金 未 分 配 利润 所 有 者 权益合 计
一 、 期 初 所 有 者 权 益 （ 基
金净值）
250,635,902.00 -1,983,593.55 248,652,308.45
二 、 本 期 经 营 活 动 产 生 的
基 金 净 值 变 动 数 （ 本 期 利
润）
- 35,056,341.45 35,056,341.45
三 、 本 期 基 金 份 额 交 易 产
生的基金净值变动数
（净值减少以 “- ” 号填列）
- - -
其中：1. 基 金申购款 - - -
2. 基金赎回 款 - - -
四 、 本 期 向 基 金 份 额 持 有
人 分 配 利 润 产 生 的 基 金 净
值变动（净值减少以“- ”
号填列）
- -12,531,794.48 -12,531,794.48
五 、 期 末 所 有 者 权 益 （ 基
金净值）
250,635,902.00 20,540,953.42 271,176,855.42
项目
上 年 度 可比期 间
2013 年 5 月 7 日( 基金 合同 生 效 日) 至 2013 年12 月 31 日 万家强债 2014 年年度报告
第 19 页 共 50 页
实收基金 未 分 配 利润 所 有 者 权益合 计
一 、 期 初 所 有 者 权 益 （ 基
金净值）
250,635,902.00 - 250,635,902.00
二 、 本 期 经 营 活 动 产 生 的
基 金 净 值 变 动 数 （ 本 期 利
润）
- 1,775,944.98 1,775,944.98
三 、 本 期 基 金 份 额 交 易 产
生的基金净值变动数
（净值减少以 “- ” 号填列）
- - -
其中：1. 基 金申购款 - - -
2. 基金赎回 款 - - -
四 、 本 期 向 基 金 份 额 持 有
人 分 配 利 润 产 生 的 基 金 净
值变动（净值减少以“- ”
号填列）
- -3,759,538.53 -3,759,538.53
五 、 期 末 所 有 者 权 益 （ 基
金净值）
250,635,902.00 -1,983,593.55 248,652,308.45
报表附注为财务报表的组成部分。
本报告 7.1 至 7.4 财务 报表由下列负责人签署：
______ 毕玉 国______
______ 李杰______
____ 陈广益____
基金管理人 负责人
主管会 计工作负责人
会计机构负 责人
7.4 报表附注
7.4.1 基 金 基 本 情况
万 家 强化 收益 定 期开 放债 券 型证 券投 资 基金( 以下 简 称 “ 本基 金 ”) ，系经 中 国证 券监 督管理
委员会（以下简称 “中国证监会”）证监许可 2012 1518 号文《关 于核准万家强化收益定期
开放债 券型 证券投 资基 金募集 的批 复》的 核准 ，由基 金管 理人万 家基 金管理 有限 公司向 社 会 公 开
募集， 基金合同于 2013 年5 月7 日正式 生效， 首次设立募集规模为 250,635,902.00 份基金 份额。
本基金 为契 约型开 放式 ，存续 期限 不定。 本基 金的基 金管 理人为 万家 基金管 理有 限公司 ， 注 册 登
记机构为中国登记结算有限责任公司，基金托管人为华夏银行股 份有限公司 。
本基金的投资范围为具有良好流动性的金融工具， 包括国内依法发行上市的国债、 央行票据、
地方政 府债 、次级 债、 金融债 、公 司债、 企业 债、中 小企 业私募 债、 可分离 交易 可转债 的 纯 债 部
分、债 券回 购、短 期融 资券、 资产 支持证 券、 中期票 据、 银行存 款、 货币市 场工 具以及 法 律 法 规
或中国证监会允许基金投资的其他金融工具 （但须符合中国证监会的相关规定） 。 本基金不投资股万家强债 2014 年年度报告
第 20 页 共 50 页
票，不 直接 从二级 市场 买入可 转换 债券、 权证 ，但可 以参 与一级 市场 可转换 债券 （含可 分 离 交 易
的可转 换债 券）的 申购 。如法 律法 规或监 管机 构以后 允许 基金投 资的 其他品 种， 基金管 理 人 在 履
行适当 程序 后，可 以将 其纳入 投资 范围。 本基 金投资 于固 定收益 类资 产的比 例不 低于基 金 资 产 的
80% ， 投资于 主体信用评级在 A （含） 至 AA （含） 之间的信用债券的比例不低于债券类资产的 80% ，
投 资于 中小企 业私 募债券 的比 例不高 于债 券类资 产 的 20% ； 但在 每次开 放期 前三个 月、开 放 期 及
开放期 结束 后三个 月的 期间内 ，基 金投资 不受 上述比 例限 制；在 开放 期内， 本基 金持有 的 现 金 或
者到期日在一年以内的政府债券不低于基金资产净值的 5% 。 本基金的业绩比较基准为三年期银行
定期存款税后收益率。
7.4.2 会 计 报 表 的编 制 基 础
本 财 务报 表系 按 照财 政部 颁 布的 《 企 业 会计 准则 — 基本 准则 》 以及 其后 颁 布及 修订 的具体会
计准则、 应用指南、 解释以及其他相关规定 （以下合称 “企业会计准则” ） 编制， 同时， 对于在 具
体会计 核算 和信息 披露 方面， 也参 考了中 国证 券投资 基金 业协会 修订 并发布 的《 证券投 资 基 金 会
计核算业务指引》 、 中国证监会制定的 《关于进一步规范证券投资基金估值业务的指导意见》 、 《关
于证券 投资 基金执 行< 企 业会计 准则> 估值业 务及 份额净 值计 价有关 事项 的通知》 、 《 证券投 资基 金
信息披露管理办法》 、 《证 券投资基金信息披露内容与格式准则》 第 2 号 《年度报告的内容与格 式》 、
《证券投资基金信息披露编报 规则》第 3 号《 会计报表附注的编制及披露》 、 《证 券投资基金信息
披露 XBRL 模 板第 3 号< 年 度报告和半年度报告> 》 及其他中国证监会颁布的相关规定。
本财务报表以本基金持续经营为基础列报。
采用若干修订后/ 新会计 准则
2014 年 1 至 3 月，财政部 制定了《企业会计准则第 39 号—— 公允价值计量》 、 《企业 会计准
则第 40 号—— 合营安排》 和 《企业会计准则第 41 号——在其他主体中权益的披露》 ； 修订了 《企
业会计准则第 2 号—— 长期股权投资》 、 《企业 会计准则第 9 号——职工 薪酬》 、 《企 业会计准则第
30 号——财 务报表列报》 和 《企业会计准则 第 33 号——合并 财务报表》 ； 上述 7 项会 计准则均自
2014 年 7 月1 日起施行。 2014 年 6 月 ， 财政部修订了 《企业会计准则第 37 号 ——金融工具列报》 ，
在 2014 年年 度及以后期间的财务报告中施行。
上述会计准则的变化对本基金财务报表无重大影响。
7.4.3 遵 循 企 业 会计 准 则 及 其他 有 关 规 定的 声 明
本财务报表符合企业会计准则的要求， 真实、 完整地反映了本基金于 2014 年12 月 31 日的财
务状况以及 2014 年度的经 营成果和净值变动情况。 万家强债 2014 年年度报告
第 21 页 共 50 页
7.4.4 重 要 会 计 政策 和 会 计 估计
本基金财务报表所载财务信息依照企业会计准则、 《证券投资基金会计核算业务指引》 和其他
相关规定所厘定的主要会计政策和会计估计编制。
7.4.4.1 会计年度
本基金会计年度采用公历年度，即每年 1 月1 日起至 12 月31 日止。
7.4.4.2 记账本位币
本 基 金记 账本 位 币和 编制 本 财务 报表 所 采用 的货 币 均为 人民 币 。除 有特 别 说明 外， 均以人民
币元为单位表示。
7.4.4.3 金 融 资 产 和金 融 负 债 的分 类
金融工具是指形成本基金的金融资产 （或负债） ， 并形成其他单位的金融负债 （或资产） 或权
益工具的合同。
(1) 金融资产 分类
本 基 金的 金融 资 产于 初始 确 认时 分为 以 下两 类： 以 公允 价值 计 量且 其变 动 计入 当期 损益的金
融资产、贷款和应收款项；
本 基 金目 前持 有 的以 公允 价 值 计 量且 其 变动 计入 当 期损 益的 金 融资 产主 要 包括 债券 投资和衍
生工具（主要系权证投资） ；
(2) 金融负债 分类
本 基 金的 金融 负 债于 初始 确 认时 归类 为 以公 允价 值 计量 且其 变 动计 入当 期 损益 的金 融负债和
其他金融负债。本基金目前持有的金融负债划分为其他金融负债。
7.4.4.4 金 融 资 产 和金 融 负 债 的初 始 确 认 、后 续 计 量 和终 止 确 认
本基金于成为金融工具合同的一方时确认一项金融资产或金融负债。
划 分 为以 公允 价 值计 量且 其 变动 计入 当 期损 益的 金 融资 产的 债 券等 ，以 及 不作 为有 效套期工
具的衍 生工 具，按 照取 得时的 公允 价值作 为初 始确认 金额 ，相关 的交 易费用 在发 生时计 入 当 期 损
益；
在 持 有以 公允 价 值计 量且 其 变动 计入 当 期损 益的 金 融资 产期 间 取得 的利 息 ，应 当确 认为当期
收益。 每日 ，本基 金将 以公允 价值 计量且 其变 动计入 当期 损益的 金融 资产或 金融 负债的 公 允 价 值
变动计入当期损益；
处 置 该金 融资 产 或金 融负 债 时， 其公 允 价值 与初 始 入账 金额 之 间的 差额 应 确认 为投 资收益，
同时调整公允价值变动收益； 万家强债 2014 年年度报告
第 22 页 共 50 页
当 收 取该 金融 资 产现 金流 量 的合 同权 利 终止 ，或 该 金融 资产 已 转移 ，且 符 合金 融资 产转移的
终止确认条件的，金融资产将终止确认；
当金融负债的现时义务全部或部分已经解除的，该金融负债或其一部分将终止确认；
金 融 资 产 转 移 ， 是 指 本 基 金 将 金 融 资 产 让 与 或 交 付 给 该 金 融 资 产 发 行 方 以 外 的 另 一 方( 转入
方) ； 本基金 已将金融资产所有权上几乎所有的风险和报酬转移给转入方的， 终止确 认该金融资产；
保留了 金融 资产所 有权 上几乎 所有 的风险 和报 酬的， 不终 止确认 该金 融资产 ；本 基金既 没 有 转 移
也没有 保留 金融资 产所 有权上 几乎 所有的 风险 和报酬 的， 分别下 列情 况处理 ：放 弃了对 该 金 融 资
产控制 的， 终止确 认该 金融资 产并 确认产 生的 资产和 负债 ；未放 弃对 该金融 资产 控制的 ， 按 照 其
继续涉入所转移金融资产的程度确认有关金融资产，并相应确认有关负债；
本基金主要金融工具的成本计价方法具体如 下：
(1) 股票投资
买 入 股票 于成 交 日确 认为 股 票投 资， 股 票投 资成 本 ，按 成交 日 应支 付的 全 部价 款扣 除交易费
用入账；
卖出股票于成交日确认股票投资收益，卖出股票的成本按移动加权平均法于成交日结转；
(2) 债券投资
买 入 债券 于成 交 日确 认为 债 券投 资。 债 券投 资成 本 ，按 成交 日 应支 付的 全 部价 款扣 除交易费
用入账，其中所包含的债券应收利息单独核算，不构成债券投资成本；
买 入 零息 债券 视 同到 期一 次 性还 本付 息 的附 息债 券 ，根 据其 发 行价 、到 期 价和 发行 期限按直
线法推算内含票面利率后，按上述会计处理方法核算；
卖出债券于成交日确认债券投资收益，卖出债券的成本按移动加权平均法结转；
(3) 权证投资
买 入 权证 于成 交 日确 认为 权 证投 资。 权 证投 资成 本 按成 交日 应 支付 的全 部 价款 扣除 交易费用
后入账；
卖出权证于成交日确认衍生工具投资收益， 卖出 权证的成本按移动加权平均法于成交日结转；
(4) 分离交易 可转债
申 购 新发 行的 分 离交 易可 转 债于 获得 日 ，按 可分 离 权证 公允 价 值占 分离 交 易可 转债 全部公允
价值的 比例 将购买 分离 交易可 转债 实际支 付全 部价款 的一 部分确 认为 权证投 资成 本，按 实 际 支 付
的全部 价款 扣减可 分离 权证确 定的 成本确 认债 券成本 ；上 市后， 上市 流通的 债券 和权证 分 别 按 上
述(2) 、(3) 中相关原则进行计算； 万家强债 2014 年年度报告
第 23 页 共 50 页
(5) 回购协议
基金持有的回购协议 （封闭式回购） ， 以成本列示， 按实际利率 （当实际利率与合同利率差异
较小时，也可以用合同利率）在实际持有期间内逐日计提利息。
7.4.4.5 金 融 资 产 和金 融 负 债 的估 值 原 则
公 允 价值 是指 市 场参 与者 在 计量 日发 生 的有 序交 易 中， 出售 一 项资 产所 能 收到 或者 转移一项
负债所 需支 付的价 格。 以公允 价值 计量或 披露 的资产 和负 债，根 据对 公允价 值计 量整体 而 言 具 有
重要意 义的 最低层 次输 入值， 确定 所属的 公允 价值层 次： 第一层 次输 入值， 在计 量日能 够 取 得 的
相同资 产或 负债在 活跃 市场上 未经 调整的 报价 ；第二 层次 输入值 ，除 第一层 次输 入值外 相 关 资 产
或负债 直接 或间接 可观 察的输 入值 ；第三 层次 输入值 ，相 关资产 或负 债的不 可观 察输入 值 。 本 基
金主要金融工具的估值方法如下：
(1) 存在活跃 市场的金融工具
存 在 活跃 市场 的 金融 工具 按 其估 值日 的 市场 交易 价 格确 定公 允 价值 ；估 值 日无 交易 ，但最近
交易日 后经 济环境 未发 生重大 变化 且证券 发行 机构未 发生 影响证 券价 格的重 大事 件的， 按 最 近 交
易日的 市场 交易价 格确 定公允 价值 。估值 日无 交易且 最近 交易日 后经 济环境 发生 了重大 变 化 或 证
券发行 机构 发生了 影响 证券价 格的 重大事 件， 参考类 似投 资品种 的现 行市价 及重 大变化 等 因 素 ，
调整最近交易市价以确定公允价值。
(2) 不存在活 跃市场的金融工具
当 金 融工 具不 存 在活 跃市 场 ，采 用市 场 参与 者普 遍 认同 且被 以 往市 场实 际 交易 价格 验证具有
可靠性 的估 值技术 确定 公允价 值。 本基金 采用 在当前 情况 下适用 并且 有足够 可利 用数据 和 其 他 信
息支持 的估 值技术 ，优 先使用 相关 可观察 输入 值，只 有在 可观察 输入 值无法 取得 或取得 不 切 实 可
行的情况下，才使用不可观察输入值。
7.4.4.6 金 融 资 产 和金 融 负 债 的抵 销
当本基金具有抵销已确认金融资产和金融负债的法定权利， 且该种法定权利现在是可执行的，
同时本 基金 计划以 净额 结算或 同时 变现该 金融 资产和 清偿 该金融 负债 时，金 融资 产和金 融 负 债 以
相互抵 销后 的金额 在资 产负债 表内 列示。 除此 以外， 金融 资产和 金融 负债在 资产 负债表 内 分 别 列
示，不予相互抵销。
7.4.4.7 实收基金
实 收 基金 为对 外 发行 的基 金 份额 总额 所 对应 的金 额 。由 于申 购 和赎 回引 起 的实 收基 金份额变
动分别 于基 金申购 确认 日及基 金赎 回确认 日确 认。上 述申 购和赎 回分 别包括 基金 转换所 引 起 的 转万家强债 2014 年年度报告
第 24 页 共 50 页
入基金的实收基金增加和转出基金的实收基金减少。
7.4.4.8 损益平准金
损 益 平准 金包 括 已实 现损 益 平准 金和 未 实现 损益 平 准金 。已 实 现损 益平 准 金指 在申 购或赎回
基金份 额时 ，申购 或赎 回款项 中包 含的按 累计 未分配 的已 实现收 益(损失) 占基 金净 值比例 计 算 的
金额。 未实 现损益 平准 金指在 申购 或赎回 基金 份额时 ，申 购或赎 回款 项中包 含的 按累计 未 实 现 利
得( 损失) 占 基金净值比例计算的金额。损益平准金于基金申购确认日或基金赎回确认日确认。
未 实 现损 益平 准 金与 已实 现 损益 平准 金 均在 “损 益 平准 金” 科 目中 核算 ， 并于 期末 全额转入
“未分配利润( 累计亏损 )” 。
7.4.4.9 收入/(损失) 的 确 认 和计 量
(1) 存款利息 收入按存款的本金与适用的利率逐日计提的金额入账。 若提前支取定期存款， 按
协议规 定的 利率及 持有 期重新 计算 存款利 息收 入，并 根据 提前支 取所 实际收 到的 利息收 入 与 账 面
已确认的利息收入的差额确认利息损失，列入利息收入减项，存款利息收入以净额列示；
(2) 债 券 利 息 收 入 按 债 券 票 面 价 值 与 票 面 利 率 或 内 含 票 面 利 率 计 算 的 金 额 扣 除 应 由 债 券 发 行
企业代扣代缴的个人所得税后的净额确认，在债券实际持有期内逐日计提；
(3) 资产支持 证券利息收入按证券票面价值与票面利率计算的金额， 扣除 应由资产支持证券发
行企业代扣代缴的个人所得税后 的净额确认，在证券实际持有期内逐日计提；
(4) 买入返售 金融资产收入， 按买入返售金融资产的摊余成本及实际利率 （当实际利率与合同
利率差异较小时，也可以用合同利率） ，在回购 期内逐日计提；
(5) 股票 投资收 益/( 损失) 于 卖 出股 票成 交 日确 认， 并 按卖 出股 票 成交 金额 与 其成 本的 差额入
账；
(6) 债券投资 收益/(损失) 于成交日确认，并按成交总额与其成本、应收利息的差额入账；
(7) 资产 支持证 券 投资 收益/ （ 损失 ）于 成 交日 确认 ， 并按 成本 总 额与 其成 本 、应 收利 息的差
额入账
(8) 衍生 工具收 益/( 损失) 于 卖 出权 证成 交 日确 认， 并 按卖 出权 证 成交 金额 与 其成 本的 差额入
账；
(9) 股利收益 于除息日确认， 并按上市 公司宣告的分红派息比例计算的金额扣除应由上市公司
代扣代缴的个人所得税后的净额入账；
(10) 公允价 值变动收益/( 损失) 系本 基金持有的采用公允价值模式计量的交易性金融资产、 交
易性金融负债等公允价值变动形成的应计入当期损益的利得或损失； 万家强债 2014 年年度报告
第 25 页 共 50 页
(11) 其 他收入 在 主要 风险 和 报酬 已经 转 移给 对方 ， 经济 利益 很 可能 流入 且 金额 可以 可 靠计量
的时候确认。
7.4.4.10 费 用 的 确 认和 计 量
（1 ）基金管 理费按前一日基金资产净值的 0.70% 的年费率逐日计提；
（2 ）基金托 管费按前一日基金资产净值的 0.20% 的年费率逐日计提；
（3 ） 卖出回购金融资产支出， 按卖出回购金融资产的摊余成本及实际利率 （当实 际利率与合
同利率差异较小时，也可以用合同利率）在回购期内逐日计提；
（4 ） 其他费用系根据有关法规及相应协议规定， 按实际支出金额， 列入当期基金费用。 如果
影响基金份额净值小数点后第四位的，则采用待摊或预提的方法。
7.4.4.11 基 金 的 收 益分 配 政 策
（1 ）本基金 的每份基金份额享有同等分配权；
（2 ） 收益分配时所发生的银行转账或其他手续费用由投资人自行承担。 当投资人的现金红利
小于一 定金 额 ，不 足以 支付银 行转 账或其 他手 续费用 时， 基金注 册登 记机构 可将 投资人 的 现 金 红
利按除权后的单位净值自动转为基金份额；
（3 ） 基金收益每季度最少分配一次， 每年最多分配 12 次， 每次基金收益分配比例不得低于
收益分配基准日单位份额可供分配利润的 50% ；
（4 ）若基金 合同生效不满 3 个月则 可不进行收益分配；
（5 ）除本款 第 2 项规定 的情形外，本基金收益分配方式采用现金分红；
（6 ） 基 金 红 利 发 放 日 距 离 收 益 分 配 基 准 日 （ 即 可 供 分 配 利 润 计 算 截 止 日 ） 的 时 间 不 得 超 过
15 个工作日 ；
（7 ） 基金收益分配后每一基金份额净值不能低于面值， 即基金 收益分配基准日的基金份额净
值减去每单位基金份额收益分配金额后不能低于面值；
（8 ）法律法 规或监管机构另有规定的从其规定。
7.4.4.12 其 他 重 要 的会 计 政 策 和会 计 估 计
本基金本报告期无需要说明的其他重要会计政策和会计估计事项。
7.4.5 会 计 政 策 和会 计 估 计 变更 以 及 差 错更 正 的 说 明
7.4.5.1 会 计 政 策 变更 的 说 明
会计政策变更的说明可参见 7.4.2 会计报表的编制基础。 万家强债 2014 年年度报告
第 26 页 共 50 页
7.4.5.2 会 计 估 计 变更 的 说 明
本基金本报告期无会计估计变更。
7.4.5.3 差 错 更 正 的说 明
本基金本报告期无重大会计差错的内容和更正金额。
7.4.6 税项
1 、印花税
经国务院批准， 财政部、 国家税务总局研究决定， 自 2008 年4 月24 日起 ， 调整证券 （股票）
交易印花税税率，由原先的 3‰ 调整 为 1‰ ；
经国务院批准，财政部、国家税务总局研究决定，自 2008 年 9 月 19 日 起，调整由出让方按
证券（股票）交易印花税税率缴纳印花税，受让方不再征收，税率不变；
根 据 财政 部、 国 家税 务总 局 财税 字[2005]103 号文 《 关于 股权 分 置试 点改 革 有关 税收 政 策 问
题的通 知》 的规定 ，股 权分置 改革 过程中 因非 流通股 股东 向流通 股股 东支付 对价 而发生 的 股 权 转
让，暂免征收印花税。
2 、营业税、 企业所得税
根据财政部、 国家税务总局财税字[2004]78 号文 《关于证券投资 基金税收政策的通知》 的规
定， 自 2004 年 1 月1 日 起， 对证券投资基金 （封闭式证券投资基金， 开放式证券投资基金） 管 理
人运用基金买卖股票、债券的差价收入，继续免征营业税和企业所得税；
根 据 财政 部、 国 家税 务总 局 财税 字[2005]103 号文 《 关于 股权 分 置试 点改 革 有关 税收 政 策 问
题的通 知》 的规定 ，股 权分置 改革 中非流 通股 股东通 过对 价方式 向流 通股股 东支 付的股 份 、 现 金
等收入，暂免征收流通股股东应缴纳的企业所得税；
根 据 财政 部、 国 家税 务总 局 财税[2008]1 号文 《关 于 企业 所得 税 若干 优惠 政 策的 通知 》 的规
定，对 证券 投资基 金从 证券市 场 中 取得的 收入 ，包括 买卖 股票、 债券 的差价 收入 ，股权 的 股 息 、
红利收入，债券的利息收入及其他收入，暂不征收企业所得税。
3 、个人所得 税
根 据 财政 部、 国 家税 务总 局 财税 字[2002]128 号文 《 关于 开放 式 证券 投资 基 金有 关税 收 问 题
的通知 》的 规定， 对基 金取得 的股 票的股 息、 红利收 入， 债券的 利息 收入、 储蓄 存款利 息 收 入 ，
由上市公司、发行债券的企业和银行在向基金支付上述收入时代扣代缴 20% 的个人 所得税；
根 据 财政 部、 国 家税 务总 局 财税 字[2005]103 号文 《 关于 股 权 分 置试 点改 革 有关 税收 政 策 问
题的通 知》 的规定 ，股 权分置 改革 中非流 通 股 股东通 过对 价方式 向流 通股股 东支 付的股 份 、 现 金万家强债 2014 年年度报告
第 27 页 共 50 页
等收入，暂免征收流通股股东应缴纳的个人所得税；
根 据 财政 部、 国 家税 务总 局 财税 字[2008]132 号文 《 财政 部、 国 家税 务总 局 关于 储蓄 存 款 利
息所得有关个人所得税政策的通知》的规定，自 2008 年 10 月 9 日起， 对储蓄存款利息所得暂免
征收个人所得税；
根据财政部、 国家税务总局、 中国证监会财税[2012]85 号文 《关于实施上市公司股息红利差
别化个人所得税政策有关问题的通知》 的规定， 自 2013 年1 月 1 日起 ， 证 券投资基金从公开发行
和转让市场取得的上市公司股票，持股期限在 1 个月以内（ 含 1 个月） 的，其股息红利所得全额
计入应纳税所得额； 持股期限在 1 个月以上至 1 年 （含1 年 ） 的， 暂减按 50% 计入应 纳税所得额；
持股期限超过 1 年的， 暂减按 25% 计 入应纳税所得额。
7.4.7 重 要 财 务 报表 项 目 的 说明
7.4.7.1 银行存款
单位：人民币元
项目
本期末
2014 年 12 月 31 日
上年度末
2013 年 12 月 31 日
活期存款 2,748,705.89 4,696,812.68
定期存款 - -
其中：存款期限 1-3 个月 - -
其他存款 - -
合计： 2,748,705.89 4,696,812.68
7.4.7.2 交易性金 融资 产
单位：人民币元
项目
本期末
2014 年 12 月 31 日
成本 公允价值 公允价值变动
股票 - - -
贵 金 属 投 资- 金交所
黄金合约
- - -
债券
交易所市场 290,381,255.69 299,954,548.04 9,573,292.35
银行间市场 75,278,843.75 75,816,000.00 537,156.25
合计 365,660,099.44 375,770,548.04 10,110,448.60
资产支持证券 - - -
基金 - - -
其他 - - -
合计 365,660,099.44 375,770,548.04 10,110,448.60 万家强债 2014 年年度报告
第 28 页 共 50 页
项目
上年度末
2013 年 12 月 31 日
成本 公允价值 公允价值变动
股票 - - -
贵 金 属 投 资- 金交所
黄金合约
- - -
债券
交易所市场 260,058,445.13 255,223,938.05 -4,834,507.08
银行间市场 79,404,435.34 79,413,000.00 8,564.66
合计 339,462,880.47 334,636,938.05 -4,825,942.42
资产支持证券 - - -
基金 - - -
其他 - - -
合计 339,462,880.47 334,636,938.05 -4,825,942.42
7.4.7.3 衍 生 金 融 资产/负债
本基金本报告期末无衍生金融资产/ 负债余额。
7.4.7.4 买 入 返 售 金融 资 产
7.4.7.4.1 各 项 买 入 返售 金 融 资 产期 末 余 额
单位：人民币元
项目
本期末
2014 年 12 月 31 日
账面余额 其中；买断式逆回购
买入返售证券 2,900,000.00 -
买入返售证券_ 银行间 45,000,387.50 -
合计 47,900,387.50 -
项目
上年度末
2013 年 12 月 31 日
账面余额 其中；买断式逆回购
合计 - -
7.4.7.4.2 期 末 买 断 式逆 回 购 交 易中 取 得 的 债券
本基金本报告期末及上年度末均未持有买断式逆回购交易中取得的债券。
7.4.7.5 应收利息
单位：人民币元
项目
本期末
2014 年 12 月 31 日
上年度末
2013 年 12 月 31 日
应收活期存款利息 1,585.90 2,998.92
应收定期存款利息 - - 万家强债 2014 年年度报告
第 29 页 共 50 页
应收其他存款利息 - -
应收结算备付金利息 2,862.20 1,553.48
应收债券利息 11,255,303.39 9,368,224.46
应收买入返售证券利息 22,822.28 -
应收申购款利息 - -
应收黄金合约拆借孳息 - -
其他 1.54 14.85
合计 11,282,575.31 9,372,791.71
7.4.7.6 其他资产
本基金本报告期末及上年度末均无其他资产余额。
7.4.7.7 应 付 交 易 费用
单位：人民币元
项目
本期末
2014 年 12 月 31 日
上年度末
2013 年 12 月 31 日
交易所市场应付交易费用 - -
银行间市场应付交易费用 3,033.70 2,372.65
合计 3,033.70 2,372.65
7.4.7.8 其他负债
单位 ：人民币元
项目
本期末
2014 年 12 月 31 日
上年度末
2013 年 12 月 31 日
应付券商交易单元保证金 - -
应付赎回费 - -
预提信息披露费 300,000.00 210,000.00
预提审计费 70,000.00 70,000.00
合计 370,000.00 280,000.00
7.4.7.9 实收基金
金额单位：人民币元
项目
本期
2014 年 1 月1 日至2014 年 12 月 31 日
基金份额（份） 账面金额
上年度末 250,635,902.00 250,635,902.00
本期申购 - -
本期赎回 （以“- ”号填 列） - - 万家强债 2014 年年度报告
第 30 页 共 50 页
- 基金拆分/ 份额折算前 - -
基金拆分/ 份 额折算变动份额 - -
本期申购 - -
本期赎回 （以“- ”号填 列） - -
本期末 250,635,902.00 250,635,902.00
注：申购含红利再投、转换入份额，赎回含转换出份额。
7.4.7.10 未分配利润
单位：人民币元
项目 已实现部分 未实现部分 未分配利润合计
上年度末 2,842,348.87 -4,825,942.42 -1,983,593.55
本期利润 20,119,950.43 14,936,391.02 35,056,341.45
本期基金份额交易
产生的变动数
- - -
其中：基金申购款 - - -
基金赎回款 - - -
本期已分配利润 -12,531,794.48 - -12,531,794.48
本期末 10,430,504.82 10,110,448.60 20,540,953.42
7.4.7.11 存 款 利 息 收入
单位：人民币元
项目
本期
2014 年1 月1 日至2014 年12 月
31 日
上年 度可比期间
2013 年5 月7 日( 基金合 同生效日)
至 2013 年 12 月31 日
活期存款利息收入 15,358.79 34,296.43
定期存款利息收入 - -
其他存款利息收入 - -
结算备付金利息收入 51,201.96 27,279.95
其他 534.78 112.33
合计 67,095.53 61,688.71
7.4.7.12 股 票 投 资 收益
本基金本报告期无股票投资收益。
7.4.7.13 债 券 投 资 收益
单位：人民币元
项目
本期
2014 年1 月1 日至2014
年12月31日
上年度可比期间
2013 年5 月7 日( 基金合
同生效日) 至2013 年12月31
日 万家强债 2014 年年度报告
第 31 页 共 50 页
卖出债券 （债 转股及债券到期兑付）
成交总额
513,161,707.99 255,474,662.08
减：卖出债券（债转股及债券到期
兑付）成本总额
482,599,422.57 248,471,399.53
减：应收利息总额 21,608,308.62 6,975,575.52
债券投资收益 8,953,976.80 27,687.03
7.4.7.14 资 产 支 持 证券 投 资 收 益
本基金本报告期无资产支持证券投资收益。
7.4.7.15 贵 金 属 投 资收 益
本基金本报告期无贵金属投资收益。
7.4.7.16 衍 生 工 具 收益
本基金本报告期无衍生工具收益。
7.4.7.17 股利收益
本基金本报告期无股利收益。
7.4.7.18 公 允 价 值 变动 收 益
单位：人民币元
项目名称
本期
2014 年1 月1 日至2014
年 12 月 31 日
上年度可比期间
2013 年 5 月7 日( 基金合 同
生效日) 至 2013 年 12 月31 日
1. 交易性金 融资产 14,936,391.02 -4,825,942.42
—— 股票投资 - -
—— 债券投资 14,936,391.02 -4,825,942.42
—— 资产支持证券投资 - -
—— 贵金属投资 - -
—— 其他 - -
2. 衍生工具 - -
—— 权证投资 - -
3. 其他 - -
合计 14,936,391.02 -4,825,942.42
7.4.7.19 其他收入
单位：人民币元
项目
本期
2014 年1 月1 日至2014 年12
上年度可比期间
2013 年 5 月7 日( 基金合 同生效日)万家强债 2014 年年度报告
第 32 页 共 50 页
月 31 日 至 2013 年 12 月31 日
基金赎回费收入 - -
其他 - 30,060.09
合计 - 30,060.09
7.4.7.20 交易费用
单位：人民币元
项目
本期
2014 年 1 月1 日至2014 年12
月 31 日
上年度可比期间
2013 年 5 月7 日( 基金合 同生效
日) 至 2013 年 12 月 31 日
交易所市场交易费用
11,523.59 5,479.28
银行间市场交易费用
2,304.50 4,575.00
合计
13,828.09 10,054.28
7.4.7.21 其他费用
单位：人民币元
项目
本期
2014 年 1 月1 日至2014 年
12 月 31 日
上年度可比期间
2013 年 5 月7 日( 基金合 同生
效日) 至 2013 年12 月 31 日
审计费用 70,000.00 70,000.00
信息披露费 300,000.00 210,000.00
其他 650.00 -
上市年费 60,000.00 55,000.00
银行汇划费用 388.50 -
债券账户服务费 36,000.00 10,500.00
开户费 - 900.00
合计 467,038.50 346,400.00
7.4.8 或 有 事 项 、资 产 负 债 表日 后 事 项 的说 明
7.4.8.1 或有事项
截至资产负债表日，本基金无需要说明的重大或有事项。
7.4.8.2 资 产 负 债 表日 后 事 项
根据 《万家强化收益定期开放债券型证券投资基金分红公告》 ， 本基金3 月24 日分 红， 每 10
份分 0.37 元。 万家强债 2014 年年度报告
第 33 页 共 50 页
7.4.9 关联方关系
关联方名称 与本基金的关系
万家基金管理有限公司 基金管理人、基金的销售机构
华夏银行股份有限公司（ “华夏银行 ”） 基金托管人、基金的代销机构
齐鲁证券有限公司（ “齐鲁证券”） 基金管理人的股东、基金的代销机构
新疆国际实业股份有限公司 基金管理人的股东
山东省国有资产投资控股有限公司 基金管理人的股东
万家共赢资产管理有限公司 基金管理人的子公司
上海承方投资管理有限公司 基金管理人控制的公司
注： 报告期内，上海承方投资管理有限公司于 2014 年 12 月 由万家共赢资产管理有限公司全资设
立，受基金管理人间接控制 。
7.4.10 本 报 告 期 及上 年 度 可 比期 间 的 关 联方 交 易
7.4.10.1 通 过 关 联 方交 易 单 元 进行 的 交 易
本基金本报告期内未通过关联方交易单元进行交易。
7.4.10.2 关联方报酬
7.4.10.2.1 基金管理费
单位：人民币元
项目
本期
2014 年 1 月1 日至2014 年12
月 31 日
上年度可比期间
2013 年5 月7 日( 基金合 同生效日)
至 2013 年 12 月31 日
当 期 发 生 的 基 金 应 支 付
的管理费
1,826,157.76 1,150,786.58
其中： 支付销售机构的客
户维护费
396,545.61 268,018.27
注：本基金的管理费按前一日基金资产净值的 0.70% 年费率 计提。管理费的计算方法如下：
H ＝E×0.70% ÷ 当年天数
H 为每日应计 提的基金管理费
E 为前一日的 基金资产净值
基金管 理费 每日计 提， 按月支 付。 由基金 管理 人向基 金托 管人发 送基 金管理 费划 付指令 ， 经 基 金
托管人复核后于次月首日起 5 个工 作日内从基金财产中一次性支付给基金管理人，若遇法定节假
日、休息日，支付日期顺延。
7.4.10.2.2 基金托管费
单位：人民币元
项目
本期
2014 年 1 月1 日至2014 年12
上年度可比期间
2013 年5 月7 日( 基金合 同生效日)万家强债 2014 年年度报告
第 34 页 共 50 页
月 31 日 至 2013 年 12 月31 日
当 期 发 生 的 基 金 应 支 付
的托管费
521,759.33 328,796.19
注 ：本基金的托管费按前一日基金资产净值的 0.20% 的年费 率计提。托管费的计算方法如下：
H ＝E×0.20% ÷ 当年天数
H 为每日应计 提的基金托管费
E 为前一日的 基金资产净值
基金托 管费 每日计 提， 按月支 付。 由基金 管理 人向基 金托 管人发 送基 金托管 费划 付指令 ， 经 基 金
托管人复核后于次月首日起 5 个工 作日内从基金财产中一次性支付给基金托管人，若遇法定节假
日、休息日，支付日期顺延。
7.4.10.3 与 关 联 方 进行 银 行 间 同业 市 场 的 债券(含回购) 交易
注：本基金本报告期内及上年度可比期间内均未与关联方进行同业市场的债券（含回购）交易
7.4.10.4 各 关 联 方 投资 本 基 金 的情 况
7.4.10.4.1 报 告 期 内 基金 管 理 人 运用 固 有 资 金投 资 本 基 金的 情 况
份额单位：份
项目
本期
2014 年1 月1 日至2014 年12
月 31 日
上年度可比期间
2013 年5 月7 日( 基金合同 生效日)
至 2013 年 12 月31 日
基金合同生效日（ 2013 年
5 月7 日 ） 持有的基金份额
- 10,000,800.00
期初持有的基金份额 10,000,800.00 -
期间申购/ 买 入总份额 - -
期间因拆分变动份额 - -
减：期间赎回/ 卖出总份 额 - -
期末持有的基金份额 10,000,800.00 10,000,800.00
期末持有的基金份额
占基金总份额比例
3.99% 3.99%
注：期间申购/ 买入总份 额含红利再投、转换入份额。期间赎回/ 卖出总 份额含转换出份额。
7.4.10.4.2 报 告 期 末 除基 金 管 理 人之 外 的 其 他关 联 方 投 资本 基 金 的 情况
份额单位：份
关联
方名
本期末
2014 年 12 月 31 日
上年度末
2013 年 12 月 31 日 万家强债 2014 年年度报告
第 35 页 共 50 页
称
持有的
基金份额
持有的基
金份额
占基金总
份额的比
例
持有的
基金份额
持有的基金
份额
占基金总份
额的比例
齐鲁证
券有限
公司
20,002,600.00 7.98% 20,002,600.00 7.98%
7.4.10.5 由 关 联 方 保管 的 银 行 存款 余 额 及 当期 产 生 的 利息 收 入
单位：人民币元
关联方
名称
本期
2014 年 1 月1 日至2014 年 12 月 31
日
上年度可比期间
2013 年 5 月7 日( 基金合 同生效日) 至2013 年
12 月 31 日
期末余额 当期利息收入 期末余额 当期利息收入
华夏银行股份
有限公司
2,748,705.89 15,358.79 4,696,812.68 34,296.43
注： 除 上表 列示的 金额 外，本 基金 的证券 交易 结算资 金通 过托管 银行 备付金 账户 转存于 中 国 证 券
登 记 结算 有限 责 任公 司，2014 年度 获 得 的利 息收 入 为人 民币 51,201.96 元（2013 年 度 ：人 民币
27,279.95 元 ） ， 2014 年末结 算备付金余额为人民币 5,782,128.40 元（ 2013 年末 ： 人民币 3,135,526.26
元） 。
7.4.10.6 本 基 金 在 承销 期 内 参 与关 联 方 承 销证 券 的 情 况
本基金本报告期及上年度可比期间内未在承销期内直接购入关联方承销的证券。
7.4.11 利 润 分 配 情况
7.4.11.1 利 润 分 配 情况 ——非 货币 市 场 基 金
金额单位：人民币元
序
号
权益
登记日
除息日 每 10 份
基金份额分红
数
现金形式
发放总额
再投资形式
发放总额
本期利润分
配
合计
备注
场内 场外
1 2014 年12
月8 日
2014 年12
月9 日
2014 年
12 月8
日
0.2100 5,263,354.57 - 5,263,354.57
2 2014 年9
月4 日
2014 年9 月
5 日
2014 年9
月4 日
0.1300 3,258,266.27 - 3,258,266.27
3 2014 年5
月28 日
2014 年5 月
29 日
2014 年5
月28 日
0.1100 2,756,994.61 - 2,756,994.61
4 2014 年2
月28 日
2014 年3 月
3 日
2014 年2
月28 日
0.0500 1,253,179.03 - 1,253,179.03
万家强债 2014 年年度报告
第 36 页 共 50 页
合
计
- - 0.5000 12,531,794.48 - 12,531,794.48
7.4.12 期末（ 2014 年 12 月 31 日 ） 本 基 金 持 有 的流 通 受 限 证券
7.4.12.1 因认购新发/ 增 发 证 券而 于 期 末 持有 的 流 通 受限 证 券
金额单位：人民币元
7.4.12.1.2 受 限证券类别：债券
证券
代码
证券
名称
成功
认购日
可流
通日
流通受
限类型
认购
价格
期末估
值单价
数量
（单位：
张）
期末
成本总额
期末估值总
额
备注
110030
格力
转债
2014 年
12 月30
日
2015 年
1 月13
日
新债未
上市
100.00 100.00 14,810 1,481,000.00 1,481,000.00 -
7.4.12.2 期 末 持 有 的暂 时 停 牌 等流 通 受 限 股票
本报告期末，本基金未持有暂时停牌等流通受限的股票。
7.4.12.3 期 末 债 券 正回 购 交 易 中作 为 抵 押 的债 券
7.4.12.3.1 银 行 间 市 场债 券 正 回 购
截至本报告期末 2014 年12 月 31 日止 ， 本基金无因 从事银行间市场债券正回购交易形成的卖出回
购证券款余额。
7.4.12.3.2 交 易 所 市 场债 券 正 回 购
截至本报告期末 2014 年12 月 31 日止 ， 本基金从事 交易所市 场债券正回购交易形成的卖出回
购证券款余额 168,833,615.5 元，其 中回购金融资产款 85,953,778.60 元于 2015 年 1 月 5 日到
期， 8,945,972.40 元于 2015 年 1 月 6 日到期 ， 8,731,982.40 元于 2015 年 1 月 7 日到期，
1,713,993.80 元于2015 年1 月8 日到 期， 30,007,942.70 元于2015 年1 月9 日到期， 207,999.10
元于 2015 年 1 月 12 日到期， 2,545,991.70 元于 2015 年 1 月 14 日到期， 3,430,995.50 元于
2015 年 1 月 15 日到期， 1,884,997.50 元于 2015 年 1 月 16 日到期， 3,935,991.10 元于 2015
年 1 月 19 日到期， 130,999.80 元于 2015 年 1 月 20 日到期， 940,998.10 元于 2015 年 1 月 23
日到期， 405,999.70 元于 2015 年 2 月 5 日到 期， 198,999.90 元于 2015 年 2 月 6 日到期，
991,999.00 元于 2015 年 2 月 9 日到期 ， 450,998.90 元于 2015 年 2 月 11 日 到期， 100,999.50
元于 2015 年 2 月 12 日到 期， 121,999.30 元于 2015 年 2 月 13 日到期， 727,998.00 元于 2015万家强债 2014 年年度报告
第 37 页 共 50 页
年 2 月 16 日 到期， 489,999.60 元于 2015 年 2 月 17 日到期， 999.90 元于 2015 年 2 月25 日到
期， 38,999.90 元于 2015 年 2 月26 日 到期， 505,999.40 元于2015 年3 月9 日到期， 26,999.80
元于 2015 年 3 月 12 日 到期， 472,999.40 元于 2015 年 3 月 13 日到期， 22,999.90 元于 2015
年 3 月18 日 到期， 33,999.80 元于2015 年3 月19 日到期， 7,722,992.30 元于 2015 年3 月31
日到期， 999,998.60 元于 2015 年 4 月 1 日到期 ， 727,998.90 元于 2015 年 4 月 16 日到期，
125,999.30 元于 2015 年4 月20 日到 期， 119,999.90 元于2015 年4 月21 日到期， 158,999.70
元于 2015 年4 月22 日到 期， 397,998.60 元于2015 年5 月13 日到期， 1,007,999.80 元于 2015
年 5 月 14 日到期， 999,999.10 元于 2015 年 5 月 15 日到期， 826,998.90 元于 2015 年 5 月 18
日到期， 79,999.80 元于 2015 年 5 月 19 日到期 ， 133,999.80 元于 2015 年 5 月 20 日到期 ，
317,999.60 元于 2015 年 5 月 29 日到 期， 50,999.80 元于 2015 年 6 月 10 日到期， 175,999.50
元于 2015 年 6 月 11 日到 期， 695,999.10 元于 2015 年 6 月 12 日到期， 286,999.70 元于 2015
年 6 月16 日 到期， 999.90 元于2015 年 6 月18 日 到期， 21,999.80 元于 2015 年 6 月 19 日到期 ，
955,998.70 元于 2015 年 7 月 1 日 到期。该类交易要求本基金在回购期内持有 的证券交易所交易
的债券和/ 或 在新质押式回购下转入质押库的债券， 按证券交易所规定的比例折算为标准券后， 不
低于债券回购交易的余额。
7.4.13 金 融 工 具 风险 及 管 理
7.4.13.1 风 险 管 理 政策 和 组 织 架构
本 基 金在 日常 经 营活 动中 涉 及的 财务 风 险主 要包 括 信用 风险 、 流动 性风 险 及市 场风 险。本基
金管理 人制 定了政 策和 程序来 识别 及分析 这些 风险， 并设 定适当 的风 险限额 及内 部控制 流 程 ， 通
过可靠的管理及信息系统持续监控上述各类风险。
本 基 金管 理人 将 风险 管理 融 入各 业务 层 面， 建立 了 三道 防线 ： 以各 岗位 目 标责 任制 为基础，
形成第 一道 防线； 通过 相关部 门、 相关岗 位之 间相互 监 督 制衡， 形成 第二道 防线 ；由监 察 稽 核 部
门、督察长对各岗位、各部门、各机构、各项业务实施监督反馈，形成第三道防线。
7.4.13.2 信用风险
信 用 风险 是指 基 金在 交易 过 程中 因交 易 对手 未履 行 合约 责任 ， 或者 基金 所 投资 证券 之发行人
出现违 约、 拒绝支 付到 期本息 ，导 致基金 资产 损失和 收益 变化的 风险 。本基 金均 投资于 具 有 良 好
信用等级的证券，且通过分散化投资以分散信用风险。
本 基 金的 银行 存 款均 存放 于 信用 良好 的 银行 ，申 购 交易 均通 过 具有 基金 销 售资 格的 金融机构
进行。 另外， 在交易所进行的交易均与中国证券登记结算有限责任公司完成证券交收和款项清算，万家强债 2014 年年度报告
第 38 页 共 50 页
因此违约风 险发生的可能性很小； 基 金在进行银行间同业市场交易前均对交易对手进行信用评估，
以控制相应的信用风险。
7.4.13.2.1 按 短 期 信 用评 级 列 示 的债 券 投 资
单位：人民币元
短期信用评级
本期末
2014 年 12 月 31 日
上年度末
2013 年 12 月 31 日
A-1
20,210,000.00 49,828,000.00
A-1 以下
- -
未评级
- -
合计
20,210,000.00 49,828,000.00
7.4.13.2.2 按 长 期 信 用评 级 列 示 的债 券 投 资
单位：人民币元
长期信用评级
本期末
2014 年 12 月 31 日
上年度末
2013 年 12 月 31 日
AAA
1,733,940.00 17,744,132.00
AAA 以下
353,826,608.04 267,064,806.05
未评级
- -
合计
355,560,548.04 284,808,938.05
7.4.13.3 流动性风险
流 动 性风 险是 指 基金 所持 金 融工 具变 现 的难 易程 度 。本 基金 的 流动 性风 险 一方 面来 自于基金
份额持 有人 可随时 要求 赎回其 持有 的基金 份额 ，另一 方面 来自于 投资 品种所 处的 交易市 场 不 活 跃
而带来的变现困难。
本 基 金所 持大 部 分证 券在 证 券交 易所 上 市， 其余 亦 可在 银行 间 同业 市场 交 易； 因此 ，除在 附
注 7.4.12 中 列示的本基金期末持有的流通受限证券外， 本期 末本基金的资产均能及时变现。 此外，
本基金 可通 过卖出 回购 金融资 产方 式借入 短期 资金应 对流 动性需 求， 其上限 一般 不超过 基 金 持 有
的债券资产的公允价值。
本 基 金管 理人 每 日预 测本 基 金的 流动 性 需求 ，并 同 时通 过独 立 的风 险管 理 部门 设定 流动性比
例要求，对流动性指标进行持续的监测和分析。
7.4.13.4 市场风险
市 场 风险 是指 基 金所 持金 融 工具 的公 允 价值 或未 来 现金 流量 因 所处 市场 各 类价 格因 素的变动
而发生波动的风险，包括利率风险、外汇风险和其他价格风险。 万家强债 2014 年年度报告
第 39 页 共 50 页
7.4.13.4.1 利率风险
利 率 风险 是指 基 金的 财务 状 况和 现金 流 量受 市场 利 率变 动而 发 生波 动的 风 险。 本基 金的生息
资产主 要为 银行存 款、 结算备 付金 、存出 保证 金、债 券投 资及买 入返 售金融 资产 等。生 息 负 债 主
要为卖出回购金融资产款。
7.4.13.4.1.1 利 率 风 险 敞口
单位：人民币元
本期
末
2014
年
12
月
31
日
1 个月以内 1-3 个月 3 个月-1 年 1-5 年 5 年以上 不计息 合计
资产
银行
存款
2,748,705.89 - - - - - 2,748,705.89
结算
备付
金
5,782,128.40 - - - - - 5,782,128.40
存出
保证
金
3,047.03 - - - - - 3,047.03
交易
性金
融资
产
- 30,169,970.00 96,204,476.85 247,629,442.55 1,766,658.64 - 375,770,548.04
买入
返售
金融
资产
47,900,387.50 - - - - - 47,900,387.50
应收
证券
清算
款
- - - - - 414,811.60 414,811.60
应收
利息
- - - - - 11,282,575.31 11,282,575.31
其他
资产
- - - - - - -
资产
总计
56,434,268.82 30,169,970.00 96,204,476.85 247,629,442.55 1,766,658.64 11,697,386.91 443,902,203.77
负债
万家强债 2014 年年度报告
第 40 页 共 50 页
卖出
回购
金融
资产
款
148,431,642.70 12,314,984.30 8,086,988.50 - - - 168,833,615.50
应付
证券
清算
款
- - - - - 2,900,000.00 2,900,000.00
应付
管理
人报
酬
- - - - - 160,534.18 160,534.18
应付
托管
费
- - - - - 45,866.90 45,866.90
应付
交易
费用
- - - - - 3,033.70 3,033.70
应付
利息
- - - - - 412,298.07 412,298.07
其他
负债
- - - - - 370,000.00 370,000.00
负债
总计
148,431,642.70 12,314,984.30 8,086,988.50 - - 3,891,732.85 172,725,348.35
利 率
敏感
度缺
口
-91,997,373.88 17,854,985.70 88,117,488.35 247,629,442.55 1,766,658.64 7,805,654.06 271,176,855.42
上年
度末
2013
年
12
月
31
日
1 个月以内 1-3 个月 3 个月-1 年 1-5 年 5 年以上 不计息 合计
资产
银行
存款
4,696,812.68 - - - - - 4,696,812.68
结算
备付
金
3,135,526.26 - - - - - 3,135,526.26
存出 29,951.41 - - - - - 29,951.41 万家强债 2014 年年度报告
第 41 页 共 50 页
保证
金
交易
性金
融资
产
- 10,017,000.00 39,811,000.00 284,808,938.05 - - 334,636,938.05
应收
证券
清算
款
- - - - - 16,000,000.00 16,000,000.00
应收
利息
- - - - - 9,372,791.71 9,372,791.71
其他
资产
- - - - - - -
资产
总计
7,862,290.35 10,017,000.00 39,811,000.00 284,808,938.05 - 25,372,791.71 367,872,020.11
负债
卖出
回购
金融
资产
款
105,692,724.90 2,226,995.10 1,858,993.10 - - - 109,778,713.10
应付
证券
清算
款
- - - - - 8,918,030.46 8,918,030.46
应付
管理
人报
酬
- - - - - 147,480.87 147,480.87
应付
托管
费
- - - - - 42,137.42 42,137.42
应付
交易
费用
- - - - - 2,372.65 2,372.65
应付
利息
- - - - - 50,977.16 50,977.16
其他
负债
- - - - - 280,000.00 280,000.00
负债
总计
105,692,724.90 2,226,995.10 1,858,993.10 - - 9,440,998.56 119,219,711.66
利率
敏感
-97,830,434.55 7,790,004.90 37,952,006.90 284,808,938.05 - 15,931,793.15 248,652,308.45 万家强债 2014 年年度报告
第 42 页 共 50 页
度缺
口
注：上 表统 计了本 基金 资产和 负债 的利率 风险 敞口。 表中 所示为 本基 金资产 及交 易形成 负 债 的 公
允价值，并按照合约规定的重新定价日或到期日孰早者进行了分类。
7.4.13.4.1.2 利 率 风 险 的敏 感 性 分 析
假设
该利率敏感性分析基于本基金于资产负债表日的利率风险状况；
该利率敏感性分析假定所有期限利率均以相同幅度变动 25 个基点，且除利率之外的其
他市场变量保持不变；
该利率敏感性分析并未考虑管理层为减低利率风险而可能采取的风险管理活动；
银行存款、 结算备付金 、 存出保证金以活期存款利率计息， 假定利率变动仅影响该类资
产 的 未来 收益 ， 而对 其本 身 的公 允价 值 无重 大影 响 ；买 入返 售 金融 资产 的 利息 收益/ 卖
出回购金融资产的利息支出在交易时已确定，不受利率变化影响。
分析
相关风险变量的变动
对资产负债表日基金资产净值的
影响金额（单位：人民币元）
本期末 （ 2014 年12 月31 日 ）
上年度末（ 2013 年 12 月31
日 ）
基 准 利 率 增 加 25 个
基点
-2,172,037.21 -2,392,247.83
基 准 利 率 减 少 25 个
基点
2,192,241.20 2,420,459.16
注：表 中所 示利率 风险 的敏感 性分 析，反 映了 在其他 变量 不变的 假设 下，利 率发 生合理 、 可 能 的
变动时，为交易而持有的债券公允价值的变动将对基金净值产生的影响。
7.4.13.4.2 外汇风险
本基金持有的金融工具以人民币计价，因此无重大外汇风险。
7.4.13.4.3 其 他 价 格 风险
本 基 金所 面临 的 其他 价格 风 险主 要系 市 场价 格风 险 。市 场价 格 风险 是指 基 金所 持金 融工具的
公允价 值或 未来现 金流 量因除 市场 利率和 外汇 汇率以 外的 市场价 格因 素变动 而发 生波动 的 风 险 。
于 2014 年 12 月31 日， 本基金主要投资于证券交易所和银行间同业市场交易的固定收益品种，因
此无重大市场价格风险。
7.4.14 有 助 于 理 解和 分 析 会 计报 表 需 要 说明 的 其 他 事项
7.4.14.1 公 允价值
7.4.14.1.1 不以公允价值计量的金融工具
不 以 公允 价值 计 量的 金融 资 产和 负债 主 要银 行存 款 、结 算备 付 金、 存出 保 证金 、应 收款项、万家强债 2014 年年度报告
第 43 页 共 50 页
买入返售金融资产 、 卖出回购金融资产 以及 其 他金融负债， 其因剩余期限不长， 公允价值与账 面
价值相若。
7.4.14.1.2 以公允价值计量的金融工具
7.4.14.1.2.1 各层次金融 工具公允价值
于 2014 年 12 月31 日， 本基金持有的以公允价值计量且其变动计入当期损益的金融工
具 中 属 于 第 一 层 次 的 余 额 为 人 民 币 108,347,301.06 元 ， 属 于 第 二 层 次 的 余 额 为 人 民 币
267,423,246.98 元，无第 三层次余额。
7.4.14.1.2.2 公允价值所 属层次间的重大变动
本基金以报告时段期初确认金融工具公允价值层次之间的转移。
2014 年度， 对于以公允价值计量的金融资产， 由第一层次转入第二层次的投资的金额为人民
币 67,296,197.47 元，由 第二层次转入第一层次的投资的金额为人民币 3,830,596.80 元。
本基金调整公允价值计量层次转换时点的相关会计政策在前后各会计期间保持一致。
7.4.14.1.2.3 第三层次公 允价值余额和本期变动金额
本 基 金持 有的 以 公允 价值 计 量且 其变 动 计入 当期 损 益的 金融 工 具本 期末 和 上期 末均 不以第三
层次公允价值计量。
7.4.14.2 承 诺事项
截至资产负债表日，本基金无需要说明的重大承诺事项。
7.4.14.3 其 他事项
截至资产负债表日，本基金无需要说明的其他重要事项。
§8 投 资 组 合 报 告
8.1 期 末 基 金 资产 组 合 情 况
金额单位：人民币元
序号 项目 金额 占基金总资产的比例
（% ）
1 权益投资 - -
其中：股票 - -
2 固定收益投资 375,770,548.04 84.65
其中：债券 375,770,548.04 84.65
资产 支持证券 - -
3 贵金属投资 - -
4 金融衍生品投资 - -
5 买入返售金融资产 47,900,387.50 10.79 万家强债 2014 年年度报告
第 44 页 共 50 页
其中：买断式回购的买入返售金融资产 - -
6 银行存款和结算备付金合计 8,530,834.29 1.92
7 其他各项资产 11,700,433.94 2.64
8 合计 443,902,203.77 100.00
8.2 期 末 按 行 业分 类 的 股 票投 资 组 合
本基金本报告期 末未持有股票。
8.3 期 末 按 公 允价 值 占 基 金资 产 净 值 比例 大 小 排 序的 所 有 股 票投 资 明 细
本基金本报告期末未持有股票。
8.4 报 告 期 内 股票 投 资 组 合的 重 大 变 动
8.4.1
累 计 买 入金 额 超 出 期初 基 金 资 产净 值 2%或前 20 名 的股 票 明 细
本基金本报告期内未进行股票交易。
8.4.2
累 计 卖 出金 额 超 出 期初 基 金 资 产净 值 2%或前 20 名 的股 票 明 细
本基金本报告期内未进行股票交易。
8.4.3 买 入 股 票 的成 本 总 额 及卖 出 股 票 的收 入 总 额
本基金本报告期内未进行股票交易。
8.5 期 末 按 债 券品 种 分 类 的债 券 投 资 组合
金额单位：人民币元
序号 债券品种 公允价值 占基金资产净值比例（％）
1 国家债券 - -
2 央行票据 - -
3 金融债券 - -
其中：政策性金融债 - -
4 企业债券 320,055,071.48 118.02
5 企业短期融资券 20,210,000.00 7.45
6 中期票据 30,187,000.00 11.13
7 可转债 3,584,536.56 1.32
8 其他 1,733,940.00 0.64
9 合计 375,770,548.04 138.57
注：表中其他项投资为可交换债券 14 宝钢EB。
8.6 期 末 按 公 允价 值 占 基 金资 产 净 值 比例 大 小 排 序的 前 五 名 债券 投 资 明 细
金额单位：人民币元 万家强债 2014 年年度报告
第 45 页 共 50 页
序号 债券代码 债券名称 数量（张） 公允价值
占基金资产净值
比例（％）
1 112119 12 恒邦债 266,219 26,355,681.00 9.72
2 112174 13 广田 01 255,780 25,450,110.00 9.39
3 112172 13 普邦债 257,410 25,354,885.00 9.35
4 112069 12 明牌债 247,000 25,144,600.00 9.27
5 112161 13 传化债 250,000 24,880,000.00 9.17
8.7 期 末 按 公 允价 值 占 基 金资 产 净 值 比例 大 小排序的 所 有 资 产支 持 证 券 投资 明 细
本基金本报告期末未持有资产支持证券。
8.8 报告期 末 按公 允 价 值 占基 金 资 产 净值 比 例 大 小排 序 的 前 五名 贵 金 属 投资 明 细
本基金本报告期末未持有贵金属。
8.9 期 末 按 公 允价 值 占 基 金资 产 净 值 比例 大 小 排 序的 前 五 名 权证 投 资 明 细
本基金本报告期末未持有权证。
8.10 报 告 期 末 本基 金 投 资 的股 指 期 货 交易 情 况 说 明
根据基金合同，本基金暂不可投资股指期货。
8.11 报 告 期 末 本基 金 投 资 的国 债 期 货 交易 情 况 说 明
根据基金合同，本基金暂不可投资国债期货。
8.12 投 资 组 合 报告 附 注
8.12.1
本 报 告期 内， 本 基金 投资 的 前十 名证 券 的发 行主 体 不存 在被 监 管部 门立 案 调查 的情 况，在报
告编制日前一年内也不存在受到公开谴责、处罚的情况。
8.12.2
基金投资的前十名股票中，不存在投资于超出基金合同规定备选股票库之外的股票。
8.12.3 期 末 其 他 各项 资 产 构 成
单位：人民币元
序号 名称 金额
1 存出保证金 3,047.03
2 应收证券清算款 414,811.60
3 应收股利 -
4 应收利息 11,282,575.31
5 应收申购款 - 万家强债 2014 年年度报告
第 46 页 共 50 页
6 其他应收款 -
7 待摊费用 -
8 其他 -
9 合计 11,700,433.94
8.12.4 期 末 持 有 的处 于 转 股 期的 可 转 换 债券 明 细
本基金本报告期末未持有处于转股期的可转换债券。
8.12.5 期 末 前 十 名股 票 中 存 在流 通 受 限 情况 的 说 明
本基金本报告期末未持有股票。
§9 基 金 份 额 持 有 人 信 息
9.1 期 末 基 金 份额 持 有 人 户数 及 持 有 人结 构
份额单位：份
持有人户数
( 户)
户均持有的
基金份额
持有人结构
机构投资者 个人投资者
持有份额
占总份
额比例
持有份额
占总份
额比例
1,796 139,552.28 118,431,961.49 47.25% 132,203,940.51 52.75%
9.2 期 末 上 市 基金 前 十 名 持有 人
序号 持有人名称 持有份额（份） 占上市总份额
比例
1 齐鲁证券有限公司 20,002,600.00 16.29%
2 华鑫证券有限责任公司 20,000,972.00 16.29%
3 光 大 证 券 － 光 大 银 行 － 光 大
阳光 5 号集 合资产管理计划
11,010,928.00 8.97%
4 海证期货有限公司 10,000,350.00 8.14%
5 中 国 广 核 集 团 有 限 公 司 企 业
年 金 计 划 － 中 国 工 商 银 行 股
份有限公司
9,794,216.00 7.98%
6 赵留彦 7,914,424.00 6.45%
7 陈黎晖 6,009,067.00 4.89%
8 广 发 证 券 － 广 发 － 广 发 金 管
家多添利集合资产管理计划
4,927,787.00 4.01%
9 中 欧 盛 世 资 本 － 广 发 银 行 －
中欧盛世－利可 4 号资 产管
理计划
3,694,739.00 3.01% 万家强债 2014 年年度报告
第 47 页 共 50 页
10 光 大 资 管 － 光 大 银 行 － 光 大
阳 光 北 斗 星 集 合 资 产 管 理 计
划
2,885,187.00 2.35%
9.3 期 末 基 金 管理 人 的 从 业人 员 持 有 本基 金 的 情 况
项目 持有份额总数（份） 占基金总份额比例
基金管理人 所有从业人员
持有本基金
9,951.61 -
9.4 期 末 基 金 管理 人 的 从 业人 员 持 有 本开 放 式 基 金份 额 总 量 区间 的 情 况
项目 持有基金份额总量的数量区间（万份 ）
本公司高级管理人员、 基金投资和研究部
门负责人持有本开放式基金
0
本基金基金经理 持有本开放式基金
0
§10 开 放 式 基 金 份 额 变 动
单位：份
基金合同生效日（ 2013 年 5 月7 日 ）基金份额总额
250,635,902.00
本报告期期初基金份额总额 250,635,902.00
本报告期基金总申购份额 -
减: 本报告期基金总赎回份额 -
本报告期基金拆分变动份额（份 额减少以"-" 填 列） -
本报告期期末基金份额总额 250,635,902.00
注：本基金合同生效日为 2013 年5 月 7 日。
§11 重 大 事 件 揭 示
11.1 基 金 份 额 持有 人 大 会 决议
报告期内未召开基金份额持有人大会。
11.2 基 金 管 理 人、 基 金 托 管人 的 专 门 基金 托 管 部 门的 重 大 人 事变 动
基金管理人：
2014 年 10 月 25 日本公 司发布公告， 原总经理吕宜振因个人原因离职， 不再担任本公司总经万家强债 2014 年年度报告
第 48 页 共 50 页
理。由副总经理李杰代为履行总经理职务。
2014 年 10 月 25 日本公 司发布公告， 原督察长李振伟因个人原因离职， 不再担任本公司督察
长。由副总经理 詹志令代为履行督察长职务。
基金托管人：
本报告期内托管人的专门基金托管部门未发生重大的人事变动。
11.3 涉 及 基 金 管理 人 、 基 金财 产 、 基 金托 管 业 务 的诉 讼
报告期内无涉及基金管理人、基金财产、基金托管业务的诉讼。
11.4 基 金 投 资 策略 的 改 变
报告期内基金投资策略未发生改变。
11.5 为 基 金 进 行审 计 的 会 计师 事 务 所 情况
本基金自基金合同成立即2013 年1 月15 日起聘 请安永华明会计师事务所为本基金提供审计
服务。
本基金 2014 年度需向安永华明会计师事务所支付审计费 70,000.00 元。
11.6 管 理 人 、 托管 人 及 其 高级 管 理 人 员受 稽 查 或 处罚 等 情 况
无。
11.7 基 金 租 用 证券 公 司 交 易单 元 的 有 关情 况
11.7.1 基 金 租 用 证券 公 司 交 易单 元 进 行 股票 投 资 及 佣金 支 付 情 况
金额单位：人民币元
券商名称
交易单元
数量
股票交易 应支付该券商的佣金
备注
成交金额
占当期股票
成交总额的比
例
佣金
占当期佣金
总量的比例
国泰君安 1 - - - - -
浙商证券 1 - - - - -
注：1 、基金 专用交易席位的选择标准如下：
（1 ）经营行 为稳健规范，内控制度健全，在业内有良好的声誉；
（2 ）具备基 金运作所需的高效、安全 的通讯条件，交易设施满足基金进行证券交易的需要；
（3 ） 具有较强的全方位金融服务能力和水平， 包括但不限于： 有较好的研究能力和行业分析能力，万家强债 2014 年年度报告
第 49 页 共 50 页
能及时 、全 面地向 公司 提供高 质量 的关于 宏观 、行业 及市 场走向 、个 股分析 的报 告及丰 富 全 面 的
信息服 务； 能根据 公司 所管理 基金 的特定 要求 ，提供 专门 研究报 告， 具有开 发量 化投资 组 合 模 型
的能力 ；能 积极为 公司 投资业 务的 开展， 投资 信息的 交流 以及其 他方 面业务 的 开 展提供 良 好 的 服
务和支持。
2 、基金专用 交易席位的选择程序如下：
（1 ）本基金 管理人根据上述标准考察后确定选用交易席位的证券经营机构；
（2 ）基金管 理人和被选中的证券经营机构签订席位租用协议。
3 、报告期内 基金租用证券公司交易单元的变更情况：
新增交易单元：浙商证券和国泰君安各一个。
11.7.2 基 金 租 用 证券 公 司 交 易单 元 进 行 其他 证 券 投 资的 情 况
金额单位：人民币元
券商名称
债券交易 债券回购交易 权证交易
成交金额
占当期债券
成交总额的比
例
成交金额
占当期债
券回购
成交总额
的比例
成交金额
占当期权证
成交总额的
比例
国泰君安 96,837,628.48 11.54% 520,000,000.00 8.59% - -
浙商证券 741,986,606.97 88.46% 5,530,488,000.00 91.41% - -
11.8 其 他 重 大 事件
序号 公告事项 法定披露方式 法定披露日期
1
《 万 家 强 化 收 益 定 期 开 放 债 券 型
证 券 投 资 基 金 分 红 公 告 》 ， 每 10
份基金份额分红 0.21 元。
中国证券报、 上海证
券报、 证券时报、 公
司网站 2014 年 12 月 3 日
2
《 万 家 强 化 收 益 定 期 开 放 债 券 型
证 券 投 资 基 金 分 红 公 告 》 ， 每 10
份基金份额分红 0.13 元。
中国证券报、 上海证
券报、 证券时报、 公
司网站 2014 年 9 月1 日
3
《 万 家 强 化 收 益 定 期 开 放 债 券 型
证 券 投 资 基 金 分 红 公 告 》 ， 每 10
份基金份额分红 0.11 元。
中国证券报、 上海证
券报、 证券时报、 公
司网站 2014 年 5 月26 日
4 《 万 家 强 化 收 益 定 期 开 放 债 券 型 中国证券报、 上海证 2014 年 2 月26 日 万家强债 2014 年年度报告
第 50 页 共 50 页
证 券 投 资 基 金 分 红 公 告 》 ， 每 10
份基金份额分红 0.05 元。
券报、 证券时报、 公
司网站
§12 备 查 文 件 目 录
12.1 备 查 文 件 目录
1 、中国证监 会批准本基金发行及募集的文件。
2 、 《万家强 化收益定期开放债券型证券投资基金基金合同》 。
3 、万家基金 管理有限公司批准成立文件、营业执照、公司章程。
4 、 本报告期内在中国证监会指定报纸上公开披露的基 金净值、 更新招募说明书及其他临时公
告。
5 、万家强化 收益定期开放债券型证券投资基金 2014 年年度报 告原文。
6 、万家基金 管理有限公司董事会决议。
12.2 存放地点
基金管理人的办公场所，并登载于基金管理人网站：www.wjasset.com
12.3 查阅方式
投资者可在营业时间至基金管理人办公场所免费查阅或登录基金管理人网站查阅。
万家基金管理有限公司
2015 年3 月27 日
