南方新兴消费增长分级股票 2014年年度报告
第 1 页 共 53 页
南方新兴消费增长分级股票型证券投资基
金 2014 年年度报告
2014 年 12 月 31 日
基金管理人：南方基金管理有限公司
基金托管人：中国工商银行股份有限公司
送出日期：2015 年 3 月 26 日
南方新兴消费增长分级股票 2014年年度报告
第 2 页 共 53 页
§1 重要提示及目录
1.1 重要提示
基金管理人的董事会、董事保证本报告所载资料不存在虚假记载、误导性陈述或重大遗漏，
并对其内容的真实性、准确性和完整性承担个别及连带的法律责任。本年度报告已经三分之二以
上独立董事签字同意，并由董事长签发。
基金托管人中国工商银行股份有限公司根据本基金合同规定，于 2015 年 3 月 20 日复核了本
报告中的财务指标、净值表现、利润分配情况、财务会计报告、投资组合报告等内容，保证复核
内容不存在虚假记载、误导性陈述或者重大遗漏。
基金管理人承诺以诚实信用、勤勉尽责的原则管理和运用基金资产，但不保证基金一定盈利。
基金的过往业绩并不代表其未来表现。投资有风险，投资者在作出投资决策前应仔细阅读本
基金的招募说明书及其更新。
本报告期自 2014 年1 月1日起至 12 月31 日止。 南方新兴消费增长分级股票 2014年年度报告
第 3 页 共 53 页
1.2 目录
§1 重要提示及目录 ................................................................................................................................... 2
1.1 重要提示 ...................................................................................................................................... 2
1.2 目录 .............................................................................................................................................. 3
§2 基金简介 ............................................................................................................................................... 5
2.1 基金基本情况 .............................................................................................................................. 5
2.2 基金产品说明 .............................................................................................................................. 5
2.3 基金管理人和基金托管人 .......................................................................................................... 5
2.4 信息披露方式 .............................................................................................................................. 6
2.5 其他相关资料 .............................................................................................................................. 6
§3 主要财务指标、基金净值表现及利润分配情况 ............................................................................... 6
3.1 主要会计数据和财务指标 .......................................................................................................... 6
3.2 基金净值表现 .............................................................................................................................. 7
3.3 过去三年基金的利润分配情况 .................................................................................................. 9
§4 管理人报告 ........................................................................................................................................... 9
4.1 基金管理人及基金经理情况 ...................................................................................................... 9
4.2 管理人对报告期内本基金运作遵规守信情况的说明 ............................................................ 10
4.3 管理人对报告期内公平交易情况的专项说明 ........................................................................ 10
4.4 管理人对报告期内基金的投资策略和业绩表现的说明 ........................................................ 11
4.5 管理人对宏观经济、证券市场及行业走势的简要展望 ........................................................ 11
4.6 管理人内部有关本基金的监察稽核工作情况 ........................................................................ 11
4.7 管理人对报告期内基金估值程序等事项的说明 .................................................................... 12
4.8 管理人对报告期内基金利润分配情况的说明 ........................................................................ 12
4.9 报告期内管理人对本基金持有人数或基金资产净值预警情形的说明 ................................ 12
§5 托管人报告 ......................................................................................................................................... 13
5.1 报告期内本基金托管人遵规守信情况声明 ............................................................................ 13
5.2 托管人对报告期内本基金投资运作遵规守信、净值计算、利润分配等情况的说明 ........ 13
5.3 托管人对本年度报告中财务信息等内容的真实、准确和完整发表意见 ............................ 13
§6 审计报告 ............................................................................................................................................. 13
6.1 审计报告基本信息 .................................................................................................................... 13
6.2 审计报告的基本内容 ................................................................................................................ 13
§7 年度财务报表 ..................................................................................................................................... 14
7.1 资产负债表 ................................................................................................................................ 14
7.2 利润表 ........................................................................................................................................ 16
7.3 所有者权益（基金净值）变动表 ............................................................................................ 17
7.4 报表附注 .................................................................................................................................... 18
§8 投资组合报告 ..................................................................................................................................... 39
8.1 期末基金资产组合情况 ............................................................................................................ 39
8.2 期末按行业分类的股票投资组合 ............................................................................................ 40
8.3 期末按公允价值占基金资产净值比例大小排序的所有股票投资明细 ................................ 40
8.4 报告期内股票投资组合的重大变动 ........................................................................................ 42
8.5 期末按债券品种分类的债券投资组合 .................................................................................... 44
8.6 期末按公允价值占基金资产净值比例大小排序的前五名债券投资明细 ............................ 44
8.7 期末按公允价值占基金资产净值比例大小排序的所有资产支持证券投资明细 ................ 44 南方新兴消费增长分级股票 2014年年度报告
第 4 页 共 53 页
8.8 报告期末按公允价值占基金资产净值比例大小排序的前五名贵金属投资明细 ................ 44
8.9 期末按公允价值占基金资产净值比例大小排序的前五名权证投资明细 ............................ 44
8.10 报告期末本基金投资的股指期货交易情况说明 .................................................................. 44
8.11 报告期末本基金投资的国债期货交易情况说明 .................................................................. 45
8.12 投资组合报告附注 .................................................................................................................. 45
§9 基金份额持有人信息 ......................................................................................................................... 45
9.1 期末基金份额持有人户数及持有人结构 ................................................................................ 45
9.2 期末上市基金前十名持有人 .................................................................................................... 46
9.3 期末基金管理人的从业人员持有本基金的情况 .................................................................... 47
9.4 期末基金管理人的从业人员持有本开放式基金份额总量区间的情况 ................................ 47
§ 10 开放式基金份额变动 ....................................................................................................................... 47
§ 11 重大事件揭示 ................................................................................................................................... 48
11.1 基金份额持有人大会决议 ...................................................................................................... 48
11.2 基金管理人、基金托管人的专门基金托管部门的重大人事变动 ...................................... 48
11.3 涉及基金管理人、基金财产、基金托管业务的诉讼 .......................................................... 48
11.4 基金投资策略的改变 .............................................................................................................. 48
11.5 为基金进行审计的会计师事务所情况 .................................................................................. 48
11.6 管理人、托管人及其高级管理人员受稽查或处罚等情况 .................................................. 48
11.7 基金租用证券公司交易单元的有关情况 .............................................................................. 48
11.8 其他重大事件 .......................................................................................................................... 50
§ 12 备查文件目录 ................................................................................................................................... 53
12.1 备查文件目录 .......................................................................................................................... 53
12.2 存放地点 .................................................................................................................................. 53
12.3 查阅方式 .................................................................................................................................. 53
南方新兴消费增长分级股票 2014年年度报告
第 5 页 共 53 页
§2 基金简介
2.1 基金基本情况
基金名称 南方新兴消费增长分级股票型证券投资基金
基金简称 南方新兴消费增长分级股票
场内简称 南方消费
基金主代码 160127
基金运作方式 上市契约型开放式（LOF）
基金合同生效日 2012 年 3月13 日
基金管理人 南方基金管理有限公司
基金托管人 中国工商银行股份有限公司
报告期末基金份额总额 110,922,376.44 份
基金合同存续期 不定期
基金份额上市的证券交易所 深圳证券交易所
上市日期 2012-04-25
下属分级基金的基金简称 南方新兴消费增长
分级股票
南方消费收益 南方消费进取
下属分级基金的场内简称 南方消费 消费收益 消费进取
下属分级基金的交易代码 160127 150049 150050
报告期末下属分级基金份额
总额
73,200,452.44 份 18,860,962.00 份 18,860,962.00 份
注：本基金在交易所行情系统净值揭示等其他信息披露场合下，可简称为“南方消费” 。
2.2 基金产品说明
投资目标 通过深入研究我国宏观经济结构转型方向和长期发展趋势，选择
具备新兴消费增长主题的上市公司进行投资，追求基金资产的长
期增值。
投资策略 本基金运用定量分析和定性分析手段，从宏观政策、经济环境、
证券市场走势等方面对市场当期的系统性风险以及可预见的未来
时期内各类资产的预期风险和预期收益率进行分析评估，据此合
理制定和调整资产配置比例。通过对股票、债券等各类资产进行
配置，在保持总体风险水平相对稳定的基础上，力争投资组合资
产的稳定增值。
业绩比较基准 中证内地消费主题指数×80%+上证国债指数×20%
风险收益特征 本基金为股票型基金，属于较高预期风险和预期收益的证券投资
基金品种，其预期风险和收益水平高于混合型基金、债券基金及
货币市场基金。
2.3 基金管理人和基金托管人
项目 基金管理人 基金托管人
名称 南方基金管理有限公司 中国工商银行股份有限公司 南方新兴消费增长分级股票 2014年年度报告
第 6 页 共 53 页
信息披露负责人
姓名 鲍文革 蒋松云
联系电话 0755-82763888 010-66105799
电子邮箱 manager@southernfund.com custody@icbc.com.cn
客户服务电话
400-889-8899 95588
传真 0755-82763889 010-66105798
注册地址 深圳市福田中心区福华一路
六号免税商务大厦塔楼 31、
32、33 层整层
北京市西城区复兴门内大街55号
办公地址 深圳市福田中心区福华一路
六号免税商务大厦塔楼 31、
32、33 层整层
北京市西城区复兴门内大街55号
邮政编码 518048 100140
法定代表人 吴万善 姜建清
2.4 信息披露方式
本基金选定的信息披露报纸名称 中国证券报、上海证券报、证券时报
登载基金年度报告正文的管理人互联网网址 http://www.nffund.com
基金年度报告备置地点 基金管理人、基金托管人的办公地址
2.5 其他相关资料
项目 名称 办公地址
会计师事务所 普华永道中天会计师事务所(特殊
普通合伙)
上海市湖滨路 202 号普华永道中心
11 楼
注册登记机构 中国证券登记结算有限责任公司 北京西城区太平桥大街 17 号
§3 主要财务指标、基金净值表现及利润分配情况
3.1 主要会计数据和财务指标
金额单位：人民币元
3.1.1 期间数据和指标
2014 年 2013 年
2012年3月13日(基
金合同生效
日)-2012年12月31
日
本期已实现收益 6,423,516.10 51,865,409.84 -35,323,121.58
本期利润 9,199,562.31 46,896,552.21 -26,120,558.03
加权平均基金份额本期利润 0.0845 0.1861 -0.0336
本期加权平均净值利润率 8.13% 17.86% -3.44%
本期基金份额净值增长率 11.53% 17.43% -5.50%
3.1.2 期末数据和指标 2014 年末 2013 年末 2012 年末 南方新兴消费增长分级股票 2014年年度报告
第 7 页 共 53 页
期末可供分配利润 24,894,569.67 14,314,803.30 -36,144,566.37
期末可供分配基金份额利润 0.2244 0.1138 -0.0838
期末基金资产净值 129,744,727.96 145,295,653.32 407,749,714.24
期末基金份额净值 1.170 1.156 0.945
3.1.3 累计期末指标 2014 年末 2013 年末 2012 年末
基金份额累计净值增长率 23.78% 10.98% -5.50%
注：1.本期已实现收益指基金本期利息收入、投资收益、其他收入(不含公允价值变动收益)扣除
相关费用后的余额,本期利润为本期已实现收益加上本期公允价值变动收益。
2.期末可供分配利润， 采用期末资产负债表中未分配利润与未分配利润中已实现部分的孰低数
（为期末余额，不是当期发生数） 。
3.所述基金业绩指标不包括持有人认购或交易基金的各项费用， 计入费用后实际收益水平要低
于所列数字。
3.2 基金净值表现
3.2.1 基金份额净值增长率及其与同期业绩比较基准收益率的比较
阶段
份额净值
增长率①
份额净值
增长率标
准差②
业绩比较
基准收益
率③
业绩比较基
准收益率标
准差④
①－③ ②－④
过去三个月 5.41% 1.14% 11.23% 1.02% -5.82% 0.12%
过去六个月 22.51% 0.98% 20.86% 0.89% 1.65% 0.09%
过去一年 11.53% 1.00% 13.86% 0.94% -2.33% 0.06%
自基金合同
生效起至今
23.78% 1.03% 10.95% 0.97% 12.83% 0.06%
南方新兴消费增长分级股票 2014年年度报告
第 8 页 共 53 页
3.2.2 自基金合同生效以来基金份额累计净值增长率变动及其与同期业绩比较基准收
益率变动的比较
注：本基金建仓期为六个月，建仓期结束时各项资产配置比例符合合同约定。
3.2.3
自基金合同生效以来基金每年净值增长率及其与同期业绩比较基准收益率的
比较
注：合同生效当年按实际存续期计算，不按整个自然年度进行折算。 南方新兴消费增长分级股票 2014年年度报告
第 9 页 共 53 页
3.3 过去三年基金的利润分配情况
注：过往三年本基金未有利润分配事项。
§4 管理人报告
4.1 基金管理人及基金经理情况
4.1.1 基金管理人及其管理基金的经验
1998 年 3月6 日，经中国证监会批准，南方基金管理有限公司作为国内首批规范的基金管理
公司正式成立，成为我国“新基金时代”的起始标志。
南方基金总部设在深圳， 注册资本 3亿元人民币。 股东结构为： 华泰证券股份有限公司 （45% ）；
深圳市投资控股有限公司（30%） ；厦门国际信托有限公司（15%） ；兴业证券股份有限公司（10% ）。
目前，公司在北京、上海、合肥、成都、深圳等地设有分公司，在香港和深圳前海设有子公司——
南方东英资产管理有限公司（香港子公司）和南方资本管理有限公司（深圳子公司） 。其中，南方
东英是境内基金公司获批成立的第一家境外分支机构。
截至报告期末，南方基金管理有限公司（不含子公司）管理资产规模近 3,000 亿元，旗下管
理 57 只开放式基金，多个全国社保、企业年金和专户理财投资组合。
4.1.2 基金经理（或基金经理小组）及基金经理助理简介
姓名 职务
任本基金的
基金经理 （助
理）期限
证券
从业
年限
说明
任职
日期
离任
日期
杜冬松
本基金
基金经
理
2012
年 3
月 13
日
- 12 年
第三军医大学医学硕士，具有基金从业资格。曾
担任天津 272 医院外科主治医师、 深圳健安医药
市场部部长、 中新药业成药分公司学术推广部部
长；2002 年4 月至2008 年 8 月，历任平安证券
研究所研究员、医药行业首席研究员、行业部副
总经理。2008 年 9 月加入南方基金，任研究部
医药行业首席研究员和消费组组长；2012 年 3
月至今，任南方消费基金经理；2013 年 7 月至
今， 任南方高端装备 （原金粮油） 基金经理； 2014
年 1 月至今，任南方医保基金经理。
蒋秋洁
本基金
基金经
理
2014
年 12
月 18
日
- 6 年
清华大学光电工程硕士学历，2008 年 7 月加入
南方基金，历任产品开发部研发员、研究部研究
员、 高级研究员， 负责通信及传媒行业研究； 2014
年 3 月至2014 年12 月， 任南方隆元基金经理助
理；2014 年 6 月至 2014 年 12 月，任南方中国
梦基金经理助理；2014年 12 月至今，任南方消南方新兴消费增长分级股票 2014年年度报告
第 10 页 共 53 页
费基金经理。
张旭
本基金
基金经
理
2012
年 3
月 13
日
2014
年 12
月 18
日
6 年
毕业于中央财经大学, 获金融学硕士学位， 注册
金融分析师（CFA） ，具有基金从业资格。2008
年加入南方基金，曾任金融及地产行业研究员、
高级策略研究员、南方盛元基金经理助理；2012
年 3 月至2014 年12 月，任南方消费基金经理；
2012 年 11 月至今，任南方盛元基金经理。
注：1、对基金的首任基金经理，其“任职日期”为基金合同生效日，“离任日期”为根据公司决
定确定的解聘日期；对此后的非首任基金经理，“任职日期”和“离任日期”分别指根据公司决
定确定的聘任日期和解聘日期。
2、证券从业的含义遵从行业协会《证券业从业人员资格管理办法》的相关规定。
4.2 管理人对报告期内本基金运作遵规守信情况的说明
本报告期内，本基金管理人严格遵守《中华人民共和国证券投资基金法》等有关法律法规、
中国证监会和《南方新兴消费增长分级股票型证券投资基金基金合同》的规定，本着诚实信用、
勤勉尽责的原则管理和运用基金资产，在严格控制风险的基础上，为基金份额持有人谋求最大利
益。本报告期内，基金运作整体合法合规，没有损害基金份额持有人利益。基金的投资范围、投
资比例及投资组合符合有关法律法规及基金合同的规定。
4.3 管理人对报告期内公平交易情况的专项说明
4.3.1 公平交易制度和控制方法
本基金管理人根据《证券投资基金管理公司公平交易制度指导意见》和有关法律法规的规定，
针对股票、债券的一级市场申购和二级市场交易等投资管理活动，以及授权、研究分析、投资决
策、交易执行、业绩评估等投资管理活动相关的各个环节，建立了股票、债券、基金等证券池管
理制度和细则，投资管理制度和细则，集中交易管理办法，公平交易操作指引，异常交易管理制
度等公平交易相关的公司制度或流程指引。通过加强投资决策、交易执行的内部控制，完善对投
资交易行为的日常监控和事后分析评估，以及履行相关的报告和信息披露义务，切实防范投资管
理业务中的不公平交易和利益输送行为，保护投资者合法权益。
4.3.2 公平交易制度的执行情况
本报告期内，本基金管理人严格执行《证券投资基金管理公司公平交易制度指导意见》 ，完善
相应制度及流程，通过系统和人工等各种方式在各业务环节严格控制交易公平执行，公平对待旗
下管理的所有基金和投资组合。
公司每季度对旗下组合进行股票和债券的同向交易价差专项分析。本报告期内，两两组合间南方新兴消费增长分级股票 2014年年度报告
第 11 页 共 53 页
单日、 3 日、 5日时间窗口内同向交易买入溢价率均值或卖出溢价率均值显著不为 0的情况不存在，
并且交易占优比也没有明显异常，未发现不公平对待各组合或组合间相互利益输送的情况。
4.3.3 异常交易行为的专项说明
本基金于本报告期内不存在异常交易行为。本报告期内基金管理人管理的所有投资组合参与
的交易所公开竞价同日反向交易成交较少的单边交易量超过该证券当日成交量的 5%的交易次数
为 7 次，其中 6 次是由于指数型基金根据标的指数成份股调整而被动调仓所致，1 次是由于指数
型基金接受投资者申赎后被动增减仓位所致。
4.4 管理人对报告期内基金的投资策略和业绩表现的说明
4.4.1 报告期内基金投资策略和运作分析
2014 年各国经济增长出现分化，全球复苏进度不明确；我国经济运行平稳，经济增速进入新
常态，产业升级和产业调整不断深化，结构性增长机会浮现。
2014 年股市在新常态的不确定下前行，上半年以小盘股表现为代表的存量资金博弈为主，下
半年演化为增量资金入场的大盘股行情，特别是 2014 年四季度，市场呈现快速上涨，其中指数权
重股及低估值大盘股表现尤为突出。市场节奏由慢牛转为快牛，上证指数于年内突破 3200 点。由
于行情演化很快且覆盖行业较窄，对于基金操作提出了更高的要求，本基金尽量在可投资范围内
分享牛市成果。
4.4.2 报告期内基金的业绩表现
2014 年全年，南方新兴消费基金净值增长 11.53%，同期基金基准增长 13.86%。
4.5 管理人对宏观经济、证券市场及行业走势的简要展望
2015 年国内经济仍将在新常态下平稳运行，经济增速或有所回落。不断出台的刺激政策有利
于稳定支柱行业的增长速度。
展望 2015 年，我们认为市场可能出现震荡，但牛市的趋势仍没有改变。震荡过后，投资机会
可能出现在两个方面，一方面调整后金融地产等周期股仍存在继续推动指数向上的动能，另一方
面，优质白马成长从中长期看已经具有很好的投资价值，在权重板块调整过程中，由于资金或存
在跷跷板效应，优质白马可能出现较好的配置机会。全年看，白马成长、环保、核电有望成为贯
穿全年的主题。
4.6 管理人内部有关本基金的监察稽核工作情况
本报告期内，本基金管理人严格遵守相关法律法规，坚持一切从规范运作、防范风险、保护南方新兴消费增长分级股票 2014年年度报告
第 12 页 共 53 页
基金持有人利益出发，依照公司内部控制的整体要求，继续致力于内控机制的完善，加强内部风
险的控制与防范，确保各项法规和管理制度的落实，保证基金合同得到严格履行。
本报告期内，本基金管理人开展了基金管理公司内控自查、基金从业人员证券投资行为自查
等多项内控自查工作, 制定或修订了关联交易管理、员工证券投资管理等内部制度，进一步完善
了公司的内控体系；对公司投研交易、市场销售、后台运营等业务开展了定期或专项稽核，检查
业务开展的合规性和制度执行的有效性；采取事前防范、事中控制和事后监督等三阶段工作，加
强对日常投资运作的管理和监控，督促投研交易业务的合规开展；针对新出台的法律法规和监管
要求，积极组织了多项法律法规、职业道德培训以及合规考试，不断提高从业人员的合规素质和
职业道德修养；全面参与新产品设计、新业务拓展工作；严格审查基金宣传推介材料，及时检查
基金销售业务的合法合规情况；完成各项信息披露工作，保证所披露信息的真实性、准确性和完
整性；监督客户投诉处理，重视媒体监督和投资者关系管理。
本基金管理人承诺将坚持诚实信用、勤勉尽责的原则管理和运用基金资产，顺应“放松管制、
加强监管”的监管形势，积极健全内部管理制度，不断提高内部监察稽核工作的科学性和有效性，
努力防范各种风险，切实保护基金资产的安全与利益。
4.7 管理人对报告期内基金估值程序等事项的说明
根据中国证监会相关规定和基金合同约定，本基金管理人应严格按照新准则、中国证监会相
关规定和基金合同关于估值的约定，对基金所持有的投资品种进行估值。本基金托管人根据法律
法规要求履行估值及净值计算的复核责任。会计师事务所在估值调整导致基金资产净值的变化在
0.25%以上时对所采用的相关估值模型、假设及参数的适当性发表审核意见并出具报告。定价服务
机构按照商业合同约定提供定价服务。其中，本基金管理人为了确保估值工作的合规开展，建立
了负责估值工作决策和执行的专门机构，组成人员包括副总经理、权益投资总监、数量化投资部
总监、风险管理部总监及基金会计负责人等。其中，超过三分之二以上的人员具有 10 年以上的基
金从业经验，且具有风控、合规、会计方面的专业经验。基金经理可参与估值原则和方法的讨论，
但不参与估值价格的最终决策。本报告期内，参与估值流程各方之间无重大利益冲突。
4.8 管理人对报告期内基金利润分配情况的说明
在存续期内，本基金（包括南方消费基础份额、南方消费收益份额、南方消费进取份额）不
进行收益分配。
4.9 报告期内管理人对本基金持有人数或基金资产净值预警情形的说明
无。 南方新兴消费增长分级股票 2014年年度报告
第 13 页 共 53 页
§5 托管人报告
5.1 报告期内本基金托管人遵规守信情况声明
本报告期内，本基金托管人在对南方新兴消费增长分级股票型证券投资基金的托管过程中，
严格遵守《证券投资基金法》及其他法律法规和基金合同的有关规定，不存在任何损害基金份额
持有人利益的行为，完全尽职尽责地履行了基金托管人应尽的义务。
5.2 托管人对报告期内本基金投资运作遵规守信、净值计算、利润分配等情况的说明
本报告期内，南方新兴消费增长分级股票型证券投资基金的管理人——南方基金管理有限公
司在南方新兴消费增长分级股票型证券投资基金的投资运作、基金资产净值计算、基金份额申购
赎回价格计算、基金费用开支等问题上，不存在任何损害基金份额持有人利益的行为，在各重要
方面的运作严格按照基金合同的规定进行。本报告期内，南方新兴消费增长分级股票型证券投资
基金未进行利润分配。
5.3 托管人对本年度报告中财务信息等内容的真实、准确和完整发表意见
本托管人依法对南方基金管理有限公司编制和披露的南方新兴消费增长分级股票型证券投资
基金 2014 年年度报告中财务指标、净值表现、利润分配情况、财务会计报告、投资组合报告等内
容进行了核查，以上内容真实、准确和完整。
§6 审计报告
6.1 审计报告基本信息
财务报表是否经过审计 是
审计意见类型 标准无保留意见
审计报告编号 普华永道中天审字(2015)第 20372 号
6.2 审计报告的基本内容
审计报告标题 审计报告
审计报告收件人 南方新兴消费增长分级股票型证券投资基金全体基金份额持有
人：
引言段 我们审计了后附的 南方新兴消费增长分级股票型证券投资基
金 (以下简称“ 南方新兴消费增长基金 ”)的财务报表，包括
2014 年 12 月 31 日的资产负债表、2014 年 1 月 1 日至 2014 年
12月31日止期间的利润表和所有者权益(基金净值)变动表以及
财务报表附注。
管理层对财务报表的责任段 编制和公允列报财务报表是 南方新兴消费增长基金的基金管南方新兴消费增长分级股票 2014年年度报告
第 14 页 共 53 页
理人 南方基金管理有限公司 管理层的责任。这种责任包括：
(1)按照企业会计准则和中国证券监督管理委员会(以下简称
“中国证监会”)发布的有关规定及允许的基金行业实务操作
编制财务报表，并使其实现公允反映；
(2)设计、执行和维护必要的内部控制，以使财务报表不存在由
于舞弊或错误导致的重大错报。
注册会计师的责任段 我们的责任是在执行审计工作的基础上对财务报表发表审计意
见。我们按照中国注册会计师审计准则的规定执行了审计工作。
中国注册会计师审计准则要求我们遵守中国注册会计师职业道
德守则，计划和执行审计工作以对财务报表是否不存在重大错
报获取合理保证。
审计工作涉及实施审计程序，以获取有关财务报表金额和披露
的审计证据。选择的审计程序取决于注册会计师的判断，包括
对由于舞弊或错误导致的财务报表重大错报风险的评估。在进
行风险评估时，注册会计师考虑与财务报表编制和公允列报相
关的内部控制，以设计恰当的审计程序，但目的并非对内部控
制的有效性发表意见。审计工作还包括评价管理层选用会计政
策的恰当性和作出会计估计的合理性，以及评价财务报表的总
体列报。
我们相信，我们获取的审计证据是充分、适当的，为发表审计
意见提供了基础。
审计意见段 我们认为，上述 南方新兴消费增长基金的财务报表在所有重大
方面按照企业会计准则和在财务报表附注中所列示的中国证监
会发布的有关规定及允许的基金行业实务操作编制，公允反映
了 南方新兴消费增长基金
2014年12月31日的财务状况以及
2014 年度 的经营成果和基金净值变动情况。
注册会计师的姓名 汪 棣
陈 熹
会计师事务所的名称 普华永道中天会计师事务所(特殊普通合伙)
会计师事务所的地址 中国 ? 上海市
审计报告日期 2015年 3月24 日
§7 年度财务报表
7.1 资产负债表
会计主体：南方新兴消费增长分级股票型证券投资基金
报告截止日： 2014 年12 月31 日
单位：人民币元 南方新兴消费增长分级股票 2014年年度报告
第 15 页 共 53 页
资 产 附注号
本期末
2014 年12月 31 日
上年度末
2013 年12月 31 日
资 产：
银行存款 7.4.7.1 21,293,139.86 22,654,753.25
结算备付金
315,906.50 160,707.91
存出保证金
53,044.17 111,787.83
交易性金融资产 7.4.7.2 110,627,014.20 120,994,002.37
其中：股票投资
110,627,014.20 120,530,682.37
基金投资
- -
债券投资
- 463,320.00
资产支持证券投资
- -
贵金属投资
- -
衍生金融资产 7.4.7.3 - -
买入返售金融资产 7.4.7.4 - -
应收证券清算款
- 2,218,313.18
应收利息 7.4.7.5 4,850.71 5,344.84
应收股利
- -
应收申购款
695.09 67,858.65
递延所得税资产
- -
其他资产 7.4.7.6 - -
资产总计
132,294,650.53 146,212,768.03
负债和所有者权益 附注号
本期末
2014 年12月 31 日
上年度末
2013 年12月 31 日
负 债：
短期借款
- -
交易性金融负债
- -
衍生金融负债 7.4.7.3 - -
卖出回购金融资产款
- -
应付证券清算款
1,664,088.56 -
应付赎回款
210,325.30 441,099.49
应付管理人报酬
147,296.49 188,255.57
应付托管费
24,549.41 31,375.92
应付销售服务费
- -
应付交易费用 7.4.7.7 248,357.78 100,146.32
应交税费
- -
应付利息
- -
应付利润
- -
递延所得税负债
- -
其他负债 7.4.7.8 255,305.03 156,237.41
负债合计
2,549,922.57 917,114.71
所有者权益：
实收基金 7.4.7.9 104,850,158.29 130,980,850.02
未分配利润 7.4.7.10 24,894,569.67 14,314,803.30
所有者权益合计
129,744,727.96 145,295,653.32 南方新兴消费增长分级股票 2014年年度报告
第 16 页 共 53 页
负债和所有者权益总计
132,294,650.53 146,212,768.03
注：报告截止日 2014 年12月 31 日，南方新兴消费基础份额净值 1.170元，南方消费收益份额净
值 1.048 元，南方消费进取份额净值 1.292 元；基金份额总额 110,922,376.44 份，其中南方新兴
消费增长基础份额 73,200,452.44 份，南方消费收益份额 18,860,962.00 份，南方消费进取份额
18,860,962.00 份。
7.2 利润表
会计主体：南方新兴消费增长分级股票型证券投资基金
本报告期： 2014 年 1月1 日至2014 年 12 月 31 日
单位：人民币元
项 目 附注号
本期
2014 年 1 月 1 日至
2014 年12月 31 日
上年度可比期间
2013 年 1 月 1 日至
2013 年12月 31 日
一、收入
12,453,134.88 53,911,297.08
1.利息收入
119,541.66 356,559.46
其中：存款利息收入 7.4.7.11 116,776.86 274,289.86
债券利息收入
2,764.80 302.99
资产支持证券利息收入
- -
买入返售金融资产收入
- 81,966.61
其他利息收入
- -
2.投资收益（损失以“-”填列）
9,492,898.85 58,186,294.10
其中：股票投资收益 7.4.7.12 7,818,349.51 55,024,992.57
基金投资收益
- -
债券投资收益 7.4.7.13 235,698.61 -
资产支持证券投资收益 7.4.7.13.1 - -
贵金属投资收益 7.4.7.14 - -
衍生工具收益 7.4.7.15 - -
股利收益 7.4.7.16 1,438,850.73 3,161,301.53
3.公允价值变动收益 （损失以 “-”
号填列）
7.4.7.17 2,776,046.21 -4,968,857.63
4.汇兑收益（损失以“-”号填列）
- -
5.其他收入（损失以“-”号填列） 7.4.7.18 64,648.16 337,301.15
减：二、费用
3,253,572.57 7,014,744.87
1．管理人报酬 7.4.10.2.1 1,702,220.38 3,979,230.37
2．托管费 7.4.10.2.2 283,703.49 663,205.10
3．销售服务费 7.4.10.2.3 - -
4．交易费用 7.4.7.19 815,056.70 1,924,627.40
5．利息支出
- -
其中：卖出回购金融资产支出
- -
6．其他费用 7.4.7.20 452,592.00 447,682.00 南方新兴消费增长分级股票 2014年年度报告
第 17 页 共 53 页
三、利润总额（亏损总额以“-”
号填列）
9,199,562.31 46,896,552.21
减：所得税费用
- -
四、净利润（净亏损以“-”号填
列）
9,199,562.31 46,896,552.21
7.3 所有者权益（基金净值）变动表
会计主体：南方新兴消费增长分级股票型证券投资基金
本报告期：2014 年1 月1日至 2014 年12月 31 日
单位：人民币元
项目
本期
2014 年 1 月 1 日至 2014 年 12 月 31 日
实收基金 未分配利润 所有者权益合计
一、期初所有者权益（基
金净值）
130,980,850.02 14,314,803.30 145,295,653.32
二、本期经营活动产生的
基金净值变动数（本期利
润）
- 9,199,562.31 9,199,562.31
三、本期基金份额交易产
生的基金净值变动数
（净值减少以 “-” 号填列）
-26,130,691.73 1,380,204.06 -24,750,487.67
其中：1.基金申购款 58,748,812.55 10,905,278.21 69,654,090.76
2.基金赎回款 -84,879,504.28 -9,525,074.15 -94,404,578.43
四、本期向基金份额持有
人分配利润产生的基金净
值变动（净值减少以“-”
号填列）
- - -
五、期末所有者权益（基
金净值）
104,850,158.29 24,894,569.67 129,744,727.96
项目
上年度可比期间
2013 年 1 月 1 日至 2013 年 12 月 31 日
实收基金 未分配利润 所有者权益合计
一、期初所有者权益（基
金净值）
431,370,575.13 -23,620,860.89 407,749,714.24
二、本期经营活动产生的
基金净值变动数（本期利
润）
- 46,896,552.21 46,896,552.21 南方新兴消费增长分级股票 2014年年度报告
第 18 页 共 53 页
三、本期基金份额交易产
生的基金净值变动数
（净值减少以 “-” 号填列）
-300,389,725.11 -8,960,888.02 -309,350,613.13
其中：1.基金申购款 12,978,424.62 386,462.27 13,364,886.89
2.基金赎回款 -313,368,149.73 -9,347,350.29 -322,715,500.02
四、本期向基金份额持有
人分配利润产生的基金净
值变动（净值减少以“-”
号填列）
- - -
五、期末所有者权益（基
金净值）
130,980,850.02 14,314,803.30 145,295,653.32
报表附注为财务报表的组成部分。
本报告 7.1 至 7.4 财务报表由下列负责人签署：
______杨小松______
______徐超______
____徐超____
基金管理人负责人
主管会计工作负责人
会计机构负责人
7.4 报表附注
7.4.1 基金基本情况
南方新兴消费增长分级股票型证券投资基金(以下简称“本基金”)经中国证券监督管理委员
会(以下简称“中国证监会”)证监许可[2011]1279 号《关于核准南方新兴消费增长分级股票型证
券投资基金募集的批复》核准，由南方基金管理有限公司依照《中华人民共和国证券投资基金法》
和《南方新兴消费增长分级股票型证券投资基金合同》负责公开募集。本基金为契约型开放式基
金，存续期限不定，首次设立募集不包括认购资金利息共募集 1,929,268,676.92 元，业经普华永
道中天会计师事务所有限公司普华永道中天验字(2012)第 046 号验资报告予以验证。经向中国证
监会备案， 《南方新兴消费增长分级股票型证券投资基金基金合同》 于 2012 年 3月 13 日正式生效，
基金合同生效日的基金份额总额为 1,929,828,737.62 份基金份额，其中认购资金利息折合
560,060.70 份基金份额。本基金的基金管理人为南方基金管理有限公司，基金托管人为中国工商
银行股份有限公司。
根据《南方新兴消费增长分级股票型证券投资基金合同》的相关规定，本基金的基金份额包
括南方新兴消费增长分级股票型证券投资基金之基础份额(以下简称“消费基础份额”)、南方新
兴消费增长分级股票型证券投资基金之收益份额(以下简称“消费收益份额”)及南方新兴消费增
长分级股票型证券投资基金之进取份额(以下简称“消费进取份额”)。本基金每份消费进取份额
与每份消费收益份额构成一对份额组合，该份额组合的份额净值之和等于 2 份消费基础份额的份
额净值之和。消费基础份额可按照 1：1 的比例分拆为消费收益份额和消费进取份额，消费收益份南方新兴消费增长分级股票 2014年年度报告
第 19 页 共 53 页
额和消费进取份额也可以按照上述比例合并为南方消费基础份额，消费收益份额和消费进取份额
的数量保持 1：1 的比例不变。消费收益份额的约定年收益率为一年期银行定期存款利率(税
后)+3.2%，消费收益份额的份额净值每日按该约定年收益率逐日计算，消费进取份额的份额净值
按 2 份消费基础份额净值减去消费收益份额净值计算。在任一运作周年到期时，进行份额折算：
将消费基础份额、消费收益份额及消费进取份额的基金份额净值折算调整为 1.000 元，同时相应
调整份额数量。如果消费进取份额折算日折算前份额净值大于 1.000 元，则消费收益份额及消费
进取份额的数量在折算前后均保持不变，因折算新增的份额将全部折算成场内的消费基础份额。
如果消费进取份额折算日折算前的基金份额净值小于或等于 1.000 元，则消费进取份额持有人持
有的消费进取份额的数量按照消费进取份额的折算比例相应缩减。为保持消费收益份额和消费进
取份额的数量比率 1：1不变，消费收益份额的折算比例与消费进取份额的折算比例相同，消费收
益份额持有人持有的消费收益份额的数量同比例相应缩减，超出份额数将全部折算成场内的消费
基础份额。如果某个工作日消费进取份额的份额净值小于或等于 0.200 元，则基金管理人确定该
日后的第二个工作日为提前折算日。
基金合同生效后，消费基础份额只可以进行场外和场内申购、赎回，但不上市交易。消费收
益份额和消费进取份额只可在深圳证券交易所上市交易，但不单独进行申购和赎回。经深圳证券
交易所(以下简称“深交所”)深证上[2012]90 号文核准，消费收益份额与消费进取份额于 2012
年 4 月25 日在深交所挂牌交易。
根据《中华人民共和国证券投资基金法》和《南方新兴消费增长分级股票型证券投资基金合
同》的有关规定，本基金投资范围为 A 股股票(包括中小板、创业板及其他经中国证监会核准上市
的股票)、债券、货币市场工具、权证、股指期货及中国证监会允许投资的其他金融工具。本基金
股票投资占基金资产的比例范围为 80%-95%，其中投资于新兴消费主题相关的股票合计不低于股
票资产的 90%，除股票以外的其他资产投资占基金资产的比例为 5%-20%，权证投资占基金资产净
值的比例为 0-3%，现金及到期日在一年以内的政府债券不低于基金资产净值的 5%。本基金的业绩
比较基准为：中证内地消费主题指数×80%+上证国债指数×20%。
本财务报表由本基金的基金管理人南方基金管理有限公司于 2015 年3月 24 日批准报出。
7.4.2 会计报表的编制基础
本基金的财务报表按照财政部于 2006 年2 月15日颁布的《企业会计准则－基本准则》和 38
项具体会计准则、其后颁布的企业会计准则应用指南、企业会计准则解释以及其他相关规定(以下
合称“企业会计准则”)、中国证监会颁布的《证券投资基金信息披露 XBRL模板第 3 号<年度报告
和半年度报告>》 、中国证券投资基金业协会颁布的《证券投资基金会计核算业务指引》 、 《 南方新南方新兴消费增长分级股票 2014年年度报告
第 20 页 共 53 页
兴消费增长分级股票型证券投资基金 基金合同》 和在财务报表附注 7.4.4 所列示的中国证监会发
布的有关规定及允许的基金行业实务操作编制。
7.4.3 遵循企业会计准则及其他有关规定的声明
本基金 2014 年度 财务报表符合企业会计准则的要求，真实、完整地反映了本基金 2014 年
12月 31 日的财务状况以及 2014 年度的经营成果和基金净值变动情况等有关信息。
7.4.4 重要会计政策和会计估计
7.4.4.1 会计年度
本基金会计年度为公历 1 月1 日起至 12 月 31 日止。
7.4.4.2 记账本位币
本基金的记账本位币为人民币。
7.4.4.3 金融资产和金融负债的分类
(1)金融资产的分类
金融资产于初始确认时分类为：以公允价值计量且其变动计入当期损益的金融资产、应收款
项、可供出售金融资产及持有至到期投资。金融资产的分类取决于本基金对金融资产的持有意图
和持有能力。本基金现无金融资产分类为可供出售金融资产及持有至到期投资。
本基金目前以交易目的持有的股票投资、债券投资和衍生工具(主要为权证投资)分类为以公
允价值计量且其变动计入当期损益的金融资产。除衍生工具所产生的金融资产在资产负债表中以
衍生金融资产列示外，以公允价值计量且其公允价值变动计入损益的金融资产在资产负债表中以
交易性金融资产列示。
本基金持有的其他金融资产分类为应收款项，包括银行存款和其他各类应收款项等。应收款
项是指在活跃市场中没有报价、回收金额固定或可确定的非衍生金融资产。
(2)金融负债的分类
金融负债于初始确认时分类为：以公允价值计量且其变动计入当期损益的金融负债及其他金
融负债。本基金目前暂无金融负债分类为以公允价值计量且其变动计入当期损益的金融负债。本
基金持有的其他金融负债包括其他各类应付款项等。
7.4.4.4 金融资产和金融负债的初始确认、后续计量和终止确认
金融资产或金融负债于本基金成为金融工具合同的一方时， 按公允价值在资产负债表内确认。
以公允价值计量且其变动计入当期损益的金融资产，取得时发生的相关交易费用计入当期损益；南方新兴消费增长分级股票 2014年年度报告
第 21 页 共 53 页
对于支付的价款中包含的债券起息日或上次除息日至购买日止的利息，单独确认为应收项目。应
收款项和其他金融负债的相关交易费用计入初始确认金额。
对于以公允价值计量且其变动计入当期损益的金融资产，按照公允价值进行后续计量；对于
应收款项和其他金融负债采用实际利率法，以摊余成本进行后续计量。
金融资产满足下列条件之一的，予以终止确认：(1) 收取该金融资产现金流量的合同权利终
止；(2) 该金融资产已转移，且本基金将金融资产所有权上几乎所有的风险和报酬转移给转入方；
或者(3) 该金融资产已转移，虽然本基金既没有转移也没有保留金融资产所有权上几乎所有的风
险和报酬，但是放弃了对该金融资产控制。
金融资产终止确认时，其账面价值与收到的对价的差额，计入当期损益。
当金融负债的现时义务全部或部分已经解除时，终止确认该金融负债或义务已解除的部分。
终止确认部分的账面价值与支付的对价之间的差额，计入当期损益。
7.4.4.5 金融资产和金融负债的估值原则
本基金持有的股票投资、债券投资和衍生工具(主要为权证投资)按如下原则确定公允价值并
进行估值：
(1)存在活跃市场的金融工具按其估值日的市场交易价格确定公允价值；估值日无交易，但最
近交易日后经济环境未发生重大变化且证券发行机构未发生影响证券价格的重大事件的，按最近
交易日的市场交易价格确定公允价值。
(2)存在活跃市场的金融工具，如估值日无交易且最近交易日后经济环境发生了重大变化，参
考类似投资品种的现行市价及重大变化等因素，调整最近交易市价以确定公允价值。
(3)当金融工具不存在活跃市场， 采用市场参与者普遍认同且被以往市场实际交易价格验证具
有可靠性的估值技术确定公允价值。估值技术包括参考熟悉情况并自愿交易的各方最近进行的市
场交易中使用的价格、参照实质上相同的其他金融工具的当前公允价值、现金流量折现法和期权
定价模型等。采用估值技术时，尽可能最大程度使用市场参数，减少使用与本基金特定相关的参
数。
7.4.4.6 金融资产和金融负债的抵销
本基金持有的资产和承担的负债基本为金融资产和金融负债。当本基金 1) 具有抵销已确认
金额的法定权利且该种法定权利现在是可执行的；且 2) 交易双方准备按净额结算时，金融资产
与金融负债按抵销后的净额在资产负债表中列示。 南方新兴消费增长分级股票 2014年年度报告
第 22 页 共 53 页
7.4.4.7 实收基金
实收基金为对外发行基金份额所募集的总金额在扣除损益平准金分摊部分后的余额，按基础
份额为衡量基准。由于基金份额定期折算引起的实收基金基础份额的变动于基金份额折算日根据
基金合同约定的折算方法计算认列。由于申购、赎回以及配对转换引起的实收基金基础份额的变
动分别于基金申购确认日、基金赎回确认日及基金配对转换确认日认列。
7.4.4.8 损益平准金
损益平准金包括已实现平准金和未实现平准金。已实现平准金指在申购或赎回基金份额时，
申购或赎回款项中包含的按累计未分配的已实现损益占基金净值比例计算的金额。未实现平准金
指在申购或赎回基金份额时，申购或赎回款项中包含的按累计未实现损益占基金净值比例计算的
金额。损益平准金于基金申购确认日或基金赎回确认日认列，并于期末全额转入未分配利润/(累
计亏损)。
7.4.4.9 收入/(损失)的确认和计量
股票投资在持有期间应取得的现金股利扣除由上市公司代扣代缴的个人所得税后的净额确认
为投资收益。债券投资在持有期间应取得的按票面利率或者发行价计算的利息扣除在适用情况下
由债券发行企业代扣代缴的个人所得税后的净额确认为利息收入。
以公允价值计量且其变动计入当期损益的金融资产在持有期间的公允价值变动确认为公允价
值变动损益；于处置时，其处置价格与初始确认金额之间的差额确认为投资收益，其中包括从公
允价值变动损益结转的公允价值累计变动额。
应收款项在持有期间确认的利息收入按实际利率法计算，实际利率法与直线法差异较小的则
按直线法计算。
7.4.4.10 费用的确认和计量
本基金的管理人报酬和托管费在费用涵盖期间按基金合同约定的费率和计算方法逐日确认。
其他金融负债在持有期间确认的利息支出按实际利率法计算，实际利率法与直线法差异较小
的则按直线法计算。
7.4.4.11 基金的收益分配政策
根据 《南方新兴消费增长分级股票型证券投资基金合同》 的有关规定， 在存续期内， 本基金(包
括消费基础份额、消费收益份额、消费进取份额)不进行收益分配。 南方新兴消费增长分级股票 2014年年度报告
第 23 页 共 53 页
7.4.4.12 分部报告
本基金以内部组织结构、管理要求、内部报告制度为依据确定经营分部，以经营分部为基础
确定报告分部并披露分部信息。经营分部是指本基金内同时满足下列条件的组成部分：(1) 该组
成部分能够在日常活动中产生收入、发生费用；(2) 本基金的基金管理人能够定期评价该组成部
分的经营成果，以决定向其配置资源、评价其业绩；(3) 本基金能够取得该组成部分的财务状况、
经营成果和现金流量等有关会计信息。如果两个或多个经营分部具有相似的经济特征，并且满足
一定条件的，则合并为一个经营分部。
本基金目前以一个单一的经营分部运作，不需要披露分部信息。
7.4.4.13 其他重要的会计政策和会计估计
根据本基金的估值原则和中国证监会允许的基金行业估值实务操作，本基金确定以下类别股
票投资的公允价值时采用的估值方法及其关键假设如下：
对于证券交易所上市的股票，若出现重大事项停牌等情况，本基金根据中国证监会公告
[2008]38 号《关于进一步规范证券投资基金估值业务的指导意见》 ，根据具体情况采用《关于发
布中基协(AMAC)基金行业股票估值指数的通知》提供的指数收益法等估值技术进行估值。
7.4.5 会计政策和会计估计变更以及差错更正的说明
7.4.5.1 会计政策变更的说明
财政部于2014年颁布 《企业会计准则第39号——公允价值计量》 、 《企业会计准则第40号——
合营安排》 、 《企业会计准则第 41 号——在其他主体中权益的披露》和修订后的《企业会计准则第
2 号——长期股权投资》 、 《企业会计准则第 9 号——职工薪酬》 、 《企业会计准则第 30 号——财务
报表列报》 、 《企业会计准则第 33 号——合并财务报表》以及《企业会计准则第 37 号——金融工
具列报》 ，要求除《企业会计准则第 37 号——金融工具列报》自 2014 年度财务报表起施行外，其
他准则自 2014 年7 月1 日起施行。上述准则对本基金本报告期无重大影响。
7.4.5.2 会计估计变更的说明
本基金本报告期未发生会计估计变更。
7.4.5.3 差错更正的说明
本基金在本报告期间无须说明的会计差错更正。
7.4.6 税项
根据财政部、国家税务总局财税[2002]128 号《关于开放式证券投资基金有关税收问题的通南方新兴消费增长分级股票 2014年年度报告
第 24 页 共 53 页
知》 、财税[2008]1 号《关于企业所得税若干优惠政策的通知》 、财税[2012]85 号《关于实施上市
公司股息红利差别化个人所得税政策有关问题的通知》及其他相关财税法规和实务操作，主要税
项列示如下：
(1)以发行基金方式募集资金不属于营业税征收范围，不征收营业税。基金买卖股票、债券的
差价收入不予征收营业税。
(2)对基金从证券市场中取得的收入，包括买卖股票、债券的差价收入，股权的股息、红利收
入，债券的利息收入及其他收入，暂不征收企业所得税。
(3)对基金取得的企业债券利息收入，应由发行债券的企业在向基金支付利息时代扣代缴 20%
的个人所得税。对基金从上市公司取得的股息红利所得，持股期限在 1 个月以内(含 1 个月)的，
其股息红利所得全额计入应纳税所得额；持股期限在 1 个月以上至 1 年(含 1 年)的，暂减按 50%
计入应纳税所得额；持股期限超过 1 年的，暂减按 25%计入应纳税所得额。对基金持有的上市公
司限售股，解禁后取得的股息、红利收入，按照上述规定计算纳税，持股时间自解禁日起计算；
解禁前取得的股息、红利收入继续暂减按 50%计入应纳税所得额。上述所得统一适用 20%的税率计
征个人所得税。
(4)基金卖出股票按 0.1%的税率缴纳股票交易印花税，买入股票不征收股票交易印花税。
7.4.7 重要财务报表项目的说明
7.4.7.1 银行存款
单位：人民币元
项目
本期末
2014 年 12 月 31 日
上年度末
2013 年 12 月 31 日
活期存款 21,293,139.86 22,654,753.25
定期存款 - -
其中：存款期限 1-3 个月 - -
其他存款 - -
合计： 21,293,139.86 22,654,753.25
7.4.7.2 交易性金融资产
单位：人民币元
项目
本期末
2014 年 12 月 31 日
成本 公允价值 公允价值变动
股票 103,617,262.07 110,627,014.20 7,009,752.13 南方新兴消费增长分级股票 2014年年度报告
第 25 页 共 53 页
贵金属投资-金交所
黄金合约
- - -
债券
交易所市场 - - -
银行间市场 - - -
合计 - - -
资产支持证券 - - -
基金 - - -
其他 - - -
合计 103,617,262.07 110,627,014.20 7,009,752.13
项目
上年度末
2013 年 12 月 31 日
成本 公允价值 公允价值变动
股票 116,328,296.45 120,530,682.37 4,202,385.92
贵金属投资-金交所
黄金合约
- - -
债券
交易所市场 432,000.00 463,320.00 31,320.00
银行间市场 - - -
合计 432,000.00 463,320.00 31,320.00
资产支持证券 - - -
基金 - - -
其他 - - -
合计 116,760,296.45 120,994,002.37 4,233,705.92
7.4.7.3 衍生金融资产/负债
注：无。
7.4.7.4 买入返售金融资产
注：无。
7.4.7.5 应收利息
单位：人民币元
项目
本期末
2014 年 12月 31 日
上年度末
2013 年 12 月 31 日
应收活期存款利息 4,684.81 4,919.15
应收定期存款利息 - -
应收其他存款利息 - -
应收结算备付金利息 142.10 72.40
应收债券利息 - 302.99
应收买入返售证券利息 - -
应收申购款利息 - -
应收黄金合约拆借孳息 - - 南方新兴消费增长分级股票 2014年年度报告
第 26 页 共 53 页
其他 23.80 50.30
合计 4,850.71 5,344.84
7.4.7.6 其他资产
注：无。
7.4.7.7 应付交易费用
单位：人民币元
项目
本期末
2014 年 12 月 31 日
上年度末
2013 年 12 月 31 日
交易所市场应付交易费用 248,357.78 100,146.32
银行间市场应付交易费用 - -
合计 248,357.78 100,146.32
7.4.7.8 其他负债
单位：人民币元
项目
本期末
2014 年 12 月 31 日
上年度末
2013 年 12 月 31 日
应付赎回费 305.03 1,237.41
预提费用 255,000.00 155,000.00
合计 255,305.03 156,237.41
7.4.7.9 实收基金
金额单位：人民币元
项目
本期
2014 年 1月1 日至2014 年 12 月 31 日
基金份额（份） 账面金额
上年度末 125,738,077.95 130,980,850.02
本期申购 1,757,153.94 1,830,548.20
本期赎回(以"-"号填列) -16,272,978.74 -16,951,039.05
2014 年 3 月 13 日定期份额折算
调整前 111,222,253.15 115,860,359.17
2014 年 3 月 13 日定期份额折算
调整 11,344,668.03 -
本期申购 60,216,921.43 56,918,264.35
本期赎回(以"-"号填列) -71,861,466.17 -67,928,465.23
本期末 110,922,376.44 104,850,158.29
注： 南方新兴消费增长分级股票 2014年年度报告
第 27 页 共 53 页
1. 申购含配对转入份额；赎回含配对转出份额。
2. 根据《南方新兴消费增长分级股票型证券投资基金基金合同》和《关于南方新兴消费增长分级
股票型证券投资基金到期份额折算结果及恢复交易的公告》的有关规定，本基金于 2014 年 3 月
13 日进行到期份额折算，消费基础份额、消费收益份额和消费进取份额的份额折算比例分别为
1.102、1.062 和 1.142。为保持南方消费收益份额和南方消费进取份额的份额数比率 1：1 不变，
消费收益份额净值和消费进取份额净值超出 1.000 元的部分折算成场内的消费基础份额。折算后
的消费基础份额、消费收益份额和消费进取份额净值均调整为 1.000 元。场外的消费基础份额经
折算后的份额数采用四舍五入的方式保留到小数点后两位，由此产生的误差计入基金财产；场内
的消费基础份额、消费收益份额和消费进取份额经折算后的份额数取整计算(最小单位为 1 份)，
舍去部分计入基金财产。
7.4.7.10 未分配利润
单位：人民币元
项目 已实现部分 未实现部分 未分配利润合计
上年度末 19,762,271.44 -5,447,468.14 14,314,803.30
本期利润 6,423,516.10 2,776,046.21 9,199,562.31
本期基金份额交易
产生的变动数 -1,138,359.16 2,518,563.22 1,380,204.06
其中：基金申购款 10,443,888.35 461,389.86 10,905,278.21
基金赎回款 -11,582,247.51 2,057,173.36 -9,525,074.15
本期已分配利润 - - -
本期末 25,047,428.38 -152,858.71 24,894,569.67
7.4.7.11 存款利息收入
单位：人民币元
项目
本期
2014年1月1日至2014年12月
31 日
上年度可比期间
2013年1月1日至2013年12月31
日
活期存款利息收入 113,160.32 263,592.50
定期存款利息收入 - -
其他存款利息收入 - -
结算备付金利息收入 2,532.30 7,411.07
其他 1,084.24 3,286.29
合计 116,776.86 274,289.86
南方新兴消费增长分级股票 2014年年度报告
第 28 页 共 53 页
7.4.7.12 股票投资收益
7.4.7.12.1 股票投资收益——买卖股票差价收入
单位：人民币元
项目
本期
2014 年 1月1 日至2014
年 12 月 31 日
上年度可比期间
2013年1月1日至2013
年 12 月 31 日
卖出股票成交总额 276,746,470.21 739,476,407.27
减：卖出股票成本总额 268,928,120.70 684,451,414.70
买卖股票差价收入 7,818,349.51 55,024,992.57
7.4.7.13 债券投资收益
7.4.7.13.1 债券投资收益——买卖债券差价收入
单位：人民币元
项目
本期
2014年1月1日至2014
年12月31日
上年度可比期间
2013年1月1日至2013年
12月31日
卖出债券 （债转股及债券到期兑付）
成交总额
668,001.60
-
减：卖出债券（债转股及债券到期
兑付）成本总额
432,000.00
-
减：应收利息总额 302.99 -
买卖债券差价收入 235,698.61 -
7.4.7.14 衍生工具收益
无。
7.4.7.15 股利收益
单位：人民币元
项目
本期
2014年1月1日至2014年12
月 31 日
上年度可比期间
2013 年 1 月1 日至2013 年 12 月
31 日
股票投资产生的股利收益 1,438,850.73 3,161,301.53
基金投资产生的股利收益 - -
合计 1,438,850.73 3,161,301.53
7.4.7.16 公允价值变动收益
单位：人民币元
项目 本期 上年度可比期间 南方新兴消费增长分级股票 2014年年度报告
第 29 页 共 53 页
2014 年1月1日至2014
年 12 月 31 日
2013 年 1月1 日至2013 年
12月 31 日
1.交易性金融资产 2,776,046.21 -4,968,857.63
——股票投资 2,807,366.21 -5,000,177.63
——债券投资 -31,320.00 31,320.00
——资产支持证券投资 - -
——贵金属投资 - -
——其他 - -
2.衍生工具 - -
——权证投资 - -
3.其他 - -
合计 2,776,046.21 -4,968,857.63
7.4.7.17 其他收入
单位：人民币元
项目
本期
2014年1月1日至2014年12
月 31 日
上年度可比期间
2013年1月1日至2013年12月31
日
基金赎回费收入 64,648.16 309,913.54
证管费退回 - 27,387.61
合计 64,648.16 337,301.15
注：本基金的场外赎回费率按持有期间递减，场外赎回费率不高于 0.5%，场内赎回费率为赎回金
额的 0.5%，赎回费总额的 25%归入基金资产。
7.4.7.18 交易费用
单位：人民币元
项目
本期
2014 年 1月1 日至2014 年12
月 31 日
上年度可比期间
2013 年1月1日至2013年12月
31 日
交易所市场交易费用
815,056.70 1,924,627.40
银行间市场交易费用
- -
合计
815,056.70 1,924,627.40
7.4.7.19 其他费用
单位：人民币元
项目
本期
2014 年 1月1 日至2014 年
12月 31 日
上年度可比期间
2013 年 1月1 日至2013 年12
月 31 日
审计费用 55,000.00 55,000.00
信息披露费 300,000.00 295,000.00 南方新兴消费增长分级股票 2014年年度报告
第 30 页 共 53 页
其他 400.00 400.00
上市年费 60,000.00 60,000.00
银行费用 592.00 1,282.00
帐户维护费 36,600.00 36,000.00
合计 452,592.00 447,682.00
7.4.7.20 分部报告
7.4.8 或有事项、资产负债表日后事项的说明
7.4.8.1 或有事项
截至资产负债表日，本基金并无须作披露的或有事项。
7.4.8.2 资产负债表日后事项
根据南方基金管理有限公司于 2015 年 3 月 10 日发布的《关于南方新兴消费增长分级股票型
证券投资基金办理到期份额折算业务的公告》 ， 本基金于2015年3月13日办理基金份额折算业务。
份额折算的对象为折算周期到期日(即 2015 年 3 月 13 日)登记在册的南方消费基础份额、南方消
费收益份额以及南方消费进取份额。
7.4.9 关联方关系
关联方名称 与本基金的关系
南方基金管理有限公司(“南方基金”) 基金管理人、基金销售机构
中国工商银行股份有限公司("中国工商银行“) 基金托管人、基金销售机构
华泰证券股份有限公司(“华泰证券”) 基金管理人的股东、基金销售机构
兴业证券股份有限公司 基金管理人的股东、基金销售机构
厦门国际信托有限公司 基金管理人的股东
深圳市投资控股有限公司 基金管理人的股东
南方资本管理有限公司 基金管理人的子公司
南方东英资产管理有限公司 基金管理人的子公司
注：下述关联交易均在正常业务范围内按一般商业条款订立。
7.4.10 本报告期及上年度可比期间的关联方交易
7.4.10.1 通过关联方交易单元进行的交易
7.4.10.1.1 股票交易
金额单位：人民币元
关联方名称
本期
2014年 1月1 日至2014 年 12 月 31 日
上年度可比期间
2013年1月1日至2013年12月31日
成交金额
占当期股票
成交总额的
比例
成交金额
占当期股票
成交总额的比
例 南方新兴消费增长分级股票 2014年年度报告
第 31 页 共 53 页
华泰证券 96,042,058.61 18.02% 184,980,513.77 15.80%
7.4.10.1.2 权证交易
注：无。
7.4.10.1.3 应支付关联方的佣金
金额单位：人民币元
关联方名称
本期
2014年1月1日至2014年12月31日
当期
佣金
占当期佣金
总量的比例
期末应付佣金余额
占期末应付佣
金总额的比例
华泰证券 84,988.18 17.80% 39,107.91 15.75%
关联方名称
上年度可比期间
2013年1月1日至2013年12月31日
当期
佣金
占当期佣金
总量的比例
期末应付佣金余额
占期末应付佣
金总额的比例
华泰证券 163,689.12 15.56% 434.59 0.43%
注：1. 上述佣金参考市场价格经本基金的基金管理人与对方协商确定，以扣除由中国证券登记结
算有限责任公司收取的证管费和经手费的净额列示。权证交易不计佣金。
2. 该类佣金协议的服务范围还包括佣金收取方为本基金提供的证券投资研究成果和市场信息服
务等。
7.4.10.2 关联方报酬
7.4.10.2.1 基金管理费
单位：人民币元
项目
本期
2014 年 1月1 日至2014 年12
月 31 日
上年度可比期间
2013年1月1日至2013年12月31
日
当期发生的基金应支付
的管理费
1,702,220.38 3,979,230.37
其中： 支付销售机构的客
户维护费
332,839.58 836,079.37
注：支付基金管理人 南方基金 的管理人报酬按前一日基金资产净值 1.50%的年费率计提，逐日
累计至每月月底，按月支付。其计算公式为：
日管理人报酬＝前一日基金资产净值 X 1.50% / 当年天数。
7.4.10.2.2 基金托管费
单位：人民币元 南方新兴消费增长分级股票 2014年年度报告
第 32 页 共 53 页
项目
本期
2014 年1 月1 日至2014年12
月 31 日
上年度可比期间
2013年1月1日至2013年12月31
日
当期发生的基金应支付的
托管费
283,703.49 663,205.10
注：支付基金托管人 中国工商银行 的托管费按前一日基金资产净值 0.25%的年费率计提，逐日
累计至每月月底，按月支付。其计算公式为：
日托管费＝前一日基金资产净值 X 0.25% / 当年天数。
7.4.10.3 与关联方进行银行间同业市场的债券(含回购)交易
注：本基金本报告期内无与关联方进行的银行间同业市场的债券(含回购)交易。
7.4.10.4 各关联方投资本基金的情况
7.4.10.4.1 报告期内基金管理人运用固有资金投资本基金的情况
份额单位：份
项目
本期
2014年1月1日至2014
年 12 月 31 日
上年度可比期间
2013年1月1日至2013
年 12 月 31 日
报告期初持有的基金份额
- -
报告期间申购/买入总份额
16,848,357.20 -
报告期间因拆分变动份额
- -
减：报告期间赎回/卖出总份额
- -
报告期末持有的基金份额
16,848,357.20 -
报告期末持有的基金份额占基金总份额比例
15.19% -
注：基金管理人南方基金在本年度申购本基金的交易委托华泰证券办理，适用费率为每笔
1,000.00 元。
7.4.10.4.2 报告期末除基金管理人之外的其他关联方投资本基金的情况
注：本基金本报告期内无除基金管理人之外的其他关联方投资本基金的情况。
7.4.10.5 由关联方保管的银行存款余额及当期产生的利息收入
单位：人民币元
关联方
名称
本期
2014 年 1月1 日至2014 年 12 月 31
日
上年度可比期间
2013 年 1月1 日至2013 年 12 月 31 日
期末余额 当期利息收入 期末余额 当期利息收入 南方新兴消费增长分级股票 2014年年度报告
第 33 页 共 53 页
中国工商银行 21,293,139.86 113,160.32 22,654,753.25 263,592.50
注：本基金的银行存款由基金托管人 中国工商银行保管，按银行同业利率计息。
7.4.10.6 本基金在承销期内参与关联方承销证券的情况
无。
7.4.10.7 其他关联交易事项的说明
无。
7.4.11 利润分配情况
无。
7.4.12 期末（ 2014 年 12月 31 日 ）本基金持有的流通受限证券
7.4.12.1 因认购新发/增发证券而于期末持有的流通受限证券
无。
7.4.12.2 期末持有的暂时停牌等流通受限股票
金额单位：人民币元
股票
代码
股票名称 停牌日期
停牌原
因
期末
估值单
价
复牌日期
复牌
开盘单价
数量（股）
期末
成本总额
期末估值总
额
备注
300063 天龙集团
2014年12
月1日
重大资产
重组
17.75 未知 未知 95,800 925,824.63 1,700,450.00 -
300071 华谊嘉信
2014年12
月29日
重大事项 16.40 2015年1 月30 日 16.00 15 203.79 246.00 -
注： 本基金截至 2014 年 12 月31 日止持有以上因公布的重大事项可能产生重大影响而被暂时停牌
的股票，该类股票将在所公布事项的重大影响消除后，经交易所批准复牌。
7.4.12.3 期末债券正回购交易中作为抵押的债券
无。
7.4.13 金融工具风险及管理
7.4.13.1 风险管理政策和组织架构
本基金为股票型基金，主要投资于新兴消费增长主题股票，属于较高预期风险和预期收益的
证券投资基金品种，其预期风险和收益水平高于混合型基金、债券基金及货币市场基金。本基金
在日常经营活动中面临的与这些金融工具相关的风险主要包括信用风险、 流动性风险及市场风险。
本基金的基金管理人从事风险管理的主要目标是争取将以上风险控制在限定的范围之内，使本基南方新兴消费增长分级股票 2014年年度报告
第 34 页 共 53 页
金在风险和收益之间取得最佳的平衡以实现“风险和收益相匹配”的风险收益目标。
本基金的基金管理人奉行全面风险管理体系的建设，建立了以风险控制委员会为核心的、由
督察长、风险控制委员会、监察稽核部、风险管理部和相关业务部门构成的四级风险管理架构体
系。本基金的基金管理人在董事会下设立风险管理委员会，负责制定风险管理的宏观政策，审议
通过风险控制的总体措施等；在管理层层面设立风险控制委员会，讨论和制定公司日常经营过程
中风险防范和控制措施；在业务操作层面风险管理职责主要由监察稽核部和风险管理部负责，协
调并与各部门合作完成运作风险管理以及进行投资风险分析与绩效评估，督察长负责组织指导监
察稽核工作。
本基金的基金管理人对于金融工具的风险管理方法主要是通过定性分析和定量分析的方法去
估测各种风险产生的可能损失。从定性分析的角度出发，判断风险损失的严重程度和出现同类风
险损失的频度。而从定量分析的角度出发，根据本基金的投资目标，结合基金资产所运用金融工
具特征通过特定的风险量化指标、模型，日常的量化报告，确定风险损失的限度和相应置信程度，
及时可靠地对各种风险进行监督、检查和评估，并通过相应决策，将风险控制在可承受的范围内。
7.4.13.2 信用风险
信用风险是指基金在交易过程中因交易对手未履行合约责任，或者基金所投资证券之发行人
出现违约、拒绝支付到期本息等情况，导致基金资产损失和收益变化的风险。
本基金的基金管理人在交易前对交易对手的资信状况进行了充分的评估。本基金的银行存款
存放在本基金的托管行中国工商银行；因而与银行存款相关的信用风险不重大。本基金在交易所
进行的交易均以中国证券登记结算有限责任公司为交易对手完成证券交收和款项清算，违约风险
可能性很小；在银行间同业市场进行交易前均对交易对手进行信用评估并对证券交割方式进行限
制以控制相应的信用风险。
本基金的基金管理人建立了信用风险管理流程，通过对投资品种信用等级评估来控制证券发
行人的信用风险，且通过分散化投资以分散信用风险。
于 2014 年 12 月 31 日，本基金未持有除国债、央行票据和政策性金融债以外的债券
(2013
年 12 月 31 日：本基金持有的除国债、央行票据和政策性金融债以外的债券占基金资产净值的比
例为 0.32%)。
7.4.13.3 流动性风险
流动性风险是指基金在履行与金融负债有关的义务时遇到资金短缺的风险。本基金的流动性
风险一方面来自于基金份额持有人可随时要求赎回其持有的新兴消费基础份额，另一方面来自于南方新兴消费增长分级股票 2014年年度报告
第 35 页 共 53 页
投资品种所处的交易市场不活跃而带来的变现困难或因投资集中而无法在市场出现剧烈波动的情
况下以合理的价格变现。
针对兑付赎回资金的流动性风险，本基金的基金管理人每日对本基金的申购赎回情况进行严
密监控并预测流动性需求，保持基金投资组合中的可用现金头寸与之相匹配。本基金的基金管理
人在基金合同中设计了巨额赎回条款，约定在非常情况下赎回申请的处理方式，控制因开放申购
赎回模式带来的流动性风险，有效保障基金持有人利益。
针对投资品种变现的流动性风险，本基金的基金管理人通过独立的风险管理部门设定流动性
比例要求，对流动性指标进行持续的监测和分析，包括组合持仓集中度指标、组合在短时间内变
现能力的综合指标、组合中变现能力较差的投资品种比例以及流通受限制的投资品种比例等。本
基金投资于一家公司发行的股票市值不超过基金资产净值的 10%，且本基金与由本基金的基金管
理人管理的其他基金共同持有一家公司发行的证券不得超过该证券的 10%。本基金所持有的证券
均在证券交易所上市， 因此除附注 7.4.12 中列示的部分基金资产流通暂时受限制不能自由转让的
情况外，其余均能根据本基金的基金管理人的投资意图，以合理的价格适时变现。此外，本基金
可通过卖出回购金融资产方式借入短期资金应对流动性需求，其上限一般不超过基金持有的债券
投资的公允价值。
于 2014 年 12 月31 日， 本基金所承担的全部金融负债的合约约定到期日均为一个月以内且不
计息，可赎回基金份额净值(所有者权益)无固定到期日且不计息，因此账面余额即为未折现的合
约到期现金流量。
7.4.13.4 市场风险
市场风险是指基金所持金融工具的公允价值或未来现金流量因所处市场各类价格因素的变动
而发生波动的风险，包括利率风险、外汇风险和其他价格风险。
7.4.13.4.1 利率风险
利率风险是指金融工具的公允价值或现金流量受市场利率变动而发生波动的风险。利率敏感
性金融工具均面临由于市场利率上升而导致公允价值下降的风险，其中浮动利率类金融工具还面
临每个付息期间结束根据市场利率重新定价时对于未来现金流影响的风险。
本基金的基金管理人定期对本基金面临的利率敏感性缺口进行监控，并通过调整投资组合的
久期等方法对上述利率风险进行管理。
本基金持有及承担的大部分金融资产和金融负债不计息，因此本基金的收入及经营活动的现
金流量在很大程度上独立于市场利率变化。本基金持有的利率敏感性资产主要为银行存款、结算南方新兴消费增长分级股票 2014年年度报告
第 36 页 共 53 页
备付金、存出保证金及债券投资等。
7.4.13.4.1.1 利率风险敞口
单位：人民币元
本期末
2014 年 12 月31
日
1 年以内 1-5 年 5 年以上 不计息 合计
资产
银行存款 21,293,139.86 - - - 21,293,139.86
结算备付金 315,906.50 - - - 315,906.50
存出保证金 53,044.17 - - - 53,044.17
交易性金融资产 - - - 110,627,014.20 110,627,014.20
应收利息 - - - 4,850.71 4,850.71
应收申购款 198.07 - - 497.02 695.09
资产总计 21,662,288.60 - - 110,632,361.93 132,294,650.53
负债
应付证券清算款 - - - 1,664,088.56 1,664,088.56
应付赎回款 - - - 210,325.30 210,325.30
应付管理人报酬 - - - 147,296.49 147,296.49
应付托管费 - - - 24,549.41 24,549.41
应付交易费用 - - - 248,357.78 248,357.78
其他负债 - - - 255,305.03 255,305.03
负债总计 - - - 2,549,922.57 2,549,922.57
利率敏感度缺口 21,662,288.60 - - 108,082,439.36 129,744,727.96
上年度末
2013 年 12 月31
日
1 年以内 1-5 年 5 年以上 不计息 合计
资产
银行存款 22,654,753.25 - - - 22,654,753.25
结算备付金 160,707.91 - - - 160,707.91
存出保证金 111,787.83 - - - 111,787.83
交易性金融资产 - - 463,320.00 120,530,682.37 120,994,002.37
应收证券清算款 - - - 2,218,313.18 2,218,313.18
应收利息 - - - 5,344.84 5,344.84
应收申购款 33,631.05 - - 34,227.60 67,858.65
其他资产 - - - - -
资产总计 22,960,880.04 - 463,320.00 122,788,567.99 146,212,768.03
负债
应付赎回款 - - - 441,099.49 441,099.49
应付管理人报酬 - - - 188,255.57 188,255.57
应付托管费 - - - 31,375.92 31,375.92
应付交易费用 - - - 100,146.32 100,146.32 南方新兴消费增长分级股票 2014年年度报告
第 37 页 共 53 页
其他负债 - - - 156,237.41 156,237.41
负债总计 - - - 917,114.71 917,114.71
利率敏感度缺口 22,960,880.04 - 463,320.00 121,871,453.28 145,295,653.32
注：表中所示为本基金资产及负债的账面价值，并按照合约规定的利率重新定价日或到期日孰早
者予以分类。
7.4.13.4.1.2 利率风险的敏感性分析
注：于 2014 年 12 月 31 日，本基金未持有交易性债券投资 (2013 年 12 月 31 日：本基金持有的
交易性债券投资占基金资产净值的比例为 0.32%)，因此市场利率的变动对于本基金资产净值无重
大影响(2013年 12 月 31 日：同)。
7.4.13.4.2 外汇风险
外汇风险是指金融工具的公允价值或未来现金流量因外汇汇率变动而发生波动的风险。本基
金的所有资产及负债以人民币计价，因此无重大外汇风险。
7.4.13.4.3 其他价格风险
其他价格风险是指基金所持金融工具的公允价值或未来现金流量因除市场利率和外汇汇率以
外的市场价格因素变动而发生波动的风险。本基金主要投资于证券交易所上市或银行间同业市场
交易的股票和债券，所面临的其他价格风险来源于单个证券发行主体自身经营情况或特殊事项的
影响，也可能来源于证券市场整体波动的影响。
本基金的基金管理人在构建和管理投资组合的过程中，通过对宏观经济情况及政策的分析，
结合证券市场运行情况，做出资产配置及组合构建的决定；通过对单个证券的定性分析及定量分
析，选择符合基金合同约定范围的投资品种进行投资。本基金的基金管理人定期结合宏观及微观
环境的变化，对投资策略、资产配置、投资组合进行修正，来主动应对可能发生的市场价格风险。
本基金通过投资组合的分散化降低其他价格风险。本基金股票投资占基金资产的比例为
80%-95%，其中投资于新兴消费主题相关的股票合计不低于股票资产的 90%；除股票以外的其他资
产投资占基金资产的比例为 5%-20%，权证投资占基金资产净值的比例为 0-3%，现金及到期日在一
年以内的政府债券不低于基金资产净值的 5%。此外，本基金的基金管理人每日对本基金所持有的
证券价格实施监控，定期运用多种定量方法对基金进行风险度量，包括 VaR(Value at Risk)指标
等来测试本基金面临的潜在价格风险，及时可靠地对风险进行跟踪和控制。
7.4.13.4.3.1 其他价格风险敞口
金额单位：人民币元
项目 本期末 上年度末 南方新兴消费增长分级股票 2014年年度报告
第 38 页 共 53 页
2014 年 12 月 31 日 2013 年 12 月 31 日
公允价值
占基金
资产净
值比例
（%）
公允价值
占基金资
产净值比
例（%）
交易性金融资产-股票投资 110,627,014.20 85.27 120,530,682.37 82.96
交易性金融资产－基金投资 - - - -
交易性金融资产－债券投资 - - - -
衍生金融资产－权证投资 - - - -
其他 - - - -
合计 110,627,014.20 85.27 120,530,682.37 82.96
7.4.13.4.3.2 其他价格风险的敏感性分析
假设 除沪深 300指数以外的其他市场变量保持不变
分析
相关风险变量的变动
对资产负债表日基金资产净值的
影响金额（单位：人民币万元）
本期末 （ 2014 年12 月
31 日 ）
上年度末（ 2013 年12 月
31 日 ）
1.沪深300指数上升5% 增加约 324 增加约 501
2.沪深300指数下降5% 减少约 324 减少约 501
7.4.14 有助于理解和分析会计报表需要说明的其他事项
(1)公允价值
(a)金融工具公允价值计量的方法
公允价值计量结果所属的层次，由对公允价值计量整体而言具有重要意义的输入值所属的最
低层次决定：
第一层次：相同资产或负债在活跃市场上未经调整的报价。
第二层次：除第一层次输入值外相关资产或负债直接或间接可观察的输入值。
第三层次：相关资产或负债的不可观察输入值。
(b)持续的以公允价值计量的金融工具
(i)各层次金融工具公允价值
于 2014 年 12 月31 日， 本基金持有的以公允价值计量且其变动计入当期损益的金融资产中属
于第一层次的余额为 108,926,318.20 元，属于第二层次的余额为 1,700,696.00 元，无属于第三
层次的余额(2013 年 12 月 31 日：第一层次 115,204,204.18 元，第二层次 5,789,798.19 元，无
第三层次)。 南方新兴消费增长分级股票 2014年年度报告
第 39 页 共 53 页
(ii)公允价值所属层次间的重大变动
对于证券交易所上市的股票和债券，若出现重大事项停牌、交易不活跃(包括涨跌停时的交易
不活跃)、或属于非公开发行等情况，本基金不会于停牌日至交易恢复活跃日期间、交易不活跃期
间及限售期间将相关股票和债券的公允价值列入第一层次；并根据估值调整中采用的不可观察输
入值对于公允价值的影响程度，确定相关股票和债券公允价值应属第二层次还是第三层次。
(iii)第三层次公允价值余额和本期变动金额
无。
(c)非持续的以公允价值计量的金融工具
于 2014 年 12 月 31 日，本基金未持有非持续的以公允价值计量的金融资产(2013 年 12 月 31
日：同)。
(d)不以公允价值计量的金融工具
不以公允价值计量的金融资产和负债主要包括应收款项和其他金融负债，其账面价值与公允
价值相差很小。
(2)除公允价值外，截至资产负债表日本基金无需要说明的其他重要事项。
§8 投资组合报告
8.1 期末基金资产组合情况
金额单位：人民币元
序号 项目 金额 占基金总资产的比例
（%）
1 权益投资 110,627,014.20 83.62
其中：股票 110,627,014.20 83.62
2 固定收益投资 - -
其中：债券 - -
资产支持证券 - -
3 贵金属投资 - -
4 金融衍生品投资 - -
5 买入返售金融资产 - -
其中：买断式回购的买入返售金融资产 - -
6 银行存款和结算备付金合计 21,609,046.36 16.33
7 其他各项资产 58,589.97 0.04
8 合计 132,294,650.53 100.00
南方新兴消费增长分级股票 2014年年度报告
第 40 页 共 53 页
8.2 期末按行业分类的股票投资组合
金额单位：人民币元
代码 行业类别 公允价值 占基金资产净值比例（％）
A
农、林、牧、渔业 - -
B
采矿业 - -
C
制造业 74,288,896.81 57.26
D
电力、热力、燃气及水生产和供
应业
- -
E
建筑业 - -
F
批发和零售业 10,726,352.14 8.27
G
交通运输、仓储和邮政业 - -
H
住宿和餐饮业 - -
I
信息传输、软件和信息技术服务
业
4,128,143.00 3.18
J
金融业 3,436,660.00 2.65
K
房地产业 - -
L
租赁和商务服务业 3,216,822.00 2.48
M
科学研究和技术服务业 - -
N
水利、环境和公共设施管理业 6,169,127.25 4.75
O
居民服务、修理和其他服务业 - -
P
教育 - -
Q
卫生和社会工作 - -
R
文化、体育和娱乐业 8,661,013.00 6.68
S
综合 - -
合计 110,627,014.20 85.27
8.3 期末按公允价值占基金资产净值比例大小排序的所有股票投资明细
金额单位：人民币元
序号 股票代码 股票名称 数量（股） 公允价值
占基金资产净值
比例（％）
1 000069 华侨城Ａ 747,773 6,169,127.25 4.75
2 000651 格力电器 165,850 6,156,352.00 4.74
3 002304 洋河股份 66,490 5,256,034.50 4.05
4 600466 迪康药业 564,300 4,728,834.00 3.64 南方新兴消费增长分级股票 2014年年度报告
第 41 页 共 53 页
5 000333 美的集团 141,500 3,882,760.00 2.99
6 300291 华录百纳 115,500 3,505,425.00 2.70
7 603001 奥康国际 194,430 3,472,519.80 2.68
8 601318 中国平安 46,000 3,436,660.00 2.65
9 600195 中牧股份 211,532 3,352,782.20 2.58
10 000100 TCL 集团 873,500 3,319,300.00 2.56
11 300058 蓝色光标 152,300 3,216,576.00 2.48
12 300251 光线传媒 132,700 3,137,028.00 2.42
13 000848 承德露露 132,625 2,916,423.75 2.25
14 600066 宇通客车 130,436 2,912,635.88 2.24
15 000026 飞亚达Ａ 264,014 2,745,745.60 2.12
16 600469 风神股份 222,900 2,728,296.00 2.10
17 600887 伊利股份 93,400 2,674,042.00 2.06
18 600522 中天科技 173,495 2,670,088.05 2.06
19 600741 华域汽车 172,400 2,668,752.00 2.06
20 000895 双汇发展 84,500 2,665,975.00 2.05
21 300017 网宿科技 54,400 2,622,080.00 2.02
22 600085 同仁堂 116,325 2,609,169.75 2.01
23 600576 万好万家 146,900 2,400,346.00 1.85
24 600211 西藏药业 58,099 2,176,388.54 1.68
25 600660 福耀玻璃 176,338 2,140,743.32 1.65
26 601098 中南传媒 121,600 2,018,560.00 1.56
27 000625 长安汽车 122,066 2,005,544.38 1.55
28 002007 华兰生物 58,849 1,959,671.70 1.51
29 002185 华天科技 146,300 1,827,287.00 1.41
30 002462 嘉事堂 68,200 1,820,940.00 1.40
31 000063 中兴通讯 100,000 1,806,000.00 1.39
32 002465 海格通信 89,553 1,730,163.96 1.33
33 300063 天龙集团 95,800 1,700,450.00 1.31
34 600998 九州通 87,600 1,582,932.00 1.22
35 600104 上汽集团 71,600 1,537,252.00 1.18
36 002261 拓维信息 89,700 1,506,063.00 1.16
37 600872 中炬高新 143,000 1,484,340.00 1.14
38 600485 信威集团 32,800 1,421,880.00 1.10
39 601238 广汽集团 144,400 1,253,392.00 0.97
40 000581 威孚高科 41,052 1,101,425.16 0.85
41 000799 酒鬼酒 60,500 886,930.00 0.68
42 000423 东阿阿胶 22,337 832,723.36 0.64
43 300153 科泰电源 33,200 443,220.00 0.34 南方新兴消费增长分级股票 2014年年度报告
第 42 页 共 53 页
44 002364 中恒电气 6,300 102,879.00 0.08
45 300397 天和防务 500 41,030.00 0.03
46 300071 华谊嘉信 15 246.00 0.00
8.4 报告期内股票投资组合的重大变动
8.4.1
累计买入金额超出期初基金资产净值 2%或前 20名的股票明细
金额单位：人民币元
序号 股票代码 股票名称 本期累计买入金额
占期初基金资产净值
比例（％）
1 601318 中国平安 7,426,070.74 5.11
2 000651 格力电器 6,120,697.50 4.21
3 000069 华侨城Ａ 5,273,624.37 3.63
4 000333 美的集团 5,087,707.57 3.50
5 300070 碧水源 4,892,885.74 3.37
6 601166 兴业银行 4,832,421.00 3.33
7 002304 洋河股份 4,687,847.71 3.23
8 600469 风神股份 4,619,421.54 3.18
9 600466 迪康药业 3,972,397.98 2.73
10 600535 天士力 3,864,602.01 2.66
11 300058 蓝色光标 3,842,334.09 2.64
12 300291 华录百纳 3,765,937.02 2.59
13 002465 海格通信 3,547,374.20 2.44
14 603001 奥康国际 3,373,931.20 2.32
15 601699 潞安环能 3,327,237.00 2.29
16 300251 光线传媒 3,262,379.39 2.25
17 600312 平高电气 2,999,729.00 2.06
18 600835 上海机电 2,999,093.92 2.06
19 002296 辉煌科技 2,998,245.60 2.06
20 600884 杉杉股份 2,998,225.00 2.06
21 600703 三安光电 2,997,803.83 2.06
22 600872 中炬高新 2,997,410.27 2.06
23 002242 九阳股份 2,997,277.00 2.06
24 000063 中兴通讯 2,995,580.89 2.06
25 000826 桑德环境 2,995,411.77 2.06
26 600436 片仔癀 2,993,540.99 2.06 南方新兴消费增长分级股票 2014年年度报告
第 43 页 共 53 页
27 000848 承德露露 2,992,451.48 2.06
28 600741 华域汽车 2,969,367.14 2.04
29 600000 浦发银行 2,950,214.00 2.03
30 000026 飞亚达Ａ 2,914,371.84 2.01
注：买入包括二级市场上主动的买入、新股、配股、债转股、换股及行权等获得的股票，买入金
额按成交金额（成交单价乘以成交数量）填列，不考虑相关交易费用。
8.4.2
累计卖出金额超出期初基金资产净值 2%或前 20名的股票明细
金额单位：人民币元
序号 股票代码 股票名称 本期累计卖出金额
占期初基金资产净值
比例（％）
1 000069 华侨城Ａ 8,888,344.33 6.12
2 600887 伊利股份 7,343,455.20 5.05
3 600686 金龙汽车 6,787,085.74 4.67
4 000895 双汇发展 6,438,788.37 4.43
5 601166 兴业银行 6,391,125.30 4.40
6 601318 中国平安 5,265,014.00 3.62
7 300070 碧水源 4,903,570.28 3.37
8 002570 贝因美 4,364,532.69 3.00
9 600479 千金药业 4,211,782.01 2.90
10 000888 峨眉山Ａ 4,074,597.04 2.80
11 601699 潞安环能 3,863,328.64 2.66
12 600351 亚宝药业 3,786,530.93 2.61
13 000063 中兴通讯 3,775,520.39 2.60
14 600519 贵州茅台 3,719,979.21 2.56
15 300332 天壕节能 3,474,866.71 2.39
16 000998 隆平高科 3,451,299.86 2.38
17 600535 天士力 3,382,168.12 2.33
18 000716 黑芝麻 3,291,573.36 2.27
19 000876 新希望 3,244,659.31 2.23
20 002296 辉煌科技 3,240,763.00 2.23
21 300063 天龙集团 3,073,711.76 2.12
22 600030 中信证券 3,073,493.46 2.12
23 600312 平高电气 2,997,890.11 2.06
24 600703 三安光电 2,989,640.85 2.06
25 000623 吉林敖东 2,983,874.74 2.05
26 600000 浦发银行 2,971,557.60 2.05
27 600884 杉杉股份 2,923,888.00 2.01 南方新兴消费增长分级股票 2014年年度报告
第 44 页 共 53 页
注：卖出包括二级市场上主动的卖出、换股、要约收购、发行人回购及行权等减少的股票，卖出
金额按成交金额（成交单价乘以成交数量）填列，不考虑相关交易费用。
8.4.3 买入股票的成本总额及卖出股票的收入总额
单位：人民币元
买入股票成本（成交）总额 256,217,086.32
卖出股票收入（成交）总额 276,746,470.21
注：买入股票成本、卖出股票收入均按买卖成交金额（成交单价乘以成交数量）填列，不考虑相
关交易费用。
8.5 期末按债券品种分类的债券投资组合
注：本基金本报告期末未持有债券。
8.6 期末按公允价值占基金资产净值比例大小排序的前五名债券投资明细
注：本基金本报告期末未持有债券。
8.7 期末按公允价值占基金资产净值比例大小排序的所有资产支持证券投资明细
注：本基金本报告期末未持有资产支持证券。
8.8 报告期末按公允价值占基金资产净值比例大小排序的前五名贵金属投资明细
注：本基金本报告期末未持有贵金属。
8.9 期末按公允价值占基金资产净值比例大小排序的前五名权证投资明细
注：本基金本报告期末未持有权证。
8.10 报告期末本基金投资的股指期货交易情况说明
8.10.1 报告期末本基金投资的股指期货持仓和损益明细
注：本基金本报告期内未投资股指期货。
8.10.2 本基金投资股指期货的投资政策
本基金在进行股指期货投资时，将根据风险管理原则，以套期保值为主要目的，采用流动性
好、交易活跃的期货合约，通过对证券市场和期货市场运行趋势的研究，结合股指期货的定价模
型寻求其合理的估值水平，与现货资产进行匹配，通过多头或空头套期保值等策略进行套期保值
操作。
基金管理人将充分考虑股指期货的收益性、流动性及风险性特征，运用股指期货对冲系统性
风险、对冲特殊情况下的流动性风险，如大额申购赎回等；利用金融衍生品的杠杆作用，以达到南方新兴消费增长分级股票 2014年年度报告
第 45 页 共 53 页
降低投资组合的整体风险的目的。
8.11 报告期末本基金投资的国债期货交易情况说明
注：本基金本报告期内未投资国债期货。
8.12 投资组合报告附注
8.12.1
本基金投资的前十名证券的发行主体本期没有出现被监管部门立案调查，或在报告编制日前
一年内受到公开谴责、处罚的情形。
8.12.2
本基金投资的前十名股票没有超出基金合同规定的备选股票库。
8.12.3 期末其他各项资产构成
单位：人民币元
序号 名称 金额
1 存出保证金 53,044.17
2 应收证券清算款 -
3 应收股利 -
4 应收利息 4,850.71
5 应收申购款 695.09
6 其他应收款 -
7 待摊费用 -
8 其他 -
9 合计 58,589.97
8.12.4 期末持有的处于转股期的可转换债券明细
注：本基金本报告期内未投资可转换债券。
8.12.5 期末前十名股票中存在流通受限情况的说明
注：本基金本报告期末前十名股票中不存在流通受限情况。
§9 基金份额持有人信息
9.1 期末基金份额持有人户数及持有人结构
份额单位：份
份额级别
持有人
户数
户均持有的
基金份额
持有人结构
机构投资者 个人投资者 南方新兴消费增长分级股票 2014年年度报告
第 46 页 共 53 页
(户)
持有份额
占总份额
比例
持有份额
占总份
额比例
南方新兴消费增
长分级股票
3,673 19,929.34 17,469,797.96
23.87%
55,730,654.48 76.13%
南方消费收益 990 19,051.48 422,589.00 2.24% 18,438,373.00 97.76%
南方消费进取 1,204 15,665.25 86,787.00 0.46% 18,774,175.00 99.54%
合计
5,867 18,906.15 17,979,173.96
16.21%
92,943,202.48 83.79%
注：分级基金机构/个人投资者持有份额占总份额比例的计算中，对下属分级基金，比例的分母采
用各自级别的份额，对合计数，比例的分母采用下属分级基金份额的合计数（即期末基金份额总
额） 。户均持有的基金份额的合计数=期末基金份额总额/期末持有人户数合计。
9.2 期末上市基金前十名持有人
南方消费收益
序号
持有人名称 持有份额（份）
占上市总份额
比例
1 程健 2,370,014.00 6.28%
2 林秀芬 1,142,325.00 3.03%
3 蔡朝革 956,085.00 2.53%
4 郑颖捷 526,625.00 1.40%
5 马勇 468,185.00 1.24%
6 王学琴 298,744.00 0.79%
7 李健 269,275.00 0.71%
8 佟桂珠 257,203.00 0.68%
9 北京东方航海电子设备技术开发有
限公司
214,515.00 0.57%
10 陈彦文 206,200.00 0.55%
南方消费进取
序号 持有人名称 持有份额（份） 占上市总份额
比例
1 高凤芹 525,919.00 1.39%
2 王佐杰 513,069.00 1.36%
3 林惠盛 422,591.00 1.12%
4 苏大利 400,000.00 1.06%
5 张月芬 380,000.00 1.01%
6 王兴南 369,568.00 0.98%
7 徐美珍 324,035.00 0.86%
8 吴连焕 303,443.00 0.80%
9 储忠 278,000.00 0.74%
10 何梅娟 229,600.00 0.61% 南方新兴消费增长分级股票 2014年年度报告
第 47 页 共 53 页
9.3 期末基金管理人的从业人员持有本基金的情况
项目
份额级别 持有份额总数（份）
占基金总份额
比例
基金管理人所有从业人员
持有本基金
南方新兴消费增长
分级股票
261,130.38 0.3567%
南方消费收益 - -
南方消费进取 - -
合计
261,130.38 0.2354%
注：分级基金管理人的从业人员持有基金占基金总份额比例的计算中，对下属分级基金，比例的
分母采用各自级别的份额，对合计数，比例的分母采用下属分级基金份额的合计数（即期末基金
份额总额） 。
9.4 期末基金管理人的从业人员持有本开放式基金份额总量区间的情况
注：本公司高级管理人员、基金投资和研究部门负责人未持有本基金份额，本基金基金经理未持
有本基金份额。
§10 开放式基金份额变动
单位：份
项目
南方新兴消费增
长分级股票
南方消费收益
南方消费进取
基金合同生效日（2012 年 3 月 13
日）基金份额总额
1,177,567,468.62 376,130,634.00 376,130,635.00
本报告期期初基金份额总额 94,896,521.95 15,420,778.00 15,420,778.00
本报告期基金总申购份额 61,974,075.37 - -
减:本报告期基金总赎回份额 88,134,444.91 - -
本报告期基金拆分变动份额（份额
减少以"-"填列）
4,464,300.03 3,440,184.00 3,440,184.00
本报告期期末基金份额总额 73,200,452.44 18,860,962.00 18,860,962.00
注：拆分变动份额包括本基金三级份额之间的配对转换份额及定期份额折算。 南方新兴消费增长分级股票 2014年年度报告
第 48 页 共 53 页
§11 重大事件揭示
11.1 基金份额持有人大会决议
本报告期内无基金份额持有人大会决议。
11.2 基金管理人、基金托管人的专门基金托管部门的重大人事变动
本报告期内，本基金的基金管理人没有发生重大人事变动。
因中国工商银行股份有限公司（以下简称“本行” ）工作需要，周月秋同志不再担任本行资
产托管部总经理。在新任资产托管部总经理李勇同志完成证券投资基金行业高级管理人员任职资
格备案手续前，由副总经理王立波同志代为行使本行资产托管部总经理部分业务授权职责。
11.3 涉及基金管理人、基金财产、基金托管业务的诉讼
本报告期内，无涉及基金管理业务、基金财产、基金托管业务的诉讼。
11.4 基金投资策略的改变
本报告期内本基金投资策略未改变。
11.5 为基金进行审计的会计师事务所情况
本报告期内聘请普华永道中天会计师事务所(特殊普通合伙)。本年度支付给普华永道中天会
计师事务所(特殊普通合伙)审计费用 55,000.00 元。该审计机构已提供审计服务的连续年限为 3
年。
11.6 管理人、托管人及其高级管理人员受稽查或处罚等情况
本报告期内，基金管理人、基金托管人及其高级管理人员未受监管部门稽查或处罚。
11.7 基金租用证券公司交易单元的有关情况
11.7.1 基金租用证券公司交易单元进行股票投资及佣金支付情况
金额单位：人民币元
券商名称
交易单元
数量
股票交易 应支付该券商的佣金
备注
成交金额
占当期股票
成交总额的比
例
佣金
占当期佣金
总量的比例
中信证券 2 248,694,402.58 46.66% 221,169.41 46.32% -
华泰证券 1 96,042,058.61 18.02% 84,988.18 17.80% - 南方新兴消费增长分级股票 2014年年度报告
第 49 页 共 53 页
中信建投 1 79,171,331.58 14.86% 72,077.78 15.09% -
东海证券 1 42,515,588.73 7.98% 38,706.24 8.11% -
东方证券 1 39,288,424.02 7.37% 35,767.91 7.49% -
海通证券 1 27,224,396.01 5.11% 24,785.50 5.19% -
红塔证券 1 - - - - -
西南证券 1 - - - - -
注：为节约交易单元资源,我公司在交易所交易系统升级的基础上,对同一银行托管基金进行了席
位整合。
本基金本报告期租用证券公司交易单元情况如下: 专用交易单元的选择标准和程序：根据中国证
监会《关于完善证券投资基金交易席位制度有关问题的通知》 （证监基金字[2007]48 号）的有关
规定，我公司制定了租用证券公司专用交易单元的选择标准和程序。
A：选择标准
(a)公司经营行为规范，财务状况和经营状况良好；
(b)公司具有较强的研究能力,能及时、全面地为基金提供高质量的宏观经济研究、行业研究及市
场走向、个股分析报告和专门研究报告；
(c)公司内部管理规范，能满足基金操作的保密要求；
(d)建立了广泛的信息网络,能及时提供准确的信息资讯服务。
B：选择流程
公司研究部门定期对券商服务质量从以下几方面进行量化评比，并根据评比的结果选择席位：
(a)服务的主动性。主要针对证券公司承接调研课题的态度、协助安排上市公司调研、以及就有关
专题提供研究报告和讲座；
(b)研究报告的质量。主要是指证券公司所提供研究报告是否详实，投资建议是否准确；
(c)资讯提供的及时性及便利性。主要是指证券公司提供资讯的时效性、及时性以及提供资讯的渠
道是否便利、提供的资讯是否充足全面。
11.7.2 基金租用证券公司交易单元进行其他证券投资的情况
金额单位：人民币元
券商名称
债券交易 债券回购交易 权证交易
成交金额
占当期债券
成交总额的比
例
成交金额
占当期债
券回购
成交总额
的比例
成交金额
占当期权证
成交总额的
比例
中信证券 668,001.60 100.00% - - - -
华泰证券 - - - - - - 南方新兴消费增长分级股票 2014年年度报告
第 50 页 共 53 页
中信建投 - - - - - -
东海证券 - - - - - -
东方证券 - - - - - -
海通证券 - - - - - -
红塔证券 - - - - - -
西南证券 - - - - - -
11.8 其他重大事件
序号 公告事项 法定披露方式 法定披露日期
1
·南方基金管理有限公司关于公司高级管
理人员在子公司兼职情况变更的公告
中国证券报、
上海证券报、
证券时报 2014年12月25日
2 ·南方基金管理有限公司增资公告
中国证券报、
上海证券报、
证券时报 2014年11月15日
3
·南方基金关于旗下部分基金参加中国工
商银行基金定投优惠活动的公告
中国证券报、
上海证券报、
证券时报 2014年12月31日
4
·南方基金关于旗下部分基金参加邮储银
行个人网上银行和手机银行基金申购费率
优惠活动的公告
中国证券报、
上海证券报、
证券时报 2014年12月31日
5
·关于南方新兴消费增长分级股票型证券
投资基金变更基金经理的公告
中国证券报、
上海证券报、
证券时报 2014年12月20日
6
·南方基金关于旗下部分基金增加宏信证
券为代销机构及开通定投和转换业务的公
告
中国证券报、
上海证券报、
证券时报 2014年11月28日
7
·南方基金关于旗下部分基金增加太平洋
证券为代销机构及开通定投和转换业务的
公告
中国证券报、
上海证券报、
证券时报 2014 年 11 月 3 日 南方新兴消费增长分级股票 2014年年度报告
第 51 页 共 53 页
8
·关于电子直销业务增加通联支付第三方
支付业务的公告
中国证券报、
上海证券报、
证券时报 2014 年 8月28 日
9
·关于公司旗下基金调整停牌股票估值方
法的提示性公告
中国证券报、
上海证券报、
证券时报 2014 年 7月29 日
10
·南方基金关于旗下部分基金增加联合基
金网为代销机构及开通定投业务并参与其
费率优惠活动的公告
中国证券报、
上海证券报、
证券时报 2014 年 6月25 日
11
·南方基金关于开通网上交易机构版业务
的公告
中国证券报、
上海证券报、
证券时报 2014 年 5月23 日
12
·南方基金关于旗下部分基金参加中国工
商银行个人电子银行基金申购费率优惠活
动的公告
中国证券报、
上海证券报、
证券时报 2014 年 4月1 日
13
·南方基金管理有限公司关于开通“网银
在线”基金直销支付业务的公告
中国证券报、
上海证券报、
证券时报 2014 年 3月31 日
14
·南方基金关于开通京东网上交易平台基
金销售业务的通知
中国证券报、
上海证券报、
证券时报 2014 年 3月31 日
15
·关于南方消费收益、消费进取份额定期
折算后次日前收盘价调整的公告
中国证券报、
上海证券报、
证券时报 2014 年 3月17 日
16
·关于南方新兴消费增长分级股票型证券
投资基金定期份额折算结果及恢复交易的
公告
中国证券报、
上海证券报、
证券时报 2014 年 3月17 日
17
·关于南方新兴消费增长分级股票型证券
投资基金定期份额折算期间南方消费收
中国证券报、
上海证券报、 2014 年 3月14 日 南方新兴消费增长分级股票 2014年年度报告
第 52 页 共 53 页
益、消费进取份额停复牌的公告 证券时报
18
·南方基金关于旗下部分基金增加好买基
金为代销机构及开通定投业务并参与其费
率优惠活动的公告
中国证券报、
上海证券报、
证券时报 2014 年 3月13 日
19
·南方新兴消费增长分级股票型证券投资
基金定期份额折算公告
中国证券报、
上海证券报、
证券时报 2014 年 3月10 日
20
·关于南方消费收益、消费进取份额定期
折算后次日前收盘价调整的提示性公告
中国证券报、
上海证券报、
证券时报 2014 年 3月10 日
21
·南方新兴消费增长分级股票型证券投资
基金定期份额折算提示性公告
中国证券报、
上海证券报、
证券时报 2014 年 3月6 日
22
·南方基金关于电子直销平台相关业务调
整费率优惠方案的公告
中国证券报、
上海证券报、
证券时报 2014 年 2月24 日
23
·南方基金关于旗下部分基金增加恒天明
泽为代销机构及开通定投和转换业务并参
与其费率优惠活动的公告
中国证券报、
上海证券报、
证券时报 2014 年 2月24 日
24
·南方基金关于旗下部分基金增加民族证
券为代销机构并开通转换业务的公告
中国证券报、
上海证券报、
证券时报 2014 年 1月27 日
25
·南方基金关于旗下部分基金增加厦门银
行为代销机构及开通定投和转换业务的公
告
中国证券报、
上海证券报、
证券时报 2014 年 1月23 日
26
·南方基金关于旗下部分基金参加同花顺
网上交易基金申购费率优惠活动的公告
中国证券报、
上海证券报、
证券时报 2014 年 1月15 日
27 ·南方基金关于旗下部分基金增加同花顺 中国证券报、 2014 年 1月10 日 南方新兴消费增长分级股票 2014年年度报告
第 53 页 共 53 页
为代销机构及开通定投业务并参与其费率
优惠活动的公告
上海证券报、
证券时报
§12 备查文件目录
12.1 备查文件目录
1、中国证监会批准设立南方新兴消费增长分级股票型证券投资基金的文件。
2、南方新兴消费增长分级股票型证券投资基金基金合同。
3、南方新兴消费增长分级股票型证券投资基金托管协议。
4、中国证监会批准设立南方基金管理有限公司的文件。
5、报告期内在选定报刊上披露的各项公告。
12.2 存放地点
深圳市福田中心区福华一路 6 号免税商务大厦 31-33 楼
12.3 查阅方式
网站：http://www.nffund.com
