农银汇理7 天 理 财 债 券型 证 券 投 资基 金
2014 年 年度 报 告 摘要
2014 年12 月31 日
基金管 理人： 农银汇理基 金管理有限公司
基金托 管人： 中国建设银 行股份有限公司
送出日 期：2015 年3 月25 日
农银汇理 7 天理财债券型证券 投资基金 2014 年年度报告 摘要
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§1 重要提 示及目录
1.1 重 要提 示
基金管理人的 董事会、 董 事保证本报告 所载资料 不 存在虚假记载 、误导性 陈 述或重大遗漏 ，
并对其内容的 真实性、 准 确性和完整性 承担个别 及 连带的法律责 任。本年 度 报告已经三 分之二以
上独立 董事 签字 同意 ，并 由董事 长签 发。
基金托 管人 中国 建设 银行 股份有 限公 司根 据本 基金 合同规 定， 于 2015 年 3 月 20 日 复核 了本
报告中的财务 指标、净 值 表现、利润分 配情况、 财 务会计报告、 投资组合 报 告等内容， 保证复核
内容不 存在 虚假 记载 、误 导性陈 述或 者重 大遗 漏。
基金管 理人 承诺 以诚 实信 用、 勤 勉尽 责的 原则 管理 和运用 基金 资产 ， 但 不保 证基金 一定 盈 利 。
基金的过往业 绩并不代 表 其未来表现。 投资有风 险 ，投资者在作 出投资决 策 前应仔细阅读 本
基金的 招募 说明 书及 其更 新。
本年度 报告 摘要 摘自 年度 报告正 文， 投资 者欲 了解 详细内 容， 应阅 读年 度报 告正文 。
本报告 期 自2014 年1 月1 日起 至12 月 31 日止 。
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§2 基金简 介
2.1 基 金基 本情况
基金名 称 农银汇 理7 天理 财债 券型 证券投 资基 金
基金简 称 农银 7 天理 财债 券
基金主 代码 660016
基金运 作方 式 契约型 开放 式
基金合 同生 效日 2013 年 2 月 5 日
基金管 理人 农银汇 理基 金管 理有 限公 司
基金托 管人 中国建 设银 行股 份有 限公 司
报告期 末基 金份 额总 额 4,524,889,510.89 份
基金合 同存 续期 不定期
下属分 级基 金的 基金 简称 ： 农银 7 天理 财债 券 A 农银 7 天理 财债 券 B
下属分 级基 金的 交易 代码 ： 660016 660116
报告期 末下 属分 级 基 金的 份额总 额 3,399,708,800.44 份 1,125,180,710.45 份
2.2 基 金产 品说明
投资目 标 在严格 控制 风险 和保 持组 合资产 高流 动性 的基 础上 ， 力争 实现 超越 业绩 比
较基准 的投 资收 益。
投资策 略 1 、 久 期 调 整策 略 。 当预 期市 场 利 率 上升 时 ， 通过 增加 持 有 短 期债 券 等方
式降低 组合 久期 ， 以 降低 组合跌 价风 险； 在预 期市 场利率 下降 时， 通过 增
持长期 债券 等方 式提 高组 合久期 ，以 充分 分享 债券 价格上 升的 收益 。
2 、 类 属 选 择策 略 。 基金 管理 人 将 密 切关 注 不 同类 属的 债 券 收 益率 曲 线的
变化趋 势， 分析 各类 品种 的利差 变化 方向 ， 并 在此 基础上 合理 配置 并灵 活
调整不 同类 属债 券在 组合 中的构 成比 例， 增加 预期 利差将 收窄 的债 券品 种
的投资 比例 ，降 低预 期利 差将扩 大的 券种 的投 资比 例。
3 、 信 用 策 略。 基 金 管理 人将 密 切 跟 踪发 行 人 基本 面的 变 化 情 况， 通 过卖
方报告 及实 地调 研等 方式 ， 对于 发行 人的 行业 风险 、 公司 风险 、 现 金流 风
险、 资 产负 债风 险和 其他 风险进 行综 合评 价， 从而 得出信 用债 违约 可能 性
和 理 论 信 用利 差 水 平， 并以 此 为 基 础进 行 债 券定 价。4 、 息 差 放大 策 略。
该 策 略 是 利 用 债 券 回 购 收 益 率 低 于 债 券 收 益 率 的 机 会 通 过 循 环 回 购 以 放
大债券 投资 收益 的投 资策 略。 该 策略 的基 本模 式即 是利用 买入 债券 进行 正
回购， 再利 用回 购融 入资 金购买 收益 率较 高债 券品 种， 如 此循 环至 回购 期
结束卖 出债 券偿 还所 融入 资金。
5 、 衍 生 品 策略 。 若 未来 有以 固 定 收 益品 种 为 基础 性资 产 的 场 内上 市 并交
易的衍 生品 推出 ， 则 基金 管理人 将在 届时 法律 法规 和中国证 监 会规 定的 框
架内， 以风 险管 理为 目标 ， 在充 分考 虑衍 生品 风险 收益及 交易 特征 的基 础
上，严 格风 险控 制流 程， 审慎参 与衍 生品 交易 。
业绩比 较基 准 人民 币 7 天通 知存 款利 率 （税后 ）
风险收 益特 征 本基金 为较 低风 险、 较低 收益的 债券 型基 金产 品， 其风险 收益 水平 高于 货
币市场 基金 ，但 低于 混合 型基金 和股 票型 基金 。 农银汇理 7 天理财债券型证券 投资基金 2014 年年度报告 摘要
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2.3 基 金管 理人和 基金 托管人
项目 基金管 理人 基金托 管人
名称 农银汇 理基 金管 理有 限公 司 中国建 设银 行股 份有 限公 司
信息披 露负 责
人
姓名 翟爱东 田青
联系电 话 021-61095588 010-67595096
电子邮 箱 lijianfeng@abc-ca.com tianqing1.zh@ccb.com
客户服 务电话
021-61095599 010-67595096
传真 021-61095556 010-66275853
注册地 址 上 海 市 浦 东 新 区 世 纪 大 道
1600 号 陆 家 嘴 商 务 广 场 7
层
北京市 西城 区金 融大 街 25 号
办公地 址 上 海 市 浦 东 新 区 世 纪 大 道
1600 号 陆 家 嘴 商 务 广 场 7
层
北京市西城区闹市口大 街 1 号
院 1 号楼
邮政编 码 200122 100033
法定代 表人 刁钦义 王洪章
2.4 信 息披 露方式
本基金 选定 的信 息披 露报 纸名称 中国证 券报 、上 海证 券报 、证券 时报
登载基 金年 度报 告正 文的 管理人 互联 网网 址 http://www.abc-ca.com
基金年 度 报 告备 置地 点 上海市 浦东 新区 世纪 大道 1600 号 陆家
嘴商务 广 场7 层
2.5 其 他相 关资料
项目 名称 办公地 址
会计师 事务 所 德 勤 华 永 会 计 师 事 务 所( 特 殊 普 通
合伙)
上海市 延安 东 路 222 号 外 滩中 心 30
楼
注册登 记机 构 农银汇 理基 金管 理有 限公 司 上海市 浦东 新区 世纪 大 道1600 号陆
家嘴商 务广 场7 层
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§3 主要财 务指标、基金净值 表现及利润分配情 况
3.1 主 要会 计数据 和财 务指标
金额单 位： 人民 币元
3.1.1
期间
数据
和指
标
2014 年
2013 年2 月5 日(基 金合 同生效 日)-2013 年
12 月 31 日
农银7 天理 财债 券 A 农银 7 天理 财债 券B 农银 7 天理 财债 券A 农银 7 天理 财债 券 B
本期
已实
现收
益
127,050,514.47 43,489,482.66 68,269,404.50 35,867,968.63
本期
利润
127,050,514.47 43,489,482.66 68,269,404.50 35,867,968.63
本期
净值
收益
率
4.7534% 5.0048% 3.6892% 3.9148%
3.1.2
期末
数据
和指
标
2014 年末 2013 年末
期末
基金
资产
净值
3,399,708,800.44 1,125,180,710.45 2,299,308,710.02 751,195,429.58
期末
基金
份额
净值
1.0000 1.0000 1.0000 1.0000
3.1.3
累计
期末
指标
2014 年末
2013 年末
累计 8.6179% 9.1156% 3.6892% 3.9148% 农银汇理 7 天理财债券型证券 投资基金 2014 年年度报告 摘要
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注：1 、本 基金 申购 赎回 费 为零；
2、本 基金 收益 分配 按日 结 转份额 ；
3、 本期 已实 现收 益指 基金 本期利 息收 入、 投资 收益 、 其他 收入 （ 不含 公允 价 值变动 收益 ） 扣 除相
关费用后的余 额，本期 利 润为本期已实 现收益加 上 本期公允价值 变动收益 ， 由于货币市 场基金采
用摊余 成本 法核 算， 因此 ，公允 价值 变动 收益 为零 ，本期 已实 现收 益和 本期 利润的 金额 相等 。
4、本 基金 合同 生效 日为 2013 年 2 月 5 日 ，上 年度 实际报 告期 为 2013 年 2 月 5 日至 2013 年 12
月31 日。
3.2 基金 净值 表现
3.2.1 基 金份 额 净值 收益 率 及其 与同 期业绩 比较 基准收 益率 的比较
农银 7 天理 财债 券 A
阶段
份额净值
收益率 ①
份额净值
收益率 标
准差②
业绩比 较
基准收 益
率③
业绩比 较基
准收益 率标
准差④
①－③ ②－④
过去三 个月 1.1240% 0.0030% 0.3450% 0.0000% 0.7790% 0.0030%
过去六 个月 2.2153% 0.0021% 0.6900% 0.0000% 1.5253% 0.0021%
过去一 年 4.7534% 0.0023% 1.3688% 0.0000% 3.3846% 0.0023%
自基金 合同
生效起 至今
8.6179% 0.0023% 2.6063% 0.0000% 6.0116% 0.0023%
农银 7 天理 财债 券 B
阶段
份额净值
收益率 ①
份额净值
收益率 标
准差②
业绩比 较
基准收 益
率③
业绩比 较基
准收益 率标
准差④
①－③ ②－④
过去三 个月 1.1849% 0.0030% 0.3450% 0.0000% 0.8399% 0.0030%
过去六 个月 2.3388% 0.0021% 0.6900% 0.0000% 1.6488% 0.0021%
过去一 年 5.0048% 0.0023% 1.3688% 0.0000% 3.6360% 0.0023%
自基金 合同
生效起 至今
9.1156% 0.0023% 2.6063% 0.0000% 6.5093% 0.0023%
净值
收益
率
-
- 农银汇理 7 天理财债券型证券 投资基金 2014 年年度报告 摘要
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3.2.2 自 基金 合同生 效以 来基金 累计 净值收 益率 变动及 其与 同期业 绩比 较基准 收益 率
变 动的 比较
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本基金主要投 资于具有 良 好流动性 的工 具，包括 现 金、通知存款 、一年以 内 （含一年） 的银行定
期存款 和大 额存 单、 剩余 期限 （ 或回 售期 限） 在 397 天以 内 （ 含 397 天 ） 的 债 券、 资 产支 持证 券、
中期票 据； 期限 在一 年以 内 （含 一年） 的债 券回 购 、 期限 在一 年以 内 （含 一 年） 的 中央 银行 票据、
短期融资券， 及法律法 规 或中国证监会 允许本基 金 投资的其他固 定收益类 金 融工具。本 基金不直
接在二级市场 上买入股 票 、权证等权益 类资产， 也 不参与一级市 场新股申 购 和新股增发 。若法律
法规或监管机 构以后允 许 基金投资于其 他品种， 基 金管理人在履 行适当程 序 后，可以将 其 纳入投
资范围 。 本基 金建 仓期 为 基金 合 同生 效日 （2013 年2 月 5 日 ） 起 六个 月 ， 建 仓 期满时 ， 本基 金各
项投资 比例 已达 到基 金合 同规定 的投 资比 例。 农银汇理 7 天理财债券型证券 投资基金 2014 年年度报告 摘要
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3.2.3
自 基金 合同 生效以 来基 金每 年净值 增长 率及其 与同 期业绩 比较 基准收 益率 的
比较
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注：基金合同 生效当年 净 值增长率及业 绩比较基 准 收益率按照实 际存续期 计 算，未按整 个自然年
度折算 。
3.3 过 去三 年基金 的利 润分配 情况
单位 ：人 民币 元
农银 7 天理 财债 券 A
年度
已按再 投资 形式
转实收 基金
直接通 过应 付
赎回款 转出 金额
应付利 润
本年变 动
年度利 润
分配合计
备注
2014 127,050,514.47 - - 127,050,514.47
2013 68,269,404.50 - - 68,269,404.50
合计 195,319,918.97 - - 195,319,918.97
单位： 人民 币元
农银 7 天理 财债 券 B
年度
已按再 投资 形式
转实收 基金
直接通 过应 付
赎回款 转出 金额
应付利 润
本年变 动
年度利 润
分配合计
备注
2014 43,489,482.66 - - 43,489,482.66
2013 35,867,968.63 - - 35,867,968.63
合计 79,357,451.29 - - 79,357,451.29
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§4 管理人 报告
4.1 基 金管 理人及 基金 经理情 况
4.1.1 基 金管 理人及 其管 理基金 的经 验
农银汇 理基 金管 理有 限公 司成立 于 2008 年 3 月 18 日，是 中法 合资 的有 限责 任公司 。公 司 注
册资本为人民 币贰亿零 壹 元，其中中国 农业银行 股 份有限公司出 资比例 为 51.67 ％，东方 汇理资
产管理 公司 出资 比例 为 33.33 ％ ，中 国铝 业股 份有 限 公司出 资比 例 为 15 ％。 公 司办公 地址 为上 海
市浦东 新区 世纪 大 道1600 号陆家 嘴商 务广 场 7 层。 公司法 定代 表人 为董 事长 刁钦义 先生 。
截止 2014 年 12 月 31 日， 公司共 管理 22 只 开放 式基 金，分 别为 农银 汇理 行业 成长股 票型 证
券投资基金、 农银汇理 恒 久增利债券型 证券投资 基 金、农银汇理 平衡双利 混 合型证券投 资 基金、
农银汇理策略 价值股票 型 证券 投资基金 、农银汇 理 中小盘股票型 证券投资 基 金、农银汇 理大盘蓝
筹股票 型证 券投 资基 金、 农银汇 理货 币市 场证 券投 资基金 、 农 银汇 理沪 深300 指数 证券 投资 基金 、
农银汇理增强 收益债券 型 证券投资基金 、农银汇 理 策略精选股票 型证券投 资 基金、农银 汇理中证
500 指数证 券投资基 金、 农银汇理消费 主题股票 型 证券投资基金 、农银汇 理 信用添利债券 型证券
投资基 金、 农银 汇理 深证100 指 数增 强型 证券 投资 基 金、 农 银汇 理行 业轮 动股 票型证 券投 资基 金、
农银汇 理 7 天理 财债 券型 证券投 资基 金、 农银 汇理 低估值 高增 长股 票型 证券 投资基 金 、 农银 汇 理
行业领先股票 型证券投 资 基 金、农银汇 理区间收 益 灵活配置混合 型证券投 资 基金、农银 汇理研究
精选灵 活配 置混 合型 证券 投资基 金、 农银 汇理14 天 理财债 券型 证券 投资 基金 和农银 汇理 红利 日 结
货币市 场基 金。
4.1.2 基 金经 理（或 基金 经理小 组） 及基金 经理 助理简 介
姓名 职务
任本基 金的 基金 经理 （助 理）期 限
证券从 业年 限 说明
任职日 期 离任日 期
史向明
本 基 金 基
金 经 理 、
公 司 投 资
部 副 总 经
理
2013 年2 月6
日
- 14
理学硕
士 ， 具 有
基 金 从 业
资 格 。 历
任 中 国 银
河 证 券 公
司 上 海 总
部 债 券 研
究 员 、 天
治 基 金 管
理 公 司 债
券 研 究 员农银汇理 7 天理财债券型证券 投资基金 2014 年年度报告 摘要
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及 基 金 经
理 、 上 投
摩 根 基 金
管 理 公 司
固 定 收 益
部 投 资 经
理。2006
年 7 月至
2008 年 6
月 任 天 治
天 得 利 货
币 市 场 基
金 经 理 。
现 任 农 银
汇 理 基 金
管 理 有 限
公 司 投 资
部 副 总 经
理 、 基 金
经理。
4.2 管 理人 对报告 期内 本基金 运作 遵规守 信情 况的说 明
本报告 期内 ， 本基 金管 理 人严格 遵守 《 证券 投资 基 金法》 、 《 证券 投资 基金 销 售管理 办法 》 、 《公
开募集 证券 投资 基金 运作 管理办 法》 、 基 金合 同和 其 他有关 法律 法规 、 监管 部 门的相 关规 定 ， 依 照
诚实信用、勤 勉尽责、 安 全高效的原则 管理和运 用 基金资产。报 告期内， 本 基金管理人 不存在损
害基金 份额 持有 人利 益的 行为。
4.3 管 理人 对报告 期内 公平交 易情 况的专 项说 明
4.3.1 公 平交 易制度 和控 制方法
本基金 管理 人依 据 《证 券 投资基 金管 理公 司公 平交 易制度 指导 意见 》 等法 律 法规 ， 制 定了 《 农
银汇理 基金 管理 有限 公司 公平交 易管 理办 法》 、 《特 定客户 资产 管理 业务 公平 交易管 理办 法 》 ， 明 确
各部门 的职 责以 及公 平交 易控制 的内 容、 方法 。
本基金管理人 通过事前 识 别、事中控制 、事后检 查 三个步骤来保 证公平交 易 。事前识别的 任
务是制定制度 和业务流 程 、设置系统控 制项以强 制 执行公平交易 和防范反 向 交易；事中 控制的工
作是确保公司 授权、研 究 、投资、交易 等行为控 制 在事前设定的 范围之内 ， 各项业务操 作根据制
度和业务流程 进行；事 后 检查公司投资 行为与事 前 设定的流程、 限额等有 无 偏差，编制 投资组合
公平交 易报 告， 分析 事中 控制的 效果 ，并 将评 价结 果报告 风险 管理 委员 会。 农银汇理 7 天理财债券型证券 投资基金 2014 年年度报告 摘要
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4.3.2 公 平交 易制度 的执 行情况
报告期内，本 基金管理 人 严格执行了《 证券投资 基 金管理公司公 平交易制 度 指导意见》等 法
规和公司内部 公平交易 制 度的规定，通 过系统和 人 工等方式在各 环节严格 控 制交易公平 执行，确
保旗下 管理 的所 有投 资组 合得到 公平 对待 。
4.3.3 异 常交 易行为 的专 项说明
报告期 内未 发现 本基 金存 在异常 交易 行为 。
未发生本基金 参与的交 易 所公开竞价同 日反向交 易 成交较少的单 边交易量 超 过该证券当日 成
交量 的5% 的情 况。
4.4 管 理人 对报告 期内 基金的 投资 策略和 业绩 表现的 说明
4.4.1 报 告期 内基金 投资 策略和 运作 分析
2014 年货 币政 策趋 于宽 松 ，央行 三次 定向 降准 、三 次主动 下调 公开 市 场 操作 利率并 于 11 月
21 日 降息 。 此 外， 在 货币 市场流 动性 趋于 紧张 时， 央行多 次运 用创 新型 市场 工具向 市场 投放 流 动
性。2014 年 银行间 R007 均值 3.63% ， 相较 2013 年 下降 49bp ，AAA 、AA+ 、AA 和 AA— 短期 融资 券
利率分 别下 降173bp 、148bp 、170bp 和90bp ， 全 年中 债货币 市场 基金 可投 资债 券指数 上 涨 5.50% 。
本基 金2014 年 紧跟 货币 市 场流动 性的 波动 ， 在 市场 利率高 企时 加大 期限 错配 的比例 ， 并 增加 债券
投资比 例， 全 年A 类 净值 增长 率 4.7532% ，B 类净 值 增长 率 5.0046% 。
4.4.2 报 告期 内基金 的业 绩表现
报告期 本基 金 A 类 份额 净 值收益 率 为 4.7534% ，B 类 份额净 值收 益率 为 5.0048% ， 同 期业 绩比
较基准 收益 率 为1.3688% 。
4.5 管 理人 对宏观 经济 、证券 市场 及行业 走势 的简要 展望
宏观经济仍有 下行压力 ， 通胀回落，货 币政策仍 将 以宽松的基调 为主，这 也 意味着货币市 场
总体偏 宽松 的流 动性 。 但2015 年 对货 币市 场流 动性 造成冲 击的 因素 也比 较多 ， 如人 民币 贬值 带来
的基础 货币 减少 压力 、IPO 密集 发行 带来 的短 期资 金压力 ，预 计货 币市 场流 动性的 波动 相 较 2014
年会有 所加 大。
4.6 管 理人 对报告 期内 基金利 润分 配情况 的说 明
根据基金合同 的约定， 本 基金根据每日 基金收益 情 况，以每万份 基金已实 现 收益为基准， 为
投资者每日计 算当日收 益 并分配，每月 集中支付 ， 每月累计收益 支付方式 采 用红利再投 资（即红
利转基 金份 额 ） 方 式。 报 告期内 本基 金 向A 级 份额 持有人 分配 利 润 127,050,514.47 元 ， 向B 级份农银汇理 7 天理财债券型证券 投资基金 2014 年年度报告 摘要
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额人分 配利 润43,489,482.66 元。
§5 托管人 报告
5.1 报 告期 内本基 金托 管人遵 规守 信情况 声明
本报告期，中 国建设银 行 股份有限公司 在本基金 的 托管过程中， 严格遵守 了 《证券投资基 金
法》 、 基 金合 同 、 托 管协 议 和其他 有关 规定 ， 不存 在 损害基 金份 额持 有人 利益 的行为 ， 完全 尽职 尽
责地履 行了 基 金 托管 人应 尽的义 务。
5.2 托 管人 对报告 期内 本基金 投资 运作遵 规守 信、净 值计 算、利 润分 配等情 况的 说明
本报告期，本 托管人按 照 国家有关规定 、基金合 同 、托管协议和 其他有关 规 定，对本基金 的
基金资产净值 计算、基 金 费用开支等方 面进行了 认 真的复核，对 本基金的 投 资运作方面 进行了监
督，未 发现 基金 管理 人有 损害基 金份 额持 有人 利益 的行为 。
报告期 内， 本基 金实 施利 润分配 的金 额农 银 7 天 理 财债 券 A 为 127,050,514.47 元 ，农 银 7
天理财 债 券B 为43,489,482.66 元。
5.3 托 管人 对本年 度报 告中财 务信 息等内 容的 真实、 准确 和完整 发表 意见
本托管人复核 审查了本 报 告中的财务指 标、净值 表 现、利润分配 情况、财 务 会计报告、投 资
组合报 告等 内容 ，保 证复 核内容 不存 在虚 假记 载、 误导性 陈述 或者 重大 遗漏 。
§6 审计报 告
6.1 审 计报 告基本 信息
财务报 表是 否经 过审 计 是
审计意 见类 型 标准无 保留 意见
审计报 告编 号 德师报(审) 字(15) 第 P0461 号
6.2 审 计报 告的基 本内 容
审计报 告标 题 审计报 告
审计报 告收 件人 农银汇 理7 天理 财债 券型 证券投 资基 金全 体持 有人 ：
引言段 我 们 审 计 了 后 附 的 农 银 汇 理 7 天 理 财 债 券 型 证 券 投 资 基 金
(以下简称“农银 7 天 理 财债券 ”)的财务报 表，包 括 2014
年12 月31 日的 资产 负债 表，2014 年度 的利 润表 、 所有者 权
益(基 金净 值)变 动表 以及 财务报 表附 注。
管理层 对财 务报 表的 责任 段 编制和 公允 列报 财务 报表 是农 银 7 天理 财债 券的 基 金管理 人
农银汇理基金管理 有限公 司管理层的责任， 这种责 任包括：农银汇理 7 天理财债券型证券 投资基金 2014 年年度报告 摘要
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(1) 按 照 企 业 会 计 准 则 和 中 国 证 券 监 督 管 理 委 员 会 发 布 的 关
于基金行业实务操 作的有 关规定编制财务报 表，并 使其实现
公允反 映；(2) 设计 、 执 行 和维护 必要 的内 部控 制， 以使财 务
报表不 存在 由于 舞弊 或错 误而导 致的 重大 错报 。
注册会 计师 的责 任段 我们的责任是在执 行审计 工作的基础上对财 务报表 发表审计
意见。我们按照中 国注册 会计师审计准则的 规定执 行了审计
工作。中国注册会 计师审 计准则要求我们遵 守中国 注册会计
师职业道德守则， 计划和 执行审计工作以对 财务报 表是否不
存在重 大错 报获 取合 理保 证。
审计工作涉及实施 审计程 序，以获取有关财 务报表 金额和披
露的审计证据。选 择的审 计程序取决于注册 会计师 的判断，
包 括 对 由 于 舞 弊 或 错 误 导 致 的 财 务 报 表 重 大 错 报 风 险 的 评
估。在进行风险评 估时， 注册会计师考虑与 财务报 表编制和
公允列报相关的内 部控制 ，以设计恰当的审 计程序 ，但目的
并非对内部控制的 有效性 发表意见。审计工 作还包 括评价管
理层选用会计政策 的恰当 性和作出会计估计 的合理 性，以及
评价财 务报 表的 总体 列报 。
我们相信，我们获 取的审 计证据是充分、适 当的， 为发表审
计意见 提供 了基 础。
审计意 见段 我们认 为， 农 银 7 天理 财 债券的 财务 报表 在所 有重 大方面 按
照企业会计准则和 中国证 券监督管理委员会 发布的 关于基金
行业实 务操 作的 有关 规定 编制， 公允 反映 了农 银 7 天理财 债
券 2014 年 12 月 31 日的 财 务状况 以 及 2014 年 度的 经 营成果
和基金 净值 变动 情况 。
注册会 计师 的姓 名 曾浩
吴凌志
会计师 事务 所的 名称 德勤华 永会 计师 事务 所( 特 殊普通 合伙)
会计师 事务 所的 地址 上海市 延安 东 路222 号外 滩中 心30 楼
审计报 告日 期 2015 年 3 月 20 日
§7 年度财 务报表
7.1 资 产负 债表
会计主 体： 农银 汇 理7 天 理财债 券型 证券 投资 基金
报告截 止日 ： 2014 年 12 月 31 日
单位： 人民 币元
资 产
本期末
2014 年12 月31 日
上年度末
2013 年12 月31 日
资 产：
银行存 款 2,338,160,491.03 2,034,681,518.92
结算备 付金 - - 农银汇理 7 天理财债券型证券 投资基金 2014 年年度报告 摘要
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存出保 证金 - -
交易性 金融 资产 746,599,879.93 369,171,151.47
其中： 股票 投资 - -
基金投 资 - -
债券投 资 746,599,879.93 369,171,151.47
资产支 持证 券投 资 - -
贵金属 投资 - -
衍生金 融资 产 - -
买入返 售金 融资 产 1,409,771,914.66 439,381,479.07
应收证 券清 算款 - -
应收利 息 32,527,146.48 18,729,071.28
应收股 利 - -
应收申 购款 - 200,254,690.00
递延所 得税 资产 - -
其他资 产 5,000.00 -
资产总 计 4,527,064,432.10 3,062,217,910.74
负债和所有者权益
本期末
2014 年12 月31 日
上年度末
2013 年12 月31 日
负 债：
短期借 款 - -
交易性 金融 负债 - -
衍生金 融负 债 - -
卖出回 购金 融资 产款 - 9,899,875.05
应付证 券清 算款 - -
应付赎 回款 - -
应付管 理人 报酬 933,816.94 862,233.98
应付托 管费 276,686.49 255,476.71
应付销 售服 务费 667,464.71 546,292.19
应付交 易费 用 47,953.07 39,976.35
应交税 费 - -
应付利 息 - 916.86
应付利 润 - -
递延所 得税 负债 - -
其他负 债 249,000.00 109,000.00
负债合 计 2,174,921.21 11,713,771.14
所有者权益：
实收基 金 4,524,889,510.89 3,050,504,139.60
未分配 利润 - -
所有者 权益 合计 4,524,889,510.89 3,050,504,139.60
负债和 所有 者权 益总 计 4,527,064,432.10 3,062,217,910.74
注：报 告截 止 日 2014 年 12 月 31 日 ，本 基金 份额 总 额 4,524,889,510.89 份 ， 其中下 属农 银 7 天
理财债 券 A 基 金份 额净 值1.0000 元， 基金 份额 总额3,399,708,800.44 份 ；下 属农银 7 天理 财债农银汇理 7 天理财债券型证券 投资基金 2014 年年度报告 摘要
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券 B 基金 份额 净值1.0000 元， 基金 份额 总额1,125,180,710.45 份。
7.2 利 润表
会计主 体： 农银 汇 理7 天 理财债 券型 证券 投资 基金
本报告 期：2014 年1 月1 日至 2014 年12 月 31 日
单位： 人民 币元
项 目
本期
2014 年1 月1 日至2014
年 12 月 31 日
上年度可比期间
2013 年2 月5 日(基金
合同生效日)至 2013
年 12 月31 日
一、收入 193,428,995.64 119,221,316.30
1.利息 收入 190,301,724.74 118,870,780.50
其中： 存款 利息 收入 141,353,668.27 93,460,358.37
债券利 息收 入 27,897,352.62 7,116,703.03
资产支 持证 券利 息收 入 - -
买入返 售金 融资 产收 入 21,050,703.85 18,293,719.10
其他利 息收 入 - -
2.投资 收益 （ 损失 以 “- ” 填 列） 3,127,270.90 114,748.14
其中： 股票 投资 收益 - -
基金投 资收 益 - -
债券投 资收 益 3,127,270.90 114,748.14
资产支 持证 券投 资收 益 - -
贵金属 投资 收益 - -
衍生工 具收 益 - -
股利收 益 - -
3.公允 价值 变动 收益 （损 失以
“- ”号填列 ）
- -
4. 汇 兑收 益 （ 损失 以 “- ” 号填
列）
- -
5.其他 收入 （损 失以 “- ”号填
列）
- 235,787.66
减： 二、费用 22,888,998.51 15,083,943.17
1．管 理人 报酬 9,809,954.06 6,826,482.23
2．托 管费 2,906,653.01 2,022,661.40
3．销 售服 务费 6,931,076.26 4,328,175.00
4．交 易费 用 - -
5．利 息支 出 2,773,701.21 1,492,217.70
其中： 卖出 回购 金融 资产 支出 2,773,701.21 1,492,217.70
6．其 他费 用 467,613.97 414,406.84
三、 利润总额 （亏损总额 以 “-”
号填列）
170,539,997.13 104,137,373.13
减：所 得税 费用 - - 农银汇理 7 天理财债券型证券 投资基金 2014 年年度报告 摘要
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四、 净利润 （净 亏损以 “-”号
填列）
170,539,997.13 104,137,373.13
7.3 所 有者 权益（ 基金 净值） 变动 表
会计主 体： 农银 汇 理7 天 理财债 券型 证券 投资 基金
本报告 期：2014 年1 月1 日至 2014 年12 月 31 日
单位： 人民 币元
项目
本期
2014 年 1 月1 日至 2014 年12 月31 日
实收基金 未分配利润 所有者权益合计
一、 期 初所 有者 权益 （ 基
金净值 ）
3,050,504,139.60 - 3,050,504,139.60
二、 本期 经营 活动 产生 的
基金净 值变 动数 （ 本期 利
润）
- 170,539,997.13 170,539,997.13
三、 本期 基金 份额 交易 产
生的基 金净 值变 动数
（ 净 值 减 少 以 “- ” 号 填
列）
1,474,385,371.29 - 1,474,385,371.29
其中：1. 基 金申 购款 45,905,118,140.97 - 45,905,118,140.97
2. 基金 赎回 款 -44,430,732,769.68 - -44,430,732,769.68
四、 本期 向基 金份 额持 有
人 分 配 利 润 产 生 的 基 金
净 值 变 动 （ 净 值 减 少 以
“-” 号填 列）
- -170,539,997.13 -170,539,997.13
五、 期 末所 有者 权益 （ 基
金净值 ）
4,524,889,510.89 - 4,524,889,510.89
项目
上年度可比期间
2013 年 2 月 5 日(基金合同生效日)至2013 年12 月 31 日
实收基金 未分配利润 所有者权益合计
一、 期 初所 有者 权益 （ 基
金净值 ）
11,783,050,178.39 - 11,783,050,178.39
二、 本期 经营 活动 产生 的
基金净 值变 动数 （ 本期 利
润）
- 104,137,373.13 104,137,373.13
三、 本期 基金 份额 交易 产
生的基 金净 值变 动数
（ 净 值 减 少 以 “- ” 号 填
列）
-8,732,546,038.79 - -8,732,546,038.79
其中：1. 基 金申 购款 49,670,997,990.75 - 49,670,997,990.75 农银汇理 7 天理财债券型证券 投资基金 2014 年年度报告 摘要
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2. 基金 赎回 款 -58,403,544,029.54 - -58,403,544,029.54
四、 本期 向基 金份 额持 有
人 分 配 利 润 产 生 的 基 金
净 值 变 动 （ 净 值 减 少 以
“-” 号填 列）
- -104,137,373.13 -104,137,373.13
五、 期 末所 有者 权益 （ 基
金净值 ）
3,050,504,139.60 - 3,050,504,139.60
报表附 注为 财务 报表 的组 成部分 。
本报告 7.1 至 7.4 财务 报表由 下列 负责 人签 署：
______ 施卫______
______ 杜明 华______
____于意____
基金管 理人 负责 人
主 管会 计工 作负 责人
会 计机 构负 责人
7.4 报 表附 注
7.4.1 基 金基 本情况
农银汇 理 7 天理 财债 券型 证券投 资基 金( 以下 简称 “ 本基金 ”) 系由 基金 管理 人 农银汇 理基 金
管理有 限公 司依 照《 中华 人民共 和国 证券 投资 基金 法》 、 《 农银 汇 理 7 天 理财 债券型 证券 投资 基 金
基金合同》及 其他有关 法 律法规的规定 ，经中国 证 券监督管理委 员会(以下 简 称 “中国证 监会 ”)
证监基 金字[2012]1635 号 文批准 公开 发行 。 本 基金 为契约 型开 放式 基金 ， 存 续期限 为不 定期 ， 首
次设立 募集 基金 份额 为 11,783,050,178.39 份 ，经 德勤华 永会 计师 事务 所( 特殊 普通 合伙)验 证，
并出具 了编 号为 德师 报( 验) 字(13) 第 0020 号验 资报 告。 《 农银 汇理 7 天 理财 债 券型证 券投 资基 金
基金合 同 》 于2013 年 2 月5 日正 式生 效 。 本 基金 的基 金管理 人为 农银 汇理 基金 管理有 限公 司 ， 基
金托管 人为 中国 建设 银行 股份有 限公 司。
根据销 售过 程中 涉及 的费 用收取 方式 的不 同将 本基 金分为A 类(以 下简 称 “ 农银7 天理财 债券
A)和B 类( 以下 简称 “农银 7 天 理财 债 券B) 两类 基 金份额 ， 其 中农 银7 天理 财A 的 首次 认/ 申购 最
低金额 为1,000 元( 直销 中 心个人 投资 者 为 5 万 元， 直销中 心机 构投 资者 为 50 万元) ， 年 销售 服务
费率 为0.25%； 农银7 天 理财 B 的首 次认/申 购最 低 金额 为 500 万元 ，年 销售 服务费 率 为 0.01% 。
根据 《中 华人 民共 和国 证 券投资 基金 法》 、 基 金合 同 及于2014 年 9 月 16 日公 告的 《农 银汇 理
7 天理财债券 型证券投 资 基金更新招募 说明书》 的 有关规定，本 基金主要 投 资于具有良 好流动性
的工具 ， 包括 现金 、 通知 存款 、 一 年以 内( 含一 年) 的银行 定期 存款 和大 额存 单、 剩余 期限(或 回售
期限) 在 397 天 以内(含 397 天) 的债 券、 资产 支持 证 券、中 期票 据； 期限 在一 年以内(含 一年) 的
债券回购、 期限在一 年以 内(含一年) 的 中央银行 票 据、短期融 资券，及 法律 法规或中国 证监会 允
许本基金投资 的其他固 定 收益类金融工 具。本基 金 不直接在二 级 市场上买 入 股票、权证 等权益类
资产，也不参 与一级市 场 新股申购和新 股增发。 若 法律法规或监 管机构以 后 允许基金投 资于其他农银汇理 7 天理财债券型证券 投资基金 2014 年年度报告 摘要
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品种，基金管 理人在履 行 适当程序后， 可以将其 纳 入投资范围。 本基金的 业 绩比较基准 ：人民币
7 天通 知存 款利 率( 税后) 。
7.4.2 会 计报 表的编 制基 础
本基金的财务 报表按照 财 政部颁布的企 业会计准 则 及相关规定(以 下简称 “ 企 业会计准则 ”)
以及中国证监 会发布的 关 于基金行业实 务操作的 有 关规定编制， 同时在具 体 会计核算和 信息披露
方面也 参考 了中 国证 券投 资基金 业协 会发 布的 若干 基金行 业实 务操 作。
7.4.3 遵 循企 业会计 准则 及其他 有关 规定的 声明
本基金财务报 表的编制 符 合企业会计准 则和中国 证 监会发布的关 于基金行 业 实务操作的有 关
规定的 要求 ，真 实、 完整 地反映 了本 基金2014 年 12 月 31 日 的财 务状 况以 及2014 年 度的 经营 成
果和基 金净 值变 动情 况。
7.4.4 会 计政 策和会 计估 计变更 以及 差错更 正的 说明
7.4.4.1 会 计政 策变更 的说 明
本基金 于2014 年7 月 1 日 开始采 用财 政部 于2014 年 颁布的 《企 业会 计准 则第39 号—— 公允
价值计 量》 、 《 企业 会计 准 则第 41 号 —— 在其 他主 体 中权益 的披 露 》 和 经修 订 的 《 企业 会计 准则 第
30 号 —— 财务 报表 列报》 ， 同时在 本年 度财 务报 表中 开始采 用财 政部 于 2014 年 修订的 《企 业会 计
准则第 37 号—— 金 融 工具 列 报 》 。 上述 会 计 政 策 的采 用 未 对 本 年 度 本 基 金 财务 报 表 产 生 重 大 影
响。 。
7.4.4.2 会 计估 计变更 的说 明
本基金 本报 告期 间及 上年 度可比 期间 无需 说明 的重 大会计 估计 变更 。
7.4.4.3 差 错更 正的说 明
本基金 本报 告期 间及 上年 度可比 期间 无需 说明 的重 大会计 差错 更正 。
7.4.5 税 项
根据财政部、国 家税务总 局财税[2002]128 号文《 关于开放式证券 投资基金 有关税收问题 的
通知》 、财 税[2004]78 号 文《关 于证 券投 资基 金税 收政策 的通 知》 、财 税[2008]1 号 《财 政部 、国
家税务总局关 于企业所 得 税若干优惠政 策的通知 》 及其他相关税 务法规和 实 务操作，主 要税项列
示如下 ：
1) 以 发行 基金 方式 募集 资 金，不 属于 营业 税征 收范 围，不 缴纳 营业 税。
2) 对 基金 从证 券市 场中 取 得的收 入， 包括 买卖 债券 的 差价收 入， 债券 的利 息收 入 及其他 收入 ，农银汇理 7 天理财债券型证券 投资基金 2014 年年度报告 摘要
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暂不缴 纳企 业所 得税 。
3) 对 基金 取得 的债 券利 息 收入， 由发 行债 券的 企业 在 向基 金支 付上 述收 入时 代扣代 缴 20% 的
个人所 得税 ，暂 不缴 纳企 业所得 税。
7.4.6 关 联方 关系
关联方 名称 与本基 金的 关系
农银汇 理基 金管 理有 限公 司 本基金 的管 理人
中国建 设银 行股 份有 限公 司 本基金 的托 管人
中国农 业银 行股 份有 限公 司 本基金 管理 人的 股东
东方汇 理资 产管 理公 司 本基金 管理 人的 股东
中国铝 业股 份有 限公 司 本基金 管理 人的 股东
7.4.7 本 报告 期及上 年度 可比期 间的 关联方 交易
7.4.7.1 通 过关 联方交 易单 元进行 的交 易
7.4.7.1.1 股 票交 易
本基金 本报 告期 及上 年度 可比期 间无 通过 关联 方交 易单元 进行 的股 票交 易。
债 券交 易
本基金 本报 告期 内及 上年 度可比 期间 无通 过关 联方 交易单 元进 行的 债券 交易 。
债 券回 购交易
本基金 本报 告期 内及 上年 度可比 期间 无通 过关 联方 交易单 元进 行的 债券 回购 交易。
7.4.7.1.2 权 证交 易
本基金 本报 告期 内及 上年 度可比 期间 无通 过关 联方 交易单 元进 行的 权证 交易 。
7.4.7.1.3 应 支付 关联方 的佣 金
本基金 本报 告期 及上 年度 可比期 间无 应支 付关 联方 的佣金 ，期 末无 应付 关联 方佣金 余额 。
7.4.7.2 关 联方 报酬
7.4.7.2.1 基 金管 理费
单 位： 人民 币元
项目
本期
2014 年1 月1 日至2014 年12 月
31 日
上年度 可比 期间
2013 年2 月5 日(基 金合 同 生效日)
至 2013 年12 月 31 日
当 期 发 生 的 基 金 应 支 付
的管理 费
9,809,954.06 6,826,482.23
其 中 ： 支 付 销 售 机 构 的 3,709,121.24 2,715,420.80 农银汇理 7 天理财债券型证券 投资基金 2014 年年度报告 摘要
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客户维 护费
注：支付基金 管理人农 银 汇理基金管理 有限公司 的 基金管理费按 前一日基 金 资产净值 0.27%的年
费率计 提， 逐日 累计 至每 月月底 ，按 月支 付。 其计 算公式 为：
日基 金管 理费 ＝前 一日 基 金资产 净值 ×0. 27%/ 当年 天数。
7.4.7.2.2 基 金托 管费
单 位： 人民 币元
项目
本期
2014 年1 月1 日至2014 年12 月
31 日
上年度 可比 期间
2013 年2 月5 日(基 金合 同 生效日)
至 2013 年12 月 31 日
当 期 发 生 的 基 金 应 支 付
的托管 费
2,906,653.01 2,022,661.40
注：支付基金 托管人建 设 银行的基金托 管费按前 一 日基金资产净 值 0.08% 的 年费率计提， 逐日累
计至每 月月 底， 按月 支付 。其计 算公 式为 ：
日基 金托 管费= 前一 日基 金资产 净值 ×0. 08%/ 当年 天数。
7.4.7.2.3 销 售服 务费
单位： 人民 币元
获得销 售服 务费 的
各关联 方名 称
本期
2014 年 1 月 1 日至2014 年12 月31 日
当期发 生的 基金 应支 付的 销售服 务费
农银7 天理 财债
券 A
农银7 天理 财债 券B 合计
农银汇 理 2,142.44 18,230.28 20,372.72
农业银 行 6,773,434.70 70,192.98 6,843,627.68
建设银 行 36,281.54 135.96 36,417.50
合计 6,811,858.68 88,559.22 6,900,417.90
获得销 售服 务费 的
各关联 方名 称
上年度 可比 期间
2013 年 2 月 5 日(基 金合 同生效 日) 至2013 年12 月31 日
当期发 生的 基金 应支 付的 销售服 务费
农银7 天理 财债
券 A
农银7 天理 财债 券B 合计
农银汇 理 2,015.92 1,590.13 3,606.05
农业银 行 4,187,118.28 81,081.59 4,268,199.87
建设银 行 55,616.19 354.96 55,971.15
合计 4,244,750.39 83,026.68 4,327,777.07
注： 本基 金实 行销 售服 务 费分级 收费 方式 ， 分设A 、B 两级 ：A 级 基金 按前 一日 基金资 产净 值 0.25%
的年费 率逐 日计 提销 售服 务费， B 级 基金 按前 一日 基 金资产 净 值0.01% 的 年费 率逐日 计提 销售 服务
费。其 计算 公式 为：A 级 基金日 销售 服务 费= 前一 日 A 级基金 资产 净值 ×0. 2 5%/ 当 年天 数，B 级基
金日销 售服 务费=前 一日B 级基金 资产 净值 ×0. 01%/ 当年天 数。 农银汇理 7 天理财债券型证券 投资基金 2014 年年度报告 摘要
第 23 页 共 33 页
7.4.7.3 与 关联 方进行 银行 间同业 市场 的债券( 含回购) 交易
本基金 本报 告期 未与 关联 方进行 银行 间同 业市 场的 债券( 含回 购)交 易。
7.4.7.4 各 关联 方投资 本基 金的情 况
7.4.7.4.1 报 告期 内基金 管理 人运用 固有 资金投 资本 基金的 情况
本基金 本报 告期 基金 管理 人无运 用固 有资 金投 资本 基金的 情况 。
7.4.7.4.2 报 告期 末除基 金管 理人之 外的 其他关 联方 投资本 基金 的情况
本基金 本报 告期 末除 基金 管理人 之外 的其 他关 联方 无投资 本基 金的 情况 。
7.4.7.5 由 关联 方保管 的银 行存款 余额 及当期 产生 的利息 收入
单位 ：人 民币 元
关联方
名称
本期
2014 年1 月 1 日至2014 年12 月31 日
上年度 可比 期间
2013 年2 月5 日(基 金合 同 生效日)至2013
年12 月31 日
期末余 额 当期利 息收 入 期末余 额 当期利 息收 入
中国建设银行 160,491.03 15,372.22 681,518.92 13,606.49
注：本 基金 的银 行存 款由 基金托 管人 建设 银行 保管 ，按银 行同 业利 率计 息。
7.4.7.6 本 基金 在承销 期内 参与关 联方 承销证 券的 情况
本基金 本报 告期 无在 承销 期内参 与关 联方 承销 的证 券。
7.4.7.7 其 他关 联交易 事项 的说明
本基金 本报 告期 无须 作说 明的其 他关 联交 易事 项。
7.4.8 期 末（ 2014 年12 月31 日 ） 本基 金持有 的流 通受 限证券
7.4.8.1 因 认购 新发/ 增发 证券而 于期 末持有 的流 通受限 证券
本基金 本报 告期 末未 持有 因认购 新发/增 发证 券而 流 通受限 的证 券。
7.4.8.2 期 末持 有的暂 时停 牌等流 通受 限股票
本基金 本报 告期 末未 持有 暂时停 牌等 流通 受限 股票 。
7.4.8.3 期 末债 券正回 购交 易中作 为抵 押的债 券
7.4.8.3.1 银 行间 市场债 券正 回购
本基金 本报 告期 末未 持有 因银行 间市 场债 券正 回购 交易而 抵押 的债 券。 农银汇理 7 天理财债券型证券 投资基金 2014 年年度报告 摘要
第 24 页 共 33 页
7.4.8.3.2 交 易所 市场债 券正 回购
本基金 本报 告期 末未 持有 因交易 所市 场债 券正 回购 交易而 抵押 的债 券。
7.4.9 有 助于 理解和 分析 会计报 表需 要说明 的其 他事项
(1) 公 允价 值
(a) 不 以公 允价 值计 量的 金 融工具
不以公允价值 计量的金 融 资产和负债主 要包括其 他 金融负债，其 账面价值 与 公允价值相差 很
小。
(b) 以 公允 价值 计量 的金 融 工具
(i) 各 层次 金融 工具 公允 价值
于 2014 年 12 月 31 日， 本基金 持有 的以 公允 价值 计量的 金融 工具 中属 于第 二层次 的余 额 为
746,599,879.93 元 ， 无 属 于 第 一 层 次 和 第 三 层 次 的 余 额(2013 年 12 月 31 日 ： 第 二 层 次
369,171,151.47 元 ，无 属 于第一 层次 和第 三层 次的 余额) 。
(ii) 公允 价值 所属 层次 间 的重大 变动
对于证 券交 易所 上市 的债 券， 若 出现 重大 事项 停牌、 交易不 活跃(包 括涨 跌停 时 的交易 不活 跃)
等情况，本基 金分别于 停 牌日至交易恢 复活跃日 期 间及交易不活 跃期间根 据 估值调整中 采用的不
可观察 输入 值对 于公 允价 值的影 响程 度， 确定 相关 债券公 允价 值应 属第 二层 次 或第 三层 次。
(iii) 第三 层次 公允 价值 余额和 本期 变动 金额
无。
§8 投资组 合报告
8.1 期 末基 金资产 组合 情况
金额单 位: 人民 币元
序号 项目 金额
占基金 总资 产的
比例（%）
1 固定收 益投 资 746,599,879.93 16.49
其中： 债券 746,599,879.93 16.49
资产 支持 证券 - -
2 买入返 售金 融资 产 1,409,771,914.66 31.14
其中： 买断 式回 购的 买入 返售 金 融资
产
- -
3 银行存 款和 结算 备付 金合 计 2,338,160,491.03 51.65
4 其他各项 资产 32,532,146.48 0.72 农银汇理 7 天理财债券型证券 投资基金 2014 年年度报告 摘要
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5 合计 4,527,064,432.10 100.00
8.2 债 券回 购融资 情况
金额单 位: 人民 币元
序号 项目 占基金 资产 净值 的比 例（% ）
1 报告期 内债 券回 购融 资余 额 2.90
其中： 买断 式回 购融 资 -
序号 项目 金额
占 基 金
资 产 净
值 的 比
例（% ）
2 报告期 末债 券回 购融 资余 额 - -
其中： 买断 式回 购融 资 - -
注：报告期内 债券回购 融 资余额占基金 资产净值 的 比例为报告期 内每日融 资 余额占资产 净值比例
的简单 平均 值。
债 券正 回购的 资金 余额超 过基 金资产 净值 的 20% 的 说明
本报告 期内 本基 金债 券正 回购的 资金 余额 未超 过资 产净值 的 20% 。
8.3 基 金投 资组合 平均 剩余期 限
8.3.1 投 资组 合平均 剩余 期限基 本情 况
项目 天数
报告期 末投 资组 合平 均剩 余期限 81
报告期 内投 资组 合平 均剩 余期限 最高 值 129
报告期 内投 资组 合平 均剩 余期限 最低 值 51
报 告期 内投资 组合 平均剩 余期 限超过 180 天情况 说明
本报告 期内 本基 金不 存在 投资组 合平 均剩 余期 限超 过 180 天的 情况 。根 据本 基金基 金合 同规 定 ，
本基金 投资 组合 的平 均剩 余期限 在每 个交 易日 不得 超过127 天 ，下 同。
8.3.2 期 末投 资组合 平均 剩余期 限分 布比例
序号 平均剩 余期 限
各期限 资产 占基 金资 产
净值的 比例 （% ）
各期限 负债 占基 金资
产净值 的比 例（% ）
1 30 天 以内 40.05 -
其中： 剩余 存续 期超 过 397 天 的浮
动利率 债
- -
2 30 天( 含) —60 天 7.23 - 农银汇理 7 天理财债券型证券 投资基金 2014 年年度报告 摘要
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其中： 剩余 存续 期超 过 397 天 的浮
动利率 债
- -
3 60 天( 含) —90 天 25.05 -
其中： 剩余 存续 期超 过 397 天 的浮
动利率 债
- -
4 90 天( 含) —180 天 14.79 -
其中： 剩余 存续 期超 过 397 天 的浮
动利率 债
- -
5 180 天( 含) —397 天 （含 ） 12.20 -
其中： 剩余 存续 期超 过 397 天 的浮
动利率 债
- -
合计 99.33 -
8.4 期 末按 债券品 种分 类的债 券投 资组合
金额 单位 ：人 民币 元
序号 债券品 种 摊余成 本
占基金 资产 净值
比例（%）
1 国家债 券 - -
2 央行票 据 - -
3 金融债 券 268,768,605.54 5.94
其中： 政策 性金 融债 268,768,605.54 5.94
4 企业债 券 - -
5 企业短 期融 资券 477,831,274.39 10.56
6 中期票 据 - -
7 其他 - -
8 合计 746,599,879.93 16.50
9 剩余存 续期 超 过397 天 的 浮动利 率债 券 - -
8.5 期 末按 摊余成 本占 基金资 产净 值 比例 大小 排序 的 前十 名债券 投资 明细
金 额单 位： 人民 币元
序号 债券代 码 债券名 称 债券数 量( 张) 摊余成 本
占基金 资产 净值
比例（%）
1 140204 14 国开 04 500,000 50,007,786.09 1.11
2 140212 14 国开 12 300,000 30,022,214.20 0.66
3 140327 14 进出 27 300,000 30,020,845.98 0.66
4 140207 14 国开 07 300,000 30,017,423.60 0.66
5 140443 14 农发 43 300,000 29,986,592.23 0.66
6 140338 14 进出 38 300,000 29,407,677.97 0.65
7 041464021 14 澄星
CP002
200,000 20,000,040.66 0.44 农银汇理 7 天理财债券型证券 投资基金 2014 年年度报告 摘要
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8 041469003 14 华 联股
CP001
200,000 20,000,021.01 0.44
9 041459054 14 九 州通
CP002
200,000 19,997,470.06 0.44
10 071412006 14 一 创证
券CP006
200,000 19,996,148.63 0.44
8.6 “ 影子 定价” 与“ 摊余成 本法 ”确定 的基 金资产 净值 的偏离
项目 偏离情 况
报告期 内偏 离度 的绝 对值 在 0.25( 含)-0.5% 间 的次 数 -
报告期 内偏 离度 的最 高值 0.1701%
报告期 内偏 离度 的最 低值 -0.0181%
报告期 内每 个交 易日 偏离 度的绝 对值 的简 单平 均值 0.0699%
8.7 期 末按 公允价 值占 基金资 产净 值 比例 大小 排序 的 所有 资产支 持证 券投资 明细
本基金 本报 告期 末未 持有 资产支 持证 券。
8.8 投 资组 合报告 附注
8.8.1
本基 金计 价采 用摊 余成 本 法， 即 估值 对象 以买 入成 本列示 ， 按 票面 利率 或商 定利率 并考 虑其
买入时的溢价 与折价， 在 其剩余期限内 按照实际 利 率法每日计提 损益。本 基 金通过每日 分红使基
金份额 净值 维持 在1.0000 元。
8.8.2
本报告 期内 无持 有剩 余期 限小于 397 天但 剩余 存续 期超过 397 天的 浮动 利率 债券摊 余成 本 超
过当日 基金 资产 净 值20 ％ 的情况 。
8.8.3
2014 年8 月27 日 ， 本 基金 持有14 九州 通CP002 的 发 行人九 州通 医药 集团 股份 有限公 司 （ 下
称：九 州通 ，股 票代 码：600988 ）发 布《 九州 通医 药 集团股 份有 限公 司关 于公 司高级 管理
人员违 规交 易的 公告 》 （ 公 告编号 ： 临2014-047 ） ， 公 告指出 公司 技术 总裁 谷春 光先生 股票
账户出 现违 规交 易公 司股 票的行 为， 九州 通已 对上 述违规 事项 进行 处理 。
对 14 九州 通CP002 债券 投 资决策 程序 的说 明： 该债 券经过 研究 推荐 、 审 批后 进入公 司债 券
库，由 研究 员跟 踪分 析。 本基金 管理 人进 行了 研究 判断、 按照 相关 投资 决策 流程投 资了 该
债券。
其余九 名证 券的 发行 主体 本期没 有被 监管 部门 立案 调查或 在本 报告 编制 日前 一年内 受到 公
开谴责 、处 罚的 情况 。
8.8.4 期 末其 他各项 资产 构成
单位： 人民 币元 农银汇理 7 天理财债券型证券 投资基金 2014 年年度报告 摘要
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序号 名称 金额
1 存出保 证金 -
2 应收证 券清 算款 -
3 应收利 息 32,527,146.48
4 应收申 购款 -
5 其他应 收款 5,000.00
6 待摊费 用 -
7 其他 -
8 合计 32,532,146.48
§9 基金份 额持有人信息
9.1 期 末基 金份额 持有 人户数 及持 有人结 构
份额单 位： 份
份额
级别
持有人
户数
( 户)
户均持 有的 基
金份额
持有人 结构
机构投 资者 个人投 资者
持有份 额
占总份 额
比例
持有份 额
占总份 额
比例
农银
7 天
理财
债券
A
19,247 176,635.78 21,176,942.80 0.62% 3,378,531,857.64 99.38%
农银
7 天
理财
债券
B
102 11,031,183.44 109,675,847.14 9.75% 1,015,504,863.31 90.25%
合计 19,349 233,856.50 130,852,789.94 2.89% 4,394,036,720.95 97.11%
注：本基金机 构、个人 投 资者持有份额 占总份额 比 例的计算中， 对下属分 级 基金，比例 的分母采
用各自 级别 的份 额； 对合 计数， 比例 的分 母采 用下 属分级 基金 份额 的合 计数 。
9.2 期 末基 金管理 人的 从业人 员持 有本基 金的 情况
项目 份额级 别 持有份 额总 数（ 份） 占基金 总份 额比 例
基金管 理人 所有 从业 人员
持有本 基金
农银7 天 理财
债券A
0.00 0.0000%
农银7 天 理财
债券B
0.00 0.0000%
合计
0.00 0.0000% 农银汇理 7 天理财债券型证券 投资基金 2014 年年度报告 摘要
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注：1 、 从 业人 员持 有份 额 占总份 额比 例的 计算 中 ， 对下属 分级 基金 ， 比例 的 分母采 用各 自级 别的
份额； 对合 计数 ，比 例的 分母采 用下 属分 级基 金份 额的合 计数 。
2、期 末基 金管 理人 的从 业 人员未 持有 本开 放式 基金 。
9.3 期 末基 金管理 人的 从业人 员持 有本开 放式 基金份 额总 量区间 的情 况
项目 份额级 别 持有基 金份 额总 量的 数量 区间（ 万份 ）
本公司 高级 管理 人员 、 基 金
投资和 研究 部门 负责 人 持
有本开 放式 基金
农银 7 天理 财债 券A 0
农银 7 天理 财债 券B 0
合计
0
本基金 基金 经理 持有 本开
放式基 金
农银 7 天理 财债 券A
0
农银 7 天理 财债 券B
0
合计
0
§10 开放式 基金份额变动
单位： 份
农银 7 天理 财债
券 A
农银7 天理 财债 券
B
基金合 同生 效日 （2013 年2 月5 日 ） 基 金份
额总额
8,135,719,448.47 3,647,330,729.92
本报告 期期 初基 金份 额总 额 2,299,308,710.02 751,195,429.58
本报告 期基 金总 申购 份额 28,371,009,209.93 17,534,108,931.04
减: 本报 告期 基金 总赎 回份 额 27,270,609,119.51 17,160,123,650.17
本报告 期基 金拆 分变 动份 额（份 额减 少以"-"
填列）
- -
本报告 期期 末基 金份 额总 额 3,399,708,800.44 1,125,180,710.45
注：申 购含 红利 再投 、转 换入及 份额 级别 调增 数， 赎回含 转换 出及 份额 级别 调减数 。
农银汇理 7 天理财债券型证券 投资基金 2014 年年度报告 摘要
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§11 重大事 件揭示
11.1 基 金份 额持有 人大 会决议
报告期 内无 基金 份额 持有 人大会 决议 。
11.2 基 金管 理人、 基金 托管人 的专 门基金 托管 部门的 重大 人事变 动
本报告 期内 ，基 金管 理人 农银汇 理基 金管 理有 限公 司于 2014 年 3 月 5 日 公 布了《 农银 汇 理
基 金 管理 有限 公司 关于 基金 行 业高 级管 理人 员变 更的 公 告》 ，许 红波 不再 担任农 银 汇理 基金 管理
有限公 司总 经理 职务 ， 施 卫代为 履行 总经 理职 务； 于2014 年8 月25 日 公布 了 《农 银汇 理基 金 管
理 有 限公 司关 于基 金行 业高 级 管理 人员 变更 的公 告》 ， 陈 献明 担任 农银 汇理 基金 管 理有 限公 司总
经理职 务， 施卫 不再 代为 履行总 经理 职务 ； 于 2014 年 12 月 20 日 公布 了《 农 银汇理 基金 管理 有
限 公 司关 于基 金行 业高 级管 理 人员 变更 的公 告》 ，陈献 明 不再 担任 农银 汇理 基金 管 理有 限公 司总
经理职 务， 施卫 代为 履行 总经理 职务 。
本报告 期内 ，本 基金 托管 人 2014 年 2 月 7 日发 布 任免通 知， 解聘 尹东 中国 建设银 行投 资 托
管业务 部总 经理 助理 职务 。本基 金托 管 人 2014 年 11 月 03 日 发布 公告 ，聘 任 赵观甫 为中 国建 设
银行投 资托 管业 务部 总经 理。
11.3 涉 及基 金管理 人、 基金财 产、 基金托 管业 务的诉 讼
本报告 期内 无涉 及基 金管 理人 、 基 金财 产的 诉讼 。 本报告 期内 无涉 及基 金托 管业务 的诉 讼 事
项。
11.4 基 金投 资策略 的改 变
报告期 内基 金投 资策 略没 有改变 。
11.5 为 基金 进行审 计的 会计师 事务 所情况
报告期 内没 有改 聘会 计师 事务所 ，报 告期 内应 支付 给会计 师事 务所 的报 酬为 8 万元 ，目 前 事
务所已 提供 审计 服务 的连 续年限 为两 年。
11.6 管 理人 、托管 人及 其高级 管理 人员受 稽查 或处罚 等情 况
报告期内基 金管理 人及其 高级管理人 员没有 受稽查 或处罚情况 。本报 告期内 托管人的托 管业
务部门 及其 相关 高级 管理 人员未 受到 任何 稽查 或处 罚。 农银汇理 7 天理财债券型证券 投资基金 2014 年年度报告 摘要
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11.7 基 金租 用证券 公司 交易单 元的 有关情 况
11.7.1 基 金租 用证券 公司 交易单 元进 行股票 投资 及佣金 支付 情况
金额单 位： 人民 币元
券商名 称
交易单 元
数量
股票交 易 应支付 该券 商的 佣金
备注
成交金 额
占当期 股票
成交总 额的 比
例
佣金
占当期 佣金
总量的 比例
中信证券 2 - - - - -
兴业证券 2 - - - - -
长江证券 1 - - - - -
华泰证券 1 - - - - -
中信金通 1 - - - - -
国泰君安 1 - - - - -
东方证券 2 - - - - -
方正证券 2 - - - - -
招商证券 1 - - - - -
申银万国 2 - - - - -
光大证券 1 - - - - -
国信证券 2 - - - - -
华创证券 2 - - - - -
国金证券 1 - - - - -
注：1 、公 司租 用交 易席 位 的证券 公司 应同 时满 足以 下基本 条件 ：
（1 ） 实力 雄厚,注 册资 本 不少 于 20 亿元 人民 币。
（2 ） 市场 形象 及财 务状 况良好 。
（3 ） 经营行 为规范， 内 控制度健全 ，最近一 年未 因发生重大 违规行为 而受 到国家监管 部门的 处
罚。
（4 ） 内部 管理 规范 、严 格，具 备能 够满 足基 金高 效、安 全运 作的 通讯 条件 。
（5 ） 研究实 力较强,具 有 专门的研究 机构和专 职研 究人员,能及 时、定期 、全 面地为基金 提供宏
观经济 、行 业情 况、 市场 走向、 个股 分析 的研 究报 告及周 到的 信息 服务 。
2、 本基 金本 报告 期新 增方 正证券 、 华创 证券 、 国信 证券交 易单 元 ， 与 同一 托 管行托 管的 基金 公用
原有交 易单 元。
11.7.2 基 金租 用证券 公司 交易单 元进 行其他 证券 投资的 情况
金额单 位： 人民 币元
券商名 称 债券交 易 债券回 购交 易 权证交 易 农银汇理 7 天理财债券型证券 投资基金 2014 年年度报告 摘要
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成交金额
占当期 债券
成交总额 的比
例
成交金额
占当期 债
券回购
成交总额
的比例
成交金额
占 当期 权证
成交总额 的
比例
中信证券 - - 50,000,000.00 22.52% - -
兴业证券 - - 119,000,000.00 53.60% - -
长江证券 - - 3,000,000.00 1.35% - -
华泰证券 - - 50,000,000.00 22.52% - -
中信金通 - - - - - -
国泰君安 - - - - - -
东方证券 - - - - - -
方正证券 - - - - - -
招商证券 - - - - - -
申银万国 - - - - - -
光大证券 - - - - - -
国信证券 - - - - - -
华创证券 - - - - - -
国金证券 - - - - - -
11.8 偏 离度 绝对值 超过 0.5% 的情 况
本报告 期内 本基 金不 存在 偏离度 绝对 值超 过0.5 ％ 的情况 。
§12 备查文 件目录
12.1 备 查文 件目录
1 、中 国证 监会 核准 本基 金 募集的 文件 ；
2 、 《农 银汇 理7 天理 财债 券型证 券投 资基 金基 金合 同》 ；
3 、 《农 银汇 理7 天理 财债 券型证 券投 资基 金托 管协 议》 ；
4 、基 金管 理人 业务 资格 批 件、营 业执 照；
5 、基 金托 管人 业务 资格 批 件和营 业执 照复 印件 。
12.2 存 放地 点
备查文 件存 放于 基金 管理 人的办 公地 址： 上海 市浦 东新区 世纪 大 道 1600 号 陆 家嘴商 务广 场 7
层。 农银汇理 7 天理财债券型证券 投资基金 2014 年年度报告 摘要
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12.3 查 阅方 式
投资者可到基 金管理人 的 办公地址免费 查阅备查 文 件。在支付工 本费后， 投 资者可在合理 时
间内取 得备 查文 件的 复制 件或复 印件 。
农银汇理基金管理有限公司
2015 年 3 月25 日
