国联安 德 盛 稳健证券 投 资基金
招募说明 书( 更新) 摘要
基金管理 人：国 联 安基金管 理有限 公 司
基金托管 人：中 国 工商银行 股份有 限 公司
重要提示
本 基 金 由 基 金 管 理 人 经 中 国 证 监 会 证 监 基 金 字[2003]80 号文 批 准 募 集 设
立， 核准日期为2003 年6 月16 日。 本基金的基金合同于 2003 年8 月 8 日正式
生效。
投资有风险，投资人申购基金时应认真阅读招募说明书 。
基金的过往业绩并不预示其未来表现。
本 摘 要 根 据 基 金 合 同 和 基 金 招 募 说 明 书 编 写 ， 并 经 中 国 证 监 会 核 准 。 基金
合 同 是约 定基 金 当事 人之 间 权利 、义 务 的法 律文 件 。基 金投 资 人自 依基 金 合同
取 得 基金 份额 ， 即成 为基 金 份额 持有 人 和本 基金 合 同的 当事 人 ，其 持有 基 金份
额 的 行为 本身 即表 明其对 基 金合 同的 承认 和接受 ， 并按 照《 基金 法》 、 《 运 作 办
法》 、 基金合同及其他 有关规定享有权利、 承 担义务。 基金投资人欲 了解基金 份
额持有人的权利和义务，应详细查阅基金合同。
本 基 金 管 理 人 依 照 恪 尽 职 守 、 诚 实 信 用 、 谨 慎 勤 勉 的 原 则 管 理 和 运 用 基 金
财产，但不保证基金一定盈利， 也不保证最低收益。
本招募说明书 （更新） 所载内容截止日为 2015 年2 月8 日， 有关财务数据
和净值表现截止日为 2014 年12 月31 日(财务数据未经审计)。
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一、 基金合同生效的 日 期：2003 年 8 月 8 日
二、 基金管理人
（一）基 金管理人概况
基金管理人：国联安基金管理有限公司
住 所 ： 上海市浦东新区 陆家嘴环路 1318 号星展银行大厦 9 楼
办公地址：上海市浦东新区陆家嘴环路 1318 号星展银行大厦 9 楼
法定代表人：庹启斌
成立时间：2003 年 4 月 3 日
注册资本：1.5 亿元人民币
存续期间：五十年或股东一致同意延长的其他期限
电话：021-38992888
联系人：茅斐
国联安基金管理有限公司 （ 以 下 简 称 “ 公 司 ” ） 经 中 国 证 监 会 证 监 基 金
字 [2003]42 号批准 设立。 目 前 ， 公 司 股 权 结 构 如 下 ：
股东名称 持股比例
国 泰 君 安 证 券 股 份 有 限 公 司 51%
德 国 安 联 集 团 49%
（二）主 要人员情况
1、董事会成员
（1 ）庹启斌先生，董事长，经济学博士。历任华东师范大学国际金融系讲
师 、 君 安 证 券 有 限 公 司 万 航 渡 路 营 业 部 经 理 、 资 产 管 理 公 司 研 究 部 经 理 、 香 港
公司研究策划部经理、研究发展中心主任、经纪管理部总经理、债券部总经理、
副 总 裁 ， 国 泰 君 安 证 券 股 份 有 限 公 司 副 总 裁 。 现 任 国 泰 君 安 证 券 股 份 有 限 公 司
执 行 董 事 、 党 委 委 员 ； 国 联 安 基 金 管 理 有 限 公 司 董 事 长 ， 并 代 为 履 行 总 经 理 职
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责。
（2 ）Andrew Douglas Eu （余义焜）先生，副董事长，工商管理硕士。历
任怡富证券投资有限公司高级研究分析员、投资经理、董事（地区业务） 、JF资
产 管 理 有 限 公 司 董 事 、 行 政 总 裁 。 现 任 德 盛 安 联 亚 太 区 行 政 总 裁 及 公 司 全 球 执
行 委 员 会 成 员 、 德 盛 安 联 资 产 管 理 有 限 公 司 （ 香 港 ） 董 事 、 研 富 资 产 管 理 有 限
公司（亚太地区）董事。
（3 ） 叶 锦 华 先 生 （IP Kam Wah ） ， 董 事 ， 学 士 学 位 ， 澳 洲 注 册 会 计 师 。 历
任 瑞 士 银 行 香 港 分 行 会 计 经 理 、 财 务 总 监 ； 瑞 士 银 行 集 团 财 务 董 事 、 亚 太 区 财
务 变 更 计 划 负 责 人 及 项 目 总 监 ； 瑞 银 环 球 资 产 管 理 有 限 公 司 亚 太 区 首 席 财 务 总
监 及 常 务 董 事 ； 瑞 银 证 券 投 资 信 托 股 份 有 限 公 司 财 务 总 监 及 公 司 监 事 ； 瑞 银 环
球 资 产 管 理 （ 日 本 ） 有 限 公 司 法 定 核 数 师 ； 国 投 瑞 银 基 金 管 理 有 限 公 司 监 事 、
监 事 长 。 现 任 德 盛 安 联 资 产 管 理 有 限 公 司 首 席 财 务 总 监 ， 德 盛 安 联 资 产 管 理 公
司 （ 香 港 、 日 本 、 新 加 坡 、 台 湾 ） 董 事 、 研 富 资 产 管 理 有 限 公 司 （ 亚 太 地 区 ）
董事。
（4 ）汪卫杰先生，董事，经济学硕士，会计师职称。1994年起进入金融行
业 ， 历 任 君 安 证 券 有 限 责 任 公 司 财 务 部 主 管 、 稽 核 部 副 总 经 理 、 资 金 计 划 部 副
总 经 理 、 长 沙 营 业 部 总 经 理 、 财 务 总 部 总 经 理 、 深 圳 分 公 司 总 经 理 助 理 、 计 划
财 务 总 部 总 经 理 、 国 泰 君 安 证 券 股 份 有 限 公 司 计 划 财 务 总 部 总 经 理 、 资 产 负 债
管 理 委 员 会 专 职 主 任 委 员 、 子 公 司 管 理 小 组 主 任 。 现 任 国 泰 君 安 证 券 股 份 有 限
公司监事会办公室主任、纪检监察室主任。
（5 ） 程静萍女士， 独 立董事， 高级经济师职称。 历任上海市财政局副科长、
副处长、处长、局长助理，上海市财政局、税务局副局长，上海市计划委员会、
上 海 市 发 展 计 划 委 员 会 副 主 任 兼 上 海 市 物 价 局 局 长 、 上 海 市 发 展 和 改 革 委 员 会
副 主 任 、 第 十 届 全 国 人 大 代 表 、 上 海 市 决 策 咨 询 委 员 会 专 职 委 员 。 现 任 上 海 银
行独立董事、上海市创业投资行业协会会长。
（6 ）王鸿嫔女士，独立董事，法学士。历任台湾摩根资产管理旗下的怡富
证 券 投 资 信 托 有 限 公 司 副 总 经 理 、 怡 富 证 券 投 资 顾 问 公 司 总 经 理 ， 中 国 摩 根 资
产 管 理 董 事 总 经 理 、 上 投 摩 根 基 金 管 理 有 限 公 司 总 经 理 。 现 主 要 从 事 教 育 工 作
和公益活动。
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（7 ） 胡斌先生， 独立董 事， 特许金融分析师(CFA)， 美国伊利诺伊大学(UIUC)
工 商 管 理 硕 士 （MBA ） 、 上 海 交 通 大 学 管 理 工 程 博 士 。 历 任 纽 约 银 行 梅 隆 资 产 管
理公司担任Standish Mellon 量化分析师、公司副总裁，Coefficient Global 公
司 创 始 人 之 一 兼 基 金 经 理 。2007 年11月起 ， 于 纽 银 梅 隆 西 部 基 金 管 理 有 限 公 司
（筹建）担任筹建组副组长。2010 年7月起，于纽银梅隆西部基金管理有限公司
担任首席执行官（总经理） 。现任上海系数股权投资基金管理合伙企业（有限合
伙）担任总经理。
2、监事会成员
（1 ）元湉伟女士，监事会主席，北京大学光华管理学院工商管理硕士。历
任 中 国 工 商 银 行 大 连 分 行 出 纳 、 会 计 、 信 息 技 术 等 工 作 ，1992 年 担 任 工 商 银 行
信 托 公 司 证 券 部 副 主 任 ；1994 年 加 入 君 安 证 券 任 大 连 营 业 部 总 经 理 助 理 ， 期 间
兼 任 君 安 物 业 有 限 责 任 公 司 总 经 理 ；1999 年 担 任 国 泰 君 安 证 券 大 连 西 安 路 营 业
部 副 总 经 理 ；2004 年 起 任 大 连 营 业 部 总 经 理 ；2005 年 起 任 辽 宁 营 销 总 部 副 总 经
理；2007 年 起 任 辽 宁 营 销 总 部 总 经 理 ；2009 年 起 担 任 辽 宁 分 公 司 总 经 理 ；2012
年起任财富管理部总经理；现任国联安基金管理有限公司监事会主席。
（2 ） 庄小慧女士， 监事， 法律硕士。 历任Bell, Temple 见习律师、McCague,
Peacock, Borlack, McInnis & Lloyd 大律师及事务律师助理、金杜律师事务所
事 务 律 师 助 理 、 瑞 士 再 保 险 公 司 法 律 顾 问 。 现 任 德 盛 安 联 资 产 管 理 （ 亚 太 ） 有
限公司法律顾问。
（3 ）朱慧女士，职工监事，经济学学士，历任国泰证券有限公司、国泰君
安证券股份有限公司财务部副经理， 现任国联安基金管理有限公司财务部总监。
（4 ）刘涓女士，职工监事，经济学学士，现任国联安基金管理有限公司基
金事务部副总监。
3、公司高级管理人员
（1 ）庹启斌先生，董事长，代理总经理，经济学博士。历任华东师范大学
国 际 金 融 系 讲 师 、 君 安 证 券 有 限 公 司 万 航 渡 路 营 业 部 经 理 、 资 产 管 理 公 司 研 究
部 经 理 、 香 港 公 司 研 究 策 划 部 经 理 、 研 究 发 展 中 心 主 任 、 经 纪 管 理 部 总 经 理 、
债 券 部 总 经 理 、 副 总 裁 ， 国 泰 君 安 证 券 股 份 有 限 公 司 副 总 裁 。 现 任 国 泰 君 安 证
券 股 份 有 限 公 司 执 行 董 事 、 党 委 委 员 ； 国 联 安 基 金 管 理 有 限 公 司 董 事 长 ， 并 代
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为履行总经理职责。
（2 ）周浩先生，督察长，法学硕士。曾先后任职于中国证券监督管理委员
会和上海航运产业基金管理有限公司。2012 年2 月 加 盟 国 联 安 基 金 管 理 有 限 公
司，现担任国联安 基金管理有限公司督察长。
（3 ）李柯女士，副总经理，经济学学士。历任中国建设银行上海分行国际
业 务 部 、 上 海 联 合 财 务 有 限 公 司 资 金 财 务 部 副 经 理 、 经 理 、 营 运 负 责 人 兼 内 部
审 计 师 、 公 司 副 总 经 理 、 国 联 安 基 金 管 理 有 限 公 司 财 务 总 监 、 总 经 理 助 理 ， 现
担任国联安基金管理有限公司副总经理。
（4 ）魏东先生，副总经理，经济学硕士。曾任职于平安证券有限责任公司
和国信证券股份有限公司；2003 年1月加盟华宝兴业基金管理有限公司，先后担
任 交 易 部 总 经 理 、 华 宝 兴 业 宝 康 灵 活 配 置 证 券 投 资 基 金 基 金 经 理 和 华 宝 兴 业 先
进 成 长 股 票 型 证 券 投 资 基 金 基 金 经 理 、 投 资 副 总 监 及 国 内 投 资 部 总 经 理 职 务 。
2009 年6 月 加 入 国 联 安 基 金 管 理 有 限 公 司, 先 后 担 任 总 经 理 助 理 、 投 资 总 监 的 职
务。2009 年9月起，担任国联安德盛精选股票证券投资基金的基金经理。2009年
12 月至2011 年8月，兼任国联安主题驱动股票型证券投资基金的基金经理。2014
年3月起，兼任国联安新精选灵活配置混合型证券投资基金的基金经理。现担任
国联安基金管理有限公司副总经理。
（5 ） 满黎先生， 副总 经理， 研究生学历。 曾 任职于华安基金管理有限公司，
先后担任上海分公司高级投资顾问、西安分公司总经理、华东业务总部总经理、
北京总部 高级董事总经理；2012 年9月加盟国联安基金管理有限公司，担任市场
总监。自2012年11月起，担任国联安基金管理有限公司副总经理。
4、本基金基金经理简介
（1）本基金现任 基金经理：
刘 斌 先 生 ， 硕 士 研 究 生 。 曾 任 杭 州 城 建 设 计 研 究 院 有 限 公 司 工 程 师 ； 群 益
国际控股有限公司行业研究员。2009 年 8 月起加入国联安基金管理有限公司，
先后担任研究员、 基金经理助理， 2013 年 12 月起担任国联安德盛安心成长混合
型证券投资基金基金经理，2013 年 12 月起兼 任本基金基金经理 ，2014 年 2 月
起兼任国联安德盛精选股票证券投资基金基金 经理，2014 年 6 月起兼任国联安
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通盈灵活配置混合型证券投资基金基金经理 。
（2 ）本基金历任基金经理 ：
基金经理 担任本基 金基金经理时间
孙建先生 2003 年8 月至2004 年9 月
钱建先生 2004 年9 月至2005 年9 月
孙蔚女士 2005 年9 月至2007 年4 月
孙建先生 2007 年4 月至2008 年6 月
冯天戈先生 2008 年3 月至2009 年9 月
傅明笑先生 2008 年8 月至2012 年12 月
施卫平先生 2012 年12 月至2014 年1 月
5、投资决策委员会成员
投 资 决 策 委 员 会 是 公 司 基 金 投 资 的 最 高 投 资 决 策 机 构 。 投 资 决 策 委 员 会 由
公 司 总 经 理 、 主 管 投 资 的 副总 经 理 、 投 资 组 合 管 理 部 负 责 人 、 固 定 收 益 业 务 负
责人、 研究部负责人及 高级基金经理 1-2 人 （ 根据需要） 组成。 投资 决策委员会
成员为：
庹启斌先生（代为履行总经理职责）投委会主席
魏东（投资总监、副总经理）投委会执行主席
冯俊（固定 收益部负责人）
韦明亮（投资组合管理部总监）
高级基金经理 1-2 人（根据需要）
6、上述人员之间不存在近亲属关系。
三、 基金托管人
（ 一 ） 基 金 托 管 人 基 本 情 况
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名称：中国工商银行股份有限公司
注册地址：北京市西城区复兴门内大街 55 号
成立时间：1984 年 1 月 1 日
法定代表人：姜建清
注册资本：人民币 349,018,545,827 元
联系电话：010-66105799
联系人：蒋松云
（ 二 ） 主 要 人 员 情 况
截至 2014 年 12 月 末 ， 中 国 工 商 银 行 资 产 托 管 部 共 有 员 工 207 人 ， 平 均
年龄 30 岁，95%以上员工拥有大学本科以上学历， 高管人员均拥有研究生以
上学历或高级技术职称。
（ 三 ） 基 金 托 管 业 务 经 营 情 况
作为中国大陆托管服务的先行者，中国工商银行自 1998 年在国内首家
提供托管服务以来， 秉承 “诚实信用、 勤勉尽责” 的 宗 旨 ， 依 靠 严 密 科 学 的
风险管理和内部控制体系、 规范的管理模式、 先进的营运系统和专业的服务
团 队 ，严 格 履 行 资 产 托 管 人 职 责 ，为 境 内 外 广 大 投 资 者 、金 融 资 产 管 理 机 构
和企业客户提供安全、 高效、 专业的托管服务， 展现优异的市场形象和影响
力 。建 立 了 国 内 托 管 银 行 中 最 丰 富 、最 成 熟 的 产 品 线 。拥 有 包 括 证 券 投 资 基
金、信托资产、保险资产、社会保障基金、安心账户资金、企业年金基金、
QFII 资产、QDII 资产、股权投资基金、证券公司集合资产管理计划、证券
公司定向资产管理计划、 商业银行信贷资产证券化、 基金公司特定客户资产
管理、QDII 专户资产 、ESCROW 等门类齐全的托管产品体系，同时在国内率
先开展绩效评估、 风险管理等增值服务， 可以为各类客户提供个性化的托管
服 务 。 截 至 2014 年 12 月 ， 中 国 工 商 银 行 共 托 管 证 券 投 资 基 金 407 只 。 自 2003
年 以 来 ， 本 行 连 续 十 年 获 得 香 港 《 亚 洲 货 币 》 、 英 国 《 全 球 托 管 人 》 、 香 港 《 财
资 》 、 美 国 《 环 球 金 融 》 、 内 地 《 证 券 时 报 》 、 《 上 海 证 券 报 》 等 境 内 外 权 威 财
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经媒体评选的 45 项最佳托管银行大奖；是获得奖项最多的国内托管银行，
优良的服务品质获得国内外金融领域的持续认可和广泛好评。
四、 相关服务机构
（一） 基金份额 销售 机构
1、 直销 机构
名称：国联安基金管理有限公司直销中心
住所：上海市浦东新区陆家嘴环路 1318 号星展银行大厦9 楼
办公地址：上海市浦东新区陆家嘴环路 1318 号星展银行大厦9 楼
法定代表人： 庹启斌
电话：021-38992888
联系人：茅斐
2、 代销机构
1） 名称：中国工商银行股份有限公司
住所：中国北京市西城区复兴门内大街 55 号
办公地址：中国北京市西城区复兴门内大街 55 号
法定代表人：姜建清
电话：010-66105662
联系人：查樱
客户服务电话：95588
网址：www.icbc.com.cn
2） 名称：国泰君安证券股份有限公司
住所：上海市浦东新区商城路 618 号
办公地址：上海市银城中路 168 号上海银行大厦 29 层
法定代表人： 万建华
电话：021-38676161
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联系人：芮敏祺
客户服务电话： 95521
网址：www.gtja.com
3） 名称：中信银行股份有限公司
住所：北京市东城区朝阳门北大街 8 号富华大厦 C 座
办公地址：北京东城区朝阳门北大街 9 号东方文化大厦
法定代表人：常振明
电话：010-8993 6689
联系人：方爽
客户服务电话：95558
网址：bank.ecitic.com
4） 名称：中信建投证券 股份有限公司
住所：北京市朝阳区安立路 66 号4 号楼
办公地址：北京市东城区朝阳门内大街 188 号
法定代表人： 王常青
电话：010-85130577
联系人：魏明
客户服务电话：400-8888-108
网址：www.csc108.com
5） 名称：招商证券股份有限公司
住所：深圳市福田区益田路江苏大厦 A 座38-45 层
办公地址：深圳市福田区益田路江苏大厦 A 座38-45 层
法定代表人：宫少林
电话：0755-82943079
联系人：吴少彬
客户服务电话：95565 或400-8888-111
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网址：www.newone.com.cn
6） 名称：华泰证券股份有限公司
住所：南京市中山东路 90 号华泰证券大厦
办公地址：南京市中山东路 90 号华泰证券大厦
法定代表人：吴万善
电话：025-84579763
联系人：万鸣
客户服务电话：95597
网址：www.htsc.com.cn
7） 名称：中国银河证券股份有限公司
住所：北京市西城区金融大街 35 号2-6 层
办公地址：北京市西城区金融大街 35 号 2-6 层
法定代表人： 陈有安
电话：010－66568047
联系人：田巍
客户服务电话：400-8888-888
网址：www.chinastock.com.cn
8） 名称：东吴证券股份有限公司
住所：苏州市工业园区星阳街 5 号
办公地址：苏州市工业园区星阳街 5 号
法定代表人： 范力
电话：0512-65581136
联系人：方晓丹
客户服务电话：400-8601-555
网址：www.dwzq.com.cn
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9） 名称：国信证券股份有限公司
住所：深圳市红岭中路 1012 号国信证券大厦
办公地址：深圳市红岭中路 1012 号国信证券大厦
法定代表人：何如
电话：0755-82133066
联系人：李颖
客户服务电话：95536
网址：www.guosen.com.cn
10） 名称：海通证券 股份有限公司
住所：上海市广东路
689 号 海 通 证 券 大 厦
办公地址：上海市广东路 689 号海通证券大厦
法定代表人：王开国
电话：021-23219275
联系人：李笑鸣
客户服务电话：95553
网址：www.htsec.com.cn
11） 名称：广发证券股份有限公司
住所：广州市天河北路 183 号大都会广场 43 楼
办公地址：广州市天河北路 183 号大都会广场 36、38、41、42 楼
法定代表人： 孙树明
电话：0755-82558305
联系人：黄岚
客户服务电话：95575
网址：www.gf.com.cn
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12） 名称：兴业证券股份有限公司
住所：福州市湖东路 268 号证券大厦
办公地址：福建省福州市湖东路 268 号
法定代表人：兰荣
电话：0591-38281515
联系人：黄颖
客户服务电话：95562
网址：www.xyzq.com.cn
13） 名称：上海浦东发展银行股份有限公司
住所：上海中山东一路 12 号
办公地址：上海中山东一路 12 号
法定代表人：吉晓辉
电话：021-61616206
联系人：虞谷云
客户服务电话：95528
网址：www.spdb.com.cn
14） 名称：交通银行股份有限公司
住所：上海市银城中路 188 号
办公地址：上海市银城中路 188 号
法定代表人：牛锡明
电话：021-58781234
联系人：曹榕
客户服务电话：95559
网址：www.bankcomm.com
15） 名称：招商银行股份有限公司
住所：中国广东省深圳市福田区深南大道 7088 号
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办公地址：中国广东省深 圳市福田区深南大道 7088 号
法定代表人： 李建红
电话：0755-83077278
联系人：邓炯鹏
客户服务电话：95555
网址：www.cmbchina.com
16） 名称：华泰联合证券有限责任公司
住所： 深 圳 市 福 田 区 中 心 区 中 心 广 场 香 港 中 旅 大 厦 第 五 层 （01A 、02 、
03 、04）、 17A 、18A、24A、25A、26A
办公地址：深 圳 市 福 田区 中 心 区 中 心 广 场 香 港中 旅 大 厦 第 五 层 （01A 、
02 、03、04）、 17A 、18A 、24A 、25A 、26A
法定代表人： 吴晓东
电话： 0755-82493561
联系人：庞晓芸
客户服务电话：95597
网址：www.lhzq.com
17） 名称：中国建设银行股份有限公司
住所：北京市西城区金融大街 25 号
办公地址：北京市西城区金融大街 25 号
法定代表人： 王洪章
电话：010-67596084
联系人：王琳
客户服务电话：95533
网址：www.ccb.com
18） 名称：华夏银行股份有限公司
住所：北京市东城区建国门内大街 22 号
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办公地址：北京市东城区建国门内大街 22 号华夏银行大厦
法定代表人：吴建
电话： （ 010）85238428
联系人：刘军祥
客户服务电话：95577
网址：www.hxb.com.cn
19） 名称：山西证券 股份有限公司
住所：太原市府西街 69 号山西国贸中心东塔楼 29 层
办公地址：太原市府西街 69 号山西国际贸易中心东塔楼 29 层
法定代表人：侯巍
电话：0351-8686602
联系人：孟婉娉
客户服务电话：400-6661-618
网址：www.i618.com.cn
20） 名称：新时代证券有限责任公司
住所：北京市 海淀区北三环西路99 号院 1 号楼15 层1501
办公地址：北京市海淀区北三环西路 99 号西海国际中心1 号楼
法定代表人： 刘汝军
电话：010-83561149
联系人：孙恺
客户服务电话：400-6989-898
网址：www.xsdzq.cn
21） 名称：安信证券股份有限公司
住所：深圳市福田区金田路 4018 号安联大厦 35 层、28 层A02 单元
办公地址： 深圳市福田区金田路 4018 号安联大厦35 层
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法定代表人：牛冠兴
电话：0755-82558038
联系人：郑向溢
客户服务电话：400-8001-001
网址：www.essence.com.cn
22） 名称：东方证券股份有限公司
住所： 上 海 市 黄 浦 区 中
山 南 路 3 1 8 号 东 方 国
际 金 融 广 场 21- 29 层
办公地址：上海市黄浦区中山南路 318 号东方国际金融广场21-29 层
法定代表人：潘鑫军
电话：021-63325888-3108
联系人：吴宇
客户服务电话：95503
网址：www.dfzq.com.cn
23） 名称：宁波银行股份有限公司
住所：浙江省宁 波市鄞 州区宁南 南路 700 号
办公地址：浙江省宁 波 市鄞州区 宁南南 路 700 号
法定代表人： 陆华裕
电话：0574-87011947
联系人：朱海亚
客户服务电话：96528 或962528（上海）
网址：www.nbcb.com.cn
24） 名称：上海证券有限责任公司
住所：上海西藏中路 336 号
办公地址： 上海西藏中路 336 号
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法定代表人： 龚德雄
电话：021-53519888
联系人：王伟力
客户服务电话：962518
网址：www.962518.com
25） 名称：中国中 投证券有限责任公司
住所：深圳福田区益田路 6003 号荣超商务中心 A 座18-21 层
办公地址：深圳福田区益田路 6003 号荣超商务中心 A 座18-21 层
法定代表人： 龙增来
电话：0755-82023442
联系人：刘毅
客户服务电话：400-6008-008
网址：www.cjis.cn
26） 名称： 爱建证券有限责任公司
住所：上海市世纪大道 1600 号 32 楼
办公地址：上海市世纪大道 1600 号 32 楼
法定代表人：郭林
电话：021-6 2 1 7 1 9 8 4
联系人：陈敏
客户服务电话：021-63340678
网址：www.ajzq.com
27） 名称： 光大证券股份有限公司
住所：上海市静安区新闸路 1508 号
办公地址： 上海市静安区新闸路 1508 号
法定代表人： 薛峰
电话：021-22169089
·17 ·
联系人：刘晨
客户服务电话：95525
网址：www.ebscn.com
28） 名称：恒泰证券股份有限公 司
住所：呼和浩特市新城区新华东街 111 号
办公地址： 呼和浩特市新城区新华东街 111 号
法定代表人： 庞介民
电话：0471-4961259
联系人：常向东
客户服务电话：400-196-6188
网址：www.cnht.com.cn
29） 名称：华宝证券有限责任公司
住所： 上 海 市 浦 东 新 区
世 纪 大 道 100 号 环 球
金 融 中 心 57 层
办公地址： 上 海 市 浦 东 新
区 世 纪 大 道 1 0 0 号环
球 金 融 中 心 57 层
法定代表人： 陈林
电话：021-68778081
联系人：刘闻川
客户服务电话：400-8209-898
网址：www.cnhbstock.com
30） 名称：齐鲁证券有限公司
住所：山东省济南市经七路 86 号
办公地址：山东省济南市经七路 86 号
·18 ·
法定代表人：李玮
电话：0531-68889157
联系人：王霖
客户服务电话：95538
网址：www.qlzq.com.cn
31） 名称：银泰证券有限责任公司
住所：深圳市福田区竹子林四路紫竹七道 18 号光大银行大厦 18 楼
办公地址： 深圳市福田区竹子林四路紫竹七道 18 号光大银行大厦 18 楼
法定代表人： 黄冰
电话： （0755）83710885
联系人：曾敬宁
客户服务电话：400-8505-505
网址：www.ytzq.net
32） 名称：平安银行股份有限公司
住所：深圳市罗湖区深南东路 5047 号
办公地址：深圳市罗湖区深南东路 5047 号
法定代表人：马明哲
电话：0755-22197874
联系人：蔡宇洲
客户服务电话：95511
网址：www.bank.pingan.com
33） 名称：信达证券股份有限公司
住所：北京市西城区闹市口大街 9 号院 1 号楼
办公地址：北京市西城区闹市口大街 9 号院1 号楼信达金融中心
法定代表人：高冠江
电话：010-88656100
·19 ·
联系人：唐静
客户服务电话：400-8008-899
网址：www.cindasc.com
34） 名称：东海证券有限责任公司
住所：江苏省常州市延陵西路 23 号投资广场 18 楼
办公地址：上海市浦东新区东方路 1928 号东海证券大厦
法定代表人： 朱科敏
电话：021-50586660-8644
联系人：霍晓飞
客户服务电话：95531
网址：www.longone.com.cn
35） 名称： 华福证券有限责任公司
住所：福州五四路新天地大厦 7 至10 层
办公地址：福州五四路新天地大厦 7 至 10 层
法定代表人：黄金琳
电话：0591-87383623
联系人：张腾
客户服务电话：400- 8 8 9 6 - 3 2 6
网址：www.gfhfzq.com.cn
36） 名称： 华龙证券有限责任公司
住所：甘肃省兰州市东岗西路 638 号兰州财富中心 21 楼
办公地址：甘肃省兰州市东岗西路 638 号兰州财富中心21 楼
法定代表人：李晓安
电话：0931-4890100
联系人：李昕田
客户服务电话：400-6898-888
·20 ·
网址：www.hlzqgs.com
37） 名称：中国银行 股份有限公司
住所：北京市西城区复兴门内大街 1 号
办公地址：北京市西城区复兴门内大街 1 号
法定代表人： 田国立
电话：010-66594587
联系人：张建伟
客户服务电话：95566
网址：www.boc.cn
38） 名称：国金证券股份有限公司
住所：成都市东城根上街 95 号成证大厦 16 楼
办公地址：成都市东城根上街 95 号成证大厦 16 楼
法定代表人：冉云
电话：028-86690126
联系人：金喆
客户服务电话：400-6600-109
网址：www.gjzq.com.cn
39） 名称：渤海银行股份有限公司
住所：中国天津市河西区马场道 201-205 号
办公地址：中国天津市河西区马场道 201-205 号
法定代表人：刘宝凤
电话：022-58314846
联系人：王宏
客户服务电话：400-8888-811
网址：www.cbhb.com.cn
·21 ·
40） 名称：东莞证券有限责任公司
住所：东莞市莞城区可园南路 1 号金源中心 30 楼
办公地址：东莞市莞城区可园南路 1 号金源中心 30 楼
法定代表人： 张运勇
电话：0769-22119426
联系人：梁健伟
客户服务电话：961130
网址：www.dgzq.com.cn
41） 名称：东北证券股份有限公司
住所：长春市人民大街 1138 号
办公地址：长春市人民大街 1138 号
法定代表人： 杨树财
电话：0431-85096517
联系人：安岩岩
客户服务电话：400-6000-686
网址：www.nesc.cn
42） 名称：长江证券股份有限公司
住所：武汉市新华路特 8 号长江证券大厦
办公地址：武汉市新华路特 8 号长江证券大厦
法定代表人： 杨泽柱
联系人：李良
电话：027-65799999
客户服务电话 ： 95579
网址：www.95579.com
43） 名称：平安证券有限责任公司
住所：深圳市福田区金田路大中华国际交易广场 8 层
·22 ·
办公地址：深圳市福田区金田路 4036 号荣超大厦 16-20 楼
法定代表人：杨宇翔
联系人：郑舒丽
电话：0755-22626391
客户服务电话：95511
网址：www.stock.pingan.com
44） 名称：中航证券股份有限公司
住所： 江 西 省 南 昌 市 红
谷 滩 新 区 红 谷 中 大
道 1 6 1 9 号 南 昌 国 际
金 融 大 厦 A 栋 41 层
办公地址： 江 西 省 南 昌 市
红 谷 滩 新 区 红 谷 中
大道 1619 号 南 昌 国
际 金 融 大 厦 A 栋 41
层
法定代表人：许雄斌
电话：0791-6768681
联系人：戴蕾
客户服务电话：400-8866-567
网址：www.scstock.com
45） 名称： 中信证券股份有限公司
住所： 广东省深圳市
福 田 区 中 心 三 路 8 号
卓 越 时 代 广 场 （ 二
期 ） 北 座
办公地址： 广东省深圳市福田区中心三路 8 号中信证券大厦； 北京市朝
·23 ·
阳区亮马桥路 48 号中 信证券大厦
法定代表人： 王东明
电话： 010-85130579
联系人：张于爱
客户服务电话：95548
网址：www.cs.ecitic.com
46） 名称：华融证券股份有限公司
住所：北京市西城区金融大街 8 号
办公地址：北京市西城区金融大街 8 号
法定代表人： 祝献忠
电话：010-58568118
客户服务电话：400-898-9999
联系人： 林长华
网址： www.hrsec.com.cn
47） 名称：中信万通证券有限责任公司
住所：青岛市崂山区深圳路 222 号1 号楼 2001
办公地址：青岛市崂山区深圳路 222 号 1 号楼2001
法定代表人：杨宝林
电话：0532-85022326
联系人：吴忠超
客户服务电话：95548
网址：www.zxwt.com.cn
48） 名称：天风证券 股份有限公司
住所：湖北省武汉市东湖新技术开发区关东园路 2 号高科大厦四楼
办公地址：湖北省武汉市武昌区中南路 99 号保利广场A 座37 楼
法定代表人：余磊
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电话：027-87618882
联系人：翟璟
客户服务电话：400-8005-000
网址: www.tfzq.com
49） 名称：江海证券有限公司
住所：黑龙江省 哈尔滨市香坊区赣水路 56 号
办公地址：黑龙江省哈尔滨市香坊区赣水路 56 号
法定代表人： 孙名扬
电话：0451-85863696
联系人：刘爽
客户服务电话：400-6662-288
网址：www.jhzq.com.cn
50） 名称：中信证券（浙江）有限责任公司
住所：浙江省杭州市滨江区江南大道 588 号恒鑫大厦 19 层、20 层
办公地址：浙江省杭州市滨江区江南大道 588 号恒鑫大厦 19 层、20 层
法定代表人：沈强
电话：0571-86078823
联系人：周妍
客户服务电话：95548
网址：www.bigsun.com.cn
51）名称：中国国际期货有限公司
住所：北京市朝阳区建国门外光华路 14 号 1 幢 1 层、2 层、9 层、11 层、
12 层
办公地址：北京市朝阳区麦子店西路 3 号新恒基国际大厦 15 层
法定代表人：王兵
·25 ·
联系人：赵森
电话：010-59539864
客服电话：95162 、400-8888-160
网址：www.cifco.net
52） 名称： 天相投资顾问有限公司
住所：北京市西城区金融街 19 号富凯大厦 B 座701
办公地址：北京市西城区新街口外大街 28 号C 座5 层
法定代表人：林义相
联系人：尹伶
电话：010-66045608
客户服务电话 ：010-66045678
网址： www.txsec.com
53）名称：诺亚正行（上海）基金销售投资顾问有限公司
住所：上海浦东新区银城中路 68 号时代金融中心 8 楼801 室
办公地址：上海浦东新区银城中路 68 号时代金融中心 8 楼801 室
法定代表人： 王静波
电话：021-38602377
联系人：方成
客户服务电话：400-8215-399
网址：www.noah-fund.com
54）名称：上海好买基金销售有限公司
住所：上海市浦东南路 1118 号鄂尔多斯国际大厦 903—906 室
办公地址：上海市浦东南路 1118 号鄂尔多斯国际大厦 903—906 室
法定代表人：杨文斌
·26 ·
电话：021-58870011
联系人：王玉山
客户服务电话：400-7009-665
网址：www.ehowbuy.com
55）名称：上海天天基金销售有限公司
住所：上海市徐汇区龙田路 195 号3C-9 楼
办公地址：上海市徐汇区龙田路 195 号 3C-9 楼
法定代表人：其实
电话：021-54509998
联系人：练兰兰
客户服务电话：400-1818-188
网址：www.1234567.com.cn
56）名称：北京展恒基金销售有限公司
住所：北京市朝阳区华严北里 2 号民建大厦 6 层
办公地址：北京市朝阳区华严北里 2 号民建大厦 6 层
法定代表人：闫振杰
电话：010-62020088
联系人：宋丽冉
客户服务电话：400-8886-661
网址：www.myfund.com
57）名称：杭州数米基金销售有限公司
住所：浙江省杭州市滨江区江南大道 3588 号12 层
办公地址：浙江省杭州市滨江区江南大道 3588 号12 层
法定代表人：陈柏青
电话：0571-28829790
联系人：周嬿旻
·27 ·
客户服务电话： 4000-766-123
网址：www.fund123.cn
58）名称：深圳众禄基金销售有限公司
住所：广东省深圳市罗湖区梨园路物资控股置地大厦 8 楼
办公地址：广东省深圳市罗湖区梨园路物资控股置地大厦 8 楼
法定代表人：薛峰
电话：0755-33227950
联系人：童彩 平
客户服务电话：400-6788-887
网址：www.zlfund.cn
59）名称：和讯信息科技有限公司
注册地址：北京市朝阳区朝外大街 22 号泛利大厦 10 层
办公地址：上海市浦东新区东方路 18 号保利广场 E 座18 楼
法定代表人：王莉
电话：021-68419822
联系人：周轶
客户服务电话：400-920-0022
网址：licaike.hexun.com
60）名称：万银财富（北京）基金销售有限公司
注册地址：北京市朝阳区北四环中路 27 号院5 号楼3201 内
办公地址：北京市朝阳区北四环中路 27 号院5 号楼3201 内
法定代表人： 王斐
电话：010-59393923
联系人：廉亮
客户服务电话：400-081-6655
网址：www.wy-fund.com
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（一） 注册登记 机构
名称：国联安基金管理有限公司
住所：上海市 浦东新区陆家嘴环路1318 号星展银行大厦9 楼
办公地址：上海市浦东新区陆家嘴环路 1318 号星展银行大厦9 楼
法定代表人： 庹启斌
电话：021-38992888
传真：021-50151880
网址：www.gtja-allianz.com 或www.vip-funds.com
联系人：仲晓峰
（二） 审计基金 资产的会计师事务所
名称： 毕马威华 振会计师事务所
住所： 上海市静安区南京西路 1266 号恒隆广场 50 楼
办公地址：上海市静安区南京西路 1266 号恒隆广场50 楼
负责人：蔡廷基
电话： 021-22122888
联系人：彭成初
（三） 律师事务 所和经办律师
名称：北京市中伦金通律师事务所
住所：北京市 建国门外东环南路2 号北京招商局大厦 12 层
办公地址：北京市 建国门外东环南路2 号北京招商局大厦12 层
法定代表人：张德荣
电话：010-65681188
传真：010-65681188
联系人：廖海
经办律师：廖海、张坚
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五、 基金的名称
本基金名称： 国联安 德盛稳健证券投资基金
六、 基金的类型
本基金类型：契约型开放式（混合型）
七、 基金的投资目标
本基金为混合型基金， 基金管理人将充分利用国内外成功的基金管理经验，
深 入 研 究 中 国 经 济 发 展 的 价 值 驱 动 因 素 ， 采 用 积 极 主 动 的 投 资 策 略 ， 运 用 全 程
风 险 管 理 技 术 ， 追 求 长 期 稳 定 的 投 资 收 益 ， 为 基 金 份 额 持 有 人 提 供 安 全 可 靠 的
理财服务。
八、 基金的投资方向
本 基 金 的 投 资方 向 为 具有 良 好 流 动 性的 金 融 工具, 包 括 国 内依 法 发 行上 市的
股票、债券及法律、法规或中国证监会允许基金投资的其他金融工具。
九、 基金的投资策略 及 投资程序
（一）投 资策略
本 基 金 的 投 资 管 理 分 为 三 个 层 次 ， 第 一 个 层 次 是 资 产 类 别 配 置 ， 即 基 金 资
产 在 股 票 、 债 券 和 现 金 三 大 类 资 产 类 别 间 的 配 置 ； 第 二 个 层 次 是 基 金 资 产 在 不
同行业间配置；第三个层次是单个证券（包括股票和债券）的选择。
本 基 金 将 严 格 遵 守 科 学 的 投 资 管 理 流 程 ， 首 先 采 取 “ 自 上 而 下 ” 的 分 析 方
法 ， 制 定 基 金 资 产 类 别 配 置 和 行 业 配 置 策 略 ， 然 后 采 取 “ 自 下 而 上 ” 的 基 本 面
分 析 ， 挖 掘 出 管 理 团 队 优 秀 、 财 务 状 况 良 好 、 增 长 潜 力 大 、 竞 争 地 位 独 特 的 上
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市公司和预期收益率较高的债券。 利用全球投资经验和对国内市场的深入了解，
在对市场趋势准确判断的前提下， 进行积极的战略性和战术性资产配置和调整，
构建在既定投资风险下的最优投资组合。
1、资产类别的配置
本 基 金 管 理 人 将 以 科 学 的 风 险 评 估 方 法 衡 量 各 类 别 资 产 的 风 险 收 益 特 征 并
加 以 分 析 比 较 ， 通 过 设定 可 承 担 的 风 险 水 平 ， 随 着 市 场 风 险 的 变 化 以 及 各 类 别
资 产 的 风 险 收 益 特 征 及 其 相 对 变 化 趋 势 ， 及 时 调 整 股 票 资 产 与 债 券 资 产 之 间 的
比例，实现模型监控与主动调整相结合的动态管理。
在正常市场情况下， 本基金投资组合投资的基本范围为： 股票资产 20%-70%；
债券资产 25%-75%；现金留存的范围 5%-10%。由于本基金针对中低风险偏好的
目标客户，严格要求在任何时候股票投资的仓位上界均小于等于 70%。
2、行业资产配置
本 基 金 管 理 人 建 立 了 系 统 完 善 的 行 业 投 资 价 值 评 估 体 系 — 行 业 资 产 配 置 的
综合评分模型，实施积极的行业轮换策略。通过动态监测行业投资价值的变化，
增 加 投 资 价 值 上 升 的 行 业 的 权 重 ， 减 少 投 资 价 值 下 降 的 行 业 的 权 重 ， 使 基 金 行
业资产配置效率优于业绩基准。
3、股票投资组合的构造
为 了 筛 选 出 具 有 坚 实 的 财 务 基 础 同 时 具 有 良 好 发 展 前 景 的 公 司 ， 本 基 金 管
理 人 建 立 了 一 套 多 层 次 的 股 票 筛 选 体 系 （ 包 括 多 因 素 股 票 选 择 模 型 、 公 司 投 资
价值评价体系以及草根研究方法等多种分析方法和工具） ， 通过定量模型和定性
分 析 有 机 的 结 合 ， 充 分 发 挥 金 融 工 程 模 型 的 客 观 科 学 性 和 基 金 经 理 的 主 观 能 动
性，挑选出具有良好投资价值的股票，构 建出符合本基金投资风格的股票组合。
股票选择标准：
本 基 金 在 股 票 投 资 方 面 的 主 要 投 资 对 象 是 那 些 财 务 基 础 稳 固 ， 拥 有 长 期 竞
争 优 势 和 持 续 利 润 增长 潜 力 的 公 司 。 本 基 金 通 过 多 种 分 析 方 法 ， 在 急 剧 变 化 的
市 场 环 境 中 及 早 识 别 该 类 公 司 并 及 时 进 行 投 资 。 这 类 公 司 一 般 具 有 下 述 一 种 或
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几种特征：
1）在行业中具有较强的竞争优势：销售收入和净利润的增长率高于行业平
均 水 平 ， 并 在 可 预 期 的 将 来 继 续 保 持 这 种 增 长 趋 势 ； 净 资 产 收 益 率 和 毛 利 率 高
于行业平均水平；拥有某种形式的特许经营权；
2）公司管理层团结合作、具有较高的道德修养、丰富的工作经验和很强的
执行 能力、创新精神强；
3） 具有健全的组织结构， 先进的企业文化和开放的管理模式。 在质量控制、
成 本 管 理 、 产 品 开 发 、 营 销 推 广 、 客 户 服 务 等 方 面 在 行 业 中 处 于 领 先 地 位 ， 能
够不断地推出适合市场需要的新产品；
4） 财务状况真实良好：财务报表可信度高、资产负债结构合理、现金流量
充足、运营效率高；
5） 投资价值被市场低估，具有较高的安全边际，有较低的 PB、较高的 CP
（注：PB 指市净率、CP 指每股经营性现金流与股价的比率） 。
4、债券投资管理
本 基 金 将 采取 “ 自 上 而 下 ” 投 资 策 略 ， 对 各 类 债 券 进 行 合 理 的 配 置 。 本 基
金 将 深 入 分 析 国 内 外 宏 观 经 济 形 势 、 国 内 财 政 货 币 政 策 以 及 结 构 调 整 因 素 对 债
券 市 场 的 影 响 ， 判 断 债 券 市 场 的 走 势 ， 采 取 相 应 的 资 产 配 置 策 略 。 本 基 金 在 债
券 投 资 组 合 构 建 和 管 理 过 程 中 ， 采 取 利 率 预 期 、 久 期 管 理 、 收 益 率 曲 线 策 略 、
收益率利差策略等积极的投资策略，力求获取高于市场平均水平的投资回报。
（二）投 资程序
投 资 管 理 流 程 分 为 投 资 研究、 投 资 决 策 、 投 资 执 行 、 投 资 跟 踪 与 反 馈 、 投
资核对与监督、风险控制六个环节。
1、投资研究
为 保 障 基 金 份 额 持 有 人 利 益 ， 本 基 金 管 理 人 在 投 资 研 究 过 程 中 ， 将 定 期 召
开 投 资 决 策 委 员 会 会 议 、 投 资 研 究 联 席 会 议 、 基 金 经 理 会 议 等 会 议 ， 为 投 资 决
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策提供准确的依据。
投 资 决 策 委 员 会 主 要 决 定 以 下 事 项 ： 根 据 基 金 合 同 、 投 资 者 需 求 、 市 场 情
况 决 定 基 金 的 投 资 理 念 、 投 资 原 则 、 投 资 方 法 。 定 期 或 不 定 期 制 定 投 资 限 制 证
券 库 ， 报 监 察 稽 核 部 备 案 ， 以 防 止 介 入 内 幕 交 易 或 陷 入 不 必 要 的 关 联 交 易 ； 为
基 金 选 择 合 适 的 业 绩 基准 （Benchmark ） ， 用 以 对 基 金 投 资 绩 效 进 行 评 估 和 风 险
管 理 ； 就 目 前 宏 观 经 济 、 金 融 形 势 与 展 望 、 货 币 政 策 方 向 及 利 率 水 准 等 总 体 经
济数据现状进行 分析讨论， 作为拟定投资策略之参考；
就基金经理提交的 《投
资策略报告》进行讨论和表决，决定各基金在一段时期内的资产配置方案。
基金经理和研究组定期召开投资研究联席会议，讨论确定近期调研计划。
2、投资决策
1）基金投资策略报告的形成
基金经理定期制作的《投资策略报告》 ，主要是决定一段时期内的资产配置
方 案 。 基 金 经 理 根 据 国 内 外 经 济 形 势 、 市 场 走 势 及 投 资 研 究 联 席 会 议 的 讨 论 结
果拟订《投资策略报告》 ，阐述自身的投资策略，并明确下一阶段股票、固定收
益证券、现金和融资的投资比例。 《投资策略报告》经投资总监签阅后报投资决
策 委员会讨论。
2） 投资证券备选库的建立和维护
每 季 财 务 报 告 公 布 后 ， 研 究 组 和 基 金 经 理 针 对 不 同 产 业 的 特 征 ， 依 据 各 公
司 所 呈 现 的 财 务 现 状 、 获 利 能 力 及 未 来 成 长 性 设 定 选 股 标 准 ， 分 别 提 出 符 合 各
自 标 准 的 可 投 资 证 券 名 单 ， 经 投 资 研 究 联 席 会 议 上 讨 论 后 ， 确 定 可 投 资 证 券 名
单 ， 并 上 报 投 资 总 监 。 由 研 究 组 依 据 各 基 金 特 性 及 限 制 将 上 述 可 投 资 证 券 名 单
列 入 基 金 的 可 投 资 证 券 备 选 库 。 若 可 投 资 证 券 备 选 库 的 公 司 的 基 本 面 有 重 大 变
化 ， 研 究 员 可 以 及 时 提 出 该 公 司 的 最 新 报 告 ， 及 时 通 知 基 金 经 理 ， 在 取 得 投 资
组 合 管 理 部 经 理 同 意 后 ， 基 金 经 理 可 通 知 研 究 组 将 该 公 司 从 可 投 资 证 券 备 选 库
中删除。
3） 核心证券库的建立和维护
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研 究 员 或 基 金 经 理 对 可 投 资 证 券 备 选 库 名 单 中 的 公 司 和 其 他 公 司 进 行 进 一
步 研 究 和 调 研 ， 并 出 具 个 股 研 究 报 告 ， 经 讨 论 （ 既 可 以 在 投 资 研 究 联 席 会 议 上
讨 论 ， 也 可 以 由 研 究 员 和 基 金 经 理 单 独 讨 论 ） 后 将 该 公 司 列 入 基 金 的 核 心 证 券
库中。
基 金 经 理 制 定 或 调 整 投 资 组 合 时 ， 原 则 上 须 选 择 核 心 证 券 库 中 的 证 券 。 研
究 员 或 基 金 经 理 对 于 核 心 证 券 库 中 的 证 券 须 持 续 追 踪 其 基 本 面 及 股 价 变 化 ， 并
适时提出修正报告，以利基金经理进行投资决策。
基 金 经 理 在 投 资 分 析 完 成 后 ， 为 其 所 管 理 的 基 金 进 行 投 资 组 合 管 理 ， 并 对
其投资组合负全责。
3、投 资执行
基 金 所 有 的 交 易 行 为 都 通 过 基 金 交 易 部 统 一 执 行 ， 在 投 资 总 监 的 领 导 下 ，
一切交易在交易资讯保密的前提下，依既定程序公开运作。
基金交易部经理复核交易指令无误后， 分解交易指令并下达到集中交易室
分配给交易员执行。对于违反《证券投资基金管理暂行办法》 、 《基金合同》 、投
资 决 策 委 员 会 决 议 和 公 司 投 资 管 理 制 度 的 交 易 指 令 ， 基 金 交 易 部 经 理 应 暂 停 执
行该等指令，及时通知相关基金经理，并向投资总监、监察稽核部汇报；
交 易 指 令 一 律 以 电 脑 指 令 （ 基 金 交 易 指 令 系 统 ） 形 式 下 达 ， 特 殊 情 况 下 可
以 采 取 书 面 指 令 和 录 音 电 话 指 令 。 书 面 指 令 必 须 经 基 金 经 理 书 面 签 名 ， 录 音 电
话指令事后须由基金经理书面确认，严禁口头指令。
4、投资跟踪与总结
投资组合管理部定期进行投资总结， 对已发生的投资行为进行分析和总结，
为未来的投资行为提供正确的方向。
1 ） 基 金 经 理 定 期 向 投 资 决 策 委 员 会 提 交 所 管 理 基 金 的 《 投 资 总 结 报 告 》 ，
对 其 投 资 组 合 的 近 期 表 现 与 市 场 表 现 进 行 分 析 ， 解 释 基 金 表 现 与 业 绩 基 准 表 现
差异的原因，并对投资过程中的不足提出改进意见。
·34 ·
2 ） 基 金 经 理 对 持 仓 证 券 或 需 要 密 切 关 注 的 证 券 进 行 动 态 跟 踪 ， 不 定 期 写
出《投资跟踪报告》 ，也可以委托研究组完成该项任务。
3 ） 如 果 发 现 基 金 可 投 资 证 券 备 选 库 和 核 心 证 券 库 中 的 证 券 的 基 本 面 情 况
有 变 化 的 ， 基 金 经 理 可 提 议 召 开 临 时 投 资 研 究 联 席 会 议 ， 讨 论 是 否 要 修 改 备 选
库和核心证券库。
4 ） 基 金 经 理 根 据 情 况 的 变 化 ， 认 为 有 必 要 修 改 资 产 配 置 方 案 或 重 大 投 资
项目方案的，应先起草《投资策略报告》或《重大投资项目建议书》 ，经投资总
监签阅后报投资决策委员会讨论决定。
5、投资核对与监督
基 金 事 务 管 理 部 交 易 清 算 员 通 过 交 易 数 据 的 核 对 ， 对 当 日 交 易 操 作 进 行 复
核，如发现有违反 相关法律法规、 《基金合同》 、公司相关管理制度的交易操作，
须立刻向投资总监汇报，并同时通报监察稽核部、风险管理部、相关基金经理、
基金交易部。
基金交易部负责对基金投资的日常交易行为进行实时监控。
6、风险控制
基 金 投 资 管 理 过 程 中 的 风 险 控 制 包 括 两 个 层 次 ， 一 个 层 面 是 基 金 投 资 管 理
组 织 体 系 内 部 的 风 险 管 理 ， 另 一 个 层 面 是 外 部 独 立 的 风 险 管 理 机 构 （ 包 括 风 险
控制委员会、督察长、监察稽核部、风险管理部）对投资管理过程的风险监控。
投 资 总 监 负 责 基 金 投 资 管 理 全 流 程 的 风 险 控 制 工 作 ， 一 方 面 负 责 制 定 投 资
管 理 全 程 风 险 控 制 制 度 和 控 制 要 点 ， 并 在 投 资 管 理 过 程 中 切 实 执 行 ； 另 一 方 面
根 据 外 部 独 立 风 险 管 理 机 构 （ 包 括 风 险 控 制 委 员 会 、 督 察 长 、 监 察 稽 核 部 、 风
险 管 理 部 ） 的 风 险 评 估 意 见 ， 及 时 制 定 相 应 的 改 进 和 应 对 措 施 ， 并 责 成 相 关 部
门 和 人 员 切 实 落 实 和 执 行 。 同 时 要 在 公 司 的 投 资 管 理 团 队 中 树 立 起 全 程 风 险 控
制的观念，让每一个投资管理人员都深入认识和接受风险控制的理念。
·35 ·
十、 基金的业绩比较 标 准
本基金股票投资部分的业绩比较基准是 沪深 300 指数，债券投资部分的业
绩比较基准是上证国债指数。
本基金整体业绩比较基准= 沪深 300 指数×65%+ 上证国债指数×35%
如 果 今 后 市 场 有 其他 代 表 性 更 强 的 业 绩 比 较 基 准 推 出 时 ， 本 基 金 可 以 在 经
过合适的程序后变更业绩比较基准。
十一、 基金的风险收益 特 征
本 基 金 属 于 证 券 投 资 基 金 中 的 中 低 风 险 品 种 ， 其 风 险 收 益 特 征 从 长 期 平 均
及 预 期 来 看 ， 介 于 单 纯 的 股 票 型 组 合 与 单 纯 的 债 券 型 组 合 之 间 ， 也 介 于 单 纯 的
成 长 型 组 合 与 单 纯 的 价 值 型 组 合 之 间 。 本 基 金 力 争 使 基 金 的 单 位 风 险 收 益 值 从
长期平均来看高于业绩 比较基准的单位风险收益值。
十二、 基金的投资组合 报 告
（一） 基金投资 组合报告
本 基 金 管 理 人 的 董 事 会 及 董 事 保 证 所 载 资 料 不 存 在 虚 假 记 载 、 误 导 性 陈 述
或重大遗漏，并对其内容的真实性、准确性和完整性承担个别及连带责 任。
本基金的托管人 —— 中国工商银行 股份有限公司 根据本基金合同规定， 复
核了本 报 告 中 的 财 务 指 标 、 净 值 表 现 和 投 资 组 合 报 告 等 内 容 ， 保 证 复 核 内 容 不
存在虚假记载、误导性陈述或者重大遗漏 。
本投资组合报告所载数据截至 2014 年12 月 31 日， 本报告财务资料未经审
计师审计。
1 报告期末 基金资产组合情况
序
号
项目 金额（元）
占基金总
资产的比例
（％）
1 权益投资 112,018,659.47 67.70
其中：股票 112,018,659.47 67.70
·36 ·
2 固定收益投资 41,596,756.40 25.14
其中：债券 41,596,756.40 25.14
资产支持证券 - -
3 贵金属投资 - -
4 金融衍生品投资 - -
5 买入返售金融资产 - -
其中：买断式回购的买
入返售金融资产
- -
6
银行存款和结算备付金
合计
8,113,719.27 4.90
7 其他资产 3,744,615.46 2.26
8 合计 165,473,750.60 100.00
注：由于四舍五入的原因，分项之和与合计项可能存在尾差。
2 报告期末 按行业分类的股票投 资组合
代
码
行业类别 公允价值（元）
占基金资产
净值比例（％）
A 农、林、牧、渔业 - -
B 采矿业 10,898,467.60 6.71
C 制造业 37,686,737.81 23.19
D
电力、热力、燃气及水
生产和供应业
- -
E 建筑业 - -
F 批发和零售业 3,394,254.06 2.09
G
交通运输、仓储和邮政
业
3,531,600.00 2.17
H 住宿和餐饮业 - -
I
信息传输、软件和信息
技术服务业
- -
J 金融业 21,182,000.00 13.03
K 房地产业 28,725,600.00 17.67
L 租赁和商务服务业 - -
·37 ·
M 科学研究和技术服务业 - -
N
水利、环境和公共设施
管理业
6,600,000.00 4.06
O
居民服务、修理和其他
服务业
- -
P 教育 - -
Q 卫生和社会工作 - -
R 文化、体育和娱乐业 - -
S 综合 - -
合计 112,018,659.47 68.92
注：由于四舍五入的原因，分项之和与合计项可能存在尾差。
3 报告期末 按公允价值占基金资 产净值比例大小排序的 前十名股票投资明
细
序
号
股票
代码
股票
名称
数量 （股）
公允价值
( 元)
占基金
资产净值比
例（％）
1
60058
4
长电
科技
1,200,000
12,600,00
0.00
7.75
2
00002
4
招商
地产
400,000
10,556,00
0.00
6.49
3
00000
2
万
科Ａ
700,000
9,730,000.
00
5.99
4
60004
8
保利
地产
780,000
8,439,600.
00
5.19
5
60181
8
光大
银行
1,500,000
7,320,000.
00
4.50
6
60055
9
老白
干酒
147,012
7,253,572.
08
4.46
7
60003
0
中信
证券
200,000
6,780,000.
00
4.17
8
00006
9
华侨
城Ａ
800,000
6,600,000.
00
4.06
·38 ·
9
60039
2
盛和
资源
233,087
6,468,164.
25
3.98
1
0
60018
8
兖州
煤业
420,000
5,535,600.
00
3.41
4 报告期末 按债券品种分类的债 券投资组合
序
号
债券品种 公允价值（元）
占基金资
产净值比例
（％）
1 国家债券 18,764,219.00 11.54
2 央行票据 - -
3 金融债券 14,318,507.40 8.81
其中：政策性金融债 14,318,507.40 8.81
4 企业债券 684,530.00 0.42
5 企业短期融资券 - -
6 中期票据 - -
7 可转债 7,829,500.00 4.82
8 其他 - -
9 合计 41,596,756.40 25.59
注：由于四舍五入的原因，分项之和与合计项可能存在尾差。
5 报告期末 按公允价值占基金资 产净值比例大小排序的 前五名债券投资明
细
序
号
债券
代码
债券名
称
数量
（张）
公允价值
( 元)
占基金
资产净值比
例（％）
1
0180
01
国开
1301
139,38
0
14,318,50
7.40
8.81
2
0103
03
03国债
⑶
120,00
0
11,745,60
0.00
7.23
3
1130
01
中行转
债
50,000
7,829,500.
00
4.82
4 0101 21国债 67,780 7,018,619. 4.32
·39 ·
07
⑺
00
5
1260
19
09长虹
债
7,000
684,530.0
0
0.42
6 报告期末 按公允价值占基金资 产净值比例大小排序的 前十名资产支持证
券投资明 细
本基金本报告期末未持有资产支持证券。
7 报告期末 按公允价值占基金资 产净值比例大小排序的 前五名贵金属投资
明细
本基金本报告期末未持有贵金属。
8 报告期末 按公允价值占基金资 产净值比例大小排 序的 前五名权证投资明
细
本基金本报告期末未持有权证。
9 报告期末 本基金投资的股指期 货交易情况说明
9.1 报告期末 本基金投资的股指 期货持仓和损益明细
本基金本报告期末未持有股指期货。
9.2 本基金投 资股指期货的投资 政策
本基金本报告期末未持有股指期货，没有相关投资政策。
10 报告期末 本基金投资的国债 期货交易情况说明
10.1 本基金投 资国债期货的投 资政策
本基金本报告期末未持有国债期货，没有相关投资政策。
10.2 报告期末 本基金投资的国 债期货持仓和损益明细
本基金本报告期末未持有国债期货。
10.3 本基金投 资国债期货的投 资评价
本基金本报告期末未持有国债期货，没有相关投资评价。
11 投资组合 报告 附注
11.1 本 报告 期 内， 本基 金 投资 的 前十 名证 券的 发 行主 体 没有 出现 被监 管 部
·40 ·
门立案调查，或在本报告编制日前一年内受到公开谴责、处罚的情形。
11.2 本 基金 投 资的 前十 名 股票 中 ，没 有投 资于 超 出基 金 合同 规定 备选 股 票
库之外的股票。
11.3 其他资产构成
序
号
名称 金额（元）
1 存出保证金 82,764.85
2 应收证券清算款 2,568,016.03
3 应收股利 -
4 应收利息 1,054,261.12
5 应收申购款 39,573.46
6 其他应收款 -
7 待摊费用 -
8 其他 -
9 合计 3,744,615.46
11.4 报告期末持有的处于转股期的可转换债券明细
序号
债券代
码
债券名
称
公允价值( 元)
占基金
资产净值比
例（％）
1
113001
中行转
债
7,829,500.00 4.82
11.5 报告期末前十名股票中存在流通受限情况的说明
序
号
股
票代码
股票
名称
流通受限
部分的公允价
值( 元)
占基金
资产净值比
例（％）
流通受
限情况说明
1
600
584
长电
科技
12,600,000.
00
7.75
重大事
项
·41 ·
十三、 基金的业绩
基 金 管 理 人 依 照 恪 尽 职 守 、 诚 实 信 用 、 谨 慎 勤 勉 的 原 则 管 理 和 运 用 基 金 资
产 ， 但 不 保 证 基 金 一 定 盈 利 ， 也 不 保 证 最 低 收 益 。 基 金 的 过 往 业 绩 不 代 表 未 来
表现。投资有风险，投 资者在做出投资决策前应仔细阅读本基金的招募说明书 。
阶段
基金份额
净值增长
率①
同期业
绩比较
基准收
益率③ ①- ③
净值增
长率标
准差②
业绩比
较基准
收益率
标准差
④ ②- ④
2003-8-8至
2003-12-31 7.75% -5.07% 12.82% 0.32% 0.69% -0.37%
2004-1-1至
2004-12-31 -4.62% -11.98% 7.36% 0.79% 0.90% -0.11%
2005-1-1至
2005-12-30 0.31% -5.96% 6.27% 0.79% 0.95% -0.16%
2006-1-1至
2006-12-31 82.51% 50.10% 32.41% 1.14% 0.95% 0.19%
2007-1-1至
2007-12-31 80.81% 81.48% -0.67% 1.60% 1.54% 0.06%
2008-1-1至
2008-12-31 -44.86% -44.38% -0.48% 1.67% 1.98% -0.31%
2009-1-1至
2009-12-31 51.40% 62.05% -10.65% 1.18% 1.29% -0.11%
2010-1-1至
2010-12-31 -6.84% -4.65% -2.19% 1.11% 1.02% 0.09%
2011-1-1至
2011-12-31 -18.58% -15.51% -3.07% 0.98% 0.84% 0.14%
2012-1-1至
2012-12-31 0.24% 6.54% -6.30% 0.94% 0.83% 0.11%
2013-1-1至
2013-12-31 18.40% -3.62% 22.02% 1.23% 0.91% 0.32%
2014-1-1至
2014-12-31 31.71% 33.64% -1.93% 0.96% 0.79% 0.17%
2003-8-8至
2014-12-31 236.76% 126.52% 110.24% 1.15% 1.14% 0.01%
十四、 费用概览
（一）基 金运作有关的费用
·42 ·
与基金运作有关的费用包括：基金管理人的管理费；基金托管人的托管费；
基 金 合 同 生 效 后 的 基 金 信 息 披 露 费 用 ； 基 金 合 同 生 效 后 的 与 基 金 相 关 的 会 计 师
费 和 律 师 费 ； 基 金 份 额 持 有 人 大 会 费 用 ； 基 金 的 证 券 交 易 费 用 ； 以 及 其 它 按 照
国家有关规定可以在基金 财产中列支的其它费用。
1、基金管理人的 管理费
在通常情况下，基金管理费按前一日基金资产净值的 1.5%的年费率计提。
管理费的计算方法如下：
H=E ×1.50%÷当年天数
H 为每日应付的 基金 管理费
E 为前一日的基金资产净值
基 金 管 理 费 每 日 计 算 ， 逐 日 累 计 至 每 月 月 末 ， 按 月 支 付 ， 由 基 金 托 管 人 于
次 月 前 两 个 工 作 日 内 从 基 金 财 产 中 一 次 性 支 付 给 基 金 管 理 人 。 若 遇 节 假 日 、 公
休假等，支付日期顺延。
2、基金托管人的托管费
基金托管人的 托管 费按前一日的基金资产净值的 0.25%的年费率计提。 托管
费的计算方法如下：
H＝E×0.25%÷当年天数
H 为每日应支付的基金托管费
E 为前一日的 基金 资产净值
基 金 托 管 费 每 日 计 算 ， 逐 日 累 计 至 每 月 月 末 ， 按 月 支 付 ， 由 基 金 托 管 人 于
次 月 前 两 个 工 作 日 内 从 基 金 财 产 中 一 次 性 支 取 。 若 遇 节 假 日 、 公 休 假 等 ， 支 付
日期顺延。
3、 其它与基金运作有关的费用 由基金托管人 根据有关法规及相应协议的规
定 ， 按 费 用 实 际 支 出 金 额 支 付 ， 列 入 当 期 基 金 费 用 ， 由 基 金 托 管 人 从 基 金 财 产
中支付 。
基 金 管 理 人 和 基 金 托 管 人 因 未 履 行 或 未 完 全 履 行 义 务 导 致 的 费 用 支 出 或 基
金 财产的损失， 以及处理与基金运作无关的事项发生的费用等不列入基金费用。
（ 二）其 他费用
·43 ·
本 基 金 可 在 中 国 证 监 会 允 许 的 条 件 下 按 照 国 家 的 有 关 规 定 增 加 其 他 种 类 的
基 金 费 用 。 如 本 基 金 仅 对 新 发 行 的 基 金 份额 适 用 新 的 基 金 费 用 种 类 ， 不 涉 及 现
有基金份额持有人利益的，无须召开基金份额持有人大会。
（ 三）基 金税收
根据财政部财税[2004]78 号 《国家税务总局 关于证券投资基金税收政策的通
知》的要求，自 2004 年 1 月 1 日起，对证券投资基金（封闭式证券投资基金，
开 放 式 证 券 投 资 基 金 ） 管 理 人 运 用 基 金 买 卖 股 票 、 债 券 的 差 价 收 入 ， 继 续 免 征
营业税和企业所得税。
根据财税字[2005]11 号 文 《关于调整证券 （股票） 交易印花税税率的通知》 ，
自 2005 年 1 月 24 日起，基金买卖股票按照 0.1% 的税率缴纳印花税。
根据财税字[2005]102 号文 《关于股息红利个人所得税有关政策的通知》 ， 自
2005 年 6 月 13 日起， 基金取得的股票的股息、 红利收入暂减按 50% 计入个人应
纳税所得额。
根据财税[2008]1 号文 《财政部、 国家税务总局关于企业所得税若干优惠政
策 的 通 知 》 ， （ 一 ） 证 券 投 资 基 金 从 证 券 市 场 中 取 得 的 收 入 ， 包 括 买 卖 股 票 、 债
券 的 差 价 收 入 ， 股 权 的 股 息 、 红 利 收 入 ， 债 券 的 利 息 收 入 及 其 他 收 入 ， 暂 不 征
收企业所得税。 （二）对投资者从证券投资基金分配中取得的收入，暂不征收企
业所得税。 （三）对证券投资基金管理人运用基金买卖股票、债券的差价收入，
暂不征收企业所得税。
本 基 金 运 作 过 程 中 的 各 类 纳 税 主 体 ， 依 照 国 家 法 律 、 法 规 的 规 定 ， 履 行 纳
税义务。
十五、 对招募说明书更 新 部分 的说明
本 招 募 说 明 书 依 据 《 中 华 人 民 共 和 国 证 券 投 资 基 金 法 》 、 《 证 券 投 资 基 金 运
作 管 理 办 法 》 、 《 证 券 投 资 基 金 销 售 管 理 办 法》 、 《 证 券 投 资 基 金 信 息 披 露 管 理 办
法》及其他有关法律法规的要求，对本基金管理人于 2014 年 9 月 19 日刊登的
本基金原招募说明书进行了更新，主要更新的内容如下：
1、 更新了“三、 基金管理人” 部分的内容。
·44 ·
2、更新了“ 四、 基金托管人” 部分的内容。
3、更新了“ 五、 相关服务机构” 部分的内容。
4、 更新了“九、基金的投资 ”部分的内容。
5、 更新了“十、 基金的业绩” 部分的内容。
6、 更新了“十四、基金费用与税收”部分的内容。
7、 更新了“二十二、 其他应披露事项” 部分 的内容。
国联安基金管理有限公司
二〇一五年三月二十四 日
