信诚中证 500 指数分级证券投资基金 2014 年第四季度报告
信诚中证 500 指 数 分 级 证 券 投 资 基 金 2014 年 第四 季 度 报 告
2014 年 12 月 31 日
基 金 管 理 人 ： 信 诚 基 金 管 理 有 限 公 司
基 金 托 管 人: 中 国 建 设 银 行 股 份 有 限 公 司
报 告 送 出 日 期:2015 年 1 月20 日
信诚中证 500 指数分级证券投资基金 2014 年第四季度报告
§1 重要提示
基金管理人的董事会及董事保证本报告所载资料不存在虚假记载、误导性陈述或重大遗漏, 并 对其内
容的真实性、准确性和完整性承担个别及连带责任。
基金托管人中国建设银行股份有限公司根据本基金合同规定, 于 2015 年 1 月16 日 复核了本报告中的
财务指标、净值表现和投资组合报告等内容, 保 证复核内 容不存在虚假记载、误导性陈述或者重大遗漏。
基金管理人承诺以诚实信用、勤勉尽责的原则管理和运用基金资产, 但 不保证基金一定盈利。
基金的过往业绩并不代表其未来表现。投资有风险, 投资者 在作出投资决策前应仔细阅读本基金的招
募说明书。
本报告中财务资料未经审计。
本报告期自 2014 年10 月1 日起至12 月 31 日止。
§2 基 金 产 品概况
基金简称 信诚中证 500 指数分级
场内简称 信诚 500
基金主 代码 165511
基金运作方式 契约型开放式
基金合同生效日 2011 年 2 月11 日
报告期末基金份额总额 1,113,469,123.96 份
投资目标 本 基 金 进 行 数 量 化 指 数 投 资, 通 过 严 谨 的 数 量 化 管 理 和 投 资 纪 律 约
束, 实现对中 证500 指数 的有效跟踪, 为投资者提供一个投资中证500
指数的有效工具。
投资策略 本 基 金 采 用 数 量 化 指 数 投 资 方 法, 按 照 成 份 股 在 中 证 500 指 数 中 的
基 准 权 重 为 基 础, 以 抽 样 复 制 的 策 略 构 建 指 数 化 投 资 组 合, 并 根 据 标
的指数成 份 股及其权 重 的变化进 行 相应调整, 力 争保持基 金 净值收益
率与业 绩比 较基准 之间 的日均 跟踪 偏离度 的绝 对值不 超过 0.35%, 年
跟踪误差不超过 4%。
基金管理 人 可运用股 指 期货, 以提 高 投资效率 更 好地达到 本 基金的投
资目标。 本 基金在股 指 期货投资 中 将根据风 险 管理的原 则, 以套期保
值 为 目 的, 在 风 险 可 控 的 前 提 下, 本 着 谨 慎 原 则, 参 与 股 指 期 货 的 投
资, 以管理 投 资组合的 系 统性风险, 改 善组合的 风 险收益特 性 。此 外,
本 基 金 还 将 运 用 股 指 期 货 来 对 冲 特 殊 情 况 下 的 流 动 性 风 险 以 进 行 有
效的现金 管 理, 以及对 冲 因其他原 因 导致无法 有 效跟踪标 的 指数的风
险。
业绩比较基准 95%× 中证 500 指数收益率 +5%× 金融同 业存款利率
风险收益特征 本基金为 跟 踪指数的 股 票型基金, 具 有较高风 险 、较高预 期 收益的特
征, 其预期 风 险和预期 收 益高于货 币 市场基金 、 债券型基 金 和混合型
基金。
基金管理人 信诚基金管理有限公司
基金托管人 中国建设银行股份有限公司
下属三级基金的基金简称 信诚中证500 指数分级
A
信诚中证500 指数分级
B
信诚中证500 指数
分级
下属三级基金的场内简称 信诚 500A 信诚 500B 信诚 500
下属三级基金的交易代码 150028 150029 165511
报告期末下属三级基金的份额总额
375,623,453.00 份 563,435,181.00 份
174,410,489.96
份 信诚中证 500 指数分级证券投资基金 2014 年第四季度报告
下属三级基金的风险收益特征
信诚中证 500 A 份额具
有低风险、 收益相对稳
定的特征
信诚中证 500 B 份额具
有高风险、 高预期收益
的特征
本基金为跟踪指
数的股票型基金,
具有较高风险、 较
高预期收益的特
征, 其预期风 险和
预期收益高于货
币市场基金、 债券
型基金和混合型
基金
§3 主 要 财 务指标 和 基 金净值 表 现
3.1 主 要 财 务指标
单位： 人 民币元
主要财务指标 报告期（2014 年10 月 1 日至 2014 年12 月 31 日）
1. 本期已实 现收益 56,809,050.51
2. 本期利润 91,129,718.00
3. 加权平均 基金份额本期利润 0.0827
4. 期末基金 资产净值 1,144,789,682.23
5. 期末基金 份额净值 1.028
注:1 、上述 基金业绩指标不包括持有人认购或交易基金的各项费用, 计 入费用后实际收益水平要低于
所列数字。
2 、本期已 实现收益指基金本期利息收入、投资收益、其他收入( 不含 公允价值变动收益) 扣除 相关
费用后的余额, 本期利润 为本期已实现收益加上本期公允价值变动收益。
3.2 基 金 净 值表现
3.2.1
本 报 告期 基金 份 额 净值增 长 率 及 其与 同 期 业绩比 较 基 准收益 率 的 比较
阶段
净值增长率
①
净值 增长率
标准差②
业绩比较基
准收益率③
业绩比较基
准收益率标
准差④
①- ③ ②- ④
过去三个月 9.48% 1.35% 7.88% 1.37% 1.60% -0.02%
3.2.2
自 基 金合 同生 效 以 来基金 累 计 净值增 长 率 变动及 其 与 同期业 绩 比 较基准 收 益 率变动 的 比 较 信诚中证 500 指数分级证券投资基金 2014 年第四季度报告
注: 本基金 建仓期自 2011 年2 月11 日至 2011 年8 月10 日, 建 仓期结束时资产配置比例符合本基金
基金合同规定。
§4 管 理 人 报告
4.1 基 金 经 理（或 基 金 经理小 组 ） 简介
姓名 职务
任本基金的基金经理期限 证券
从业
年限
说明
任职日期 离任日期
吴雅楠
本基金基金
经理, 兼任
信诚沪深
300 指数分
级基金、信
诚中证 800
医药指数分
级基金、信
诚中证 800
有色指数分
级基金、信
诚中证 800
金融指数分
级基金及信
诚中证 TMT
产业主题指
2011 年2 月
11 日
- 18
统计物理学博士,CFA,18 年证券、 基金从
业经验, 拥 有 丰 富 的 量 化 投 资 和 指 数 基
金管理经验。 曾任职于加拿大Greydanus,
Boeckh & Associates 公 司和加拿大道明
资 产 管 理 公 司(TD Asset Management) 。
现 任 公 司 投 资 管 理 部 数 量 投 资 总 监 兼 信
诚中证 500 指数分级基金、 信诚沪深 300
指数分级基金、 信诚中证 800 医药 指数分
级基金、信诚中证 800 有色指数分级基
金、 信诚中证 800 金融 指数分级基金及信
诚中证 TMT 产业主题指数分级证券投资
基金的基金经理。
信诚中证 500 指数分级证券投资基金 2014 年第四季度报告
数分级证券
投资基金的
基金经理，
信诚基金管
理有限公司
投资管理部
数量投资总
监
注:1. 上述任 职日期、离任日期根据本基金管理人对外披露的任免日期填写。
2. 证券从 业的含义遵从行业协会《证券业从业人员资格管理办法》的相关规定。
4.2 管 理 人 对报告 期 内 本基金 运 作 遵规守 信 情 况的说 明
在本报告期内, 本基金管 理人严格按照《证券投资基金法》和其他相关法律法规的规定以及《信诚中
证 500 指数 分级证券投资基金基金合同》 、 《信 诚中证 500 指数分级证券投资基金招募说明书》的约定, 本
着诚实信用、 勤勉尽职的原则管理和运用基金财产。 本基金管理人通过不断完善法人治理结构和内部控制
制度, 加强内 部管理, 规范 基金运作。 本报告期内, 基金运作合法合规, 没有 发生损害基金份额持有人利益 的
行为。
4.3 公 平 交 易专项 说 明
4.3.1
公平交易制 度的执行情况
根据中国证监会颁布的《证券投资基金管理公司公平交易制度指导意见》, 以及公 司拟定的《信 诚基
金公平交易管理制度》, 公司采取了一系列的行动实际落实公平交易管理的各项要求。各部门在公平交易
执行中各司其职, 投资研 究前端不断完善研究方法和投资决策流程, 确保 各投资组合享有公平的投资决策
机会, 建 立 公 平 交 易 的 制 度 环 境; 交 易 环 节 加 强 交 易 执 行 的 内 部 控 制, 利 用 恒 生 交 易 系 统 公 平 交 易 相 关 程 序,
及其它的流程控制, 确保 不同基金在一、 二级市场对同一证券交易时的公平; 公司同 时不断完善和改进公平
交易分析系统, 在事后加 以了严格的行为监控, 分 析评 估以及报告与信息披露。 当期公司整体公平交易制度
执行情况良好, 未发现有 违背公平交易的相关 情况。
4.3.2
异常交易行 为的专项说明
本报告期内, 未发现本基金与其它投资组合之间有可能导致不公平交易和利益输送的异常交易。报告
期内, 未出现 参与交易所公开竞价同日反向交易成交较少的单边交易量超过该证券当日成交量 5% 的交易
( 完全复制的 指数基金除外) 。
4.4 报 告 期 内基金 的 投 资策略 和 运 作分析
2014 年第四 季度,A 股在 沪港通开闸、央行加大定向宽松力度和广度、降息节奏意外提前、改革信心
重建和新增资金任性的联合推动下, 迎来蓝筹股的波澜壮阔的连续上扬和成交量持续放大并创新高的估值
修复行情。 宏 观基本面持续疲软,1-11 月全国规模 以上工业企业利润同比增长5.3%, 连续4 月回落并创2013
年 2 月以来 新低。11 月 当月利润同比下降 4.2%, 为 2012 年9 月以来新低。需求不足导致企业销售下滑以
及 CPI 和PPI 剪刀差明显 扩大, 对企业 利润造成侵蚀。企业收入与盈利增速仍处于历史低位。三季度 GDP
同比增速回落至7.3%, 投 资增速对GDP 的拉动由二季度的3.6% 降至3.1%, 地 产仍是最大拖累, 基建投 资的增
速出现连续多月回落。 最终消费对三季度 GDP 拉动为 3.6%, 较二季度减少 0.4% 。 “ 三驾马车”中仅进出口
稍显亮眼, 超 市场预期, 净 出口对 GDP 拉动为 0.8% 。 央行则于 10 月公布新一 轮千亿定向放水, 央行向 股份 制
银行投放的不是传统意义的常备借贷便利(SLF),而是 MLF(中 期借贷便利) 。“ 四中全会”将治理体系现代
化作为改革总目标, 其核 心是治国思路从人治到法治的根本转变。人治社会下市场规则无力发挥决定性作
用, 只有法治 社会才能培育出 健康的市场经济体系, 从而为市 场注入更多改革红利和重建了改革信心。 国务
院于11 月19 日出台降低融资成本10 条, 今年5 月至11 月, 高 层连续10 次 提出要降低融资成本, 但 政策 效
果却不尽如意。 银行间资金成本出现较大幅度回落, 债劵市 场利率也大幅下行, 但一 般贷款利率却一直高位
徘徊, 在目前 金融体系, 间 接融资仍是主导力量。 11 月21 日傍 晚 6 点30 分, 央行在其网 站发布通知,宣布从信诚中证 500 指数分级证券投资基金 2014 年第四季度报告
2014 年 11 月 22 日开始, 将1 年期基 准贷款利率 下调 0.4 个 百分点至 5.6%。 同时,1 年 期基准存款利率下 调
0.25 个百分 点至 2.75% 。 央行还宣布, 将存 款利率浮动的上限从之前基准利率的 1.1 倍上调至 1.2 倍。这
是自 2012 年6 月和7 月连 续两次降息之后, 央行两 年多来首次调整基准利率。此次降息虽然在情理之中,
但时点大幅早于市场预期。央行并且特别指出 “在政策出台的同时, 人 民银行已要求金融机 构从促进经济
社会发展的大局出发, 切 实承担社会责任, 牢固树 立金融服务实体经济的理念, 贯彻落 实好宏观调控导向,
根据基准利率的调整合理确定贷款利率水平 ”, 政策引导降低融资成本意向明确。此次降息属于典型的非
对称降息, 贷 款基准利率的下调幅度大于存款基准利率, 并且 打开了对进一步降息和全面 降准的市场预期。
在央行意外降息之后, 融 资融劵的金融创新高, 达 近万亿规模, 银行理财和伞形信托资金跑步入市等新增资
金不断推动股市上行, 并 拉动低估值、以劵商和银行为代表的蓝筹股。
本期市 场的蓝筹股风格气势如虹、 一枝独秀、 王者回归。 本期 上证综指从期初的 2368 升至 3234, 走出
了近900 点 的大波段,上涨36.84%, 上证50 指数上 涨59.39%, 沪深300 指数 上涨44.17%, 中证500 指 数上涨
8.27%, 创业 版指数则下跌 4.49% 。
在本报告期内, 我们继续 利用自行开发的量化分层抽样技术, 在震荡市场环境及 处理每日申购赎回现
金流中, 有效 地管理跟踪误差。 在市场震荡期间, 我们也利用股指期货对冲现金流带来的市场风险。 在本报
告期内, 基金 利用股指期货作为工具进行套保, 以 配合现货投资复制标的指数减小跟踪误差, 及应 付大额申
购赎回, 期末 现货与股指期货合约总 市值占基金净值比例符合法规与风控要求。
作为首只中证 500 指数 分级基金, 本 基金为不同风险偏好的投资者提供了三款不同风险收益特征的投
资工具, 并且 分级份额在场内交易。 场内交易的活跃度也可以反映投资者的关注与对市场走势的交易特征。
在本报告期内, 蓝筹风格 和细分行业或主题的分级基 金整体呈现连续大幅溢价, 资金 不断追逐杠杆份额, 出
现普通投资者购买分级 B 的持续亢奋 热潮 ,“ 全民 买 B” 成为时 髦, 分级基金 第一次经历了牛市的洗礼和扩
张, 出现多只 分级基金上折潮, 甚至“ 折上折 ”的短期多次上折现象。宽基指数分级基金的相对吸引力较
弱。信诚 500 则出现场内 折价, 场内份 额在本期相比上期有所下滑。
展望 2015 年 第一季度, 市 场将在新增资金和新的改革举措的引导下, 延续 估值修复的蓝筹行情。
4.5 报 告 期 内基金 的 业 绩表现
本报告期, 本 基金份额净值增长率为 9.48%, 同期比 较基准收益率为 7.88% 。 报告期内, 本 基金日均跟 踪
误差在 0.35% 之内, 年化跟 踪误差不超过 4% 。
4.6 报告 期 内基金 持 有 人数或 基 金 资产净 值 预 警说明
本报告期内, 本基金未出现连续 20 个 工作日基金资产净值低于五千万元( 基金份额持有人数量不满两
百人) 的情形 。
§5 投 资 组 合报告
5.1 报 告 期 末基金 资 产 组合情 况
序号 项目 金额（元） 占基金总资产的比例（% ）
1 权益投资 1,083,308,964.23 93.07
其中：股票 1,083,308,964.23 93.07
2 固定收益投资 51,492,243.57 4.42
其中：债券 51,492,243.57 4.42
资产支持证券 - -
3 贵金属投资 - -
4 金融衍生品投资 - -
5 买入返售金融资产 - -
其中：买断式回购的买入返售金融资产 - -
6 银行存款和结算备付金合计 16,349,215.57 1.40 信诚中证 500 指数分级证券投资基金 2014 年第四季度报告
7 其他资产 12,779,276.77 1.10
8 合计 1,163,929,700.14 100.00
5.2 报告 期 末按行 业 分 类的股 票 投 资组合
5.2.1
指数投资按 行业分类的股票投资组合
代码 行业类别 公允价值（元） 占基金资产净值比例（% ）
A 农、林、牧、渔业 16,708,250.81 1.46
B 采矿业 26,749,587.41 2.34
C 制造业 614,210,432.76 53.65
D
电力、热力 、燃气及水生产和供应业 34,102,141.31 2.98
E 建筑业 33,638,829.80 2.94
F 批发和零售业 74,889,026.67 6.54
G 交通运输、仓储和邮政业 38,676,290.67 3.38
H 住宿和餐饮业 3,923,236.62 0.34
I 信息传输、软件和信息技术服务业 39,438,680.74 3.45
J 金融业 26,407,083.14 2.31
K 房地产业 87,715,433.99 7.66
L 租赁和商务服务业 17,270,090.63 1.51
M 科学研究和技术服务业 3,361,843.88 0.29
N 水利、环境和公共设施管理业 7,634,260.36 0.67
O 居民服务、修理和其他服务业 - -
P 教育 - -
Q 卫生和社会工作 - -
R 文化、体育和娱乐业 10,621,522.80 0.93
S 综合 5,223,226.23 0.46
合计 1,040,569,937.82 90.90
5.2.2
积极投资按 行业分类的股票投资组合
代码 行业类别 公允价值（元） 占基金资产净值比例（% ）
A 农、林、牧、渔业 - -
B 采矿业 3,397,659.28 0.30
C 制造业 22,799,837.28 1.99
D
电力、热力 、燃气及水生产和供应业 - -
E 建筑业 - -
F 批发和零售业 1,628,244.00 0.14
G 交通运输、仓储和邮政业 - -
H 住宿和餐饮业 - -
I 信息传输、软件和信息技术服务业 7,457,037.32 0.65
J 金融业 - -
K 房地产业 7,089,956.50 0.62
L 租赁和商务服务业 - - 信诚中证 500 指数分级证券投资基金 2014 年第四季度报告
M 科学研究和技术服务业 - -
N 水利、环境和公共设施管理业 366,292.03 0.03
O 居民服务、修理和其他服务业 - -
P 教育 - -
Q 卫生和社会工作 - -
R 文化、体育和娱乐业 - -
S 综合 - -
合计 42,739,026.41 3.73
5.3 报告 期 末按公 允 价 值占基 金 资 产净值 比 例 大小排 序 的 股票投 资 明 细
5.3.1
报告期末指 数投资按公允价值占基金资产净值比例大小排序的前十 名股票投资明细
序号 股票代码 股票名称 数量（股） 公允价值（元）
占基金资产净
值比例（% ）
1 601099 太平洋 1,093,700 15,552,414.00 1.36
2 002028 思源电气 1,098,008 13,670,199.60 1.19
3 000543 皖能电力 1,019,845 13,094,809.80 1.14
4 600755 厦门国贸 1,060,991 11,989,198.30 1.05
5 000726 鲁泰 A 946,667 11,350,537.33 0.99
6 002064 华峰氨纶 943,010 10,090,207.00 0.88
7 600004 白云机场 918,643 10,040,767.99 0.88
8 600183 生益科技 1,201,525 9,588,169.50 0.84
9 002092 中泰化学 1,173,477 9,094,446.75 0.79
10 600720 祁连山 813,299 8,921,890.03 0.78
5.3.2
报告期末积 极投资按公允价值占基金资产净值比例大小排序的前五名股票投资明细
序号 股票代码 股票名称 数量（股） 公允价值（元）
占基金资产净
值比例（% ）
1 000559 万向钱潮 452,621 5,372,611.27 0.47
2 600570 恒生电子 94,077 5,151,656.52 0.45
3 002152 广电运通 206,255 4,568,548.25 0.40
4 600398 海澜之家 423,865 4,281,036.50 0.37
5 000518 四环生物 707,574 3,884,581.26 0.34
5.4 报 告 期 末按债 券 品 种分类 的 债 券投资 组 合
序号 债券品种 公允价值（元） 占基金资产净值比例 （% ）
1 国家债券 - -
2 央行票据 - -
3 金融债券 50,019,000.00 4.37
其中：政策性金融债 50,019,000.00 4.37
4 企业债券 - -
5 企业短期融资券 - -
6 中期票据 - -
7 可转债 1,473,243.57 0.13
8 其他 - - 信诚中证 500 指数分级证券投资基金 2014 年第四季度报告
9 合计 51,492,243.57 4.50
5.5 报 告 期 末按公 允 价 值占基 金 资 产净值 比 例 大小排 序 的 前五名 债 券 投资明 细
序号 债券代码 债券名称 数量（张） 公允价值( 元)
占基金资产净值
比例（% ）
1 140204 14 国开 04 300,000 30,006,000.00 2.62
2 140212 14 国开 12 100,000 10,013,000.00 0.87
3 140213 14 国开 13 100,000 10,000,000.00 0.87
4 110015 石化转债 9,750 1,315,470.00 0.11
5 128005 齐翔转债 1,216 157,773.57 0.01
5.6 报 告 期 末按公 允 价 值占基 金 资 产净值 比 例 大小排 序 的 前十名 资 产 支持证 券 投 资明细
本基金本报告期内未进行资产支持证券投资。
5.7 报 告 期 末按公 允 价 值占基 金 资 产净值 比 例 大小排 序 的 前五 名 贵 金 属投资 明 细
本基金本报告期内未进行贵金属投资。
5.8 报 告 期 末按公 允 价 值占基 金 资 产净值 比 例 大小排 序 的 前五名 权 证 投资明 细
本基金本报告期内未进行权证投资。
5.9 报 告 期 末本基 金 投 资的股 指 期 货交易 情 况 说明
5.9.1
报告期末本 基金投资的股指期货持仓和损益明细
代码 名称 持仓量( 买/ 卖) 合约市值( 元)
公允价值
变动( 元)
风险说明
- - - - -
在本报告期内, 基金
利用股指期货作为
工具进行套保, 以配
合现货投资复制标
的指数减小跟踪误
差, 及应付大 额申购
赎回
公允价值变动总额合计( 元) -
股指期货投资本期收益( 元) 838,920.00
股指期货投资本期公允价值变动( 元) -167,400.00
注： 按照股指期货每日无负债结算的结算规则、 《 基金股指期货投资会计业务核算细则( 试行) 》 及 《企
业会计准则- 金融工具列报》 的相关规定,“ 其他 衍生工具- 股 指期货投资 ”与 “证券清算款- 股指 期货每 日
无负债结算暂收暂付款 ”, 符合金融 资产与金融负债相抵销的条件, 故将 “其他衍生工具- 股指期 货投资 ”
的期末公允价值以抵销后的净额列报, 净额为零 。
5.9.2
本基金投资 股指期货的投资政策
基金管理人可运用股指期货, 以提高 投资效率更好地达到本基金的投资目 标。本基金在股指期货投资
中将根据风险管理的原则, 以套期保 值为目的, 在 风险可控的前提下, 本着 谨慎原则, 参 与股指期货的投资,
以管理投资组合的系统性风险, 改善 组合的风险收益特性。 此外, 本基金 还将运用股指期货来对冲特殊情况
下的流动性风险以进行有效的现金管理, 以及对 冲因其他原因导致无法有效跟踪标的指数的风险。
本基金本报告期内, 股指 期货投资符合既定的投资政策和投资目标。
5.10 报 告 期 末本基 金 投 资的国 债 期 货交易 情 况 说明
5.10.1 本期国债期货投资政策 信诚中证 500 指数分级证券投资基金 2014 年第四季度报告
本基金投资范围不包括国债期货投资。
5.10.2 报告期末本基金投资的国债期货持仓和损益明细
本基金本报告期内未进行国债期货投资.
5.10.3 本期国债期货投资评价
本基金投资 范围不包括国债期货投资。
5.11 投 资 组 合报告 附 注
5.11.1
中国石油化 工股份有限公司分别于2014 年1 月12 日和2013 年11 月24 日 对中石化青岛的重大事
故进行了公告披露:2013 年11 月22 日 凌晨, 中国石 油化工股份有限公司( 以 下简称 “公司”) 位于青 岛经 济
技术开 发区的原油管道发生破裂, 导 致原油泄漏, 部分原油漏入市政排水暗渠, 流入海 岔。 事故发生后,公司
立即关闭输油, 并开始抢 险处置。 根据国务院事故调查组的统计, 本次事故 造成直接经济损失人民币 75,172
万元, 公司将 承担其相应赔偿责任。 相关资金主要来自中国石化在以前年度积累的安全生产保险基金( 指经
国 家 有 关 部 门 批 准 由 中 国 石 油 化 工 集 团 公 司 面 向 公 司 所 属 企 事 业 单 位 设 立 的 企 业 安 全 生 产 保 险 基 金) 和公
司向商业保险公司投保的商业巨灾保险的保险理赔资金。 目前公司的生产经营稳定, 成品油市 场供应稳定。
对石化转债的投资决策程序的说明: 本基金管理人长期跟踪研究该债券, 其信用等级 长期稳定为 AAA 。
该 公 司 近 年 来 生 产 、 销 售 和 利 润 保 持 稳 定 增 长, 此 次 事 故 并 未 对 其 长 期 企 业 经 营 和 投 资 价 值 产 生 重 大 实 质
性影响。该债券投资已严格执行内部投资决策流程, 符合法 律法规和公司制度的规定。
除此之外, 其 余 本 基 金 投 资 的 前 十 名 证 券 的 发 行 主 体 均 没 有 被 监 管 部 门 立 案 调 查, 或 在 报 告 编 制 日 前
一年内受到公开谴责、处罚。
5.11.2
本基金投 资的前十名股票中, 没有 超出基金合同规定备选库之外的股票。
5.11.3
其他资产构 成
序号 名称 金额（元）
1 存出保证金 158,456.83
2 应收证券清算款 10,405,683.67
3 应收股利 -
4 应收利息 1,965,153.13
5 应收申购款 249,983.14
6 其他应收款 -
7 待摊费用 -
8 其他 -
9 合计 12,779,276.77
5.11.4
报告期末持 有的处于转股期的可转换债券明细
序号 债券代码 债券名称 公允价值( 元)
占基金资产净值比例
（%）
1 110015 石化转债 1,315,470.00 0.11
2 128005 齐翔转债 157,773.57 0.01
5.11.5
报告期末前 十名股票中存在流通受限情况的说明
5.11.5.1 报告期末指数投资前十名股票中存在流通受限情况的说明
本基金本报告期末指数投资前十名股票中不存在流通受限情况。
5.11.5.2 报告期末积极投资前五名股票中存在流通受限情况的说明
序号 股票代码 股票名称
流通受限部分的公
允价值( 元)
占基金资产净值比例
（%）
流通受限情况说
明 信诚中证 500 指数分级证券投资基金 2014 年第四季度报告
1 002152 广电运通 4,568,548.25 0.40 重大事项
5.11.6
投资组合报 告附注的其他文字描述部分
因四舍五入原因, 投资组 合报告中市值占净值比例的分项之和与合计可能存在尾差。
§6 开 放 式 基金份 额 变 动
单位： 份
项目
信诚中证 500 指数分
级 A
信诚中证 500 指数分
级 B
信诚中证 500 指数分
级
报告期期初基金份额总额 394,820,801.00 592,231,203.00 116,960,389.84
报告期期间基金总申购份额 - - 167,984,131.66
减: 报告期期 间基金总赎回份额 - - 158,527,401.54
报告期期间基金拆分变动份额 （份
额减少以“- ”填列）
-19,197,348.00 -28,796,022.00 47,993,370.00
报告期期末基金份额总额 375,623,453.00 563,435,181.00 174,410,489.96
注: 拆分变 动份额为本基金三级份额之间的配对转换份额。
§7 基 金 管 理人运 用 固 有资金 投 资 本基金 情 况
7.1 基金 管 理人持 有 本 基金份 额 变 动情况
本报告期, 基 金管理人未运用固有资金投资本基金。
7.2 基金 管 理人运 用 固 有资金 投 资 本基金 交 易 明细
本报告期, 基 金管理人未运用固有资金投资本基金。
§8 影 响 投 资者决 策 的 其他重 要 信 息
本基金托管人 2014 年2 月 7 日发布 任免通知，解聘尹东中国建设银行投资托管业务部总经理助理职务。
本基金托管人 2014 年 11 月03 日发 布公告，聘任赵观甫为中国建设银 行投资托管业务部总经理。
§9
备查 文 件目录
9.1 备 查 文 件目录
1 、信诚中证500 指数分级 证券投资基金相关批准文件
2 、信诚基金 管理公司营业执照、公司章程
3 、信诚中证500 指数分级 证券投资基金基金合同
4 、信诚中证500 指数分级 证券投资基金招募说明书
5 、本报告期 内按照规定披露的各项公告
9.2 存放地点 信诚中证 500 指数分级证券投资基金 2014 年第四季度报告
信诚基金管理有限公司办公地--上 海市浦东新区世纪大道 8 号上海国金 中心汇丰银行大楼 9 层。
9.3 查阅方式
投资者可在营业时间至公司办公地点免费查阅，也可按工本费购买复印件。
亦可通过公司网站查阅，公司网址为 www.xcfunds.com 。
信诚基金 管理有限公司
2015 年 1 月20 日
