广发策略优选混合型证券投资基金 2014 年第 3 季度报告
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广 发 策略 优 选混 合 型证 券 投资 基 金
2014 年第 3 季度 报 告
2014 年 9 月 30 日
基 金管 理人： 广发 基金管 理有 限公司
基 金托 管人： 中国 工商银 行股 份有限 公司
报 告送 出日期 ： 二 〇一四 年十 月二十 七 日广发策略优选混合型证券投资基金 2014 年第 3 季度报告
2
§1
重要提 示
基金管理人的董事会及董事保证本报告所载资料不存在虚假记载、 误导性陈
述或重大遗漏，并对其内容的真实性、准确性和完整性承担个别及连带责任。
基金托管人中国工商银行股份有限公司根据本基金合同规定， 于 2014 年10
月 23 日复核了本报告 中的财务指标、净值表现和投资组合报告等内容，保证复
核内容不存在虚假记载、误导性陈述或者重大遗漏。
基金管理人承诺以诚实信用、 勤勉尽责的原则管理和运用基金资产， 但不保
证基金一定盈利。
基金的过往业绩并不代表其未来表现。 投资有风险， 投资者在 作出投资决策
前应仔细阅读本基金的招募说明书。
本报告中财务资料未经审计。
本报告期自2014 年7 月1 日起至9 月30 日止。
§2
基金产 品概 况
基金简称 广发策略优选混合
基金主代码 270006
交易代码 270006（前端） 270016（后端）
基金运作方式 契约型开放式
基金合同生效日 2006 年5 月17 日
报告期末基金份额总额 4,739,307,787.70 份
投资目标
通过综合运用多种投资策略优选股票， 分享中国经
济和资本市场高速增长的成果， 为基金份额持有人
谋求长期、稳定的回报。
投资策略
本基金将主要根据宏观经济政策、 资金供求、 市场
波动周期因素的判断， 确定资产配置策略； 通过综
合运用主题投资、 买入持有、 逆向投资等多种投资
策 略 优 选 出 投 资 价 值 较 高 的 公 司 股 票 构 建 股 票 投广发策略优选混合型证券投资基金 2014 年第 3 季度报告
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资组合； 通过利率预测以及收益曲线策略进行债券
投资；同时严格遵守有关权证投资的比例限制。
业绩比较基准
本基金自2013 年1 月17 日起， 将基金业绩比较基
准由“75%*新华富时A600 指数+25%*新华巴克莱资
本 中 国 全 债 指 数 ” 变 更 为 “75% * 沪深 300 指数
+25%*中证全债指数 ”。
风险收益特征 较高风险，较高收益。
基金管理人 广发基金管理有限公司
基金托管人 中国工商银行股份有限公司
§3
主要财 务指 标和基 金净 值表现
3.1 主要 财务指 标
单位：人民币元
主要财务指标
报告期
(2014 年 7 月1 日-2014 年9 月30 日)
1. 本期已实现收益 76,275,883.36
2. 本期利润 539,003,407.72
3. 加权平均基金份额本期利润 0.1090
4. 期末基金资产净值 6,612,149,709.04
5. 期末基金份额净值 1.3952
注：(1)所述基金财务指标不包括持有人认购和交易基金的各项费用，计入费用
后实际收益水平要低于所列数字。
(2) 本期已实现收益指基金本期利息收入、投资收益、其他收入（不含公允价值
变动收益） 扣除相关费用后的余额， 本期利润为本期已实现收益加上本期公允价
值变动收益。
3.2 基金 净值表 现
3.2.1 本报告 期基 金份额 净值 增长率 及其 与同期 业绩 比较基 准收 益率的 比较 广发策略优选混合型证券投资基金 2014 年第 3 季度报告
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阶段
净值增
长率①
净值增
长率标
准差②
业绩比
较基准
收益率
③
业绩比
较基准
收益率
标准差
④
①-③ ②-④
过去三个
月
8.51% 0.81% 10.29% 0.67% -1.78% 0.14%
3.2.2 自 基金 合同生 效以 来基 金累计 净值 增长率 变动 及其与 同期 业绩比 较基 准
收 益率 变动的 比较
广发策略优选混合型证券投资基金
累计净值增长率与业绩比较基准收益率 历史走势对比图
(2006 年5 月17 日至2014 年9 月30 日)
注：1、 本基金建仓期为基金合同生效后6个月， 建仓结束时各项资产配置比例符
合本基金合同有关规定。
2、 本基金自2013年1月17日起， 将基金业绩比较基准由 “75%*新华富时A600 指数
+25%* 新华巴克莱资本中国全债指数 ”变更为“75%* 沪深300指数+25%*中证全债
指数 ”。
广发策略优选混合型证券投资基金 2014 年第 3 季度报告
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§4
管理人 报告
4.1 基金 经理( 或基 金经 理小 组)简介
姓名 职务
任本基金的基金经理期限 证券从业
年限
说明
任职日期 离任日期
李巍
本基
金的
基金
经理；
广发
制造
业精
选股
票基
金的
基金
经理；
广发
核心
精选
股票
基金
的基
金经
理； 广
发主
题领
先混
合基
金的
基金
经理
2014-03-17 - 9
男， 中国籍， 理学硕士 ，
持 有 基 金 业 执 业 资 格 证
书，2005 年 7 月至 2010
年 6 月任职于广发证 券
股份有限公司，2010 年
7 月 起 在 广 发 基 金 管 理
有 限 公 司 权 益 投 资 一 部
工作，2011 年 9 月 20
日 起 任 广 发 制 造 业 精 选
股 票 基 金 的 基 金 经 理 ，
2013 年 9 月 9 日起任 广
发 核 心 精 选 股 票 基 金 的
基金经理，2014 年 3 月
17 日起任广发策略优选
混 合 基 金 的 基 金 经 理 ，
2014 年7 月31 日起任 广
发 主 题 领 先 混 合 基 金 的
基金经理。
冯永
欢
本基
金的
基金
经理；
广发
消费
品精
选股
票基
金的
2008-02-14 - 10
男 ， 中 国 籍 ， 经 济 学 硕
士 ， 持 有 基 金 业 执 业 资
格证书，2004 年2 月28
日至 2007 年 3 月 28 日
先 后 任 广 发 基 金 管 理 有
限 公 司 研 究 发 展 部 行 业
研 究 员 、 研 究 发 展 部 总
经 理 助 理 、 广 发 稳 健 增
长 混 合 基 金 的 基 金 经 理
助理，2007 年 3 月 29广发策略优选混合型证券投资基金 2014 年第 3 季度报告
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基金
经理；
广发
大盘
成长
混合
基金
的基
金经
理； 权
益投
资一
部副
总经
理
日至2010 年12 月30 日
任 广 发 稳 健 增 长 混 合 基
金的基金经理，2008 年
2 月 14 日起任广发策 略
优 选 混 合 基 金 的 基 金 经
理， 2012 年 6 月12 日起
任 广 发 消 费 品 精 选 股 票
基金的基金经理，2013
年 2 月 5 日起任广发 大
盘 成 长 混 合 基 金 的 基 金
经理，2014 年 1 月 21
日 起 任 广 发 基 金 管 理 有
限 公 司 权 益 投 资 一 部 副
总经理。
注： 1.“任职日期”和 “离职日期”指公司公告聘任或解聘日期。
2. 证券从业的含义遵从行业协会《证券业从业人员资 格 管 理 办 法 》 的 相 关 规 定 。
4.2 管理 人对报 告期 内本 基金 运作遵 规守 信情况 的说 明
本报告期内， 本基金管理人严格遵守 《中华人民共和国证券投资基金法》 及
其配套 法规、 《广 发策 略优选 混合型 证券 投资 基金基 金合同 》和 其他 有关法 律法
规的规定， 本着诚实信用、 勤勉尽责的原则管理和运用基金资产， 在严格控制风
险的基础上， 为基金持有人谋求最大利益。 本报告期内， 基金运作合法合规，无
损害基金持有人利益的行为，基金的投资管理符合有 关 法 规 及 基 金 合 同 的 规 定 。
4.3 公平 交易专 项说 明
4.3.1 公平交易制度的执行情况
公司通 过建 立科学 、制 衡的投 资决 策体系 ，加 强交易 分配 环节的 内部 控制，
并通过实时的行为监控与及时的分析评估，保证公平交易原则的实现。
在投资决策的内部控制方面， 公司制度规定投资组合投资的股票必须来源于
备选股票库， 重点投资的股票必须来源于核心股票库。 公司建立了严格的投资授
权制度， 投资组合经理在授权范围内可以自主决策， 超过投资权限的操作需要经
过严格的审批程序。 在交易过程中， 中央交易部按照 “时间优先、 价格优先、 比
例分配、 综合平衡 ”的原则， 公平分配投资指令。 监察稽核部风险控制岗通过投广发策略优选混合型证券投资基金 2014 年第 3 季度报告
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资交易系统对投资交易过程进行实时监控及预警， 实现投资风险的事中风险控制；
稽核岗通过对投资、 研究及交易等全流程的独立监察稽核， 实现投资风险的事后
控制。
本报告期内， 上述 公平交易制度总体执行情况良好， 不同的投资组合受到了
公平对待，未发生任何不公平的交易事项。
4.3.2 异常交易行为的专项说明
本公司原则上禁止不同投资组合之间 （完全按照有关指数的构成比例进行证
券投资的投资组合除外） 或同一投资组合在同一交易日内进行反向交易。 如果因
应对大额赎回等特殊情况需要进行反向交易的， 则需经公司领导严格审批并留痕
备查。
本投资组合为主动型开放式基金。 本报告期内， 本投资组合与本公司管理的
其他主动型投资组合未发生过同日反向交易的情况； 与本公司管理的被动型投资
组合发生过同日反向交易的情况， 存在 1 次成交较少的单边交易量超过该证券当
日成交量5%的情况。这些交易不存在任何利益输送的嫌疑。
4.4 报告 期内基 金的 投资 策略 和业绩 表现 说明
4.4.1 报告期内基金投资策略和运作分析
今年第三季度， 发电量等中观数据比较差， 但 PMI 等宏观数据超预期， 在资
金成本下降的支撑下， 股市摆脱了上半年的压力， 三季度表现优异， 被压抑的估
值水平得到一定程度的修复。
本基金 延续 今年 以来的 投资思 路， 仓位 一直保 持较高 ，重 仓医药 、TMT 、汽
车、电力设备等行业。
4.4.2 报告期内基金的业绩表现
本报告期内，本基金净值增长率为 8.51% ，同期业绩比较基准收益率为
10.29% 。
4.5 管理 人对宏 观经 济、 证券 市场及 行业 走势的 简要 展望
在经济新常态下， 已经很难预期宏观经济层面有什么惊喜表现， 但行业层面
的表现差异明显， 未来还是能够找到一些景气度较高的行业； 即便在平淡的行业广发策略优选混合型证券投资基金 2014 年第 3 季度报告
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形势下， 仍然能够找到一批能够凭借自己的核心竞争力逆市增长的个股， 目前股
价虽得到一定程度的修复， 但未来仍有较大机会。 看好医药、TMT、 汽 车、 轻工、
家电、 大众消费品、 电力设备等行业， 更看好在平淡的大市下凭借核心竞争力实
现良好增长的公司。
§5
投资组 合报 告
5.1 报告 期末基 金资 产组 合情 况
序号 项目 金额(元)
占基金总资产
的比例(%)
1 权益投资 6,206,416,014.61 93.34
其中：股票 6,206,416,014.61 93.34
2 固定收益投资 - -
其中：债券 - -
资产支持证券 - -
3 贵金属投资 - -
4 金融衍生品投资 - -
5 买入返售金融资产 - -
其中：买断式回购的买入返售
金融资产
- -
6 银行存款和结算备付金合计 402,770,906.07 6.06
7 其他各项资产 39,929,311.55 0.60
8 合计 6,649,116,232.23 100.00
5.2 报告 期末按 行业 分类 的股 票投资 组合
代码 行业类别 公允价值（元）
占基金资产净值
比例（％）
A 农、林、牧、渔业 105,679,321.72 1.60
B 采矿业
-
-
广发策略优选混合型证券投资基金 2014 年第 3 季度报告
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C 制造业 5,064,647,771.47 76.60
D
电力、热力、燃气及水生产和供应
业
83,908,607.12 1.27
E 建筑业
192,116,404.03 2.91
F 批发和零售业
78,868,832.50 1.19
G 交通运输、仓储和邮政业
- -
H 住宿和餐饮业
- -
I
信息传输、软件和信息技术服务业
291,704,916.90 4.41
J 金融业
84,300,000.00 1.27
K 房地产业
175,038,201.65 2.65
L 租赁和商务服务业
- -
M 科学研究和技术服务业
- -
N 水利、环境和公共设施管理业
130,151,959.22 1.97
O 居民服务、修理和其他服务业
- -
P 教育
- -
Q 卫生和社会工作
- -
R 文化、体育和娱乐业
- -
S 综合
- -
合计
6,206,416,014.61 93.86
5.3 报告 期末按 公允 价值 占基 金资产 净值 比例大 小排 序的前 十名 股票投 资明 细
序号 股票代码 股票名称 数量(股) 公允价值(元)
占基金资产
净值比例
( ％)
1 000625 长安汽车
33,659,6
70
461,137,479.0
0
6.97
2 000400 许继电气
16,583,2
56
346,590,050.4
0
5.24
3 002271 东方雨虹
12,971,8
82
335,396,230.8
5
5.07
4 002415 海康威视
11,986,0
74
230,971,645.9
8
3.49
5 002572 索菲亚
10,582,0
30
206,984,506.8
0
3.13 广发策略优选混合型证券投资基金 2014 年第 3 季度报告
10
6 600252 中恒集团
14,339,4
67
202,043,090.0
3
3.06
7 600703 三安光电
11,351,6
05
174,121,281.2
0
2.63
8 002456 欧菲光
7,186,94
0
171,911,604.8
0
2.60
9 002353 杰瑞股份
4,356,08
4
169,800,154.3
2
2.57
10 002236 大华股份
5,357,80
9
147,714,794.1
3
2.23
5.4 报告 期末按 债券 品种 分类 的债券 投资 组合
本基金本报告期末未持有债券。
5.5 报告 期末按 公允 价值 占基 金资产 净值 比例大 小排 序的前 五名 债券投 资明 细
本基金本报告期末未持有债券。
5.6 报告 期末按 公允 价值 占基 金资产 净值 比例大 小排 序的前 十名 资产支 持证 券
投 资明 细
本基金本报告期末未持有资产支持证券。
5.7 报告 期末按 公允 价值 占基 金资产 净值 比例大 小排 序的前 五名 贵金属 投资 明
细
本基金本报告期末未持有贵金属。
5.8 报告 期末按 公允 价值 占基 金资产 净值 比例大 小排 序的前 五名 权证投 资明 细
本基金本报告期末未持有权证。
5.9 报告 期末本 基金 投资 的股 指期货 交易 情况说 明
（1）本基金本报告期末未持有股指期货。
（2）本基金本报告期内未进行股指期货交易。
5.10 报告 期末 本基金 投资 的国 债期货 交易 情况说 明 广发策略优选混合型证券投资基金 2014 年第 3 季度报告
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（1）本基金本报告期末未持有国债期货。
（2）本基金本报告期内未进行国债期货交易。
5.11 投 资组合 报告 附注
5.11.1 根据 公开 市场 信息， 本基 金投 资的前 十名证 券的 发行主 体在 本报告 期内
没有出现被监管部门立案调查， 或在报告编制日前一年内受到公开谴责、 处罚的
情形。
5.11.2 报告期内本基金投资的前十名股票未超出基金合同规定的备选股票库。
5.11.3 其他 各项 资产构 成
序号 名称 金额(元)
1 存出保证金 1,260,729.20
2 应收证券清算款 38,092,780.18
3 应收股利 -
4 应收利息 79,228.05
5 应收申购款 496,574.12
6 其他应收款 -
7 待摊费用 -
8 其他 -
9 合计 39,929,311.55
5.11.4 报告 期末持 有的处 于转 股期的 可转 换债券 明细
本基金本报告期末未持有处于转股期的可转换债券。
5.11.5 报告 期末前 十名股 票中 存在流 通受 限情况 的说 明
序号 股票代码 股票名称
流通受限部分
的公允价值
(元)
占基金资产
净值比例(%)
流通受限
情况说明
1 002271 东方雨虹 65,713,509.63 0.99
非公开发
行流通受
限
2 600703 三安光电 50,962,500.00 0.77 非公开发广发策略优选混合型证券投资基金 2014 年第 3 季度报告
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行流通受
限
§6
开放式 基金 份额变 动
单位：份
本报告期期初基金份额总额 5,105,622,471.28
本报告期 基金总申购份额 25,058,371.38
减： 本报告期 基金总赎回份额 391,373,054.96
本报告期 基金拆分变动份额 -
本报告期期末基金份额总额 4,739,307,787.70
§7
基金管 理人 运用固 有资 金投资 本基 金情况
7.1 基 金管 理人 持有本基 金份 额变动 情况
单位：份
报告期期初管理人持有的本基金份额
45,339,302.27
本报告期 买入/ 申购总份额
-
本报告期 卖出/ 赎回总份额
22,199,201.00
报告期期末管理人持有的本基金份额
23,140,101.27
报告期 期末 持有 的本 基 金份额 占基 金总 份额比
例（% ）
0.49
7.2 基 金管 理人 运用固有 资金 投资本 基金 交易明 细
序号 交易方式 交易日期 交易份额 （份） 交易金额（元） 适用费率
1 赎回
2014-08-1
2
-22,199,201.
00
-30,073,257.5
9
-
合计
-22,199,201.
00
-30,073,257.5
9
§8
备查文 件目 录
8.1 备查 文件目 录 广发策略优选混合型证券投资基金 2014 年第 3 季度报告
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1.中国证监会批准广发策略优选混合型证券投资基金募集的文件；
2.《广发策略优选混合型证券投资基金基金合同》 ；
3.《广发策略优选混合型证券投资基金托管协议》 ；
4.《广发基金管理有限公司开放式基金业务规则》 ；
5.《广发策略优选混合型证券投资基金招募说明书》及其更新版；
6.广发基金管理有限公司批准成立批件、营业执照；
7.基金托管人业务资格批件、营业执照。
8.2 存放 地点
广州市海珠区琶洲大道东 1 号保利国际广场南塔 31-33 楼
8.3 查阅 方式
1.书面查阅： 查阅时间为每工作日 8:30-11:30 ，13:30-17:00。 投资者可免
费查阅，也可按工本费购买复印件；
2.网站查阅：基金管理人网址：http://www.gffunds.com.cn
投资者如对本报告有疑问， 可咨询本基金管理人广发基金管理有限公司， 咨
询电话95105828 或020-83936999， 或发电子邮件： services@gf-funds.com.cn 。
广 发基 金管理 有限 公司
二 〇一 四年十 月二 十 七日
