建信双利分级股票 2014 年第 3 季度报告
第 1 页 共 10 页
建 信 双 利 策略 主 题 分 级股 票 型 证 券投 资 基
金 2014 年第 3 季 度 报告
2014 年9 月30 日
基金管 理人： 建信基金管 理有限责任公司
基金托 管人： 招商银行股 份有限公司
报告 送 出日期：2014 年10 月24 日
建信双利分级股票 2014 年第 3 季度报告
第 2 页 共 10 页
§1 重要提 示
基金管 理人 的董 事会 及董 事保证 本报 告所 载资 料不 存在虚 假记 载、 误导 性陈 述或重 大遗 漏，
并对其 内容 的真 实性 、准 确性和 完整 性承 担个 别及 连带责 任。
基金托 管人 招商 银行 股份 有限公 司根 据本 基金 合同 规定 ， 于2014 年 10 月22 日复核 了本 报 告
中的财 务指 标、 净值 表现 和投资 组合 报告 等内 容， 保证复 核内 容不 存在 虚假 记载、 误导 性陈 述或
者重大 遗漏 。
基金管 理人 承诺 以诚 实信 用、 勤 勉尽 责的 原则 管理 和运用 基金 资产 ， 但 不保 证基金 一定 盈 利 。
基金的 过往 业绩 并不 代表 其未来 表现 。投 资有 风险 ，投资 者在 作出 投资 决策 前应仔 细阅 读本
基金的 招募 说明 书。
本报告 中财 务资 料未 经审 计。
本报告 期 自2014 年7 月1 日起 至9 月 30 日止 。
§2 基金产 品概况
基金简 称 建信双 利分 级股 票
场内简 称 建信稳健
基金主 代码 165310
交易代 码 165310
基金运 作方 式 契约型 开放 式
基金合 同生 效日 2011 年 5 月 6 日
报告期 末基 金份 额总额 478,298,875.28 份
投资目 标
本基金 采用 主题 策略 筛选 和个股 精选 相结 合的 方法 筛选上 市公 司，
在有效 控制 风险 的前 提下 ，追求 基金 资产 的稳 健增 值，力 争在 中长
期为投 资者 创造 高于 业绩 比较基 准的 投资 回报 。
投资策 略
本基金 将通 过自 上而 下的 方式， 通过 对经 济发 展过 程中制 度性 、结
构性或 周期 性趋 势的 研究 和分析 ，深 入挖 掘上 述趋 势得以 产生 和持
续的内 在驱 动因 素以 及潜 在的投 资主 题， 在前 述主 题筛选 和主 题配
置的基 础上 ，本 基金 综合 运用建 信股 票研 究分 析方 法和其 他投 资分
析工具 ，采 用自 下而 上方 式精选 具有 投资 潜力 的股 票构建 股票 投资
组合。
业绩比 较基 准
本基金 的业 绩比 较基 准为 ： 95% ×沪深 300 指 数收 益 率 +5% × 商 业银
行活期 存款 利率 。
风险收 益特 征
本基金 属于 采用 高仓 位操 作的股 票型 基金 ，其 风险 和预期 收益 水平
高于货 币市 场基 金、 债券 型基金 、混 合型 基金 和普 通股票 型基 金，
为证券 投资 基金 中的 较高 风险、 较高 预期 收益 的品 种。 建信双利分级股票 2014 年第 3 季度报告
第 3 页 共 10 页
从本基 金所 分离 的两 类基 金份额 来看 ，建 信稳 健份 额将表 现出 低风
险、收 益稳 定的 明显 特征 ，其风 险和 预期 收益 要低 于普通 的股 票型
基金份 额； 建信进 取份 额 则表现 出高 风险、 高预 期 收益的 显著 特征 ，
其风险 和预 期收 益要 高于 普通的 股票 型基 金份 额。
基金管 理人 建信基 金管 理有 限责 任公 司
基金托 管人 招商银 行股 份有 限公 司
下属 三 级基 金的 基金 简
称
建信双 利 建信稳 健 建信进 取
下属 三 级基 金的 交易 代
码
165310 150036 150037
报告期 末下 属 三 级基 金
的份额 总额
471,458,473.28 份 2,736,160.00 份 4,104,242.00 份
§3 主要财 务指标和基金净值 表现
3.1 主 要财 务指标
单位： 人民 币元
主要财 务指 标 报告期 （ 2014 年 7 月 1 日 － 2014 年9 月 30 日 ）
1.本期 已实 现收 益 32,457,762.45
2.本期 利润
66,422,529.68
3.加权 平均 基金 份额 本期 利润 0.1243
4.期末 基金 资产 净值 487,404,040.42
5.期末 基金 份额 净值 1.019
注：1 、 本 期已 实现 收益 指 基金本 期利 息收 入、 投 资 收益、 其他 收入 （ 不含 公 允价值 变动 损益） 扣
除相关 费用 后的 余额 ，本 期利润 为本 期已 实现 收益 加上本 期公 允价 值变 动损 益。
2、 所述 基金 业绩 指标 不包 括持有 人认 购或 交易 基金 的各项 费用 ， 计 入费 用后 实际收 益水 平要 低 于
所列数 字。
3.2 基 金净 值表现
3.2.1 本 报告 期基金 份额 净值增 长率 及其与 同期 业绩比 较基 准收益 率的 比较
阶段
净值增 长率
①
净值增 长率 标
准差②
业绩比 较基
准收益 率③
业绩比 较基
准收益 率标
准差④
①－③ ②－④
过去三 个月 13.98% 0.91% 12.52% 0.85% 1.46% 0.06%
建信双利分级股票 2014 年第 3 季度报告
第 4 页 共 10 页
3.2.2 自 基金 合同生 效以 来基金 累计 净值增 长率 变动及 其与 同期业 绩比 较基准 收益 率
变 动的 比较
注：本 报告 期， 本基 金的 投资组 合比 例符 合基 金合 同的要 求。
§4 管理人 报告
4.1 基 金经 理（或 基金 经理小 组） 简介
姓名 职务
任本基 金的 基金 经理 期限 证券从 业年
限
说明
任职日 期 离任日 期
马志强
本 基 金 的
基金经 理
2011 年8 月
2 日
- 10
博士 。 曾 就职 于东 北证 券 公
司、 北京 高汇 投资 管理 有 限
公司 、 北 京蓝 巢投 资有 限 公
司，2004 年11 月 起就 职 于
天弘基金管理公司，2008
年12 月2 日至2011 年3 月
23 日 任 天 弘 永 定 价 值 成 长
股 票 型 证 券 投 资 基 金 基 金
经理 。 2011 年3 月 加入 本 公
司， 2011 年 8 月2 日起 任 建
信 双 利 策 略 主 题 分 级 股 票建信双利分级股票 2014 年第 3 季度报告
第 5 页 共 10 页
型证券 投资 基金 基金 经理 ；
2013 年11 月13 日 起任 建 信
优化配 置基 金经 理。
4.2 管 理人 对报告 期内 本基金 运作 遵规守 信情 况的说 明
本报告 期内 ，本 基金 管理 人不存 在损 害基 金份 额持 有人利 益的 行为 。基 金管 理人勤 勉尽 责地
为基金 份额 持有 人谋 求利 益，严 格遵 守《 证券 法》 、《证 券投 资基 金法 》、 其他有 关法 律法 规的
规定和 《建 信双 利策 略主 题分级 股票 型证 券投 资基 金基金 合同 》的 规定 。
4.3 公 平交 易专项 说明
4.3.1 公 平交 易制度 的执 行情况
为了公 平对 待投 资人 ，保 护投资 人利 益， 避免 出现 不正当 关联 交易 、利 益输 送等违 法违 规行
为，公 司 根 据《 证券 投资 基金法 》、 《证 券投 资基 金管理 公司 内部 控制 指导 意见》 、《 证券 投资
基金公 司公 平交 易制 度指 导意见 》、 《基 金管 理公 司特定 客户 资产 管理 业务 试点办 法》 等法 律法
规和公 司内 部制 度， 制定 和修订 了《 公平 交易 管理 办法》 、《 异常 交易 管理 办法》 、《 公司 防范
内幕交 易管 理办 法》 、《 利益冲 突管 理办 法》 等风 险管控 制度 。公 司使 用的 交易系 统中 设置 了公
平交易 模块 ，一 旦出 现不 同基金 同时 买卖 同一 证券 时，系 统自 动切 换至 公平 交易模 块进 行操 作，
确保在 投资 管理 活动 中公 平对待 不同 投资 组合 ，严 禁直接 或通 过第 三方 的交 易安排 在不 同投 资组
合之间 进行 利益 输送。
4.3.2 异 常交 易行为 的专 项说明
本报告 期内 未出 现所 有投 资组合 参与 的交 易所 公开 竞价同 日反 向交 易成 交较 少的单 边交 易量
超过该 证券 当日 成交 量 的5％的 情况 。本 报告 期， 未 发现本 基金 存在 异常 交易 行为。
4.4 报 告期 内基金 的投 资策略 和业 绩表现 说明
4.4.1 报 告期 内基金 投资 策略和 运作 分析
2014 年三 季度 市场 稳步 上 扬， 个 股表 现非 常活 跃， 市场各 路资 金进 场， 成交 量稳步 放大 。 本
组合在 维持 均衡 配置 的前 提下， 采取 了积 极应 对的 策略， 拿出 一部 分仓 位参 与各类 主题 。
4.4.2 报 告期 内基金 的业 绩表现
本报告 期基 金净 值增 长 率13.98% ， 波动 率0.91% ， 业 绩比较 基准 收益 率12.52% ， 波 动率0.85% 。
4.5 管 理人 对宏观 经济 、证券 市场 及行业 走势 的简要 展望
对于宏 观而 言， 增速 下一 个台阶 和调 整增 长模 式早 已达成 共识 。近 期政 府采 取了宽 货币 、紧建信双利分级股票 2014 年第 3 季度报告
第 6 页 共 10 页
财政的 政策 ，缓 冲下 滑的 经济的 同时 ，避 免了 地方 政府债 务的 蔓延 。应 该说 股票市 场对 于这 次的
政策指 向给 予了 积极 的回 应。我 们对 四季 度的 股票 市场仍 然抱 有积 极的 态度 ，市场 的波 动在 所难
免，但 结构 性的 机会 仍然 会此起 彼伏 。大 部分 机会 来自个 股， 而行 业上 重点 关注低 估值 的消 费板
块等。
本基金 属于 高仓 位、 主动 投资的 股票 型基 金， 将会 通过吸 收投 研团 队的 研究 成果， 优化 组合
配置并 精选 个股 ，力 争给 持有人 带来 超额 收益 。
§5 投资组 合报告
5.1 报 告期 末基金 资产 组合情 况
序号 项目 金额（ 元） 占基金 总资 产的 比例 （%）
1 权益投 资 460,566,522.14 92.99
其中： 股票 460,566,522.14 92.99
2 固定收 益投 资 - -
其中： 债券 - -
资产支 持证 券 - -
3 贵金属 投资 - -
4 金融衍 生品 投资 - -
5 买入返 售金 融资 产 - -
其中： 买断 式 回 购的 买入 返售
金融资 产
- -
6 银行存 款和 结算 备付 金合 计 34,504,484.82 6.97
7 其他资 产 232,902.08 0.05
8 合计 495,303,909.04 100.00
5.2 报 告期 末按行 业分 类的股 票投 资组合
代码 行业类 别 公允价 值（ 元）
占基金 资产 净值 比例
(%)
A 农、林 、牧 、渔 业 32,801,996.98 6.73
B 采矿业 - -
C 制造业 238,091,669.71 48.85
D
电力 、 热 力、 燃气 及水 生 产和供 应
业
12,131,868.80 2.49
E 建筑业 9,853,035.00 2.02
F 批发和 零售 业 21,689,174.75 4.45
G
交通运 输、 仓储 和邮 政业
5,430,486.00 1.11
H
住宿和 餐饮 业
- -
I 信息传 输 、 软 件和 信息 技 术服务 业 22,312,534.30 4.58 建信双利分级股票 2014 年第 3 季度报告
第 7 页 共 10 页
J 金融业 77,062,045.22 15.81
K 房地产 业 11,955,765.78 2.45
L
租赁和 商务 服务 业
- -
M 科学研 究和 技术 服务 业 - -
N 水利、 环境 和公 共设 施管 理业 19,657,495.68 4.03
O 居民服 务、 修理 和其 他服 务业 - -
P 教育 - -
Q 卫生和 社会 工作 - -
R 文化、 体育 和娱 乐业 9,580,449.92 1.97
S 综合 - -
合计 460,566,522.14 94.49
注：以 上行 业分 类 以2014 年9 月30 日的 中国 证监 会 行业分 类标 准为 依据 。
5.3 报 告期 末按公 允价 值占基 金资 产净值 比例 大小排 序的 前十名 股票 投资明 细
序号 股票代 码 股票名 称 数量（ 股） 公允价 值（ 元）
占基金 资产 净值
比例（ ％）
1 000998 隆平高 科 1,129,170 17,016,591.90 3.49
2 002714 牧原股 份 287,164 15,785,405.08 3.24
3 000001 平安银 行 1,510,104 15,312,454.56 3.14
4 601218 吉鑫科 技 1,617,364 14,928,269.72 3.06
5 601555 东吴证 券 1,370,709 14,118,302.70 2.90
6 300070 碧水源 437,031 13,224,558.06 2.71
7 002230 科大讯 飞 402,568 12,600,378.40 2.59
8 601318 中国平 安 295,228 12,204,725.52 2.50
9 000002 万
科Ａ 1,302,371 11,955,765.78 2.45
10 600372 中航电 子 435,000 11,640,600.00 2.39
5.4 报 告期 末按债 券品 种分类 的债 券投资 组合
无。
5.5 报 告期 末按公 允价 值占基 金资 产净值 比例 大小 排序 的 前五名 债券 投资明 细
无。
5.6 报 告期 末按公 允价 值占基 金资 产净值 比例 大小 排序 的 前十名 资产 支持证 券投 资
明细
无。
5.7 报 告期 末按公 允价 值占基 金资 产净值 比例 大小排 序的 前五名 贵金 属投资 明细
无。 建信双利分级股票 2014 年第 3 季度报告
第 8 页 共 10 页
5.8 报 告期 末按公 允价 值占基 金资 产净值 比例 大小 排序 的 前五名 权证 投资明 细
无。
5.9 报 告期 末本基 金投 资的股 指期 货交易 情况 说明
5.9.1 报 告期 末本基 金投 资的股 指期 货持仓 和损 益明细
无。
5.9.2 本 基金 投资股 指期 货的投 资政 策
本基金 本报 告期 末未 投资 股指期 货。
5.10 报 告期 末本基 金投 资的国 债期 货交易 情况 说明
5.10.1 本 期国 债期货 投资 政策
本基金 报告 期内 未投 资于 国债期 货。
5.10.2 报 告期 末本基 金投 资的国 债期 货持仓 和损 益明细
无。
5.10.3 本 期国 债期货 投资 评价
本基金 报告 期内 未投 资于 国债 期 货。
5.11 投 资组 合报告 附注
5.11.1 本 基金 该报告 期内 投资前 十名 证券的 发行 主体均 无被 监管部 门立 案调查 和在
报 告编 制日前 一年 内受到 公开 谴责、 处罚 。
5.11.2 基 金投 资的前 十名 股票未 超出 基金合 同规 定的投 资范 围。
5.11.3 其 他资 产构成
序号 名称 金额（ 元）
1 存出保 证金 200,628.60
2 应收证 券清 算款 -
3 应收股 利 -
4 应收利 息 7,191.63
5 应收申 购款 9,958.65
6 其他应 收款 -
7 待摊费 用 15,123.20
8 其他 -
9 合计 232,902.08
建信双利分级股票 2014 年第 3 季度报告
第 9 页 共 10 页
5.11.4 报 告期 末持有 的处 于转 股 期的 可转换 债券 明细
无。
5.11.5 报 告期 末前十 名股 票中存 在流 通受限 情况 的说明
无。
§6 开放式 基金份额变动
单位： 份
项目 建信双 利 建信稳 健 建信进 取
报告期 期初 基金 份额 总额 559,967,981.89 3,134,224.00 4,701,338.00
报告期 期间 基金 总申 购份 额 3,289,982.60 - -
减:报 告期 期间 基金 总赎 回 份额 92,794,651.21 - -
报 告 期 期 间 基 金 拆 分 变 动 份 额
（份额 减少 以"-" 填 列）
995,160.00 -398,064.00 -597,096.00
报告期 期末 基金 份额 总额 471,458,473.28 2,736,160.00 4,104,242.00
注：拆 分变 动份 额为 本基 金三级 份额 之间 的配 对转 换及基 金折 算变 动份 额。
§7 基金管 理人运用固有资金 投资本基金情况
7.1 基 金管 理人持 有本 基金份 额变 动情况
无。
7.2 基 金管 理人运 用固 有资金 投资 本基金 交易 明细
无。
§8 备查文 件目录
8.1 备 查文 件目录
1 、中 国证 监会 批准 建信 双 利策略 主题 分级 股票 型证 券投资 基金 设立 的文 件；
2 、《 建信 双利 策略 主题 分 级股票 型证 券投 资基 金基 金合同 》；
3 、《 建信 双利 策略 主题 分 级股票 型证 券投 资基 金招 募说明 书》 ；
4 、《 建信 双利 策略 主题 分 级股票 型证 券投 资基 金托 管协议 》；
5 、基 金管 理人 业务 资格 批 件和营 业执 照；
6 、基 金托 管人 业务 资格 批 件和营 业执 照；
7 、报 告期 内基 金管 理人 在 指定报 刊上 披露 的各 项公 告。 建信双利分级股票 2014 年第 3 季度报告
第 10 页 共 10 页
8.2 存 放地 点
基金管 理人 或基 金托 管人 处。
8.3 查 阅方 式
投资者 可在 营业 时间 免费 查阅。 也可 在支 付工 本费 后， 在 合理 时间 内取 得上 述文件 的复 印 件 。
建信基金管理有限责任公司
2014 年10 月24 日
