南方中证 500ETF 联接(LOF)2014 年第 3 季度报告
第 1 页 共 10 页
南方中证500 交 易 型开 放 式 指 数证 券 投 资
基 金 联 接 基金(LOF)2014 年第3 季度报告
2014 年9 月30 日
基金管 理人： 南方基金管 理有限公司
基金托 管人： 中国农业银 行股份有限公司
报告 送 出日期：2014 年10 月24 日
南方中证 500ETF 联接(LOF)2014 年第 3 季度报告
第 2 页 共 10 页
§1 重要提 示
基金管 理人 的董 事会 及董 事保证 本报 告所 载资 料不 存在虚 假记 载、 误导 性陈 述或重 大遗 漏,
并对其 内容 的真 实性 、准 确性和 完整 性承 担个 别及 连带责 任。
基金托 管人 中国 农业 银行 股份有 限公 司根 据本 基金 合同规 定, 于 2014 年 10 月 16 日复 核了 本
报告中 的财 务指 标、 净值 表现和 投资 组合 报告 等内 容,保 证复 核内 容不 存在 虚 假记载 、 误 导性 陈述
或者重 大遗 漏。
基金管 理人 承诺 以诚 实信 用、勤 勉尽 责的 原则 管理 和运用 基金 资产,但 不保 证 基金一 定盈 利 。
基金的 过往 业绩 并不 代表 其未来 表现 。 投 资有 风险, 投资者 在作 出投 资决 策前 应仔细 阅读 本 基
金的招 募说 明书 。
本报告 财务 资料 未经 审计 。
本报告 期 自2014 年7 月1 日起 至2014 年9 月30 日 止。
§2 基金产 品概况
2.1 基金 产品 情况
基金简 称 南方中 证500ETF 联接(LOF)
场内简 称 南方 500
交易代 码 160119
前端交 易代 码 160119
后端交 易代 码 160120
基金运 作方 式 上市契 约型 开放 式（LOF ）
基金合 同生 效日 2009 年 9 月 25 日
报告期 末基 金份 额总 额 3,745,740,820.72 份
投资目 标
本基金 通过 投资 于目 标 ETF ，紧 密跟 踪业 绩比 较基 准 ，追求 跟踪 偏
离度和 跟踪 误差 最小 化。
投资策 略
本基金 为完 全被 动式 指数 基金， 以中 证500ETF 作 为 其主要 投资 标
的。为 实现 投资 目标 ，本 基金将 以不 低于 基金 资产 净值 90% 的 资产
投资于 目 标ETF。 其余 资 产可投 资于 标的 指数 成份 股、 备 选成 份股、
新股、 债券 及中 国证 监会 允许基 金投 资的 其他 金融 工具， 其目 的是
为了使 本基 金在 应付 申购 赎回的 前提 下， 更好 地跟 踪标的 指数 。在
正常市 场情 况下 ，本 基金 力争净 值增 长率 与业 绩比 较基准 之间 的日
均跟踪 偏离 度不 超 过0.3% ，年跟 踪误 差不 超 过4% 。
业绩比 较基 准 中证 500 指 数收 益率 ×95 % ＋银行 活期 存款 利率 （税 后） × 5%
风险收 益特 征 本基金 属股 票基 金， 风险 与收益 高于 混合 基金 、债 券基金 与货 币市南方中证 500ETF 联接(LOF)2014 年第 3 季度报告
第 3 页 共 10 页
场基金 。本 基金 为指 数型 基金， 具有 与标 的指 数、 以及标 的指 数所
代表的 股票 市场 相似 的风 险 收益 特征 。
基金管 理人 南方基 金管 理有 限公 司
基金托 管人 中国农 业银 行股 份有 限公 司
注：本 基金 在交 易所 行情 系统净 值揭 示等 其他 信息 披露场 合下 ，可 简称 为“ 南方 5 00” 。
2.1.1 目 标基 金基本 情况
基金名 称 南方中 证500ETF
基金主 代码 510500
基金运 作方 式 交易型 开放 式
基金合 同生 效日 2013年2月6 日
基金份 额上 市的 证券 交易 所 上海证 券交 易所
上市日 期 2013年3月15 日
基金管 理人 名称 南方基 金管 理有 限公 司
基金托 管人 名称 中国农 业银 行股 份有 限公 司
2.1.2 目 标基 金产品 说 明
投资目 标 紧密跟 踪标 的指 数， 追求 跟踪偏 离度 和跟 踪误 差最 小化 。
投资策 略 本基金 为被 动式 指数 基金 ，采用 完全 复制 法， 按照 成份
股在标 的指 数中 的基 准权 重构建 指数 化投 资组 合， 并根
据标的 指数 成份 股及 其权 重的变 化进 行相 应调 整
业绩比 较基 准 本基金 的业 绩比 较基 准为 标的指 数。 本基 金标 的指 数为
中证500 指 数。
风险收 益特 征 本基金 属股 票基 金， 风险 与收益 高于 混合 基金 、债 券基
金与货 币市 场基 金。 本基 金采用 完全 复制 法跟 踪标 的指
数的表 现， 具有 与标 的指 数、以 及标 的指 数所 代表 的股
票市场 相似 的风 险收 益特 征。
§3 主要财 务指标和基 金净值 表现
3.1 主 要财 务指标
单位： 人民 币元
主要财 务指 标 报告期 （ 2014 年7 月1 日 － 2014 年9 月 30 日 ）
1. 本期 已实 现收 益 137,612,955.54
2. 本期 利润
947,365,377.09
3. 加权 平均 基金 份额 本期 利润 0.2274
4. 期末 基金 资产 净值 4,471,313,965.06
5. 期末 基金 份额 净值 1.1937 南方中证 500ETF 联接(LOF)2014 年第 3 季度报告
第 4 页 共 10 页
注：1 、 本 期已 实现 收益 指 基金本 期利 息收 入、 投资 收益、 其他 收入 （ 不含 公 允价值 变动 收益 ） 扣
除相关 费用 后的 余额 ，本 期利润 为本 期已 实现 收益 加上本 期公 允价 值变 动收 益；
2 、 所 述基 金业 绩指 标不 包 括持有 人认 购或 交易 基金 的各项 费用 ， 计 入费 用后 实际收 益水 平要
低于所 列数 字。
3.2 基 金净 值表现
3.2.1 本 报告 期基金 份额 净值增 长率 及其与 同期 业绩比 较基 准收益 率的 比较
阶段
净值增 长
率①
净值增 长
率标准 差
②
业绩比 较基
准收益 率③
业绩比 较基
准收益 率标
准差④
①－③ ②－④
过去三 个月 24.14% 0.91% 23.88% 0.91% 0.26% 0.00%
3.2.2 自 基金 合同生 效以 来基金 份额 累计净 值增 长率变 动及 其与同 期业 绩比较 基准 收
益 率变 动的比 较
注：本 基金 建仓 期为 基金 备案生 效之 日 起3 个 月， 建仓期 末本 基金 各项 资产 配置比 例达 到基 金合
同的约 定。
南方中证 500ETF 联接(LOF)2014 年第 3 季度报告
第 5 页 共 10 页
§4 管理人 报告
4.1 基 金经 理（或 基金 经理小 组） 简介
姓名 职务
任本基 金的 基金 经理
期限
证券从
业年限
说明
任职日 期 离任日 期
罗文杰
本基金的
基金经 理
2013 年 4
月 22 日
- 8
女 ， 美 国 南 加 州 大 学 数 学 金 融 硕
士、 美 国 加 州 大 学 计 算 机 科 学 硕
士， 具有 中国 基金 从业 资 格。 曾先
后任职于美国 Open Link
Financial 公司 、 摩 根斯 坦 利公司 ，
从事量 化分 析工 作。2008 年 9 月
加入南 方基 金， 任南 方基 金数量 化
投 资 部 基 金 经 理 助 理 ；2013 年 4
月 至 今 ， 任 南 方 500 基 金 经 理 ；
2013 年 4 月至 今，任 南 方 500ETF
基金经 理；2013 年 5 月 至今， 任
南方 300 基 金经 理；2013 年 5 月
至今， 任南 方开 元沪 深 300ETF 基
金经理 ；2013 年 5 月至 今，任 南
方策略 基金 经理 。
4.2 管 理人 对报告 期内 本基金 运作 遵规守 信情 况的说 明
本报告 期内 ，本 基金 管理 人严 格 遵守 《中 华人 民共 和国证 券投 资基 金法 》等 有关法 律法 规、
中国证 监会 和 《 南方 中 证500 交 易型 开放 式指 数证 券投资 基金 联接 基金(LOF) 基金合 同》 的规 定，
本着诚 实信 用、 勤勉 尽责 的原则 管理 和运 用基 金资 产，在 严格 控制 风险 的基 础上， 为基 金份 额持
有人谋 求最 大利 益。 本报 告期内 ，基 金运 作整 体合 法合规 ，没 有损 害基 金份 额持有 人利 益。 基金
的投资 范围 、投 资比 例及 投资组 合符 合有 关法 律法 规及基 金合 同的 规定 。
4.3 公 平交 易专项 说明
4.3.1 公 平交 易制度 的执 行情况
本报告 期内 ，本 基金 管理 人严格 执行 《证 券投 资基 金管理 公司 公平 交易 制度 指导意 见》 ，完
善相应 制度 及流 程， 通过 系统和 人工 等各 种方 式在 各业务 环节 严格 控制 交易 公平执 行， 公平 对待
旗下管 理的 所有 基金 和投 资组合 。
4.3.2 异 常交 易行为 的专 项说明
本基金 于本 报告 期内 不存 在异常 交易 行为 。本 报告 期内基 金管 理人 管理 的所 有投资 组合 参与
的交易 所公 开竞 价同 日反 向交易 成交 较少 的单 边交 易量超 过该 证券 当日 成交 量的 5% 的 交易 次数南方中证 500ETF 联接(LOF)2014 年第 3 季度报告
第 6 页 共 10 页
为2 次 ，是 由于 指数 型基 金根据 标的 指数 成份 股结 构被动 调仓 所致 。
4.4 报 告期 内基金 的投 资策略 和业 绩表现 说明
4.4.1 报 告期 内基金 投资 策略和 运作 分析
报告期 内， 随着 稳增 长、 “ 微刺激 ” 政 策的 持续 出台 ， 经济 企稳 质量 将得 到明 显改善 ， 短 期经
济数据 反复 并不 改变 市场 反弹走 势。 年底 前沪 港通 即将开 通， 海外 资金 将加 大对 A 股的 配置 力度 ，
市场底 部支 撑较 为扎 实， 个股和 板块 机会 不断 涌现 ，期间 中 证500 指数 涨25.25% 。
期间我 们通 过自 建的 “指 数化交 易系 统” 、 “日 内择 时交易 模型 ” 、 “ 跟踪 误差 归因分 析系 统”
等，将 本基 金的 跟踪 误差 指标控 制在 较好 水平 ，并 通过严 格的 风险 管理 流程 ，确保 了本 基金 的安
全运作 。
我们对 本基 金报 告期 内跟 踪误差 归因 分析 如下 ：
① 接受申 购赎 回所 带来 的股 票仓位 偏离 ，对 此我 们通 过日内 择时 交易 争取 跟踪 误差最
小化；
② 本基金 大额 换购 目 标 ETF 所带来 的成 份股 权重 偏 离 ，对此 我们 采取 了优 化的 “再平
衡”操 作进 行应 对；
③ 个别长 期停 牌证 券， 引起 的成份 股权 重偏 离及 基金 整体仓 位的 微小 偏离 。
4.4.2 报 告期 内基金 的业 绩表现
自本基 金建 仓完 毕至 报告 期末， 年化 跟踪 误差 为 0.390 ％， 较 好的 完成 了基 金 合同中 控制 年
化跟踪 误差 不超 过4 ％的 投资目 标。
截至报 告期 末， 本基 金份 额净值 为 1.1937 元 ， 报 告 期内， 份额 净值 增长 率 为24.14 ％， 同期
业绩基 准增 长率 为23.88 ％。
§5 投资组 合报告
5.1 报 告期 末基金 资产 组合情 况
序号 项目 金额（ 元） 占基金 总资 产的 比例 （% ）
1 权益投 资 44,774,731.80 0.99
其中： 股票
44,774,731.80 0.99 南方中证 500ETF 联接(LOF)2014 年第 3 季度报告
第 7 页 共 10 页
2 基金投 资 4,234,457,379.35 93.98
3 固定收 益投 资
- -
其中： 债券
- -
资产 支持 证券
- -
4 贵金属 投资 - -
5 金融衍 生品 投资 - -
6 买入返 售金 融资 产
- -
其中 ： 买 断式 回购 的买 入 返售
金融资 产
- -
7 银行存 款和 结算 备付 金合 计
217,648,820.98 4.83
8 其他资 产
9,102,625.69 0.20
9 合计
4,505,983,557.82
100.00
5.2 报 告期 末按行 业分 类的股 票投 资组合
代码 行业类 别 公允价 值（ 元） 占基金 资产 净值 比例(%)
A
农、林 、牧 、渔 业 675,015.12 0.02
B
采矿业 1,148,856.64 0.03
C
制造业 28,244,151.29 0.63
D
电力 、 热 力 、 燃 气及 水生 产和供
应业
832,844.18 0.02
E
建筑业 1,202,169.97 0.03
F
批发和 零售 业 2,646,635.93 0.06
G
交通运 输、 仓储 和邮 政业 1,140,570.87 0.03
H
住宿和 餐饮 业 57,680.00 0.00
I
信息传 输、 软件 和信 息技 术服务
业
3,626,068.09 0.08
J
金融业 666,937.32 0.01
K
房地产 业 2,699,125.82 0.06
L
租赁和 商务 服务 业 599,621.00 0.01
M
科学研 究和 技术 服务 业 161,910.00 0.00
N
水利、 环境 和公 共设 施管 理业 345,503.00 0.01
O
居民服 务、 修理 和其 他服 务业 - -
P
教育 - -
Q
卫生和 社会 工作 - -
R
文化、 体育 和娱 乐业 417,985.38 0.01
S
综合 309,657.19 0.01
合计 44,774,731.80 1.00 南方中证 500ETF 联接(LOF)2014 年第 3 季度报告
第 8 页 共 10 页
5.3 报 告期 末按公 允价 值占基 金资 产净值 比例 大小排 序的 前十名 股票 投资明 细
序号 股票代 码 股票名 称 数量（ 股） 公允价 值（ 元）
占基金 资产 净值 比
例（％ ）
1 600978 宜华木 业 279,000 1,431,270.00 0.03
2 600685 广船国 际 65,370 1,119,788.10 0.03
3 601519 大智慧 171,030 1,022,759.40 0.02
4 600570 恒生电 子 18,000 759,240.00 0.02
5 600740 山西焦 化 124,400 722,764.00 0.02
6 600490 鹏欣资 源 32,184 548,415.36 0.01
7 600112 天成控 股 30,200 485,918.00 0.01
8 600201 金宇集 团 10,335 362,448.45 0.01
9 002153 石基信 息 4,700 329,799.00 0.01
10 002005 德豪润 达 37,500 305,625.00 0.01
5.4 报 告期 末按债 券品 种分类 的债 券投资 组合
注：本 基金 本报 告期 末未 持有债 券。
5.5 报 告期 末按公 允价 值占基 金资 产净值 比例 大小 排序 的 前五名 债券 投资明 细
注：本 基金 本报 告期 末未 持有债 券。
5.6 报 告期 末按公 允价 值占基 金资 产净值 比例 大小 排序 的 前十名 资产 支持证 券投 资 明
细
注：本 基金 本报 告期 末未 持有资 产支 持证 券。
5.7 报 告期 末按公 允价 值占基 金资 产净值 比例 大小排 序的 前五名 贵金 属投资 明细
注：本 基金 本报 告期 末未 持有贵 金属 。
5.8 报 告期 末按公 允价 值占基 金资 产净值 比例 大小 排序 的 前五名 权证 投资明 细
注：本 基金 本报 告期 末未 持有权 证。
5.9 报 告期 末按公 允价 值占基 金资 产净值 比例 大小排 序的 前十名 基金 投资明 细
序
号
基金名 称 基金类 型 运作方 式 管理人
公允价 值 （ 人民 币
元）
占基金 资产
净值比 例
(%)
1 500ETF 股票型
交易型 开放
式
南方基 金管
理有限 公司
4,234,457,379.35 94.70
南方中证 500ETF 联接(LOF)2014 年第 3 季度报告
第 9 页 共 10 页
5.10 报 告期 末本基 金投 资的股 指期 货交易 情况 说明
注：本 基金 本报 告期 内未 投资股 指期 货。
5.11 报 告期 末本基 金投 资的国 债期 货交易 情况 说明
注 ：本 基金 本报 告期 内 未投 资国 债期 货。
5.12 投 资组 合报告 附注
5.12.1
本基金 投资 的前 十名 证券 的发行 主体 本期 没有 出现 被监管 部门 立案 调查 ，或 在报告 编制 日前
一年内 受到 公开 谴责 、处 罚的情 形。
5.12.2
本基金 投资 的前 十名 股票 没有超 出基 金合 同规 定的 备选股 票库 。
5.12.3 其 他资 产构成
序号 名称 金额（ 元）
1 存出保 证金 508,584.95
2 应收证 券清 算款 541,478.34
3 应收股 利 1,691.14
4 应收利 息 28,161.08
5 应收申 购款 8,022,710.18
6 其他应 收款 -
7 待摊费 用 -
8 其他 -
9 合计 9,102,625.69
5.12.4 报 告期 末持有 的处 于转股 期的 可转换 债券 明细
注：本 基金 本报 告期 末未 持有处 于转 股期 的可 转换 债券。
5.12.5 报 告期 末前十 名股 票中存 在流 通受限 情况 的说明
序号 股票代 码 股票名 称
流通受 限部 分的 公
允价值(元)
占基金 资 产
净值比 例 （%）
流通受 限情 况
说明
1 600978 宜华木 业 1,431,270.00 0.03 临时停 牌
2 600685 广船国 际 1,119,788.10 0.03 临时停 牌
3 601519 大智慧 1,022,759.40 0.02 临时停 牌
4 600740 山西焦 化 722,764.00 0.02 临时停 牌
5 600112 天成控 股 485,918.00 0.01 临时停 牌 南方中证 500ETF 联接(LOF)2014 年第 3 季度报告
第 10 页 共 10 页
6 600201 金宇集 团 362,448.45 0.01 临时停 牌
7 002005 德豪润 达 305,625.00 0.01 临时停 牌
注：本 基金 本报 告期 末前 十名股 票中 除上 述股 票外 不存在 流通 受限 情况 。
§6 开放式 基金份额变动
单位： 份
报告期 期初 基金 份额 总额 4,650,667,836.59
报告期 期间 基金 总申 购份 额 582,122,533.09
减: 报 告期 期间 基金 总赎 回 份额 1,487,049,548.96
报告期期间 基金拆 分变动 份额（份额 减少以"-"
填列）
-
报告期 期末 基金 份额 总额 3,745,740,820.72
§7 基金管 理人运用固有资金 投资本基金情况
7.1 基 金管 理人持 有本 基金份 额变 动情况
注：基 金管 理人 未持 有本 基金份 额。
7.2 基 金管 理人运 用固 有资金 投资 本基金 交易 明细
注：本 报告 期内 ，基 金管 理人不 存在 申购 、赎 回或 买卖本 基金 的情 况。
§8 备查文 件目录
8.1 备 查文 件目录
1 、南 方中 证500 交 易型 开 放式指 数证 券投 资基 金联 接基金 （LOF ） 基金 合同 。
2 、南 方中 证500 交 易型 开 放式指 数证 券投 资基 金联 接基金 （LOF ） 托管 协议 。
3 、 南方 中证500 交易 型开 放式指 数证 券投 资基 金联 接基金 （LOF ）2014 年第3 季度报 告原 文 。
8.2 存 放地 点
深圳市 福田 中心 区福 华一 路 6 号 免税 商务 大 厦31-33 楼
8.3 查 阅方 式
网站：http://www.nffund.com
