中银活期宝货币市场基金 2014 年半 年度报告
中银活期宝货币市场基金
2014 年半年度报告
2014 年 6 月 30 日
基金管理人：中银基金管理有限公司
基金托管人：中信银行股份有限公司
报告送出日期：二〇一四年八月二十七日 中银活期宝货币市场基金 2014 年半 年度报告
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§1
重要提 示及目录
1.1 重要提 示
基金管理人 的董事会、 董事保证本 报告所载资 料不存在虚 假记载、误 导性陈述或 重大遗漏， 并
对其内容的 真实性、准 确性和完整 性承担个别 及连带的法 律责任。本 半年度报告 已经三分之 二以上
独立董事签字同意，并由董事长签发。
基金托管人中信银行股份有限公司根据本基金合同规定，于 2014 年 8 月 22 日复核了本报告中
的财务指标 、净值表现 、利润分配 情况、财务 会计报告、 投资组合报 告等内容， 保证复核内 容不存
在虚假记载、误导性陈述或者重大遗漏。
基金管理人承诺以诚实信用、勤勉尽责的原则管理和运用基金资产，但不保证基金一定盈利。
基金的过往 业绩并不代 表其未来表 现。投资有 风险，投资 者在作出投 资决策前应 仔细阅读本 基
金的招募说明书及其更新。
本报告中财务资料未经审计。
本报告期自 2014 年 2 月 14 日起至 6 月 30 日止。 中银活期宝货币市场基金 2014 年半 年度报告
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1.2 目录
§1
重要提 示及目录 ..................................................................................................................................... 2?
1.1 重要提示 .......................................................................................................................................... 2?
§2
基金简 介 ................................................................................................................................................. 5?
2.1? 基金基本情况 ................................................................................................................................. 5?
2.2 基金产品 说明 .................................................................................................................................. 5?
2.3 基金管理 人和基金托管人 .............................................................................................................. 5?
2.4 信息披露 方式 .................................................................................................................................. 6?
2.5 其他相关 资料 .................................................................................................................................. 6?
§3 主 要财务 指标和基 金 净值表现 ............................................................................................................... 6?
3.1 主要会计 数据和财务指标 .............................................................................................................. 6?
3.2 基金净值 表现 .................................................................................................................................. 6?
§4
管理人 报告 ............................................................................................................................................. 7?
4.1 基金管理 人及基金经理情况 .......................................................................................................... 7?
4.2 管理人对 报告期内本基金运作遵规守信情况的说明 .................................................................. 9?
4.3 管理人对 报告期内公平交易情况的专项说明 .............................................................................. 9?
4.4 管理人对 报告期内基金的投资策略和业绩表现的说明 .............................................................. 9?
4.5 管理人对 宏观经济、证券市场及行业走势的简要展望 ............................................................ 11?
4.6 管理人对 报告期内基金估值程序等事项的说明 ........................................................................ 11?
4.7 管理人对 报告期内基金利润分配情况的说明 ............................................................................ 12?
§5
托管人 报告 ........................................................................................................................................... 12?
5.1 报告期内 本基金托管人遵规守信情况声明 ................................................................................ 12?
5.2 托管人对 报告期内本基金投资运作遵规守信、净值计算、利润分配等情况的说明 ............. 12?
5.3 托管人对 本半年度报告中财务信息等内容的真实、准确和完整发表意见 ............................ 13?
§6 半 年度财 务会计报 告 （未经审 计 ） ...................................................................................................... 13?
6.1 资产负债 表 .................................................................................................................................... 13?
6.2 利润表 ............................................................................................................................................ 14?
6.3 所有者权 益（基金净值）变动表 ................................................................................................ 15?
6.4 报表附注 ........................................................................................................................................ 16?
§7 投 资组合 报告 .......................................................................................................................................... 32?
7.1 期末基金 资产组合情况 ................................................................................................................. 32?
7.2 债券回购 融资情况 ......................................................................................................................... 33?
7.4 期末按债 券品种分类的债券投资组合 ......................................................................................... 34?
7.5 期末按摊 余成本占基金资产净值比例大小排名的前十名债券投资明细 ................................. 34?
7.6“ 影子定价” 与“ 摊余成本法” 确定的基金资产净值的偏离 ........................................................... 35?
7.7 期末按公 允价值占基金资产净值比例大小排名的所有资产支持证券投资明细 ..................... 35?
7.8 投资组合 报告附注 ........................................................................................................................ 35?
§8 基 金份额 持有人信 息 .............................................................................................................................. 36?
8.1 期末基金 份额持有人户数及持有人结构 .................................................................................... 36?
8.2 期末基金 管理人的从业人员持有本基金的情况 ......................................................................... 36?
8.3 期末基金 管理人的从业人员持有本开放式基金份额总量区间的情况 ..................................... 36?
§9 开 放式基 金份额变 动 .............................................................................................................................. 36?
§10 重大 事件 揭示 ........................................................................................................................................ 36?
10.1 基金份 额持有人大会决议 ........................................................................................................... 36?
10.2 基金管 理人、基金托管人的专门基金托管部门的重大人事变动 .......................................... 37?中银活期宝货币市场基金 2014 年半 年度报告
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10.3 涉及基 金管理人、基金财产、基金托管业务的诉讼 .............................................................. 37?
10.4 基金投 资策略的改变 .................................................................................................................. 37?
10.5 报告期 内改聘会计师事务所情况 ............................................................................................... 37?
10.6 管理人 、托管人及其高级管理人员受稽查或处罚等情况 ...................................................... 37?
10.7 基金租 用证券公司交易单元的有关情况 .................................................................................. 37?
10.8 偏离度 绝对值超过 0.5% 的情况 .................................................................................................. 38?
10.9 其他重 大事件 ............................................................................................................................... 38?
§11 备 查 文件目 录 ........................................................................................................................................ 38?
11.1 备查文 件目录 .............................................................................................................................. 38?
11.2 存放地 点 ....................................................................................................................................... 39?
11.3 查阅方 式 ....................................................................................................................................... 39?
中银活期宝货币市场基金 2014 年半 年度报告
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§2
基金简 介
2.1 基金基本 情 况
基金名称 中银活期宝货币市场基金
基金简称 中银活期宝货币
基金主代码 000539
交易代码 000539
基金运作方式 契约型开放式
基金合同生效日 2014 年 2 月 14 日
基金管理人 中银基金管理有限公司
基金托管人 中信银行股份有限公司
报告期末基金份额总额 3,035,993,794.69 份
基金合同存续期 不定期
2.2 基 金 产品说 明
投资目标
在有效控制投资风险和保持较高流动性的基础上， 力争获得 超过业绩比较
基准的稳定回报。
投资策略
本基金通过综合考虑各类资产的收益性、 流动性和风险特征， 根据定量和
定性方法， 在保持投资组合较低风险和良好流动性的基础上， 力争获得高
于业绩比较基准的稳定投资回报。
业绩比较基准 本基金的业绩比较基准为：同期七天通知存款税后利率。
风险收益特征
本基金为货币市场基金， 是证券投资基金中的低风险品种。 本基金的预期
风险和预期收益低于股票型基金、混合型基金、债券型基金。
2.3 基 金 管理人 和 基 金托管 人
项目 基金管理人 基金托管人
名称 中银基金管理有限公司 中信银行股份有限公司
信息披露
负责人
姓名 程明 郭伟
联系电话 021-38834999 010-65556899
电子邮箱 clientservice@bocim.com guowei@citicib.com.cn
客户服务电话 021-38834788
400-888-5566 95558
传真 021-68873488 010-65550832
注册地址
上海市银城中路200号中 银大
厦45 层
北京东城区朝阳门北大街8 号
富华大厦C 座
办公地址
上海市银城中路200号中 银大
厦26 层、45 层
北京市东城区朝阳门北大街8
号富华大厦C 座
邮政编码 200120 100027
法定代表人 谭炯 常振明 中银活期宝货币市场基金 2014 年半 年度报告
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2.4 信 息 披露方 式
本基金选定的信息披露报纸名称 中国证券报、上海证券报、证券时报
登载基金半年度报告正文的管理人互联网网址 http://www.bocim.com
基金半年度报告备置地点 上海市银城中路 200 号 中银大厦 26 层
2.5 其 他 相关资 料
项目 名称 办公地址
注册登记机构 中银基金管理有限公司 上海市银城中路 200 号 中银大厦 26 层、45 层
§3 主 要财务 指标和基 金 净值表现
3.1 主 要 会计数 据 和 财务指 标
金额单位：人民币元
3.1.1 期 间数 据和指标
报告期 （2014 年 2 月 14 日 （基金合 同生效日） 至 2014 年
6 月 30 日）
本期已实现收益 36,516,005.52
本期利润 36,516,005.52
本期净值收益率 1.9556%
3.1.2 期 末数 据和指标 报告期末(2014 年 6 月 30 日)
期末基金资产净值 3,035,993,794.69
期末基金份额净值 1.000
3.1.3 累计 期末 指 标 报告期末(2014 年 6 月 30 日)
累计净值收益率 1.9556%
注：1 、 上表各财务指标统计的实际期间为 2014 年 2 月 14 日 （基金合同生效日） 至 2014 年 6 月 30
日。
2 、 本期已实现收益指基金本期利息收入、 投资收益、 其他收入 （不含公允价值变动收益） 扣除相关
费用后的余额，本期利润为本期已实现收益加上本期公允价值变动收益，由于本基金采用摊余成本
法核算，因此，公允价值变动收益为零，本期已实现收益和本期利润的金额相等。
3.2 基 金 净值表 现
3.2.1 基 金份 额净值收 益 率及其与 同 期业绩比 较 基准收益 率 的比较
阶段
份额净值收
益率①
份额净值收
益率标准差
②
业绩比较基
准收益率③
业绩比较基
准收益率标
准差④
①- ③ ②- ④
过去一个月 0.4260% 0.0038% 0.1125% 0.0000% 0.3135% 0.0038%
过去三个月 1.2737% 0.0033% 0.3413% 0.0000% 0.9324% 0.0033%
自基金合同生效
起至今
1.9556% 0.0028% 0.5138% 0.0000% 1.4418% 0.0028%
3.2.2 自基金合同生效以来基金份额累计净值收益率变动及其与同期业绩比较基准收益率变动的比较
注：截 至
建仓期，
投资限 制
4.1 基 金
4.1.1 基 金
中 银
中银国 际
限公司 合
监督管 理
注册资 本
截至 201
证券投 资
至 报告期末，
截至建仓 结
制 的规定。
金 管理人 及 基
金 管 理人及 其
银 基金管理有
际 和美林投资
合 并，合并后
理 委 员会批 复
本 为一亿元人
14 年 6 月 30
资 基 金、中 银
累计净值 收
本基金成 立
结 束时本基 金
基 金经理 情 况
其管 理基金 的
有 限公司前 身
资 管理合资 组
后 新公司名 称
复 ， 同意中 国
人 民币，其 中
0 日， 本管 理
银 货 币市场 证
第
中银 活
收 益率与业 绩
(2014 年 2 月
立 未满一年。
金 的各项投资
§4
况
的 经验
身 为中银国际
组 建（2006 年
称 为“ 贝莱德 投
国 银 行股份 有
中 中国银行拥
理 人共管理四
证 券 投资基 金
中
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活 期宝货币市
绩 比较基准收
月 14 日至 20
按基金合同
比例已达到 基
4
管理人 报
际 基金管理有
年 9 月 29 日
投 资管理有限
有 限 公司直 接
拥 有 83.5 ％ 的
四 十只开放式
金 、 中银持 续
中 银活期宝货
市 场基金
收 益率历史走
014 年 6 月 3
规定，本基金
基 金合同第十
报 告
限公司，于
日 美林 投资 管
限 公司” ）。2
接 控 股中银 基
的 股权 ，贝莱
式 证券投资基
续 增 长股票型
货 币市场基金
走 势对比图
30 日)
金 自基金合同
十 二部分 （ 二
2004 年 8 月
管 理有限公司
2007 年 12 月
金 。公司注 册
德投资管理拥
基 金：中银中
证 券投资基 金
金 2014 年半 年
同 生效起 1 个
二）投 资 范 围
月 12 日正 式 成
与贝莱德投资
月 25 日，经
册 地为中国 上
拥 有 16.5 ％
国精选混合 型
金 、中银收 益
年 度报告
个 月内为
围 、 （四 ）
成 立，由
资 管理有
中国证券
上海市，
的股权 。
型 开放式
益混合型中银活期宝货币市场基金 2014 年半 年度报告
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证券投资基 金、中银动 态策略股票 型证券投资 基金、中银 稳健增利债 券型证券投 资基金、中 银行业
优选灵活配置混合型证券投资基金、中银中证 100 指数增强 型证券投资基金、中银蓝筹精选灵活配
置混合型证 券投资基金 、中银价值 精选灵活配 置混合型证 券投资基金 、中银稳健 双利债券型 证券投
资基金、 中银全球策略证券投资基金 （FOF ） 、 上证 国有企业 100 交易型开放 式指数证券投资基金、
中银转债增 强债券型证 券投资基金 、中银中小 盘成长股票 型证券投资 基金、中银 信用增利债 券型证
券投资基金、 中银沪深 300 等权重指 数证券投资基金(LOF) 、 中银主题策略股票型证券投资基金、 中
银保本混合型证券投资基金、中银理财 14 天债 券型证券投资基金、中银理财 60 天 债券型发起式证
券投资基金、 中银纯债债券型证券投资基金、 中银理财 7 天债券型证券投资基金、 中银理财 30 天债
券型证券投 资基金、中 银稳健添利 债券型发起 式证券投资 基金、中银 标普全球精 选自然资源 等权重
指数证券投 资基金、中 银消费主题 股票型证券 投资基金、 中银美丽中 国股票型证 券投资基金 、中银
盛利纯债一 年定期开放 债券型证券 投资基金（LOF） 、中银 保本二号混 合型证券投 资基金、中 银 互
利分级债券 型证券投资 基金、中银 惠利纯债半 年定期开放 债券型证券 投资基金、 中银中高等 级债券
型证券投资基金、 中银理财 21 天债 券型证券投资基金、 中银优秀企业股票型证券投资基金、 中银活
期宝货币市场基金、 中银多策略灵活配置混合型证券投资基金、 中银健康生活股票型证券投资基金、
中银聚利分 级债券型证 券投资基金 、中银薪钱 包货币市场 基金，同时 管理着多个 特定客户资 产管理
投资组合。
4.1.2基 金经 理（或基 金 经理小组 ） 及基金经 理 助理的简 介
姓名 职务
任本基金的基金经理
（助理）期限
证券从业
年限
说明
任职日期 离任日期
范静
本基金的
基金经
理、中银
惠利纯债
基金基金
经理、中
银薪钱包
货币基金
基金经理
2013-12-03 - 8
金融市场学硕士。曾任日本瑞穗
银行（中国）有限公司资金部交
易员。2007 年加入中银基金管理
有限公司，历任债券交易员、固
定收益研究员、专户投资经理。
2013 年 12 月 至今任中银惠利纯债
基金基金经理，2014 年 2 月至今
任中银活期宝货币基金基金经
理，2014 年 6 月至今担任 中银薪
钱包货币基金基金经理。特许公
认会计师公会（ACCA ）准会员。
具有 8 年证 券从业年限。具备基
金、银行间本币市场交易员从业
资格。
注：1 、 首任基金经理的“ 任职日期” 为基金合同生效日， 非首任基金经理的“ 任职日期” 为根据公司 决
定确定的聘任日期，基金经理的“ 离 任日期” 均为根据公司决定确定的解聘日期； 中银活期宝货币市场基金 2014 年半 年度报告
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2 、证券从业 年限的计算标准及含义遵从《证券业从业人员资格管理办法》的相关规定。
4.2 管理人 对 报告期内 本 基金运作 遵 规守信情 况 的说明
本报告期内 ，本基金管 理人严格遵 守《证券投 资基金法》 、中国证监 会的有关规 则和其他有 关
法律法规的规定， 严格遵循本基金基金合同， 本着诚实信用、 勤勉尽责的原则管理和运用基金资产，
在严格控制风险的基础上，为基金份额持有人谋求最大利益。
本报告期内，本基金运作合法合规，无损害基金份额持有人利益的行为。
4.3 管理人 对 报告期内 公 平交易情 况 的专项说 明
4.3.1公 平交 易制度的 执 行情况
根据中国证 监会颁布的 《证券投资 基金管理公 司公平交易 制度指导意 见》，公司 制定了《中 银
基金管理有 限公司公平 交易管理制 度》，建立 了《投资研 究管理制度 》及细则、 《新股询价 和申购
管理制度》 、《集中交 易管理制度 》等公平交 易相关制度 体系，通过 制度确保不 同投资组合 在投资
管理活动中 得到公平对 待，严格防 范不同投资 组合之间进 行利益输送 。公司建立 了投资决策 委员会
领导下的投 资决策及授 权制度，以 科学规范的 投资决策体 系，采用集 中交易管理 加强交易执 行环节
的内部控制 ，通过工作 制度、流程 和技术手段 保证公平交 易原则的实 现；通过建 立层级完备 的公司
证券池及组 合风格库， 完善各类具 体资产管理 业务组织结 构，规范各 项业务之间 的关系，在 保证各
投资组合既 具有相对独 立性的同时 ，确保其在 获得投资信 息、投资建 议和实施投 资决策方面 享有公
平的机会； 通过对异常 交易行为的 实时监控、 分析评估、 监察稽核和 信息披露确 保公平交易 过程和
结果的有效监督。
本报告期内 ，本公司严 格遵守法律 法规关于公 平交易的相 关规定，确 保本公司管 理的不同投 资
组合在授权 、研究分析 、投资决策 、交易执行 、业绩评估 等投资管理 活动和环节 得到公平对 待。各
投资组合均严格按照法律、法规和公司制度执行投资交易，本报告期内未发生异常交易行为。
4.3.2异 常交 易行为的 专 项说明
本报告期内，本基金未发现异常交易行为。
本报告期内 ，基金管理 人未发生所 有投资组合 参与的交易 所公开竞价 同日反向交 易成交较少 的
单边交易量超过该证券当日成交量的 5% 的情况 。
4.4 管理人 对 报告期内 基 金的投资 策 略和业绩 表 现的说明
4.4.1 报告 期内 基 金 投资策 略 和 运作分 析
1. 宏观经济分 析
国外经济方 面，美国经 济逐步摆脱 冬季暴风雪 天气的扰动 ，恢复较为 强劲的复苏 势头。从领 先
指标来看， 上半年美国 ISM 制造业 PMI 指数在扩张区间持续稳健上升， 同时就业市场不断改善。 上中银活期宝货币市场基金 2014 年半 年度报告
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半年欧元区经济复苏态势持续放缓， 制造业 PMI 指数扩张幅度减弱， 价格水平在低位回升乏力。 美
国是全球复 苏前景最好 的经济体， 美联储稳步 退出超宽松 货币政策， 国际资本流 出新兴经济 体的压
力继续上升。
国内经济方 面，年初经 济增速以较 低水平开局 ，随后在微 刺激政策不 断加码的支 撑下逐步企 稳
回升。 具体来看， 领先指标制造业 PMI 指数探底回升， 同步指标工业增加值同比增速触及 8.6% 低位
后反弹至 9.2% 。从 经济增 长动力 来看 ，拉动 经济 的三驾 马车 涨跌不 一： 出口增 速自 低位稳 步回 升 ，
消费增速基本保持平稳， 而基建投资部分对冲房地产投资下滑， 制造业投资增速持续处于下行周期，
固定资产投资增速下行。 通胀方面，CPI 同比增速在 1.8%-2.5% 的低位水 平震荡，PPI 通缩幅度有所
缓解。
2. 市场回顾
2014 年上半 年，国内货币政策中性偏宽松, 在资 金面和经济基本面的共同作用下，债券市场表
现较好。具 体来看，一 季度宏观经 济数据不达 预期，通胀 回落，央行 通过公开市 场正逆回购 操作及
SLO （短 期 流动性调节 工具）等调 控市场流动 性，资金利 率水平下行 ；二季度， 国内经济下 滑趋 势
未变， 房价开始出现全面性调整趋势， 通胀整体处于较低水平。 微刺激政策不断加码， 定向再贷款 、
定向降准等 刺激政策逐 步出台，同 业业务监管 政策正式推 出，货币市 场利率和现 券收益率的 继续回
落。
整体来看， 上半年中债总全价指数上涨 4.25% ， 中 债银行间国债全价指数上涨 3.95% ， 中债企业
债总全 价指 数上涨 4.06% ，反 映在 收益率 曲线 上，一 季度 短端国 债收 益率曲 线一 路下行 ，中 长端 国
债收益率曲 线窄幅震荡 并小幅下行 ；二季度长 端收益率明 显趋势性下 行，短端收 益率先升后 降，最
终小幅回落 ，收益率曲 线在季末较 季初平坦化 。具体来看 ，一年期和 三年期央票 继续停发， 一年期
央票二级市场利率从年初的 4.33%下降 70bp 至半 年末的 3.63% ；三年期央票二级市场利率从年初的
4.62% 下降 59bp 至半年末 的 4.03% 。10 国债收益率 从年初的 4.61% 下行 55bp 至半年末的 4.06%。货
币市场方面 ，一季度在 外汇占款仍 较快增加的 情况下，央 行逐步缩小 正回购操作 规模，资金 面整体
保持宽松状 态，银行间 利率水平受 春节季节性 影响冲高后 逐步回落； 二季度，外 汇占款增量 急剧减
少，央行开 启定向降准 和再贷款工 具，公开市 场继续缩量 到期正回购 的续作量， 资金面整体 平稳。
总体来看，银行间 7 天 回购加权平均利率均值在 3.69% ，1 天回购加权平均利率均值在 2.69% 。
3. 运行分析
上半年，债 券市场表现 较好，本基 金规模稳定 增长，业绩 表现优于比 较基准。本 基金通过对 久
期的有效管 理，以及较 为均衡的剩 余期限安排 ，有效地控 制了流动性 风险，保证 了在低风险 状况下
的较好回报。 中银活期宝货币市场基金 2014 年半 年度报告
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4.4.2报 告期 内基金的 业 绩表现
中银活期宝基金 2014 年 上半年度净值收益率为 1.9557% ，高 于业绩比较基准 144.19bp 。
4.5 管理人 对 宏观经济 、 证券市场 及 行业走势 的 简要展望
展望未来， 美国经济有 望继续复苏 ，通胀水平 或将开始抬 升；欧元区 经济在价格 上升乏力、 区
域结构性问 题难解的情 况下，复苏 可能再遇阻 碍。美联储 货币政策从 紧的节奏稳 步加速，国 际资本
流出新兴市场经济体的压力可能进一步抬升。
鉴于对当前 经济和通胀 增速的判断 ，经济增速 有所企稳， 但需求疲弱 、产能过剩 、融资受限 等
根本性问题 尚难解决， 预计下半年 经济增速仍 将面临一定 的下滑压力 。国务院常 务会议提出 在当前
经济平稳运 行、但下行 压力仍较大 的情况下， 要坚持稳健 的货币政策 ，在落实好 已有政策的 同时，
深化金融改 革，用调结 构的办法， 适时适度预 调微调，疏 通金融服务 实体经济的“ 血脉” 。央行 货币
政策执行报 告提到坚持“ 总量稳定、 结构优化” 的 取向，保持 定力，主动 作为，适时 适度预调微 调，
增强调控的 预见性、针 对性和有效 性，统筹稳 增长、促改 革、调结构 、惠民生和 防风险的关 系。货
币政策操作 方面，下半 年公开市场 到期资金量 明显减小， 预计央行将 使用多组政 策工具，在 管理短
期流动性的 同时，对中 期利率建立 一定的传导 机制。社会 融资方面， 防范金融风 险及规范表 外融资
的政策思路 延续，但在 微刺激政策 的推动下， 表内信贷投 放将有所加 速，预计社 会融资总量 增速或
维持平稳增长。
综合上述分析， 我们对 2014 年下半年 债券市场的走势判断中性偏谨慎。 经济增速在稳增长政策
作用下企稳 回升，通胀 水平下半年 可能有所抬 升，宏观经 济基本面对 债券市场的 支撑有限； 央行货
币政策遵循“ 总量稳定、 结构优化” 的 取向，可能 仍以定向宽 松为主，转 向全面宽松 的概率降低 。下
半年公开市 场到期量不 大，外汇占 款仍有流出 压力，资金 面可能维持 中性，但在 降低社会融 资成本
的背景下， 预计央行仍 会通过公开 市场操作调 节市场流动 性，维持资 金利率稳定 。总体上， 我们认
为下半年债 券市场的走 势偏谨慎， 但仍存在一 定的波段操 作机会，从 目前估值角 度看，债券 市场估
值水平处于 历史相对高 位，上行空 间有限，但 下行动力似 乎也不足， 预计收益率 仍将呈区间 震荡态
势。
策略上，下 半年我们将 合理控制久 期和回购比 例，精选个 券，积极把 握短融、存 款市场的投 资
机会，把握票息收入和资本利得，借此提升基金的业绩表现。
作为基金管理者，我们将一如既往地依靠团队的努力和智慧，为投资人创造应有的回报。
4.6 管理人 对 报告期内 基 金估值程 序 等事项的 说 明
4.6.1 有关参 与估值流程各方及人员的职责分工、专业胜任能力和相关工作经历的描述
根据证监会 的相关规定 ，本公司为 建立健全有 效的估值政 策和程序， 经公司执行 委员会批准 ，中银活期宝货币市场基金 2014 年半 年度报告
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公司成立估 值委员会， 明确参与估 值流程各方 的人员分工 和职责，由 投资管理部 、风险管理 部、基
金运营部、 法律合规部 和信息披露 相关人员担 任委员会委 员。估值委 员会委员具 备应有的经 验、专
业胜任能力 和独立性， 分工明确， 在上市公司 研究和估值 、基金投资 、投资品种 所属行业的 专业研
究、估值政 策、估值流 程和程序、 基金的风险 控制与绩效 评估、会计 政策与基金 核算以及相 关事项
的合法合规 性审核和监 督等各个方 面具备专业 能力和丰富 经验。估值 委员会严格 按照工作流 程诚实
守信、勤勉 尽责地讨论 和决策估值 事项。日常 估值项目由 基金运营部 严格按照新 会计准则、 证监会
相关规定和 基金合同关 于估值的约 定执行。当 经济环境和 证券市场发 生重大变化 时，针对特 殊估值
工作，按照 以下工作流 程进行：由 公司估值委 员会依据行 业协会提供 的估值模型 和行业做法 选定与
当时市场经济环境相适应的估值模型并征求托管行、 会计师事务所的相关意见， 由运营部做出提示，
风险管理部相关人员对其潜在估值调整对前一估值日的基金资产净值的影响是否在 0.25 ％以 上进行
测算，并对 确认产生影 响的品种根 据前述估值 模型、估值 流程计算提 供相关投资 品种的公允 价值以
进行估值处 理，待清算 人员复核后 ，将估值结 果反馈基金 经理，并提 交公司估值 委员会。其 他特殊
情形，可由 基金经理做 出提示，并 由研究员提 供估值研究 报告，交估 值委员会审 议，同时按 流程对
外公布。
4.6.2 基金经 理参与或决定估值的程度
基金经理参与对估值问题的讨论，对估值结果提出反馈意见，但不介入基金日常估值业务。
4.6.3 本公司 参与估值流程各方之间没有存在任何重大利益冲突。
4.6.4 定价服 务机构按照商业合同约定提供定价服务。
4.7 管理人 对 报告期内 基 金利润分 配 情况的说 明
根据本基金 合同有关规 定：本基金 根据每日基 金收益情况 ，以每万份 基金已实现 收益为基准 ，
为投资人每日计算当日收益并分配，且每日进行支付。
§5
托管人 报告
5.1 报告期 内 本基金托 管 人遵规守 信 情况声明
2014 年上半 年， 本基金 托管人在对中银活期宝货币市场基金的托管过程中， 严格 遵守 《证券 投
资基金法》 、《货币市 场基金管理 暂行规定》 、《货币市 场基金信息 披露特别规 定》及其他 有关法
律法规和基 金合同的有 关规定，不 存在任何损 害基金份额 持有人利益 的行为，完 全尽职尽责 地履行
了基金托管人应尽的义务。
5.2 托管人 对 报告期内 本 基金投资 运 作遵规守 信 、净值计 算 、利润分 配 等情况的 说 明
2014 年上半 年， 中银活期宝货币市场基金的管理人——中银基金管理有限公司在中银活期宝货中银活期宝货币市场基金 2014 年半 年度报告
第 13 页共 39 页
币市场基金的投资运作、每万份基金净收益和 7 日年化收益率、基金利润分配、基金费用开支等问
题上，严格 遵循《证券 投资基金法 》、《货币 市场基金管 理暂行规定 》、《货币 市场基金信 息披露
特别规定》等有关法律法规。
5.3 托管人 对 本半年度 报 告中财务 信 息等内容 的 真实、准 确 和完整发 表 意见
本托管人依 法对中银基 金管理有限 公司编制和 披露的中银 活期宝货币 市场基金 2014 年半年 度
报告中财务指标、 利润分配情况、 财务会计报告、 投资组合报告等内容进行了核查， 以上内容真实 、
准确和完整。
§6 半 年度财 务会计报 告 （未经审 计 ）
6.1 资 产 负债表
会计主体：中银活期宝货币市场基金
报告截止日：2014 年 6 月 30 日
单位：人民币元
资产 附注号
本期末
2014 年 6 月 30 日
资产：
-
银行存款 6.4.7.1 2,092,855,317.06
结算备付金 - -
存出保证金 - -
交易性金融资产 6.4.7.2 1,351,958,446.78
其中：股票投资 - -
基金投资 - -
债券投资 - 1,351,958,446.78
资产支持证券投资 - -
衍生金融资产 6.4.7.3 -
买入返售金融资产 6.4.7.4 146,970,540.46
应收证券清算款 - -
应收利息 6.4.7.5 36,955,594.15
应收股利 - -
应收申购款 - -
递延所得税资产 - -
其他资产 6.4.7.6 -
资产总计 - 3,628,739,898.45
负债和所 有 者权益 附注号
本期末
2014 年 6 月 30 日
负债：
-
短期借款 - -中银活期宝货币市场基金 2014 年半 年度报告
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交易性金融负债 - -
衍生金融负债 6.4.7.3 -
卖出回购金融资产款 - 591,079,184.46
应付证券清算款 - -
应付赎回款 - -
应付管理人报酬 - 651,523.55
应付托管费 - 120,652.49
应付销售服务费 - 603,262.56
应付交易费用 6.4.7.7 72,225.56
应交税费 - -
应付利息 - 48,074.54
应付利润 - -
递延所得税负债 - -
其他负债 6.4.7.8 171,180.60
负债合计 - 592,746,103.76
所有者权 益 ：
-
实收基金 6.4.7.9 3,035,993,794.69
未分配利润 6.4.7.10 -
所有者权益合计
3,035,993,794.69
负债和所有者权益总计
3,628,739,898.45
注：1 、本财 务报表的实际编制期间为 2014 年 2 月 14 日（基 金合同生效日）至 2014 年 6 月 30 日。
2 、报告截止 日 2014 年 6 月 30 日，基 金份额净值 1.0000 元，基 金份额总额 3,035,993,794.69 份。
6.2 利润表
会计主体：中银活期宝货币市场基金
本报告期：2014 年 2 月 14 日（基金合 同生效日）至 2014 年 6 月 30 日
单位：人民币元
项目 附注号
本期
2014 年 2 月 14 日（基金 合同生效日）至 2014
年 6 月 30 日
一、收入
43,058,118.83
1. 利息收入
39,699,241.81
其中：存款利息收入 6.4.7.11 29,007,435.45
债券利息收入 - 9,238,727.14
资产支持证券利息收入 - -
买入返售金融资产收入 - 1,453,079.22
其他利息收入 - -
2. 投资收益（ 损失以“-” 填列 ） 6.4.7.12 3,358,876.86
其中：股票投资收益 - -
基金投资收益 6.4.7.13 -
债券投资收益 - 3,358,876.86
资产支持证券投资收益 - -中银活期宝货币市场基金 2014 年半 年度报告
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衍生工具收益 6.4.7.14 -
股利收益 6.4.7.15 -
3. 公允价值变动收益（损失以“-” 号
填列）
6.4.7.16
-
4. 汇兑收益（ 损失以“ －” 号填列） - -
5. 其他收入（ 损失以“-” 号 填列） 6.4.7.17 0.16
减：二、 费 用 - 6,542,113.31
1 ．管理人报 酬 6.4.10.2 1,911,846.20
2 ．托管费 6.4.10.2 354,045.57
3 ．销售服务 费 - 1,770,228.03
4 ．交易费用 6.4.7.18 -
5 ．利息支出 - 2,316,825.08
其中：卖出回购金融资产支出 - 2,316,825.08
6 ．其他费用 6.4.7.19 189,168.43
三、 利 润总 额 （亏 损总 额以“-” 号填
列）
36,516,005.52
减：所得税费用
-
四、净利 润 （净亏损 以“-” 号填列）
36,516,005.52
注：本财务报表的实际编制期间为 2014 年 2 月 14 日（基金合 同生效日）至 2014 年 6 月 30 日，无
上年度可比期间数据。
6.3 所有者 权 益（基金 净 值）变动 表
会计主体：中银活期宝货币市场基金
本报告期：2014 年 2 月 14 日（基金合 同生效日）至 2014 年 6 月 30 日
单位：人民币元
项目
本期
2014 年 2 月 14 日（基金 合同生效日）至 2014 年 6 月 30 日
实收基金 未分配利 润 所 有 者 权益合 计
一、期初所有者权益（基金
净值） 300,056,196.44 -300,056,196.44
二、本期经营活动产生的基
金净值变动数（本期利润） -36,516,005.5236,516,005.52
三、本期基金份额交易产生
的基金净值变动数（净值减
少以“-” 号填 列） 2,735,937,598.25 -2,735,937,598.25
其中：1. 基金 申购款 5,689,977,812.06 -5,689,977,812.06
2. 基金赎回款 -2,954,040,213.81 --2,954,040,213.81
四、本期向基金份额持有人
分配利润产生的基金净值变
动（净值减少以“-” 号填 列） --36,516,005.52-36,516,005.52
五、期末所有者权益（基金
净值） 3,035,993,794.69 -3,035,993,794.69中银活期宝货币市场基金 2014 年半 年度报告
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本财务报表的实际编制期间为 2014 年 2 月 14 日 （基金合同生效日）至 2014 年 6 月 30 日，无上年
度可比期间数据。
报表附注为财务报表的组成部分。
本报告 6.1 至 6.4 ，财务 报表由下列负责人签署：
基金管理人负责人：李道滨，主管会计工作负责人：乔炳亚，会计机构负责人：乐妮
6.4 报表附 注
6.4.1 基金 基本 情 况
中银活期宝 货币市场基 金( 以下简称“本基金”)，系 经中国证券 监督管理委 员会（以下 简称“中国
证监会” ） 证 监许可(2014)127 号文《关于核准 中 银活期宝 货 币市场基 金 募集的批 复 》的核准 ， 由中
银基金管理有限公司作为发起人于 2014 年 2 月 10 日至 2014 年 2 月 12 日 向社会公开募集，募集期
结束经安永 华明会计师 事务所（特 殊普通合伙 ）验证并出 具验资报告 后，向中国 证监会报送 基金备
案材料。基金合同于 2014 年 2 月 14 日正式生效。本基金为契约型开放式，存续期限不定。设立时
募集的扣除认购费后的实收基金（本金）为人民币 300,052,810.12 元， 在募集期间产生的活期存款
利息为人民币 3,386.32 元， 以上实收 基金 （本息） 合计为人民币 300,056,196.44 元， 折合 300,056,196.44
份基金份额 。本基金的 基金管理人 为中银基金 管理有限公 司，注册登 记机构为中 银基金管理 有限公
司，基金托管人为中信银行股份有限公司。
本基金投资于法律法规或监管机构允许投资的金融工具， 包括： 现金、 通 知存款、 一年以内 （含
一年）的银行定期存款和大额存单；剩余期限（或回售期限）在 397 天以内（含 397 天）的债 券、
资产支持证 券、中期票 据；期限在 一年以内（ 含一年）的 债券回购、 期限在一年 以内（含一 年）的
中央银行票 据、短期融 资券，及法 律法规或中 国证监会允 许基金投资 的其他金融 工具，但须 符合中
国证监会的相关规定。
如法律法规 或监管机构 以后允许货 币市场基金 投资其他品 种，基金管 理人在履行 适当程序后 ，
可以将其纳入投资范围。
本基金的业绩比较基准为：同期七天通知存款税后利率。
6.4.2 会计 报表 的 编 制基础
本财务报表系按照中国财政部 2006 年 2 月颁布的《企业会计准则—基本准则》和 38 项具体会
计准则、其 后颁布的应 用指南、解 释以及其他 相关规定（ 以下合称“企 业会计准则” ）编制，同 时，
在具体会计 核算和信息 披露方面， 也参考了中 国证券投资 基金业协会 修订的《证 券投资基金 会计核
算业务指引 》、中国证 监会制定的 《关于进一 步规范证券 投资基金估 值业务的指 导意见》、 《关于
证券投资基 金执行< 企业 会计准则> 估 值业务及份 额净值计价 有关事项的 通知》、《 证券投资基 金 信中银活期宝货币市场基金 2014 年半 年度报告
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息披露管理办法》 、 《证 券投资基金信息披露内容与格式准则》 第 2 号 《年度报告的内容与格式》 、
《证券投资基金信息披露编报规则》第 3 号《会计报表附注的编制及披露》、《证券投资基金信息
披露 XBRL 模板第 3 号< 年度报告和半年度报告> 》及其他中国证监会颁布的相关规定。
本财务报表以本基金持续经营为基础列报。
6.4.3遵 循企 业会计准 则 及其他有 关 规定的声 明
本财务报表符合企业会计准则的要求，真实、完整地反映了本基金于 2014 年 6 月 30 日的财务
状况以及 2014 年 2 月 14 日（基金合同生效日）至 2014 年 6 月 30 日止期 间的经营成果和净值变动
情况。
6.4.4重 要会 计政策和 会 计估计
本基金财务 报表所载财 务信息依照 企业会计准 则、《证券 投资基金会 计核算业务 指引》和其 他
相关规定所厘定的主要会计政策和会计估计编制。
6.4.4.1 会 计年度
本基金会计年度采用公历年度，即每年 1 月 1 日起至 12 月 31 日止。本 期财务报表的实际编制
期间系 2014 年 2 月 14 日 （基金合同生效日）至 2014 年 6 月 30 日。
6.4.4.2 记 账 本位币
本基金记账 本位币和编 制本财务报 表所采用的 货币均为人 民币。除有 特别说明外 ，均以人民 币
元为单位表示。
6.4.4.3 金 融 资产和金 融 负债的分 类
本基金的金 融资产分类 为交易类金 融资产及贷 款和应收款 项，在初始 确认时以公 允价值计量 。
本基金对所 持有的债券 投资以摊余 成本法进行 后续计量。 本会计期间 内，本基金 持有的债券 投资的
摊余成本接近其公允价值。
本基金的金 融负债于初 始确认时归 类为其他金 融负债，以 公允价值计 量，并以摊 余成本进行 后
续计量。
6.4.4.4 金 融 资产和金 融 负债的初 始 确认、后 续 计量和终 止 确认
(1) 债券投资
买入银行间同业市场交易的债券，于成交日确认为债券投资；
债券投资按实际支付的全部价款入账， 其中所包含债券起息日或上次除息日至购买日止的利息，
作为应收利息单独核算，不构成债券投资成本，对于贴息债券，应作为债券投资成本；
卖出银行间 同业市场交 易的债券， 于成交日确 认债券投资 收益，卖出 债券的成本 按移动加权 平
均法结转； 中银活期宝货币市场基金 2014 年半 年度报告
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(2) 回购协议
基金持有的 回购协议（ 封闭式回购 ），以成本 列示，按实 际利率（当 实际利率与 合同利率差 异
较小时，也可以用合同利率）在实际持有期间内逐日计提利息。
(3) 资产支持证券投资
买入资产支持证券于成交日确认为资产支持证券投资；
卖出资产支 持证券于成 交日确认资 产支持证券 投资收益， 卖出资产支 持证券的成 本按移动加 权
平均法结转。
6.4.4.5 金融资 产 和 金融负 债 的 估值原 则
本基金估值 采用摊余成 本法，其相 当于公允价 值。估值对 象以买入成 本列示，按 实际利率并 考
虑其买入时的溢价与折价，在其剩余期限内摊销，每日计提收益或损失。
本基金不采用市场利率和上市交易的债券和票据的市价计算基金资产净值；
本基金金融工具的估值方法具体如下：
1) 银行存款
基金持有的银行存款以本金列示，按银行实际协议利率逐日计提利息；
2) 债券投资
基金持有的 附息债券、 贴现券购买 时采用实际 支付价款（ 包含交易费 用）确定初 始成本，每 日
按摊余成本和实际利率计算确定利息收入；
3) 回购协议
(1) 基金持有的回购协议 （封闭式回购） ， 以成本列示， 按实际利率在实际持有期间内逐日计提
利息；
(2) 基金持有的买断式回购以协议成本列示， 所产生的利息在实际持有期间内逐日计提。 回购期
间对涉及的 金融资产根 据其资产的 性质进行相 应的估值。 回购期满时 ，若双方都 能履约，则 按协议
进行交割。 若融资业务 到期无法履 约，则继续 持有现金资 产；若融券 业务到期无 法履约，则 继续持
有债券资产，实际持有的相关资产按其性质进行估值；
4) 资产支持 证券投资
(1) 在交易所交易的资产支持证券，以成本列示，按票面利率在实际持有期间内逐日计提利息；
(2) 在全国银行间债券市场交易的资产支持证券，采用估值技术确定公允价值；
5) 其他
(1) 如有确凿证据表明按上述方法进行估值不能客观反映其公允价值的， 基金管理人可根据具体
情况与基金托管人商定后，按最能反映公允价值的价格估值； 中银活期宝货币市场基金 2014 年半 年度报告
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(2) 为了避免采用摊余成本法计算的基金资产净值与按其他可参考公允价值指标计算的基金资
产净值发生 重大偏离， 从而对基金 份额持有人 的利益产生 稀释和不公 平的结果， 基金管理人 于每一
估值日， 采用其他可参考公允价值指标， 对基金持有的估值对象进行重新评估， 即“ 影 子定价” 。 当“ 影
子定价” 确定的基金资产净值与摊余成本法计算的基金资产净值的偏离度的绝对值达到或超过 0.25%
时，基 金管 理人应 根据 风险控 制的 需要调 整组 合。其 中， 对于偏 离度 的绝对 值达 到或超过 0.50% 的
情形，基金管理人应编制并披露临时报告；
(3) 如有新增事项，按国家最新规定估值。
6.4.4.6 金 融 资产和金 融 负债的抵 销
当本基金具 有抵销已确 认金融资产 和金融负债 的法定权利 ，且该种法 定权利现在 是可执行的 ，
同时本基金 计划以净额 结算或同时 变现该金融 资产和清偿 该金融负债 时，金融资 产和金融负 债以相
互抵销后的 金额在资产 负债表内列 示。除此以 外，金融资 产和金融负 债在资产负 债表内分别 列示，
不予相互抵销。
6.4.4.7 实收基 金
实收基金为对外发行的基金份额总额。 每份基 金份额面值为 1.00 元 。 由于申购、 赎回引起的实
收基金的变 动分别于基 金申购确认 日、赎回确 认日认列。 上述申购和 赎回分别包 括基金转换 所引起
的转入基金的实收基金增加和转出基金的实收基金减少。
6.4.4.8 收入/(损失)的确认 和计量
(1) 存款利息收入按存款 的本金与适 用的实际利率逐日计提的金额入账。若提前支取定期存款，
按协议规定 的利率及持 有期重新计 算存款利息 收入，并根 据提前支取 所实际收到 的利息收入 与账面
已确认的利息收入的差额确认利息收入损失， 列入利息收入减项， 存款利息收入以净额列示。 另外，
因提前支取导致的利息损失由基金管理公司承担；
(2) 债券利息收入按实际持有期内逐日计提。 附息债券、 贴现券购买时采用实际支付价款 （包含
交易费用）确定初始成本，每日按摊余成本和实际利率计算确定利息收入；
(3) 买入返售金融资产收入， 按买入返售金融资产的摊余成本及实际利率 （当实际利率与合同利
率差异较小时，也可以用合同利率），在回购期内逐日计提；
(4) 债券投资收益于卖出债券成交日确认， 并按卖出债券成交金额与其成本、 应收利息及相关费
用的差额入账；
(5) 资产支持证券投资收益于卖出资产支持证券成交日确认， 并按卖出资产支持证券成交金额与
其成本、应收利息及相关费用的差额入账；
(6) 其他收入在主要风险和报酬已经转移给对方， 经济利益很可能流入且金额可以可靠计量的时中银活期宝货币市场基金 2014 年半 年度报告
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候确认。
6.4.4.9 费用的 确 认 和计量
(1) 基金管理费按前一日基金资产净值的 0.27% 的 年费率逐日计提；
(2) 基金托管费按前一日基金资产净值的 0.05% 的 年费率逐日计提；
(3) 基金销售服务费按前一日基金资产净值的 0.25% 的年费率 逐日计提；
(4) 卖出回购金融资产支出， 按卖出回购金融资产的摊余成本及实际利率 （当实际利率与合同利
率差异较小时，也可以用合同利率）在回购期内逐日计提；
(5) 其他费用系根据有关法规及相应协议规定， 按实际支出金额， 列入当期基金费用。 如果影响
基金份额净值小数点后第四位的，则采用待摊或预提的方法。
6.4.4.10 基金 的收益分 配 政策
(1) 本基金每份基金份额享有同等分配权。
(2) 本基金收益分配方式为红利再投资，免收再投资的费用。
(3)“ 每日分配 、按日 支付”。本基 金根 据每日 基金 收益情 况， 以每万 份基 金已实 现收 益为基 准，
为投资人每 日计算当日 收益并分配 ，且每日进 行支付。投 资人当日收 益分配的计 算保留到小 数点后
2 位，小数点 后第 3 位按 去尾原则处理，因去尾形成的余额进行再次分配，直到分完为止。
(4) 本基金根 据每日收益 情况，将当 日收益全部分配，若当日已实现收益大于零时，为投资人记
正收益；若 当日已实现 收益小于零 时，为投资 人记负收益 ；若当日已 实现收益等 于零时，当 日投资
人不记收益。
(5) 本基金每日进行收益计算并分配时， 每日收益支付方式只采用红利再投资( 即红利转基金份额)
方式，投资 人可通过赎 回基金份额 获得现金收 益；若当日 已实现收益 大于零时， 则增加投资 者基金
份额；若当 日已实现收 益等于零时 ，则保持投 资者基金份 额不变；基 金管理人将 采取必要措 施尽量
避免基金已 实现收益小 于零，若当 日已实现收 益小于零时 ，不缩减投 资人基金份 额，待其后 累计收
益大于零时 ，即增加投 资人基金份 额；若投资 人赎回基金 份额，其收 益将结清， 收益为负值 的，则
从投资人赎回基金款中扣除。
(6) 当日申购 且成功确认 的基金份额 自下一个工作日起，享有基金的收益分配权益；当日赎回且
成功确认的基金份额自下一个工作日起，不享有基金的收益分配权益。
(7) 法律法规或监管机构另有规定的，从其规定。
6.4.5 会计 政策 和 会 计估计 变 更 以及差 错 更 正的说 明
6.4.5.1 会计政 策 变 更的说 明
本基金本报告期无会计政策变更。 中银活期宝货币市场基金 2014 年半 年度报告
第 21 页共 39 页
6.4.5.2 会计估 计 变 更的说 明
本基金本报告期无会计估计变更。
6.4.5.3 差 错 更正的说 明
本基金本报告期无重大会计差错的内容和更正金额。
6.4.6 税项
7.4.6.1 营业 税、企业所得税
根据财政部、 国家税务总局财税字[2004]78 号 文 《关于证券投资基金税收政策的通知》 ， 自 2004
年 1 月 1 日 起，对证券投资基金（封闭式证券投资基金，开放式证券投资基金）管理人运用基金买
卖股票、债券的差价收入，继续免征营业税和企业所得税；
根据财政部 、国家税务 总局财税[2008]1 号文《关 于企业所得 税若干优惠 政策的通知 》的规定 ，
对证券投资 基金从证券 市场中取得 的收入，包 括买卖股票 、债券的差 价收入，股 权的股息、 红利收
入，债券的利息收入及其他收入，暂不征收企业所得税。
7.4.6.2 个人 所得税
根据财政部、 国家税务总局财税字[2002]128 号文 《关于开放式证券投资基金有关税收问题的通
知》的规定 ，对基金取 得的股票的 股息、红利 收入，债券 的利息收入 、储蓄存款 利息收入， 由上市
公司、发行债券的企业和银行在向基金支付上述收入时代扣代缴 20% 的个人所得税；
根据财政部、 国家税务总局财税字[2008]132 号文 《财政部、 国家税务总局关于储蓄存款利息所
得有关个人所得税政策的通知》的规定：自 2008 年 10 月 9 日起，对储蓄存款利息所得暂免征收个
人所得税。
6.4.7重 要财 务报表项 目 的说明
6.4.7.1 银行 存款
单位：人民币元
项目
本期末
2014 年 6 月 30 日
活期存款 5,855,317.06
定期存款 2,087,000,000.00
其中：存款期限 1-3 个月 810,000,000.00
存款期限 3 个月-1 年 1,087,000,000.00
存款期限 1 个月以内（含 1 个月) 190,000,000.00
其他存款 -
合计 2,092,855,317.06
6.4.7.2 交易 性金融资 产
单位：人民币元 中银活期宝货币市场基金 2014 年半 年度报告
第 22 页共 39 页
项目
本期末
2014 年 6 月 30 日
摊余成本 影子定价 偏离金额 偏离度（% ）
债券
交易所市场 - - - -
银行间市场 1,351,958,446.78 1,355,427,149.60 3,468,702.82 0.1143
合计 1,351,958,446.781,355,427,149.60 3,468,702.82 0.1143
6.4.7.3 衍生 金融资产/ 负债
本基金本报告期末未持有衍生金融资产/ 负债。
6.4.7.4 买入 返售金融 资 产
6.4.7.4.1 各项 买入返售 金 融资产期 末 余额
单位：人民币元
项目
本期末
2014 年 6 月 30 日
账面余额 其中：买断式逆回购
交易所市场 - -
银行间市场 146,970,540.46 -
合计 146,970,540.46 -
6.4.7.4.2 期末 买断式逆 回 购交易中 取 得的债券
本基金本报告期末未持有买断式逆回购交易中取得的债券。
6.4.7.5 应收 利息
单位：人民币元
项目
本期末
2014 年 6 月 30 日
应收活期存款利息 2,936.19
应收定期存款利息 23,252,122.90
应收其他存款利息 -
应收结算备付金利息 -
应收债券利息 13,445,238.75
应收买入返售证券利息 255,296.31
应收申购款利息 -
其他 -
合计 36,955,594.15
6.4.7.6 其他 资产
本基金本报告期末未持有其他资产。
6.4.7.7 应付 交易费用
单位：人民币元
项目
本期末
2014 年 6 月 30 日 中银活期宝货币市场基金 2014 年半 年度报告
第 23 页共 39 页
交易所市场应付交易费用 -
银行间市场应付交易费用 72,225.56
合计 72,225.56
6.4.7.8 其他 负债
单位：人民币元
项目
本期末
2014 年 6 月 30 日
应付券商交易单元保证金 -
应付赎回费 -
预提费用 171,180.60
其他 -
合计 171,180.60
6.4.7.9 实收 基金
金额单位：人民币元
项目
本期
2014 年 2 月 14 日（基金 合同生效日）至 2014 年 6 月 30 日
基金份额（份） 账面金额
基金合同生效日 300,056,196.44 300,056,196.44
本期申购 5,689,977,812.06 5,689,977,812.06
本期赎回（以“-” 号填列 ） -2,954,040,213.81 -2,954,040,213.81
本期末 3,035,993,794.69 3,035,993,794.69
注：（1 ）申 购含红利再投份额。
（2 ） 基金合同于 2014 年 2 月 14 日正 式生效。 设立时募集的扣除认购费后的实收基金 （本金） 为 人
民币 300,052,810.12 元， 在募集期间产生的活期存款利息为人民币 3,386.32 元，以上 实收基金（本
息）合计为人民币 300,056,196.44 元 ，折合 300,056,196.44 份 基金份额。
6.4.7.10 未分 配利润
单位：人民币元
项目 已实现部分 未实现部分 未分配利润合计
本期利润 36,516,005.52 -36,516,005.52
本期基金份额交易产生的
变动数 ---
其中：基金申购款 ---
基金赎回款 ---
本期已分配利润 -36,516,005.52 --36,516,005.52
本期末 ---
6.4.7.11 存款 利息收入
单位：人民币元
项目 本期 中银活期宝货币市场基金 2014 年半 年度报告
第 24 页共 39 页
2014 年 2 月 14 日（基金 合同生效日）至 2014 年 6 月
30 日
活期存款利息收入 100,898.65
定期存款利息收入 28,904,039.56
其他存款利息收入 -
结算备付金利息收入 1,273.59
其他 1,223.65
合计 29,007,435.45
6.4.7.12 债券 投资收益
单位：人民币元
项目
本期
2014 年2 月14 日（基金合同生效日）至2014 年6 月30 日
卖出债 券（ 债转股 及债 券到期 兑付 ）成交
总额 1,535,256,192.34
减：卖出债 券（债转股及债券到期兑付）
成本总额 1,511,210,446.99
减：应收利息总额 20,686,868.49
债券投资收益 3,358,876.86
6.4.7.13 其他 收入
单位：人民币元
项目
本期
2014 年2 月14 日（基金合同生效日）至2014 年6 月30 日
基金赎回费收入 -
其他 0.16
合计 0.16
6.4.7.14 其他 费用
单位：人民币元
项目
本期
2014 年2 月14 日（基金合同生效日）至2014 年6 月30 日
审计费用 21,339.12
信息披露费 140,841.48
银行汇划费 17,087.83
银行间账户维护费 9,000.00
其他 900.00
合计 189,168.43
6.4.8或 有事 项、资产 负 债表日后 事 项的说明
6.4.8.1 或有事 项
截至资产负债表日，本基金无需要披露的重大或有事项。
6.4.8.2 资产负 债 表 日后事 项
截至财务报表批准日，本基金无需要披露的资产负债表日后事项。 中银活期宝货币市场基金 2014 年半 年度报告
第 25 页共 39 页
6.4.9 关联 方关 系
6.4.9.1 本 报 告期存在 控 制关系或 其 他重大利 害 关系的关 联 方发生变 化 的情况
本基金本报告期存在控制关系或其他重大利害关系的关联方未发生变化。
6.4.9.2 本报 告期与基 金 发生关联 交 易的各关 联 方
关联方名称 与本基金的关系
中银基金管理有限公司 基金管理人、基金销售机构
中信银行股份有限公司 (“ 中信银行”) 基金托管人
注：以下关联交易均在正常业务范围内按一般商业条款订立。
6.4.10 本报 告 期及上年 度 可比期间 的 关联方交 易
6.4.10.1通过 关联方交 易 单元进行 的 交易
6.4.10.1.1 债 券交易
本基金于本报告期内无通过关联方交易单元进行的债券交易。
6.4.10.1.2 债 券回购交 易
本基金于本报告期内无通过关联方交易单元进行的回购交易。
6.4.10.1.3 应 支付关联 方 的佣金
本基金于本报告期内无应支付关联方的佣金。
6.4.10.2关联 方报酬
6.4.10.2.1 基 金管理费
单位：人民币元
项目
本期
2014 年2 月14 日（基金合同生效日）至2014 年6 月30 日
当期发生的基金应支付的管理费 1,911,846.20
其中：支付销售机构的客户维护费 -
注：基金管理费按前一日的基金资产净值的 0.27% 的年费率 计提。计算方法如下：
H=E×0.27%÷ 当年天数
H 为每日应计提的基金管理费
E 为前一日的基金资产净值
基金管理费每日计算，逐日累计至每月月末，按月支付。
6.4.10.2.2 基 金托管费
单位：人民币元
项目
本期
2014 年2 月14 日（基金合同生效日）至2014 年6 月30 日
当期发生的基金应支付的托管费 354,045.57
注：基金托管费按前一日的基金资产净值的 0.05% 的年费率 计提。计算方法如下： 中银活期宝货币市场基金 2014 年半 年度报告
第 26 页共 39 页
H=E×0.08%÷ 当年天数
H 为每日应计提的基金托管费
E 为前一日的基金资产净值
基金托管费每日计算，逐日累计至每月月末，按月支付。
6.4.10.2.3 销 售服务费
获得销售服务费的各关联方
名称
本期
2014 年 2 月 14 日（基金 合同生效日）至 2014 年 6 月 30 日
当期发生的基金应支付的销售服务费
中银基金管理有限公司 1,770,228.03
合计 1,770,228.03
注：基金销售服务费按前一日的基金资产净值的 0.25% 的年 费率计提。计算方法如下：
H=E×0.25%÷ 当年天数
H 为每日应计提的基金托管费
E 为前一日的基金资产净值
基金托管费每日计算，逐日累计至每月月末，按月支付。
6.4.10.3 与关 联方进行 银 行间同业 市 场的债券( 含回 购)交易
本基金本报告期未与关联方进行银行间同业市场的债券( 含回购) 交易。
6.4.10.4 各关 联方投资 本 基金的情 况
6.4.10.4.1 报 告期内基 金 管理人运 用 固有资金 投 资本基金 的 情况
份额单位：份
项目
本期
2014 年2 月14 日（基金合同生效日）至2014 年6 月30 日
期初持有的基金份额 -
期间申购/ 买入总份额 36,666,802.33
期间因拆分变动份额 -
减：期间赎回/ 卖出总份额 -
期末持有的基金份额 36,666,802.33
期末持有的基金份额占基金总
份额比例 1.21%
6.4.10.4.2 报 告期末除 基 金管理人 之 外的其他 关 联方投资 本 基金的情 况
本基金除基金管理人之外的其他关联方于本报告期末及上年度末均未投资本基金。
6.4.10.5 由关 联方保管 的 银行存款 余 额及当期 产 生的利息 收 入
单位：人民币元
关联方名称
本期
2014 年2 月14 日（基金合同生效日）至2014 年6 月30 日
期末余额 当期利息收入 中银活期宝货币市场基金 2014 年半 年度报告
第 27 页共 39 页
中信银行- 活期存
款
5,855,317.06 100,898.65
中信银行- 定期存
款
60,000,000.00 1,101,332.94
合计 65,855,317.06 1,202,231.59
注：本基金的银行活期存款由基金托管人中信银行保管，按银行同业利率计息。
6.4.10.6 本基 金在承销 期 内参与关 联 方承销证 券 的情况
基金本报告期内未发生在承销期内参与关联方承销证券的情况。
6.4.10.7 其他 关联交易 事 项的说明
本基金本报告期及上年度可比期间没有需作说明的其他关联交易事项。
6.4.11 利润 分 配情况
单位：人民币元
已按再投资形式转
实收基金
直接通过应付
赎回款转出金额
应付利润
本年变动
本期利润分
配合计
备注
36,516,005.52 - -36,516,005.5
2
-
6.4.12 期末 （2014 年 6 月 30 日 ）本基 金持有的 流 通受限证 券
6.4.12.1 因认 购新发/ 增发 证券而于 期 末持有的 流 通受限证 券
本基金无因认购新发/ 增发证券而于期末持有的流通受限证券。
6.4.12.2 期末 持有的暂 时 停牌等流 通 受限股票
本基金期末未持有的暂时停牌等流通受限股票。
6.4.12.3 期末 债券正回 购 交易中作 为 抵押的债 券
6.4.12.3.1 银 行间市场 债 券正回购
截至本报告期末 2014 年 6 月 30 日止 ，本基金从事银行间市场债券正回购交易形成的卖出回购
金融资产款余额 591,079,184.46 元， 是以如下债券作为质押：
金额单位：人民币元
债券代码 债券名称 回购到期日
期末估值
单价
数量（张） 期末估值总额
011411002
14 大唐集
SCP002
2014-07-01 100.38 1,000,000 100,384,247.82
041454021
14 新希望
CP001
2014-07-01 100.00 400,000 40,000,116.03
041460030 14 统众CP001 2014-07-01 99.99 400,000 39,997,723.40
041460032
14 农四师
CP001
2014-07-01 100.00 400,000 40,000,119.08
011433006
14 五矿
SCP006
2014-07-01 99.93 500,000 49,965,589.93中银活期宝货币市场基金 2014 年半 年度报告
第 28 页共 39 页
041459040
14 九州通
CP001
2014-07-01 100.01 300,000 30,002,785.23
071402005
14 国泰君安
CP005
2014-07-01 100.02 920,000 92,020,407.46
100209 10 国开09 2014-07-01 100.48 100,000 10,048,348.10
110402 11 农发02 2014-07-01 100.13 300,000 30,038,379.88
110212 11 国开12 2014-07-01 99.92 200,000 19,983,936.24
130249 13 国开49 2014-07-01 100.69 100,000 10,068,791.35
100236 10 国开36 2014-07-01 100.30 400,000 40,119,990.15
140436 14 农发36 2014-07-01 100.15 500,000 50,072,674.63
140207 14 国开07 2014-07-01 100.06 400,000 40,024,289.09
合计
- 592,727,398.39
6.4.12.3.2 交 易所市场 债 券正回购
截至本报告期末 2014 年 6 月 30 日止 ，本基金未持有交易所市场债券正回购交易中作为质押的
债券。
6.4.13 金 融工具 风 险 及管理
6.4.13.1 风险 管理政策 和 组织架构
本基金投资 的金融工具 主要包括债 券投资等。 本基金在日 常经营活动 中面临的相 关的风险主 要
包括信用风 险、流动性 风险及市场 风险。本基 金的基金管 理人从事风 险管理的主 要目标是争 取将以
上风险控制在限定的范围之内， 使本基金在风险和收益之间取得最佳的平衡以实现“ 低风险、 高流动
性和持续稳定收益” 的风险收益目标。
本基金的基 金管理人奉 行全面风险 管理体系的 建设，建立 了包括风险 管理委员会 、风险控制 委
员会、督察 长、风险管 理部、法律 合规部、稽 核部和相关 业务部门构 成的多级风 险管理架构 体系。
本基金的基 金管理人在 董事会下设 立风险管理 委员会，负 责制定风险 管理的宏观 政策，审议 通过风
险控制的总 体措施等； 在管理层层 面设立风险 控制委员会 ，讨论和制 定公司日常 经营过程中 风险防
范和控制措 施；在业务 操作层面风 险管理职责 主要由风险 管理部负责 ，协调并与 各部门合作 完成运
作风险管理以及进行投资风险分析与绩效评估。 风险管理部对公司执行总裁负责， 并由督察长分管。
本基金的基 金管理人对 于金融工具 的风险管理 方法主要是 通过定性分 析和定量分 析的方法去 估
测各种风险 产生的可能 损失。从定 性分析的角 度出发，判 断风险损失 的严重程度 和出现同类 风险损
失的频度。 而从定量分 析的角度出 发，根据本 基金的投资 目标，结合 基金资产所 运用金融工 具特征
通过特定的 风险量化指 标、模型， 日常的量化 报告，确定 风险损失的 限度和相应 置信程度， 及时可
靠地对各种风险进行监督、检查和评估，并通过相应决策，将风险控制在可承受的范围内。
6.4.13.2 信用 风险
信用风险是 指基金在交 易过程中因 交易对手未 履行合约责 任，或者基 金所投资证 券之发行人 出中银活期宝货币市场基金 2014 年半 年度报告
第 29 页共 39 页
现违约、拒绝支付到期本息等情况，导致基金资产损失和收益变化的风险。
本公司在交 易前对交易 对手的资信 状况进行了 充分的评估 。本基金的 银行存款存 放在本基金 的
托管行中信 银行，因而 与该银行存 款相关的信 用风险不重 大。其他定 期存款存放 在具有托管 资格的
商业银行， 与银行存款 相关的信用 风险不重大 。本基金在 银行间同业 市场进行交 易前均对交 易对手
进行信用评 估并对证券 交割方式进 行限制以控 制相应的信 用风险；在 交易所进行 的交易均以 中国证
券登记结算有限责任公司为交易对手完成证券交收和款项清算，违约风险可能性很小。
本基金的基金管理人建立了信用风险管理流程，不投资于短期信用评级在 A-1 级 以下或长期信
用评级在 AAA 级以下的债券， 通过对投资品种信用等级评估来控制证券发行人的信用风险， 且通过
分散化投资以分散信用风险。
于 2014 年 6 月 30 日，本基金持有的除国债、央行票据和政策性金融债以外的债券占基金资产
净值的比例为 37.93% 。
本基金债券 投资的信用 评级情况按 《中国人民 银行信用评 级管理指导 意见》设定 的标准统计 及
汇总。
6.4.13.2.1 按 短期信用 评 级列示的 债 券投资
单位：人民币元
短期信用评级
本期末
2014 年6 月30 日
A-1 961,211,726.69
A-1 以下 -
未评级 290,556,065.72
合计 1,251,767,792.41
注：未评级债券为政策性金融债、超短期融资券。
6.4.13.2.2 按 长期信用 评 级列示的 债 券投资
单位：人民币元
长期信用评级
本期末
2014 年6 月30 日
AAA -
AAA 以下 -
未评级 100,190,654.37
合计 100,190,654.37
注：未评级债券为政策性金融债。
6.4.13.3 流动 性风险
流动性风险 是指基金所 持金融工具 变现的难易 程度。本基 金的流动性 风险一方面 来自于基金 份
额持有人可 随时要求赎 回其持有的 基金份额， 另一方面来 自于投资品 种所处的交 易市场不活 跃而带中银活期宝货币市场基金 2014 年半 年度报告
第 30 页共 39 页
来的变现困难或因投资集中而无法在市场出现剧烈波动的情况下以合理的价格变现。
针对兑付赎 回资金的流 动性风险， 本基金的基 金管理人每 日对本基金 的申购赎回 情况进行严 密
监控并预测 流动性需求 ，保持基金 投资组合中 的可用现金 头寸与之相 匹配。本基 金的基金管 理人在
基金合同中 设计了巨额 赎回条款， 约定在非常 情况下赎回 申请的处理 方式，控制 因开放申购 赎回模
式带来的流动性风险，有效保障基金持有人利益。
针对投资品 种变现的流 动性风险， 本基金的基 金管理人主 要通过限制 、跟踪和控 制基金投资 交
易的不活跃品种( 企业债或短期融资券) 来实现。 本基金投资于一家公司发行的短期企业债券市值不超
过基金资产净值的 10% ，且本基金与由本基金的基金管理人管理的其他基金共同持有一家公司发行
的证券不得超过该证券的 10% 。本 基金投资组合的平均剩余期限在每个交易日均不得超过 120 天，
且能够通过 出售所持有 的银行间同 业市场交易 债券应对流 动性需求。 此外本基金 还可通过卖 出回购
金融资产方 式借入短期 资金应对流 动性需求， 正回购上限 一般不超过 基金持有的 债券投资的 公允价
值以及基金资产净值的 20% 。
于 2014 年 6 月 30 日， 除 卖出回购金融资产款余额中有 591079184.46 元将 在一个月以内到期且
计息外，本 基金所持有 的其他金融 负债的合约 约定到期日 均为一个月 以内且不计 息，可赎回 基金份
额净值( 所有者权益) 无固定到期日且不计息，因此账面余额即为未折现的合约到期现金流量。
6.4.13.4 市场 风险
市场风险是 指基金所持 金融工具的 公允价值或 未来现金流 量因所处市 场各类价格 因素的变动 而
发生波动的风险，包括利率风险、外汇风险和其他价格风险。
6.4.13.4.1 利 率风险
利率风险是 指金融工具 的公允价值 或现金流量 受市场利率 变动而发生 波动的风险 。利率敏感 性
金融工具均 面临由于市 场利率上升 而导致公允 价值下降的 风险，其中 浮动利率类 金融工具还 面临每
个付息期间结束根据市场利率重新定价时对于未来现金流影响的风险。
本基金主要 投资于银行 间及交易所 市场交易的 固定收益品 种，此外还 持有银行存 款、结算备 付
金、买入返售金融资产等利率敏感性资产，因此存在相应的利率风险。
下表统计了 本基金面临 的利率风险 敞口。表中 所示为本基 金资产及负 债的公允价 值，并按照 合
约规定的利率重新定价日或到期日孰早者予以分类。
6.4.13.4.1.1 利率风险 敞 口
单位：人民币元
本期末
2014 年 6 月
30 日
6 个月 以内 6 个月-1 年 1-5 年 不计息 合计 中银活期宝货币市场基金 2014 年半 年度报告
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资产
银行存款 2,092,855,317.06 - - -
2,092,855,3
17.06
结算备付金 -----
存出保证金 -----
交易性金融
资产
511,326,368.11 840,632,078.67 - -
1,351,958,4
46.78
衍生金融资
产
-----
买入返售证
券
146,970,540.46 - - -
146,970,54
0.46
应收证券清
算款
-----
应收利息 - - -36,955,594.15
36,955,594.
15
应收股利 -----
应收申购款 -----
其他资产 -----
资产总计
2,751,152,225.63840,632,078.67 -36,955,594.15
3,628,739,8
98.45
负债
卖出回购金
融资产款
591,079,184.46 - - -
591,079,18
4.46
应付证券清
算款
-----
应付赎回款 -----
应付管理人
报酬
- - - 651,523.55 651,523.55
应付托管费 - - -120,652.49120,652.49
应付销售服
务费
- - - 603,262.56 603,262.56
应付交易费
用
- - - 72,225.56 72,225.56
应交税费 -----
应付利息 - - -48,074.5448,074.54
应付利润 -----
其他负债 - - -171,180.60171,180.60
负债总计
591,079,184.46
-
- 1,666,919.30
592,746,10
3.76
利率敏感度
缺口 2,160,073,041.17840,632,078.67 -35,288,674.85
3,035,993,7
94.69中银活期宝货币市场基金 2014 年半 年度报告
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注：表中所示为本基金资产及负债的公允价值，并按照合约规定的利率重新定价日或到期日孰早者
予以分类。
6.4.13.4.1.2 利率风险 的 敏感性分 析
假设
1. 该利率敏 感性分析基于本基金于资产负债表日的利率风险状况；
2. 该利率敏 感性分析假定所有期限利率均以相同幅度变动 25 个基点，且 除利率之外的其
他市场变量保持不变；
3. 该利率敏 感性分析并未考虑管理层为减低利率风险而可能采取的风险管理活动；
4. 银行存款、 结算备付金、存出保证金和部分应收申购款均以活期存款利率计息，假定利
率变动仅影响该类资产的未来收益， 而对其本身的公允价值无重大影响； 买入返售金融资
产的利息收益和卖出回购金融资产款的利息支出在交易时已确定，不受利率变化影响；
分析
相关风险变量的变动
对资产负债表日基金资产净值的
影响金额（单位：人民币万元）
本期末
2014 年 6 月 30 日
上年度末
-
市场利率上升 25 个基点 减少约 185 -
市场利率下降 25 个基点 增加约 186 -
6.4.13.4.2 外 汇风险
外汇风险是 指金融工具 的公允价值 或未来现金 流量因外汇 汇率变动而 发生波动的 风险。本基 金
的所有资产及负债以人民币计价，因此无重大外汇风险。
6.4.13.4.3 其 他价格风 险
其他价格风 险是指基金 所持金融工 具的公允价 值或未来现 金流量因除 市场利率和 外汇汇率以 外
的市场价格 因素变动而 发生波动的 风险。本基 金主要投资 于银行间同 业市场交易 的固定收益 品种，
因此无重大其他价格风险。
6.4.14 有助 于 理解和分 析 会计报表 需 要说明的 其 他事项
本报告期内没有有助于理解和分析会计报表需要说明的其他事项。
§7 投 资组合 报告
7.1 期末基 金 资产组合 情 况
金额单位：人民币元
序号 项目 金额
占基金总资产的比例
（% ）
1 固定收益投资
1,351,958,446.78 37.26
其中：债券
1,351,958,446.78 37.26
资产支持证券
--中银活期宝货币市场基金 2014 年半 年度报告
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2 买入返售金融资产
146,970,540.46 4.05
其中： 买断式 回购的买入返售金融
资产
--
3 银行存款和结算备付金合计
2,092,855,317.06 57.67
4
其他各项资产
36,955,594.15 1.02
5
合计
3,628,739,898.45 100.00
7.2 债券回 购 融资情况
金额单位：人民币元
序号 项目 占基金资产净值的比例（％）
1
报告期内债券回购融资余额 9.26
其中：买断式回购融资 -
序号 项目 金额
占基金资产净值的比例
（％）
2
报告期末债券回购融资余额 591,079,184.46 19.47
其中：买断式回购融资 --
注：报告期内债券回购融资余额占基金资产净值的比例为报告期内每个交易日融资余额占资产净值
比例的简单平均值。
债券正回 购 的资金余 额 超过基金 资 产净值的20% 的说明
本基金合同约定： “ 本基金进入全国银行间同业市场进行债券回购的资金余额不得超过基金资产净值
的 40%” ，本 报告期内，本基金未发生超标情况。
7.3 基金投 资 组合平均 剩 余期限
7.3.1 投资 组合 平 均 剩余期 限 基 本情况
项目 天数
报告期末投资组合平均剩余期限
105
报告期内投资组合平均剩余期限最高值 119
报告期内投资组合平均剩余期限最低值 66
报告期内 投 资组合平 均 剩余期限 超 过 180 天 情 况说明
本基金合同约定： “ 本基 金投资组合的平均剩余期限在每个交易日均不得超过 120 天” ， 本报告期内，
本基金未发生超标情况。
7.3.2 期 末投 资组合平 均 剩余期限 分 布比例
序号 平均剩余期限
各期限资产占基金资产净
值的比例（％）
各期限负债占基金资产净
值的比例（％）
1 30 天以内 37.81 19.47
其中：剩余存续期超过 397 天的
浮动利率债
0.99 -中银活期宝货币市场基金 2014 年半 年度报告
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2 30 天（含）—60 天 25.71 -
其中：剩余存续期超过 397 天的
浮动利率债
--
3 60 天（含）—90 天 21.23 -
其中：剩余存续期超过 397 天的
浮动利率债
1.98 -
4 90 天（含）—180 天 5.87 -
其中：剩余存续期超过 397 天的
浮动利率债
--
5 180 天（含）—397 天（含 ） 27.69 -
其中：剩余存续期超过 397 天的
浮动利率债
--
合计 118.31 19.47
7.4 期末按 债 券品种分 类 的债券投 资 组合
金额单位：人民币元
序号 债券品种 摊余成本 占基金资产净值比例( ％)
1 国家债券 --
2 央行票据 --
3 金融债券 200,356,409.44 6.60
其中：政策性金融债 200,356,409.44 6.60
4 企业债券 --
5 企业短期融资券 1,151,602,037.34 37.93
6 中期票据 --
7 其他 --
8 合计 1,351,958,446.78 44.53
9 剩余存续期超过 397 天 的浮动
利率债券
90,142,306.27 2.97
注：上表中，债券的成本包括债券面值和折溢价。
7.5 期末按 摊 余成本占 基 金资产净 值 比例大小 排 名的前十 名 债券投资 明 细
金额单位：人民币元
序号 债券代码 债券名称 债券数量( 张) 摊余成本
占基金资产净
值比例（％）
1 071402005 14 国泰君 安CP005 1,500,000 150,033,273.03 4.94
2 011411002 14 大唐 集SCP002 1,000,000 100,384,247.82 3.31
3 041458015 14 浙小 商CP001 800,000 80,152,967.18 2.64
4 041361052 13 杭商 旅CP001 500,000 50,245,509.11 1.65 中银活期宝货币市场基金 2014 年半 年度报告
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5 041456013 14 漳电CP002 500,000 50,094,709.62 1.65
6 140436 14 农发36 500,000 50,072,674.63 1.65
7 041460058 14 鲁商CP002 500,000 50,000,145.14 1.65
8 011433006 14 五矿SCP006 500,000 49,965,589.93 1.65
9 100236 10 国开36 400,000 40,119,990.15 1.32
10 041471002 14 凤传 媒CP001 400,000 40,086,506.13 1.32
7.6“影子 定价” 与“ 摊余成 本法” 确 定的 基金资产 净 值的偏离
项目 偏离情况
报告期内偏离度的绝对值在 0.25( 含)-0.5% 间的次 数 0
报告期内偏离度的最高值 0.1366%
报告期内偏离度的最低值 -0.0074%
报告期内每个交易日偏离度的绝对值的简单平均值 0.0494%
7.7 期末按 公 允价值占 基 金资产净 值 比例大小 排 名的所有 资 产支持证 券 投资明细
本基金本报告期末未持有资产支持证券。
7.8 投资组 合 报告附注
7.8.1 本基金 投资的前十名证券的发行主体本期没有出现被监管部门立案调查， 或在报告编制日前一
年内受到公开谴责、处罚的情形。
7.8.2 期末 其他 各 项 资产构 成
单位：人民币元
序号 名称 金额
1 存出保证金
-
2 应收证券清算款
-
3 应收利息
36,955,594.15
4 应收申购款
-
5 其他应收款
-
6 待摊费用
-
7
其他
-
8
合计
36,955,594.15
7.8.3 其他 需说 明 的 重要事 项
由于计算中四舍五入的原因，本报告分项之和与合计项之间可能存在尾差。 中银活期宝货币市场基金 2014 年半 年度报告
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§8 基 金份额 持有人信 息
8.1 期末基 金 份额持有 人 户数及持 有 人结构
份额单位：份
持有人户数( 户)
户均持有的
基金份额
持有人结构
机构投资者 个人投资者
持有份额
占总份额
比例
持有份额
占总份额
比例
24,389
124,482.09 302,768,171.78 9.97% 2,733,225,622.91 90.03%
8.2 期末基 金 管理人的 从 业人员持 有 本基金的 情 况
项目 持有份额总数（份） 占基金总份额比例
基金管理人所有从业人员持有本基金 12,052,001.08 0.3970%
8.3 期末基 金 管理人的 从 业人员持 有 本开放式 基 金份额总 量 区间的情 况
项目 持有基金份额总量的数量区间（万份）
本公司高级管理人员、 基金投资和研究部
门负责人持有本开放式基金
>=100
本基金基金经理持有本开放式基金 10~50
§9 开 放式基 金份额变 动
单位：份
基金合同生效日（2014 年 2 月 14 日 ）基金份额总额 300,056,196.44
基金合同生效日起至报告期期末基金总申购份额 5,689,977,812.06
减：基金合同生效日起至报告期期末基金总赎回份额 2,954,040,213.81
基金合同生效日起至报告期期末基金拆分变动份额 -
基金合同生效日起至报告期期末期末基金份额总额 3,035,993,794.69
§10 重大 事件 揭示
10.1 基金 份 额持有人 大 会决议
本报告期内，本基金未召开基金份额持有人大会。 中银活期宝货币市场基金 2014 年半 年度报告
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10.2 基 金管 理人、基 金 托管人的 专 门基金托 管 部门的重 大 人事变动
本报告期内，基金管理人未发生重大人事变动。
本报告期内 ，因公司工 作需要，刘 勇先生不再 担任基金托 管人资产托 管部总经理 ，由刘泽云 先
生担任基金 托管人资产 托管部副总 经理，主持 资产托管部 相关工作。 刘泽云先生 的基金行业 高级管
理人员任职资格已在中国证券监督管理委员会备案。 详见基金托管人于 2014 年 2 月 27 日发布的 《中
信银行股份有限公司关于资产托管部负责人变更的公告》。
10.3 涉 及基 金管理人 、 基金财产 、 基金托管 业 务的诉讼
本报告期内，未发生涉及基金管理人、基金财产、基金托管业务的诉讼。
10.4 基金 投资 策 略 的改变
本报告期内，本基金的投资策略未发生改变。
10.5 报告 期 内改聘会 计 师事务所 情 况
本报告期内，本基金未改聘会计师事务所。
10.6 管 理人 、托管人 及 其高级管 理 人员受稽 查 或处罚等 情 况
本报告期内，管理人、托管人及其高级管理人员未受到监管部门稽查或处罚。
10.7 基 金租 用证券公 司 交易单元 的 有关情况
10.7.1 基金 租 用证券公 司 交易单元 进 行股票投 资 及佣金支 付 情况
金额单位：人民币元
券商名称
交易
单元
数量
股票交易 应支付该券商的佣金
备注
成交金额
占当期股
票成交总
额的比例
佣金
占当期佣
金总量的
比例
中金公司 1 - - - - -
长江证券 1 - - - - -
注：1 、 专用交易单元的选择标准和程序： 根据中国证监会 《关于加强证券投资基金监管有关问题的
通知》 （证 监基字<1998>29 号） 及 《关于完善证券投资基金交易席位制度有关问题的通知》 有关规
定，本公司租用证券公司专用交易单元的选择标准主要包括：券商基本面评价（财务状况、经营状
况）、券商研究机构评价（报告质量、及时性和数量）、券商每日信息评价（及时性和有效性）和
券商协作表现评价等方面。本公司租用证券公司专用交易单元的选择程序：首先根据租用证券公司
专用交易单元的选择标准形成《券商研究所服务质量评分表》，然后根据评分高低选择基金专用交
易单元并与其签订交易单元租用协议。
2 、报告期内 租用证券公司交易单元的变更情况： 共用同一 托管人的其他席位，无新租。
10.7.2 基金 租 用证券公 司 交易单元 进 行其他证 券 投资的情 况 中银活期宝货币市场基金 2014 年半 年度报告
第 38 页共 39 页
金额单位：人民币元
券商名称
债券交易 回购交易 权证交易
成交金额
占当期债
券成交总
额的比例
成交金额
占当期回
购成交总
额的比例
成交金额
占当期权证
成交总额的
比例
长江证券 - -176,200,000.00100.00% - -
10.8 偏离 度 绝对值超 过 0.5% 的情况
本基金本报告期偏离度绝对值未超过 0.5% 。
10.9 其他 重 大事件
序号 公告事项 法定披露方式
法定披露日
期
1 中银活期宝货币市场基金基金合同生效公告
《上海证券报》 、 《中国 证
券报》 、 《证 券时报》 、
www.bocim.com
2014-02-15
2
中银基金管理有限公司关于提请投资者及时
更新已过期身份证件或身份证明文件的公告
《上海证券报》 、 《中国 证
券报》 、 《证 券时报》 、
www.bocim.com
2014-02-17
3
中银活期宝货币市场基金开放日常申购、 赎回
及定期定额投资业务公告
《上海证券报》 、 《中国 证
券报》 、 《证 券时报》 、
www.bocim.com
2014-02-17
4
中银基金管理有限公司关于网上直销货币基
金快速赎回业务新增适用基金及部分业务规
则调整的公告
《上海证券报》 、 《中国 证
券报》 、 《证 券时报》 、
www.bocim.com
2014-02-17
5
关于中银活期宝货币市场基金暂停大额申购
及定期定额投资业务的公告
《上海证券报》 、 《中国 证
券报》 、 《证 券时报》 、
www.bocim.com
2014-02-25
6
中信银行股份有限公司关于资产托管部负责
人变更的公告
http://bank.ecitic.com/ 2014-02-27
7
中银基金管理有限公司关于调整旗下公募基
金对账单服务形式的公告
《上海证券报》 、 《中国 证
券报》 、 《证 券时报》 、
www.bocim.com
2014-03-27
8
关于中银活期宝货币市场基金劳动节假期前
暂停申购及定期定额投资业务的公告
《上海证券报》 、 《中国 证
券报》 、 《证 券时报》 、
www.bocim.com
2014-04-25
§11 备查 文件 目录
11.1 备查 文件 目 录
1 、中国证监 会批准中银活期宝货币市场基金募集的文件； 中银活期宝货币市场基金 2014 年半 年度报告
第 39 页共 39 页
2 、《中银活 期宝货币市场基金基金合同》；
3 、《中银活 期宝货币市场基金托管协议》；
4 、《中银活 期宝货币市场基金招募说明书》；
5 、基金管理 人业务资格批件、营业执照、公司章程；
6 、基金托管 人业务资格批件、营业执照；
7 、报告期内 在指定报刊上披露的各项公告；
8 、中国证监 会要求的其他文件。
11.2 存 放地点
基金管理人和基金托管人的办公场所，部分文件同时登载于基金管理人互联网站。
11.3 查 阅方式
投资者可登 录基金管理 人互联网站 查阅，或在 营业时间内 至基金管理 人或基金托 管人的办公 场
所免费查阅。
中银基金 管 理有限公 司
二〇一四 年 八月二十 七 日
