大成创新成长混合型证券投资基金（LOF ）2014 年半年度报告
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大成创新成长混合型证券投资基金（LOF ）
2014 年 半 年度 报 告
2014 年 6 月30 日
基金管理人： 大成 基 金 管 理 有 限公 司
基金托管人： 中国 农 业 银 行 股 份有 限 公 司
送出日期：2014 年 8 月28 日
大成创新成长混合型证券投资基金（LOF ）2014 年半年度报告
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§1 重要提示及目录
1.1 重要提示
基金管理人的 董事会、 董 事保证本报告 所载资料 不 存在虚假记载 、误导性 陈 述或重大遗漏 ，
并对其内容的 真实性、 准 确性和完整性 承担个别 及 连带的法律责 任。本半 年 度报告已经 三分之二
以上独 立董 事签 字同 意， 并由董 事长 签发 。
基金托 管人 中国 农业 银行 股份有 限公 司根 据本 基金 合同规 定， 于 2014 年 8 月 26 日 复核 了本
报告中的财务 指标、净 值 表现、利润分 配情况、 财 务会计报告、 投资组合 报 告等内容， 保证复核
内容不 存在 虚假 记载 、误 导性陈 述或 者重 大遗 漏。
基金管 理人 承诺 以诚 实信 用、 勤 勉尽 责的 原则 管理 和运用 基金 资产 ， 但 不保 证基金 一定 盈 利 。
基金的过往业 绩并不代 表 其未来表现。 投资有风 险 ，投资者在作 出投资决 策 前应仔细阅读 本
基金的 招募 说明 书及 其更 新。
本报告 中财 务资 料未 经审 计 。
本报告 期 自2014 年01 月01 日 起至 06 月30 日止 。 大成创新成长混合型证券投资基金（LOF ）2014 年半年度报告
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1.2 目录
§1 重要提示及目录 ................................................................................................................................. 1
1.1 重 要提 示 ..................................................................................................................................... 1
1.2 目录 ............................................................................................................................................. 2
§2 基金简介 ............................................................................................................................................. 3
2.1 基 金基 本情 况 ............................................................................................................................. 3
2.2 基 金产 品说 明 ............................................................................................................................. 3
2.3 基 金管 理人 和基 金托 管人 ......................................................................................................... 4
2.4 信 息披 露方 式 ............................................................................................................................. 4
2.5 其 他相 关资 料 ............................................................................................................................. 4
§3 主要财务指标和基金 净值表现 ......................................................................................................... 4
3.1 主 要会 计数 据和 财务 指标 ......................................................................................................... 4
3.2 基 金净 值表 现 ............................................................................................................................. 5
§4 管理人报告 ......................................................................................................................................... 6
4.1 基 金管 理人 及基 金经 理情况 ..................................................................................................... 6
4.2 管 理人 对报 告期 内本 基金运 作遵 规守 信情 况的 说明 ............................................................. 8
4.3 管 理人 对报 告期 内公 平交易 情况 的专 项说 明 ......................................................................... 8
4.4 管 理人 对报 告期 内基 金的投 资策 略和 业绩 表现 的说明 ......................................................... 9
4.5 管 理人 对宏 观经 济、 证券市 场及 行业 走势 的简 要展望 ......................................................... 9
4.6 管 理人 对报 告期 内基 金估值 程序 等事 项的 说明 ................................................................... 10
4.7 管 理人 对报 告期 内基 金利润 分配 情况 的说 明 ....................................................................... 10
§5 托管人报告 ....................................................................................................................................... 10
5.1 报 告期 内本 基金 托管 人遵规 守信 情况 声明 ........................................................................... 10
5.2 托 管人 对报 告期 内本 基金投 资运 作遵 规守 信、 净值计 算、 利润 分配 等情 况的说 明 ....... 11
5.3 托 管人 对本 半年 度报 告中财 务信 息等 内容 的真 实、准 确和 完整 发表 意见 ....................... 11
§6 半年度财务会 计报告 （未经审计） ............................................................................................... 11
6.1 资 产负 债表 ............................................................................................................................... 11
6.2 利 润表 ....................................................................................................................................... 12
6.3 所 有者 权益 （基 金净 值）变 动表 ........................................................................................... 13
6.4 报 表附 注 ................................................................................................................................... 14
§7 投资组合报告 ................................................................................................................................... 28
7.1 期 末基 金资 产组 合情 况 ........................................................................................................... 28
7.2 期 末按 行业 分类 的股 票投资 组合 ........................................................................................... 28
7.3 期 末按 公允 价值 占基 金资产 净值 比例 大小 排序 的所有 股票 投资 明细 ............................... 29
7.4 报 告期 内股 票投 资组 合的重 大变 动 ....................................................................................... 30
7.5 期 末按 债券 品种 分类 的债券 投资 组合 ................................................................................... 32
7.6 期 末按 公允 价值 占基 金资产 净值 比例 大小 排序 的前五 名债 券投 资明 细 ........................... 32
7.7 期 末按 公允 价 值 占基 金资产 净值 比例 大小 排序 的所有 资产 支持 证券 投资 明细 ............... 32
7.8 期 末按 公允 价值 占基 金资产 净值 比例 大小 排序 的前五 名贵 金属 投资 明细 ....................... 32
7.9 期 末按 公允 价值 占基 金资产 净值 比例 大小 排序 的前五 名权 证投 资明 细 ........................... 32
7.10 报告 期末 本基 金投 资 的股指 期货 交易 情况 说明 ................................................................. 33
7.11 报告 期末 本基 金投 资 的国债 期货 交易 情况 说明 ................................................................. 33
7.12 投资 组合 报告 附注 ................................................................................................................. 33
§8 基金份额持有人信息 ....................................................................................................................... 34 大成创新成长混合型证券投资基金（LOF ）2014 年半年度报告
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8.1 期 末基 金份 额持 有人 户数及 持有 人结 构 ............................................................................... 34
8.2 期 末上 市基 金前 十名 持有人 ................................................................................................... 34
8.3 期 末基 金管 理人 的从 业人员 持有 本基 金的 情况 ................................................................... 34
8.4 期 末基 金管 理人 的从 业人员 持有 本开 放式 基金 份额总 量区 间情 况 ................................... 34
§9 开放式基金份额变动 ....................................................................................................................... 35
§10 重大事件揭示 ................................................................................................................................. 35
10.1 基金 份额 持有 人大 会 决议 ..................................................................................................... 35
10.2 基金 管理 人、 基金 托 管人的 专门 基金 托管 部门 的 重大 人事 变动 ..................................... 35
10.3 涉及 基金 管理 人、 基 金财产 、基 金托 管业 务的 诉讼 ......................................................... 35
10.4 基金 投资 策略 的改 变 ............................................................................................................. 35
10.5 为基 金进 行审 计的 会 计师事 务所 情况 ................................................................................. 35
10.6 管理 人、 托管 人及 其 高级管 理人 员受 稽查 或处 罚等情 况 ................................................. 35
10.7 基金 租用 证券 公司 交 易单元 的有 关情 况 ............................................................................. 36
10.8 其他 重大 事件 ......................................................................................................................... 37
§11 备查文件目录 ................................................................................................................................. 38
11.1 备查 文件 目录 ......................................................................................................................... 38
11.2 存放 地点 ................................................................................................................................. 39
11.3 查阅 方式 ................................................................................................................................. 39
§2
基金简介
2.1 基金基本情况
基金名 称 大成创 新成 长混 合型 证券 投资基 金（LOF ）
基金简 称 大成创 新成 长混 合 （ 场内 基金简 称： 大成 创新 ）
场内简 称 大成创 新
基金主 代码 160910
交易代 码 160910
基金运 作方 式 上市契 约型 开放 式（LOF ）
基金合 同生 效日 2007 年 6 月 12 日
基金管 理人 大成基 金管 理有 限公 司
基金托 管人 中国农 业银 行股 份有 限公 司
报告期 末基 金份 额总 额 8,882,659,027.74 份
基金合 同存 续期 不定期
基金份 额上 市的 证券 交易 所 深圳证 券交 易所
上市日 期 2007 年 10 月 25 日
2.2 基金产品说明
投资目 标 在控制 风险 和保 证流 动性 的前提 下， 超越 业绩 比较 基
准，寻 求基 金资 产的 长期 稳健增 值。
投资策 略 本基金 以股 票投 资为 主， 采用积 极的 投资 策略 ，精 选
具备持 续增 长能 力， 价格 处于合 理区 间的 优质 股票 构
建投资 组合 ；本 基金 以固 定收益 品种 投资 为辅 ，确 保
投资组 合具 有良 好的 流动 性。
业绩比 较基 准 沪深 300 指数 × 70% ＋中 国 债券总 指数 ×30 % 大成创新成长混合型证券投资基金（LOF ）2014 年半年度报告
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风险收 益特 征 本基金 为混 合型 基金 ，风 险收益 水平 高于 货币 市场 基
金和债 券型 基金 ， 属 于中 高风险 的证 券投 资基 金品 种。
2.3 基金管理人和基金托 管人
项目 基金管 理人 基金托 管人
名称 大成基 金管 理有 限公 司 中国农 业银 行股 份有 限公 司
信息披 露负 责人
姓名 杜鹏 李芳菲
联系电 话 0755-83183388 010-66060069
电子邮 箱 dupeng@dcfund.com.cn lifangfei@abchina.com
客户服 务电 话
4008885558 95599
传真 0755-83199588 010-68121816
注册地 址 深圳市 福田 区深 南大 道
7088 号招 商银 行大 厦32 层
北京市 东城 区建 国门 内大 街 69
号
办公地 址 深圳市 福田 区深 南大 道
7088 号招 商银 行大 厦32 层
北京市 西城 区复 兴门 内大 街 28
号凯晨 世贸 中心 东 座 F9
邮政编 码 518040 100031
法定代 表人 张树忠 蒋超良
2.4 信息披露方式
本基金 选定 的信 息披 露报 纸名称 《证券 时报 》 、 《 上海 证券 报》 、 《 中国 证券 报》 、 《证
券日报 》
登载基金半年度报告正文的管理人互联 网
网址
http://www.dcfund.com.cn
基金半 年度 报告 备置 地点 深圳市 福田 区深 南大 道 7088 号 招商 银行 大厦 32 层
大成基 金管 理有 限公 司
北京市 西城 区复 兴门 内大 街 28 号凯 晨世 贸中 心东
座 F9 中国 农业 银行 托管 业 务部
2.5 其他相关资料
项目 名称 办公地 址
注册登 记机 构 中国证 券登 记结 算有 限责 任公司 北京市 西城 区金 融大 街27 号投资 广
场23 层
§3 主要财务指标和基金 净值 表现
3.1 主要会计数据和财务 指标
金额 单位 ：人 民币元
3.1.1 期间 数据 和指 标 报告期(2014 年1 月1 日 - 2014 年6 月 30 日 )
本期已 实现 收益 -295,647,556.23
本期利 润 -475,919,813.64
加权平 均基 金份 额本 期利 润 -0.0520
本期加 权平 均净 值利 润率 -7.42% 大成创新成长混合型证券投资基金（LOF ）2014 年半年度报告
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本期基 金份 额净 值增 长率 -6.84%
3.1.2 期末 数据 和指 标 报告期 末( 2014 年6 月 30 日 )
期末可 供分 配利 润 -2,065,754,977.60
期末可 供分 配基 金份 额利 润 -0.2326
期末基 金资 产净 值 6,175,684,508.70
期末基 金份 额净 值 0.695
3.1.3 累计 期末 指标 报告期 末( 2014 年6 月 30 日 )
基金份 额累 计净 值增 长率 -34.11%
注：1 、 期末 可供 分配 利润 ， 采 用期 末资 产负 债表 中 未分配 利润 与未 分配 利润 中已实 现部 分的 孰低
数（为 期末 余额 ，不 是当 期发生 数） 。
2 、 本期 已实 现收 益指 基金 本期利 息收 入、 投资 收益 、 其他 收入 （ 不含 公允 价 值变动 收益 ） 扣
除相关 费用 后的 余额 ，本 期利润 为本 期已 实现 收益 加上本 期公 允价 值变 动收 益。
3 、 所 述基 金 业 绩指 标不 包 括持有 人认 购或 交易 基金 的各项 费用 ， 计 入费 用后 实际收 益水 平要
低于所 列数 字。
3.2 基金净值表现
3.2.1 基金份额净值增长率 及其 与同期业绩比较基准 收益 率的比较
阶段
份额净 值
增长率 ①
份额净 值
增长率 标
准差②
业绩比 较
基准收 益
率③
业绩比 较基
准收益 率标
准差④
①－③ ②－④
过去一 个月 1.02% 0.75% 0.50% 0.54% 0.52% 0.21%
过去三 个月 0.29% 0.80% 1.71% 0.61% -1.42% 0.19%
过去六 个月 -6.84% 0.97% -3.19% 0.73% -3.65% 0.24%
过去一 年 -3.47% 1.12% -0.30% 0.82% -3.17% 0.30%
过去三 年 -24.13% 1.17% -17.56% 0.91% -6.57% 0.26%
自基金 合同
生效起 至今
-34.11% 1.55% -24.03% 1.31% -10.08% 0.24% 大成创新成长混合型证券投资基金（LOF ）2014 年半年度报告
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3.2.2 自基金转型以来基金 份额 累计净值增长率变动 及其 与同期业绩比较基准 收益 率变动的比较
注： 按 基金 合同 规定 ， 大 成 创新成 长混 合型 证券 投资 基金自 基金 合同 生效 （暨 基金转 型） 之日2007
年6 月12 日起3 个 月内 为 建仓期 。 截 至报 告日 本基 金 的各项 投资 比例 已达 到基 金合同 中规 定的 各
项比例 。
§4 管理人报告
4.1 基金管理人及基金经 理情 况
4.1.1 基金管理人及其管理 基金 的经验
大成基 金管 理有 限公 司经 中国证 监会 证监 基金 字[1999]10 号文 批准 ， 于1999 年4 月12 日正
式成立 ，是 中国 证监 会批 准成立 的首 批十 家基 金管 理公 司 之一 ，注 册资 本 为 2 亿元 人民 币， 注册
地为深 圳 。 目 前公 司由 四 家股东 组成 ， 分别 为中 泰 信托有 限责 任公 司(48%) 、 光大证 券股 份有 限公
司(25%) 、 中国 银河 投资 管 理有限 公司(25%) 、 广东 证 券股份 有限 公司(2%) 。截 至 2014 年 6 月 30
日，本 基金 管理 人共 管理 1 只封闭 式证 券投 资基 金 ：景福 证券 投资 基金 ，4 只 ETF 及 1 只 ETF 联
接基金 ：深 证成 长 40 交 易 型开放 式指 数证 券投 资基 金、大 成深 证成 长 40 交 易 型开放 式指 数证 券
投资基 金联 接基 金、 大成 中证 500 沪 市交 易型 开放 式指数 证券 投资 基金 、大 成中证 100 交易 型 开
放式指 数证 券投 资基 金、 大成中 证500 深 市交 易型 开放式 指数 证券 投资 基金 ，1 只QDII 基 金： 大
成标 普500 等权 重指 数证 券投资 基金 及 37 只 开放 式 证券投 资基 金： 大成 景丰 债 券型证 券投 资基 金大成创新成长混合型证券投资基金（LOF ）2014 年半年度报告
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（LOF ） 、大成 价值增长 证 券投资基金、 大成债券 投 资基金、大成 蓝筹稳健 证 券投资基金 、大成精
选增值 混合 型证 券投 资基 金、大 成货 币市 场证 券投 资基金 、大 成沪 深 300 指 数证券 投资 基金 、 大
成财富 管 理2020 生 命周 期 证券投 资基 金、 大成 积极 成长股 票型 证券 投资 基金 、 大成 创新 成长 混合
型证券 投资 基金(LOF) 、 大 成景阳 领先 股票 型证 券投 资基金 、大 成强 化收 益债 券型证 券投 资基 金、
大成策略回报 股票型证 券 投资基金、大 成行业轮 动 股票型证券投 资基金、 大 成中证红利 指数证券
投资基金、大 成核心双 动 力股票型证券 投资基金 、 大成竞争优势 股票型证 券 投资基金、 大成内需
增长股票型证 券投资基 金 、大成消费主 题股票型 证 券投资基金、 大成可转 债 增强债券型 证券投资
基金、大成新 锐产业股 票 型证券投资基 金、大成 景 恒保本混合型 证券投资 基 金、大成优 选股票型
证券投资基金 （LOF） 、 大 成现金增利货 币市场基 金 、大成月添利 理财债券 型 证券投资基 金、大成
理财 21 天 债券 型发 起式 基 金、 大 成现 金宝 场内 实时 申赎货 币市 场基 金、 大成 景安短 融债 券型 证券
投资基 金、大 成景兴信 用 债债券型证券 投资基金 、 大成景旭纯债 债券型证 券 投资基金、 大成景祥
分级债 券型 证券 投资 基金 、 大成 中小 盘股 票型 证券 投资基 金(LOF) 、 大 成健 康 产业股 票型 证券 投资
基金、大成信 用增利一 年 定期开放债券 型证券投 资 基金、大成灵 活配置混 合 型证券投资 基金、大
成招财 宝货 币市 场基 金、 大成景 益平 稳收 益混 合型 证券投 资基 金。
4.1.2 基金经理（或基金经 理小 组）及基金经理助理 简介
姓名 职务
任本基 金的 基金 经理
（助理 ）期 限
证券从
业年限
说明
任职日 期 离任日 期
杨建勋
先生
本 基 金
基 金 经
理
2011 年4
月 22 日
- 13 年
北 京 大 学 经 济 学 院 经 济 学 硕 士 。 曾 任 职
于 沈 阳 会 计 师 事 务 所 、 鹏 华 基 金 管 理 有
限 公 司 、 工 银 瑞 信 基 金 管 理 有 限 公 司 。
2004 年 8 月 12 日至2006 年 9 月 27 日，
担任普 润基 金基 金经 理；2005 年2 月26
日至 2006 年 11 月 23 日 ， 担任鹏 华行 业
成长证 券投 资基 金基 金经 理。2007 年 3
月 19 日至11 月 12 日， 担 任工银 瑞信 精
选平衡 混合 型基 金基 金经 理；2007 年 3
月 19 日至2009 年 5 月 17 日， 担 任工 银
瑞 信 稳 健 成 长 股 票 型 基 金 基 金 经 理 ，
2007 年 7 月 18 日至2010 年 5 月 20 日，
担 任 工 银 瑞 信 红 利 股 票 型 基 金 基 金 经
理。2010 年 6 月加 入 大 成 基金管 理有 限
公司。 2010 年 11 月 26 日至 2012 年9 月
5 日， 担任 大成 行业 轮动 股 票型证 券投 资
基金基 金经 理。 2011 年 4 月22 日开 始兼
任 大 成 创 新 成 长 混 合 型 证 券 投 资 基 金 基
金 经 理 。 具 有 基 金 从 业 资 格 。 国 籍 ： 中大成创新成长混合型证券投资基金（LOF ）2014 年半年度报告
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国
虞亚新
先生
本 基 金
基 金 经
理助理
2012 年8
月 7 日
- 6 年
经济学 硕士 ， 2008 年7 月至 2010 年6 月
就职于 长江 证券 研究 部，2010 年 6 月加
入 大 成 基 金 管 理 有 限 公 司 ， 现 任 研 究 部
上游研 究小 组主 管，2012 年 8 月 7 日担
任 大 成 创 新 成 长 混 合 型 证 券 投 资 基 金 基
金经理 助理 。 具 有基 金从 业资格 。 国 籍：
中国
注：1 、任 职日 期、 离任 日 期为本 基金 管理 人作 出决 定之日 。
2 、证 券从 业年 限的 计算 标 准遵从 行业 协会 《证 券业 从业人 员资 格管 理办 法》 的相关 规定 。
3 、虞 亚新 先生 已于2014 年7 月31 日离 任本 基金 基 金经理 助理 。
4.2 管理人对报告期内本 基金 运作遵规守信情况的 说明
本报告期内， 本基金管 理 人严格遵守《 证券法》 、 《 证券投资基金 法》 、 《大成 创新成长混 合型
证券投资基金 基金合同 》 和其他有关法 律法规的 规 定，在基金管 理运作中 ， 大成创新成 长混合型
证券投 资基 金的 投资 范围 、 投 资比 例 、 投 资组 合 、 证券交 易行 为 、 信 息披 露 等符合 有关 法律 法规 、
行业监管规则 和基金 合 同 等规定，本基 金没有发 生 重大违法违规 行为，没 有 运用基金财 产进行内
幕交易和操纵 市场行为 以 及进行有损基 金投资人 利 益的关联交易 ，整体运 作 合法、合规 。本基金
将继续以取信 于市场、 取 信于社会投资 公众为宗 旨 ，承诺将一如 既往地本 着 诚实信用、 勤勉尽责
的原则管理和 运用基金 财 产，在规范基 金运作和 严 格控制投资风 险的前提 下 ，努力为基 金份额持
有人谋 求最 大利 益。
4.3 管理人对报告期内公 平交 易情况的专项说明
4.3.1 公平交易制度的执行 情况
报告期内，基 金管理人 严 格执行了公平 交易的原 则 和制度。基金 管理人对 旗 下所有投资组 合
间连续 4 个季 度的 日内 、3 日内及 5 日内 股票 及债 券交易 同向 交易 价差 分析 及相应 交易 情形 的分
析结果表明： 债券交易 同 向交易频率较 低；股票 同 向交易溢价率 较大主要 来 源于市场因 素（如个
股当日价格振 幅较高） 及 组合经理交易 时机选择 ， 即投资组合成 交时间不 一 致以及成交 价格的日
内较大变动导 致个别些 组 合间的成交价 格差异较 大 。结合交易价 差分布统 计 分析和潜在 利益输送
金额统 计结 果表 明投 资组 合间不 存在 利益 输送 的可 能性。
4.3.2 异常交易行为的专项 说明
公司风险管理 部定期对 公 司旗下所有投 资组合间 同 向交易、反向 交易等可 能 存在异常交易 的
行为进 行分 析。2014 年 上 半年公 司旗 下主 动投 资组 合 间股 票交 易存 在 11 笔 同日反 向交 易， 原因大成创新成长混合型证券投资基金（LOF ）2014 年半年度报告
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是投资组合投 资策略需 要 。主动型投资 组合与指 数 型投资组合之 间或指数 型 投资组合之 间存在股
票同日反向交 易，参与 交 易所公开竞价 同日反向 交 易成交较少的 单边交易 量 超过该股当 日成交量
5%的仅 有 3 笔， 原因 为投 资策略 需要 ；投 资组 合间 存在 1 笔债 券同 日反 向交 易，原 因为 投资 策 略
需要。投资组 合间相邻 交 易日反向交易 的市场成 交 比例、成交均 价等交易 结 果数据表明 该类交易
不对市场产生 重大影响 ， 无异常；投资 组合间虽 然 存在同向交易 行为，但 结 合交易价差 分布统计
分析和 潜在 利益 输送 金额 统计结 果表 明投 资组 合间 不存在 利 益 输送 的可 能性 。
4.4 管理人对报告期内基 金的 投资策略和业绩表现 的说 明
4.4.1 报告期内基金投资策 略和 运作分析
2014 年上 半年 沪深300 指 数下 跌7.08% ， 创业 板指 数 上涨 7.69% 。 上 半年 市场 仍 然分化 较大 ，
新能源 汽车 、信 息安 全等 主题类 板块 表现 较好 ，而 大众消 费、 医药 等行 业相 对表现 较差 。
本基金在上半 年对持股 结 构进行了适当 调整，增 持 了医药生物、 食品饮料 、 环保等行业； 减
持了机械设备 、金融等 行 业；本基金目 前主要持 仓 的板块是银行 、房地产 、 食品饮料、 医药、通
讯设备 、建 筑装 饰等 行业 。
4.4.2 报告期内基金的业绩 表现
截止本 报告 期末 ， 本 基金 份 额资 产净 值 为0.695 元 ， 本报 告期 基金 份额 净值 增长率 为-6.84% ，
同期业 绩比 较基 准收 益率 为-3.19%，低 于 业绩 比较 基准的 表现 。
4.5 管理人对宏观经济、 证券 市场及行业走势的简 要展 望
稳增长、调结 构、促改 革 的宏观经济政 策将继续 延 续，预计实体 经济仍将 平 稳运行。通胀 压
力有所缓解， 将为宏观 经 济政策的出台 提供有利 环 境。定向的货 币宽松政 策 在边际上改 善了整个
社会的货币环 境，有利 于 实体经济的见 底复苏。 地 方政府债务整 体处于可 控 范围，短期 偿债压力
可以通 过优 化期 限结 构来 化解。 欧美 经济 的复 苏将 带动出 口复 苏， 有助 于经 济的恢 复性 增长 。
实体经 济的 平稳 运行 为调 结构和 促改 革提 供了 强力 支持， 调结 构和 促改 革的 力 度有望 超预 期，
符合经济结构 调整方向 的 行业在政策扶 植下有望 快 速成长。传统 板块已经 反 应了大部分 的悲观预
期，存在预期 修正机会 。 而且相当多的 传统行业 公 司也在积极寻 求利用互 联 网等新技术 改造传统
的商业模式或 探索新的 业 务领域，这也 可能为我 们 提供投资机会 。IPO 重启 将使得因标的 稀缺性
而享受 高估 值溢 价的 创业 板面临 估值 中枢 下行 风险 。
我们认 为 A 股市 场在 未来 一个季 度仍 将是 结构 性行 情。我 们将 继续 保持 相对 均衡的 配置 ， 通
过精挑个股来 获得超额 收 益。我们将继 续买入具 有 估值 优势的业 绩增速有 保 证的成长股 和具备一
定安全 边际 的大 盘蓝 筹股 。 大成创新成长混合型证券投资基金（LOF ）2014 年半年度报告
第 10 页
4.6 管理人对报告期内基 金估 值程序等事项的说明
本基金管理人 指导基金 估 值业务的领导 小组为公 司 估值委员会， 公司估值 委 员会主要负责 估
值政策和估值 程序的制 定 、修订以及执 行情况的 监 督。估值委员 会由股票 投 资部、研究 部、固定
收益部、风险 管理部、 基 金运营部、监 察稽核部 、 委托投资部指 定人员组 成 。公司估值 委员会的
相关成 员均 具备 相应 的专 业胜任 能力 和相 关工 作经 历， 估 值委 员会 成员 中包 括 两名投 资组 合经 理 。
股票投 资部 、 研究 部、 固 定收益 部 、 风 险管 理部 和 委托投 资部 负责 关注 相关 投资品 种的 动态 ，
评判基金持有 的投资品 种 是否处于不活 跃的交易 状 态或者最近交 易日后经 济 环境发生了 重大变化
或证券发行机 构发生了 影 响证券价格的 重大事件 ， 从而确定估值 日需要进 行 估值测算或 者调整的
投资品种；提 出合理的 数 量分析模型对 需要进行 估 值测算或者调 整的投资 品 种进行公允 价值定价
与计量；定期 对估值政 策 和程序进行评 价，以保 证 其持续适用； 基金运营 部 负责日常的 基金资产
的估值业务， 执行基金 估 值政策，并负 责与托管 行 沟通估值调整 事项；监 察 稽核部负责 审核估值
政策和程序的 一致性， 监 督估值委员会 工作流程 中 的风险控制， 并负责估 值 调整事项的 信息披 露
工作。
本基金的日常 估值程序 由 基金运营部基 金估值核 算 员执行，并与 托管银行 的 估值结果核对 一
致。基金估值 政策的议 定 和修改采用集 体讨论机 制 ，基金经理及 投资经理 作 为估值小组 成员，对
本基金持仓证 券的交易 情 况、信息披露 情况保持 应 有的职业敏感 ，向估值 委 员会提供估 值参考信
息，参与估值 政策讨论 。 对需采用特别 估值程序 的 证券，基金管 理人及时 启 动特别估值 程序，由
估值委 员会 讨论 议定 特别 估值方 案并 与托 管行 沟通 后由基 金运 营部 具体 执行 。
本基金管理人 参与估值 流 程各方之间不 存在任何 重 大利益冲突， 截止报告 期 末未与外部估 值
定价服 务机 构签 约。
4.7 管理人对报告期内基 金利 润分配情况的说明
本基金管理人 严格按照 本 基金基金合同 的规定进 行 收益分配。本 报告期内 本 基金无收益分 配
事项。
§5 托管人报告
5.1 报告期内本基金托管 人遵 规守信情况声明
在托管本基金 的过程中 ， 本基金托管人 中国农业 银 行股份有限公 司严格遵 守 《证券投资基 金
法》相关法律 法规的规 定 以及基金合同 、托管协 议 的约定，对本 基金基金 管 理人 —大成 基金管理
有限公 司 2014 年 1 月 1 日至 2014 年 6 月 30 日基金 的投 资运 作， 进行 了认真 、独 立的 会计
核算和必要的 投资监督 ， 认真履行了托 管人的义 务 ，没有从事任 何损害基 金 份额持有人 利益的行大成创新成长混合型证券投资基金（LOF ）2014 年半年度报告
第 11 页
为。
5.2 托管人对报告期内本 基金 投资运作遵规守信、 净值 计算、利润分配等情 况的 说明
本托管人认为, 大成 基 金 管理有限公司 在本基金 的 投资运作、基 金资产净 值 的计算、基金 份
额申购赎回价 格的计算 、 基金费用开支 及利润分 配 等问题上，不 存在损害 基 金份额持有 人利益的
行为；在报告 期内，严 格 遵守了《证券 投资基金 法 》等有关法律 法规，在 各 重要方面的 运作严格
按照基 金合 同的 规定 进行 。
5.3 托管人对本半年度报 告中 财务信息等内容的真 实、 准确和完整发表意见
本托管人认为 ， 大成 基 金 管理有限公司 的信息披 露 事务符合《证 券投资基 金 信息披露 管理 办
法》及其他相 关法律法 规 的规定，基金 管理人所 编 制和披露的本 基金半年 度 报告中的财 务指标、
净值表现、收 益分配情 况 、财务会计报 告、投资 组 合报告等信息 真实、准 确 、完整，未 发现有损
害基金 持有 人利 益的 行为 。
§6 半年度财务会计报告 （未 经审计）
6.1 资产负债表
会计主 体： 大成 创新 成长 混合型 证券 投资 基金 （LOF ）
报告截 止日 ： 2014 年6 月30 日
单位： 人民 币元
资 产 附注号
本期末
2014 年 6 月 30 日
上年度末
2013 年 12 月 31 日
资 产：
银行存 款 6.4.3.1 127,226,347.80 363,412,201.13
结算备 付金
1,053,396.97 2,804,484.53
存出保 证金
1,211,295.30 1,118,301.63
交易性 金融 资产 6.4.3.2 5,780,550,100.04 6,633,449,045.28
其中： 股票 投资
5,042,457,544.04 6,103,137,862.98
基金投 资
- -
债券投 资
738,092,556.00 530,311,182.30
资产支 持证 券投 资
- -
贵金属 投资
- -
衍生金 融资 产 6.4.3.3 - -
买入返 售金 融资 产 6.4.3.4 258,300,768.65 -
应收证 券清 算款
20,073,958.97 88,293,125.67
应收利 息 6.4.3.5 7,866,694.38 1,978,924.58
应收股 利
- -
应收申 购款
5,090.36 9,617.20
递延所 得税 资产
- - 大成创新成长混合型证券投资基金（LOF ）2014 年半年度报告
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其他资 产 6.4.3.6 - -
资产总 计
6,196,287,652.47 7,091,065,700.02
负债和所有者权益 附注号
本期末
2014 年 6 月 30 日
上年度末
2013 年 12 月 31 日
负 债：
短期借 款
- -
交易性 金融 负债
- -
衍生金 融负 债 6.4.3.3 - -
卖出回 购金 融资 产款
- -
应付证 券清 算款
7,105,392.01 48,269,732.94
应付赎 回款
2,613,816.90 3,247,511.56
应付管 理人 报酬
7,559,660.58 9,050,250.84
应付托 管费
1,259,943.44 1,508,375.16
应付销 售服 务费
- -
应付交 易费用 6.4.3.7 1,284,074.89 2,282,501.92
应交税 费
- -
应付利 息
- -
应付利 润
- -
递延所 得税 负债
- -
其他负 债 6.4.3.8 780,255.95 1,265,102.06
负债合 计
20,603,143.77 65,623,474.48
所有者权益：
- -
实收基 金 6.4.3.9 7,991,704,038.55 8,469,239,781.88
未分配 利润 6.4.3.10 -1,816,019,529.85 -1,443,797,556.34
所有者 权益 合计
6,175,684,508.70 7,025,442,225.54
负债和 所有 者权 益总 计
6,196,287,652.47 7,091,065,700.02
注：报 告截 止日 2014 年 6 月 30 日， 基金 份额 净 值 0.695 元， 基金 份额 总 额 8,882,659,027.74
份。
6.2 利润表
会计主 体： 大成 创新 成长 混合型 证券 投资 基金 （LOF ）
本报告 期：2014 年1 月1 日至2014 年6 月 30 日
单位： 人民 币元
项 目 附注号
本期
2014 年 1 月 1 日至
2014 年6 月 30 日
上年度可比期间
2013 年1 月1 日至
2013 年 6 月 30 日
一、收入
-411,318,732.69 -358,337,405.06
1.利息 收入
4,254,827.11 12,538,619.85
其中： 存款 利息 收入 6.4.3.11 1,400,280.12 8,248,867.05
债券利 息收 入
2,752,382.03 1,354,373.44
资产支 持证 券利 息收 入
- -
买入返 售金 融资 产收 入
102,164.96 2,935,379.36
其他利 息收 入
- - 大成创新成长混合型证券投资基金（LOF ）2014 年半年度报告
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2.投资 收益 （损 失以 “- ”填列）
-235,309,117.35 7,497,639.86
其中： 股票 投资 收益 6.4.3.12 -286,712,220.12 -58,575,330.85
基金投 资收 益
- -
债券投 资收 益 6.4.3.13 -4,497,399.13 1,032,883.84
资产支 持证 券投 资收 益
- -
贵金属 投资 收益 6.4.3.14 - -
衍生工 具收 益 6.4.3.15 - -
股利收 益 6.4.3.16 55,900,501.90 65,040,086.87
3.公允 价值 变动 收益 （ 损 失以 “- ”
号填列 ）
6.4.3.17 -180,272,257.41 -378,390,680.87
4.汇兑 收益 （ 损失 以 “- ” 号填列 ）
- -
5.其他 收入 （ 损失 以 “- ” 号填列 ） 6.4.3.18 7,814.96 17,016.10
减：二、费用
64,601,080.95 81,147,815.14
1．管 理人 报酬 6.4.6.2.1 47,755,552.70 55,915,968.78
2．托 管费 6.4.6.2.2 7,959,258.77 9,319,328.15
3．销 售服 务费
- -
4．交 易费 用 6.4.3.19 8,531,357.26 15,555,011.25
5．利 息支 出
- -
其中： 卖出 回购 金融 资产 支出
- -
6．其 他费 用 6.4.3.20 354,912.22 357,506.96
三、利润总额（亏损 总额 以“-”
号填列）
-475,919,813.64 -439,485,220.20
减：所 得税 费用
- -
四、 净利润 （ 净亏损以 “-” 号填
列）
-475,919,813.64 -439,485,220.20
6.3 所有者权益（基金净 值） 变动表
会计主 体： 大成 创新 成长 混合型 证券 投资 基金 （LOF ）
本报告 期：2014 年1 月1 日至2014 年6 月 30 日
单位： 人民 币元
项目
本期
2014 年1 月 1 日至 2014 年6 月30 日
实收基金 未分配利润 所有者权益合计
一、 期 初所 有者 权益 （基
金净值 ）
8,469,239,781.88 -1,443,797,556.34 7,025,442,225.54
二 、 本 期 经 营 活 动 产 生
的 基 金 净 值 变 动 数 （ 本
期利润 ）
- -475,919,813.64 -475,919,813.64
三 、 本 期 基 金 份 额 交 易
产生的 基金 净值 变动 数
（净值 减少 以 “- ” 号填
-477,535,743.33 103,697,840.13 -373,837,903.20 大成创新成长混合型证券投资基金（LOF ）2014 年半年度报告
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列）
其中：1.基 金申 购款 11,268,661.04 -2,472,680.75 8,795,980.29
2. 基金 赎回 款 -488,804,404.37 106,170,520.88 -382,633,883.49
四 、 本 期 向 基 金 份 额 持
有 人 分 配 利 润 产 生 的 基
金 净 值 变 动 （ 净 值 减 少
以“- ”号填 列）
- - -
五、 期 末所 有者 权益 （基
金净值 ）
7,991,704,038.55 -1,816,019,529.85 6,175,684,508.70
项目
上年度可比期间
2013 年1 月 1 日至 2013 年6 月30 日
实收基金 未分配利润 所有者权益合计
一、 期 初所 有者 权益 （基
金净值 ）
9,010,013,867.01 -1,335,251,768.68 7,674,762,098.33
二 、 本 期 经 营 活 动 产 生
的 基 金 净 值 变 动 数 （ 本
期利润 ）
- -439,485,220.20 -439,485,220.20
三 、 本 期 基 金 份 额 交 易
产生的 基金 净值 变动 数
（净值 减少 以 “- ” 号填
列）
-409,945,802.05 58,793,174.77 -351,152,627.28
其中：1.基 金申 购款 11,670,221.08 -1,725,922.45 9,944,298.63
2. 基金 赎回 款 -421,616,023.13 60,519,097.22 -361,096,925.91
四 、 本 期 向 基 金 份 额 持
有 人 分 配 利 润 产 生 的 基
金 净 值 变 动 （ 净 值 减 少
以“- ”号填 列）
- - -
五、 期 末所 有者 权益 （基
金净值 ）
8,600,068,064.96 -1,715,943,814.11 6,884,124,250.85
报表附 注为 财务 报表 的组 成部分 。
本报 告6.1 至6.4 财务 报 表由下 列负 责人 签署 ：
_____ 张树 忠______
_____ 刘彩 晖_____
___范瑛_____
基金管 理人 负责 人
主 管会 计工 作负 责人
会 计机 构负 责人
6.4 报表附注
6.4.1 本报告期所采用的会 计政 策、会计估计与最近 一期 年度报告相一致的说 明
本报告 期所 采用 的会 计政 策、会 计估 计与 最近 一期 年度报 告一 致。 大成创新成长混合型证券投资基金（LOF ）2014 年半年度报告
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6.4.2 税项
根据财政部、国 家税 务总 局财税[2002]128 号《关 于开放式证券投 资基金有 关税收问题的 通
知》 、 财税[2008]1 号《 关 于企业 所得 税若 干优 惠政 策的通 知》 、财 税[2012]85 号《 关于 实施 上市
公司股息红利 差别化个 人 所得税政策有 关问题的 通 知》及其他相 关财税法 规 和实务操作 ，主要税
项列示 如下 ：
(1) 以发行基金方 式募集资金 不属于营业税 征收范围， 不征收营业税 。基金买卖 股票、债 券
的差价 收入 不予 征收 营业 税。
(2) 对基金从证券 市场中取得 的收入，包括 买卖股票、 债券的差价收 入，股权的 股息、红 利
收入， 债券 的利 息收 入及 其他收 入， 暂不 征收 企业 所得税。
(3) 对 基 金 取 得 的 企 业 债 券 利 息 收 入 ， 应 由 发 行 债 券 的 企 业 在 向 基 金 支 付 利 息 时 代 扣 代 缴
20% 的 个人 所得 税。 自 2013 年 1 月 1 日起， 对基 金 从上市 公司 取得 的股 息红 利所得 ，持 股期 限在
1 个月 以内(含 1 个月)的 ，其股 息红 利所 得全 额计 入应纳 税所 得额 ；持 股期 限在 1 个 月以 上至 1
年( 含1 年) 的 ， 暂 减按50% 计入应 纳税 所得 额 ； 持 股 期限超 过1 年的 ， 暂减 按25% 计入 应纳 税所 得
额。对基金持 有的上市 公 司限售股，解 禁后取得 的 股息、红利收 入，按照 上 述规定计算 纳税，持
股时间自解禁 日起计算 ； 解禁前取得的 股息、红 利 收入继续暂减 按 50% 计入 应纳 税所得额 。上述
所得统 一适 用20% 的 税率 计征个 人所 得税 。
(4) 基金卖 出股 票 按 0.1% 的 税 率缴纳 股票 交易 印花 税， 买入股 票不 征收 股票 交易 印花税 。
6.4.3 重要财务报表项目的 说明
6.4.3.1 银行存款
单位： 人民 币元
项目
本期末
2014 年6 月30 日
活期存 款 127,226,347.80
定期存 款 -
其中： 存款 期 限1-3 个月 -
其他存 款 -
合计： 127,226,347.80
6.4.3.2 交易性金融资产
单位： 人民 币元
项目
本期末
2014 年 6 月 30 日
成本 公允价 值 公允价 值变 动
股票 5,286,108,692.60 5,042,457,544.04 -243,651,148.56 大成创新成长混合型证券投资基金（LOF ）2014 年半年度报告
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贵 金 属 投 资- 金 交 所
黄金合 约
- - -
债券
交易所 市场 478,577,341.79 428,185,556.00 -50,391,785.79
银行间 市场 309,997,680.00 309,907,000.00 -90,680.00
合计 788,575,021.79 738,092,556.00 -50,482,465.79
资产支 持证 券 - - -
基金 - - -
其他 - - -
合计 6,074,683,714.39 5,780,550,100.04 -294,133,614.35
6.4.3.3 衍生金融资产/ 负债
本基金 本报 告期 末未 持有 衍生金 融工 具。
6.4.3.4 买入返售金融资产
6.4.3.4.1 各项买入返售金融资 产期 末余额
单位: 人民 币元
项目
本期末
2014 年6 月30 日
账面余 额 其中； 买断 式逆 回购
买入返 售证 券_ 银行 间 258,300,768.65 -
合计 258,300,768.65 -
6.4.3.4.2 期末买断式逆回购交 易中 取得的债券
本基金 本报 告期 末未 持有 买断式 逆回 购交 易中 取得 的债券 。
6.4.3.5 应收利息
单位： 人民 币元
项目
本期末
2014 年 6 月 30 日
应收活 期存 款利 息 43,612.49
应收定 期存 款利 息 -
应收其 他存 款利 息 -
应收结 算备 付金 利息 426.69
应收债 券利 息 7,719,999.65
应收买 入返 售证 券利 息 102,164.96
应收申 购款 利息 -
应收黄 金合 约拆 借孳 息 -
其他 490.59
合计 7,866,694.38
6.4.3.6 其他资产
本基金 本报 告期 末未 持有 其他资 产。 大成创新成长混合型证券投资基金（LOF ）2014 年半年度报告
第 17 页
6.4.3.7 应付交易费用
单位： 人民 币元
项目
本期末
2014 年 6 月 30 日
交易所 市场 应付 交易 费用 1,280,981.24
银 行间 市场 应付 交易 费用 3,093.65
合计 1,284,074.89
6.4.3.8 其他负债
单位 ：人 民币 元
项目
本期末
2014 年6 月30 日
应付券 商交 易单 元保 证金 500,000.00
应付赎 回费 80.62
预提费 用 280,175.33
合计 780,255.95
6.4.3.9 实收基金
金额单 位： 人民 币元
项目
本期
2014 年 1 月 1 日至 2014 年 6 月 30 日
基金份 额（ 份） 账面金 额
上年度 末 9,413,437,038.64 8,469,239,781.88
本期申 购 12,525,960.12 11,268,661.04
本期赎 回( 以"-" 号填列) -543,303,971.02 -488,804,404.37
本期末 8,882,659,027.74 7,991,704,038.55
6.4.3.10 未分配利润
单位： 人民 币元
项目 已实现 部分 未实现 部分 未分配 利润 合计
上年度 末 -1,889,082,794.73 445,285,238.39 -1,443,797,556.34
本期利 润 -295,647,556.23 -180,272,257.41 -475,919,813.64
本 期 基 金 份 额 交 易
产生的 变动 数
118,975,373.36 -15,277,533.23 103,697,840.13
其中： 基金 申购 款 -2,772,529.59 299,848.84 -2,472,680.75
基金赎 回款 121,747,902.95 -15,577,382.07 106,170,520.88
本期已 分配 利润 - - -
本期末 -2,065,754,977.60 249,735,447.75 -1,816,019,529.85
6.4.3.11 存款利息收入
单位： 人民 币元
项目
本期
2014 年 1 月 1 日至 2014 年 6 月 30 日 大成创新成长混合型证券投资基金（LOF ）2014 年半年度报告
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活期存 款利 息收 入 1,350,169.11
定期存 款利 息收 入 -
其他存 款利 息收 入 -
结算备 付金 利息 收入 40,235.93
其他 9,875.08
合计 1,400,280.12
6.4.3.12 股票投资收益
6.4.3.12.1 股票投资收益 ——买 卖股 票差价收入
单位： 人民 币元
项目
本期
2014 年1 月1 日至2014 年6 月30 日
卖出股 票成 交总 额 3,005,816,880.16
减：卖 出股 票成 本总 额 3,292,529,100.28
买卖股 票差 价收 入 -286,712,220.12
6.4.3.13 债券投资收益
单位： 人民 币元
项目
本期
2014年1月1 日至2014 年6 月30日
卖出债 券（ 债转 股及 债券 到期兑 付） 成交 总
额
201,573,368.70
减：卖 出债 券（ 债转 股及 债券到 期兑 付） 成
本总额
204,821,403.22
减：应 收利 息总 额 1,249,364.61
债券投 资收 益 -4,497,399.13
6.4.3.14 贵金属投资收益
本报告 期内 本基 金无 贵金 属投资 收益 。
6.4.3.15 衍生工具收益
本报告 期内 本基 金无 衍生 工具收 益。
6.4.3.16 股利收益
单位： 人民 币元
项目
本期
2014 年1 月1 日至2014 年 6 月30 日
股票投 资产 生的 股利 收益 55,900,501.90
基金投 资产 生的 股利 收益 -
合计 55,900,501.90
6.4.3.17 公允价值变动收益
单位： 人民 币元 大成创新成长混合型证券投资基金（LOF ）2014 年半年度报告
第 19 页
项目名 称
本期
2014 年1 月1 日至2014 年6 月30 日
1.交易 性金 融资 产 -180,272,257.41
—— 股 票投 资 -182,803,954.33
—— 债 券投 资 2,531,696.92
—— 资 产支 持证 券投 资 -
—— 贵 金属 投资 -
2.衍生 工具 -
—— 权 证投 资 -
3.其他 -
合计 -180,272,257.41
6.4.3.18 其他收入
单位： 人民 币元
项目
本期
2014 年 1 月 1 日至 2014 年 6 月 30 日
基金赎 回费 收入 7,814.96
合计 7,814.96
注： 本 基金 的场 内赎 回费 率为赎 回金 额 的0.5% ， 场 外赎回 费率 按持 有期 间递 减， 赎 回费 总额 的 25%
归入基 金资 产。
6.4.3.19 交易费用
单位： 人民 币元
项目
本期
2014 年 1 月 1 日至 2014 年6 月30 日
交易所 市场 交易 费用 8,529,007.08
银行间 市场 交易 费用
2,350.18
合计
8,531,357.26
6.4.3.20 其他费用
单位： 人民 币元
项目
本期
2014 年 1 月 1 日至 2014 年 6 月 30 日
审计费 用 81,821.05
信息披 露费 198,354.28
上清所 债券 托管 账户 维护 费 400.00
上市年 费 60,000.00
银行划 款手 续费 5,336.89
中债登 债券 托管 账户 维护 费 9,000.00
合计 354,912.22 大成创新成长混合型证券投资基金（LOF ）2014 年半年度报告
第 20 页
6.4.4 或有事项、资产负债 表日 后事项的说明
6.4.4.1 或有事项
截至资 产负 债表 日， 本基 金并无 须作 披露 的或 有事 项。
6.4.4.2 资产负债表日后事项
截至本 会计 报表 批准 报出 日，本 基金 并无 须作 披露 的资产 负债 表日 后事 项。
6.4.5 关联方关系
6.4.5.1 本报告期存在控制关 系或 其他重大 利害关系的 关联 方发生变化的情况
本基金 本报 告期 存在 控制 关系或 其他 重大 利害 关系 的关联 方未 发生 变化 。
6.4.5.2 本报告期与基金发生 关联 交易的各关联方
关联方 名称 与本基 金的 关系
大成基 金管 理有 限公 司( “ 大成基 金”) 基金管 理人 、基 金销 售机 构
中国农 业银 行股 份有 限公 司(“ 中国 农业 银行 ”) 基金托 管人 、基 金代 销机 构
中泰信 托有 限责 任公 司 基金管 理人 的股 东
光大证 券股 份有 限公 司( “ 光大证 券”) 基金管 理人 的股 东、 基金 代销机 构
中国银 河投 资管 理有 限公 司 基金管 理人 的股 东
广东证 券股 份有 限公 司( “ 广东证 券”) 基金管 理 人 的股 东
大成国 际资 产管 理有 限公 司(“ 大成 国际 ”) 基金管理 人的子 公司
大成创 新资 本管 理有 限公 司(“ 大成 创新 资本 ”) 基金管理 人的合 资子公 司
注：1. 中 国证 监会 于2005 年 11 月6 日 作出 对广 东 证券取 消业 务许 可并 责令 关闭的 行政 处罚 。
2. 下 述关 联交 易均 在正 常 业务范 围内 按一 般商 业条 款订立 。
6.4.6 本报告期及上年度可 比期 间的关联方交易
6.4.6.1 通过关联方交易单元 进行 的交易
6.4.6.1.1 股票交易
金额单 位： 人民 币元
关联方 名称
本期
2014年1月1 日至2014 年6 月30日
上年度 可比 期间
2013 年1月1 日至2013 年6 月30日
成交金 额
占当期 股票
成交总 额的
比例
成交金 额
占当期 股票
成交总 额的 比
例
光大证 券 908,882,458.09 16.77% 361,183,325.88 3.48%
6.4.6.1.2 权证交易
无。 大成创新成长混合型证券投资基金（LOF ）2014 年半年度报告
第 21 页
6.4.6.1.3 应支付关联方的佣金
金 额 单位： 人民 币元
关联方 名称
本期
2014年1月1 日至2014 年6 月30日
当期
佣金
占当期 佣金
总量的 比例
期末应 付佣 金余 额
占期末 应付 佣
金总额 的比 例
光 大证 券 804,274.63 16.50% 86,034.58 6.72%
关联方 名称
上年度 可比 期间
2013年1月1 日至2013 年6 月30日
当期
佣金
占当期 佣金
总量的 比例
期末应 付佣 金余 额
占期末 应付 佣
金总额 的比 例
光大证 券 319,614.66 3.41% 185,585.85 6.54%
注：1. 上述佣 金参考市 场 价格经本基金 的基金管 理 人与对方协商 确定，以 扣 除由中国证 券登记结
算有限 责任 公司 收取 的证 管费和 经手 费的 净额 列示 。
2. 该类佣金协 议的服务 范 围还包括佣金 收取方为 本 基金提供的证 券投资研 究 成果和市场信 息
服务等 。
6.4.6.2 关联方报酬
6.4.6.2.1 基金管理费
单位： 人民 币元
项目
本期
2014 年1 月1 日至2014 年6 月
30 日
上年度 可比 期间
2013年1月1 日至2013 年6 月30日
当 期 发 生 的 基 金 应 支 付
的管理 费
47,755,552.70 55,915,968.78
其中： 支付 销售 机构 的客
户维护 费
8,383,695.16 10,431,982.79
注： 支 付基 金管 理人 大成 基金的 管理 人报 酬按 前一 日基金 资产 净 值1.5% 的 年 费率计 提， 逐日 累计
至每月 月底 ，按 月支 付。 其计算 公式 为：
日管理 人报 酬＝ 前一 日基 金资产 净 值 X 1.5% / 当 年天数 。
6.4.6.2.2 基金托管费
单位： 人民 币元
项目
本期
2014年1月1 日至2014 年6 月30日
上年度 可比 期间
2013年1月1 日至2013 年6 月30日
当 期 发 生 的 基 金 应 支 付
的托管 费
7,959,258.77 9,319,328.15
注：支付基金 托管人中 国 农业银行的托 管费按前 一 日基金资产净 值 0.25% 的 年费率计提， 逐日累
计至每 月月 底， 按月 支付 。其计 算公 式为 ： 大成创新成长混合型证券投资基金（LOF ）2014 年半年度报告
第 22 页
日托管 费＝ 前一 日基 金资 产净值 X 0.25% / 当年 天 数。
6.4.6.3 与关联方进行银行间 同业 市场的债券( 含回购) 交易
本报告期内及 上 年度可 比 期间本基金未 发生与关 联 方进行的银行 间同业市 场 的债券(含回购)
交易。
6.4.6.4 各关联方投资本基金 的情 况
6.4.6.4.1 报告期内基金管理人 运用 固有资金投资本基金 的情 况
本 报告 期 及 上年 度 可 比期 间本 基 金管 理人 未投 资于 本基金 。
6.4.6.4.2 报告期末除基金管理 人之 外的其他关联方投资 本基 金的情况
本报告 期 末 及上 年度 末 除 基金管 理人 之外 的其 他关 联方 无 投资 本基 金的 情况 。
6.4.6.5 由关联方保管的银行 存款 余额及当期产生的利 息收 入
单位： 人民 币元
关联方
名称
本期
2014 年1 月 1 日至2014 年 6 月 30 日
上年度 可比 期间
2013 年1 月1 日至2013 年6 月30 日
期末余 额 当期利 息收 入 期末余 额 当期利 息收 入
中国农 业银 行 127,226,347.80 1,350,169.11 857,338,767.35 8,166,161.14
注：本 基金 的银 行存 款由 基金托 管人 中国 农业 银行 保管， 并按 约定 利率 计息 。
6.4.6.6 本基金在承销期内参 与关 联方承销证券的情况
本报告 期内 及上 年度 可比 期间本 基金 未在 承销 期内 参与关 联方 承销 证券 。
6.4.6.7 其他关联交易事项的 说明
本基金 本报 告期 及上 年度 可比期 间无 须作 说明 的其 他关联 交易 事项 。
6.4.7 利润分配情况
本报告 期内 本基 金无 利润 分配事 项。
6.4.8 期末（ 2014 年6 月 30 日 ）本基金持有的流通 受限 证券
6.4.8.1 因认购新发/ 增发证券而于期末持有的流通受限 证券
金额单 位： 人民 币元
6.4.8.1.1 受 限证 券类 别： 股票
证券
代码
证券
名称
成功
认购日
可流通
日
流通受
限类型
认购
价格
期末估
值单价
数量
（单位 ： 股 ）
期末
成本总 额
期末估 值总 额 备注
600460
士兰
微
2013 年9
月 5 日
2014 年
9 月2 日
非公开发
行
4.80 5.50 19,500,000 72,000,000.00 107,250,000.00 - 大成创新成长混合型证券投资基金（LOF ）2014 年半年度报告
第 23 页
注：基金可使 用以基金 名 义开设的股票 账户，选 择 网上或者网下 一种方式 进 行新股申购 。其中基
金作为一般法 人或战略 投 资者认购的新 股，根据 基 金与上市公司 所签订申 购 协议的规定 ，在新股
上市后的约定 期限内不 能 自由转让；基 金作为个 人 投资者参与网 上认购获 配 的新股，从 新股获配
日至新股上市 日之间不 能 自由转让。此 外，基金 还 可作为特定投 资者，认 购 由中国证监 会《上市
公司证 券发 行管 理办 法》 规范的 非公 开发 行股 票， 所认购 的股 票自 发行 结束 之日 起 12 个月 内不 得
转让。
6.4.8.2 期末持有的暂时停牌 等流 通受限股票
于本报 告期 末， 本基 金未 持有暂 时停 牌等 流通 受限 股票。
6.4.8.3 期末债券正回购交易 中作 为抵押的 债券
于本报 告期 末， 本基 金无 从事债 券正 回购 交易 形成 的卖出 回购 证券 款余 额。
6.4.9 金融工具风险及管理
6.4.9.1 风险管理政策和组织 架构
本基金是一只 偏股型的 证 券投资基金， 属于高风 险 品种。本基金 投资的金 融 工具主要包括 股
票投资、债券 投资及权 证 投资等。本基 金在日常 经 营活动中面临 的与这些 金 融工具相关 的风险主
要包括信用风 险、流动 性 风险及市场风 险。本基 金 的基金管理人 从事风险 管 理的主要目 标是争取
将相对风险控 制在限定 的 范围之内，使 本基金在 风 险和收益之间 取得最佳 的 平衡以实现 “风险和
收益相 匹配 ”的 风险 收益 目标。
本基金 的基 金管 理人 奉行 全面风 险管 理体 系的 建设 ， 建立了 以由 高层 监控(董 事 会合规 审计 和
风险控 制委 员会 、公 司投 资风险 控制 委员 会) 、专 业 监控( 监察 稽核 部、 风 险 管 理部) 、部 门互 控、
岗位自控构成 的风险管 理 架构体系。本 基金的基 金 管理人在董事 会下设立 合 规审计和风 险控制委
员会，对公司 整体运营 风 险进行监督， 监督风险 控 制措施的执行 ；在管理 层 层面设立投 资风险控
制委员会，通 过定期会 议 讨论涉及投资 风险的重 大 议题，形成正 式决议提 交 投委会；在 业务操作
层面，监察稽 核部履行 合 规控制职责， 通过定期 、 不定期检查内 控制度的 执 行情况、对 重大风险
点以专项稽核 的方式确 保 公司内控制度 、流 程得 到 贯彻执行。风 险管理部 履 行风险量化 评估分析
职责。
本基金的基金 管理人对 于 金融工具的风 险管理方 法 主要是通过定 性分析和 定 量分析的方法 去
估测各种风险 产生的可 能 损失。从定性 分析的角 度 出发，判断风 险损失的 严 重程度和出 现同类风
险损失的频度 。而从定 量 分析的角度出 发，根据 本 基金的投资目 标，结合 基 金资产所运 用金融工
具特征 通过 特定 的风 险量 化指标 、 模型 ， 日 常的 量 化报告 ， 确定 风险 损失 的 限度和 相应 置信 程度 ，大成创新成长混合型证券投资基金（LOF ）2014 年半年度报告
第 24 页
及时可 靠地 对各 种风 险进 行监督 、 检查 和评 估， 并 通过相 应决 策 ， 将 风险 控 制在可 承受 的范 围内 。
6.4.9.2 信用风险
信用风险是指 基金在交 易 过程 中因交易 对手未履 行 合约责任，或 者基金所 投 资证券之发行 人
出现违 约、 拒绝 支付 到期 本息等 情况 ，导 致基 金资 产损失 和收 益变 化的 风险 。
本基金的基金 管理人在 交 易前对交易对 手的资信 状 况进行了充分 的评估。 本 基金的银行存 款
存放在本基金 的托管行 中 国农业银行， 与该银行 存 款相关的信用 风险不重 大 。本基金在 交易所进
行的交易均以 中国证券 登 记结算有限责 任公司为 交 易对手完成证 券交收和 款 项清算，违 约风险可
能性很小；在 银行间同 业 市场进行交易 前均对交 易 对手进行信用 评估并对 证 券交割方式 进行限制
以控制 相应 的信 用风 险。
本基金的基金 管理人建 立 了信用风险 管 理流程， 通 过对投资品种 信用等级 评 估来控制证券 发
行人的 信用 风险 ，且 通过 分散化 投资 以分 散信 用风 险。 于 2014 年 6 月 30 日 ，本基 金持 有信 用 类
债券占 基金 资产 净值 的比 例为 6.93% (2013 年12 月 31 日：7.55%)。
6.4.9.3 流动性风险
流动性风险是 指基金所 持 金融工具变现 的难易程 度 。本基金的流 动性风险 一 方面来自于基 金
份额持有人可 随时要求 赎 回其持有的基 金份额， 另 一方面来自于 投资品种 所 处的交易市 场不活跃
而带来 的变 现困 难或 因投 资集中 而无 法在 市场 出现 剧烈波 动的 情况 下以 合理 的价格 变现 。
针对兑付赎回 资金的流 动 性风险，本基 金的基 金 管 理人每日对本 基金的申 购 赎回情况进行 严
密监控并预测 流动性需 求 ，保持基金投 资组合中 的 可用现金头寸 与之相匹 配 。本基金的 基金管理
人在基金合同 中设计了 巨 额赎回条款， 约定在非 常 情况下赎回申 请的处理 方 式，控制因 开放申购
赎回模 式带 来的 流动 性风 险，有 效保 障基 金持 有人 利益。
针对投资品种 变现的流 动 性风险，本基 金的基金 管 理人通过独立 的风险管 理 部门设定流动 性
比例要求，对 流动性指 标 进行持续的监 测和分析 ， 包括组合持仓 集中度指 标 、组合在短 时间内变
现能力的综合 指标、组 合 中变现能力较 差的投资 品 种比例以及流 通受限制 的 投资品种比 例等。本
基金投资于一 家公司发 行 的股票市值不 超过基金 资 产净值的 10% ，且本 基金 与由本基金的 基金管
理人管理的其 他基金共 同 持有一家公司 发行的证 券 不得超过该证 券的 10% 。 本基金所持大 部分证
券在证 券交 易所 上市 ，其 余亦可 在银 行间 同业 市场 交易， 因此 除附注 6.4.8 中列示 的部 分基 金 资
产流通暂时受 限制不能 自 由转让的情况 外，其余 金 融资产均能以 合理价格 适 时变现。此 外，本基
金可通过卖出 回购金融 资 产方式借入短 期资金应 对 流动性需求， 其上限一 般 不超过基金 持有的债
券投资 的公 允价 值。 大成创新成长混合型证券投资基金（LOF ）2014 年半年度报告
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于 2014 年 6 月 30 日 ，本 基金所 承担 的全 部金 融负 债的合 约约 定到 期日 均 为 一个月 以内 且 不
计息，可赎 回基金份 额净 值(所有者权 益)无固定 到 期日且不计 息，因此 账面 余额即为未 折现的 合
约到期 现金 流量 。
6.4.9.4 市场风险
市场风险是指 基金所持 金 融工具的公允 价值或未 来 现金流量因所 处市场各 类 价格因素的变 动
而发生 波动 的风 险， 包括 利率风 险、 外汇 风险 和其 他价格 风险 。
6.4.9.4.1 利率风险
利率风险是指 金融工具 的 公允价值或现 金流量受 市 场利率变动而 发生波动 的 风险。利率敏 感
性金融工具均 面临由于 市 场利率上升而 导致公允 价 值下降的风险 ，其中浮 动 利率类金融 工具还面
临每个 付息 期间 结束 根据 市场利 率重 新定 价时 对于 未来现 金流 影响 的风 险。
本 基金的基金 管理人定 期 对本基金面临 的利率敏 感 性缺口进行监 控，并通 过 调整投资组合 的
久期等 方法 对上 述利 率风 险进行 管理 。
本基金持有及 承担的大 部 分金融资产和 金融负债 不 计息，因此本 基金的收 入 及经营活动的 现
金流量在很大 程度上独 立 于市场利率变 化。本基 金 持有的利率敏 感性资产 主 要为银行存 款、结算
备付金 、存 出保 证金 、买 入返售 金融 资产 及债 券投 资等。
6.4.9.4.1.1 利率风险敞口
单位： 人民 币元
本期末
2014 年6 月30 日
1 年以内 1-5 年 5 年以上 不计息 合计
资产
银行存款 127,226,347.80 - - - 127,226,347.80
结算备付金 1,053,396.97 - - - 1,053,396.97
存出保证金 1,211,295.30 - - - 1,211,295.30
交易性金融资产 309,907,000.00 428,185,556.00 - 5,042,457,544.04 5,780,550,100.04
买入返售金融资产 258,300,768.65
- - - 258,300,768.65
应收证券清算款 - - - 20,073,958.97 20,073,958.97
应收利息 - - - 7,866,694.38 7,866,694.38
应收申购款 546.72 - - 4,543.64 5,090.36
其他资产 - - - - -
资产总计 697,699,355.44 428,185,556.00 - 5,070,402,741.03 6,196,287,652.47
负债
应付证券清算款 - - - 7,105,392.01 7,105,392.01 大成创新成长混合型证券投资基金（LOF ）2014 年半年度报告
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应付赎回款 - - - 2,613,816.90 2,613,816.90
应付管 理人报酬 - - - 7,559,660.58 7,559,660.58
应付托管费 - - - 1,259,943.44 1,259,943.44
应付交易费用 - - - 1,284,074.89 1,284,074.89
其他负债 - - - 780,255.95 780,255.95
负债总计 - - - 20,603,143.77 20,603,143.77
利率敏感度缺口 697,699,355.44 428,185,556.00 - 5,049,799,597.26 6,175,684,508.70
上年度末
2013 年12 月 31 日
1 年以内 1-5 年 5 年以上 不计息 合计
资产
银行存款 363,412,201.13 - - - 363,412,201.13
结算备付金 2,804,484.53 - - - 2,804,484.53
存出保证金 1,118,301.63 - - - 1,118,301.63
交易性金融资产 -
217,089,673.00 313,221,509.30
6,103,137,862.98 6,633,449,045.28
应收证券清算款 - - - 88,293,125.67 88,293,125.67
应收利息 - - - 1,978,924.58 1,978,924.58
应收申购款 1,411.53 - - 8,205.67 9,617.20
资产总计 367,336,398.82 217,089,673.00
313,221,509.30
6,193,418,118.90 7,091,065,700.02
负债
应付证券清算款 - - - 48,269,732.94 48,269,732.94
应付赎回款 - - - 3,247,511.56 3,247,511.56
应付管理人报酬 - - - 9,050,250.84 9,050,250.84
应付托管费 - - - 1,508,375.16 1,508,375.16
应付交易费用 - - - 2,282,501.92 2,282,501.92
其他负债 - - - 1,265,102.06 1,265,102.06
负债总计 - - - 65,623,474.48 65,623,474.48
利率敏感度缺口 367,336,398.82 217,089,673.00
313,221,509.30
6,127,794,644.42 7,025,442,225.54
注：表中所示 为本基金 资 产及负债的账 面价值， 并 按照合约规定 的利率重 新 定价日或到 期日孰早
者予以 分类 。
6.4.9.4.1.2 利率风险的敏感性分 析
于 2014 年 6 月 30 日 ， 本 基 金 持 有 交 易 性 债 券 投 资 公 允 价 值 占 基 金 资 产 净 值 的 比 例 为
11.95%(2013 年 12 月 31 日 ： 本 基 金 持 有 交 易 性 债 券 投 资 公 允 价 值 占 基 金 资 产 净 值 的 比 例 为
7.55%) ，因 此市 场利 率的 变动对 于本 基金 资产 净值 无重大 影响(2013 年12 月31 日 ：同) 。
6.4.9.4.2 外汇风险
外汇风 险是 指金 融工 具的 公允价 值或 未来 现金 流量 因外汇 汇率 变动 而发 生波 动的风 险。 本基
金的所 有资 产及 负债 以人 民币计 价， 因此 无重 大外 汇风险 。 大成创新成长混合型证券投资基金（LOF ）2014 年半年度报告
第 27 页
6.4.9.4.3 其他价格风险
其他价格风险 是指基金 所 持金融工具的 公允价值 或 未来现金流量 因除市场 利 率和外汇汇率 以
外的市场价格 因素变动 而 发生波动的风 险。本基 金 主要投资于证 券交易所 上 市或银行间 同业市场
交易的股票和 债券，所 面 临的其他价格 风险来源 于 单个证券发行 主体自身 经 营情况或特 殊事项的
影响， 也可 能来 源于 证券 市场整 体波 动的 影响 。
本基金的基金 管理人在 构 建和管理投资 组合的过 程 中 ，采用“自 上而下” 的 策略，通过对 宏
观经济情况及 政策的分 析 ，结合证券市 场运行情 况 ，做出资产配 置及组合 构 建的决定； 通过对单
个证券的定性 分析及定 量 分析，选择符 合基金合 同 约定范围的投 资品种进 行 投资。本基 金的基金
管理人定期结 合宏观及 微 观环境的变化 ，对投资 策 略、资产配置 、投资组 合 进行修正， 来主动应
对可能 发生 的市 场价 格风 险。
本基金通过投 资组合的 分 散化降低其他 价格风险 。 本基金投资组 合中股票 投 资比例为基金 资
产的 40%-95% ， 现金 和固 定收益 类证 券投 资 为 5%-60% 。此 外， 本基 金的 基金 管理人 每日 对本 基金
所持有的证券价格实施监控，定期运用多种定量方法对基金进行风险度量，包括 VaR(Value at
Risk) 指标 等来 测试 本基 金 面临的 潜在 价格 风险 ，及 时可靠 地对 风险 进行 跟踪 和控制 。
6.4.9.4.3.1 其他价格风险敞口
金额单 位： 人民 币元
项目
本期末
2014 年 6 月 30 日
上年度 末
2013 年 12 月 31 日
公允价 值
占基金
资产净
值比例
（% ）
公允价 值
占基金 资
产净值 比
例（% ）
交易性 金融 资产-股 票投 资 5,042,457,544.04 81.65 6,103,137,862.98 86.87
交易性 金融 资产 －基金 投资 - 0.00 - 0.00
交易性 金融 资产 －债 券投 资 - 0.00 - 0.00
交易性 金融 资产 －贵 金属 投
资
- 0.00 - 0.00
衍生金 融资 产－ 权证 投资 - 0.00 - 0.00
其他 - 0.00 - 0.00
合计 5,042,457,544.04 81.65 6,103,137,862.98 86.87
6.4.9.4.3.2 其他价格风险的敏感 性分 析
假设 除业绩 比较 基准 以外 的其 他市场 变量 保持 不变
分析
相关风 险变 量的 变动
对资产 负债 表日 基金 资产 净值的
影响金 额( 单位 ：人 民币 万 元) 大成创新成长混合型证券投资基金（LOF ）2014 年半年度报告
第 28 页
本期末
2014 年 6 月 30 日
上年度 末
2013 年 12 月 31 日
1. 业 绩比 较基 准上 升 5% 增加 约39,015 增加 约43,251
2. 业 绩比 较基 准下 降 5% 减少 约39,015 减少 约43,251
6.4.10 有助于理解和分析会 计报 表需要说明的其他事 项
截至资 产负 债表 日， 本基 金无需 要说 明的 其他 重要 事项。
§7 投资组合报告
7.1 期末基金资产组合情 况
金额单 位： 人民 币元
序号 项目 金额
占基金 总资 产的 比例
（% ）
1 权益投 资 5,042,457,544.04 81.38
其中： 股票 5,042,457,544.04 81.38
2 固定收 益投 资 738,092,556.00 11.91
其中： 债券 738,092,556.00 11.91
资产 支持 证券 - 0.00
3 贵金属 投资 - 0.00
4 金融衍 生品 投资 - 0.00
5 买入返 售金 融资 产 258,300,768.65 4.17
其中： 买断 式回 购的 买入 返售金 融资 产 - 0.00
6 银行存 款和 结算 备付 金合 计 128,279,744.77 2.07
7 其他各 项资 产 29,157,039.01 0.47
8 合计 6,196,287,652.47 100.00
7.2 期末按行业分类的股 票投 资组合
金额 单位 ：人 民币 元
代码 行业类 别 公允价 值（ 元） 占基金 资产 净值 比例(%)
A
农、林 、牧 、渔 业 - 0.00
B
采矿业 - 0.00
C
制造业 2,293,295,352.57 37.13
D
电力 、 热 力 、 燃 气及 水生 产和供
应业
- 0.00
E
建筑业 583,540,288.08 9.45
F
批发和 零售 业 - 0.00
G
交通运 输、 仓储 和邮 政业 - 0.00
H
住宿和 餐饮 业 - 0.00
I
信息传 输、 软件 和信 息技 术服务 154,727,176.50 2.51 大成创新成长混合型证券投资基金（LOF ）2014 年半年度报告
第 29 页
业
J
金融业 1,140,864,589.34 18.47
K
房地产 业 651,005,780.52 10.54
L
租赁和 商务 服务 业 - 0.00
M
科学研 究和 技术 服务 业 40,143,905.28 0.65
N
水利、 环境 和公 共设 施管 理业 178,880,451.75 2.90
O
居民服 务、 修理 和其 他服 务业 - 0.00
P
教育 - 0.00
Q
卫生和 社会 工作 - 0.00
R
文化、 体育 和娱 乐业 - 0.00
S
综合 - 0.00
合计 5,042,457,544.04 81.65
7.3 期末按公允价值占基 金资 产净值比例大小排序 的所 有股票投资明细
金额单 位： 人民 币元
序号 股票代 码 股票名 称 数量（ 股） 公允价 值
占基金 资产 净值
比例（ ％）
1 000002 万
科Ａ 50,117,698 414,473,362.46 6.71
2 000063 中兴通 讯 31,030,216 407,116,433.92 6.59
3 601166 兴业银 行 38,873,878 389,904,996.34 6.31
4 600036 招商银 行 32,041,622 328,106,209.28 5.31
5 600016 民生银 行 48,203,390 299,343,051.90 4.85
6 600518 康美药 业 16,526,970 247,078,201.50 4.00
7 000895 双汇发 展 5,878,955 210,407,799.45 3.41
8 600887 伊利股 份 6,053,106 200,478,870.72 3.25
9 300070 碧水源 6,115,571 178,880,451.75 2.90
10 000848 承德露 露 8,940,882 177,655,325.34 2.88
11 000503 海虹控 股 7,934,727 154,727,176.50 2.51
12 002081 金 螳 螂 10,467,607 148,221,315.12 2.40
13 000024 招商地 产 12,894,156 134,357,105.52 2.18
14 600066 宇通客 车 8,051,000 129,943,140.00 2.10
15 002250 联化科 技 8,859,058 125,798,623.60 2.04
16 000001 平安银 行 12,463,202 123,510,331.82 2.00
17 601117 中国化 学 23,042,743 120,052,691.03 1.94
18 002375 亚厦股 份 5,189,155 117,067,336.80 1.90
19 600460 士兰微 19,500,000 107,250,000.00 1.74
20 002325 洪涛股 份 12,553,267 102,936,789.40 1.67
21 600383 金地集 团 11,493,286 102,175,312.54 1.65 大成创新成长混合型证券投资基金（LOF ）2014 年半年度报告
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22 002482 广田股 份 7,958,409 95,262,155.73 1.54
23 600309 万华化 学 6,129,927 92,929,693.32 1.50
24 600073 上海梅 林 12,048,226 87,590,603.02 1.42
25 300003 乐普医 疗 3,573,018 74,676,076.20 1.21
26 002547 春兴精 工 5,647,637 67,602,214.89 1.09
27 000999 华润三 九 3,665,059 67,400,435.01 1.09
28 601633 长城汽 车 1,957,054 49,513,466.20 0.80
29 600267 海正药 业 2,978,982 44,178,303.06 0.72
30 300332 天壕节 能 3,301,308 40,143,905.28 0.65
31 002241 歌尔声 学 1,399,807 37,318,854.62 0.60
32 000100 TCL 集团 15,999,903 36,479,778.84 0.59
33 600184 光电股 份 1,089,971 22,998,388.10 0.37
34 600261 阳光照 明 2,099,951 20,747,515.88 0.34
35 002236 大华股 份 600,000 16,170,000.00 0.26
36 002415 海康威 视 900,000 15,246,000.00 0.25
37 002028 思源电 气 1,579,961 14,851,633.40 0.24
38 600166 福田汽 车 2,000,000 10,200,000.00 0.17
39 600458 时代新 材 999,962 8,819,664.84 0.14
40 002391 长青股 份 600,000 7,860,000.00 0.13
41 000012 南
玻Ａ 999,902 6,829,330.66 0.11
42 000625 长安汽 车 500,000 6,155,000.00 0.10
7.4 报告期内股票投资组 合的 重大变动
7.4.1 累计买入金额超出期 初基 金资产净值 2%或前 20 名 的股票明细
金额单 位： 人民 币元
序号 股票代 码 股票名 称 本期累 计买 入金 额
占期初 基金 资产 净值
比例（ ％）
1 000895 双汇发 展 295,197,137.06 4.20
2 000100 TCL 集团 267,414,119.54 3.81
3 000848 承德露 露 162,490,560.13 2.31
4 000999 华润三 九 142,983,463.35 2.04
5 600066 宇通客 车 139,956,506.59 1.99
6 601117 中国化 学 139,202,032.08 1.98
7 300070 碧水源 118,181,178.69 1.68
8 600309 万华化 学 107,421,435.78 1.53
9 601633 长城汽 车 81,965,949.59 1.17
10 000024 招商地 产 78,947,279.33 1.12
11 300003 乐普医 疗 78,688,853.34 1.12 大成创新成长混合型证券投资基金（LOF ）2014 年半年度报告
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12 002250 联化科 技 73,270,071.00 1.04
13 600518 康美药 业 64,287,802.92 0.92
14 601166 兴业银 行 59,355,676.10 0.84
15 000001 平安银 行 50,415,011.76 0.72
16 600256 广汇能 源 47,726,041.79 0.68
17 300332 天壕节 能 43,943,783.25 0.63
18 002241 歌尔声 学 37,859,458.93 0.54
19 600184 光电股 份 35,772,193.60 0.51
20 600366 宁波韵 升 32,340,083.09 0.46
注：本 期累 计买 入金 额 指 买入成 交金 额（ 成交 单价 乘以成 交数 量） ，不 考虑 相 关交易 费用 。
7.4.2 累计卖出金额超出期 初基 金资产净值 2%或前 20 名 的股票明细
金额单 位： 人民 币元
序号 股票代 码 股票名 称 本期累 计卖 出金 额
占期初 基金 资产 净值
比例（ ％）
1 601169 北京银 行 381,466,336.71 5.43
2 600000 浦发银 行 371,085,890.82 5.28
3 601766 中国南 车 223,544,870.63 3.18
4 600383 金地集 团 199,182,268.78 2.84
5 000100 TCL 集团 194,285,000.00 2.77
6 600048 保利地 产 192,335,537.03 2.74
7 600030 中信证 券 161,430,291.54 2.30
8 600036 招商银 行 104,472,224.20 1.49
9 000686 东北证 券 104,267,552.03 1.48
10 600887 伊利股 份 76,421,984.04 1.09
11 601377 兴业证 券 68,664,553.30 0.98
12 300315 掌趣科 技 67,908,229.36 0.97
13 000999 华润三 九 65,664,545.32 0.93
14 600108 亚盛集 团 62,743,452.07 0.89
15 600256 广汇能 源 49,466,811.86 0.70
16 300251 光线传 媒 43,982,429.66 0.63
17 000423 东阿阿 胶 43,920,738.06 0.63
18 002325 洪涛股 份 33,660,095.86 0.48
19 600073 上海梅 林 33,413,288.73 0.48
20 601633 长城汽 车 32,169,982.15 0.46
注：本 期累 计卖 出金 额指 卖出成 交金 额（ 成交 单价 乘以成 交数 量） ，不 考虑 相 关交易 费用 。 大成创新成长混合型证券投资基金（LOF ）2014 年半年度报告
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7.4.3 买入股票的成本总额 及卖 出股票的收入总额
单位： 人民 币元
买入股 票成 本（ 成交 ）总 额 2,414,652,735.67
卖出股 票收 入（ 成交 ）总 额 3,005,816,880.16
注：上 述金 额均 指成 交金 额（成 交单 价乘 以成 交数 量）， 不考 虑相 关交 易费 用。
7.5 期末按债券品种分类 的债 券投资组合
金额单 位： 人民 币元
序号 债券品 种 公允价 值 占基金 资产 净 值 比例 （％ ）
1 国家债 券 - 0.00
2 央行票 据 - 0.00
3 金融债 券 309,907,000.00 5.02
其中： 政策 性金 融债 309,907,000.00 5.02
4 企业债 券 - 0.00
5 企业短 期融 资券 - 0.00
6 中期票 据 - 0.00
7 可转债 428,185,556.00 6.93
8 其他 - 0.00
9 合计 738,092,556.00 11.95
7.6 期末按公允价值占基 金资 产净值比例大小 排序 的前 五名债券投资明细
金额单 位： 人民 币元
序号 债券代 码 债券名 称 数量（ 张） 公允价 值
占基金 资产 净值
比例（ ％）
1 110023 民生转 债 3,089,880 286,740,864.00 4.64
2 110418 11 农发 18 2,000,000 199,520,000.00 3.23
3 113002 工行转 债 1,341,980 141,444,692.00 2.29
4 140410 14 农发 10 600,000 60,180,000.00 0.97
5 140204 14 国开 04 300,000 30,135,000.00 0.49
7.7 期末按公允价值占基 金资 产净值比例大小 排序 的所 有资产支持证券投资 明细
本基金 本报 告期 末未 持有 资产支 持证 券。
7.8 期末按公允价值占基 金资 产净值比例大小排序 的前 五名贵金属投资明细
本基金 本报 告期 末未 持有 贵金属 。
7.9 期末按公允价值占基 金资 产净值比例大小 排序 的前 五名权证投资明细
本基金 本报 告期 末未 持有 权证。 大成创新成长混合型证券投资基金（LOF ）2014 年半年度报告
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7.10 报告期末本基金投资 的股 指期货交易情况说明
7.10.1 报告期末本基金投资 的股 指期货持仓和损益明 细
本基金 本报 告期 未投 资股 指期货 。
7.10.2 本基金投资股指期货 的投 资政策
本基金 本报 告期 未投 资股 指期货 。
7.11 报告期末本基金投资 的国 债 期货交易情况说明
7.11.1 本期国债期货投资政 策
本基金 本报 告期 未投 资国 债期货 。
7.11.2 报告期末本基金投资 的国 债期货持仓和损益明 细
本基金 本报 告期 未投 资国 债期货 。
7.11.3 本期国债期货投资评 价
本基金 本报 告期 未投 资国 债期货 。
7.12 投资组合报告附注
7.12.1 期末其他各项资产构 成
单位： 人民 币元
序号 名称 金额
1 存出保 证金 1,211,295.30
2 应收证 券清 算款 20,073,958.97
3 应收股 利 -
4 应收利 息 7,866,694.38
5 应收申 购款 5,090.36
6 其他应 收款 -
7 待摊费 用 -
8 其他 -
9 合计 29,157,039.01
7.12.2 期末持有的处于转股 期的 可转换债券明细
金额单 位： 人民 币元
序号
债券代 码 债券名 称 公允价 值
占基金 资产 净值
比例（ ％）
1 110023 民生转 债 286,740,864.00 4.64
2 113002 工行转 债 141,444,692.00 2.29 大成创新成长混合型证券投资基金（LOF ）2014 年半年度报告
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7.12.3 期末前十名股票中存 在流 通受限情况的说明
本基金 本报 告期 末前 十名 股票中 不存 在流 通受 限情 况。
7.12.4 投资组合报告附注的 其他 文字描述部分
由于四 舍五 入原 因， 分项 之和与 合计 可能 有尾 差。
§8 基金份额持有人信息
8.1 期末基金份额持有人 户数 及持有人结构
份额单 位： 份
持有人 户数
( 户)
户均持 有的
基金份 额
持有人 结构
机构投 资者 个人投 资者
持有份 额
占总份
额比例
持有份 额
占总份
额比例
433,326 20,498.79 536,529,035.95 6.04% 8,346,129,991.79 93.96%
注：持 有人 户数 为有 效户 数，即 存量 份额 大于 零的 账户数 。
8.2 期末上市基金前十名 持有 人
序号 持有人 名称 持有份 额（ 份） 占上市 总份 额比 例
1 吴颂今 2,222,398.00 2.07%
2 曾立志 2,022,629.00 1.89%
3 许书全 1,969,712.00 1.84%
4 易伟鸿 851,520.00 0.79%
5 孙巧云 775,507.00 0.72%
6 方群力 687,583.00 0.64%
7 陈彤华 622,272.00 0.58%
8 章萍 600,000.00 0.56%
9 陈远秀 568,690.00 0.53%
10 金凤云 555,599.00 0.52%
注：持 有人 为场 内持 有人 。
8.3 期末基金管理人的从 业人 员持有本基金的情况
项目 持有份 额总 数（ 份） 占基金 总份 额比 例
基金管 理人 所有 从业 人员
持有本 基金
- 0.00%
8.4 期末基金管理人的从 业人 员持有本开放式基金 份额 总量区间情况
项目 持有基 金份 额总 量的 数量 区间（ 万份 ）
本公司 高级 管理 人员 、 基 金投资 和研 究部 门负 责
人持有 本开 放式 基金
0
本基金 基金 经理 持有 本开 放式基 金 0 大成创新成长混合型证券投资基金（LOF ）2014 年半年度报告
第 35 页
§9 开放式基金份额变动
单位： 份
基金合 同生 效日 （ 2007 年 6 月 12 日 ） 基金 份额 总额
1,000,000,000.00
本报告 期期 初基 金份 额总 额 9,413,437,038.64
本报告 期基 金总 申购 份额 12,525,960.12
减:本 报告 期基 金总 赎回 份 额 543,303,971.02
本报告 期基 金拆 分变 动份 额 -
本报告 期期 末基 金份 额总 额 8,882,659,027.74
§10 重大事件揭示
10.1 基金份额持有人大会 决议
报告期 内无 基金 份额 持有 人大会 决议 。
10.2 基金管理人、基金托 管人 的专门基金托管部门 的重 大人事变动
报告期 内没 有涉 及本 基金 托管人 的专 门基 金托 管部 门的重 大人 事变 动。
基金管 理人 于2014 年 1 月25 日发 布了 《 大成 基金 管理有 限公 司关 于高 级管 理人员 变更 的 公
告 》 ，经 大成 基金 管理 有限公 司 第五 届董 事会 第 二 十八 次 会议 审议 通过 ，王 颢先 生 不再 担任 大成
基金管 理有 限公 司总 经理 ，由董 事长 张树 忠先 生代 任公司 总经 理。
10.3 涉及基金管理人、基 金财 产、基金托管业务的 诉讼
本报告 期内 没有 涉及 本基 金管理 人、 基金 财产 、基 金托管 业务 的诉 讼事 项。
10.4 基金投资策略的改变
本基金 投资 策略 在本 报告 期内没 有重 大改 变。
10.5 为基金进行审计的会 计师 事务所情况
本基金 聘任 的为 本基 金审 计的会 计师 事务 所为 普华 永道中 天会 计师 事务 所( 特 殊普通 合伙)。
该事务 所自 基金 合同 生效 日起为 本基 金提 供审 计服 务至今 。
10.6 管理人、托管人及其 高级 管理人员受 稽查或处 罚等 情况
本报告 期， 本基 金管 理人 、托管 人及 高级 管理 人员 未受到 监管 部门 稽查 或处 罚。
大成创新成长混合型证券投资基金（LOF ）2014 年半年度报告
第 36 页
10.7 基金租用证券公司交 易单 元的有关情况
10.7.1 基金租用证券公司交 易单 元进行股票投资及佣 金支 付情况
金额单 位： 人民 币元
券商名 称
交易单 元
数量
股票交 易 应支付 该券 商的 佣金
备注
成交金 额
占当期 股票
成交总 额的 比
例
佣金
占当期 佣金
总量的 比例
光大证 券 2 908,882,458.09 16.77% 804,274.63 16.50% -
银河证 券 4 701,003,274.41 12.93% 630,333.61 12.93% -
招商证 券 2 582,528,795.14 10.75% 525,191.45 10.78% -
英大证 券 1 463,781,741.94 8.56% 422,226.07 8.66% -
中银国 际 2 292,515,505.09 5.40% 266,306.43 5.46% -
中信建 投 3 287,800,506.34 5.31% 259,905.10 5.33% -
东北证 券 2 286,898,366.91 5.29% 253,877.17 5.21% -
东兴证 券 1 276,628,333.03 5.10% 244,788.10 5.02% -
齐鲁证 券 1 261,551,903.40 4.83% 238,115.53 4.89% -
瑞银证 券 1 261,471,279.12 4.82% 238,043.59 4.88% -
方正证 券 1 226,357,621.42 4.18% 206,074.70 4.23% -
上海证 券 1 178,210,113.70 3.29% 162,244.26 3.33% -
中信证 券 2 167,931,605.07 3.10% 152,885.12 3.14% -
华创证 券 1 166,832,018.24 3.08% 147,629.30 3.03% -
兴业证 券 2 120,926,648.35 2.23% 107,008.59 2.20% -
北京高 华 1 96,753,750.88 1.78% 88,085.19 1.81% -
长城证 券 2 55,548,353.11 1.02% 50,571.16 1.04% -
海通证 券 1 37,491,018.79 0.69% 33,175.69 0.68% -
民生证 券 1 26,879,594.61 0.50% 24,470.74 0.50% -
国泰君 安 2 20,476,728.19 0.38% 18,121.04 0.37% -
国信证 券 1 - 0.00% - 0.00% -
红塔证 券 1 - 0.00% - 0.00% -
宏源证 券 1 - 0.00% - 0.00% -
华泰证 券 1 - 0.00% - 0.00% -
广发证 券 1 - 0.00% - 0.00% -
国金证 券 2 - 0.00% - 0.00% -
国盛证 券 1 - 0.00% - 0.00% -
南京证 券 1 - 0.00% - 0.00% -
平安证 券 1 - 0.00% - 0.00% -
安信证 券 1 - 0.00% - 0.00% - 大成创新成长混合型证券投资基金（LOF ）2014 年半年度报告
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申银万 国 1 - 0.00% - 0.00% -
世纪证 券 1 - 0.00% - 0.00% -
天风证 券 1 - 0.00% - 0.00% -
西部证 券 1 - 0.00% - 0.00% -
浙商证 券 1 - 0.00% - 0.00% -
中金公 司 2 - 0.00% - 0.00% -
注：1. 本 报告 期内 本基 金 未新增 交易 单元 ，退租 了 招商证 券交 易单 元 。
2. 租 用券 商专 用交 易单 元 的选择 标准 和程 序：
根据中 国证 监会 颁布 的 《 关于完 善证 券投 资基 金交 易席位 制度 有关 问题 的通 知》 （ 证监 基金 字
[2007]48 号 ）的 有关 规定 ，本公 司制 定了 租用 证券 公司交 易单 元的 选择 标准 和程序 。
租 用证 券公 司交 易单 元的选 择标 准主 要包 括：
（1） 财务 状况 良好 ， 最近一 年无 重大 违规 行为 ；
（2） 经营 行为 规范 ， 内控制 度健 全， 能满 足各 投资组 合运 作的 保密 性要 求；
（3） 研究 实力 较强 ， 能提供 包括 研究 报告 、路 演服务 、协 助进 行上 市公 司调研 等研 究服 务 ；
（4 ） 具 备各 投资 组合 运作所 需的 高效 、 安全 的 通讯条 件 ， 有 足够 的交 易 和清算 能力 ， 满足 各
投资组 合证 券交 易需 要；
（5） 能提 供投 资组 合 运作、 管理 所需 的其 他券 商服务 ；
（6） 相关 基金 合同 、 资产管 理合 同以 及法 律法 规规定 的其 他条 件。
租用证券公司 交易单元 的 程序：首先根 据租用证 券 公司交易单元 的选择标 准 形成《券商服 务
评价表 》 ， 然后 根据 评分 高 低进行 选择 基金 交易 单元 。
10.7.2 基金租用证券公司交 易单 元进行其他证券投资 的情 况
金额单 位： 人民 币元
券商名 称
债券交 易 债券回 购交 易 权证交 易
成交金 额
占当期 债券
成交总 额的 比
例
成交金 额
占当期 债
券回购
成交总 额
的比例
成交金 额
占当期 权证
成交总 额的
比例
招商证 券 15,412,307.90 15.30% - 0.00% - 0.00%
上海证 券 85,295,543.00 84.70% - 0.00% - 0.00%
10.8 其他重大事件
序号 公告事项 法定披露方式 法定披露日期
1
大成基 金管 理有 限公 司关 于增加 和讯 信息 科技
有限公 司为 开放 式基 金代 销机构 并开 通相 关业
中国证 监会 指定 报
刊及本 公司 网站
2014/1/4 大成创新成长混合型证券投资基金（LOF ）2014 年半年度报告
第 38 页
务的公 告
2
大成创 新成 长混 合型 证券 投资基 金（LOF ）2013
年第4 季度 报告
中国证 监会 指定 报
刊及本 公司 网站
2014/1/22
3
大成创 新成 长混 合型 证券 投资基 金更 新招 募说
明书（2013 年第 2 期）
中国证 监会 指定 报
刊及本 公司 网站
2014/1/25
4
大成创 新成 长混 合型 证券 投资基 金更 新招 募说
明书摘 要（2013 年第 2 期）
中国证 监会 指定 报
刊及本 公司 网站
2014/1/25
5
大成创 新成 长混 合型 证券 投资基 金更 新招 募说
明书（2013 年第 2 期）
中国证 监会 指定 报
刊及本 公司 网站
2014/1/25
6
大成创 新成 长混 合型 证券 投资基 金更 新招 募说
明书摘 要（2013 年第 2 期）
中国证 监会 指定 报
刊及本 公司 网站
2014/1/25
7
大成基 金管 理有 限公 司关 于高级 管理 人员 变更
的公告
中国证 监会 指定 报
刊及本 公司 网站
2014/1/25
8
关于大 成基 金管 理有 限公 司北京 理财 中心 办公
地址变 更的 公告
中国证 监会 指定 报
刊及本 公司 网站
2014/3/19
9
大成创 新成 长混 合型 证券 投资基 金（LOF ）2013
年年度 报告
中国证 监会 指定 报
刊及本 公司 网站
2014/3/29
10
大成创 新成 长混 合 型 证券 投资基 金（LOF ）2013
年年度 报告 摘要
中国证 监会 指定 报
刊及本 公司 网站
2014/3/29
11
大成基 金管 理有 限公 司关 于调整 网上 直销 系统
中定期 定额 投资 起点 金额 的公告
中国证 监会 指定 报
刊及本 公司 网站
2014/4/8
12
大成基 金管 理有 限公 司董 事、 监 事、 高 级管 理人
员以及 其他 从业 人员 在子 公司兼 任职 务及 领薪
情况的 公告
中国证 监会 指定 报
刊及本 公司 网站
2014/4/11
13
关于增 加中 国民 族证 券有 限责任 公司 为开 放式
基金代 销机 构并 开通 相关 业务的 公告
中国证 监会 指定 报
刊及本 公司 网站
2014/4/17
14
大成创 新成 长混 合型 证券 投资基 金（LOF ）2014
年第1 季度 报告
中国证 监会 指定 报
刊及本 公司 网站
2014/4/21
15
大成基 金管 理有 限公 司关 于旗下 基金 持有 的 “宇
通客车 ”股 票估 值调 整的 公告
中国证 监会 指定 报
刊及本 公司 网站
2014/4/22
16
大成基 金管 理有 限公 司关 于旗下 基金 持有 的 “乐
普医疗 ”股 票估 值调 整的 公告
中国证 监会 指定 报
刊及本 公司 网站
2014/4/29
17
关于增 加杭 州数 米基 金销 售有限 公司 为代 销机
构及相 关申 购费 率优 惠的 公告
中国证 监会 指定 报
刊及本 公司 网站
2014/6/5
18
大成基 金管 理有 限公 司关 于调整 旗下 开放 式基
金基金 转换 业务 规则 的公 告
中国证 监会 指定 报
刊及本 公司 网站
2014/6/30
§11 备查文件目录
11.1 备查文件目录
1 、中 国证 监会 《关 于核 准 景博证 券投 资基 金基 金份 额持有 人大 会决 议的 批复 》 ；
2 、 《大 成创 新成 长混 合型 证券投 资基 金基 金合 同》 ； 大成创新成长混合型证券投资基金（LOF ）2014 年半年度报告
第 39 页
3 、 《大 成创 新成 长混 合型 证券投 资基 金托 管协 议》 ；
4 、大 成基 金管 理有 限公 司 批准文 件、 营业 执照 、公 司章程 ；
5 、本 报告 期内 在指 定报 刊 上披露 的各 种公 告原 稿。
11.2 存放地点
本期报 告存 放在 本基 金管 理人和 托管 人的 办公 住所 。
11.3 查阅方式
投资者 可在 营业 时间 免费 查阅， 或登 录本 基金 管理 人 网站 http://www.dcfund.com.cn 进 行查
阅。
投资者 对本 报告 书如 有疑 问，可 咨询 本基 金管 理人 大成基 金管 理有 限公 司。
客户服 务中 心电 话：400-888-5558 （ 免长 途通 话费 用 ） 。
国际互 联网 址：http://www.dcfund.com.cn 。
大成基 金管 理有 限公 司
2014 年8 月28 日
