民生 加银 岁岁 增利 定期 开放 债券 型证 券投
资基 金2014 年半 年度 报告
2014 年 6 月 30 日
基金管理 人：民生 加银基金 管理有限 公司
基金托管 人：中国 建设银行 股份有限 公司
送出日期 ：2014 年 8 月 26 日
民生加银岁岁增利债券 2014 年半年度报告
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§1 重要提示 及目录
1.1 重要提示
基金管理 人的 董事会 、董 事保证 本报 告所载 资料 不存在 虚假 记载、 误导 性陈述 或重 大遗漏，
并对其 内容 的真实 性、 准确性 和完 整性承 担个 别及连 带的 法律责 任。 本半年 度报 告已经 三 分 之 二
以上独立董事签字同意，并由董事长签发。
基金托管人中国建设银行股份有限公司根据本基金合同规定，于 2014 年 8 月 22 日 复核了本
报告中 的财 务指标 、净 值表现 、利 润分配 情况 、财务 会计 报告、 投资 组合报 告等 内容， 保 证 复 核
内容不存在虚假记载、误导性陈述或者重大遗漏。
基金管理人承诺以诚实信用、 勤勉尽责的原则管理和运用基金资产， 但不保证基金一定盈利。
基金的过 往业 绩并不 代表 其未来 表现 。投资 有风 险，投 资者 在作出 投资 决策前 应仔 细阅读本
基金的招募说明书及其更新。
本报告中财务资料未经审计 。
本报告期自 2014 年1 月1 日起至 2014 年 6 月30 日止。 民生加银岁岁增利债券 2014 年半年度报告
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1.2 目录
§1 重要 提示及 目录
................................................................................................................................... 2
1.1 重要提示
...................................................................................................................................... 2
1.2 目录
.............................................................................................................................................. 3
§2 基金简介
............................................................................................................................................... 5
2.1 基金基本 情况
.............................................................................................................................. 5
2.2 基金产品 说明
.............................................................................................................................. 5
2.3 基金管理 人和基金托管人
.......................................................................................................... 5
2.4 信息披露 方式
.............................................................................................................................. 6
2.5 其他相关 资料
.............................................................................................................................. 6
§3 主要 财务指 标和基金净 值表现
........................................................................................................... 6
3.1 主要会计 数据和财务指标
.......................................................................................................... 6
3.2 基金净值 表现
.............................................................................................................................. 7
§4 管理 人 报告
........................................................................................................................................... 9
4.1 基金管理 人及基金经理情况
...................................................................................................... 9
4.2 管理人对 报告期内本基金运作遵规守信情况的说明
............................................................ 10
4.3 管理人对 报告期内公平交易情况的专项说明
........................................................................ 11
4.4 管理人对 报告期内基金的投资策略和业绩表现的说明
........................................................ 11
4.5 管理人对 宏观经济、证券市场及行业走势的简要展望
........................................................ 12
4.6 管理人对 报告期内基金估值程序等事项的说明
.................................................................... 12
4.7 管理人对 报告期内基金利润分配情况的说明
........................................................................ 13
§5 托管 人 报告
......................................................................................................................................... 13
5.1 报告期内 本基金托管人遵规守信情况声明
............................................................................ 13
5.2 托管人对 报告期内本基金投资运作遵规守信、净值计算、利润分配等情况的说明
........ 13
5.3 托管人对 本半年度报告中财务信息等内容的真实、准确和完整发表意见
........................ 13
§6 半年 度财务 会计报告（ 未经审计）
................................................................................................. 13
6.1 资产负债 表
................................................................................................................................ 13
6.2 利润表
........................................................................................................................................ 14
6.3 所有者权 益（基金净值）变动表
............................................................................................ 15
6.4 报表附注
.................................................................................................................................... 16
§7 投资 组合报 告
..................................................................................................................................... 31
7.1 期末基金 资产组合情况
............................................................................................................ 31
7.2 期末按行 业分类的股票投资组合
............................................................................................ 32
7.3 期末按公 允价值占基金资产净值比例大小排序的所有股票投资明细
................................ 32
7.4 报告期内 股票投资组合的重大变动
........................................................................................ 32
7.5 期末按债 券品种分类的债券投资组合
.................................................................................... 32
7.6 期末按公 允价值占基金资产净值比例大小排序的前五名债券投资明细
............................ 33
7.7 期末按公 允价值占基金资产净值比例大小排序的所有资产支持证券投资明细
................ 33
7.8 报告期末 按公允价值占基金资产净值比例大小排序的前五名贵金属投资明细
................ 33
7.9 期末按公 允价值占基金资产净值比例大小排序的前五名权证投资明细
............................ 33
7.10 报告期 末本基金投资的国债期货交易情况说明
.................................................................. 33
7.11 投资组 合报告附注
.................................................................................................................. 33
§8 基金 份额持 有人信息
......................................................................................................................... 34
8.1 期末基金 份额持有人户数及持有人结构
................................................................................ 34民生加银岁岁增利债券 2014 年半年度报告
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8.2 期末基金 管理人的从业人员持有本基金的情况
.................................................................... 35
8.3 期末基金 管理人的从业人员持有本开放式基金份额总量区间的情况
................................ 35
§9 开放 式基金 份额变动
......................................................................................................................... 35
§10 重大事件 揭示
................................................................................................................................... 36
10.1 基金份 额持有人大会决议
...................................................................................................... 36
10.2 基金管 理人、基金托管人的专门基金托管部门的重大人事变动
...................................... 36
10.3 涉及基 金管理人、基金财产、基金托管业务的诉讼
.......................................................... 36
10.4 基金投 资策略的改变
.............................................................................................................. 36
10.5 为基金 进行审计的会计师事务所情况
.................................................................................. 36
10.6 管理人 、托管人及其高级管理人员受稽查或处罚等情况
.................................................. 36
10.7 基金租 用证券公司交易单元的有关情况
.............................................................................. 36
10.8 其他重 大事件
.......................................................................................................................... 40
§11 影响投资 者决策的其 他重要信息
................................................................................................... 41
§12 备查文件 目录
................................................................................................................................... 41
12.1 备查文 件目录
.......................................................................................................................... 41
12.2 存放地 点
.................................................................................................................................. 42
12.3 查阅方 式
.................................................................................................................................. 42
民生加银岁岁增利债券 2014 年半年度报告
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§2
基金简 介
2.1 基金基本情况
民生加银岁岁增利定期开放债券型证券投资基金 基金名称
民生加银岁岁增利债券 基金简称
000137 基金主代码
契约型开放式 基金运作方式
2013 年 8 月1 日 基金合同生效日
民生加银基金管理有限公司 基金管理人
中国建设银行股份有限公司 基金托管人
2,113,035,853.41 份 报告期末基金份额总额
不定期 基金合同存续期
民生加银岁岁增利债券 A 下属分级基金的基金简称： 民生加银岁岁增利债券 C
下属分级基金的交易代码 000137 ： 000138
报告期末下属分级基金的份额总额 183,256,960.41 份 1,929,778,893.00 份
2.2 基金产品说明
本基金在控制基金资产风险、 适度保持资产流动性的基础上， 通过积 极主动的
投资管理， 追求基金资产的平稳增值， 争取实现超过业绩比较基准的投资业绩。
投资目标
本基金采取自上而下与自下而上相结合的投资策略。 基金管理人对宏观经济环
境、 市场状况、 政策走向等宏观层面信息和个券的微观层面信息进行综合分析，
同时为合理控制本基金开放期的流动性风险，并满足每次开放期的流动性需
求， 本基金在每个封闭期将适当的采取期限配置策略， 即 将基金资产所投资标
的的平均剩余存续期限与基金剩余封闭期限进行适当的匹配， 实施积极的债券
投资组合管理，做出投资决策。
投资策略
同期一年期定期存款利率（税后） 业绩比较基准
本基金属于债券型证券投资基金， 属于证券投资基金中的较低风险品种， 一般
情况下其预期风险和预期收益高于货币市场基金， 低于股票型基金和混合型基
金。
风险收益特征
2.3 基金管理人和 基金托管人
项目 基金管理人 基金托管人
民生加银基金管理有限公
司
名称 中国建设银行股份有限公司
信息披露负责人
林海 姓名 田青
0755-23999888 联系电话 010-67595096
linhai@msjyfund.com.cn 电子邮箱 tianqing1.zh@ccb.com
400-8888-388 客户服务电话
010-67595096
0755-23999800 传真 010-66275853 民生加银岁岁增利债券 2014 年半年度报告
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深圳市福田区益田路西、 福
中路北新世界商务中心
4201.4202-B.4203-B.4204
注册地址 北京市西城区金融大街 25 号
深圳市福田区益田路西、 福
中路北新世界商务中心
4201.4202-B.4203-B.4204
办公地址 北京市西城区闹市口大街 1 号
院 1 号楼
518026 邮政编码 100033
万青元 法定代表人 王洪章
2.4 信息披露方式
《中国证券报》 、 《上海证券报》 、 《证券时报》 本基金选定的信息披露报纸名称
http://www.msjyfund.com.cn 登载基金半年度报告正文的管理人互联网网址
基金管理人和基金托管人的住所 基金半年度报告备置地点
2.5 其他相关资料
项目 名称 办公地址
民生加银基金管理有限公司 注册登记机构 深圳市福田区益田路新世界商务中心42 楼
§3 主要财务 指标和基 金净值表 现
3.1 主要会计数据 和财务指标
金额单位：人民币元
基金级别 民生加银岁岁增利债券 A 民生加银岁岁增利债券 C
3.1.1 期间数 据和指标 报告期(2014 年 1 月1 日 - 2014
年 6 月30 日)
报告期(2014 年 1 月1 日 -
2014 年 6 月30 日)
本期已实现收益 4,381,021.61 42,072,609.13
本期利润 5,985,644.05 58,922,103.00
加权平均基金份额本期利润 0.0327 0.0305
本期加权平均净值利润率 3.16% 2.97%
本期基金份额净值增长率 3.25% 2.96%
3.1.2 期末数 据和指标 报告期末( 2014 年6 月30 日 )
期末可供分配利润 8,026,243.89 77,186,125.44
期末可供分配基金份额利润 0.0438 0.0400
期末基金资产净值 192,259,520.65 2,017,206,087.05
期末基金份额净值 1.049 1.045
3.1.3 累计期 末指标 报告期末( 2014 年6 月30 日 )
基金份额累计净值增长率 4.90% 4.50%
注：① 所述 基金业 绩指 标不包 括持 有人认 购或 交易基 金的 各项费 用， 计入费 用后 实际收 益 水 平 要民生加银岁岁增利债券 2014 年半年度报告
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低于所列数字。
②本期已 实现 收益指 基金 本期利 息收 入、投 资收 益、其 他收 入（不 含公 允价值 变动 收益）扣
除相关费用后的余额，本期利润为本期已实现收益加上本期公允价值变动收益。
③期末可 供分 配利润 ，采 用期末 资产 负债表 中未 分配利 润期 末余额 和未 分配利 润中 已实现部
分的期末余额的孰低数。表中的“期末”均指报告期最后一日，即 6 月 30 日，无 论该日是否为
开放日或交易所的交易日。
3.2 基金净值表现
3.2.1 基金份额净值 增长率及其 与同期业绩 比较基准收 益率的比较
民生加银岁岁增利债券 A
阶段
份额净值增
长率①
份额净值
增长率标
准差②
业绩比较
基准收益
率③
业绩比较基准
收益率标准差
④
①－③ ②－④
过去一个月 0.48% 0.04% 0.25% 0.01% 0.23% 0.03%
过去三个月 1.75% 0.04% 0.73% 0.01% 1.02% 0.03%
过去六个月 3.25% 0.05% 1.47% 0.01% 1.78% 0.04%
自基金合同
生效起至今
4.90% 0.05% 2.75% 0.01% 2.15% 0.04%
民生加银岁岁增利债券 C
阶段
份额净值增
长率①
份额净值
增长率标
准差②
业绩比较
基准收益
率③
业绩比较基准
收益率标准差
④
①－③ ②－④
过去一个月 0.38% 0.04% 0.25% 0.01% 0.13% 0.03%
过去三个月 1.65% 0.04% 0.73% 0.01% 0.92% 0.03%
过去六个月 2.96% 0.05% 1.47% 0.01% 1.49% 0.04%
自基金合同
生效起至今
4.50% 0.04% 2.75% 0.01% 1.75% 0.03%
注：业绩比较基准= 同期 一年期定期存款利率(税后)
民生加银岁岁增利债券 2014 年半年度报告
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3.2.2 自基金合同生 效以来基金 份额累计净 值增长率变 动及其与同 期业绩比较 基准收
益率变动的比 较
民生加银岁岁增利债券 2014 年半年度报告
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注： 本基金合同于 2013 年 8 月1 日 生效， 截至本报告期末基金合同生效未满一年。 本基金建 仓 期
为自基金合同生效日起的 6 个月， 截至建仓期结束，本基金各项资产配置比例符合基金合同及招
募说明书有关投资比例的约定。
§4 管理人报 告
4.1 基金管理人及 基金经理情 况
4.1.1 基金管理人及 其管理基金 的经验
民生加 银基金管理有限公司 （以下简称 “公司” ） 是由中国民生银行股份有限公司、 加拿大皇
家 银行和三峡财务有限责任公司共同发起设立的中外合资基金管理公司。经中国证监会
[2008]1187 号文批准， 于 2008 年 11 月3 日在深 圳正式成立，2012 年注册 资本增加至 3 亿元人民
币。
截至 2014 年6 月30 日， 公司共管理 20 只开放式基 金： 民生加银品牌蓝筹灵活配置混合型证
券投资 基金 、民生 加银 增强收 益债 券型证 券投 资基金 、民 生加银 精选 股票型 证券 投资基 金 、 民 生
加银稳 健成 长股票 型证 券投资 基金 、民生 加银 内需增 长股 票型证 券投 资基金 、民 生加银景气 行业民生加银岁岁增利债券 2014 年半年度报告
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股票型 证券 投资基 金、 民生加 银中 证内地 资源 主题指 数型 证券投 资基 金、民 生加 银信用双利 债券
型证券 投资 基金、 民生 加银红 利回 报灵活 配置 混合型 证券 投资基 金、 民生加 银平 稳增利 定 期 开 放
债券型 证券 投资基 金、 民生加 银现 金增利 货币 市场基 金、 民生加 银积 极成长 混合 型发起 式 证 券 投
资基金、民生加银家盈理财 7 天债 券型证券投资基金、民生加银转债优选债券型证券投资基金、
民生加 银家 盈理财 月度 债券型 证券 投资基 金、 民生加 银策 略精选 灵活 配置混 合型 证券投 资 基 金 、
民生加 银岁 岁增利 定期 开放债 券型 证券投 资基 金、民 生加 银平稳 添利 定期开 放债 券型证 券 投 资基
金、民生加银现金宝货币市场基金、民生加银城镇化灵活配置混合型证券投资基金。
4.1.2 基金经理（或 基金经理小 组）及基金 经理助理简 介
姓名 职务
任本基金的基金经理
（助理）期限
证券
从业
年限
说明
任职日期 离任日期
陈薇薇
民生加银岁岁增利债
券基金、民生加银平
稳添利债券基金的基
金经理
2013 年8 月
1 日
- 12 年
中国人民大学财务与
金融学硕士。2002 年
7 月至2004 年6 月于
国海证券有限责任公
司资产管理总部担任
证券分析员；2004 年
6 月至2012 年2 月任
职于易方达基金管理
有限公司，历任金融
工程部研究员、集中
交易室交易员、集中
交易室交易主管，固
定收益部投资经理；
2012 年3 月 加盟民生
加银基金管理有限公
司，现任固定收益投
资负责人。
注：①上述任职日期、离任日期根据本基金管理人对外披露的任免日期填写。
②证券从业的含义遵从《证券业从业人员资格管理办法》的相关规定。
4.2 管理人对报告 期内本基金 运作遵规守 信情况的说 明
本报告期 内， 基金管 理人 严格遵 守《 证券投 资基 金法》 及其 他相关 法律 法规、 证监 会规定和
基金合 同的 约定， 本着 诚实信 用、 勤勉尽 责的 原则管 理和 运用基 金资 产，在 严格 控制风 险 的 前 提
下，为 基金 份额持 有人 谋求最 大利 益。本 报告 期内， 基金 运作整 体合 法合规 ，无 损害基 金 份 额 持
有人利益的行为。 民生加银岁岁增利债券 2014 年半年度报告
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4.3 管理人对报告 期内公平 交易情况的专 项说明
4.3.1 公平交易制度 的执行情况
公司严格执行《证券投资基金管理公司公平交易制度指导意见》 ，完善 了公司公平交易制度，
制度的 范围 包括境 内上 市股票 、债 券的一 级市 场申购 、二 级市场 交易 等所有 投资 管理活 动 ， 同 时
包括授 权、 研究分 析、 投资决 策、 交易执 行、 监控等 投资 管理活 动相 关的各 个环 节，形 成 了 有 效
的公平交易执行体系。
对于场内 交易 ，公司 启用 了交易 系统 中的公 平交 易程序 ，在 指令分 发及 指令执 行阶 段，均由
系统强制执行公平委托；此外，公司严格控制不同投资组合之间的同日反向交易。
对于场外 交易 ，公司 完善 银行间 市场 交易、 交 易所大宗 交易 等非集 中竞 价交易 的交 易分配制
度，保 证各 投资组 合获 得公平 的交 易机会 。对 于部分 债券 一级市 场申 购、非 公开 发行股 票 申 购 等
以公司 名义 进行的 交易 ，各投 资组 合经理 在交 易前独 立地 确定各 投资 组合的 交易 价格和 数 量 ， 公
司按照价格优先、比例分配的原则对交易结果进行分配。
本报告期 内， 本基金 管理 人公平 交易 制度得 到良 好的贯 彻执 行，未 发现 存在违 反公 平交易原
则的情况。
4.3.2 异常交易行为 的专项说明
公司严格 控制 不同投 资组 合之间 的同 日反向 交易 ，禁止 可能 导致不 公平 交易和 利益 输送的同
日反向 交易 。本报 告期 内，本 基金 未发现 可能 的异常 交易 情况，不存 在所有 投资 组合参 与的 交易
所公开竞价同日反向交易成交较少的单边成交量超过该证券当日成交量的 5%的情 况。
4.4 管理人对报告 期内基金的 投资策略和 业绩表现的 说明
4.4.1 报告期内基金 投资策略和 运作分析
2014 年上半 年，经济增长出现超预期回落。从工业增速来看，上半年同比较 2013 年下滑超
过 1 个百分 点；节奏来看，经济下滑最快的阶段是一季度，二季度经济在低位震荡。通胀方面，
前 4 个月同比和环比均偏低，4 月同比跌破 2%；而从 5 月开始，由于猪肉价格淡季大幅飙升，推
动通胀小幅回升。 货币政策方面， 随着 M2 同比 增速与目标值的趋近及回到目标值以下， 央行 货 币
政策取 向偏 松，进 入二 季度后 两次 实施定 向降 准。总 体来 说，在 经济 增长下 台阶 的大背 景 下 ， 今
年上半年财政和货币政策托底较少，所以经济以下行为主。
受流动性 宽松 和对未 来经 济下行 悲观 预期的 影响 ，上半 年的 债券市 场为 典型的 牛市 ，一季度
表现为 牛陡 ，主要 是流 动性宽 松推 动短端 收益 率大幅 下行 ；二季 度是 牛平， 主要 是对经 济 悲 观 预
期推动 中长 端收益 率大 幅下行 。综 合来看 ，本 轮牛市 是基 本面的 不断 弱于预 期导 致的。 股 票 市 场民生加银岁岁增利债券 2014 年半年度报告
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呈现结构分化行情，指数一波三折，整体来看代表新兴产业的创业板指数表现好于大盘。
本基金在本报告期内， 主要采取稳健的投资策略， 同时根据宏观经济形势和货币政策的变化，
灵活调 整仓 位。在 固定 收益类 品种 的投资 上， 通过对 杠杆 、久期 的管 理，对 个债 的甄别 ， 保 障 产
品平稳运行。
4.4.2 报告期内基金 的业绩表现
截至2014 年6 月30 日， 本基金A 类份额 净值为1.049 元， 本报告期 内份额净值增长率为3.25%，
同期业绩比较基准收益率为 1.47%； 本基金 C 类份额净值为 1.045 元，本 报告期内份额净值增长
率为 2.96% ， 同期业绩比较基准收益率为 1.47% 。
4.5 管理人对宏观 经济、证券 市场及行业 走势的简要 展望
展望 2014 年 下半年， 本基金预计经济增长乏力， 物价增速较低， 外贸情况较难改善， 预计全
年 GDP 增速 在 7.5%-7.6%左右。 从 3 月 19 日常务 会议到现在， 财政政策和货币政策的确在逐步转
的相对积极， 但是与往年相比， 特别是对比 2012 年， 今年的 刺激力度偏弱。 在经济潜在增速下移
的下行 周期 中，唯 有政 策刺激 是对 冲经济 下滑 趋势的 主要 作用力 。因 此，如 果政 策刺激 偏 弱 ， 那
么下半年经济明显反弹的动力将不足。
本基金认为三季度经济仍有下行压力，GDP 同比 增速在二季度的基础上再度回落至 7.3% 。至
于四季度，如果财政和货币放松的幅度均不大，那么四季度经济增速还是继续下行。
近期包括部分金融数据和 PMI 在内 的经济数据有所好转，债券市场面临回调压力；但从基本
面趋势 来看 ，未来 债券 市场仍 然面 临一定 的机 会。因 此， 本基金 将灵 活调整 组合 的杠杆 水 平 和 久
期。从 期限 结构看 ，平 坦的收 益率 曲线意 味着 短端机 会相 对较大 。考 虑到经 济整 体较大 的 债 务 压
力和不断暴露的信用风险，本基金将侧重于配置高等级债券和中低评级中资质较好的债券。
4.6 管理人对报告 期内基金估 值程序等事 项的说明
根据中国 证监 会相关 规定 及基金 合同 约定， 本基 金管理 人严 格按照 新准 则、中 国证 监会相关
规定和 基金 合同关 于估 值的约 定， 对基金 所持 有的投 资品 种进行 估值 。本基 金托 管人根 据法 律法
规要求 履行 估值及 净值 计算的 复核 责任。 其中 ，本基 金管 理人为 了确 保估值 工作 的合规 开 展 ， 建
立了负 责估 值工作 决策 和执行 的专 门机构 ，组 成人员 包括 分管运 营的 公司领 导、 督察长 、 投 资 总
监、运 营管 理部、 交易 部、研 究部 、投资 部、 监察稽 核部 各部门 负责 人及其 指定 的相关 人 员 。 研
究部参 加人 员应包 含金 融工程 小组 及相关 行业 研究员 。分 管运营 的公 司领导 任估 值小组 组 长 。 且
基金经 理不 参与其 管理 基金的 相关 估值业 务。 本报告 期内 ，参与 估值 流程各 方之 间无重 大 利 益 冲
突。 民生加银岁岁增利债券 2014 年半年度报告
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4.7 管理人对报告 期内基金利 润分配情况 的说明
根据《证 券投 资基金 运作 管理办 法》 及本基 金的 基金合 同等 规定， 本基 金本报 告期 可不进行
利润分配。
§5 托管人报 告
5.1 报告期内本基 金托管人遵 规守信情况 声明
本报告期 ，中 国建设 银行 股份有 限公 司在本 基金 的托管 过程 中，严 格遵 守了《 证券 投资基金
法》 、 基金合同、 托管协议和其他有关规定， 不存在损害基金份额持有人利益的行为， 完全尽职尽
责地履行了基金托管人应尽的义务。
5.2 托管人对报告 期内本基金 投资运作遵 规守信、净 值计算、利 润分配等情 况的说明
本报告期 ，本 托管人 按照 国家有 关规 定、基 金合 同、托 管协 议和其 他有 关规定 ，对 本基金的
基金资 产净 值计算 、基 金费用 开支 等方面 进行 了认真 的复 核，对 本基 金的投 资运 作方面 进 行 了 监
督，未发现基金管理人有损害基金份额持有人利益的行为。
报告期内，本基金未实施利润分配。
5.3 托管人对本半 年度报告中 财务信息等 内容的真实 、准确和完 整发表意见
本托管人 复核 审查了 本报 告中的 财务 指标、 净值 表现、 利润 分配情 况、 财务会 计报 告、投资
组合报告等内容，保证复核内容不存在虚假记载、误导性陈述或者重大遗漏。
§6 半年度财 务会计报 告（未经 审计）
6.1 资产负债表
会计主体：民生加银岁岁增利定期开放债券型证券投资基金
报告截止日： 2014 年6 月 30 日
单位：人民币元
资 产 附注号
本 期末
2014 年 6 月 30 日
上年度末
2013 年 12 月 31 日
资 产：
银行存款 6.4.7.1 430,305,789.89 1,520,713,668.08
结算备付金
9,114,430.21 2,009,187.43
存出保证金
9,032.28 12,365.34
交易性金融资产 6.4.7.2 1,801,644,000.00 613,329,000.00
其中：股票投资
- -
基金投资
- - 民生加银岁岁增利债券 2014 年半年度报告
第 14 页 共 42 页
债券投资
1,801,644,000.00 613,329,000.00
资产支持证券投资
- -
贵金属投资
- -
衍生金融资产 6.4.7.3 - -
买入返售金融资产 6.4.7.4 243,000,814.50 -
应收证券清算款
- -
应收利息 6.4.7.5 59,045,831.61 33,718,903.37
应收股利
- -
应收申购款
- -
递延所得税资产
- -
其他资产 6.4.7.6 - -
资产总计
2,543,119,898.49 2,169,783,124.22
负债和所有者 权益 附注号
本期末
2014 年 6 月 30 日
上年度末
2013 年 12 月 31 日
负 债：
短期借款
- -
交易性金融负债
- -
衍生金融负债 6.4.7.3 - -
卖出回购金融资产款
331,000,000.00 22,900,000.00
应付证券清算款
154,196.92 -
应付赎回款
- -
应付管理人报酬
1,087,655.38 1,090,817.13
应付托管费
362,551.77 363,605.69
应付销售服务费
662,017.51 664,056.75
应付交易费用 6.4.7.7 16,954.67 3,327.76
应交税费
- -
应付利息
72,558.45 13,456.24
应付利润
- -
递延所得税负债
- -
其他负债 6.4.7.8 298,356.09 190,000.00
负债合计
333,654,290.79 25,225,263.57
所有者权益：
实收基金 6.4.7.9 2,113,035,853.41 2,113,035,853.41
未分配利润 6.4.7.10 96,429,754.29 31,522,007.24
所有者权益合计
2,209,465,607.70 2,144,557,860.65
负债和所有者权益总计
2,543,119,898.49 2,169,783,124.22
6.2 利润表
注： 报告截止日 2014 年6 月30 日， 基金份额总额 2,113,035,853.41 份， 其中民生加银岁岁增利
定期开放债券型证券投资基金A 类份 额净值 1.049 元，份额总 额 183,256,960.41 份；民 生加银岁
岁增利定期开放债券型证券投资基金C 类份额净 值 1.045 元 ，份额总额 1,929,778,893.00 份。
会计主体：民生加银岁岁增利定期开放债券型证券投资基金
单位：人民币元
本报告期：2014 年1 月1 日至 2014 年6 月30 日 民生加银岁岁增利债券 2014 年半年度报告
第 15 页 共 42 页
项 目
附注号 本期
2014 年 1 月 1 日至
2014 年 6 月 30 日
上年度可比期 间
2013 年1 月1 日至2013
年 6 月 30 日
一、收入
85,713,946.99 -
1. 利息收入
75,603,785.06 -
其中：存款利息收入 6.4.7.11 25,357,830.26 -
债券利息收入
49,681,252.95 -
资产支持证券利息收入
- -
买入返售金融资产收入
564,701.85 -
其他利息收入
- -
2. 投资收益 （ 损失以 “- ” 填列）
-8,343,954.38 -
其中：股票投资收益 6.4.7.12 - -
基金投资收益
- -
债券投资收益 6.4.7.13 -8,343,954.38 -
贵金属投资收益 6.4.7.14 - -
衍生工具收益 6.4.7.15 - -
股利收益 6.4.7.16 - -
3. 公允价值变 动收益（损失以
“- ”号填列）
6.4.7.17 18,454,116.31 -
4. 汇兑收益（ 损失以“- ”号填
列）
- -
5. 其他收入（ 损失以“- ”号填
列）
6.4.7.18 - -
减： 二 、费用
20,806,199.94 -
1 ．管理人报 酬 6.4.10.2.1 6,473,001.92 -
2 ．托管费 6.4.10.2.2 2,157,667.23 -
3 ．销售服务 费 6.4.10.2.3 3,940,170.05 -
4 ．交易费用 6.4.7.19 31,083.69 -
5 ．利息支出
7,967,673.69 -
其中：卖出回购金融资产支出
7,967,673.69 -
6 ．其他费用 6.4.7.20 236,603.36 -
三、 利润总额 （亏损 总额以 “- ”
号填列）
64,907,747.05 -
减：所得税费用
- -
四、 净利 润 （净 亏损以 “-”号
填列）
64,907,747.05 -
6.3 所有者权益（ 基金净值） 变动表
注：本基金合同于 2013 年 8 月1 日 生效。因此，无对比期间财务报表数据。
会计主体：民生加银岁岁增利定期开放债券型证券投资基金
本报告期：2014 年1 月1 日至 2014 年6 月30 日
单位：人民币元 民生加银岁岁增利债券 2014 年半年度报告
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项目
本期
2014 年 1 月 1 日至 2014 年 6 月 30 日
实收基金 未分配利润 所有者权益合 计
2,113,035,853.41 一、期初所有者权益
（基金净值）
31,522,007.24 2,144,557,860.65
- 二、 本期经营活动产生
的基金净值变动数 （本
期利润）
64,907,747.05 64,907,747.05
三、 本期基金份额交易
产生的基金净值变动
数
-
（净值减少以“- ”号
填列）
- -
- 其中：1. 基金 申购款 - -
2.基金赎回 款 - - -
- 四、 本期向基金份额持
有人分配利润产生的
基金净值变动 （净值减
少以“- ”号填列）
- -
2,113,035,853.41 五、期末所有者权益
（基金净值）
96,429,754.29 2,209,465,607.70
注：本基金合同于 2013 年 8 月1 日 生效。因此，无对比期间财务报表数据。
报表附注为财务报表的组成部分。
本报告 6.1 至 6.4 财务 报表由下列负责人签署：
______俞岱 曦______
______ 弭洪军______
____ 洪锐珠____
6.4 报表附注
基金管理人负责人
主管会 计工作负责人
会计机构负 责人
6.4.1 基金基本情况
民 生加 银岁岁 增利 定期开 放债 券型证 券投 资基金 （以 下简称 “本 基金 ” ） ， 系经 中国证 券 监 督
管理委员会 （以下简称 “中国证监会” ） 证监许可[2013]291 号文 《关于核准民生加银岁岁增利定
期开放 债券 型证券 投资 基金募 集的 批复》 的核 准，由 民生 加银基 金管 理有限 公司 作为发 起 人 向 社
会公开募集，基金合同于 2013 年 8 月 1 日生效，首次设立募集规模为 2,113,035,853.41 份基金
份额，其中认购资金利息折合 859,240.01 份基金 份额。本基金为契约型开放式，存续期限不定。
本基金的基金管理人为民生加银基金管理有限公司， 注册登 记机构为民生加银基金管理有限公司，
基金托管人为中国建设银行股份有限公司（以下简称“中国建设银行” ） 。 民生加银岁岁增利债券 2014 年半年度报告
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根据《民 生加 银岁岁 增利 定期开 放债 券型证 券投 资基金 基金 合同》 和《 民生加 银岁 岁增利定
期开放债券型证券投资基金招募说明书》 的有关规定， 本基金根据认购/ 申 购费用与销售服务费收
取方式 的不 同，将 基金 份额分 为不 同的类 别。 在投资 者认 购/ 申购 时收 取前端 认购/ 申购费 用 的 称
为 A 类；从 本类别基金资产中计提销售服务费、不收取认购/ 申购费用 的，称为 C 类。本基金 A
类、C 类基金份额分别设置代码。由于基金费用的不同，本基金 A 类基金份额和 C 类基金份额将
分别计 算基 金份额 净值 。根据 基金 运作情 况， 基金管 理人 可在不 损害 已有基 金份 额持有 人 权 益 的
情况下 ，经 与基金 托管 人协商 ，在 履行适 当程 序后停 止现 有基金 份额 类别的 销售 、或者 调 低 现 有
基金份 额类 别的费 率水 平、或 者增 加新的 基金 份额类 别等 ，调整 实施 前基金 管理 人需依 照 《 信 息
披露办法》的规定在指定媒体公告并报中国证监会备案。
本基金的 投资 范围为 具有 良好流 动性 的金融 工具 ，包括 国债 、金融 债券 、中央 银行 票据、企
业债券 、公 司债券 、中 小企业 私募 债、中 期票 据、短 期融 资券、超级 短期融 资券 、次级 债券 、政
府机构 债、 地方政 府债 、资产 支持 证券、 可分 离交易 可转 债中的 公司 债部分 、债 券回购 、 银 行 存
款 （包括协议存款、 定期存款及其他银行存款） 、 货币市场 工具以及中国证监会允许投资的其它 固
定收益 类金 融工具 。如 法律法 规或 监管机 构以 后允许 基金 投资其 他品 种，基 金管 理人在 履 行 适 当
程序后 ，可 以将其 纳入 投资范 围。 本基金 是纯 债券型 基金 ，不通 过任 何方式 投资 股票、 权 证 和 可
转换公司债券 （不含分离交易的可转换公司债券） 。 基金的投资组合比例为： 债券 资产占基金资产
比例不 低于 80% ， 但在 开放 期前 三个月 和后 三个月 以及 开放期 内基 金投资 不受 上述比例限 制 。 在
开放期， 本基金持有的现金或者到期日在一年以内的政府债券不低于基金资产净值的 5%，在 封闭
期内， 本基金不受上述 5% 的限制。 本基金的业绩比较基准为： 同期一年期定期存款利率 （税后） 。
6.4.2 会计报表的编 制基础
本财务报表系按照中国财政部 2006 年 2 月颁布的《企业会计准则—基本准则》和 38 项具体
会计准 则、 其后颁 布的 应用指 南、 解释以 及其 他相关 规定 （以下 合称 “企业 会计 准则” ）编 制，
同时， 对于 在具体 会计 核算和 信息 披露方 面， 也参考 了中 国证券 业协 会制定 的《 证券投 资 基 金 会
计核算业务指引》 、 中国证监会制定的 《关于进一步规范证券投资基金估值业务的指导意见》 、 《关
于证券 投资 基金执 行< 企 业会计 准则> 估值业 务及 份额净 值计 价有关 事项 的通知》 、 《 证券投 资基 金
信息披露管理办法》 、 《证 券投资基金信息披露内容与格式准则》 第 2 号 《年度报告的内容与格式》 、
《证券投资基金信息披露编报规则》第 3 号《 会计报表附注的编制及披露》 、 《证 券投资基金信息
披露 XBRL 模板第 3 号< 年 度报告和半年度报告> 》 及其他中国证监会颁布的相关规定。
本财务报表以本基金持续经营为基础列报。 民生加银岁岁增利债券 2014 年半年度报告
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6.4.3 遵循企业会计 准则及其他 有关规定的 声明
本财务报表符合企业会计准则的要求，真实、完整地反映了本基金于 2014 年 6 月 30 日的财
务状况以及 2014 年1 月1 日至 2014 年6 月30 日止 期间的经营成果和净值变动情况。
6.4.4 本报告期所采 用的会计政 策、会计估 计与最近一 期年度报告 相一致的说 明
本基金本 报告 期会计 报表 所采用 的会 计政策 、会 计估计 与最 近一期 年度 会计报 表所 采用的会
计政策、会计估计一致。
6.4.5 差错更正的说 明
本基金本报告期无重大会计差错的内容和更正金额。
6.4.6 税项
1.印花税
经国务院批准， 财政部、 国家税务总局研究决定， 自 2008 年4 月24 日起 ， 调整证券 （股票）
交易印花税税率，由原先的 3‰ 调整 为 1‰ ；
经国务院批准，财政部、国家税务总局研究决定，自 2008 年 9 月 19 日 起，调整由出让方按
证券（股票）交易印花税税率缴纳印花税，受让方不再征收，税率不变；
2.营业税、 企业所得税
根据财政部、 国家税务总局财税字[2004]78 号文 《关于证券投资基金税收政策的通知》 的规
定， 自 2004 年 1 月1 日 起， 对证券投资基金 （封闭式证券投资基金， 开放式证券投资基金） 管 理
人运用基金买卖股票、债券的差价收入，继续免征营业税和企业所得税；
根据财政 部、 国家税 务总 局财税[2008]1 号文 《关 于企业 所得 税若干 优惠 政策的 通知 》的规
定，对 证券 投资基 金从 证券市 场中 取得的 收入 ，包括 买卖 股票、 债券 的差价 收入 ，股权 的 股 息 、
红利收入，债券的利息收入及其他收入，暂不征收企业所得税。
3.个人所得 税
根据财政 部、 国家税 务总 局财税 字[2002]128 号文 《关于 开放 式证券 投资 基金有 关税 收问题
的通知 》的 规定， 对基 金取得 的股 票的股 息、 红利收 入、 债券的 利息 收入及 储蓄 利息收 入 ， 由 上
市公司 、债 券发行 企业 及金融 机构 在向基 金派 发股息 、红 利收入 、债 券的利 息收 入及储 蓄 利 息 收
入时代扣代缴 20% 的个人 所得税；
根据财政 部、 国家税 务总 局财税[2008]132 号《财 政部国 家税 务总局 关于 储蓄存 款利 息所得
有关个人所得税政策的通知》 ，自 2008 年 10 月9 日起暂免征收储蓄存款利息所得个人所得税。 民生加银岁岁增利债券 2014 年半年度报告
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6.4.7 重要财务报表 项目的说明
6.4.7.1 银行存款
单位：人民币元
项目
本期末
2014 年 6 月30 日
活期存款 305,789.89
定期存款 430,000,000.00
其中：存款期限 1-3 个月 330,000,000.00
存款期限 1 个月以内 100,000,000.00
其他存款 -
合计： 430,305,789.89
6.4.7.2 交易性金融资 产
单位：人民币元
项目
本期末
2014 年 6 月30 日
成本 公允价值 公允价值变动
股票 - - -
贵金属投资- 金交所
黄金合约
- - -
债券
交易所市场 412,353,825.09 411,742,000.00 -611,825.09
银行间市场 1,378,072,789.95 1,389,902,000.00 11,829,210.05
合计 1,790,426,615.04 1,801,644,000.00 11,217,384.96
资产支持证券 - - -
基金 - - -
其他 - - -
合计 1,790,426,615.04 1,801,644,000.00 11,217,384.96
6.4.7.3 衍生金融资产/负债
6.4.7.4 买入返售金融 资产
本基金于本期末无衍生金融资产/ 负债。
6.4.7.4.1 各项买入返售 金融资产期 末余额
单位: 人民 币元
项目
本期末
2014 年 6 月30 日
账面余额 其中；买断式逆回购
买入返售证券_ 银行间 243,000,814.50 -
合计 243,000,814.50 -
民生加银岁岁增利债券 2014 年半年度报告
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6.4.7.4.2 期末买断式逆 回购交易中 取得的债券
6.4.7.5 应收利 息
本基金于本期末无买断式逆回购交易中取得的债券。
单位：人民币元
项目
本期末
2014 年 6 月30 日
应收活期存款利息 12,378.00
应收定期存款利息 2,282,666.55
应收其他存款利息 -
应收结算备付金利息 4,101.50
应收债券利息 56,572,179.72
应收买入返售证券利息 174,501.74
应收申购款利息 -
应收黄金合约拆借孳息 -
其他 4.10
合计 59,045,831.61
6.4.7.6 其他资产
注：其他为应收结算保证金利息。
6.4.7.7 应付交易费用
本基金于本期末无其他资产。
单位：人民币元
项目
本期末
2014 年 6 月30 日
交易所市场应付交易费用 -
银行间市场应付交易费用 16,954.67
合计 16,954.67
6.4.7.8 其他负债
单位 ：人民币元
项目
本期末
2014 年 6 月30 日
应付券商交易单元保证金 -
应付赎回费 -
预提费用 298,356.09
合计 298,356.09
6.4.7.9 实收基金
金额单位：人民币元 民生加银岁岁增利债券 2014 年半年度报告
第 21 页 共 42 页
民生加银岁岁增利债券 A
项目
本期
2014 年 1 月1 日至2014 年 6 月30 日
基金份额（份） 账面金额
183,256,960.41 上年度末 183,256,960.41
- 本期申购 -
本期赎回 - ( 以"-" 号填列) -
- 基金拆分/ 份额折算前 -
- 基金拆分/ 份额折算变动份额 -
- 本期申购 -
本期赎回 - ( 以"-" 号填列) -
183,256,960.41 本期末 183,256,960.41
金额单位：人民币元
民生加银岁岁增利债券 C
项目
本期
2014 年 1 月1 日至2014 年 6 月30 日
基金份额（份） 账面金额
1,929,778,893.00 上年度末 1,929,778,893.00
- 本期申购 -
本期赎回 - ( 以"-" 号填列) -
- 基金拆分/ 份额折算前 -
- 基金拆分/ 份额折算变动份额 -
- 本期申购 -
本期赎回 - ( 以"-" 号填列) -
1,929,778,893.00 本期末 1,929,778,893.00
6.4.7.10 未分配利润
单位：人民币元
民生加银岁岁增利债券 A
项目 已实现部分 未实现部分 未分配利润合计
3,645,222.28 上年度末 -628,306.09 3,016,916.19
4,381,021.61 本期利润 1,604,622.44 5,985,644.05
- 本期基金份额交易
产生的变动数
- -
- 其中：基金申购款 - -
基金赎回款 - - -
- 本期已分配利润 - -
8,026,243.89 本期末 976,316.35 9,002,560.24
单位：人民币元
民生加银岁岁增利债券 C 民生加银岁岁增利债券 2014 年半年度报告
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项目 已实现部分 未实现部分 未分配利润合计
35,113,516.31 上年度末 -6,608,425.26 28,505,091.05
42,072,609.13 本期利润 16,849,493.87 58,922,103.00
- 本期基金份额交易
产生的变动数
- -
- 其中：基金申购款 - -
基金赎回款 - - -
- 本期已分配利润 - -
77,186,125.44 本期末 10,241,068.61 87,427,194.05
6.4.7.11 存款利息收入
单位：人民币元
项目
本期
2014 年 1 月 1 日至 2014 年 6 月 30 日
活期存款利息收入 131,672.55
定期存款利息收入 25,158,166.87
其他存款利息收入 -
结算备付金利息收入 67,899.82
其他 91.02
合计 25,357,830.26
6.4.7.12 股票投资收益
6.4.7.13 债券投资收益
本基金于本期无股票投资收益。
单位：人民币元
项目
本期
2014年1 月1 日至2014年6 月30日
卖出债券 （债转股及债券到期兑付） 成交总
额
1,978,038,405.88
减： 卖出债券 （债转股及债券到期兑付） 成
本总额
1,905,891,892.31
减：应收利息总额 80,490,467.95
债券投资收益 -8,343,954.38
6.4.7.14 贵金属投资收 益
本基金于本期无贵金属投资收益。
6.4.7.15 衍生工具收益
本基金于本期无衍生工具收益。 民生加银岁岁增利债券 2014 年半年度报告
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6.4.7.16 股利收益
6.4.7.17 公允价值变动 收益
本基金于本期无股利收益。
单位：人民币元
项目名称
本期
2014 年 1 月1 日至2014 年 6 月30 日
1.交易性金 融资产 18,454,116.31
——股票投资 -
——债券投资 18,454,116.31
——资产支持证券投资 -
——贵金属投资 -
——其他 -
2.衍生工具 -
——权证投资 -
3.其他 -
合计 18,454,116.31
6.4.7.18 其他收入
6.4.7.19 交易费用
本基金于本期无其他收入。
单位：人民币元
项目
本期
2014 年 1 月1 日至2014 年 6 月30 日
交易所市场交易费用
171.19
银行间市场交易费用
30,912.50
合计
31,083.69
6.4.7.20 其他费用
单位：人民币元
项目
本期
2014 年 1 月1 日至2014 年 6 月30 日
审计费用 49,588.57
信息披露费 148,767.52
债券帐户维护费 13,500.00
银行费用 24,747.27
合计 236,603.36
6.4.7.21 分部报告
截至本期 末， 本基金 仅在 中国大 陆境 内从事 证券 投资单 一业 务，因 此， 无需作 披露 的分部报民生加银岁岁增利债券 2014 年半年度报告
第 24 页 共 42 页
告。
6.4.8 或有事项、资 产负债表日 后事项的说 明
6.4.8.1 或有事项
截至资产负债表日，本基金无需要说明的重大或有事项。
6.4.8.2 资产负债表日 后事项
1 ） 本基金 于 2014 年 7 月 30 日对 本基金份额持有人按每 10 份基金份额 分配人民币 0.400
元进行分红，实际分配收益合计人民币 84,521,435.23 元。 其中，本基金 A 类基金 现金形式发放
总额人民币 7,330,277.97 元，C 类基 金现金形式发放总额人民币 77,191,157.26 元。
2 ） 除上 述事 项外 ，截至 本财 务报表 批准 日，本 基金 并无其 它需 作披露 的资 产 负 债表日 后 事
项。
6.4.9 关联方关系
6.4.9.1 本报告期存在 控制关系或 其他重大利 害关系的 关联方发生变 化的情况
本基金本报告期不存在控制关系或其他重大利害关系的关联方发生变化的情况。
6.4.9.2 本报告期与基 金发生关联 交易的各关 联方
关联方名称 与本基金的关系
民生加银基金管理有限公司(“ 民生加银
基金公司”)
基金管理人、注册登记机构、基金销售机构
中国建设银行 基金托管人、基金代销机构
中国民生银行股份有限公司（“ 中国民生
银行”）
基金管理人的股东、基金代销机构
6.4.10 本报告期及上 年度可比期 间的关联方 交易
注：下述关联交易均在正常业务范围内按一般商业条款订立。
本基金合同于 2013 年8 月 1 日生效 。因此，无对比期间数据。
6.4.10.1 通过关联方交 易单元进行 的交易
6.4.10.1.1 股票交易
6.4.10.1.2 权证交易
本基金于本期无通过关联方交易单元进行的股票交易。
6.4.10.1.3 应支付关联方 的佣金
本基金于本期无通过关联方交易单元进行的权证交易。
本基金于本期无应支付关联方的佣金。 民生加银岁岁增利债券 2014 年半年度报告
第 25 页 共 42 页
6.4.10.2 关联方报酬
6.4.10.2.1 基金管理费
单位：人民币元
项目
本期
2014 年 1 月1 日至2014 年 6 月30 日
6,473,001.92 当期发生的基金应支付的管理费
891,301.87 其中：支付销售机构的客户维护费
注：1) 基金 管理费按前一日的基金资产净值的 0.60% 的年费 率计提。计算方法如下：
H=E×0.60%/ 当年天数
H 为每日 应支付的基金管理费
E 为前一 日的基金资产净值
基金管理 费每日计提, 逐日累计至每个月月末，按月支付。
6.4.10.2.2 基金托管费
2) 基金管理 费于 2014 上 半年末尚未支付的金额为人民币 1,087,655.38 元，于 2013 年 末尚未支
付的金额为人民币 1,090,817.13 元。
单位：人民币元
项目
本期
2014 年 1 月1 日至2014 年 6 月30 日
2,157,667.23 当期发生的基金应支付的托管费
注：1) 基金 托管费按前一日的基金资产净值的 0.20% 的年费 率计提。计算方法如下：
H=E×0.20%当年天数
H 为每日 应支付的基金托管费
E 为前一 日的基金资产净值
基金托管 费每日计提，逐日累计至每个月月末，按月支付。
6.4.10.2.3 销售服务费
2) 基金托管 费于 2014 年 上半年末尚未支付的金额为人民币 362,551.77 元，于 2013 年 末尚未支
付的金额为人民币 363,605.69 元。
单位：人民币元
获得销售服务费的
各关联方名称
本期
2014 年 1 月1 日至2014 年 6 月30 日
当期发生的基金应支付的销售服务费
民生加银岁岁增利
债券 A
民生加银岁岁增利
债券 C
合计
中国建设银行 - 17,080.35 17,080.35
中国民生银行 - 3,922,505.98 3,922,505.98
民生加银基金公司 - 361.45 361.45
合计 - 3,939,947.78 3,939,947.78
注： 民生 加 银岁岁 增利 定期开 放债 券型证 券投 资基金A 类份 额不收 取销 售服务 费，C 类基金 份额 销民生加银岁岁增利债券 2014 年半年度报告
第 26 页 共 42 页
售服务费年费率为 0.40%。本基金C 类 基金份额销售服务费计提的计算方法如下：
H=E×0.40%/ 当年天数
H 为C 类基 金份额每日应计提的销售服务费
E 为C 类基 金份额前一日的基金资产净值
6.4.10.3 与关联方进行 银行间同业 市场的债券(含回购) 交易
基金销售 服务费每日计算， 按月支付给民生加银基金公司， 再由民生加银基金公司计算并支付
给各基金销售机构。
单位：人民 币元
本期
2014 年 1 月1 日至2014 年 6 月30 日
银行间市场交
易的
各关联方名称
债券交易金额 基金逆回购 基金正回购
基金买入 基金卖出 交易金额 利息收入 交易金额 利息支出
中国建设银行 50,384,106.85 - - - - -
6.4.10.4 各 关联方投资 本基金的情 况
6.4.10.4.1 报告期内基金 管理人运用 固有资金投 资本基金的 情况
本基金于本期无基金管理人运用固有资金投资本基金的情况。
6.4.10.4.2 报告期末除基 金管理人之 外的其他关 联方投资本 基金的情况
6.4.10.5 由关联方保管 的银行存款 余额及当期 产生的利息 收入
本基金于本期末及上年度末均无除基金管理人之外的其他关联方投资本基金的情况。
单位：人民币元
关联方
名称
本期
2014 年 1 月1 日至2014 年 6 月30 日
期末余额 当期利息收入
中国建设银行 305,789.89 131,672.55
中国民生银行 - 4,155,555.60
注：1.本基 金本期的活期银行存款由基金托管人中国建设银行保管，按银行同业利率计息。
6.4.10.6 本基金在承销 期内参与关 联方承销证 券的情况
2.本基金本 期由中国民生银行保管的定期存款按银行约定利率计息。
6.4.10.7 其他关联交易 事项的说明
本基金于本期未发生在承销期内参与关联方承销证券的情况。
无。
6.4.11 利润分配情况
本基金于本期未进行利润分配。 民生加银岁岁增利债券 2014 年半年度报告
第 27 页 共 42 页
6.4.12 期末（2014 年 6 月 30 日 ）本基金 持有的流通 受限证券
6.4.12.1 因认购新发/增发证券而 于期末持有 的流通受限 证券
6.4.12.2 期末持有的暂 时停牌等流 通受限股票
本基金无因认购新发/ 增 发证券而于期末持有的流通受限证券。
6.4.12.3 期末债券正回 购交易中作 为抵押的债 券
本基金于本期末未持有暂时停牌等流通受限股票。
6.4.12.3.1 银行间市场债 券正回购
6.4.12.3.2 交易所市场债 券正回购
截至本报告期末 2014 年 6 月 30 日止 ，本基金未持有从事银行间市场债券正回购交易中作为
抵押的债券。
截至本报告期末 2014 年 6 月 30 日止 ，本基金从事证券交易所债券正回购交易形成的卖出回
购证券款余额 331,000,000.00 元， 分 别于 2014 年7 月4 日及2014 年7 月7 日到期。 该类交易 要
求本基 金在 回购期 内持 有的证 券交 易所交 易的 债券或 在新 质押式 回购 下转入 质押 库的债 券 ， 按 证
券交易所规定的比例折算为标准券后，不低于债券回购交易的余额。
6.4.13 金融工具风险 及管理
6.4.13.1 风险管理政策 和组织架构
本基金的 基金 管理人 奉行 全面风 险管 理体系 的建 设，建 立了 以风险 控制 委员会 为核 心的、由
督察长、 风险控制委员会、 监察稽核部、 金融 工程小组和相关业务部门构成的风险管理架构体系 。
本基金 的基 金管理 人在 董事会 下设 立合规 与风 险管理 委员 会，负 责制 定风险 管理 的宏观 政 策 ， 审
议通过 风险 控制的 总体 措施等 ；在 管理层 层面 设立风 险控 制委员 会， 讨论和 制定 公司日 常 经 营 过
程中风 险防 范和控 制措 施；在 业务 操作层 面风 险管理 职责 主要由 监察 稽核部 负责 ，协调金融 工程
小组及 其他 各部门 完成 运作风 险管 理，并 进行 投资风 险分 析与绩 效评 估。监 察稽 核部对 公 司 总 经
理负责，并由督察长分管。
本基金的 基金 管理人 对于 金融工 具的 风险管 理方 法主要 是通 过定性 分析 和定量 分析 的方法去
估测各 种风 险产生 的可 能损失 。从 定性分 析的 角度出 发， 判断风 险损 失的严 重程 度和出 现 同 类 风
险损失 的频 度。而 从定 量分析 的角 度出发 ，根 据本基 金的 投资目 标， 结合基 金资 产所运 用 金 融 工
具特征通过特定的风险量化指标、 模型， 日常的量化报告， 确定风险 损失的限度和相应置信程度 ，
及时可靠地对各种风险进行监督、 检查和评估， 并通过相应决策， 将 风险控制在可承受的范围内 。 民生加银岁岁增利债券 2014 年半年度报告
第 28 页 共 42 页
6.4.13.2 信用风险
信用风险 是指 基金在 交易 过程中 因交 易对手 未履 行合约 责任 ，或者 基金 所投资 证券 之发行人
出现违约、拒绝支付到期本息等情况，导致基金资产损失和收益变化的风险。
本基金的 基金 管理人 在交 易前对 交易 对手的 资信 状况进 行了 充分的 评估 。本基 金与 银行存款
相关的 信用 风险不 重大 。本基 金在 交易所 进行 的交易 均以 中国证 券登 记结算 有限 责任公 司 为 交 易
对手完 成证 券交收 和款 项清算 ，违 约风险 可能 性很小 ；在 银行间 同业 市场进 行交 易前均 对 交 易 对
手进行信用评估以控制相应的信用风险。
6.4.13.2.1 按短期信用评 级列示的债 券投资
单位：人民币元
短期信用评级 本期末
2014 年 6 月30 日
上年度末
2013 年 12 月 31 日
846,922,000.00 A-1 318,666,000.00
- A-1 以下 -
70,497,000.00 未评级 -
合计 917,419,000.00 318,666,000.00
6.4.13.2.2 按长期信用评 级列示的债 券投资
注：未评级债券为超短期融资券。
单位：人民币元
长期信用评级
本期末
2014 年 6 月30 日
上年度末
2013 年 12 月 31 日
271,895,000.00 AAA 28,896,000.00
612,330,000.00 AAA以下 265,767,000.00
- 未评级 -
合计 884,225,000.00 294,663,000.00
6.4.13.3 流动性风险
流动性风 险是 指基金 所持 金融工 具变 现的难 易程 度。本 基金 的流动 性风 险一方 面来 自于基金
份额持 有人 可随时 要求 赎回其 持有 的基金 份额 ，另一 方面 来自于 投资 品种所 处的 交易市 场 不 活 跃
而带来的变现困难或因投资集中而无法在市场出现剧烈波动的情况下以合理的价格变现。
针对兑付 赎回 资金的 流动 性风险 ，本 基金的 基金 管理人 在开 放期每 日对 本基金 的申 购赎回情
况进行 严密 监控并 预测 流动性 需求 ，保持 基金 投资组 合中 的可用 现金 头寸与 之相 匹配。 本 基 金 的
基金管 理人 在基金 合同 中设计 了巨 额赎回 条款 ，约定 在非 常情况 下赎 回申请 的处 理方式 ， 控 制 因
开放申购赎回模式带来的流动性风险，有效保障基金持有人利益。
针对投资 品种 变现的 流动 性风险 ，本 基金的 基金 管理人 通过 相关部 门设 定流动 性比 例要求，民生加银岁岁增利债券 2014 年半年度报告
第 29 页 共 42 页
对流动 性指 标进行 持续 的监测 和分 析，包 括组 合持仓 集中 度指标 、组 合在短 时间 内变现 能 力 的 综
合指标 、组 合中变 现能 力较差 的投 资品种 比例 以及流 通受 限制的 投资 品种比 例等 。本基 金 与 由 本
基 金的 基金管 理人 管理的 其他 基金共 同持 有一家 公司 发行的 证券 不得超 过该 证券的 10%。本基金
所持证 券均 在证券 交易 所上市 交易 ，或在 银行 间同业 市场 交易， 因此 均能以 合理 价格适 时 变 现 。
此外， 本基 金可通 过卖 出回购 金融 资产方 式借 入短期 资金 应对流 动性 需求， 其上 限一般 不 超 过 基
金持有的债券投资的公允价值。
6.4.13.4 市场风险
市场风险 是指 基金所 持金 融工具 的公 允价值 或未 来现金 流量 因所处 市场 各类价 格因 素的变动
而发生波动的风险，包括利率风险、外汇风险和其他价格风险。
6.4.13.4.1 利率风险
利率风险 是指 金融工 具的 公允价 值或 现金流 量受 市场利 率变 动而发 生波 动的风 险。 利率敏感
性金融 工具 均面临 由于 市场利 率上 升而导 致公 允价值 下降 的风险 ，其 中浮动 利率 类金融 工 具 还 面
临每个付息期间结束根据市场利率重新定价时对于未来现金流影响的风险。
本基金持 有的 利率敏 感性 资产主 要为 银行存 款、 结算备 付金 及债券 投资 等。本 基金 的基金管
理人定 期对 本基金 面临 的利率 敏感 性缺口 进行 监控， 并通 过调整 投资 组合的 久期 等方法 对 上 述 利
率风险 进行 管理。 下表 统计了 本基 金面临 的利 率风险 敞口 。表中 所示 为本基 金资 产及负 债 的 公 允
价值，并按照合约规定的利率重新定价日或到期日孰早者予以分类。
6.4.13.4.1.1 利率风险敞口
单位：人民币元
本期末
2014 年 6
月 30 日
1 个月以内 1-3 个月 3 个月-1 年 1-5 年 5 年以上 不计息 合计
资产
银行存款 100,305,789.89 330,000,000.00 - - - - 430,305,789.89
结算备付
金
9,114,430.21 - - - - - 9,114,430.21
存出保证
金
9,032.28 - - - - - 9,032.28
交易性金
融资产
363,771,000.00 454,700,000.00 262,090,350.00 607,181,050.00 113,901,600.00 - 1,801,644,000.00
买入返售
金融资产
243,000,814.50 - - - - - 243,000,814.50
应收利息 - - - - - 59,045,831.61 59,045,831.61
资产总计 716,201,066.88 784,700,000.00 262,090,350.00 607,181,050.00 113,901,600.00 59,045,831.61 2,543,119,898.49 民生加银岁岁增利债券 2014 年半年度报告
第 30 页 共 42 页
负债
卖出回购
金融资产
款
331,000,000.00 - - - - - 331,000,000.00
应付证券
清算款
- - - - - 154,196.92 154,196.92
应付管理
人报酬
- - - - - 1,087,655.38 1,087,655.38
应付托管
费
- - - - - 362,551.77 362,551.77
应付销售
服务费
- - - - - 662,017.51 662,017.51
应付交易
费用
- - - - - 16,954.67 16,954.67
应付利息 - - - - - 72,558.45 72,558.45
其他负债 - - - - - 298,356.09 298,356.09
负债总计 331,000,000.00 - - - - 2,654,290.79 333,654,290.79
利率敏感
度缺口
385,201,066.88 784,700,000.00 262,090,350.00 607,181,050.00 113,901,600.00 56,391,540.82 2,209,465,607.70
上年度末
2013 年12
月 31 日
1 个月以内 1-3 个月 3 个月-1 年 1-5 年 5 年以上 不计息 合计
资产
银行存款 713,668.08 1,420,000,000.00 100,000,000.00 - - - 1,520,713,668.08
结算备付
金
2,009,187.43 - - - - - 2,009,187.43
存出保证
金
12,365.34 - - - - - 12,365.34
交易性金
融资产
- - 318,666,000.00 232,263,000.00 62,400,000.00 - 613,329,000.00
应收利息 - - - - - 33,718,903.37 33,718,903.37
资产总计 2,735,220.85 1,420,000,000.00 418,666,000.00 232,263,000.00 62,400,000.00 33,718,903.37 2,169,783,124.22
负债
卖出回购
金融资产
款
22,900,000.00 - - - - - 22,900,000.00
应付管理
人报酬
- - - - - 1,090,817.13 1,090,817.13
应付托管
费
- - - - - 363,605.69 363,605.69
应付销售
服务费
- - - - - 664,056.75 664,056.75
应付交易
费用
- - - - - 3,327.76 3,327.76 民生加银岁岁增利债券 2014 年半年度报告
第 31 页 共 42 页
应付利息 - - - - - 13,456.24 13,456.24
其他负债 - - - - - 190,000.00 190,000.00
负债总计 22,900,000.00 - - - - 2,325,263.57 25,225,263.57
-20,164,779.15 利率敏感
度缺口
1,420,000,000.00 418,666,000.00 232,263,000.00 62,400,000.00 31,393,639.80 2,144,557,860.65
6.4.13.4.1.2 利率风险的敏 感性分析
假设 除市场利率以外的其他市场变量保持不变
分析
相关风险变量的变动
对资产负债表日基金资产净值的
影响金额（单位：人民币元）
本期末 （ 2014 年6 月30 日 ）
上年度末（ 2013 年 12 月 31
日 ）
7,073,267.00 1. 市场利率下降 25
个基点
3,449,075.30
-6,989,016.00 2. 市场利率上升 25
个基点
-3,404,896.31
6.4.13.4.2 外汇风险
本基金持有的所有资产及负债以人民币计价，因此无重大外汇风险。
6.4.13.4.3 其他价格风险
其他价格 风险 是指基 金所 持金融 工具 的公允 价值 或未来 现金 流量因 除市 场利率 和外 汇汇率以
外的市 场价 格因素 变动 而发生 波动 的风险 。本 基金主 要投 资于协 议存 款、定 期存 款、交 易 所 及 银
行间同业市场交易的固定收益品种，因此无其他价格风险。
6.4.14 有助于理解和 分析会计报 表需要说明 的其他事项
(1) 承诺事项
截至资产负债表日，本基金无需要说明的承诺事项。
(2) 其他事项
截至资产负债表日，本基金无需要说明的其他重要事项。
§7 投资组合 报告
7.1 期末基金资产 组合情况
金额单位：人民币元 民生加银岁岁增利债券 2014 年半年度报告
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序号 项目 金额
占基金总资产的
比例（% ）
1 权益投资 - -
其中：股票 - -
2 固定收益投资 1,801,644,000.00 70.84
其中：债券 1,801,644,000.00 70.84
资产 支持证券 - -
3 贵金属投资 - -
4 金融衍生品投资 - -
5 买入返售金融资产 243,000,814.50 9.56
其中：买断式回购的买入返售金融资产 - -
6 银行存款和结算备付金合计 439,420,220.10 17.28
7 其他各项资产 59,054,863.89 2.32
8 合计 2,543,119,898.49 100.00
7.2 期末按行业分 类的股票投 资组合
7.3 期末按公允价 值占基金资 产净值比例 大小排序的 所有股票投 资明细
本基金本报告期末未持有股票。
本基金本 报告 期末未持 有股 票。
7.4 报告期内股票 投资组合的 重大变动
本基金本报告期未持有股票。
7.5 期末按债券品 种分类的债 券投资组合
金额单位：人民币元
序号 债券品种 公允价值
占基金资产净值
比例（％）
1 国家债券 - -
2 央行票据 - -
3 金融债券 - -
其中：政策性金融债 - -
4 企业债券 523,195,000.00 23.68
5 企业短期融资券 917,419,000.00 41.52
6 中期票据 361,030,000.00 16.34
7 可转债 - -
8 其他 - -
9 合计 1,801,644,000.00 81.54
民生加银岁岁增利债券 2014 年半年度报告
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7.6 期末按公允价 值占基金 资产净值比例 大小排序 的前五名债券 投资明细
金额单位：人民币元
序号 债券代码 债券名称 数量（张） 公允价值
占基金资产净值
比例（％）
1 041364027 13 龙高速
CP001
1,200,000 121,248,000.00 5.49
2 041353052 13 酒钢 CP002 800,000 80,784,000.00 3.66
3 124338 13 闽经开 800,000 79,600,000.00 3.60
4 124333 13 铜城建 800,000 78,800,000.00 3.57
5 041362029 13 鲁宏桥
CP001
700,000 70,847,000.00 3.21
7.7 期末按公允价 值占基金资 产净值比例 大小排序 的所有资产支 持证券投资 明细
7.8 报告期末按公 允价值占基 金资产净值 比例大小排 序的前五名 贵金属投资 明细
本基金本报告期末未持有资产支持证券。
本基金本报告期末未持有贵金属。
7.9 期末按公允价 值占基金资 产净值比例 大小排序 的前五名权证 投资明细
本基金本报告期末未持有权证。
7.10 报告期末本基 金投资的国 债期货交易 情况说明
7.10.1 本期国债期货 投资政策
7.10.2 报告期末本基 金投资的国 债期货持仓 和损益明细
本基 金尚 未在 基金 合同中 明确 国债期 货的 投资策 略、 比例限 制、 信息披 露等 ， 本 基金暂 不 参
与国债期货交易。
本基金本报告期末未持有国债期货。
7.10.3 本期国债期货 投资评价
7.11 投资组合报告 附注
本基金本报告期末未持有国债期货。
7.11.1
7.11.2
本基金投资的 前十名证券 的发行主体 本期没有出 现被监管部 门立案调查 ，或
在报告编制日 前一年内受 到公开谴责 、处罚的情 形。
7.11.3 期末其他各项 资产构成
报告期内本基 金投资的前 十名股票没 有超出基金 合同规定的 备选股票库 。
单位：人民币元 民生加银岁岁增利债券 2014 年半年度报告
第 34 页 共 42 页
序号 名称 金额
1 存出保证金 9,032.28
2 应收证券清算款 -
3 应收股利 -
4 应收利息 59,045,831.61
5 应收申购款 -
6 其他应收款 -
7 - 待摊费用
8 其他 -
9 合计 59,054,863.89
7.11.4 期末持有的处 于转股期的 可转换债券 明细
本基金本报告期末未持有处于转股期的可转换债券。
7.11.5 期末前十名股 票中存在流 通受限情况 的说明
本基金本报告期末未持有股票。
7.11.6 投资组合报告 附注的其他 文字描述部 分
§8 基金份额 持有人信 息
由于四舍五入的原因，分项之和与合计项之间可能存在尾差。
8.1 期末基金份额 持有人户数 及持有人结 构
份额单位：份
份额
级别
持有人
户数
( 户)
户均持有的
基金份额
持有人结构
机构投资者 个人投资者
持有份额
占总份额比
例
持有份额
占总份
额比例
881 民生
加银
岁岁
增利
债券A
208,010.17 25,470,066.85 13.90% 157,786,893.56 86.10%
12,086 民生
加银
岁岁
增利
债券C
159,670.60 38,822,929.17 2.01% 1,890,955,963.83 97.99%
12,967 合计 162,954.87 64,292,996.02 3.04% 2,048,742,857.39 96.96%
注： 机构/ 个人投资者持有份额占总份额比例的计算中， 对下属分级基金， 比例的 分母采用各自级民生加银岁岁增利债券 2014 年半年度报告
第 35 页 共 42 页
别的份额，对合计数，比例的分母采用下属分级基金份额的合计数（即期末基金份额总额） 。
8.2 期末基金管理 人的从业人 员持有本基 金的情况
项目 份额级别
持有份额总数
（份）
占基金总份额
比例
民生加银岁岁增利债券 A
基金管理人所有从业人员
持有本基金
0.00 0.00%
民生加银岁岁增利债券 C 3,002.63 0.00%
合计
3,002.63 0.00%
8.3 期末基金管理 人的从业人 员持有本开 放式基金份 额总量区间 的情况
项目 份额级别
持有基金份额总
量的数量区间
（万份）
本公司高级管理人员、 基金
投资和研究部门负责人持
有本开放式基金
民生加银岁岁增利债券 A 0
民生加银岁岁增利债券 C 0
合计 0
本基金基金经理持有本开
放式基金
民生加银岁岁增利债券 A
0
民生加银岁岁增利债券 C 0
合计 0
§9 开放式基 金份额变 动
注： 本期末本基金管理人的从业人员持有本开放式基金份额总量的数量区间是 0 至10 万份 （含） 。
单位：份
项目
民生加银岁岁增
利债券A
民生加银岁岁增
利债券C
基金合同生效日（2013 年 8 月 1 日 ）基金份
额总额
183,256,960.41 1,929,778,893.00
本报告期期初基金份额总额 183,256,960.41 1,929,778,893.00
本报告期基金总申购份额 - -
减: 本报告期 基金总赎回份额 - -
本报告期基 金拆分变动 份额（份额 减少以"-"
填列）
- -
本报告期期末基金份额总额 183,256,960.41 1,929,778,893.00
民生加银岁岁增利债券 2014 年半年度报告
第 36 页 共 42 页
§10 重大事件 揭示
10.1 基金份额持有 人大会决议
报告期内无基金份额持有人大会决议。
10.2 基金管理人、 基金托管人 的专门基金 托管部门的 重大人事变 动
2014 年 4 月 22 日，本基 金管理人发布公告，原督察长张力转任副总经理，原副总经理林海
转任督察长。
2014 年 2 月7 日， 本基金 托管人中国建设银行股份有限公司发布任免通知， 解聘尹东中国建
设银行投资托管业务部总经理助理职务。
10.3 涉及基金管理 人、基金财 产、基金托 管业务的诉 讼
本报告期基金管理人、基金财产、基金托管业务没有发生诉讼事项。
10.4 基金投资策略 的改变
本报告期基金投资策略没有改变。
10.5 为基金进行审 计的会计师 事务所情况
本报告期本基金所聘用的会计师事务所未发生改变。
10.6 管理人、托管 人及其高级 管理人员受 稽查或处罚 等情况
本基金管理人、托管人及其高级管理人员没有发生受监管部门稽查或处罚的情形。
10.7 基金租用证券 公司交易单 元的有关情 况
10.7.1 基金租用证券 公司交易单 元进行股票 投资及佣金 支付情况
金额单位：人民币元
券商名称
股票交易
交易单元
数量
应支付该券商的佣金
备注
成交金额
占当期股票
成交总额的比
例
佣金
占当期佣金
总量的比例
中国国际金融
有限公司
2 - - - - -
光大证券股份 1 - - - - - 民生加银岁岁增利债券 2014 年半年度报告
第 37 页 共 42 页
有限公司
齐鲁证券有限
公司
1 - - - - -
国泰君安证券
股份有限公司
1 - - - - -
国信证券股份
有限公司
1 - - - - -
华泰证券股份
有限公司
1 - - - - -
安信证券股份
有限公司
2 - - - - -
东兴证券股份
有限公司
1 - - - - -
兴业证券股份
有限公司
1 - - - - -
中信证券股份
有限公司
1 - - - - -
申银万国证券
股份有限公司
1 - - - - -
东方证券股份
有限公司
1 - - - - -
广发证券股份
有限公司
1 - - - - -
国联证券股份
有限公司
1 - - - - -
东吴证券股份
有限公司
1 - - - - -
长江证券股份
有限公司
1 - - - - -
平安证券有限
责任公司
1 - - - - -
招商证券股份
有限公司
1 - - - - -
东海证券股份
有限公司
1 - - - - -
中信建投证券
股份有限公司
2 - - - - -
海通证券股份
有限公司
1 - - - - -
山西证券股份
有限公司
1 - - - - -
中国银河证券
股份有限公司
2 - - - - -
中国中投证券 1 - - - - - 民生加银岁岁增利债券 2014 年半年度报告
第 38 页 共 42 页
有限责任公司
中银国际证券
有限责任公司
2 - - - - -
国金证券股份
有限公司
1 - - - - -
民生证券股份
有限公司
1 - - - - -
10.7.2 基金租用证券 公司交易单 元进行其他 证券投资的 情况
金额单位：人民币元
券商名称
债券交易 债券回购交易 权证交易
成交金额
占当期债券
成交总额的比
例
成交金额
占当期债
券回购
成交总额
的比例
成交金额
占当期权证
成交总额的
比例
中国国际金融
有限公司
167,898,799.60 100.00% 11,115,600,000.00 100.00% - -
光大证券股份
有限公司
- - - - - -
齐鲁证券有限
公司
- - - - - -
国泰君安证券
股份有限公司
- - - - - -
国信证券股份
有限公司
- - - - - -
华泰证券股份
有限公司
- - - - - -
安信证券股份
有限公司
- - - - - -
东兴证券股份
有限公司
- - - - - -
兴业证券股份
有限公司
- - - - - -
中信证券股份
有限公司
- - - - - -
申银万国证券
股份有限公司
- - - - - -
东方证券股份
有限公司
- - - - - -
广发证券股份
有限公司
- - - - - -
国联证券股份
有限公司
- - - - - - 民生加银岁岁增利债券 2014 年半年度报告
第 39 页 共 42 页
东吴证券股份
有限公司
- - - - - -
长江证券股份
有限公司
- - - - - -
平安证券有限
责任公司
- - - - - -
招商证券股份
有限公司
- - - - - -
东海证券股份
有限公司
- - - - - -
中信建投证券
股份有限公司
- - - - - -
海通证券股份
有限公司
- - - - - -
山西证券股份
有限公司
- - - - - -
中国银河证券
股份有限公司
- - - - - -
中国中投证券
有限责任公司
- - - - - -
中银国际证券
有限责任公司
- - - - - -
国金证券股份
有限公司
- - - - - -
民生证券股份
有限公司
- - - - - -
注：由于四舍五入的原因，百分比分项之和与合计可能有尾差。
①为了贯彻中国证监会的有关规定，我公司制定了选择券商的标准，即：
ⅰ实力雄厚，信誉良好，注册资本不少于 3 亿 元人民币；
ⅱ研究 实力 较强， 有固 定的研 究机 构和专 门的 研究人 员， 能及时 为基 金提供 高质 量的资 讯 服 务 ，
包括宏 观经 济报告 、行 业报告 、市 场分析 、个 股分析 报告 、市场 数据 统计及 其它 专门报 告 等 ， 并
能根据基金投资的特定要求，提供专门研究报告；
ⅲ财务状况良好， 各项财务指标显示公司经营状况稳定； ⅳ经营行为规范， 内部管理规范、 严格，
具备健全的内部控制制度，并能满足基金运作高度保密的要求；
ⅴ具备 基金 运作所 需的 高效、 安全 的通讯 条件 ，交易 设施 符合代 理基 金进行 证券 交易的 要 求 ， 并
能为基金提供全面的信息服务。
②券商专用交易单元选择程序：
ⅰ投研 能力 打分： 由投 资、研 究、 交易部 相关 人员对 券商 投研及 综合 能力进 行打 分，填 写 《 券 商民生加银岁岁增利债券 2014 年半年度报告
第 40 页 共 42 页
评价表》 ；
ⅱ指定租用方案：由交易部根据评价结果，结合公司租用席位要求制定具体的席位租用方案；
ⅲ公司领导审批：公司领导对席位租用方案进行审批或提供修改意见；
ⅳ交易部洽谈：交易部指派专人就租用事宜等业务与券商一并进行洽谈，并起草相关书面协议；
ⅴ律师审议：席位租用协议交公司监察稽核部的律师进行法律审计；
vi 交易部经 办：席位租用协议生效后，由交易部专人与券商进行联系，具体办理租用手续；
vii 连通 测试 ：信 息技术 部接 到交易 部通 知后， 将联 络券商 技术 人员对 租用 席位进 行连通 等 方 面
的测试；
viii 通知托 管行： 信息技术部测试通过后， 应及时通知投资部、 交易部及运营部， 由运营部通知
托管行有关席位的具体信息；
ix 席位启用 ： 交易席位正式使用， 投资部、 交易部、 运营部有关人员须提前做好席位启用的准备
工作。
本基金管理人与被选择的券商签订交易单元租用协议，并通知基金托管人。
10.8 其他重大事件
序号 公告事项 法定披露方式 法定披露日期
1 民生加银基金管理有限公司
旗下基金 2013 年12 月 31 日
基金资产净值公告
中国证券报、上海证券报、
证券时报、公司网站
2014 年 1 月2 日
2 民生加银资产管理有限公司
关于增设子公司的公告
中国证券报、上海证券报、
证券时报、公司网站
2014 年 1 月2 日
3 民生加银资产管理有限公司
成立北京分公司的公告
中国证券报、上海证券报、
证券时报、公司网站
2014 年 1 月13 日
4 关于开通中国工商银行借记
卡网上支付业务的公告
中国证券报、上海证券报、
证券时报、公司网站
2014 年 1 月15 日
5 民生加银岁岁增利定期开放
债券型证券投资基金 2013 年
第 4 季度报 告
中国证券报、上海证券报、
证券时报、公司网站
2014 年 1 月20 日
6 民生加银基金管理有限公司
关于系统维护网上直销、 网上
查询和网站暂停服务的通知
中国证券报、上海证券报、
证券时报、公司网站
2014 年 2 月21 日
7 民生加银基金管理有限公司
关于再次提请投资者及时更
新已过期身份证件或者身份
证明文件的公告
中国证券报、上海证券报、
证券时报、公司网站
2014 年 3 月7 日
8 民生加银岁岁增利定期开放
债券型证券投资基金更新招
中国证券报、上海证券报、
证券时报、公司网站
2014 年 3 月13 日 民生加银岁岁增利债券 2014 年半年度报告
第 41 页 共 42 页
募说明书(2014 年第 1 号)
9 关于民生加银岁岁增利定期
开放债券型证券投资基金和
民生加银信用双利债券型证
券投资基金增加兴业证券股
份有限公司为代销机构的公
告
中国证券报、上海证券报、
证券时报、公司网站
2014 年 3 月14 日
10 民生加银基金管理有限公司
关于公司董事、 监事、 高级管
理人员以及其他从业人员在
子公司兼任职务及领薪情况
的公告
中国证券报、上海证券报、
证券时报、公司网站
2014 年 3 月18 日
11 民生加银岁岁增利定期开放
债券型证券投资基金 2013 年
年度报告
中国证券报、上海证券报、
证券时报、公司网站
2014 年 3 月27 日
12 民生加银基金管理有限公司
关于子公司民生加银资产管
理有限公司办公地址变更的
公告
中国证券报、上海证券报、
证券时报、公司网站
2014 年 4 月1 日
13 民生加银基金管理有限公司
关于副总经理变更的公告
中国证券报、上海证券报、
证券时报、公司网站
2014 年 4 月22 日
14 民生加银基金管理有限公司
关于督察长变更的公告
中国证券报、上海证券报、
证券时报、公司网站
2014 年 4 月22 日
15 民生加银岁岁增利定期开放
债券型证券投资基金 2014 年
第 1 季度报 告
中国证券报、上海证券报、
证券时报、公司网站
2014 年 4 月22 日
§11 影响投资 者决策的 其他重要 信息
无
§12 备查文件 目录
12.1 备查文件目录
1 中国证监 会核准基金募集的文件；
2 《民生加 银岁岁增利定期开放债券型证券投资基金招募说明书》 ；
3 《民生加 银岁岁增利定期开放债券型证券投资基金基金合同》 ； 民生加银岁岁增利债券 2014 年半年度报告
第 42 页 共 42 页
4 《民生加 银岁岁增利定期开放债券型证券投资基金托管协议》 ；
5 法律意见 书；
6 基金管理 人业务资格批件、营业执照和公司章程；
7 基金托管 人业务资格批件、营业执照。
12.2 存放地点
备查文件存放于基金管理人和/ 或基 金托管人的住所。
12.3 查阅方式
投资者可 到基 金管理 人、 基金托 管 人的住所 或基 金管理 人网 站免费 查阅 备查文 件。 在支付工
本费后，投资者可在合理时间内取得备查文件的复制件或复印件。
民生加银基金管理有限公司
2014 年8 月26 日
