鹏华丰利分级债券 2014 年半年 度报告 摘要
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鹏 华 丰 利 分级 债 券 型 发起 式 证 券 投资 基 金
2014 年 半年 度 报 告 摘要
2014 年6 月30 日
基金管 理人： 鹏华基金管 理有限公司
基金托 管人： 招商银行股 份有限公司
送出日 期：2014 年8 月26 日
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§1 重要提 示
基金管理人的 董事会、 董 事保证本报告 所载资料 不 存在虚假记载 、误导性 陈 述或重大遗漏 ，
并对其内容的 真实性、 准 确性和完整性 承担个别 及 连带的法律责 任。本半 年 度报告已经 三分之二
以上独 立董 事签 字同 意， 并由董 事长 签发 。
基金托 管人 招商 银行 股份 有限公 司根 据本 基金 合同 规定， 于 2014 年 8 月 21 日复核 了本 报 告
中的财务指标 、净值表 现 、利润分配情 况、财务 会 计报告、投资 组合报告 等 内容，保证 复核内容
不存在 虚假 记载 、误 导性 陈述或 者重 大遗 漏。
基金管 理人 承诺 以诚 实信 用、 勤 勉尽 责的 原则 管理 和 运用基 金资 产， 但不 保证 基 金一定 盈利 。
基金的过往业 绩并不代 表 其未来表现。 投资有风 险 ，投资者在作 出投资决 策 前应仔细阅读 本
基金的 招募 说明 书及 其更 新。
本半年 度报 告摘 要摘 自半 年度报 告正 文, 投资 者欲 了 解详细 内容,应 阅读 半年 度 报告正 文。
本报告 中财 务资 料未 经审 计。
本报告 期 自2014 年1 月1 日起 至6 月 30 日止 。
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§2 基金简 介
2.1 基 金基 本情况
基金简 称 鹏华丰 利分 级债 券
场内简 称 鹏华丰 利
基金主 代码 160622
基金运 作方 式 契约型 开放 式 。 本 基金 合 同生效 后三 年内 （ 含三
年） 为基 金分 级运 作期 ， 丰利 债 A 自 基金 合同 生
效日起 于丰 利 债 A 的 申购 开放日 接受 申购 申请 、
丰利 债 A 的 赎回 开放 日接 受赎回 申请 ，丰 利 债 B
封闭运 作并 在深 圳证 券交 易所上 市交 易。 基金 分
级 运 作 期 届 满 ， 本 基 金 转 为 上 市 开 放 式 基 金
（LOF ）。
基金合 同生 效日 2013 年 4 月 23 日
基金管 理人 鹏华基 金管 理有 限公 司
基金托 管人 招商银 行股 份有 限公 司
报告期 末基 金份 额总 额 1,013,292,400.80 份
基金合 同存 续期 不定期
基金份 额上市 的 证券 交易 所 深圳证 券交 易所
上市日期 2013-07-17
下属分 级基 金的 基金 简称 ： 丰利 债 A 丰利 债 B
下属分 级基 金的 交易 代码 ： 160623 150129
报告期 末 下 属分 级基 金的 份额总 额 113,437,762.07 份 899,854,638.73 份
注：本基金在 交易所行 情 系统净值提示 等其他信 息 披露场合下， 上市交易 并 封闭运作的 基金份额
可简称 为“ 丰利 债 B” 。
2.2 基 金产 品说明
投资目 标 本基金 在有 效控 制风 险、 保持适 当流 动性 的前 提下 ，通过 积极 主动 的投 资管
理，力 争取 得超 越基 金业 绩比较 基准 的收 益。
投资策 略 本基金 债券 投资 将主 要采 取久期 策略 ，同 时辅 之以 信用利 差策 略、 收益 率曲
线策略 、收 益率 利差 策略 、息差 策略 、债 券选 择策 略等积 极投 资策 略， 在有
效控制 风险 、保 持适 当流 动性的 前提 下， 通过 积极 主动的 投资 管理 ，力 争取
得超越 基金 业绩 比较 基准 的收益 。
在资产 配置 方面 ，本 基金 通过对 宏观 经济 形势 、经 济周期 所处 阶段 、利 率曲
线变化 趋势 和信 用利 差变 化趋势 的重 点分 析， 比较 未来一 定时 间内 不同 债券
品种和 债券 市场 的相 对预 期收益 率， 在基 金规 定的 投资比 例范 围内 对不 同久
期、信 用特 征的 券种 及债 券与现 金之 间进 行动 态调 整。
业绩比 较基 准 中债总 指数 收益 率
风险收 益特 征 本基金 是债 券型 证券 投资 基金， 属于 具有 中低 风险 收益特 征的 基金 品种 ，其
长期平 均风 险和 预期 收益 率低于 股票 基金 、混 合基 金，高 于货 币市 场基 金 。
丰利 债A 丰利 债B
下 属 分 级 基 金 的 丰利 A 份额 表现 出低 风险 、 丰利 B 份额 表现 出高 风险 、 高 收益 的显 著鹏华丰利分级债券 2014 年半年 度报告 摘要
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风险收 益特 征 低 收 益 的 明 显 特 征 ， 其 预 期
收 益 和 预 期 风 险 要 低 于 普 通
的债券 型基 金份 额。
特征 ， 其 预期 收益 和预 期 风险要 高于 普通
的债券 型基 金份 额。
2.3 基 金管 理人和 基金 托管人
项目 基金管 理人 基金托 管人
名称 鹏华基 金管 理有 限公 司 招商银 行股 份有 限公 司
信息披 露负 责人
姓名 张戈 张燕
联系电 话 0755-82825720 0755-83199084
电子邮 箱 zhangge@phfund.com.cn yan_zhang@cmbchina.com
客户服 务电 话
4006788999 95555
传真 0755-82021126 0755-83195201
2.4 信 息披 露方式
登载基 金半 年度 报告 正文 的管理 人互 联网 网址 http://www.phfund.com
基金半 年度 报告 备置 地点 深圳市 福田 区福 华三 路 168 号深 圳国 际商 会中
心第 43 层 鹏华 基金 管理 有 限公司
深圳深 南大 道 7088 号招 商 银行大 厦招 商银 行股
份有限 公司
§3 主要财 务指标和基金净值 表现
3.1
主要 会 计数据 和 财 务指标
金额单 位： 人民 币元
3.1.1 期间 数据 和指 标 报告期(2014 年1 月1 日 - 2014 年6 月 30 日 )
本期已 实现 收益 39,475,467.82
本期利 润 76,882,694.44
加权平 均基 金份 额本 期利 润 0.0635
本期基 金份 额净 值增 长率 8.26%
3.1.2 期末 数据 和指 标 报告期 末( 2014 年6 月 30 日 )
期末可 供分 配基 金份 额利 润 -0.0473
期末基 金资 产净 值 960,501,614.42
期末基 金份 额净 值 0.948
注： （1）本期 已实现收 益 指基金本期 利息收入 、投 资收益、其 他收入（ 不含 公允价值变 动收益 ）
扣除相 关费 用后 的余 额， 本期利 润为 本期 已实 现收 益加上 本期 公允 价值 变动 收益。
（2 ） 所述 基金 业绩 指标 不 包括持 有人 认购 或交 易基 金的各 项费 用 （例 如， 开 放式基 金的 申购 赎回鹏华丰利分级债券 2014 年半年 度报告 摘要
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费、基 金转 换费 等） ，计 入 费用后 实际 收益 水平 要低 于所列 数字 。
（3 ） 表中 的 “ 期末 ”均 指 报告期 最后 一日 ，即 6 月 30 日， 无论 该日 是否 为开 放日或 交易 所的 交
易日。
3.2 基 金净 值表现
3.2.1 基 金份 额净值 增长 率及其 与同 期业绩 比较 基准收 益率 的比较
阶段
份额净 值
增长率 ①
份额净 值
增长率 标
准差②
业绩比 较
基准收 益
率③
业绩比 较
基准收 益
率标准 差
④
①－③ ②－④
过去一 个
月
3.27% 0.17% 0.68% 0.09% 2.59% 0.08%
过去三 个
月
6.62% 0.18% 3.51% 0.11% 3.11% 0.07%
过去六 个
月
8.26% 0.22% 6.05% 0.11% 2.21% 0.11%
过去一 年 0.03% 0.22% 1.63% 0.12% -1.60% 0.10%
过去三 年 - - - - - -
自基金 合
同生效 起
至今
0.53% 0.21% 2.03% 0.12% -1.50% 0.09%
注：业 绩比 较基 准= 中债 总 指数收 益率 。 鹏华丰利分级债券 2014 年半年 度报告 摘要
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3.2.2 自 基金 合同生 效以 来基金 份额 累计净 值增 长率变 动及 其与同 期业 绩比较 基准 收
益 率变 动的比 较
注：1 、本 基金 基金 合同 于 2013 年4 月23 日 生效 ；
2、 截 至建 仓期 结束 ，本 基 金的各 项投 资比 例已 达到 基金合 同中 规定 的各 项比 例 。
3.3 其 他指 标
单位： 人民 币元
其他指 标 报告期 末（ 2014 年6 月30 日 ）
丰利 债A 与 丰利 债B 基金 份额
配比
0.126062318:1
期末丰 利 债A 参 考净 值 1.008
期末丰 利 债A 累 计参 考净 值 1.053
丰利A 累计 折算 份额 10,903,010.87
期末丰 利 债B 参 考净 值 0.940
期末丰 利 债B 累 计参 考净 值 0.940
丰利 债A 年 收益 率（ 单利 ） 4.40%
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§4 管理人 报告
4.1 基 金管 理人及 基金 经理情 况
4.1.1 基 金管 理人及 其管 理基金 的经 验
鹏华基 金管 理有 限公 司成 立于 1998 年 12 月22 日 ， 业务 范围 包括 基金 募集 、 基金 销售 、 资
产管理及中国 证监会许 可 的其他业务。 截止本报 告 期末，公司股 东由国信 证 券股份有限 公司、意
大利欧 利盛 资本 资产 管理 股份公 司（Eurizon Capital SGR S.p.A. ） 、 深圳 市 北融信 投资 发展 有限
公司组 成， 公司 性质 为中 外合资 企业 。 公 司原 注册 资本 8,000 万 元人 民币 ， 后于 2001 年 9 月完
成增资 扩股 ， 增 至15,000 万元 人民 币。 截止 本报 告 期末， 公司 管 理51 只开 放 式基金 和 7 只社 保
组合， 经过 近 16 年 投资 管 理基金 ，在 基 金 投资 、风 险控制 等方 面积 累了 丰富 经验。
4.1.2 基 金经 理（或 基金 经理小 组） 及基金 经理 助理简 介
姓名 职务
任本基 金的 基金 经理
（助理 ）期 限
证券从
业年限
说明
任职日 期 离任日 期
刘太阳
本 基 金 基
金经理
2013 年 4
月23 日
- 8
刘 太 阳 先生 ， 国籍 中 国，理 学
硕士 ，8 年 金融 证券 从业 经 验。
曾 任 中 国农 业 银行 金 融市场 部
高 级 交 易员 ， 从事 债 券投资 交
易工作 ；2011 年 5 月加 盟 鹏华
基 金 管 理有 限 公司 ， 从事债 券
研 究 工 作， 担 任固 定 收益部 研
究员 。2012 年9 月 起至 今 担任
鹏 华 纯 债债 券 型证 券 投资基 金
基金经 理， 2012 年12 月至2014
年3 月担任 鹏华 理财21 天 债券
型证券 投资 基金 （2014 年3 月
已 转 型 为鹏 华 月月 发 短期理 财
债 券 型 证券 投 资基 金 ）基金 经
理，2013 年 4 月起 兼任 鹏 华丰
利 分 级 债券 型 发起 式 证券投 资
基金基 金经 理 ，2013 年5 月起
兼 任 鹏 华实 业 债纯 债 债券型 证
券投资 基 金 基金 经理 ，2014 年
3 月 起 兼任 鹏 华月 月 发短期 理
财 债 券 型证 券 投资 基 金基金 经
理 。 刘 太阳 先 生具 备 基金从 业
资 格 。 本报 告 期内 本 基金基 金
经理未 发生 变动 。
注： 1. 任职 日期 和离 任日 期均指 公司 作出 决定 后正 式对外 公告 之日 ； 担 任新 成 立基金 基金 经理 的，鹏华丰利分级债券 2014 年半年 度报告 摘要
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任职日 期为 基金 合同 生效 日。
2. 证 券从 业的 含义 遵从 行 业协会 关于 从业 人员 资格 管理办 法的 相关 规定 。
4.2 管 理人 对报告 期内 本基金 运作 遵规守 信情 况的说 明
报告期内，本 基金管理 人 严格遵守《证 券投资基 金 法》等法律法 规、中国 证 监会的有关规 定
以及基金合同 的约定， 本 着诚实守信、 勤勉尽责 的 原则管理和运 作基金资 产 ，在严格控 制风险的
基础上，为基 金份额持 有 人谋求最大利 益。本报 告 期内，本基金 运作合规 ， 不存在违反 基金合同
和损害 基金 份额 持有 利益 的行为 。
4.3 管 理人 对报告 期内 公平交 易情 况的专 项说 明
4.3.1 公 平交 易制度 的执 行情况
报告期内，本 基金管理 人 严格执行公平 交易制度 ， 确保不同投资 组合在研 究 、交易、分配 等
各环节 得到 公平 对待 。
4.3.2 异 常交 易行为 的专 项说明
报告期内，本 基金未发 生 违法违规且对 基金财产 造 成损失的异常 交易行为 。 本报告期内基 金
管理人管理的 所有投资 组 合参与的交易 所公开竞 价 同日反向交易 成交较少 的 单边交易量 超过该证
券当日 成交 量 的5% 的交 易 次数 为 2 次 ， 主 要原 因分 别在于 采用 量化 策略 的基 金调仓 和指 数成 分股
交易不 活跃 导致 。
4.4 管 理人 对报告 期内 基金的 投资 策略和 业绩 表现的 说明
4.4.1 报 告期 内基金 投资 策略和 运作 分析
上半年受房地 产和制造 业 投资增速下滑 影响，国 内 经济增速继续 回落；同 时 由于信用风险 上
升及政 策收 紧 ， 银 行压 缩 部分非 标业 务 ， 债 券配 置 需求有 所恢 复 。 此 外 ， 央 行 持续出 台宽 松政 策，
市场资 金较 为充 裕 ， 机 构 做多热 情高 涨 ， 债 券收 益 率曲线 出现 了陡 峭化 下行 ， 其 中 10 年期 国债 收
益率最 低下 行 至4.0% 附 近 ， 与去 年底 相比 下降 了约55bp 。 上半 年所 有全 价及 财 富指数 均出 现不 同
程度的 上涨 ，其 中企 业债 财富指 数上 涨幅 度最 大， 涨幅 达 7.05% 。
在上半 年， 由 于 A 端 出现 赎回， 组合 杠杆 有所 上升 ，我们 利用 债券 市场 表现 较好的 时机 调 整
了部分 持仓 ，重 点配 置中 高 评级 信用 债。 此外 ，我 们还选 择的 参与 了部 分可 转债的 申购 。
4.4.2 报 告期 内基金 的业 绩表现
上半年 基金 的净 值增 长率 为 8.26% ， 同期 业绩 基准 增长率 为 6.05% 。 鹏华丰利分级债券 2014 年半年 度报告 摘要
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4.5 管 理人 对宏观 经济 、证券 市场 及行业 走势 的简要 展望
展望下半年， 由于当前 企 业杠杆率居于 高位，且 盈 利保持低迷， 制造业投 资 短期内难以大 幅
回升。房地产 投资受限 于 销售不畅，短 期内亦难 有 起色。基建投 资方面由 于 基数已经较 高，较难
有大幅 增长 ，因 此预 计经 济整体 仍较 为低 迷， 债券 市场整 体风 险不 大。
但另一方面， 随着经济 增 速的持续下滑 ，政府托 底 动力日益增强 ，后期或 将 继续出台稳增 长
措施。 政策重 点也可能 由 之前的 “宽资 金 ”转向 “ 宽信用 ”，进 而推动社 会 融资总量回 升及银行
资产负债表的 重新扩张 ， 这可能会挤压 部分债券 配 置资金，从而 限制债券 收 益率的下行 空间。同
时，由于上半 年 债券市 场 已积累一定涨 幅，机构 进 一步配置债券 动力可能 略 有减弱，也 使得债券
收益率 难以 继续 大幅 回落 。
信用产品方面 ，虽然部 分 低评级信用债 券收益率 处 于历史较高水 平，并且 在 资金宽松的格 局
下，机构风险 偏好有可 能 提升；但在经 济未能企 稳 回升、企业盈 利尚未改 善 情况下，局 部领域的
信用风险事件 仍将陆续 发 生，进而可能 导致信用 债 表现出现分化 。后期投 资 中我们将继 续规避中
低评级 信用 债， 以有 效控 制风险 。
综合而言，我 们对债券 市 场依然谨慎乐 观，但须 关 注政策风险， 预计下半 年 债券收益率呈 窄
幅整理格局， 投资收益 可 能主要来自于 票息 收入 。 组合将保持中 性久期， 品 种选择方面 ，预计仍
会以中 高评 级信 用债 为主 。
4.6 管 理人 对报告 期内 基金估 值程 序等事 项的 说明
4.6.1 有关 参与 估值 流程 各方及 人员 的职 责分 工、 专业胜 任能 力和 相关 工作 经历的 描述
4.6.1.1 日 常估 值流 程
基金的估值由 基金会计 负 责，基金会计 对公司所 管 理的基金以基 金为会计 核 算主体，独立 建
账、 独立 核算， 保证 不同 基 金之间 在名 册登 记、 账 户 设 置、 资 金划 拨、 账 簿记 录 等方面 相互 独立 。
基金会计核算 独立于公 司 会计核算。基 金会计核 算 采用专用的财 务核算软 件 系统进行基 金核算及
帐务处理；每 日按时接 收 成交数据及权 益数据， 进 行基金估值。 基金会计 核 算采用基金 管理公司
与托管银行双 人同步独 立 核算、相互核 对的方式 ， 每日就基金的 会计核算 、 基金估值等 与托管银
行进行核对； 每日估值 结 果必须与托管 行核对一 致 后才能对外公 告。基金 会 计除设有专 职基金会
计核算岗外， 还设有基 金 会计复核岗位 ，负责基 金 会计核算的日 常事后复 核 工作，确保 基金净值
核算无 误。
配备的基金会 计具备会 计 资格和基金从 业资格， 在 基金核算与估 值方面掌 握 了丰富的知识 和
经验, 熟悉 及了 解基 金估 值 法规、 政策 和方 法。
4.6.1.2 特 殊业 务估 值流 程 鹏华丰利分级债券 2014 年半年 度报告 摘要
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根据中 国证 监会 公告[2008]38 号 《关 于进 一步 规范 证 券投资 基金 估值 业务 的指 导意见 》 的 相
关规定，本公 司成立停 牌 股票、债券不 活跃市场 报 价等没有市价 的投资品 种 估值小组， 成员由基
金经理 、行 业研 究 员 、债 券研究 员、 监察 稽核 部、 金融工 程师 、登 记结 算部 相关人 员组 成 。
4.6.2 基金 经理 参与 或决 定估值 的程 度
基金经 理不 参与 或决 定基 金日常 估值 。
基金经理参与 估值小组 对 停牌股票估值 的讨论， 发 表相关意见和 建议，与 估 值小组成员共 同
商定估 值原 则和 政策 。
4.6.3 本公 司参 与估 值流 程各方 之间 不存 在任 何重 大利益 冲突 。
4.6.4 本公 司现 没有 进行 任何定 价服 务的 签约 。
4.7 管 理人 对报告 期内 基金利 润分 配情况 的说 明
4.7.1 根 据本 基金 基金 合 同约定 ，基 金合 同生 效之 日起 3 年 内， 本基 金不 对 丰利债 A 和丰 利
债B 进 行收 益分 配。
4.7.2 本基 金本 报告 期未 进行利 润分 配。
§5 托管人 报告
5.1 报 告期 内本基 金托 管人遵 规守 信情况 声明
托管人声明， 在本报告 期 内，基金托管 人 ——招 商 银行股份有限 公司不存 在 任何损害基金 份
额持有人利益 的行为， 严 格遵守了《中 华人民共 和 国证券投资基 金法 》及 其 他有关法律 法规、基
金合同 ，完 全尽 职尽 责地 履行了 应尽 的义 务 。
5.2 托 管人 对报告 期内 本基金 投资 运作遵 规守 信、净 值计 算、利 润分 配等情 况的 说明
本报告期内基 金管理人 在 投资运作、基 金资产净 值 的计算、利润 分配、基 金 份额申购赎回 价
格的计 算 、 基 金费 用开 支 等问题 上 ， 不 存在 任何 损 害基金 份额 持有 人利 益的 行为 ， 严 格遵 守了 《 中
华人民共和国 证券投资 基 金法》等有关 法律法规 ， 在各重要方面 的运作严 格 按 照基金合 同的规定
进行。
5.3 托 管人 对本半 年度 报告中 财务 信息等 内容 的真实 、准 确和完 整发 表意见
本半年 度报 告中 财务 指标 、 净 值表 现 、 财 务会 计报 告 、 利 润分 配 、 投 资组 合报 告 等内容 真实 、
准确和 完整 ，不 存在 虚假 记载、 误导 性陈 述或 者重 大遗漏 。 鹏华丰利分级债券 2014 年半年 度报告 摘要
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§6 半年度 财务会计报告（未 经审计）
6.1 资 产负 债表
会计主 体： 鹏华 丰利 分级 债券型 发起 式证 券投 资基 金
报告截 止日 ： 2014 年6 月30 日
单位： 人民 币元
资 产
本期末
2014 年 6 月30 日
上年度末
2013 年12 月 31 日
资 产：
银行存 款 13,616,895.98 8,998,899.54
结算备 付金 153,871,461.60 246,366,216.08
存出保 证金 279,216.08 405,629.51
交易性 金融 资产 2,035,808,139.42 2,718,416,192.70
其中： 股票 投资 - -
基金投 资 - -
债券投 资 2,035,808,139.42 2,718,416,192.70
资产支 持证 券投 资 - -
贵金属 投资 - -
衍生金 融资 产 - -
买入返 售金 融资 产 - -
应收证 券清 算款 - 67,551,378.63
应收利 息 32,250,610.41 86,060,731.07
应收股 利 - -
应收申 购款 - -
递延所 得税 资产 - -
其他资 产 - -
资产总 计 2,235,826,323.49 3,127,799,047.53
负债和所有者权益
本期末
2014 年 6 月30 日
上年度末
2013 年12 月 31 日
负 债：
短期借 款 - -
交易性 金融 负债 - -
衍生金 融负 债 - -
卖出回 购金 融资 产款 1,265,900,000.00 1,910,000,000.00
应付证 券清 算款 8,468,946.68 -
应付赎 回款 - -
应付管 理人 报酬 544,212.87 744,252.87
应付托 管费 155,489.43 212,643.65
应付销 售服 务费 32,843.81 130,654.69
应付交 易费 用 -4,890.78 15,280.90
应交税 费 - -
应付利 息 - - 鹏华丰利分级债券 2014 年半年 度报告 摘要
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应付利 润 - -
递延所 得税 负债 - -
其他负 债 228,107.06 230,000.00
负债合 计 1,275,324,709.07 1,911,332,832.11
所有者权益：
实收基 金 1,008,461,160.71 1,327,113,341.07
未分配 利润 -47,959,546.29 -110,647,125.65
所有者 权益 合计 960,501,614.42 1,216,466,215.42
负债和 所有 者权 益总 计 2,235,826,323.49 3,127,799,047.53
注： 报告 截止 日 2014 年 6 月 30 日， 下属 丰利 分 级债券 型基 金 A 类的 份额 参考净 值 1.008 元，
下属丰 利分 级债 券型 基 金B 类的 份额 参考 净值0.940 元， 基金 份额 总额1,013,292,400.80 份 ， 下
属丰利 分级 债券 型基 金A 类的份 额总 额113,437,762.07 份， 下 属丰 利分 级债 券型基 金 B 类的 份额
总额899,854,638.73 份。
6.2 利 润表
会计主 体： 鹏华 丰利 分级 债券型 发起 式证 券投 资基 金
本报告 期： 2014 年1 月1 日至2014 年6 月 30 日
单位： 人民 币元
项 目 附注号
本期
2014 年 1 月 1 日至
2014 年6 月30 日
上年度可比期间
2013 年 4 月23 日(基
金合同生效日)至2013
年 6 月 30 日
一、收入
107,596,062.34 23,701,535.35
1.利息 收入
89,001,492.42 26,785,988.27
其中： 存款 利息 收入
1,435,721.01 5,390,300.61
债券利 息收 入
87,333,135.81 20,202,029.64
资产支 持证 券利 息收 入
- -
买入返 售金 融资 产收 入
232,635.60 1,193,658.02
其他利 息收 入
- -
2.投资 收益 （损 失以 “- ” 填 列）
-18,812,656.70 -2,003,514.29
其中： 股票 投资 收益
- -
基金投 资收 益
- -
债券投 资收 益
-18,812,656.70 -2,003,514.29
资产支 持证 券投 资收 益
- -
贵金属 投资 收益
- -
衍生工 具收 益
- -
股利收 益
- -
3.公允 价值 变动 收益 （损 失以
“- ”号填列 ）
37,407,226.62 -1,080,961.42
4.汇兑 收益 （损 失以 “- ”号填
列）
- -
5.其他 收入 （损 失以 “- ”号填 - 22.79 鹏华丰利分级债券 2014 年半年 度报告 摘要
第 13 页 共 27 页
列）
减： 二、费用
30,713,367.90 8,292,044.07
1．管 理人 报酬 6.4.8.2.1 3,839,474.35 3,917,019.37
2．托 管费 6.4.8.2.2 1,096,992.77 1,119,148.42
3．销 售服 务费 6.4.8.2.3 551,353.78 1,374,849.40
4．交 易费 用
200.00 21,765.00
5．利 息支 出
24,978,838.32 1,770,719.80
其中： 卖出 回购 金融 资产 支出
24,978,838.32 1,770,719.80
6．其 他费 用
246,508.68 88,542.08
三、 利润总额 （亏损总额以 “-”
号填列）
76,882,694.44 15,409,491.28
减：所 得税 费用
- -
四、 净利润 （净亏损以 “-”号
填列）
76,882,694.44 15,409,491.28
6.3 所 有者 权益（ 基金 净值） 变动 表
会计主 体： 鹏华 丰利 分级 债券型 发起 式证 券投 资基 金
本报告 期：2014 年1 月1 日至2014 年6 月 30 日
单位： 人民 币元
项目
本期
2014 年1 月 1 日至 2014 年6 月 30 日
实收基金 未分配利润 所有者权益合计
一、 期初 所有 者权 益 （ 基
金净值 ）
1,327,113,341.07 -110,647,125.65 1,216,466,215.42
二、本期经营活动产生
的基金净值变动数（本
期利润 ）
- 76,882,694.44 76,882,694.44
三、本期基金份额交易
产生的 基金 净值 变动 数
（净值 减少 以 “- ” 号 填
列）
-318,652,180.36 -14,195,115.08 -332,847,295.44
其中：1.基 金申 购款 9,261,438.55 411,984.77 9,673,423.32
2.基金 赎回 款 -327,913,618.91 -14,607,099.85 -342,520,718.76
四、本期向基金份额持
有人分配利润产生的基
金净值变动（净值减少
以“- ”号 填列 ）
- - -
五、 期末 所有 者权 益 （ 基
金净值 ）
1,008,461,160.71 -47,959,546.29 960,501,614.42 鹏华丰利分级债券 2014 年半年 度报告 摘要
第 14 页 共 27 页
项目
上年度可比期间
2013 年4 月 23 日( 基金合同生效日)至 2013 年 6 月30 日
实收基金 未分配利润 所有者权益合计
一、 期初 所有 者权 益 （ 基
金净值 ）
2,999,634,101.44 - 2,999,634,101.44
二、本期经营活动产生
的基金净值变动数（本
期利润 ）
- 15,409,491.28 15,409,491.28
三、本期基金份额交易
产生的 基金 净值 变动 数
（净值 减少 以 “- ” 号 填
列）
- - -
其中：1.基 金申 购款 - - -
2.基金 赎回 款 - - -
四、本期向基金份额持
有人分配利润产生的基
金净值变动（净值减少
以“- ”号 填列 ）
- - -
五、 期末 所有 者权 益 （ 基
金净值 ）
2,999,634,101.44 15,409,491.28 3,015,043,592.72
报表附 注为 财务 报表 的组 成部分 。
本报告 6.1 至 6.4 财务 报表由 下列 负责 人签 署：
______ 邓召 明______
______ 邓 召明______
____ 刘慧 红____
基金管 理人 负责 人
主 管会 计工 作负 责人
会 计机 构负 责人
6.4 报 表附 注
6.4.1 基 金基 本情况
鹏华丰利分级 债券型发 起 式证券投资基 金(以下简 称 “本基金”)经 中国证券 监 督管理委员 会
(以下简称“中 国证监会”)证监许可[2013]154 号 《 关于核准鹏华 丰利分级 债 券型发起式证 券投
资基金募集的 批复》核 准 ，由鹏华基金 管理有限 公 司依照《中华 人民共和 国 证券投资基 金法》和
《鹏华 丰利 分级 债券 型发 起式证 券投 资基 金基 金合 同》 公 开募 集。 本 基金 为契 约型证 券投 资基 金 ，
存续期 限不 定。 本基 金 自 2013 年3 月25 日至 2013 年 4 月 17 日 期间 公开 发售 ，首次 设立 募集 不
包括认购资金利 息共募集 2,999,052,076.34 元，本 基金设立募集期 内认购资 金产生的利息收 入
582,025.10 元 ， 经 普华 永 道中天 会计 师事 务所 （特 殊普通 合伙 ） 普 华永 道中 天验字(2013) 第 117
号验资 报告 予以 验证 。 经 向 中国证 监会 备案 ， 《鹏 华丰 利分级 债券 型发 起式 证券 投资基 金基 金合 同》鹏华丰利分级债券 2014 年半年 度报告 摘要
第 15 页 共 27 页
于2013 年4 月23 日正 式生 效， 基 金合 同生 效日 的基 金 份额总 额为2,999,634,101.44 份 基金 份额 ，
其中认 购资 金利 息折 合582,025.10 份基 金份 额。 本 基金的 基金 管理 人为 鹏华 基金管 理有 限公 司，
基金托管人为 招商银行 股 份有限公司。 另根据中 国 证监会 基金部 通知[2012]22 号《关于增 设发
起式基 金审 核通 道有 关问 题的通 知》 ， 鹏 华 丰 利分 级 债券基 金在 募集 时， 使用 发起资 金认 购 的 本基
金份额 为20,003,124.00 份，且 发起 资金 认购 的基 金份额 持有 期限 不少 于3 年。
根据 《鹏 华丰 利分 级债 券 型发起 式证 券投 资基 金基 金合同 》 的相 关规 定 ， 本 基 金 《 基金 合同 》
生效之 日 起 3 年 内， 本基 金通过 基金 收益 分配 的安 排，将 基金 份额 分成 预期 收益与 风险 不同 的 两
个级别 ， 即丰 利债A 基 金 份额 （基 金份 额简 称 “丰 利债 A ” ） 和丰 利 债B 基 金 份额 （基 金份 额简 称
“丰利债 B” ） 。除收益 分 配、基金合 同终止时 的基 金清 算财产 分配和基 金转 换运作方式 时的基 金
份额折 算外 ，每 份丰 利债 A 和每 份丰 利债 B 享有 同 等的权 利和 义务 。丰 利债A 和丰 利债 B 分别 募
集并按照基金 合同约定 的 比例进行初始 配比，所 募 集的两级基金 的基金资 产 合并运作。 其中，丰
利债 A 根据 《基 金合 同》 的规定 获取 约定 收益 ，并 自基金 合同 生效 之日 起每 满 6 个月开 放一 次 ，
接受申 购与 赎回,在 丰利 债 A 的 每次 申购 开放 日， 基金管 理人 将对 丰利 债A 进行基 金份 额折 算， 丰
利债 A 的基 金份 额净 值调 整为 1.000 元， 基金 份额 持有人 持有 的丰 利 债 A 份 额数按 折算 比例 相应
增减； 本基 金净 资产 优先 分配予 丰利 债 A 份额 的本 金及约 定应 得收 益， 剩余 净资产 分配 予丰 利 债
B 基 金合 同份 额； 在分 级 运作期 内每 次开 放时 ，如 本基金 净资 产等 于或 低于 丰利 债 A 份 额的 本金
及约定 应得 收益 的总 额， 本基金 净资 产全 部分 配予 丰利 债 A 份 额后 ，仍 存在 额外未 弥补 的丰 利 债
A 份额 本金 及约 定收 益总 额的差 额， 则不 再进 行弥 补。 丰 利债B 在 《基 金合 同 》 生效 后封 闭运 作，
封闭期 为3 年。
本基金分级运 作期届满 ， 本基金的两级 基金份额 将 按约定的收益 分配规则 进 行净值计算， 并
以各自 的基 金份 额净 值为 基准转 换为 同一 上市 开放 式基金 （LOF ） 的份 额， 并 办理基 金的 申购 、 赎
回业务 。 经 深圳 证券 交易 所深证 上[2013]284 号文 审核同 意， 丰利 债 B 基金 份额 于 2013 年7 月19
日在深交所挂 牌交易。 未 上市交易的基 金份额托 管 在场外，基金 份额持有 人 可通过跨系 统转托管
业务将 其转 至深 交所 场内 后即可 上市 流通 。
本基金 的投 资范 围主 要为 具有良 好流 动性 的固 定收 益类品 种， 包括 国内 依法 发 行交易 的国 债、
金融债、企业 债、公司 债 、央行票据、 地方政府 债 、中期票据、 短期融资 券 、可转换债 券（含分
离交易 可转 债） 、 资产 支持 证券、 次级 债、 中 小企 业 私募债 、 债 券回 购、 银 行 存款以 及法 律法 规或
中国证 监会 允许 基金 投资 的其他 金融 工具 （但 须符 合中国 证监 会的 相关 规定 ） 。 本基 金不 直接 买入
股票、权证等 权益类金 融 工具，因所持 可转换公 司 债券转股形成 的股票、 因 投资于分离 交易可转
债而产 生的 权证 ， 在 其可 上市交 易后 不超 过 10 个 交 易日的 时间 内卖 出。 如法 律法规 或监 管机 构以鹏华丰利分级债券 2014 年半年 度报告 摘要
第 16 页 共 27 页
后允许基金投 资其他品 种 ，基金管理人 在履行适 当 程序后，可以 将其纳入 投 资范围。基 金的投资
组合比 例为 ： 本 基金 对债 券等固 定收 益品 种的 投资 比例不 低于 基金 资产 的 80 ％； 现 金或 到期 日在
一年以 内的 政府 债券 的投 资比例 不低 于基 金资 产净 值的 5% 。 本基 金整 体的业 绩比较 基准 为： 中 债
总指数 收益 率 。
6.4.2 会 计报 表的编 制基 础
本基金 的财 务报 表按 照财 政部 于 2006 年2 月15 日 颁布的 《企 业会 计准 则－ 基本准 则》 和 38
项具体 会计 准则 、 其 后颁 布的企 业会 计准 则应 用指 南、 企 业会 计准 则解 释以 及其他 相关 规定(以下
合称“ 企业 会计 准则 ”) 、 中国证 监会 公告[2010]5 号 《证 券投 资基 金信 息披 露XBRL 模 板第3 号<
年度报 告和 半年 度报 告>》 、中国 证券 业协 会 于 2007 年 5 月 15 日 颁布 的《 证券 投资基 金会 计核 算
业务指引》 、 《 鹏华丰利 分 级债券型发 起式证券 投资 基金基金合 同》和中 国证 监会允许的 基金行 业
实务操 作的 有关 规定 编制 。
6.4.3 遵 循企 业会计 准则 及其他 有关 规定的 声明
本基 金 2014 年上 半年 财 务报表 符 合 企业 会计 准则 的要求 ，真 实、 完整 地反 映了本 基 金 2014
年6 月30 日的 财务 状况 以 及 2014 年 上半 年的 经营 成 果和基 金净 值变 动情 况等 有关信 息。
6.4.4 本 报告 期所采 用的 会计政 策、 会计估 计与 最近一 期年 度报告 相一 致的说 明
本报告 期所 采用 的会 计政 策、会 计估 计与 最近 一期 年度报 告相 一致 。
6.4.5 差 错更 正的说 明
本报告 期本 基金 没有 发生 重大会 计差 错更 正。
6.4.6 税项
本报告 期税 项未 发生 变化 。
6.4.7 关 联方 关系
6.4.7.1 本 报告 期存在 控制 关系或 其他 重大利 害关 系的关 联方 发生变 化的 情况
本报告 期存 在控 制关 系或 其他重 大利 害关 系的 关联 方没有 发生 变化 。
6.4.7.2 本 报告 期与基 金发 生关 联 交易 的各关 联方
关联方 名称 与本基 金的 关系
鹏华基 金管 理有 限公 司 基金管 理人 、基 金销 售机 构
招商银 行股 份有 限公 司(“ 招商银 行”) 基金托 管人 、基 金代 销机 构
国信证 券股 份有 限公 司(“ 国信证 券”) 基金管 理人 的股 东、 基金 代销机 构
注： 下述 关联 交易 均在 正 常业务 范围 内按 一般 商业 条款订 立。
鹏华丰利分级债券 2014 年半年 度报告 摘要
第 17 页 共 27 页
6.4.8 本 报告 期及上 年度 可比期 间的 关联方 交易
6.4.8.1 通 过关 联方交 易单 元进行 的交 易
本基金 本报 告期 内 及 2013 年 4 月 23 日 （基 金合 同生 效日） 至 2013 年 6 月 30 日 未通 过关 联方 交
易单元发生股 票交易、 权 证交易、债券 交易、债 券 回购交易，也 没有发生 应 支付关联方 的佣金业
务。
6.4.8.2 关 联方 报酬
6.4.8.2.1 基 金管 理费
单位： 人民 币元
项目
本期
2014 年1 月1 日至2014 年6
月 30 日
上年度 可比 期间
2013 年4 月23 日( 基金 合 同生效
日)至2013 年 6 月 30 日
当 期 发 生 的 基 金 应 支 付 的
管理费
3,839,474.35 3,917,019.37
其中： 支付 销售 机构 的客 户
维护费
543,159.67 855,693.39
注： （1）支付基 金管理人 鹏华基金管理 有限公司 的 管理人报酬年 费率为 0.70% ，逐日计提， 按月
支付。 日管 理费=前 一日 基 金资产 净值 ×0. 70% ÷ 当 年 天数。
（2 ）根据《 开放式证 券投 资基金销售 费用管理 规定》 ，基金管理 人依据销 售机 构销售基金 的保有
量提取 一定 比例 的客 户维 护费， 用以 向基 金销 售机 构 支付客 户服 务及 销售 活动 中产生 的相 关费 用，
客户维 护费 从基 金管 理费 中列支 。
6.4.8.2.2 基 金托 管费
单位： 人民 币元
项目
本期
2014 年1 月1 日至 2014 年6
月30 日
上年度 可比 期间
2013 年 4 月 23 日( 基金 合 同生效
日)至2013 年 6 月 30 日
当 期 发 生 的 基 金 应 支 付 的
托管费
1,096,992.77 1,119,148.42
注： 支 付基 金托 管人 交通 银行的 托管 费年 费率 为0.20% ， 逐日 计提 ， 按 月支 付 。 日托 管费=前 一日
基金资 产净 值 × 0.20 %÷ 当 年天数 。
6.4.8.2.3 销 售服 务费
单位： 人民 币元
获得销 售服 务费 的
各关联 方名 称
本期
2014 年 1 月1 日至2014 年6 月30 日 鹏华丰利分级债券 2014 年半年 度报告 摘要
第 18 页 共 27 页
当期发 生的 基金 应支 付的 销售服 务费
丰利 债A 丰利 债B 合计
鹏华基 金管 理有 限公
司
59,474.75 - 59,474.75
招商银 行 322,097.92 - 322,097.92
国信证 券 888.02 - 888.02
合计 382,460.69 - 382,460.69
获得销 售服 务
费的
各关联 方名 称
上年度 可比 期间
2013 年4 月23 日( 基金 合 同生效 日) 至 2013 年 6 月30 日
当期发 生的 基金 应支 付的 销售服 务费
丰利 债A 丰利 债B 合计
鹏华基 金管 理有 限公
司
484,922.61 - 484,922.61
招商银 行 599,963.59 - 599,963.59
国信证 券 5,184.37 - 5,184.37
合计 1,090,070.57 - 1,090,070.57
注：支 付基 金销 售机 构的 销售服 务费 按丰 利 债 A 前 一日基 金资 产净 值 0.35% 的年费 率计 提， 逐日
计提， 按月 支付 ，日 销售 服务费=前 一日 基金 资产 净 值 ×0. 35% ÷ 当 年天 数。
6.4.8.3 与 关联 方进行 银行 间同业 市场 的债券( 含回购) 交易
本基金 本报 告期 及 2013 年 4 月 23 日 （基 金合 同生 效日） 至 2013 年 6 月 30 日未发 生与 关联 方进
行银行 间同 业市 场的 债券( （含回 购) ）交 易。
6.4.8.4 各 关联 方投资 本基 金的情 况
6.4.8.4.1 报 告期 内基金 管理 人运用 固有 资金投 资本 基金的 情况
份额单 位： 份
项目
本期
2014 年 1 月1 日至2014 年6 月30 日
丰利 债A 丰利 债 B
基 金合 同生效 日（ 2013
年4 月23 日 ） 持有 的基 金
份额
- -
期初持 有的 基金 份额
10,222,902.33 10,000,874.00
期间申 购/ 买 入总 份额 4,000,000.00 -
期间因 拆分 变动 份额 224,287.71 - 鹏华丰利分级债券 2014 年半年 度报告 摘要
第 19 页 共 27 页
减：期 间赎 回/ 卖 出总 份额 - -
期末持 有的 基金 份额 14,447,190.04 10,000,874.00
期末持 有的 基金 份额
占基金 总份 额比 例
12.7358% 1.1114%
项目
上年度 可比 期间
2013 年4 月23 日( 基金 合 同生效 日) 至 2013 年 6 月30 日
丰利 债A 丰利 债 B
基 金合 同生效 日（ 2013
年4 月23 日 ） 持有 的基 金
份额
10,002,250.00 10,000,874.00
期初持 有的 基金 份额 - -
期间申 购/ 买 入总 份额 - -
期间因 拆分 变动 份额 - -
减：期 间赎 回/ 卖 出总 份额 - -
期末持 有的 基金 份额 10,002,250.00 10,000,874.00
期末持 有的 基金 份额
占基金 总份 额比 例
0.4763% 1.1114%
注:(1) 本基 金自2013 年 3 月25 日至 2013 年 4 月17 日止期 间公 开发 售，于2013 年 4 月 23 日基
金合同 正式 生效 。
(2) 本 基金 管理 人在 募集 期 间认购 本基 金份 额20,003,124 份，2013 年 10 月 22 日丰利 债 A 基金 份
额折算 后本 基金 管理 人持 有本基 金份 额20,223,776.33 份。
(3) 本 基金 管理 人于2014 年4 月22 日申 购丰 利债A 份额 4,000,000 份。
(4)2014 年4 月22 日丰 利 债 A 基 金份 额 折算 后本 基金 管 理人 持有 本基 金份额 24,448,064.04 份。
(5) 本 基金 管理 人投 资本 基金的 费率 标准与 其 他相 同条件 的投 资者 适用 的费 率标准 相一 致。
6.4.8.4.2 报 告期 末除基 金管 理人之 外的 其他关 联方 投资本 基金 的情况
份额单 位： 份
丰利 债B
关联方 名称
本期末
2014 年6 月30 日
上年度 末
2013 年 12 月 31 日
持有的
基金份 额
持有的 基金 份额
占基金 总份 额的 比
例
持有的
基金份 额
持有的 基金 份额
占基金 总份 额的
比例
国信证券 200,010,600.00 22.2270% 200,011,664.00 22.2271%
注： （1 ）本 报告 期末 除基 金管理 人之 外的 其他 关联 方未投 资本 基 金 A 级 份额 。 鹏华丰利分级债券 2014 年半年 度报告 摘要
第 20 页 共 27 页
（2 ） 上 表中 持有 的基 金份 额占基 金总 份额 的比 例为 国信证 券持 有的 基金 份额 占丰利 债 B 总份 额 的
比例。
6.4.8.5 由 关联 方保管 的银 行存款 余额 及当期 产生 的利息 收入
单位： 人民 币元
关联方
名称
本期
2014 年1 月1 日至2014 年6 月30 日
上年度 可比 期间
2013 年4 月23 日( 基金 合 同生效 日)至2013 年
6 月 30 日
期末余 额 当期利 息收 入 期末余 额 当期利 息收 入
招商银行 13,616,895.98 54,055.87 103,368,634.70 333,097.03
6.4.8.6 本 基金 在承销 期内 参与关 联方 承销证 券的 情况
注：本 基金 本报 告期 及上 年度可 比期 间没 有参 与关 联方承 销的 证券 。
6.4.9 期 末（2014 年 6 月 30 日 ）本 基金持 有的 流通受 限证 券
6.4.9.1 因 认购 新发/ 增发 证券而 于期 末持有 的流 通受限 证券
截至本报告期 末，本基 金 没有持有因认 购新发或 增 发而流通受限 股票，也 没 有持有因认 购新发或
增发而 流通 受限 债券 及权 证。
6.4.9.2 期 末持 有的暂 时停 牌等流 通受 限股票
截至本 报告 期末 ，本 基金 没有持 有暂 时停 牌股 票。
6.4.9.3 期 末债 券正回 购交 易中作 为抵 押的债 券
6.4.9.3.1 银 行间 市场债 券正 回购
截至本 报告 期末 ，本 基金 没有从 事银 行间 市场 债券 正回购 交易 形成 的卖 出回 购证券 款余 额。
6.4.9.3.2 交 易所 市场债 券正 回购
截至本 报告 期 末 2014 年 6 月 30 日 止， 本基 金从 事证 券交易 所债 券正 回购 交易 形成的 卖出 回购 证
券款余 额 1,265,900,000.00 元， 于 2014 年 7 月 1 日到期 。该 类交 易要 求本 基金转 入质 押库 的债
券，按 证券 交易 所规 定的 比例折 算为 标准 券后 ，不 低于债 券回 购交 易的 余额 。
鹏华丰利分级债券 2014 年半年 度报告 摘要
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§7 投资组 合报告
7.1 期 末基 金资产 组合 情况
金额单 位： 人民 币元
序号 项目 金额 占基金 总资 产的 比例 （% ）
1 权益投 资 - -
其中： 股票 - -
2 固定收 益投 资 2,035,808,139.42 91.05
其中： 债券 2,035,808,139.42 91.05
资产 支持 证券 - -
3 贵金属 投资 - -
4 金融衍 生品 投资 - -
5 买入返 售金 融资 产 - -
其中 ： 买 断式 回购 的买 入返 售金
融资产
- -
6 银行存 款和 结算 备付 金合 计 167,488,357.58 7.49
7 其他各 项资 产 32,529,826.49 1.45
8 合计 2,235,826,323.49 100.00
7.2 期 末按 行业分 类的 股票投 资组 合
本基金 本报 告期 末未 持有 股票。
7.3 期 末按 公允价 值占 基金资 产净 值比例 大小 排序的 前十 名 股票 投资 明细
本基金 本报 告期 末未 持有 股票。
7.4 报 告期 内股票 投资 组合的 重大 变动
7.4.1 累 计买 入金额 超出 期初基 金资 产净值 2% 或前 20 名的 股票明 细
本基金 本报 告期 内没 有发 生股票 投资 。
7.4.2 累 计卖 出金额 超出 期初基 金资 产净值 2% 或前 20 名的 股票明 细
本基金 本报 告期 内没 有发 生股票 投资 。
7.4.3 买 入股 票的成 本总 额及卖 出股 票的收 入总 额
本基金 本报 告期 内没 有发 生股票 投资 。
7.5 期 末按 债券品 种分 类的债 券投 资组合
金额单 位： 人民 币元
序号 债券品 种 公允价 值 占基金 资产 净值 比例 （% ）
1 国家债 券 - - 鹏华丰利分级债券 2014 年半年 度报告 摘要
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2 央行票 据 - -
3 金融债 券 - -
其中： 政策 性金 融债 - -
4 企业债 券 2,033,725,667.42 211.74
5 企业短 期融 资券 - -
6 中期票 据 - -
7 可转债 2,082,472.00 0.22
8 其他 - -
9 合计 2,035,808,139.42 211.95
7.6 期 末按 公允价 值占 基金资 产净 值比例 大小 排序 的 前五 名债券 投资 明细
金额单 位： 人民 币元
序号 债券代 码 债券名 称 数量（ 张） 公允价 值
占基金 资产 净值 比例
（% ）
1 122584 12 松 城开 1,099,000 109,910,990.00 11.44
2 124319 13 昌 国资 1,099,980 108,722,023.20 11.32
3 122619 12 迁 安债 1,000,000 100,500,000.00 10.46
4 124292 13 溧 城建 990,000 98,990,100.00 10.31
5 122610 12 乐 清债 900,000 90,441,000.00 9.42
7.7 期 末按 公允价 值占 基金资 产净 值比例 大小 排序 的 前十 名 资产 支持 证券投 资明 细
本基金 本报 告期 末未 持有 资产支 持证 券。
7.8 报告 期 末按公 允价 值占基 金资 产净值 比例 大小排 序的 前五名 贵金 属投资 明细
本基金 本报 告期 末未 持有 贵金属 。
7.9 期 末按 公允价 值占 基金资 产净 值比例 大小 排序 的 前五 名权证 投资 明细
本基金 本报 告期 末未 持有 权证。
7.10 报 告期 末本基 金投 资的国 债期 货交易 情况 说明
7.10.1 本 期国 债期货 投资 政策
本基金 基金 合同 的投 资范 围尚未 包含 国债 期货 投资 。
7.10.2 报 告期 末本基 金投 资的国 债期 货持仓 和损 益明细
本基金 基金 合同 的投 资范 围尚未 包含 国债 期货 投资 。
7.10.3 本 期国 债期货 投资 评价
本基金 基金 合同 的投 资范 围尚未 包含 国债 期货 投资 。 鹏华丰利分级债券 2014 年半年 度报告 摘要
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7.11 投 资组 合报告 附注
7.11.1
本基金投资的 前十名证 券 中本期没有发 行主体被 监 管部门立案调 查的、或 在 报告编制日前 一
年内受 到公 开谴 责、 处罚 的证券 。
7.11.2
本基金 投资 的前 十名 股票 没有超 出基 金合 同规 定的 备选股 票库 。
7.11.3 期 末其 他各项 资产 构成
单位： 人民 币元
序号 名称 金额
1 存出保 证金 279,216.08
2 应收证 券清 算款 -
3 应收股 利 -
4 应收利 息 32,250,610.41
5 应收申 购款 -
6 其他应 收款 -
7 待摊费 用 -
8 其他 -
9 合计 32,529,826.49
7.11.4 期 末持 有的处 于转 股期的 可转 换债券 明细
本基金 本报 告期 末未 持有 处于转 股期 的可 转换 债券 。
7.11.5 期 末前 十名股 票中 存在流 通受 限情况 的说 明
本基金 本报 告期 末未 持有 股票。
7.11.6 投 资组 合报告 附注 的其他 文字 描述部 分
由于四 舍五 入的 原因 ，投 资组合 报告 中数 字分 项之 和与合 计项 之间 可能 存在 尾差。
§8 基金份 额持有人信息
8.1 期 末基 金份额 持有 人户数 及持 有人结 构
份额单 位： 份
份额
级别
持有人
户数
户均持 有的 基
金份额
持有人 结构
机构投 资者 个人投 资者 鹏华丰利分级债券 2014 年半年 度报告 摘要
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( 户)
持有份 额
占总份 额
比例
持有份 额
占总份 额
比例
丰利
债A
931 121,845.07 14,632,462.51 12.90% 98,805,299.56 87.10%
丰利
债B
337 2,670,191.81 861,652,796.00 95.75% 38,201,842.73 4.25%
合计 1,268 799,126.50 876,285,258.51 86.48% 137,007,142.29 13.52%
8.2 期 末上 市基金 前十 名持有 人
丰利 债B
序号 持有人 名称 持有份 额（ 份） 占上市 总份 额比 例
1 国信证 券股 份有 限公 司 200,010,600.00 90.79%
2 鹏华基 金管 理有 限公 司 10,000,874.00 4.54%
3 王守明 1,992,751.00 0.90%
4 光 大 证 券 － 光 大银 行 －
光大阳 光 5 号 集合 资产
管理计 划
1,551,356.00 0.70%
5 徐莉珍 962,000.00 0.44%
6 全 国 社 保 基 金 一零 零 八
组合
744,217.00 0.34%
7 陈素珍 716,473.00 0.33%
8 陈学臻 494,069.00 0.22%
9 淮 北 矿 业 （ 集 团） 有 限
责 任 公 司 企 业 年金 计 划
－中国 银行 股份 有限
490,200.00 0.22%
10 中 国 太 平 洋 财 产保 险 －
传统－普通保险产品
-013C-CT001 深
403,366.00 0.18%
注：持 有人 为场 内持 有人 。
8.3 期 末基 金管理 人的 从业人 员持 有本基 金的 情况
本基金 管理 人的 所有 从业 人员本 报告 期末 未持 有本 基金。
8.4 期 末基 金管理 人的 从业人 员持 有本开 放式 基金份 额总 量区间 的情 况
本基金 管理 人的 所有 从业 人员本 报告 期末 未持 有本 基金。
8.5 发 起式 基金发 起资 金持有 份额 情况
项目 持有份 额总 数
持有份 额占
基金总 份额
比例（%）
发起份 额总
数
发起份 额占
基金总 份额
比例（%）
发起份 额承
诺持有 期限 鹏华丰利分级债券 2014 年半年 度报告 摘要
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基金管 理人 固有 资
金
24,448,064.04 2.41 20,448,064.04 2.02 三年
基金管 理人 高级 管
理人员
- - - - -
基金经 理等 人员 - - - - -
基金管 理人 股东 200,010,600.00 19.74 - - -
其他 - - - - -
合计 224,458,664.04 22.15 20,448,064.04 2.02 -
注： （1 ）本 基金 管理 人 于 2014 年 4 月 22 日申 购丰 利债 A 份额 4,000,000 份 ，不属 于利 用发 起式
资金认 购的 发起 份额 。
（2 ） 本基 金管 理人 投资 本 基金的 费率 标准 与其 他相 同条件 的投 资者 适用 的费 率标准 相一 致。
（3 ） 截至 本报 告期 末， 本 基金管 理人 持有 丰利 债 A 份额 14,447,190.04 份 ， 持有丰 利 债 B 份额
10,000,874.00 份， 合计 持有数 量 为 24,448,064.04 份。
（4 ） 上表 内基 金管 理公 司 股东国 信证 券股 份有 限公 司持有 丰利 债 B 份额 200,010,600.00 份， 不
属于利 用发 起资 金认 购的 发起份 额。
§9 开放式 基金份额变动
单位： 份
项目 丰利 债 A 丰利 债 B
基金合 同生 效日 （2013 年4 月 23 日）
基金份 额总 额
2,099,779,462.71 899,854,638.73
本报告 期期 初基 金份 额总 额 436,684,133.80 899,854,638.73
本报告 期基 金总 申购 份额 9,673,423.32 -
减:本 报告 期基 金总 赎回 份 额 335,147,473.53 -
本报告 期基 金拆 分变 动份 额 （ 份额 减
少以"-"填 列）
2,227,678.48 -
本报告 期期 末基 金份 额总 额 113,437,762.07 899,854,638.73
注：总 申购 份额 含红 利再 投份额 。
§10 重大事 件揭示
10.1 基 金份 额持有 人大 会决议
本基金 本报 告期 内无 基金 份额持 有人 大会 决议 。
10.2 基 金管 理人、 基金 托管人 的专 门基金 托管 部门的 重大 人事变 动
基 金 管 理 人 的 重 大 人 事 变 动 ： 报 告 期 内 公 司 原 副 总 经 理 毕 国 强 因 个 人 职 业 发 展 原 因 提 出 辞鹏华丰利分级债券 2014 年半年 度报告 摘要
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职， 经公 司第 五届 董事 会 第二十 六次 会议 审议 ， 同 意毕国 强先 生提 出的 辞职 申请 ， 并 同意 其在 办
理完工 作交 接手 续后 正式 离任。 毕国 强先 生 于2014 年 7 月10 日正 式离 任 。
基金托 管人 的重 大人 事变 动： 报 告期 内基 金托 管人 的专门 基金 托管 部门 未发 生重大 的人 事 变
动。
10.3 涉 及基 金管理 人、 基金财 产、 基金托 管业 务的诉 讼
本报告 期无 涉及 对公 司运 营管理 及基 金运 作产 生重 大影响 的， 与本 基金 管理 人、基 金财 产 、
基金托 管业 务相 关的 诉讼 事项。
10.4 基 金投 资策略 的改 变
本基金 本报 告期 基金 投资 策略未 改变 。
10.5 为 基金 进行审 计的 会计师 事务 所情况
本报告 期内 未改 聘为 本基 金审计 的会 计师 事务 所。
10.6 管 理人 、托管 人及 其高级 管理 人员受 稽查 或处罚 等情 况
本基金 管理 人 、 基 金托 管 人涉及 托管 业务 机构 及其 高级管 理人 员在 报告 期内 未受到 任何 稽查
或处罚 。
10.7 基 金租 用证券 公司 交易单 元的 有关情 况
10.7.1 基 金租 用证券 公司 交易单 元进 行股票 投资 及佣金 支付 情况
金额单 位： 人民 币元
券商名 称
交易单 元
数量
股票交 易 应支付 该券 商的 佣金
备注
成交金 额
占当期 股票
成交总 额的 比
例
佣金
占当期 佣金
总量的 比例
齐鲁证券 1 - - - - -
招商证券 1 - - -700.82
100.00% -
注：1 、交 易单 元选 择的 标准和 程序 ：
1） 基 金管 理人 负责 选择 代 理本基 金证 券买 卖的 证券 经营机 构， 使用 其交 易单 元作为 基金 的专 用交
易单元 ，选 择的 标准 是：
（1 ） 实力 雄厚 ，信 誉良 好 ，注册 资本 不少 于3 亿元 人民币 ；
（2 ） 财务 状况 良好 ，各 项 财务指 标显 示公 司经 营状 况稳定 ；
（3 ） 经营 行为 规范 ，最 近 二年未 发生 因重 大违 规行 为而受 到中 国证 监会 处罚 ； 鹏华丰利分级债券 2014 年半年 度报告 摘要
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（4 ） 内部 管理 规范 、严 格 ，具备 健全 的内 控制 度， 并能满 足基 金运 作高 度保 密的要 求；
（5 ） 具 备基 金运 作所 需的 高效 、 安 全的 通讯 条件 ， 交 易设施 符合 代理 本基 金进 行证券 交易 的需 要，
并能为 本基 金提 供 全 面的 信息服 务；
（6 ） 研究 实力 较强 ， 有固 定的研 究机 构和 专门 的研 究人员 ， 能及 时为 本基 金 提供高 质量 的咨 询服
务。
2 ） 选择 交易 单元 的程 序 ：
我公司根据上 述标准， 选 定符合条件的 证券公司 作 为租用交易单 元的对象 。 我公司投研 部门定期
对所选定证券 公司的服 务 进行综合评比 ，评比内 容 包括：提供研 究报告质 量 、数量、及 时性及提
供研究服务主 动性和质 量 等情况，并依 据评比结 果 确定交易单元 交易的具 体 情况。我公 司在比较
了多家证券经 营机构的 财 务状况、经营 状况、研 究 水平后， 向券 商租用交 易 单元作为基 金专用交
易单元 。本 报告 期内 交易 单元未 发 生 变化 。
10.7.2 基 金租 用证券 公 司 交易单 元进 行其他 证券 投资的 情况
金额单 位： 人民 币元
券商名 称
债券交 易 债券回 购交 易 权证交 易
成交金 额
占当期 债
券
成交总 额
的比例
成交金 额
占当期 债券
回购
成交总 额的
比例
成交金 额
占当期 权证
成交总 额的 比例
齐鲁证券 - - - - - -
招商证券 684,062,426.35 100.00% 181,880,500,000.00 100.00% - -
鹏华基金管理有限公司
2014 年8 月26 日
