嘉实深证基本面 120 交易型开放式指数证券投
资基金联接基金 2014 年第 2 季度报告
2014 年6 月30 日
基金管 理人： 嘉实基金管 理有限公司
基金托 管人： 中国银行股 份有限公司
报告送 出日期：2014 年 7 月19 日
嘉实深证基本面 120ETF 联接 2014 年第2 季度报告
第 2 页 共 10 页
§1 重要提 示
基金管 理人 的董 事会 及董 事保证 本报 告所 载资 料不 存在虚 假记 载、 误导 性陈 述或重 大遗 漏，
并对其 内容 的真 实性 、准 确性和 完整 性承 担个 别及 连带责 任。
基金托 管人 中国 银行 股份 有限公 司根 据本 基金 合同 规定， 于 2014 年 7 月 16 日复核 了本 报告
中的财 务指 标、 净值 表现 和投资 组合 报告 等内 容 ， 保证复 核内 容不 存在 虚假 记载、 误导 性陈 述或
者重大 遗漏 。
基金管 理人 承诺 以诚 实信 用、 勤 勉尽 责的 原则 管理 和运用 基金 资产 ， 但 不保 证基金 一定 盈 利 。
基金的 过往 业绩 并不 代表 其未来 表现 。投 资有 风险 ，投资 者在 作出 投资 决策 前应仔 细阅 读本
基金的 招募 说明 书。
本报告 期中 的财 务资 料未 经审计 。
本报告 期 自2014 年4 月1 日起 至2014 年6 月30 日 止。
§2 基金产 品概况
2.1 基金 产品 情况
基金简 称 嘉实深 证基 本 面 120ETF 联接
基金主 代码 070023
基金运 作方 式 契约型 开放 式
基金合 同生 效日 2011 年8 月1 日
报告期 末基 金 份 额总 额 224,880,964.78 份
投资目 标
紧密跟 踪业 绩比 较基 准， 追求跟 踪偏 离度 及跟 踪误 差的
最小化 。
投资策 略
本基金 为目 标 ETF 的 联接 基金， 主要 通过 投资 于目 标
ETF 实 现对 业绩 比较 基准 的紧密 跟踪 。在 投资 运作 过程
中， 本 基金 将在 综合 考虑 合规、 风险、 效率 、 成 本 等因
素的基 础上 ， 决 定采 用一 级市场 申赎 的方 式或 证券 二级
市场交 易的 方式 进行 目 标ETF 的 买卖 。
业绩比 较基 准 深证基 本 面120 指数*95% + 银行 同业 存款 利率*5%
风险收 益特 征
本基金 为深 证基 本 面 120ETF 的 联接 基金 ，其 业绩 表 现
与深证 基本 面 120 指 数及 深证基 本 面120ETF 的表 现 密
切相关 ，长 期平 均风 险和 预期收 益率 高于 混合 型基 金、
债券型 基金 、及 货币 市场 基金。
基金管 理人 嘉实基 金管 理有 限公 司
基金托 管人 中国银 行股 份有 限公 司
嘉实深证基本面 120ETF 联接 2014 年第2 季度报告
第 3 页 共 10 页
2.1.1 目 标基 金基本 情况
基金名 称 深证基 本面120 交易 型开 放 式指数 证券 投资 基金
基金主 代码 159910
基金运 作方 式 交易型 开放 式
基金合 同生 效日 2011年8月1 日
基金份 额上 市的 证券 交易 所 深圳证 券交 易所
上市日 期 2011年9月27 日
基金管 理人 名称 嘉实基 金管 理有 限公 司
基金托 管人 名称 中国银 行股 份有 限公 司
2.1.2 目 标基 金产品 说明
投资目 标 本基金 进行 被动 式指 数化 投资， 紧密 跟踪 标的 指数 ，追
求跟踪 偏离 度和 跟踪 误差 的最小 化。
投资策 略 本基金 采取 完全 复制 法， 即完全 按照 标的 指数 的成 份股
组成及 其权 重构 建基 金股 票投资 组合 ，并 根据 标的 指数
成份股 及其 权重 的变 动进 行相应 调整 。
业绩比 较基 准 深证基 本面120 指数
风险收 益特 征 本基金 为股 票型 基金 ，其 长期平 均风 险和 预期 收益 率高
于混合 型基 金、 债券 型基 金、及 货币 市场 基金 。本 基金
为指数 型基 金， 被动 跟踪 标的指 数的 表现 ，具 有与 标的
指数以 及标 的指 数所 代表 的股票 市场 相似 的风 险收 益特
征。
§3 主要财 务指标和基金净值 表现
3.1 主 要财 务指标
单位： 人民 币元
主要财 务指 标 报告期 （ 2014 年4 月1 日 － 2014 年6 月 30 日 ）
1. 本期 已实 现收 益 -3,197,023.84
2. 本期 利润
3,017,449.05
3. 加权 平均 基金 份额 本期 利润 0.0128
4. 期末 基金 资产 净值 170,899,949.32
5. 期末 基金 份额 净值 0.7600
注： （1 ）本 期已 实现 收益 指基金 本期 利息 收入 、投 资收益 、其 他收 入（ 不含 公允价 值变 动收 益）
扣除相 关费 用后 的余 额， 本期 利 润为 本期 已实 现收 益加上 本期 公允 价值 变动 收益； （2） 所述 基金
业绩指 标不 包括 持有 人认 购或交 易基 金的 各项 费用 ，计入 费用 后实 际收 益水 平要低 于所 列数 字。 嘉实深证基本面 120ETF 联接 2014 年第2 季度报告
第 4 页 共 10 页
3.2 基 金净 值表现
3.2.1 本 报告 期基金 份额 净值增 长率 及其与 同期 业绩比 较基 准收益 率的 比较
阶段
净值增 长
率①
净值增 长
率标准 差
②
业绩比 较基
准收益 率③
业绩比 较基
准收益 率标
准差④
①－③ ②－④
过去三 个月 1.71% 0.87% 0.86% 0.89% 0.85% -0.02%
3.2.2 自 基金 合同生 效以 来基金 份额 累计净 值增 长率变 动及 其与同 期业 绩比较 基准 收
益 率变 动的比 较
图：嘉 实深 证基 本 面120 联接基 金份 额累 计净 值增 长率与 同期 业绩 比较 基准 收益率 的历 史走 势对
比图
（2011 年8 月1 日至 2014 年6 月 30 日）
注：按 基金 合同 和招 募说 明书的 约定 ，本 基金 自基 金合同 生效 日 起3 个 月内 为建仓 期， 建仓 期结
束时本 基金 的各 项投 资比 例符合 基金 合同 “十 四、 基金的 投资 （二） 投资 范 围和 （ 八）2、 基金 投
资组合 比例 限制 ”的 有关 约定。
嘉实深证基本面 120ETF 联接 2014 年第2 季度报告
第 5 页 共 10 页
§4 管理人 报告
4.1 基 金经 理（或 基金 经理小 组） 简介
姓名 职务
任本基 金的 基金 经理
期限
证券从 业
年限
说明
任职日 期 离任日 期
杨宇
本 基 金 、 嘉 实 沪 深
300ETF 、 嘉 实 沪 深
300ETF 联 接（LOF ） 、嘉
实中证 500ETF 及其联
接、 嘉 实基 本 面 50 指数
（LOF） 、嘉 实 H 股 指数
（QDII-LOF ） 、 嘉实 深证
基本 面 120ETF 、嘉 实黄
金（QDII-FOF-LOF) 基金
经理，公司指数投资部
总监
2014 年 3
月 11 日
- 16 年
曾 先 后 担 任 平 安 保 险
投 资 管 理 中 心 基 金 交
易 室 主 任 及 天 同 基 金
管 理 有 限 公 司 投 资 部
总经理 、 万家 （天 同）
180 指 数 基 金 经 理 。
2004 年7 月加 入嘉 实
基 金 。 南 开 大 学 经 济
学 硕 士 ， 具 有 基 金 从
业资格 ，中 国国 籍。
注： （1 ）任 职日 期、 离任 日期是 指公 司作 出决 定后 公告之 日； （2） 证券 从业 的含义 遵从 行业 协会
《证券 业从 业人 员资 格管 理办法 》的 相关 规定 。
4.2 管 理人 对报告 期内 本基金 运作 遵规守 信情 况的说 明
报告期 内， 本基 金管 理人 严格遵 循了 《证 券法 》、 《证券 投资 基金 法》 及其 各项配 套法 规、
《嘉实 深证 基本 面120 交 易型开 放式 指数 证券 投资 基金联 接基 金基 金合 同》 和其他 相关 法律 法规
的规定 ，本 着诚 实信 用、 勤勉尽 责的 原则 管理 和运 用基金 资产 ，在 严格 控制 风险的 基础 上， 为基
金份额 持有 人谋 求最 大利 益。本 基金 运作 管理 符合 有关法 律法 规和 基金 合同 的规定 和约 定， 无损
害基金 份额 持有 人利 益的 行为。
4.3 公 平交 易专项 说明
4.3.1 公 平交 易制度 的执 行情况
报告期 内， 基金 管理 人严 格执行 证监 会《 证券 投资 基金管 理公 司公 平交 易制 度指导 意见 》和
公司内 部公 平交 易制 度， 各投资 组合 按投 资管 理制 度和流 程独 立决 策， 并在 获得投 资信 息、 投资
建议和 实施 投资 决策 方面 享有公 平的 机会 ；通 过完 善交易 范围 内各 类交 易的 公平交 易执 行细 则、
严格的 流程 控制 、 持续 的 技术改 进 ， 确 保公 平交 易 原则的 实现 ； 通过IT 系 统 和人工 监控 等方 式进
行日常 监控 ，公 平对 待旗 下管理 的所 有投 资组 合。
4.3.2 异 常交 易行为 的专 项说明
报告期 内， 公司 旗下 所有 投资组 合参 与交 易所 公开 竞价交 易中 ，同 日反 向交 易成交 较少 的单嘉实深证基本面 120ETF 联接 2014 年第2 季度报告
第 6 页 共 10 页
边交易 量超 过该 证券 当日 成交量 的 5% 的， 合 计 3 次 ，均为 旗 下 ETF 因被动跟 踪标的 指数 的需 要
而和其 他组 合发 生反 向交 易，但 不存 在利 益输 送行 为。
4.4 报 告期 内基金 的投 资策略 和业 绩表现 说明
4.4.1 报 告期 内基金 投资 策略和 运作 分析
报告期 内 ， 本 基金 日均 跟 踪误差 为0.05% ， 年度 化拟 合偏离 度 为 0.72% 。 符 合基 金合同 约定 的
日均跟 踪误 差不 超 过0.35% 的限 制。
4.4.2 报 告期 内基金 的业 绩表现
截至本 报告 期末 本基 金份 额净值 为 0.7600 元 ； 本 报 告期基 金份 额净 值增 长率 为 1.71% ， 业绩
比较基 准收 益率 为0.86% 。
4.5 管 理人 对宏观 经济 、证券 市场 及行业 走势 的简要 展望
本基金 为目 标ETF 的联 接 基金。 主要 通过 投资 于目 标 ETF 实 现对 业绩 比较 基 准的紧 密跟 踪。
本基金 在严 守基 金合 同及 相关法 律法 规要 求的 前提 下，将 继续 秉承 指数 化投 资管理 策略 ，积 极应
对基金 申购 赎回 等因 素对 指数跟 踪效 果带 来的 冲击 ，进一 步降 低基 金的 跟踪 误差， 力争 投资 回报
与业绩 比较 基准 保持 一致 。
§5 投资组 合报告
5.1 报 告期 末基金 资产 组合情 况
序号 项目 金额（ 元） 占基金 总资 产的 比例 （% ）
1 权益投 资 3,877,367.00 2.26
其中： 股票
3,877,367.00 2.26
2 基金投 资 157,872,732.94 91.97
3 固定收 益投 资
- -
其中： 债券
- -
资产 支持 证券
- -
4 贵金属 投资 - -
5 金融衍 生品 投资 - -
6 买入返 售金 融资 产
- -
其中 ： 买 断式 回购 的买 入 返售
金融资 产
- -
7 银行存 款和 结算 备付 金合 计
9,864,234.72 5.75
8 其他资 产
39,655.74 0.02
合计
171,653,990.40
100.00 嘉实深证基本面 120ETF 联接 2014 年第2 季度报告
第 7 页 共 10 页
5.2 报 告期 末按行 业分 类的股 票投 资组合
代码 行业类 别 公允价 值（ 元） 占基金 资产 净值 比例(%)
A
农、林 、牧 、渔 业 - -
B
采矿业 161,335.00 0.09
C
制造业 2,447,455.40 1.43
D
电力 、 热 力 、 燃 气及 水生 产和供
应业
104,821.00 0.06
E
建筑业 36,447.00 0.02
F
批发和 零售 业 177,496.00 0.10
G
交通运 输、 仓储 和邮 政业 33,707.00 0.02
H
住宿和 餐饮 业 - -
I
信息传 输、 软件 和信 息技 术服务
业
26,624.00 0.02
J
金融业 360,520.60 0.21
K
房地产 业 480,654.00 0.28
L
租赁和 商务 服务 业 - -
M
科学研 究和 技术 服务 业 - -
N
水利、 环境 和公 共设 施管 理业 48,307.00 0.03
O
居民服 务、 修理 和其 他服 务业 - -
P
教育 - -
Q
卫生和 社会 工作 - -
R
文化、 体育 和娱 乐业 - -
S
综合 - -
合计 3,877,367.00 2.27
5.3 报 告期 末按公 允价 值占基 金资 产净值 比例 大小排 序的 前十名 股票 投资明 细
序号 股票代 码 股票名 称 数量（ 股） 公允价 值（ 元）
占基金 资产 净值 比
例（％ ）
1 000002 万
科Ａ 36,400 301,028.00 0.18
2 000651 格力电 器 6,431 189,392.95 0.11
3 000001 平安银 行 13,960 138,343.60 0.08
4 000157 中联重 科 25,400 112,522.00 0.07
5 000858 五 粮 液 6,100 109,373.00 0.06
6 000333 美的集 团 5,112 98,763.84 0.06
7 002024 苏宁云 商 12,900 84,624.00 0.05
8 000338 潍柴动 力 4,700 83,613.00 0.05
9 000776 广发证 券 8,200 80,360.00 0.05
10 000709 河北钢 铁 43,000 79,980.00 0.05 嘉实深证基本面 120ETF 联接 2014 年第2 季度报告
第 8 页 共 10 页
5.4 报 告期 末按债 券品 种分类 的债 券 投资 组合
报告期 末， 本基 金未 持有 债券。
5.5 报 告期 末按公 允价 值占基 金资 产净值 比例 大小 排序 的 前五名 债券 投资明 细
报告期 末， 本基 金未 持有 债券。
5.6 报 告期 末按公 允价 值占基 金资 产净值 比例 大小 排序 的 前十名 资产 支持证 券投 资 明
细
报告期 末， 本基 金未 持有 资产支 持证 券。
5.7 报 告期 末按公 允价 值占基 金资 产净值 比例 大小排 序的 前五名 贵金 属投资 明细
报告期 末， 本基 金未 持有 贵金属 投资 。
5.8 报 告期 末按公 允价 值占基 金资 产净值 比例 大小 排序 的 前五名 权证 投资明 细
报告期 末， 本基 金未 持有 权证。
5.9 期末投资目标基金明细
序
号
基金名 称 基金类 型 运作方 式 管 理人
公允价 值 （ 人民
币元）
占基金 资产
净值比 例
(%)
1
嘉实深 证基
本面120ETF
股票型
交易型 开放
式
嘉实基 金管
理有限 公司
157,872,732.94 92.38
5.10 报 告期 末本基 金投 资的股 指期 货交易 情况 说明
报告期 内， 本基 金未 参与 股指期 货交 易。
5.11 报 告期 末本基 金投 资的国 债期 货交易 情况 说明
报告期 内， 本基 金未 参与 国债期 货交 易。
5.12 投 资组 合报告 附注
5.12.1 报告期 内本 基金 投资 的前 十名证 券的 发行 主体 未被 监管部 门立 案调 查， 在本 报告编 制日
前一年 内本 基金 投资 的前 十名证 券的 发行 主体 未受 到公开 谴责 、处 罚。
5.12.2 本基金 投资 的前 十名 股票 中，没 有超 出基 金合 同规 定的备 选股 票库 之外 的股 票。
5.12.3 其 他资 产构成
序号 名称 金额（ 元）
1 存出保 证金 21,295.49
2 应收证 券清 算款 -
3 应收股 利 -
4 应收利 息 1,716.44 嘉实深证基本面 120ETF 联接 2014 年第2 季度报告
第 9 页 共 10 页
5 应收申 购款 16,643.81
6 其他应 收款 -
7 待摊费 用 -
8 其他 -
合计 39,655.74
5.12.4 报 告期 末持有 的处 于转股 期的 可转换 债券 明细
报告期 末， 本基 金未 持有 处于转 股期 的可 转换 债券 。
5.12.5 报 告期 末前十 名股 票中存 在流 通受限 情况 的说明
报告期 末， 本基 金前 十名 股票中 不存 在流 通受 限情 况。
§6 开放式 基金份额变动
单位： 份
报告期 期初 基金 份额 总额 243,065,919.21
报告期 期间 基金 总申 购份 额 4,326,347.11
减: 报 告期 期间 基金 总赎 回 份额 22,511,301.54
报告期 期间 基金 拆分 变动 份额 -
报告期 期末 基金 份额 总额 224,880,964.78
注：报 告期 期间 基金 总申 购份额 含转 换入 份额 ；基 金总赎 回份 额含 转换 出份 额。
§7 基金管 理人运用固有资金 投资本基金情况
7.1 基 金管 理人持 有本 基金份 额变 动情况
报告期 内， 基金 管理 人未 运用固 有资 金申 购、 赎回 或者买 卖本 基金 的基 金份 额 。
7.2 基 金管 理人运 用固 有资金 投资 本基金 交易 明细
报告期 内， 基金 管理 人未 运用固 有资 金申 购、 赎回 或者买 卖本 基金 的基 金份 额。
§8 备查文 件目录
8.1 备 查文 件目录
（1） 中国 证监 会批 准嘉 实深证 基本 面 120 交 易型 开放式 指数 证券 投资 基金 联接基 金募 集的
文件；
（2） 《嘉 实深 证基 本面120 交 易型 开放 式指 数证 券 投资基 金联 接基 金基 金合 同》；
（3） 《嘉 实深 证基 本面120 交 易型 开放 式指 数证 券 投资基 金联 接基 金招 募说 明书》 ；
嘉实深证基本面 120ETF 联接 2014 年第2 季度报告
第 10 页 共 10 页
（4） 《嘉 实深 证基 本面120 交 易型 开放 式指 数证 券 投资基 金联 接基 金托 管协 议》；
（5） 基金 管理 人业 务资 格批件 、营 业执 照；
（6） 报告 期内 嘉实 深证 基本 面 120 交易 型开 放式 指数证 券投 资基 金联 接基 金公告 的各 项原
稿。
8.2 存 放地 点
北京市 建国 门北 大 街 8 号 华润大 厦8 层嘉 实基 金管 理有限 公司
8.3 查 阅方 式
（1） 书面 查询 ：查 阅时 间 为每工 作 日8:30-11:30,13:00-17:30 。投 资者 可免 费查阅 ，也 可
按工本 费购 买复 印件 。
（2） 网站 查询 ：基 金管 理 人网址 ：http://www.jsfund.cn
投资者 对本 报告 如有 疑问 ，可咨 询本 基金 管理 人嘉 实基金 管理 有限 公司 ，咨 询电话
400-600-8800 ， 或发 电子 邮件，E-mail:service@jsfund.cn 。
嘉 实基 金管理 有限 公司
2014 年 7 月 19 日
